600008_2021_首创环保_首创环保2021年年度报告_2022-04-08.pdf

公司代码：600008 公司简称：首创环保 北京首创生态环保集团股份有限公司北京首创生态环保集团股份有限公司 20212021 年年度报告年年度报告 2021 年年度报告 2/254 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性性、准确、准确性性、完整完整性性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、致同会计师事务所（特殊普通合伙）致同会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人刘永政刘永政、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人李伏京李伏京及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）郝春梅郝春梅声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经致同会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截止2021年12月31日，北京首创生态环保集团股份有限公司合并报表实现利润总额3,254,113,297.08元，归属于母公司的净利润2,287,469,468.96元；母公司报表实现净利润2,243,327,870.49元。根据公司法和公司章程的规定，提取10%法定盈余公积金，即224,332,787.05元；加上年初未分配利润922,983,667.08元（含会计政策变更调整增加2,698,693.95元），加上处置通用首创水务投资有限公司相应其他综合收益转入等55,426,763.29元，扣除2021年度已分配的2020年度利润513,841,347.39元，扣除2021年度已支付的权益性工具分红款429,600,000.00元，2021年末可供股东分配的利润为2,053,964,166.42元。根据公司实际情况，董事会审议通过的2021年度公司利润分配预案为：以总股本7,340,590,677.00股为基数，向全体股东每10股派1元（含税），共计派发现金734,059,067.70元，占当年归属于母公司的净利润的32.09%，股利分配后公司尚余可供股东分配的利润为1,319,905,098.72元。该利润分配预案尚需公司2021年年度股东大会审议通过后方可实施。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 2021 年年度报告 3/254 九、九、是否存在半数是否存在半数以上以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、十、重大风险提示重大风险提示 公司本年度无重大风险，并已在本年度报告中详细描述可能存在的其他相关风险，敬请查阅第三节“管理层讨论与分析”等有关章节中关于公司风险部分的内容。十一、十一、其他其他 适用 不适用 本报告除特别注明外金额单位为人民币。2021 年年度报告 4/254 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.6 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.9 第四节第四节 公司治理公司治理.39 第五节第五节 环境与社会责任环境与社会责任.58 第六节第六节 重要事项重要事项.62 第七节第七节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.72 第八节第八节 优先股相关情况优先股相关情况.76 第九节第九节 债券相关情况债券相关情况.77 第十节第十节 财务报告财务报告.87 备查文件目录 载有公司法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的会计报表 载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件 报告期内在中国证券报、上海证券报、证券日报上公开披露的所有公司文件的正本及公告的原稿 2021 年年度报告 