600019_2021_宝钢股份_宝钢股份2021年年度报告全文_2022-04-28.pdf

2021 年年度报告 1/276 公司代码：600019 公司简称：宝钢股份 宝山钢铁股份有限公司宝山钢铁股份有限公司 20212021 年年度报告年年度报告 2021 年年度报告 2/276 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性性、准确、准确性性、完整完整性性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人邹继新邹继新、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人王娟王娟及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）冉瑞文冉瑞文声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经董事会审议的报告期利润分配预案为：根据公司有关现金股利政策，每年分派的现金股利不低于当年度经审计的合并报表归属于母公司股东净利润的 50%，据此计算分派每股现金股利不少于0.55 元（含税）。鉴于公司一贯重视回报股东，秉承长期现金分红的原则，公司拟派发现金股利 0.60 元/股（含税）。经公司 2021 年第四次临时股东大会审议批准，2021 年 10 月公司已按每股现金股利 0.35 元分配半年度利润，分配股利总额共计 7,646,619,475.25 元。2021 年下半年公司拟派发现金股利 0.25 元/股（含税），以 21,782,306,315 股为基准（已扣除公司回购账户中的股份），预计分红 5,445,576,578.75 元（含税），占合并报表下半年归属于母公司股东净利润的 63.66%，实际分红以在派息公告中确认的股权登记日股本（扣除公司回购专用账户中的股份）为基数，按照每股现金 0.25 元（含税）进行派发。2021 年度下半年利润分配方案尚待公司 2021 年度股东大会审议批准。2021 年度预计分红总额 13,092,196,054.00 元（含税）,占合并报表归属于母公司股东净利润的 55.40。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、九、是否存在半数是否存在半数以上以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 2021 年年度报告 3/276 十、十、重大风险提示重大风险提示 2022 年，新冠疫情影响仍将持续，随着俄乌冲突升级，外部环境更趋复杂严峻和不确定。国内钢铁行业面临经济增长放缓、原辅料价格高位波动等挑战，并进入以控碳、超低排放为主要特征的新周期。本公司需进一步加强政策分析、宏观环境与行业趋势研判，有效防控重大风险。十一、十一、其他其他 适用 不适用 2021 年 8 月，本公司控股子公司上海宝信软件股份有限公司（“宝信软件”）控股合并飞马智科信息技术股份有限公司（“飞马智科”），由于合并前后合并双方均受宝武集团控制且该控制并非暂时性，故本合并属同一控制下的企业合并。根据企业会计准则规定，本公司合并利润表、合并现金流量表、合并所有者权益变动表均包含了飞马智科自年初至合并日的利润表、现金流量表、所有者权益变动表信息；同时本公司对合并资产负债表的上年期末数及比较期间的合并利润表、合并现金流量表和合并所有者权益变动表均进行了重述。如无特别说明，本报告中相关2020 年末及 2020 年度财务数据均为重述后的数据。公司自 2021 年 1 月 1 日起执行新租赁准则，执行新租赁准则对公司 2021 年财务报表年初数的影响详见附注三、38。根据上海证券交易所的披露要求，本公司年度报告所涉及的 2020 年末财务数据均为未执行新租赁准则口径，2021 年初财务数据均为执行新租赁准则口径。公司自 2019 年 1 月 1 日起执行新金融工具准则，2020 年 1 月 1 日起执行新收入准则。公司的部分联营企业，自 2021 年 1 月 1 日起执行新金融工具准则和新收入准则并仅对 2021 年财务报表的期初数进行调整，未调整可比期间信息。因客观条件限制，公司在之前执行新金融工具准则和新收入准则的期间，采用权益法核算时未按照新金融工具准则和新收入准则对部分联营企业和合营企业的财务报表进行调整。公司本年度采用权益法核算时，根据财政部 2021 年 11 月 2 日发布的长期股权投资准则实施问答，相应调整财务报表的年初数，影响详见附注三、38。公司根据财政部2021年11月2日发布的收入准则实施问答，相应调整2021年运输成本列报，并调整比较期间的财务报表相关数据，详见附注三、38。公司根据财政部 2021 年 12 月 30 日发布的企业会计准则解释第 15 号关于资金集中管理相关列报规定，相应调整 2021 年末其他应收款和其他流动资产列报，详见附注三、38。