831544_2016_北超伺服_2016年年度报告_2017-04-10.pdf

公告公告编号：编号：20172017-007007 北京超同步伺服股份有限公司（Beijing CTB Servo Co.,Ltd.）2016北超伺服 NEEQ:831544 年度报告 北京超同步伺服股份有限公司 2016 年度报告 第2 页，共 103 页 公 司年 度 大 事 记 2016 年 4 月，公司参加在上海举办的第九届中国数控机床展览会（CCMT2016），公司展出的伺服电机及驱动、电主轴、直驱刀塔、伺服刀库、高速立式加工中心、轴类零件自动生产线、盘类零件车铣生产线产品，吸引了装备制造业的众多参观者，获得了广泛关注和好评。2016 年 5 月，公司参加第十九届中国北京国际科技产业博览会。博览会期间，北京市市委书记郭金龙、市长王安顺一行莅临我司展台参观考察，郭书记对我司的创新理念及研发能力给予了充分肯定，并鼓励继续加强自主创新，在推动中国制造2025上做出更大的贡献。2016 年 6 月，公司的“智能伺服电机数字化车间”项目被评为中华人民共和国工业和信息化部“智能制造试点示范”项目。2016 年，公司先后与多家国内外著名机床企业及数控系统厂商签署战略合作协议，标志着北超伺服在打造智能装备垂直产业链的商业模式创新道路上迈出坚实的一步。2016 年 8 月 8 日，北超伺服成立 8 周年，公司召开员工大会，总结过去展望未来。在这八年的发展中，公司逐渐成为集高端全数字交流伺服系统、直驱伺服电机和机床直驱功能部件的研发、生产和销售为一体的智能装备制造企业。2016 年 10 月 5 日，“第 16 届伊朗国际工业展（TIIE）”在德黑兰国际会展中心举行，公司随中国展团参加了本次展会。此次展会公司主要向客户展示了自主研发及生产的交流永磁同步伺服电机、交流伺服主轴电机、电主轴、伺服驱动及多轴伺服驱动等产品。由此公司迈出了开拓国际市场的第一步。北京超同步伺服股份有限公司 2016 年度报告 第3 页，共 103 页 目录目录 第一节声明与提示.5 第二节公司概况.7 第三节会计数据和财务指标摘要.9 第四节管理层讨论与分析.11 第五节重要事项.20 第六节股本变动及股东情况.21 第七节融资及分配情况.25 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.29 第九节公司治理及内部控制.34 第十节财务报告.38 北京超同步伺服股份有限公司 2016 年度报告 第4 页，共 103 页 释义释义 释义项目释义项目 释义释义 北超伺服、股份公司、公司、本公司 指 北京超同步伺服股份有限公司 子公司、超同步科技 指 北京超同步科技有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 北京超同步伺服股份有限公司章程 证监会 指 中国证券监督管理委员会 股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 主办券商、招商证券 指 招商证券股份有限公司 大华会计师事务所 指 大华会计师事务所（特殊普通合伙）三会 指 股东大会、董事会和监事会 股东大会 指 北京超同步伺服股份有限公司股东大会 董事会 指 北京超同步伺服股份有限公司董事会 监事会 指 北京超同步伺服股份有限公司监事会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监 管理层 指 公司董事、监事及高级管理人员 报告期 指 2016 年 1 月 1 日-2016 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 交流电机 指 将交流电的电能转变为机械能的一种设备。伺服系统 指 以物体的位移、角度、速度为控制量，组成的能够跟踪目标任意位置变化的自动化控制系统。伺服电机 指 又称执行电动机，在自动控制系统中，用作执行元件，把所收到的电信号转换成电动机轴上的角位移或角速度输出。伺服驱动器、控制器 指 用来控制伺服电机的一种控制器，其作用类似于变频器作用于普通交流马达，属于伺服系统的一部分。异步电机 指 电机转子转速不等于定子绕组产生的磁场的电磁转速的电机。同步电机 指 电机转子转速等于定子绕组产生的磁场的电磁转速的电机。数控机床 指 用指令控制刀具按给定的工作程序、运动速度和轨迹进行自动加工的机床。