5/254 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 本公司/公司/本集团/首创环保/首创环保集团 指 北京首创生态环保集团股份有限公司 控股股东/首创集团 指 北京首都创业集团有限公司 实际控制人/北京市国资委 指 北京市国有资产监督管理委员会 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 报告期 指 2021 年 1 月 1 日至 2021 年 12 月 31 日 BOT 指 建设经营移交，是指政府授予投资人以一定期限的特许经营权，许可其建设和经营特定的公用基础设施，得到合理的回报；特许经营权期限届满时，投资人再将该项目移交给政府 TOT 指 移交经营移交，是指政府部门将建设好的项目一定期限的特许经营权，有偿转让给投资人；投资人在约定的期限内通过经营得到合理的回报；特许经营权期限届满时，投资人再将该项目移交给政府 PPP 指 PPP 模式即 Public-Private-Partnership 的字母缩写，是政府和社会资本合作模式，是指政府为增强公共产品和服务供给能力、提高供给效率，通过特许经营、购买服务、股权合作等方式，与社会资本建立的利益共享、风险分担及长期合作关系 EPC 指 设计-采购-建设，是指公司受业主委托，按照合同约定对工程建设项目的设计、采购、施工、试运行等实行全过程或若干阶段的承包，公司在总价合同条件下，对其所承包工程的质量、安全、费用和进度进行负责 DBOT 指 设计-建设-运营-移交，即在 BOT 模式基础上，投资人将业务拓展至前期设计环节 EPC+O 指 设计-采购-建设-运维，是对 EPC 模式的延伸，是指承包商除了按照合同约定对工程建设项目进行设计、采购、建设、试运行外，还要对项目长期运行维护负责，实现项目效益的最大化 DBO 指 设计-建造-运营，是指承包商在业主手中以某一合理总价承包设计并建造一个公共设施或基础设施，并且负责运营该设施，满足在该设施试用期间公共部门的运作要求 ROT 指 改建-经营-移交，是指政府授予投资人以一定期限的特许经营权，许可其对过时、陈旧的基础设施、设备进行改造更新；并通过经营取得合理回报 O&M 指 委托运营，是指政府将存量公共资产的运营维护职责委托给社会资本或项目公司，社会资本或项目公司不负责用户服务的政府和社会资本合作项目运作方式。政府保留资产所有权，只向社会资本或项目公司支付委托运营费。首创华星 指 首创华星国际投资有限公司，为首创集团之全资子公司 首创香港 指 首创（香港）有限公司，为公司之全资子公司 首创环境 指 首创环境控股有限公司，为首创香港之控股子公司，香港联合交易所上市代码：03989 首创大气 指 北京首创大气环境科技股份有限公司 新加坡 ECO 公司 指 ECO Industrial Environmental Engineering Pte Ltd 新西兰公司 指 BCGNZInvestmentHoldingLimited 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 2021 年年度报告 6/254 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 北京首创生态环保集团股份有限公司 公司的中文简称 首创环保 公司的外文名称 Beijing Capital Eco-Environment Protection Group Co.,Ltd.公司的外文名称缩写 Capital ECO-Pro Group 公司的法定代表人 刘永政 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 邵丽 官念 联系地址 北京市西城区车公庄大街 21 号 2 号楼 北京市西城区车公庄大街 21 号 2 号楼 电话 010-68356169 010-68356169 传真 010-68356197 010-68356197 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 北京市西城区车公庄大街21号39幢16层 公司注册地址的历史变更情况 2018年9月，公司注册地址由“北京市海淀区双榆树知春路76号翠宫饭店写字楼15层”变更为“北京市西城区车公庄大街21号39幢16层”公司办公地址 