002233_2021_塔牌集团_2021年年度报告_2022-03-14.pdf

广东塔牌集团股份有限公司广东塔牌集团股份有限公司 20212021 年年度报告年年度报告 20222022 年年 3 3 月月 广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 1 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。带的法律责任。公司负责人何坤皇、主管会计工作负责人赖宏飞及会计机构负责人公司负责人何坤皇、主管会计工作负责人赖宏飞及会计机构负责人(会计主会计主管人员管人员)古艳芬声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。古艳芬声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。报告期内，不存在对公司生产经营产生实质性影响的特别重大风险。公司报告期内，不存在对公司生产经营产生实质性影响的特别重大风险。公司存在市场变化、行业周期变动以及原材料价格波动等风险，本报告中第三节存在市场变化、行业周期变动以及原材料价格波动等风险，本报告中第三节“管管理层讨论与分析理层讨论与分析”第十一小节第十一小节“公司未来发展的展望公司未来发展的展望”之之“（四）可能面对的（四）可能面对的风险风险”中描述了公司未来经营中可能面临的风险以及应对措施，敬请广大投资中描述了公司未来经营中可能面临的风险以及应对措施，敬请广大投资者注意查阅。者注意查阅。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以届时实施分配时届时实施分配时总股本总股本1,192,275,0161,192,275,016 股扣除回购专户上回购股股扣除回购专户上回购股份份为基数，向全体股东每为基数，向全体股东每 1010 股派发现股派发现金红利金红利 6.206.20 元（含税），元（含税），不不送红股，不以公积金转增股本。送红股，不以公积金转增股本。广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 2 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.1 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.9 第四节第四节 公司治理公司治理.37 第五节第五节 环境和社会责任环境和社会责任.62 第六节第六节 重要事项重要事项.71 第七节第七节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.91 第八节第八节 优先股相关情况优先股相关情况.98 第九节第九节 债券相关情况债券相关情况.99 第十节第十节 财务报告财务报告.100 广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 3 备查文件目录备查文件目录 一、载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的会计报表。一、载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的会计报表。二、载有会计师事二、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。三、报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。三、报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。四、载有公司四、载有公司法定代表人法定代表人签名的签名的20212021年年度报告年年度报告文本原件。文本原件。五、以上备查文件的备置地点：公司证券部。五、以上备查文件的备置地点：公司证券部。广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、塔牌集团 指 广东塔牌集团股份有限公司 蕉岭分公司 指 广东塔牌集团股份有限公司蕉岭分公司，系文福万吨线项目的具体实施单位 文福万吨线项目 指 公司在蕉岭县文福镇兴建210000t/d新型干法旋窑熟料水泥生产线 塔牌创投 指 广东塔牌创业投资管理有限公司，为公司全资子公司 华山水泥 指 梅州市华山水泥有限公司，为公司全资子公司 恒发建材 指 梅州市梅县区恒发建材有限公司，为公司全资子公司 恒塔旋窑 指 梅州市梅县区恒塔旋窑水泥有限公司，为公司全资子公司 鑫达旋窑 指 梅州市塔牌集团蕉岭鑫达旋窑水泥有限公司，为公司全资子公司 惠州塔牌 指 惠州塔牌水泥有限公司，为公司全资子公司 福建塔牌 指 福建塔牌水泥有限公司，为公司全资子公司 金塔水泥 指 梅州金塔水泥有限公司，为公司全资子公司 塔牌营销 指 梅州市塔牌营销有限公司，为公司全资子公司 混凝土投资 指 广东塔牌混凝土投资有限公司，为公司全资子公司 文华矿山 指 梅州市文华矿山有限公司，为公司全资子公司 塔牌环保 指 广东塔牌环保科技有限公司，为公司全资子公司 深圳中展信 指 深圳中展信科技创业投资有限公司，为公司持股 50%的参股公司 华新达 指 广东华新达建材科技有限公司，为公司持股 45%的参股企业 梅州客商银行 指 梅州客商银行股份有限公司，为公司持股 20%的参股企业 惠塔环保 指 惠州塔牌环保科技有限公司，为公司间接持股 60%的孙公司 深交所 指 深圳证券交易所 元 指 人民币元 公司章程 指 广东塔牌集团股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 塔牌集团 股票代码 002233 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 广东塔牌集团股份有限公司 公司的中文简称 塔牌集团 公司的外文名称（如有）GUANGDONG TAPAI GROUP CO.,LTD.