北京超同步伺服股份有限公司 2016 年度报告 第5 页，共 103 页 第一节 声明与提示 【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人项久鹏、主管会计工作负责人王雪梅及会计机构负责人（会计主管人员）王雪梅保证年度报告中财务报告的真实、完整。大华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 北京超同步伺服股份有限公司 2016 年度报告 第6 页，共 103 页【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 下游行业波动的风险 公司的产品广泛应用于数控机床、机械设备制造等行业，这些属于装备制造业，具有较强的周期性特征，与宏观经济的关联程度较高。当国家宏观政策的调整导致下游行业出现波动时，可能会减缓公司下游客户的需求。公司目前主要下游客户为数控机床领域，随着公司新产品的投入，在新能源汽车、工业机器人等领域的比重将得到提升，但仍然在一定程度上面临下游行业波动的风险。核心人才流失的风险 公司经过多年的发展，建立了一支由公司核心技术人员带头、创新能力强的技术研发队伍，并且公司的核心技术均是由公司的研发人员在多年的技术经验基础上获得，虽然公司的核心技术和制造工艺并不依赖某个研发人员，但公司的产品创新和业务经营目前仍然依赖于公司的人才队伍，并且相关人才的引进和培养是一个长期的过程，如果未来由于各种原因发生核心人才的流失，可能会对公司的业务产生不利影响。原材料价格波动的风险 公司的原材料包括钢材、铝材、铜线、电子元器件等，相关原材料的价格波动较为频繁，从而对公司产品成本的影响较大。由于公司从原材料采购到组织生产，再到形成产品需要一定的周期，在此期间如果原材料价格出现大幅波动，而公司产品价格不能作出适时调整，可能会影响公司的利润。租赁农村集体土地建工业厂房的风险 2007 年 11 月 30 日，北超伺服同密云县十里堡镇王各庄股份经济合作社签订了 土地租赁合同，租赁了王各庄村集体所有的农民就业基地 32.50 亩，租赁土地的目的是建厂房和研发基地，租赁期限自2008年1 月 1 日起至 2057 年 12 月 31 日止。根据 中华人民共和国土地管理法等法律法规规定，农村集体土地所有的土地使用权不得出让、转让或者出租用于非农业建设，公司租赁农村集体土地以建设工业厂房的情形可能会受到相关主管部门的行政处罚，并且可能会面临厂房被要求拆迁的风险，进而对公司的正常经营产生不利影响。本期重大风险是否发生重大变化 否 北京超同步伺服股份有限公司 2015 年度报告 第7 页，共 103 页 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 北京超同步伺服股份有限公司 英文名称及缩写 Beijing CTB Servo Co.,Ltd.证券简称 北超伺服 证券代码 831544 法定代表人 项久鹏 注册地址 北京市密云县十里堡镇王各庄村西 200 米 办公地址 北京市密云县十里堡镇王各庄村西 200 米 主办券商 招商证券股份有限公司 主办券商办公地址 深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38-45 层 会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 张鸿彦、黄羽 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 1101 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 刘珍 电话 010-6119 6311 传真 010-6119 6391 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 北京市密云县十里堡镇王各庄村西 200 米/101500 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、企业信息 单位：股单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2014-12-19 分层情况 创新层 行业（证监会规定的行业大类）C40 仪器仪表制造业 主要产品与服务项目 伺服电机、伺服驱动器、电主轴、伺服刀塔、伺服刀库、直驱转台、新能源汽车伺服控制系统、智能装备制造业伺服控制系统解决方案。