北京市西城区车公庄大街21号2号楼 公司办公地址的邮政编码 100044 公司网址 http:/ 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司披露年度报告的媒体名称及网址 上海证券报（）、中国证券报（）、证券日报（）公司披露年度报告的证券交易所网址 http:/ 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 首创环保 600008 首创股份 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 致同会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市朝阳区建国门外大街 22 号赛特广场五层 签字会计师姓名 李丹、郁奇可 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 中信建投证券股份有限公司 办公地址 北京市东城区朝内大街 188 号 签字的保荐代表人姓名 李彦芝、张耀坤 持续督导的期间 2017 年 6 月 24 日至募集资金使用完毕 2021 年年度报告 7/254 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2021年 2020年 本期比上年同期增减(%)2019年 营业收入 22,232,593,040.31 19,224,603,589.30 15.65 14,907,273,552.24 归属于上市公司股东的净利润 2,287,469,468.96 1,470,318,619.09 55.58 958,389,120.63 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 1,634,075,407.42 1,367,218,973.10 19.52 855,647,630.15 经营活动产生的现金流量净额 3,145,413,450.67 4,454,163,491.94-29.38 3,333,386,034.89 2021年末 2020年末 本期末比上年同期末增减（%）2019年末 归属于上市公司股东的净资产 27,397,414,516.21 25,939,968,142.18 5.62 21,321,832,535.38 总资产 107,231,052,254.80 100,568,266,537.90 6.63 79,872,356,254.70 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2021年 2020年 本期比上年同期增减(%)2019年 基本每股收益（元股）0.3116 0.2411 29.24 0.1686 稀释每股收益（元股）0.3116 0.2411 29.24 0.1686 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.2226 0.2242-0.71 0.1505 加权平均净资产收益率（%）8.60 6.45 增加2.15个百分点 5.39 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）6.15 6.00 增加0.15个百分点 4.81 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 公司积极拓展主营业务，坚持走高质量发展之路，加强节能降耗、科技创新、管理提升等方面的主动作为，公司的营业收入、归属于上市公司股东的净利润、加权平均净资产收益率等指标均保持良好增长。归属于上市公司股东的净利润同比增长较大的原因：主要为本期处置股权投资确认投资收益约 7.2 亿元，其中包括合营企业通用首创水务投资有限公司（已注销）本期将其持有的深圳市水务（集团）有限公司 40%的股权转让给深圳市环境水务集团有限公司等事项增加利润 6.04 亿元；处置子公司九江首创利池环保有限公司 60%股权增加利润 1.16 亿元。