831680_2016_麒润文化_2016年年度报告_2017-04-09.pdf

公告编号：公告编号：2012017 7-0 00606 证券证券代码代码：831680 831680 证券简称：麒润文化证券简称：麒润文化 主办券商：广发证券主办券商：广发证券 2016 上海麒润文化传播股份有限公司 麒润文化 NEEQ:831680 年度报告 第1 页，共 96 页 公告编号：公告编号：20172017-0 00606 公 司 年 度 大 事 记 2016 年 6 月 2016 年 6 月，经公司 2016 年第一次临时股东大会审议通过，公司将持有上海麒石投资管理有限公司 100%的股权以 1,151.24 万元的价格转让给上海大磐投资管理有限公司。公 司 年 度 大 事 记 第2 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .1818 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2121 第七节第七节 融资及分配情况融资及分配情况 .2323 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2424 第九节第九节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .2626 第十节第十节 财务报告财务报告 .3030 第3 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 释 义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、麒润文化 指 上海麒润文化传播股份有限公司 熙胜文化 指 上海熙胜文化传播有限公司，系本公司参股子公司 麒石投资 指 上海麒石投资管理有限公司，原系本公司全资子公司，目前已经转让至上海大磐投资管理有限公司 一驾网络 指 上海一驾网络科技有限公司，系本公司全资子公司 整合营销传播 指 品牌与消费者长期密切的关系，更有效地达到广告传播和产品行销的目的 整合营销传播服务 指 传播为理念，通过整合一系列营销服务手段，为客户提供专业的营销服务 线上推介推广服务、线下活动营销服务 指 按营销传播的载体划分，营销服务可分为线上推介推广服务和线下活动营销服务，在营销服务中使用电视、报纸、广播、杂志、互联网、电影院、户外七大媒介做为载体的营销服务为线上推介推广服务。除此之外的营销服务均为线下活动营销服务 股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 上海麒润文化传播股份有限公司章程 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2016 年度 报告期末 指 2016 年 12 月 31 日 第4 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 第一节 声明与提示 声声 明明 公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。大华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事事 项项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 重要风险提示表重要风险提示表 重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 应收账款余额较大的风险 报告期末,公司应收帐款余额为 8,588,063.62 元，占营业收入的比例为 48.43%。公司主要客户是实力雄厚的车企，客户的财务状况良好、商业信用高，具有较强的支付能力。虽然报告期本公司的应收账款回款情况良好，且客户的资信情况较好，但是如果主要客户的财务情况发生恶化，则存在坏账风险。客户及客户所处行业集中度较高的风险 报告期内，公司前五大客户销售收入占公司营业总收入的比例为 96.28%，其中，一汽-大众与东风标致雪铁龙的销售收入分别占公司营业收入的 86.32%与 8.82%，客户集中度较高。此外，由于公司专注于汽车行业整合营销传播服务，公司报告期内收入主要来自汽车行业客户。因此，公司业绩容易受到汽车行业景气度影响。市场竞争加大，利润率下降的风险 我国整合营销传播服务市场化程度较高，公司数量多且规模小，竞争较激烈且呈高度分散状态。随着竞争的加剧，市场竞争格局将逐步走向集中，如果市场空间不能按预期放大、或出现更多的市场进入者，市场竞争将更加激烈，将给公司经营带来一定冲击，可能导致公司的利润水平下降。对外投资未达预期收益的风险 截至本报告期末，公司共有 1 家全资子公司及 1 家参股公司。其中，公司参股公司熙胜文化因存在无法持续经营情况，导致公司存在投资无法足额收回的情形，公司已就该情况足额计提坏账及减值。此外，如果上述其他被投资公司未来经营状况未达到预期目标，将为本公司带来较大的投资损失进而影响公司利润水平。因此公司存在对外投资未达预期收益的第5 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 风险。