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）79,496,000 做市商数量 0 北京超同步伺服股份有限公司 2015 年度报告 第8 页，共 103 页 控股股东 项久鹏 实际控制人 项久鹏、刘珍 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 9111022867876096X3 否 税务登记证号码 9111022867876096X3 否 组织机构代码 9111022867876096X3 否 北京超同步伺服股份有限公司 2015 年度报告 第9 页，共 103 页 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 185,910,150.71 141,292,630.38 31.58%毛利率 48.35%49.14%-归属于挂牌公司股东的净利润 42,128,844.70 34,150,398.08 23.36%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 39,908,149.95 27,903,880.67 43.02%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）16.34%25.79%_ 加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）15.48%21.07%_ 基本每股收益 0.56 0.51 9.80%二、偿债能力 单位：元单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 369,103,379.92 196,674,820.89 87.67%负债总计 41,492,190.80 28,192,476.47 47.17%归属于挂牌公司股东的净资产 327,611,189.12 168,482,344.42 94.45%归属于挂牌公司股东的每股净资产 4.12 2.42 70.25%资产负债率（母公司）11.20%10.46%-资产负债率（合并）11.24%14.33%流动比率 6.22 4.48-利息保障倍数 477.23 253.20-三、营运情况 单位：元单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 6,896,555.63 28,071,182.70-75.43%应收账款周转率 4.03 6.98-存货周转率 2.59 2.19-北京超同步伺服股份有限公司 2015 年度报告 第10 页，共 103 页 四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 87.67%46.16%-营业收入增长率 31.58%7.93%-净利润增长率 23.36%24.05%-五、股本情况 单位：股单位：股 本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 79,496,000 69,496,000 14.39%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益 62,022.52 计入当期损益的政府补助 1,268,184.98 委托他人投资或管理资产的损益 1,241,701.69 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 40,672.87 非经常性损益合计 2,612,582.06 所得税影响数 391,887.31 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额 2,220,694.75 北京超同步伺服股份有限公司 2016 年度报告 第11 页，共 103 页 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 公司立足于工业自动化装置制造业，主要从事伺服电机、驱动器及智能装备核心功能部件等工业控制产品的研发、生产、销售及服务。依据证监会行业分类指引，公司属于“仪器仪表制造业（C40）”。在中国制造 2025及十三五规划的大背景下，公司持之以恒专注于制造电机与驱动、驱动与控制完美结合的机电液一体化伺服系统，重点发展高端智能装备制造、工业机器人、新能源汽车三大领域，全面布局“一纵一横”产业发展战略，即：立足装备制造业，打造智能装备的纵向垂直产业链和立足工业机器人和新能源汽车等领域的自主研发、创新联动的横向拓展网络。