2021 年年度报告 4/276 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.9 第四节第四节 公司治理公司治理.30 第五节第五节 环境与社会责任环境与社会责任.56 第六节第六节 重要事项重要事项.63 第七节第七节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.87 第八节第八节 优先股相关情况优先股相关情况.95 第九节第九节 债券相关情况债券相关情况.96 第十节第十节 财务报告财务报告.106 备查文件目录 经公司法定代表人签署的2021年年度报告原件。载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表。载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。报告期内公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。2021 年年度报告 5/276 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 中钢协 指 中国钢铁工业协会 中国宝武、宝武集团、集团公司 指 中国宝武钢铁集团有限公司，其前身为宝钢集团有限公司（简称“宝钢集团”）碳钢 指 是铁和碳的合金，一般认为其含碳量在 0.04%至 2%之间，而大多数又在 1.4%以下。钢中含有铁、碳、硅、锰、硫、磷，没有其它合金元素，而且硅含量不超过 0.4%，锰含量不超过 0.8%的钢。取向硅钢 指 结晶排列有一定规律和方向的硅钢。其硅含量通常稳定在 3%左右，铁损低，磁感应强度高，公称厚度有 0.20mm、0.23mm、0.27mm、0.30mm 和0.35mm 等。用于电力工业的各种变压器等方面。四大制造基地 指 宝山基地、青山基地、东山基地、梅山基地，其中宝山基地为宝山钢铁股份有限公司位于上海宝山区域的生产制造基地，青山基地为武汉钢铁有限公司，东山基地为宝钢湛江钢铁有限公司，梅山基地为上海梅山钢铁股份有限公司。公司、本公司 指 宝山钢铁股份有限公司 武钢集团 指 武钢集团有限公司 财务公司 指 宝武集团财务有限责任公司（原宝钢集团财务有限责任公司）马钢集团 指 马钢（集团）控股有限公司 鄂城钢铁 指 宝武集团鄂城钢铁有限责任公司 欧冶云商 指 欧冶云商股份有限公司 宝信软件 指 上海宝信软件股份有限公司 宝武碳业 指 宝武碳业科技股份有限公司（原宝武炭材料科技有限公司）宝武原料 指 宝武原料供应有限公司 宝武水务 指 宝武水务科技有限公司 宝武清能 指 宝武清洁能源有限公司 宝钢金属 指 宝钢金属有限公司 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 宝山钢铁股份有限公司 公司的中文简称 宝钢股份 公司的外文名称 Baoshan Iron&Steel Co.,Ltd.公司的外文名称缩写 Baosteel 公司的法定代表人 邹继新 2021 年年度报告 6/276 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王娟 夏志龙、陶昀 联系地址 上海市宝山区富锦路885号宝钢指挥中心宝钢股份董事会秘书室 上海市宝山区富锦路885号宝钢指挥中心宝钢股份董事会秘书室 电话 86-21-26647000 86-21-26647000 传真 86-21-26646999 86-21-26646999 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 上海市宝山区富锦路885号 公司注册地址的历史变更情况 2000年2月，公司注册地址为“宝山区富锦路果园”；2006年6月，变更为“上海市牡丹江路1813号南楼”；2010年10月，变更为“上海市宝山区富锦路885号”。公司办公地址 上海市宝山区富锦路885号 公司办公地址的邮政编码 201999 公司网址 http:/ 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司披露年度报告的媒体名称及网址 中国证券报上海证券报证券时报 公司披露年度报告的证券交易所网址 http:/ 公司年度报告备置地点 上海市宝山区富锦路885号宝钢指挥中心 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 A股 上海证券交易所 宝钢股份 600019 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市东长安街 1 号东方广场安永大楼 17层（100006）签字会计师姓名 蒋伟民、武廷栋 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：百万元 币种：人民币 主要会计数据 2021年 2020年 本期比上年同期增减(%)2019年 调整后 调整前 调整后 调整前 营业收入 