为有效控制对外投资未达预期收益的风险，公司将积极研究市场，制定明确的发展战略和规划，扎实推进子公司业务有序发展。持续亏损的风险 公司 2015 年及 2016 年扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润连续为负，公司面临着持续亏损的风险。公司一直致力于市场开拓，公司如果不能尽快开拓市场、加大销售，扭转亏损局面，会削弱公司整体竞争力，对公司经营活动产生不利影响。人力资源流失的风险 公司所处行业为人才密集型行业，其业务特点要求员工具有深厚企业管理、市场营销、广告学等专业背景，并具有丰富的培训、咨询、策划项目操作经验。服务的质量很大程度上依靠于核心技术人员多年的从业经验、创造力和执行力，如果人才大量流失，而公司未能及时安排适当的人员接替或补充，将会对公司的经营带来风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 第6 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文公司中文全称全称 上海麒润文化传播股份有限公司 英文名称英文名称及缩写及缩写 -证券证券简称简称 麒润文化 证券证券代码代码 831680 法定代表人法定代表人 黄炬培 注册地址注册地址 上海市嘉定工业区汇源路 55 号 H 幢 3 层 A 区 3018 室 办公地址办公地址 上海市普陀区中山北路 3323 号春之声大厦 17 楼 主办券商主办券商 广发证券 主办券商主办券商办公地址办公地址 广州市天河区天河北路 183-187 号大都会广场 43 楼（4301-4316 房）会计师事务所会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师签字注册会计师姓名姓名 马建萍、连隆棣 会计师会计师事务所办公地址事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 1101 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人董事会秘书或信息披露负责人 邱林浩 电话电话 021-51629603 传真传真 021-51629601 电子邮箱电子邮箱 公司网址公司网址 -联系地址及邮政编码联系地址及邮政编码 上海市普陀区中山北路 3323 号春之声大厦 17 楼，邮编：200062 公司指定信息披露平台的网址公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、企业信息 股票公开转让场所股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间挂牌时间 2015-01-15 分层情况分层情况 基础层 行业（证监会规定的行业大类）行业（证监会规定的行业大类）商务服务业 主要产品与服务项目主要产品与服务项目 公司主营业务为整合营销传播服务，并专注于在汽车行业向客户提供整合营销传播服务，围绕客户的产品区域营销计划，以整合营销传播策略为出发点，通过有效地整合和协调各种线上及线下营销传播手段，为客户提供包括媒介投放排期、媒介代理采购、广告投放、媒介投放效果监测与管理、数字营销、车展、试乘试驾和新车发布等整合营销传播服务。普通股股票转让方式普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）普通股总股本（股）48,333,334 第7 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 做市商数量做市商数量 -控股股东控股股东 黄炬培 实际控制人实际控制人 黄炬培 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内是否变更报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 91310000769688000N 否 税务登记证号码 91310000769688000N 否 组织机构代码 91310000769688000N 否 第8 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 17,732,970.33 14,523,602.90 22.10%毛利率%3.80%17.66%-归属于挂牌公司股东的净利润-9,655,236.07 1,450,819.31-765.50%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-12,197,472.20-3,324,091.58-266.94%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-19.07%3.30%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-24.09%-7.57%-基本每股收益-0.20 0.06-433.33%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 