垂直产业链将以智能伺服控制系统为核心，开发机床关键功能部件，OEM 生产高档精密数控机床，推广智能装备生产线；横向拓展网络将为工业机器人和新能源汽车等自动化控制领域提供完美解决方案，最终实现对行业终端用户的专业化、系统化服务。公司设有专门研发部门来根据市场需求自主研发产品。目前公司拥有发明专利 1项，实用新型专利 42 项，外观设计专利 89 项，软件著作权 20 项。伺服系统、伺服电机、伺服驱动器及电主轴等功能部件是公司的主要产品。公司通过自有的销售部门直接销售给终端客户。公司的主要客户包括沈阳机床、大连机床、宝鸡机床、山东普利森、佛山圣特斯等国内知名企业。由于公司采用集研发、生产、销售及售后服务于一体的经营模式，能够有效控制公司的营业成本，同时保证公司产品的技术先进性，因此公司报告期内毛利率水平较高。报告期内，公司的商业模式未发生重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 2016 年度，国内外整体经济形势持续走低，公司下游以机床为主的制造业受此影响持续下行，竞争日趋激烈。公司在此大背景下依然持续地增大了研发投入和技术创新，开发出了国内领先的电主轴系列产品和智能装备的核心功能部件产品，并与沈阳机床集团、大连机床集团、山东普利森集团等国内大型装备制造企业保持着良好的战略合作关系。截止 2016 年 12 月31 日，公司资产总额 369,103,379.92 元，同比增长 87.67%；负债总额为 41,492,190.80 元，同比上升 47.17%；净资产总额为 327,611,189.12 元，同比增长 94.45%。2016 年度公司营业收入北京超同步伺服股份有限公司 2016 年度报告 第12 页，共 103 页 185,910,150.71 元，同比增长 31.58%；营业成本 96,031,672.11 元，同比增长 33.63%；营业利润 40,060,037.73 元，同比增长 12.56%；净利润为 42,128,844.70 元，同比增长 23.36%；公司经营活动产生的现金流量净额为 6,896,555.63 元，同比减少 75.43%。总体上，公司财务状况良好，经营业绩呈持续增长态势。报告期内，公司通过参加行业展会及增加市场销售人员提高了公司产品的市场推广力度，其中增加了一些销售人员进行智能装备生产线、新能源汽车、自动化等行业的市场开拓，公司销售费用与上年同期相比增加了 71.83%；同时公司营业收入同比增长了 31.58%。报告期内，公司增加了研发投入，2016 年度研发费用同比增加了 2,541,873.27 元，公司除对伺服电机和伺服驱动器等主导产品的持续研发和升级外，同时加大了对包括电主轴、直驱转台、伺服刀塔、伺服刀库等系列功能部件的研发，以及对新能源汽车伺服控制系统的研发投入。报告期内，公司完成一次股票定向发行工作，公司向厦门仁达隆华股权投资基金合伙企业（有限合伙）定向发行股份 1,000 万股作为无限售流通股，共募集资金 12,000 万元。报告期内，公司股票交易方式发生了变更。2016 年 11 月 1 日，公司股票转让方式由做市转让方式变更为协议转让方式。报告期内，公司通过与国内知名机床企业合作，充分发挥公司的渠道优势，以 OEM 的方式拓展中高端智能装备市场。中国制造 2025陆续出台的相关产业配套政策，将带动并提升整个装备制造业的发展，而北超伺服经过十几年的技术积累，已经完全具备智能装备核心功能部件的研发及生产能力，同时，也为公司向工业机器人、新能源汽车等领域开拓市场进行了相关的技术储备，公司将充分发挥自主创新能力，开发自动控制领域高性能的关键部件，实现自身良好发展的同时为提升民族工业的智能化水平做出贡献。报告期内公司主营业务未发生重大变化。1.主营业务分析主营业务分析(1)利润构成利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的比重入的比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的比重入的比重 营业收入 185,910,150.71 31.58%-141,292,630.38 7.93%-营业成本 96,031,672.11 33.63%51.65%71,866,409.23 3.39%50.86%毛利率 48.35%-49.14%-管理费用 28,363,629.35 20.95%15.26%23,450,353.37 7.74%16.60%销售费用 20,339,839.67 