364,349 281,519 283,674 29.4 289,769 291,600 归属于上市公司股东的净利润 23,632 12,695 12,677 86.1 12,574 12,563 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 23,525 12,434 12,434 89.2 11,060 11,060 2021 年年度报告 7/276 经营活动产生的现金流量净额 59,869 28,153 28,084 112.7 33,115 33,074 2021年末 2020年末 本期末比上年同期末增减（%）2019年末 调整后 调整前 调整后 调整前 归属于上市公司股东的净资产 190,934 184,676 184,371 3.4 178,474 178,172 总资产 380,398 357,781 356,225 6.3 347,360 345,938 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2021年 2020年 本期比上年同期增减(%)2019年 调整后 调整前 调整后 调整前 基本每股收益（元股）1.07 0.57 0.57 87.7 0.56 0.56 稀释每股收益（元股）1.07 0.57 0.57 87.7 0.56 0.56 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）1.07 0.56 0.56 91.1 0.50 0.50 加权平均净资产收益率（%）12.36 7.02 7.03 增加5.34个百分点 7.09 7.09 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）12.31 6.90 6.90 增加5.41个百分点 6.27 6.27 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2021 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：百万元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 82,846 100,481 90,668 90,355 归属于上市公司股东的净利润 5,363 9,726 6,502 2,042 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 5,204 9,365 6,441 2,515 经营活动产生的现金流量净额 14,013 14,196 1,297 30,363 2021 年年度报告 8/276 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 同一控制下企业合并调整比较期间数据。十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:百万元 币种:人民币 非经常性损益项目 2021 年金额 2020 年金额 2019年金额 非流动资产处置损益 119-529-28 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 624 506 607 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 35 86 428 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 435 642 1,301 受托经营取得的托管费收入-2 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-155-216-53 其他符合非经常性损益定义的损益项目-656-66-49 减：所得税影响额 179 94 373 少数股东权益影响额（税后）116 68 321 合计 107 261 1,514 将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 适用 不适用 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：百万元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 交易性金融资产 2,828 3,519 691 198 衍生金融资产 49 0-49 0 应收款项融资 29,545 9,781-19,764 0 其他流动资产 16,297 14,863-1,434 483 其他债权投资 173 7,797 7,624 3 其他权益工具投资 802 1,155 353 14 其他非流动金融资产 11,593 9,464-2,129 426 衍生金融负债 0-32-32-32 合计 61,287 46,547-14,740 1,092 2021 年年度报告 9/276 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2021 年上半年我国经济保持高速增长态势，下半年开始逐步回归常态。