八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 2021 年年度报告 8/254 九、九、2021 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 4,236,313,605.46 4,389,820,620.96 6,599,585,596.71 7,006,873,217.18 归属于上市公司股东的净利润 298,646,648.83 1,130,109,794.12 485,247,599.85 373,465,426.16 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 278,403,162.55 483,546,807.89 464,753,248.09 407,372,188.89 经营活动产生的现金流量净额 189,696,877.77 1,514,799,765.05-70,707,842.48 1,511,624,650.33 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2021 年金额 附注（如适用）2020 年金额 2019 年金额 非流动资产处置损益 745,110,803.01 附注七、68、73、75 2,841,554.46-1,229,205.85 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 103,433,424.63 附注七、67 126,233,776.76 77,014,340.53 委托他人投资或管理资产的损益 8,773.97 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 932,400.00 附注七、71 23,153,096.83 57,778,569.21 对外委托贷款取得的损益 14,440,750.84 附注七、68 36,043,231.19 30,741,578.62 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益-61,045,000.00 附注七、70-20,980,900.00 438,900.00 受托经营取得的托管费收入 1,462,486.19 附注七、61 1,378,234.64 1,423,119.95 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-60,872,105.06 附注七、74、75 6,508,993.12 13,495,881.71 减：所得税影响额 63,760,332.71 43,070,699.70 30,406,924.35 少数股东权益影响额（税后）26,308,365.36 29,007,641.31 46,523,543.31 合计 653,394,061.54 103,099,645.99 102,741,490.48 将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 适用 不适用 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 2021 年年度报告 9/254 其他权益工具投资 46,700,165.51 54,126,613.44 7,426,447.93 投资性房地产 715,500,500.00 654,455,500.00-61,045,000.00-61,045,000.00 合计 762,200,665.51 708,582,113.44-53,618,552.07-61,045,000.00 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 在环保行业发生深刻变局的背景下，报告期内，公司全面升级了“生态+2025”战略，在“有质量增长，可持续发展”总体战略要求下，围绕业务的深度融合与发展升维，坚定开启新发展征程。报告期内，公司一手抓集团化重组整合，集中优势资源，聚焦环保主业，完成各业态的实质融合；一手抓经营发展，精研技术，精准投资，精益运营，精细管理，实现经营业绩的稳步提升和经营质量的持续优化。公司实现营业收入 222.33 亿元，同比增长 15.65%；实现归母净利润 22.87 亿元，同比增长 55.58%。1 1.主动主动聚焦战略，坚定做强环保主业，经营业绩持续增长聚焦战略，坚定做强环保主业，经营业绩持续增长 报告期内，公司正式更名为“北京首创生态环保集团股份有限公司”，简称变更为“首创环保集团”，证券简称变更为“首创环保”。