50,502,246.57 59,188,523.98-14.68%负债总计 5,293,131.79 3,726,585.97 42.04%归属于挂牌公司股东的净资产 45,209,114.78 55,461,938.01-18.49%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.94 1.15-18.26%资产负债率%（母公司）15.19%4.64%-资产负债率%（合并）10.48%6.30%-流动比率 7.87 15.85-利息保障倍数-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-4,894,637.77-6,460,719.84-应收账款周转率 1.98 1.62-存货周转率-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-14.68%103.73%-营业收入增长率%22.10%-36.13%-净利润增长率%-765.50%452.27%-第9 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 48,333,334 48,333,334-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,542,236.13 所得税影响数-1,192,518.67 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 1,349,717.46 第10 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析（一）（一）商业模式商业模式 公司业务属于商务服务业，具有轻资产及人才密集型特点，公司利用管理团队在汽车行业整合营销传播服务领域积累的深厚资源和经验、创意团队所拥有的优秀创意和先进理念、执行团队所拥有的丰富活动执行经验、以及公司品牌及行业口碑所形成的关键资源要素，为客户提供整合营销传播服务。报告期内,公司客户集中度较高，主要为一汽-大众销售有限责任公司、东风标致雪铁龙汽车销售有限责任公司等。公司与主要客户签订项目协议和年度服务框架协议，围绕客户的产品区域营销计划，以整合营销传播策略为出发点，通过有效地整合和协调各种线上及线下营销传播手段，为客户提供包括媒介投放排期、媒介代理采购、广告投放、媒介投放效果监测与管理、数字营销、车展、试乘试驾和新车发布等整合营销传播服务。年度内变化统计：年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否（二）（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 总体回顾总体回顾：2016 年度，公司营业收入为 17,732,970.33 元，较上年同期增加 22.10%，营业收入增加的主要原因系公司与一汽-大众品牌合作增加，使得一汽-大众销售有限责任公司销售收入大幅增加导致。目前公司客户集中度较高，因此客户营销开支计划变化影响对公司经营成果带来较大影响。2016 年度，公司毛利率从上年 17.66%下降至 3.8%，公司盈利能力下降，主要原因系公司主要客户一汽-大众销售有限责任公司业务毛利率较低导致。2016 年度，公司净利润为-9,655,236.07 元，较上年同期下降了 765.50%。报告期内，公司对参股子公司上海熙胜文化传播有限公司长期股权投资2,786,400元和其他应收款3,000,000元全部计提减值准备和坏账准备作为资产减值损失，占净利润的 59.93%，对公司的净利润产生较大的影响。报告期末，公司净资产为 45,209,114.78 元，较上年下降了 18.49%，主要原因系公司因上海熙胜文化传播有限公司坏账准备及长期股权投资减值准备，导致公司净利润为负所致。报告期末，公司期末现金及现金等价物余额 18,612,855.36 元，较上年同期增加 27.61%。主要原因系公司出售上海麒石投资管理有限公司股权所致。公司经营活动产生的现金流量净额为-4,894,637.77第11 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 元，较上年同期增加了 24.24%。公司投资活动产生的现金量净额 20,041,583.76 元，较上年同期增加了208.22%，主要系公司出售全资子公司麒石投资公司及麒石投资公司出售交易性金融资产所致。