全年国内生产总值 114万亿元，同比增长 8.1%；货物贸易进出口总值 39.1 万亿元，同比增长 21.4%；全国规模以上企业工业增加值同比增长 9.6%，其中高技术制造业增加值增长 18.2%。2021 年，我国钢铁行业效益整体呈现前高后低走势，据中钢协统计，2021 年中钢协重点大中型钢企实现利润 3,524 亿元，同比增长 59.7%，钢铁行业效益创历史新高。受“双限”、“双控”政策影响，全年我国粗钢产量 10.3 亿吨，同比下降 3%；2021 年，国内钢材价格指数 143.1，同比上涨 35.8%；受货币政策影响，全球大宗商品价格均出现较大幅度上涨，62%铁矿石普氏指数全年均价 158.6 美元，同比上涨 45.7%；山西吕梁产主焦煤全年均价 2,046 元/吨，同比上涨72%。单位：万吨、点 数据来源：wind 资讯 2021 年，公司抓住市场机遇，动态开展购销策略和生产组织适应性调整，克服下半年大宗商品价格大幅上涨和产销规模下降影响，持续深化对标找差，极致提升经营效率，制造基地盈利与抗风险能力大幅提升，公司核心经营目标全面完成。2021 年，公司销售商品坯材 4,657.1 万吨，实现营业总收入 3,653.4 亿元，利润总额 307.1 亿元。二、二、报告期内公司所处行业情况报告期内公司所处行业情况（一）报告期内公司所属行业的发展阶段、周期性特点以及公司所处的行业地位等 2021 年，中国经济稳定恢复，全年经济同比增长 8.1%，实现国内生产总值 114 万亿元；中国工业经济克服新冠肺炎疫情多点散发、生产要素供给趋紧、大宗商品价格持续高位等不利因素，总体保持恢复性增长，全国规模以上企业工业增加值比上年增长 9.6%，两年平均增长 6.1%，均高于同期经济增速。2021 年，钢铁行业市场需求旺盛，带动粗钢消费快速增长，钢铁行业效益创历史最好水平，实现“十四五”良好开局。钢铁行业一系列产品实现全球首发，填补世界空白。大批钢铁企业积极探索低碳冶金技术，氢冶金示范项目有所突破；钢铁行业数字化、智能化、绿色化水平显著提高。2021 年，面对双碳背景下钢铁行业产能产量“双限”、能耗“双控”以及市场剧烈波动等错综复杂的风险挑战，公司统筹推进各项生产经营工作，持续深化管理变革，取得超预期成效，全年公司利润总额创历史新高，继续保持国内行业第一。6,0006,5007,0007,5008,0008,5009,0009,50010,00010,50018011802180318041805180618071808180918101811181219011902190319041905190619071908190919101911191220012002200320042005200620072008200920102011201221012102210321042105210621072108210921102111211250.070.090.0110.0130.0150.0粗钢产量CSPI月均2021 年年度报告 10/276 （二）新发布的法律、行政法规、部门规章、行业政策对所处行业的重大影响 2021 年 1 月碳排放权交易管理办法(试行)，计划将钢铁、水泥、化工等行业纳入碳排放权交易市场；2021 年 4 月钢铁行业产能置换实施办法严格置换要求，大气污染防治重点区域置换比例不低于 1.5:1，其他地区置换比例不低于 1.25:1；2021 年 5 月关于钢铁冶炼项目备案管理的意见，严格钢铁冶炼项目备案管理，规范建设钢铁冶炼项目，建设钢铁冶炼项目须满足钢铁行业先进工艺装备水平和领先指标要求，实现绿色化、智能化发展。钢铁产品出口政策方面，4 月发布关于取消部分钢铁产品出口退税的公告，5 月 1 日起取消部分钢铁产品出口退税；7 月发布关于取消钢铁产品出口退税的公告，8 月 1 日起取消公告所附清单列示的钢铁产品出口退税；7 月发布关于进一步调整钢铁产品出口关税的公告，8月 1 日起，进一步调整部分钢铁产品出口关税。“十四五”原材料工业发展规划提出，粗钢、水泥等重点原材料大宗产品产能只减不增；同时关于促进钢铁工业高质量发展的指导意见、钢铁行业碳达峰实施方案将陆续出台，国内大型钢铁集团将响应国家和行业号召，提出提前实现“双碳”的目标。综合上述政策，产能产量“双限”、能耗“双控”背景下，钢铁供给端将严格受到抑制，行业将进入存量或减量发展阶段。三、三、报告期内公司从事的业务情况报告期内公司从事的业务情况（一）报告期内公司所从事的主要业务、主要产品及其用途、经营模式、主要的业绩驱动因素 公司坚持走“创新、协调、绿色、开放、共享”的发展之路，拥有享誉全球的品牌、世界一流的制造水平和服务能力。公司钢铁主业专业生产高技术含量、高附加值的碳钢薄板、厚板与钢管等钢铁精品，主要产品被广泛应用于汽车、家电、石油化工、机械制造、能源交通等行业。