71.83%10.94%11,837,524.73 6.84%8.38%财务费用 -319,532.14 -331.22%-0.17%138,192.34 53.37%0.10%营业利润 40,060,037.73 12.56%21.55%35,589,327.54 30.18%25.19%营业外收入 9,113,630.09 95.86%4.90%4,653,069.28-19.63%3.29%营业外支出 200.01 -95.27%0.00%4,225.26-99.34%0.00%净利润 42,128,844.70 23.36%22.66%34,150,398.08 24.05%24.17%项目重大变动原因：1、报告期内，营业收入本期发生额与上期发生额相比上升 31.58%，主要原因为公司通过销售自主研发电主轴、刀塔、刀库、转台等机床核心功能部件销售收入 23,270,752.31 元；通北京超同步伺服股份有限公司 2016 年度报告 第13 页，共 103 页 过 OEM 方式进入中高端数控装备领域实现成套设备销售收入 12,204,565.15 元，公司销售收入增加所致。2、报告期内，营业成本本期发生额与上期发生额相比上升 33.63%，主要原因为随着公司营业收入总额的增加，营业成本随之同方向增加，其中公司自主研发刀塔、刀库、转台等机床核心功能部件的营业成本增加了 12,699,445.51 元；以中高端数控机床为主的成套设备营业成本增加了 7,698,183.67 元。3、报告期内，管理费用本期发生额与上期发生额相比上升了 20.95%，主要原因为 2016年度与 2015 年度相比，管理费用中的应付职工薪酬因管理人员增加及调薪增加了 1,570,179.62元，中介机构费用因公司增加咨询顾问机构及知识产权代理机构增加了 1,260,589.93 元，研发费用因公司研发人员增加及调薪增加了 2,541,873.27 元。4、报告期内，销售费用本期发生额与上期发生额相比上升了 71.83%，主要原因为 2016年度与 2015 年度相比，销售费用中的应付职工薪酬因公司增加销售人员增加了 2,337,118.32元，广告费及业务宣传费因公司参加国内外机电产品展会增加了 1,567,735.27 元，差旅费因公司销售人员队伍扩大增加了 872,199.94 元，材料费因质保期内售后服务业务扩大增加了884,346.38 元，运费因公销售业务增加增加了 757,552.76 元。5、财务费用本期发生额与上期发生额相比下降了 331.22%，主要原因为公司 2016 年度流动资金增加且与建行密云开发区支行签订流动资金协定存款的协定利率高于活期存款利率所致，2016 年度银行利息收入金额达 429,834.32 元。6、报告期内，营业外收入本期发生额与上期发生额相比增长了 108.96%，主要原因为 2016年全年度公司享受了软件收入增值税即征即退产生的营业外收入 7,742,549.71 元，与 2015 年相比增加了 5,120,747.37 元。7、报告期内，营业外支出本期发生额与上期发生额相比下降了 95.27%，主要是 2016 年度除汽车违章罚款 200 元外，未发生相应事项，从而导致营业外支出下降。(2)收入构成收入构成 单位：元单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 185,910,150.71 96,031,672.11 141,291,215.29 71,866,409.23 其他业务收入 -1,415.09-合计合计 185,910,150.71 96,031,672.11 141,292,630.38 71,866,409.23 按产品或区域分类分析：单位：元单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例 上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例 伺服系统 132,064,395.95 71.04%108,182,294.82 76.57%功能部件 23,270,752.31 12.52%-成套设备 12,204,565.15 6.56%-北京超同步伺服股份有限公司 2016 年度报告 第14 页，共 103 页 备品备件及维修 4,674,026.61 2.51%17,580,249.68 12.44%应用软件产品 13,696,410.69 7.37%15,530,085.88 10.99%合计 185,910,150.71 100.00%141,292,630.38 100.00%收入构成变动的原因：报告期内，国内外整体经济形势持续走低，公司下游以机床为主的制造业受此影响持续下行。