1 1、主营业务分析、主营业务分析 （1 1）利润构成）利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 17,732,970.33 22.10%-14,523,602.90-36.13%-营业成本 17,059,856.78 42.65%96.20%11,959,433.79-26.37%82.34%毛利率 3.80%-17.66%-管理费用 7,306,795.51 22.49%41.20%5,965,352.64 5.23%41.07%销售费用 1,659,055.29 548.88%9.36%255,681.29-1.76%财务费用-209,112.66-5.89%-1.18%-197,477.69 1,004.86%-1.36%营业利润-11,424,703.33-984.75%-64.43%-1,053,211.91-447.92%-7.25%营业外收入 733,751.69-79.15%4.14%3,519,399.03 1,076.93%24.23%营业外支出 193,094.34 109.97%1.09%91,964.26-0.63%净利润-9,655,236.07-765.50%-54.45%1,450,819.31 452.27%9.99%项目重大变动原因项目重大变动原因：2016 年度，公司营业成本较上年增加 42.65%，主要受公司营业收入增长而营业成本相应增长，且主要客户一汽-大众营销业务毛利率较低影响。2016 年度，公司销售费用较上年增加 548.88%，主要因 2015 年下半年起公司对会计科目销售费用和管理费用进行了重分类，原部分销售费用，计入管理费用，后改销售部门产生的费用一律计入销售费用，因此 2016 年全年较 2015 年有较大的增长。2016 年度，公司营业利润为-11,424,703.33 元，较上年同期下降了 984.75%。主要是对参股公司其他应收款及长期股权投资全额计提了坏帐准备和减值准备，对公司的营业利润影响较大。2016 年度，公司营业外收入为 733,751.69 万元，较上年同期下降 79.15%，上年同期营业外收入较高，主要原因系取得新三板挂牌政府补贴、出售卡丁车主题展馆和安驾中心资产等，相较于 2015 年，公司本期营业外收入有所减少。2016 年度，公司营业外支出为 193,094.34 元，较上年同期增加 109.97%，主要系公司本期处置了车辆资产。2016 年度，公司净利润为-9,655,236.07 元，较上年同期下降了 765.50%。主要原因系，一方面前述其他应收款及长期股权投资计提坏账和减值准备影响，对公司的净利润影响很大。另外一方面受公司所处行业宏观环境及主要客户一汽-大众营销开支计划变化影响，公司主要客户一汽-大众业务毛利率较低。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 第12 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 17,732,970.33 17,059,856.78 14,523,602.90 11,959,433.79 其他业务收入-合计合计 17,732,970.3317,732,970.33 17,059,856.7817,059,856.78 14,523,602.9014,523,602.90 11,959,433.7911,959,433.79 按产品或区域分类分析按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%线下活动营销 16,485,776.02 92.97%12,713,426.52 79.82%线上媒体推广 1,247,194.31 7.03%1,810,176.38 20.18%合计合计 17,732,970.3317,732,970.33 100.00%100.00%14,523,602.9014,523,602.90 100.00%100.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：公司线下活动营销占收入比重出现上升，因为公司与主要客户一汽-大众的业务均为线下营销导致，报告期内，公司主要客户一汽-大众销售有限责任公司的销售收入占公司营业收入的比重为 86.35%。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-4,894,637.77-6,460,719.84 投资活动产生的现金流量净额 20,041,583.76-18,518,635.96 筹资活动产生的现金流量净额-11,120,000.00 32,400,000.00 现金流量分析现金流量分析：本年度投资活动产生的现金流量净额比上年增加 208.22%，主要系 2016 年上半年公司子公司麒石投资出售可供交易性金融资产以及 2016 年 6 月公司出售麒石投资公司股权所致。（4 4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 一汽-大众销售有限责任公司 15,312,189.66 86.35%否 2 东风标致雪铁龙汽车销售有限公司 1,564,417.89 8.82%否 3 上海安迪维特旅游用品有限公司 111,108.89 0.63%否 4 神龙汽车有限公司工会 46,673.58 0.26%否 5 神龙汽车有限公司 38,429.25 0.22%否 合计合计 17,072,818.8717,072,818.87 96.28%96.28%-（5 5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 第13 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 1 合肥灿鸿文化传播有限公司 1,997,915.75 11.71%否 2 