聚焦核心战略产品群与独有领先产品发展，优化产品结构，推进多基地产线分工，持续保持市场领先地位，从制造、研发、营销、服务四大维度，形成汽车用钢、硅钢、能源及重大工程用钢、高等级薄板、镀锡板、长材等六大战略产品。公司注重创新能力的培育，积极开发应用先进制造和节能环保技术，建立了覆盖全国、遍及世界的营销和加工服务网络。公司自主研发的新一代汽车高强钢、取向硅钢、高等级家电用钢、能源海工用钢、桥梁用钢等高端产品处于国际先进水平。公司持续实施以技术领先为特征的精品开发战略，紧密关注中国高端制造业如军工、核电、高铁、海工装备、新能源汽车等产业的高速增长，发展包括超高强钢、取向硅钢在内的高端产品，并研发储备更高端新材料技术，集中力量“从钢铁到材料”，持续追求高端产品结构带来的经济效益。作为客户最值得信赖的价值创造伙伴，公司聚焦“从制造到服务”和“从中国到全球”，通过服务先期介入、完善客户端需求驱动机制、产销平衡决策支持系统、宝钢慧创平台、快速响应完善的营销服务体系以及钢铁服务平台的快速战略布局等，以遍布全球的营销网络，积极为客户提供一流的产品、技术和服务，在满足国内市场需求的同时，产品出口日本、韩国、欧美等七十多个国家和地区。从生产工艺和技术研发来看，公司整体技术装备建立在当代钢铁冶炼、冷热加工、液压传感、电子控制、计算机和信息通讯等先进技术的基础上，具有大型化、连续化、自动化的特点，处于世界钢铁行业领先者地位。公司推进以“四个一律”为核心的智能化工厂建设，“四个一律”指数持续提升；全面布局数字化升级，推动钢铁制造“5+5+8”各领域的网络化、数字化、智能化；启动制造基地数据域的建设，建成跨基地的大数据中心；构筑公司“三跨融合”框架，“三跨”融合项目任务取得阶段成效；公司宝山基地是国际第三家、国内首家入选“灯塔工厂”网络的钢铁企业。公司秉承环境经营理念，在节能环保、生态环境和可持续发展方面加大投入，推进“三治四化”（废气超低排，废水零排放，固废不出厂；洁化，绿化，美化，文化），加快建设绿色城市钢厂，主要环保指标实绩持续改善，全年无重大环境风险事件，四大基地和谐融入城市。2021 年年度报告 11/276 （二）公司亮点 经营业绩创历史新高。克服市场大幅波动影响，产销研协同均衡发力，发挥多制造基地运营与协同优势，动态优化产线分工，加快构建高效运行管控机制，深化产品经营和专业化管理变革，公司产品结构、质量、服务与盈利水平不断提升，2021 年，公司实现利润总额 307.1亿元，创历史新高，同比去年增长 91%，经营业绩保持国内行业第一。成本削减工作持续深化。围绕进出厂效率提升、能源成本削减、配煤配矿结构优化、技术经济指标改善，全方位开展对标找差工作，2021 年实现成本削减 11.5 亿元，超额完成年度目标，有效支撑公司经营业绩。技术创新优势不断增强。特高压高能效输变电装备用超低损耗取向硅钢开发与应用获国家科技进步二等奖；高效环保变压器用极低铁损取向硅钢技术实现了产品规模化生产；以B23HS075 耐热刻痕产品、B96SiQL 高强度高扭转桥梁缆索钢丝用盘条为代表的 13 项产品实现全球首发。智慧制造取得新突破。“三跨融合”示范性项目建设投运，持续为生产经营赋能；大数据平台实现四基地覆盖，完成大数据中心全部功能建设；硅钢第三智慧工厂、东山三高炉系统智能化产线群等项目相继投运。绿色低碳建设全面推进。2022 年 2 月 15 日，零碳示范工厂百万吨级氢基竖炉在东山基地开工，预计年减少二氧化碳排放 50 万吨以上；全力推进超低排放 A 级企业建设，东山基地取得广东省首家超低排 A 级企业认定；碳中和钢铁产品第一单高钢级直缝埋弧焊管 1700余吨成功发运；国内首套 4000 立方米级高炉热风炉烟气净化装置在宝山基地建成投运，宝山、东山基地实现 100%固废不出厂，青山、梅山基地固废综合利用率达 99.7%和 99.9%。保持行业最高信用评级。穆迪上调公司信用评级至 A2，惠誉上调公司信用评级展望至“正面”，目前世界三大评级机构标普、穆迪、惠誉分别给予公司 A-稳定、A2 稳定、A 正面的信用评级，公司继续保持全球综合性钢铁企业最高信用评级。持续获得资本市场认可。入围“央企 ESG先锋 50”，位列“央企 ESG先锋 50 指数”第 7位；首届中国上市公司投关价值经纶奖评选中，获评年度最具投关价值公司；明晟、CDP 等外部 ESG 评级提升；荣获中国上市公司百强高峰论坛中国百强企业奖、中国百强最佳管理运营奖；获评第一届新浪财经中国碳公司“中国碳公司行业先锋”。营业总收入2020年：2823亿元 归属上市公司股东的净利润2020年：127.0亿元 经营活动净现金流2020年：406.1亿元 2020年：87.7亿元 3653亿元236.3亿元12.4%13.6%471.5亿元1244.6万吨113.7亿元净资产收益率2020年：7.0%钢铁产品毛利率2020年：11.6%吨钢利润2020年：340元 优势产品销量2020年：1068.0万吨 研发费用 （不含财务公司）641元2.0个百分点5.2%0.05个百分点16.5%7.3%218.4%29.4%86.1%0.05个百分点5.3个百分点5.2%7.3%16.1%5.2%88.8%0.05个百分点16.5%0.05个百分点29.6%2021 年年度报告 12/276 四、四、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 2021 年，公司持续深化改革，加速变革，全面对标找差，打造极致效率，一公司多基地协同优势进一步显现，核心竞争力显著提升，国内碳钢板材领导地位进一步强化。