在国内外经济不景气的大环境下，得益于公司自主研发的电主轴伺服系统，刀塔、刀库、转台等核心功能部件投放市场以及公司对中高端数控机床市场的开拓，2016 年度公司销售订单增速有所回升，导致公司伺服系统产品本期销售收入与上年相比增加 23,882,101.13 元，同比上升 22.08%，受公司总销售收入及新产品收入增加的影响，伺服系统收入占营业收入的比例与上年相比下降了 5.53%。同时通过开拓新的产品销售领域，公司自主研发的电主轴、刀塔、刀库、转台等核心功能部件实现销售收入 23,270,752.31 元，占营业收入比例 12.52%；公司以中高端数控机床为主的成套设备实现销售收入 12,204,565.15 元，占营业收入比例 6.56%。相比较而言，受公司新产品投放市场的影响，公司备品备件及维修收入下降了 12,906,223.07 元，备品备件及维修收入占营业收入的比例与上年相比下降了 9.93%。报告期内，公司应用软件产品收入稍有下降。(3)现金流量状况现金流量状况 单位：元单位：元 项目项目 本期本期金额金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 6,896,555.63 28,071,182.70 投资活动产生的现金流量净额 -46,204,507.87-11,413,339.66 筹资活动产生的现金流量净额 112,296,745.17 34,320,454.27 现金流量分析：1、报告期内，经营活动产生的现金流量净额较上年同期减少 75.43%，主要原因为 2016年度，公司销售收入与上年相比增长了 44,617,520.33 元，随着公司销售规模的扩大，公司支付职工薪酬与上年相比增加了 15,147,071.71 元进而导致经营活动现金流量部分支付给职工以及为职工支付的现金流出大幅增加；公司新增的电主轴伺服系统产品线因产品备货导致存货增加了 14,245,353.60 元导致经营活动现金流量部分购买商品、接受劳务支付的现金流出大幅增加；报告期内，经营活动产生的现金流量净额与净利润差距为 35,232,289.07 元，主要原因如下:（1）报告内公司新增电主轴伺服系统产品线因产品备货增加了 14,245,353.60 元；（2）公司支付职工薪酬与上年相比增加了 15,147,071.71；（3）在公司拓展中高端数控机床市场的过程中，公司对新开发和签订战略合作伙伴的部分大客户，给予了一定的信用额度，公司的回款率有所下降。2、报告期内，投资活动产生的现金流量净公司额较上年同期增加 304.83%，主要原因为2016 年度公司为扩大产能购建设备类固定资产支出 42,178,838.02 元。3、报告期内，筹资活动产生的现金流量净额较上年同期增加 227.20%，主要原因系 2016年公司定向增发股票融资 120,000,000.00 元。(4)主要客户情况主要客户情况 北京超同步伺服股份有限公司 2016 年度报告 第15 页，共 103 页 单位：元单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售年度销售占比占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 沈阳机床（集团）设计研究院有限公司上海分公司 20,989,935.04 11.29%否 2 云科智能制造（沈阳）有限公司 10,401,709.40 5.60%否 3 长沙银宁量具机械有限公司 8,649,572.65 4.65%否 4 沈阳机床股份有限公司中捷立加分公司 7,046,538.46 3.79%否 5 北京中州汇通科技有限公司 4,443,760.68 2.39%否 合计 51,531,516.24 27.72%-报告期内，公司营业收入为 185,910,150.71 元，较上期增长了 31.58%。报告期末，公司应收账款账面净额 65,007,992.74 元，较上期增长为了 137.68%。报告期内，公司依据企业会计准则商品销售收入，同时满足商品销售收入的 5 个条件进行收入确认和成本结转，与客户结算则是以合同约定的条款进行开票和回款。因此，报告期内的主要客户应收账款具有联动可比性，较稳定。