通过发挥集团化资源统筹与业务协同优势，以客户为中心，在实现客户价值主张的同时，推动公司有质量增长，可持续发展。新的公司名称、简称体现了公司对生态环保产业更加深刻的系统认知和更为坚定的战略选择。公司深入践行“生态+2025”战略，凝聚优势资源，聚焦环保产业，不断巩固环保业务主业地位，报告期内，公司环保主业取得长足发展，经营业绩呈持续上涨态势，城镇水务运营业务营业收入同比增长 22.34%，营业利润同比增长76.79%，固废环境业务营业收入同比增长 44.57%，营业利润同比增长 52.04%。城镇水务运营业务方面，公司实现新增投产水处理能力约 146.04 万吨/日。2021 年天津、湘西等地新增供水产能，北京、天津、东营、临沂、新乡、青岛、娄底、汕尾、宜宾、仁寿、六盘水、合肥、铜陵等地新增污水产能，运城、龙庆、定州、安阳、恩施、娄底、海宁、务川、郯城、邵阳等地部分存量项目完成水价调整，供水收入及污水处理收入，同时公司坚持精益运营，通过识别各类关键生产要素和节点，积极调度，生产效率明显提升。生态环境业务方面，福州、常熟、宿豫、将乐、昌江五个项目全面转商运，宿豫乡污改造、栾城区古运粮河、淮安黑臭水体治理等项目按进度确认收入。固废环境业务方面，公司推动遂川焚烧、深州焚烧、玉田焚烧、鲁山焚烧及鲁山生物质、永济焚烧、杞县焚烧及杞县生物质、都昌焚烧等 9 个项目完成 72+24 小时试运行，实现新增焚烧建设转运营规模 4,000 吨/日，推动南昌焚烧二期、吉首焚烧、普洱焚烧、南乐焚烧等项目的工程建设工作。同时，海外业务疫情影响同比减弱，固废业务版块通过实施精细化管理，效益得到改善和提升。2021 年年度报告 10/254 2.精准投资，资产质量不断提高，资产结构持续优化精准投资，资产质量不断提高，资产结构持续优化 公司始终关注投资项目募投管退全周期管理环节，严格项目准入与退出标准，以提升环保资产整体质量为己任，报告期内，一方面通过落实精准投资策略，重点布局优势区域和目标城市，优化投资标准，加强投资测算，轻重并举，优化了新增资产质量与结构；另一方面，通过制定项目退出标准，科学识别低效运行资产，坚定退出。报告期内，公司累计新增项目 74 个，签约规模 189 亿元。公司加大轻资产市场拓展力度，明确了轻资产业务的投资原则与标准，建立市场拓展协同激励机制，密切跟进市场拓展进度，项目落地效果显著，全年累计获取轻资产项目 51 个，签约规模合计 120 亿元，较上年同期提升 122%。其中，城镇水务业务获取项目 31 个，生态环境业务获取项目 9 个，签约规模分别为 50 亿元、67亿元。固废环境业务和工业大气业务新增签约轻资产合同额也实现同比稳步增长。重资产业务拓展方面，坚持精准投资，新增资产质量不断提高。报告期内，公司坚持高质量发展导向，制定了差异化的投资标准和策略，聚焦优势区域，力拓优质项目。全年累计获取重资产项目 23 个，签约规模 69 亿元。其中，城镇水务业务新签约项目 21 个、金额 53 亿元，新增水处理能力 95 万吨/日；签约、并购焚烧发电业务项目 2 个、处理能力 4,400 吨/日。以客户为中心、深入挖掘存量客户需求的效应凸显，新增项目中，74%来自于存量城市。同时，公司锚点重点优质区域，在省会城市贵阳实现突破。报告期内，公司全面聚焦战略，加强资产管理，实现资产结构优化升级。公司累计完成深圳水务、通用首创、上饶填埋、平湖焚烧、新乡危废等项目退出工作。3.精益运营、精细管理，经营效益稳步提升精益运营、精细管理，经营效益稳步提升 公司持续开展精细化管理，以生产运营关键环节和要素为管理抓手，加强能力建设，推动项目运营效率提升，打造运营项目全周期管理方面的核心竞争力。报告期内，公司通过经营解困等专项行动推动存量项目提质增效，各细分业务存量项目运行情况显著优化。城镇水务方面，公司建立了项目分类分级管理体系，形成从投资到工程建设，到运营管理的全过程事项督导机制。全年完成结决竣事项 48 个，新增转运营规模 154 万吨/日，未出现一起超概问题。同时，持续跟踪历史遗留商务或工程问题，有效化解了 18 个项目的重点风险事项；聚焦“水价、水量、水费、政策”等关键要素，持续提升运营效益。完成 15 家项目公司水价调整（其中供水 1 家、污水 14 家）。公司持续推动技业一体，通过技术改进等方式解决项目运行中的问题，其中，供水项目公司通过水泵、风机节能技改等措施，实现吨水电耗同比下降 3.97%。