上海大磐文化发展有限公司 994,193.64 5.83%是 3 上海柑桔影视有限公司 887,245.15 5.20%否 4 上海柏恩展览展示有限公司 851,946.79 4.99%否 5 北京东方艾狄尔会展有限公司 709,433.96 4.16%否 合计合计 5,440,735.295,440,735.29 31.89%31.89%-（6 6）研发支出与专利）研发支出与专利 研发支出：研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额-研发投入占营业收入的比例-专利情况：专利情况：项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量-公司拥有的发明专利数量-研发情况：研发情况：-2 2、资产负债结构分析、资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占占总资总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 12,712,855.36-12.84%25.17%14,585,909.37 103.56%24.64%0.53%应收账款 8,588,063.62-7.66%17.01%9,300,084.75 8.31%15.71%1.30%存货-长期股权投资-100.00%-2,786,400.00-4.71%-4.71%固定资产 1,167,072.84-4.17%2.31%1,217,827.94-4.06%2.06%0.25%在建工程-短期借款-长期借款-资产总计资产总计 50,502,246.5750,502,246.57 -14.68%14.68%-59,188,523.9859,188,523.98 103.73%103.73%-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：本年期末，公司长期股权投资较上年期末减少 2,786,400.00 元系公司全额计提对参股子公司熙胜文化长期股权投资的资产减值准备所致。第14 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 3 3、投资状况分析、投资状况分析 （1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 截至报告期末，公司共拥有 1 家全资子公司及 1 家参股公司，具体情况如下：（1）公司全资子公司上海一驾网络科技有限公司，注册资本 1,000 万元。截至报告期末，未实现营业收入，亏损 534,873.94 元。（2）公司参股的上海熙胜文化传播有限公司，注册资本 1,000 万元，公司持有熙胜文化 27%股权。截至报告期末，熙胜文化因无法开展持续经营，长期处于歇业状态，公司已全额计提对其长期股权投资的资产减值准备。（2 2）委托理财及衍生品投资情况）委托理财及衍生品投资情况 报告期内，公司向杭州银行上海分行及交通银行民生路支行购买银行理财产品。截至报告期末，公司购买交通银行民生路支行，日增利保守型 900,000 元，杭州银行上海分行购买了保守型幸福 99 金钱包 5,000,000 元。公司已于 2016 年 3 月 31 日在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台（ 或www.neeq.cc）上刊登了相关公告（公告编号：2016-010、2016-012），具体内容参见上述公告。（三）（三）外部外部环境环境的分析的分析 经济发展具有周期性，消费者购买力、企业经营业绩、企业品牌传播预算投入与国家经济周期具有较大的相关性。当国家经济周期处于稳定发展期，通常消费者的购买力较强，有助于提升生产企业的经营业绩，从而生产企业加大其在品牌传播中的预算投入；当国家经济增长停滞或发生衰退，消费者购买力下降，生产企业经营业绩不佳，通常减少品牌传播预算投入。因此，国家宏观经济周期变化对企业品牌传播及营销开支投入将会产生影响，从而对整合营销传播服务行业产生影响。报告期内，受到宏观经济等外部环境影响，公司主要客户对于品牌传播和营销开支投入计划有所改变，公司毛利率较上一期有所下降。（四）（四）竞争优势竞争优势分析分析 优秀的营销策略、创意策划能力是高端营销服务的核心和灵魂，是客户选择专业营销服务机构的重要标准之一。依托优秀的策略创意人员、独特的策略创意工具和丰富的数据资源，公司具有优秀的策略创意能力。高效的执行管理能力是客户选择专业整合营销传播服务机构的另一个重要标准。公司依托优秀的组织管理能力、广泛的执行网络、丰富的渠道资源、供应商资源及兼职人力资源、完善的质量控制体系以及先进的管理信息系统，为客户提供高效的项目执行管理服务。（五）（五）持续经营持续经营评价评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持有良好的公司独立自主经营的能力；会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；主要财务、业务等经营指标健康；经营管理层、核心业务人员队伍稳定；公司和全体员工没有发生违法、违规行为。