公司的法定代表人 何坤皇 注册地址 广东省梅州市蕉岭县蕉城镇(塔牌大厦)注册地址的邮政编码 514199 公司注册地址历史变更情况 无 办公地址 广东省梅州市蕉岭县蕉城镇(塔牌大厦)办公地址的邮政编码 514199 公司网址 http:/ 电子信箱 、 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 项目 董事会秘书 证券事务代表 姓名 赖宏飞 钟昊 联系地址 广东省梅州市蕉岭县蕉城镇(塔牌大厦)广东省梅州市蕉岭县蕉城镇(塔牌大厦)电话 0753-7887036 0753-7887036 传真 0753-7887233 0753-7887233 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司披露年度报告的证券交易所网站 中国证券报 证券时报 证券日报 上海证券报 公司披露年度报告的媒体名称及网址 巨潮资讯网（http:/）公司年度报告备置地点 证券部 广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 6 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 9144140061792844XN 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）无变更 历次控股股东的变更情况（如有）公司原控股股东为钟烈华、徐永寿、张能勇组成的一致行动人，2016 年 12 月11 日一致行动人钟烈华、徐永寿、张能勇签订了关于解除一致行动关系的协议，解除 2007 年 3 月 28 日约定的一致行动关系，具体详见公司在巨潮资讯网（http:/）披露的关于股东解除一致行动关系的公告（公告编号：2016-077）。钟烈华持有公司股票 198,001,330 股，占公司总股本 16.61%，为公司第一大股东；2016 年 12 月 17 日，彭倩与钟烈华签署了委托投票协议，彭倩将其持有的公司股票 86,775,951 股（占公司总股本的7.28%）对应的表决权委托钟烈华行使。钟烈华可以实际支配的表决权股份合计 284,777,281 股，占公司总股本 23.89%，公司控股股东、实际控制人由原钟烈华、徐永寿、张能勇组成的一致行动人变更为钟烈华。五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请公司聘请的会计师事务所的会计师事务所 会计师事务所名称 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 A 座 9 层 签字会计师姓名 崔西福、朱希栋 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 项目 2021 年 2020 年 本年比上年增减 2019 年 营业收入（元）7,713,401,719.68 7,046,663,031.11 9.46%6,890,702,383.14 归属于上市公司股东的净利润（元）1,836,324,699.86 1,782,154,742.41 3.04%1,733,479,230.94 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）1,603,687,410.38 1,630,792,041.81-1.66%1,490,956,415.93 经营活动产生的现金流量净额（元）2,197,288,934.03 2,419,137,202.21-9.17%2,077,724,552.45 基本每股收益（元/股）1.57 1.51 3.97%1.46 稀释每股收益（元/股）1.57 1.51 3.97%1.46 加权平均净资产收益率 16.69%17.62%-0.93%18.42%广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 7 项目 2021 年末 2020 年末 本年末比上年末增减 2019 年末 总资产（元）13,828,378,610.53 12,610,528,058.63 9.66%11,752,022,732.06 归属于上市公司股东的净资产（元）11,719,607,261.52 10,446,062,875.63 12.19%9,782,622,540.69 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确定性经营能力存在不确定性 是 否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 是 否 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 项目 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 1,500,374,069.17 2,133,186,292.41 1,608,172,171.05 2,471,669,187.05 归属于上市公司股东的净利润 351,747,445.64 562,859,787.55 397,771,526.48 523,945,940.19 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 266,261,944.75 573,082,409.36 303,884,161.87 460,458,894.40 经营活动产生的现金流量净额-22,919,041.92 