固废环境方面，公司注重高质量交付，通过集中采购，严格工程预算管控等方式，实现工程成本结余，同时通过制定并推进详细的工程计划，强化进度管理，确保项目按时交付。推进运营项目精细化管理，存量焚烧项目垃圾量提升 1,040 吨/日，杭州餐厨和鲁山收运 2 个项目完成贴费调价，运营期贴费电费综合回收率有效提升；制定技改实施方案，统筹技改实施，其中重大技改项目南昌焚烧项目锅炉增容，实现单炉锅炉蒸发量提升超过 20%。生态环境方面，公司主抓项目转商运，年内实现福州、常熟、宿豫、将乐、昌江五个项目全2021 年年度报告 11/254 面转商运，固原、内江、三亚等多个项目部分转商运；同时，以客户满意度为抓手，推动项目稳态化运营。4.精研技术，深化课题全过程管理，科技创新成果逐步显效精研技术，深化课题全过程管理，科技创新成果逐步显效 报告期内，公司深入践行“生态+2025”战略，坚持科技创新引领，加速构建科创管理体系，组建成立协同创新研究院，贯彻“技业一体”基本理念，稳步推进科技研发和技术产品化机制创新。报告期内，公司深入推进科技项目全过程管理，包括 4 项国家课题、1 项省级课题、3 项集团重大研发项目及 23 项自主立项课题。其中，国家重大水专项课题顺利通过住建部组织的以张杰院士为组长的专家验收，形成 5 项科技成果，4 项工程创新，开发了 3 个核心技术。集团重大项目“污泥处理组合工艺及关键设备开发”，形成污泥处置工艺 2 项、污泥处理设备 3 套、环保型复合脱水药剂 4 项、中试平台 1 个，开发的两套污泥工艺有效降低了投资和运行成本，所研发的设备在四个项目上推广应用，实现销售收入 2,700 多万元。自主立项课题方面，公司加强自主立项科技项目全过程管理体系建设，组织结题 14 项，新立项 2 项。同时，公司完成“中荷中心”一期成果总结并推进二期建设，公司第一个博士后培养顺利出站。报告期内，公司技术荣誉屡有斩获，课题市政水处理紫外线消毒与污染物控制关键技术荣获北京市科学技术进步奖，“水陆网一体化智慧运营平台”（WEAM）成功入选北京市第三批应用场景建设项目，课题基于低影响开发理念的城市雨洪调控方法及应用获得宁夏水利科学技术进步二等奖，首创环境科技公司通过国家高新技术企业认定，共 2 项成果获得北京市新技术新产品（服务）认证。截至报告期末，公司拥有授权专利总计 565 项，其中发明专利 48 项，外观设计专利 7 项，实用新型专利 510 项；软件著作权 106 项。5.管管理创新，激发生产经营活力，挖掘业务链条管理价值理创新，激发生产经营活力，挖掘业务链条管理价值 报告期内，公司围绕创新管理模式、挖掘管理价值持续开展管理创新工作。一方面，公司加强资产管理，发挥项目资产管理优势，寻求加速资产周转，提高资金利用率的新路径；另一方面，公司持续优化采购体系建设，加速各业态采购融合，通过集中采购的持续推进有效降低采购成本；同时，公司重视数字信息化建设，加快推进业务信息化建设，进一步提高精细化管理水平和业务运作效率。按照“募投管退”的全周期视角，公司不断完善资产管理体系，增强资产经营能力，通过盘活存量资产等资产经营工作，优化资产质量，提高存量水务资产的流动性。报告期内，公司富国首创水务 REIT 于上交所正式挂牌交易，成为首批试点公募 REITs 中唯一一家以污水处理基础设施为基础资产的产品。为保证一个良好的公募 REITs 开端，首批 REITs 是监管部门优中选优的结果。本次 REITs 的发行将有效盘活存量资产，为环保产业资产定价开辟新途径，同时将会推动产业高质量发展，提升产业资产质量。首创水务 REIT 作为全国首批行业唯一涉及水务领域的产品成功上市，是行业、资本市场、国家监管机构对公司精益运营能力的认可，是公司坚持长期价值主义的印证。同时，公司大力盘活存量资产并积极引进外部合作，积极准备益阳首创挂牌工作并完成了华容首创挂牌，同时推进 ECO Resource Recovery Centre Pte Ltd 清算注销事宜；公司与住友商2021 年年度报告 12/254 事会社深入合作，将山东区域内 15 家项目公司注入合资公司，在不丧失项目控制权的前提下，加速了资产的周转速度。报告期内，公司进一步完善“四个统一”采购管理体系，建立了覆盖“水务、固废、大气”3 个业态的集中采购目录，统筹推进各业态开展集中采购，全年集中采购覆盖率达到 42.3%，与集采前对比，节约成本近 1 亿元。