(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在是否存在关联关系关联关系 1 泊头市营利五金制造有限公司 7,401,514.36 7.88%否 2 辽宁万兴达特种漆包线集团有限公司 5,057,237.48 5.38%否 3 北京晶川电子技术发展有限责任公司 4,209,935.90 4.48%否 4 长春禹衡光学有限公司 2,893,482.91 3.08%否 5 汉川数控机床股份公司 2,677,777.78 2.85%否 合计 22,239,948.42 23.68%-(6)研发支出研发支出与与专利专利 研发研发支出支出 单位：元单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 15,757,232.26 13,215,358.99 研发投入占营业收入的比例 8.48%9.35%专利专利情况情况专利情况专利情况：项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量 132 公司拥有的发明专利数量 1 研发情况 北京超同步伺服股份有限公司 2016 年度报告 第16 页，共 103 页 2016 年公司实际投入研发 15,757,232.26 元，占公司总收入的 8.48%，主要用于 H6 系列交流通用伺服系统的研发，目前该研发项目已经进入量产阶段。其中母公司研发费用投入14,783,639.30 元，占母公司收入的 8.12%；符号高新技术企业认定办法的要求，可以按照相关规定享受所得税优惠政策。2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元单位：元 项目项目 本年本年期期末末 上年期末上年期末 占总资产占总资产 比重的增减比重的增减 金额金额 变动比例变动比例 占总资产占总资产的比重的比重 金额金额 变动比例变动比例 占总资产占总资产的比重的比重 货币资金 136,941,108.00 114.13%37.10%63,952,315.07 392.93%32.52%4.58%应收账款 65,007,992.74 137.68%17.61%27,350,811.65 108.10%13.91%3.71%存货 43,272,558.76 40.64%11.72%30,768,123.96-12.07%15.64%-3.92%长期股权投资-固定资产 79,941,528.06 16.96%21.66%68,346,636.21 80.80%34.75%-13.09%在建工程 6,368,093.50 158.92%1.73%2,459,479.72-87.44%1.25%0.47%短期借款 1,400,000.00 -76.67%0.38%6,000,000.00 500.00%3.05%-2.67%长期借款-资产总计 369,103,379.92 87.67%-196,674,820.89 46.16%-资产负债项目重大变动原因：1、货币资金期末余额较期初余额增加 114.13%，主要原因系公司销售收入收到的现金增加以及定向增发股票融资 120,000,000.00 元所致。2、应收账款期末余额较期初余额增加 137.68%，主要系应收长沙银宁量具机械有限公司、应收沈阳机床股份有限公司中捷立加分公司、应收德州德隆（集团）机床有限责任公司、应收汉川数控机床股份公司、应收芜湖洪金机床有限公司、应收山东威达重工股份有限公司货款增加所致。3、存货期末余额较期初余额增加 40.64%，主要系公司 2016 年度新增电主轴产品线原材料备货库存增加所致。其中原材料库存增加 6,968,454.22 元，库存商品增加 3,075,894.02 元，生产成本增加 4,201,005.36 元 4、固定资产期末余额较期初余额增加 16.96%，主要是公司 2016 年外购的数控立式磨床、立式加工中心、盘类通用零件生产线、轴类通用零件生产线等生产用固定资产增加所致，上述公司外购生产用固定资产金额达 11,336,134.28元。5、在建工程期末余额较期初余额增加 158.92%，主要原因系公司新购入金额 4,786,324.80元的自动化生产线尚未安装调试完毕所致。6、短期借款期末余额较期初余额减少 76.67%，主要原因系公司短期银行借款减少了4,600,000.00 元所致。3.投资状况投资状况分析分析(1)主要控股子公司、参股公司主要控股子公司、参股公司情况情况 报告期内，北京超同步伺服股份有限公司拥有一家全资子公司即北京超同步科技有限公司。