740,280,480.32 338,246,906.17 1,141,680,589.46 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 8 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2021 年金额 2020 年金额 2019 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）37,863,171.87-114,510.22 29,411,351.78 主要是处置连平金塔、连平新恒塔和永定塔牌的股权转让收益 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）10,961,647.47 14,689,471.00 10,935,687.54 系各类政府奖励金和补助 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 672,887.39 2,193,457.36 3,458,014.98 委托他人投资或管理资产的损益 2,251,297.28 3,914,861.26 7,039,213.08 系委托经营管理的合营搅拌站的固定收益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 117,372,653.45 27,324,397.75 177,830,227.92 主要是证券投资收益和浮盈 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-38,617,970.30-31,477,035.82-34,653,953.68 主要是捐赠和赞助支出 其他符合非经常性损益定义的损益项目 163,106,939.21 177,255,521.54 117,537,660.91 系交易性金融资产（含其他非流动金融资产）在持有期间的投资收益和债权投资持有期间取得的利息收入 减：所得税影响额 60,970,898.50 42,415,569.73 69,030,661.24 少数股东权益影响额（税后）2,438.39 7,892.54 4,726.28 合计 232,637,289.48 151,362,700.60 242,522,815.01-其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：适用 不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 1 号号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明为经常性损益项目的情况说明 适用 不适用 公司不存在将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 9 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处的行业情况一、报告期内公司所处的行业情况 公司所处行业为水泥行业。水泥是国民经济建设的重要基础原材料，广泛应用于土木建筑、水利、国防等工程，为改善民生、促进国民经济建设和国防安全起到了重要作用，目前尚无任何一种材料可以替代。目前行业已步入结构调整和绿色发展阶段，行业深入推进供给侧结构性改革，促进结构调整、转型升级。水泥行业发展与全社会固定资产投资规模、基础设施建设和房地产行业紧密相关，周期性发展规律明显。宏观环境宏观环境和和行业发展状况行业发展状况 2021年，面对复杂严峻的国际环境和国内各种风险挑战，党中央、国务院决策部署坚持稳中求进工作总基调，科学统筹疫情防控和经济社会发展，我国国民经济持续恢复，发展预期目标较好完成。根据国家统计局公布数据显示，全年GDP同比增长8.1%，两年平均增长5.1%；全年固定资产投资同比增长4.9%，两年平均增长3.9%；基础设施投资同比增长0.4%；全年房地产开发投资同比增长4.4%，两年平均增长5.7%。（数据来源：国家统计局）2021年水泥需求总体表现为“需求减弱，前高后低”的特征，全国水泥产量23.63亿吨，同比下降1.2%。在生产成本大幅上涨和供给收缩的背景下，水泥价格整体上移，价位创历史新高，从全年来看，水泥价格呈现出“先抑后扬”的走势。2021年水泥行业营业收入10,754亿元，同比增长7.3%，利润总额1,694亿元，同比下降10.0%。全年水泥行业效益总体水平同比虽有减弱，韧性犹在，行业利润依旧处于历史较好水平。（数据来源：数字水泥网）经营综述经营综述 报告期内，公司实现水泥产量1,997.37万吨，较上年同期上升了2.31%；实现水泥销量1,978.89万吨，较上年同期上升了2.96%；实现营业收入77.13亿元，较上年同期增长了9.46%；实现归属于上市公司股东的净利润18.36亿元，较上年同期增长了3.04%，经营业绩创历史新高。报告期内，公司努力克服需求减弱、煤价飙升、能耗双控等带来的各种困难和挑战，并得益于文福万吨线项目二线产能的完全释放，公司实现了水泥产销量小幅增长；粤东区域市场水泥价格从年初开始继续低位运行，二季度冲高回落，三季度在能耗双控和限电情况下供给收紧，以及在煤炭价格飙升推动下，水泥价格自9月初开始快速上升，四季度在建筑材料价格大幅上涨叠加房地产宏观调控持续深入，房地产市场快速降温，房地产投资持续放缓，工程施工进度缓慢，水泥需求萎缩，叠加煤炭价格冲高回落，水泥价格自10月中旬开始见顶下行，年末能耗双控影响逐步缓解，水泥价格虽下行较多，但水泥需求仍然表现较广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 10 弱。