推动采购技术标准化建设，全年完成 4 类 10 个品类设备类采购技术规范。同时，加强供应商注册、准入、战略合作及评价闭环管理，为加强沟通合作，组织举办 6 个品类分专业供应商大会。报告期内，公司一方面加大各类职能管理信息系统的开发力度，迭代优化财务、协同办公、人力资源、合同管理等系统功能，并将成熟应用的系统适时推广至相应子公司、子单位；另一方面，公司同步推进业务管理信息系统的开发和应用，报告期内，持续推进管网业务管理系统、云GIS 管理平台、云抄表管理平台、云报装管理系统等信息化系统的需求分析与开发，深化业务数字化管理，强化业务管理的精准性和规范化。二、二、报告期内公司所处行业情况报告期内公司所处行业情况 城镇水务城镇水务业务业务。十四五期间，预计县级以上城镇水务市场空间增长趋缓，村镇水务市场等下沉领域仍有可为；智慧水务成为行业发展的热点，中央提出“新基建”，进一步促进了智慧水务的发展。从城市化进程催生的配套服务投资需求客户需求更加体系化，厂网一体、供排一体、城乡一体等趋势不断增强，政府客户信誉度和支付能力是城镇水务业务最重要的考量之一。城镇水务市场集中度低，区域壁垒较为严重，资本类央企聚焦流域治理和区域治理新需求，纷纷跨界进入，水环境行业竞争不断加剧。固废业务固废业务。随着垃圾分类政策的推进和处理处置设施建设的完善，垃圾焚烧发电仍存在一定市场空间，城镇环卫千亿市场有待释放，场地修复进入快速发展期；市场前景依然广阔，存量需求集中在设备提标改造和新兴固废处理，增量市场从城市向县域下沉，从东部沿海区域向中西部区域转移，且客户更青睐生活垃圾焚烧协同处理其他垃圾的服务；精细化运营能力和成本控制能力成为行业的共识及竞争的关键所在。垃圾分类和处理设施补短板催生多元化的客户需求，对企业综合性处理能力提出新要求；政府推动居民收费，补充垃圾处理费来源，有利于推动行业健康发展；东部沿海和中部经济较发达地区仍是固废处理业务布局的优选之地。焚烧发电竞争格局基本确定，集中度上升，城镇环卫和场地修复行业集中度相对较低；行业参与者数量众多、类型多样，地方环保平台加速成立，大型央企、房地产企业及互联网企业跨界进入，市场竞争加剧。生态治理业务生态治理业务。政策导向从传统治污防涝到水污染治理、水生态修复，水资源保护“三水共治”需求升级，环保行业在经济、环境和社会效益三者之间的平衡更加完善；从 BOT、PPP 到 EOD，越来越多的经营责任推向社会资本，现代治理体系逐步完善，政府改革不断深化，更加侧重公共服务的出资人和监督人角色。项目规模不断扩大，非经营性资产占比加大，对投资驱动发展模式形成严峻挑战；生态项目的流域化和区域化，呈现多目标、系统化、长效、提质等特点，对全周2021 年年度报告 13/254 期项目管控、高品质运营和数字化手段提出了高要求；政府客户需求存在区域级差，央企和平台公司成为新的客户主体。传统水务企业中，领头民营水务企业被国有化，回归细分领域；地方水司业务收缩，聚焦本地，打造地方性环保集团；新入场央企寻求专业运营合作。资源能源资源能源服务服务业务业务。行业处于发展窗口期，在美国等发达国家，超过 30%的节能项目都是通过 EMC 模式建造与营运的；国内合同能源管理模式才刚刚起步，但国家和地方政府高度重视，出台了多项优惠政策积极推广；产业规模巨大，产业总产值不断增长。根据国家碳达峰和碳中和发展要求，节能减排需求将持续爆发，环保行业本身也将进入资源化和能源化的新阶段，第三方服务存在较大市场空间，对企业专业化服务能力提出更高要求。行业企业数量较多，规模两极分化。2022 年 2 月，国家发展改革委、生态环境部、住房城乡建设部、国家卫生健康委发布关于加快推进城镇环境基础设施建设的指导意见，对加快推进城镇环境基础设施建设作出全面部署。指导意见突出系统谋划、统筹推进，着力补短板、强弱项，优布局、提品质，提出构建系统完备、高效实用、智能绿色、安全可靠的现代化城镇环境基础设施体系相关要求，对推动减污降碳协同增效，促进生态环境质量持续改善，助力实现碳达峰碳中和具有重要意义。三、三、报告期内公司从事的业务情况报告期内公司从事的业务情况 报告期内，公司发布“生态+2025”战略规划，重新梳理并明确公司未来的业务发展方向，全面升级“水、固、气、能”业务组合，基于过去“水务+固废”业务布局，聚焦主航道，优化确定了“5+4+1”的业务组合，即城镇水务、固废处理、大气工业、生态治理、资源能源 5 个基础业务，工程技术、环保装备、智慧环保、资产管理 4 个价值链业务，科技创新 1 个支撑业务。