公司核心竞争力主要体现在技术创新、智慧制造、成本控制、用户服务、可持续发展能力和品牌建设等方面。1.1.技术创新方面技术创新方面 2021 年，公司新产品和重大技术研发方面取得新进展。取向硅钢耐热刻痕中试产线批量生产B23HS080 和 B23HS085 产品；深水钢悬链 X65QO 立管国产化研制工作通过中海油中期评审认可；成功开发具有世界先进水平的低残余应力高强度油缸无缝管材；顶煤气循环氧气高炉实现工业试验，喷吹富氢实现工业化应用，短流程工艺汽车板实现批量生产。2.2.智慧制造方面智慧制造方面 持续推进以“四个一律”为核心的智能化工厂建设，宝山基地硅钢智能产线，青山基地炼钢、热轧 2250 产线，东山基地三高炉系统智能化产线群与梅山二炼钢智能产线按节点完成建设并相继投运；全面布局数字化升级，推动钢铁制造“558”各领域的网络化、数字化、智能化；启动制造基地专业数据域建设，建成跨基地的大数据中心；构筑“三跨融合”框架，2021 年“三跨”融合的 67 个项目任务取得阶段成效。3.3.成本控制方面成本控制方面 以铁钢极限规模下低成本运行为核心，动态完善算账生产模型，推进制造端挑战极限效率；在限产限能背景下，聚焦极限降本，通过持续开展全工序对标，进一步优化配煤配矿结构，提高铁、钢、轧界面运行效率，提高产品品质，降低质量成本，全年公司成本削减 11.5 亿元，超进度完成目标。4.4.用户服务方面用户服务方面 聚焦高市占，制定推进“百千十”产品新战略（即百万吨级、千元吨钢毛利、十亿元毛利总额），明确“1+1+N”（即 1 个千万吨级+1 个五百万吨级+N 个百万吨级）产品族群战略；坚持差异化、同质化产品相结合，推动取向硅钢、彩涂和镀锡的商业模式创新。5.5.可持续发展能力方面可持续发展能力方面 东山基地成功创建超低排 A 级企业，率先具备废水零排放能力；宝山、东山基地率先实现了100%固废不出厂；宝山基地景观提升年改造新增绿化面积 65 万平方米，花博会“宝钢花园”荣获“第十届中国花卉博览会卓越贡献奖”；梅山基地成功通过国家 AAA 级风景旅游区评选；快速建立碳中和工作推进体系，编制宝钢股份碳达峰与减排行动方案。6.6.品牌建设方面品牌建设方面 以“创享改变生活”为公司品牌口号，围绕“创新、协调、绿色、开放、共享”的品牌内涵，加强品牌推广的渠道创新和组合传播。通过全方位、立体式、交互式强势传播，有效提升了宝钢品牌面向多平台、多群体的曝光度和影响力，加速推进宝钢品牌海外宣传，打造国际化公众公司形象，为公司深入推进国际化发展战略构建了良好的舆论环境。五、五、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期内主要经营情况如下：(一一)主营业务分析主营业务分析 1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：百万元 币种：人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 364,349 281,519 29.4 2021 年年度报告 13/276 营业成本 316,048 251,989 25.4 销售费用 1,720 1,542 11.6 管理费用 4,396 4,400-0.1 财务费用 1,788 1,450 23.3 研发费用 11,371 8,773 29.6 经营活动产生的现金流量净额 59,869 28,153 112.7 投资活动产生的现金流量净额-27,034-13,683 97.6 筹资活动产生的现金流量净额-31,344-13,719 128.5 营业收入变动原因说明：受下游行业钢材需求大幅增长与国内外钢材价格大幅上涨，叠加上年同期低基数效应影响，公司营业收入较上年同期大幅增长。营业成本变动原因说明：主要受原燃料价格普涨的影响，公司营业成本较上年同期大幅增长。销售费用变动原因说明：略高于上年同期，职工薪酬略有增长。管理费用变动原因说明：基本持平，变动幅度不大。财务费用变动原因说明：略高于上年同期，主要为执行新租赁准则，确认租赁利息支出及人民币兑美元汇率变动综合影响。研发费用变动原因说明：主要为公司加强研发投入，提升技术引领能力，冷轧、硅钢等产线研发投入增加。经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：详见“5.现金流量分析”。投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：详见“5.现金流量分析”。筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：详见“5.现金流量分析”。本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 适用 不适用 2.2.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 报告期内主要经营情况如下：(1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区、分销售模式情况、分地区、分销售模式情况 单位:百万元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）钢铁制造 295,265 257,916 12.6 37.3 34.4 增加 1.9 个百分点 加工配送 350,770 345,518 1.5 32.2 32.2 增加 0.1 个百分点 其他 23,522 17,313 26.4 39.2 33.8 增加 2.9 个百分点 分部间抵消-304,062-304,699-合计 365,495 316,048 13.5 29.5 25.4 增加 2.9 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）冷轧碳钢板卷 126,590 104,574 17.4 44.2 37.1 增加 4.2 个百分点 热轧碳钢板卷 102,853 89,878 12.6 49.0 46.0 增加 1.8 个百分点 钢管产品 14,049 13,890 1.1 21.8 26.9 减少 3.9 个百分点 长材产品 8,735 8,433 3.5 10.5 24.5 减少 10.9 个百分点 2021 年年度报告 14/276 其他钢铁产品 21,392 19,668 8.1 5.2 7.8 减少 2.3 个百分点 合计 273,620 236,443 13.6 39.2 36.1 增加 2.0 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）境内市场 327,111 278,881 14.7 28.1 23.3 增加 3.3 个百分点 境外市场 38,383 37,167 3.2 42.2 42.1 增加 0.1 个百分点 合计 365,495 316,048 13.5 29.5 25.4 增加 2.9 个百分点 主营业务分销售模式情况 销售模式 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）集中销售 260,723 225,200 13.6 32.8 27.7 增加 3.5 个百分点 非集中销售 104,772 90,848 13.3 18.9 20.2 减少 1.0 个百分点 合计 365,495 316,048 13.5 29.5 25.4 增加 2.9 个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况的说明 公司按内部组织机构划分为钢铁制造、加工配送、其他三个分部。钢铁制造分部包括各钢铁制造单元，加工配送分部包括宝钢国际、海外公司等贸易单元，其他分部包括信息科技、碳业及金融等业务。2021 年，公司抓住疫情后国内外钢铁需求恢复契机，动态优化购销端价格策略，把握行情波动，购销价格跑赢大盘；克服产销资源减少、节能减排力度加大等困难，深挖成本削减潜力，持续提升营运效率，有效缓解了原燃料、辅料价格大幅上涨影响，2021 年公司钢铁产品综合毛利率较去年上涨。(2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 主要产品 单位 生产量 销售量 库存量 生产量比上年增减（%）销售量比上年增减（%）库存量比上年增减（%）冷轧碳钢板卷 万吨 1,886 1,879 133 4.9 4.4 4.7 热轧碳钢板卷 万吨 1,971 1,994 55 5.9 5.2 25.0 钢管产品 万吨 207 209 20 2.5 5.6 5.3 长材产品 万吨 166 167 4-14.9-14.4-20.0 其他钢铁产品 万吨 403 409 11-20.5-19.6-35.3 合计 万吨 4,633 4,658 223 1.5 1.3 5.7 产销量情况说明 2021 年，公司出口钢铁产品 399.0 万吨，出口分渠道销售情况如下：地区 2021 年 2020 年 比上年增减 东亚、澳洲 27.4%23.3%增加 4.1 个百分点 欧非 23.4%20.3%增加 3.1 个百分点 美洲 17.2%10.0%增加 7.2 个百分点 东南亚、南亚 32.0%46.4%减少 14.4 个百分点 2021 年年度报告 15/276 合计 100.0%100.0%-2021 年继续深耕海外各区域市场：东南亚、南亚继续发挥海外市场产销平衡主力军作用，年度签约 128 万吨；东亚、澳洲区域历史上第二次突