因此，公司拥有第15 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 良好的持续经营能力。报告期内公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。（六）（六）扶贫与社会责任扶贫与社会责任 -二、风险因素（一）（一）持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1 1、应收账款余额较大的风险。、应收账款余额较大的风险。报告期末,公司应收帐款余额为 8,588,063.62 元，占营业收入的比例为 48.43%。公司主要客户是实力雄厚的车企，客户的财务状况良好、商业信用高，具有较强的支付能力。虽然报告期本公司的应收账款回款情况良好，且客户的资信情况较好，但是如果主要客户的财务情况发生恶化，则存在坏账风险。为合理控制应收账款余额较大的风险，公司将加强对应收账款的管理，并积极关注应收账款客户的财务及商业信用变化情况，降低应收账款发生坏账的风险。2 2、客户及客户所处行业集中度较高的风险。、客户及客户所处行业集中度较高的风险。报告期内，公司前五大客户销售收入占公司营业总收入的比例为 96.28%，其中，一汽-大众与东风标致雪铁龙的销售收入分别占公司营业收入的 86.32%与 8.82%，客户集中度较高。此外，由于公司专注于汽车行业整合营销传播服务，公司报告期内收入主要来自汽车行业客户。因此，公司业绩容易受到汽车行业景气度影响。为合理控制公司业绩受个别行业景气度影响的程度，公司一方面将继续坚持以汽车行业企业作为核心服务行业的经营方针，继续提高服务水平；另一方面，公司也将积极拓展其他行业客户资源，以降低对汽车行业客户的依赖度。3 3、市场竞争加大，利润率下降的风险。、市场竞争加大，利润率下降的风险。我国整合营销传播服务市场化程度较高，公司数量多且规模小，竞争较激烈且呈高度分散状态。随着竞争的加剧，市场竞争格局将逐步走向集中，如果市场空间不能按预期放大、或出现更多的市场进入者，市场竞争将更加激烈，将给公司经营带来一定冲击，可能导致公司的利润水平下降。为合理控制公司业绩受市场竞争加剧影响的程度，公司将在保持汽车行业整合营销服务市场地位的同时，积极拓展新行业、新客户和新品牌，并通过产业并购等手段整合行业资源和提升品牌竞争力。4 4、对外投资未达预期收益的风险。、对外投资未达预期收益的风险。截至本报告期末，公司共有 1 家全资子公司及 1 家参股公司。其中，公司参股公司熙胜文化因存在无法持续经营情况，导致公司存在投资无法足额收回的情形，公司已就该情况足额计提坏账及减值。此外，如果上述其他被投资公司未来经营状况未达到预期目标，将为本公司带来较大的投资损失进而影响公司利润水平。因此公司存在对外投资未达预期收益的风险。为有效控制对外投资未达预期收益的风险，公司将积极研究市场，制定明确的发展战略和规划，扎实推进子公司业务有序发展。（二）（二）报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 1 1、持续亏损的风险、持续亏损的风险 公司 2015 年及 2016 年扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润连续为负，公司面临着持续亏损的风险。公司一直致力于市场开拓，公司如果不能尽快开拓市场、加大销售，扭转亏损局面，会削弱公司整体竞争力，对公司经营活动产生不利影响。应对措施：公司将积极研究市场，制定明确的发展战略和规划，尽快开拓市场、加大销售，扎实推进公司业务有序发展。公司将在保持汽车行业整合营销服务市场地位的同时，积极拓展新行业、新客户和新第16 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 品牌，并通过产业并购等手段整合行业资源和提升品牌竞争力。此外，公司一方面将继续坚持以汽车行业企业作为核心服务行业的经营方针，继续提高服务水平；另一方面，公司也将积极拓展其他行业客户资源，以降低对汽车行业客户的依赖度。2 2、人力资源流失的风险、人力资源流失的风险 公司所处行业为人才密集型行业，其业务特点要求员工具有深厚企业管理、市场营销、广告学等专业背景，并具有丰富的培训、咨询、策划项目操作经验。服务的质量很大程度上依靠于核心技术人员多年的从业经验、创造力和执行力，如果人才大量流失，而公司未能及时安排适当的人员接替或补充，将会对公司的经营带来风险。应对措施：第一，公司将继续完善运营机制，建立合理的薪酬、绩效体系，优化企业管理流程，提高管理效率，增强公司自身对人才的吸引力；第二，加强企业文化建设，培育员工对企业文化的认可，同时完善公司的培训体系；第三，注重人力资源工作，制定人力资源计划，吸引并招收新的具备专业知识的人才，扩大公司团队；第四，适时建立起完善的核心、骨干员工的股权激励计划，进一步提高人员稳定性；第五，可以加强与高校合作加强人才储备。