其中，城镇水务业务主要围绕城镇供水、城镇污水、农村污水及污泥处置业务开展；固废处理业务以公司控股公司首创环境为载体，主要开展包括生活垃圾焚烧发电及协同处置其他垃圾、城镇环卫一体化和场地修复等业务；大气工业业务以城市大气监测、咨询与治理服务，工业园区环境监测、咨询与综合服务，以及工业企业环境综合服务等业务为核心方向；生态治理业务主要业务方向为城市排水系统治理、城市雨洪及地表水体系治理和村镇环境综合治理；资源能源主要业务方向包括市政供热、工业园区能源综合服务、公共建筑节能降碳和工业设施节能降碳。价值链业务中，工程技术业务主要提供高端建造服务，确保高品质交付；环保装备业务以为其他业务提供各类装备制造服务提升业务投资拓展竞争力；智慧环保业务围绕公司数字化转型开展，推动公司业务模式创新，并实现对外销售；资产管理业务则以高效管理公司各类项目资产为重点，驱动资产周转率的持续提升。其中，大气工业及环保装备等业务的开展，公司正通过收购和整合首创大气的方式实现，以完成公司整体业务布局。报告期内，特许经营是公司环境服务业务的主要模式，通过 BOT（建设-运营-移交）、TOT（移交-运营-移交）、ROT（改建-运营-移交）、DBOT（设计-建设-运营-移交）等方式与地方政府签订特许经营协议，在特许经营期内从事项目的投融资、建设、运营，提供达标稳定的基础设施服务，同时获得持续合理的投资收益。近年来，PPP 模式逐渐成为公共基础设施项目运作的主要方式，2021 年年度报告 14/254 政府将 BOT、TOT、ROT、DBOT 等类型项目以单个或打包的方式，与环保企业签订 PPP 项目投资合作协议或特许经营协议。随着公司在环保领域运营经验的积累、技术能力的提升以及品牌认知度的提高，EPC（设计-采购-施工总承包模式）/EPC+O（总承包+运营）、DBO（设计-建造-运营）、O&M（委托运营）等轻资产模式也成为公司业务拓展的新路径。四、四、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 作为北京市国资委下属上市企业，公司在国内环保行业处于领先地位，拥有良好的社会声誉、广泛的市场网络、丰富的运营经验、领先的技术研发能力、多元的融资渠道。报告期内，公司通过深入研判，明确了未来战略方向和业务布局，描绘了清晰的发展目标和愿景，致力于成为值得信赖的环境可持续发展引领者。1.高价值企业品牌信誉高价值企业品牌信誉 首创环保于 2000 年 4 月上市，报告期内正式更名为首创环保。自成立以来，在北京市国资委、首创集团的带领下，经营业绩在行业内一直名列前茅，具有较好的发展基础和发展潜力。公司报告期内，对外发布了“生态+2025”战略发展规划，清晰描绘了未来发展方向和路径。经过二十多年的深耕细作，公司已经形成全国性布局，备受各地客户认可。公司城镇水务业务经过 20 余年的稳扎稳打，水处理能力达到 2,500 万吨/日，位居国内水务行业前列；垃圾处理量总设计规模为约 1,437 万吨/年，拆解电器及电子设备量总设计规模约为 320 万件/年，尤其是江西、河南等地，现已形成比较优势。公司聚焦主业，在主业领域拥有较强影响力，自 2003 年水务行业举办“水业十大影响力企业”评选活动以来，公司每年均位列十大影响力企业前列。公司固废业务子企业首创环境已连续十年跻身“固废行业十大影响力企业”名单。2.稳定高效的市场拓展能力稳定高效的市场拓展能力 一方面，公司针对传统水务及固废类项目，公司拥有充足的市场拓展人才储备，具备熟练的业务拓展技巧，完备的投资测算模型，标准且高效的项目投资流程与机制，为项目投资奠定了良好的基础。另一方面，公司已初步构建“水、固、气、能”多业态全产业链业务布局，具备为客户解决综合环境治理需求的能力。公司还将继续丰富业务类型和价值链条，未来可根据客户需求，提供一揽子环境治理服务。此外，目前公司业务布局广泛，具备一定的城市客户基础，公司将已经营城市做为未来市场拓展的主线，充分发挥项目属地优势，增强客户粘性，提高存量城市市场占有率，持续挖掘城市市场网络的巨大价值。3.持续提升的卓越运营能力持续提升的卓越运营能力 经过超过 20 年的深耕细作，卓越的运营能力已成为公司在行业的名片，一方面通过精细化、标准化管理降低综合成本；另一方面通过新工艺、新技术的应用提升产出效率，持续提升运营管2021 年年度报告 15/254 理水平。城镇水务方面，公司积