1、北京超同步科技有限公司 北京超同步科技有限公司成立于 2000 年 11 月 7 日，住所为北京市海淀区学清路16 号学知轩 1215 室(住宅)，注册资本为 1,200.00 万元，法定代表人为项久鹏，经营北京超同步伺服股份有限公司 2016 年度报告 第17 页，共 103 页 范围为“技术开发、技术咨询、技术转让、技术服务；计算机技术培训；销售机械设备、电子产品、器件和元件；计算机系统服务、计算机维修；经济贸易咨询；货物进出口、技术进出口、代理进出口”。经营期限自 2000 年 11 月 07 日至 2020 年 11 月 06日，现企业法人营业执照注册号为 110108001747627。超同步科技的主要业务为销售北超伺服的产品，2016 年共完成销售收入 1,474.92 万元，实现净利润-131.39 万元。(2)委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 2016 年 7 月 8 日，公司第一届董事会第十二次会议审议通过了关于利用闲置资金自有资金进行委托理财的议案，该议案于 2016 年 7 月 27 日经公司 2016 年第二次临时股东大会决议通过。2016 年度公司累计办理委托理财 19,400.00 万元，其中使用募集资金累积办理委托理财 5,000.00 万元，具体为 2016 年 10 月 12 日购买 5,000.00 万元乾元-周周利开放式保本理财产品，并分别于 2016 年 11 月 9 日赎回 500.00 万元，2016 年 12 月 7 日赎回 1,500.00 万元，2016 年 12 月 28 日赎回 3,000.00 万元。(三三)外部环境的分析外部环境的分析 2016 年制造业继续处于下行通道，经济仍在筑底，下行压力较为显著。但高端智能装备和以机器人、新能源汽车为代表的智能制造对行业拉动很大。在中国制造2025技术路线图和十三五规划的整体推动下，中国传统制造业向智能装备制造，即工业 4.0 时代迈进的步伐逐渐加快，智能制造已成为行业主流，而智能制造首先要求运动控制部件伺服的智能化和网络化。2016 年伺服行业竞争激烈，无自主研发和技术升级能力的中小企业相继被淘汰，未来伺服发展的总趋势是，智能化、数字化、网络化和高性价比。国产伺服产品未来几年将迅速发展，并逐步缩小与进口产品的差距。(四四)竞争优势分析竞争优势分析 北超伺服目前具有明显的市场竞争优势，主要表现如下：1、丰富的市场资源 多年来一直坚持直销模式，可以直接面对客户，拥有了庞大的机械设备制造业的客户群体。由于直接服务于终端用户，还与机械设备的最终使用者建立了良好的间接客户关系。也就是说，公司不但拥有制造设备的 OEM 用户，还拥有更为庞大的使用设备的用户群，这部分用户由于体验了公司优质的产品性能及良好的售后服务，不仅与我们建立了长期的服务关系，还为公司在行业里树立了良好口碑。2、完善的销售服务网络及多样的销售渠道。公司在全国设立了近 30 个办事处，采用传统销售方式与现代销售方式相结合，不断开拓新用户，从事产品销售和服务工作，办事处按片区划分为东北、西北、华北、华东、华中、西南、华南、山东 8 个区域。借助于目前的快速交通网络和通信网络，可以充分体现销售和服务的高效率。3、拥有完全自主的知识产权 北超伺服的所有产品均具有自主的知识产权，拥有多项专利和软件著作权。目前公司及子公司共拥有发明专利 1 项，实用新型专利 42 项，外观专利 89 项，软件著作权 20 项。4、丰富的产品系列和差异化产品定制 北京超同步伺服股份有限公司 2016 年度报告 第18 页，共 103 页 公司有全系列的伺服电机和驱动器产品，以及电主轴、直驱转台、伺服刀塔、伺服刀库等智能装备领域的核心功能部件产品，可以满足各个行业客户群的需要。公司的每一款产品不但具有自己的品牌特点，还可以为不同需求的客户提供差异化的设计和非标定制，满足用户的特殊需求，帮助用户提升产品性能，增强竞争力。5、优秀的人力资源队伍 经过多年的发展，公司培养了一批专业化的机械、电机、驱动、控制等方面的人才，以及从事市场营销、生产管理、技术服务等方面的优秀人力资源队伍。6、良好的品牌形象 超同步品牌在业内具有良好的品牌形象，客户的认知度较高，特别是在机床等下游行业具有很高的品牌价值。(五五)持续经营评价持续经营评价 北超伺服在未来的经营中具有可持续发展性，具体表现在如下方面：1、政策利好。目前，中国制造 2025发展战略已经明确，伺服驱动产品作为智能制造的重要组成部分，有国家重大专项、软件退税、节能补贴等优惠政策支持，从政策层面积极促进伺服产业的进步升级和持续发展，是国家大力支持的实体经济中的智能装备制造行业。2、行业需