三、董事会对审计报告的说明（一）（一）非标准审计意见说明：非标准审计意见说明：是否被出具“非标准审计意见审计报告”：否 审计意见类型：标准无保留意见 董事会就非标准审计意见的说明：不适用（二）（二）关键事项审计说明：关键事项审计说明：-第17 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 第五节 重要事项 一、重要事项索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项-是否存在对外担保事项-是否存在控股股东、实际控制人及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况-是否存在日常性关联交易事项 是 二（一）是否存在偶发性关联交易事项 是 二（二）是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 二（三）是否存在股权激励事项-是否存在已披露的承诺事项 是 二（四）是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况-是否存在被调查处罚的事项-是否存在自愿披露的重要事项-二、重要事项详情（一）（一）报告期内报告期内公司发生的日常性关联交易情况公司发生的日常性关联交易情况 单位：元 日常性关联交易事项日常性关联交易事项 具体事项类型具体事项类型 预计金额预计金额 发生金额发生金额 1购买原材料、燃料、动力-2销售产品、商品、提供或者接受劳务委托，委托或者受托销售-994,193.64 3投资（含共同投资、委托理财、委托贷款）-4财务资助（挂牌公司接受的）-5公司章程中约定适用于本公司的日常关联交易类型-6其他-总计总计 -994,193.64994,193.64 注：上述关联交易事项已经提交 2017 年 4 月 7 日第一届董事会第十九次会议和第一届监事会第十三次会议审议，尚需提交股东大会审议，详见公司在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台（ 或 www.neeq.cc)上刊登了的关于补充确认 2016 年度关联交易的公告。（二）（二）报告期内报告期内公司发生的公司发生的偶发性偶发性关联交易情况关联交易情况 单位：元 偶发性偶发性关联交易关联交易事项事项 关联方关联方 交易内容交易内容 交易金额交易金额 是否履行是否履行必要必要决策程序决策程序 第18 页，共 96 页 上海麒润文化传播股份有限公司 2016 年度报告 上海大磐投资管理有限公司 出售资产 11,512,423.40 是 上海大磐投资管理有限公司 短期资金拆借 1,500,000.00 是 上海大磐投资管理有限公司 短期资金拆借 11,500,000.00 是 上海麒石投资管理有限公司 认购基金份额 5,555,000.00 是 总计总计 -30,067,423.4030,067,423.40 -注：偶发性关联交易中，公司向关联方出售资产事项已经第一届董事会第十五次会议和 2016年第一次临时股东大会批准。其余关联交易事项已经 2017 年 4 月 7 日第一届董事会第十九次会议和第一届监事会第十三次会议审议，尚需提交股东大会审议，详见公司在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台（ 或 www.neeq.cc)上刊登了的 关于补充确认 2016 年度关联交易的公告。偶发性关联交易的必要性偶发性关联交易的必要性、持续性以及对公司生产经营的影响持续性以及对公司生产经营的影响：1、出售资产 该次交易后，公司财务报表合并范围将发生变化，上海麒石投资管理有限公司主营业务系投资管理，公司处置之后，不再将其纳入公司财务报表合并范围。该次交易后公司营业收入和净利润可能会发生下降，同时公司资产总额和净资产可能会相应减少，但有利于突出公司的主营业务。该次交易的具体情况参见本小节之（三）经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项。2、资金拆借（1）公司于 2016 年 3 月向上海大磐投资管理有限公司提供资金拆借 150 万元，上述资金已于当月全部归还公司。（2）公司于 2016 年 5 月将全资子公司麒石投资 100%股权转让给上海大磐投资管理有限公司，并于2016 年 5 月完成工商变更登记，相关股权转让款于 2016 年 6 月支付完成，麒石投资自 2016 年 7 月起不再纳入公司合并范围。2016 年 6 月，麒石投资在股权交割完成后与大磐投资发生资金拆借 1,150 万元，该笔交易自 2016 年 7 月麒石投资不再纳入公司合并范围起不再构成公司关联交易。3、认购基金份额 公司于 2016 年 5 月将子公司麒石投资 100%股权转让给上海大磐投资管理有限公司，2016 年 7 月起麒石投资不再纳入公司合并范围并成为公司关联方。公司于 2016 年 7 月认购由麒石投资发起设立并管理的私募证券基金。（三）（三）经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项项 1、出售资产情况 报告期内，公司向上海大磐投资管理有限公司出售全资子公司上海麒石投资管理有限公司。该次交易的具体情况如下：交易对方为公司股东上海大磐投资管理有限公司，交易标的为公司全资子公司上海麒石投资管理有限公司 100%股权。双方于 2016 年 4 月 28 日签订了股权转让协议，约定出售该交易标的的对价为人民币 1,151.24234 万元。第19 页，共 96 页 上海麒润文化传播股