整体上看，公司全年水泥销售价格较上年同期上升了8.03%；受煤炭价格上涨等影响，公司水泥销售成本较上年同期上升了12.68%，成本上升幅度大于售价上升幅度使得公司综合毛利率同比下降了2.44个百分点，水泥产品盈利水平同比小幅下滑。水泥销量上升抵消了部分水泥成本上涨带来的影响，并叠加报告期证券投资和理财收益的同比增加，使得报告期公司营业利润、利润总额和归属于上市公司股东的净利润同比实现了小幅增长。在产业链方面，公司继续优化搅拌站布局，报告期内公司全资及控股搅拌站实现混凝土销量77.18万方，较上年同期增加了20.68%；实现营业收入3.01亿元，较上年同期增加了18.24%。报告期内，用于公司混凝土生产的内部水泥销量为13.20万吨、内部混凝土销量为0.79万方，在合并时已作抵销，未包含在上述披露的销量数据中。报告期内，公司收购了惠塔环保60%股权，环保处置（固废）业务实现了新突破。报告期内，公司在坚持疫情防控常态化前提下，统筹做好企业生产经营发展各项工作。树立绿色发展理念，加快建设绿色矿山、数字矿山、绿色工厂、智能工厂和一级安标企业并取得一定成效，推动传统产业转型升级；响应双碳政策号召，加快推进建设光伏发电和水泥窑协同处置固废等项目，加强能耗管控和技术改造，企业节能降耗减排实现明显进步；科学制定营销策略，抢占市场高地，努力向市场要效益。报告期内，公司持续加强和优化公司治理、内部管理、股东回报等并获得认可，位居广东企业500强第237位，广东制造企业100强第89位，荣获证券时报第十二届中国上市公司投资者关系天马奖“主板上市公司投资者关系最佳董事会”奖项；荣获证券时报第十五届中国上市公司价值评选“主板上市公司价值100强”“主板上市公司杰出管理团队”；荣获上海证券报2021年“金质量公司治理奖”；2020年度信息披露考核再次获得A级，这是公司连续三年荣获深交所信息披露考核最高评级；公司荣获连续二十三年广东省“守合同重信用”企业；公司党委获授“广东省两新组织党建工作示范点”，公司党建工作成果得到了上级党组织的认可和肯定；蕉岭分公司荣获“广东省五一劳动奖状”，鑫达旋窑荣获2020年度广东省水泥行业能效“领跑者”企业称号，蕉岭分公司和惠州塔牌分别荣获2020年度广东省水泥行业能效“先进企业”称号，福建塔牌矿业武平二峰山石灰石矿成功入选全国绿色矿山名录，福建塔牌被认定为2021年福建省工业龙头培育企业。公司在规范运作、诚信经营的同时，积极履行社会责任，2021年公司荣获了“2020年度广东扶贫济困红棉杯金杯”“2020年度梅州扶贫济困金奖”，公司“万企帮万村”蕉岭区域三年行动规划的典型案例获全省通报表扬。公司将持续提升治理水平，坚持规范运作，致力于打造高质量发展的优秀上市公司。广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 11 公司需遵守深圳证券交易所行业信息披露指引第公司需遵守深圳证券交易所行业信息披露指引第 1313 号号上市公司从事非金属建材相关业务的披露上市公司从事非金属建材相关业务的披露要求要求 （一）结合宏观经济数据与行业指标变化说明行业发展状况、公司经营情况与行业发展是否匹配，如（一）结合宏观经济数据与行业指标变化说明行业发展状况、公司经营情况与行业发展是否匹配，如公司公司情况与行业情况存在较大差异，应当分析原因。情况与行业情况存在较大差异，应当分析原因。2021年，根据国家统计局公布数据显示，全年GDP同比增长8.1%，两年平均增长5.1%；全年固定资产投资同比增长4.9%，两年平均增长3.9%；基础设施投资同比增长0.4%；全年房地产开发投资同比增长4.4%，两年平均增长5.7%。2021年，全国水泥产量23.63亿吨，同比下降1.2%，2021年水泥行业营业收入10,754亿元，同比增长7.3%，利润总额1,694亿元，同比下降10.0%。全年水泥行业效益总体水平同比虽有减弱，韧性犹在，行业利润依旧处于历史较好水平。报告期内，公司实现水泥产量1,997.37万吨，较上年同期上升了2.31%；实现水泥销量1,978.89万吨，较上年同期上升了2.96%，实现经营业绩小幅增长，好于行业发展状况。（二）报告期内对行业或公司具体生产经营有重大影响的国家行业管理体制、产业政策及主要法规等（二）报告期内对行业或公司具体生产经营有重大影响的国家行业管理体制、产业政策及主要法规等变动情况及其具体影响，并说明巳经或计划采取的应对措施。变动情况及其具体影响，并说明巳经或计划采取的应对措施。报告期内，国家相关部门出台了多项关于结构调整、化解产能过剩、环境治理、绿色节能、错峰生产、资源综合利用、协同处置方面、碳达峰碳中和等政策。随着政策的实施，主要有以下几个方面的影响：1、受双碳政策、错峰生产、能耗双控政策影响，水泥总产能发挥被制约；同时，高耗能行业重点领域能效标杆水平和基准水平、水泥玻璃行业产能置换实施办法等政策文件的实施推动低效产能逐步有序退出；未来行业产能过剩情况有望得到缓解，行业龙头企业竞争优势凸显，行业格局有望逐步向好。2、水泥的燃料动力成本和环保开支将明显上涨。报告期内，公司积极响应国家政策，进行一系列节能降耗减排增效技改项目，并取得预期的效果。随着水泥行业能耗、环保要求的不断提高，公司提早布局，积极推进光伏发电项目、替代燃料替代原料等水泥窑协同处置固废项目、分别粉磨配制水泥等项目建设，推动实现绿色低碳高质量发展。（三）针对周期性非金属建材产品，应当披露所在细分行业或主要产品区域的市场竞争状况、公司的（三）针对周期性非金属建材产品，应当披露所在细分行业或主要产品区域的市场竞争状况、公司的市场地位及竞争优势与劣势等情况。市场地位及竞争优势与劣势等情况。公司是广东省规模较大、综合竞争力较强的水泥龙头企业之一，现有广东梅州、惠州，福建龙岩三大生产基地，公司三大水泥生产基地都比较接近市场，地理位置优势突出，较其它竞争对手具有经济运输半径的优势。截至报告期末，公司熟料产能1,473万吨，排名第16名（数据来源：中国水泥协会），水泥产能2,200万吨，在中国水泥协会发布“2020年全球40大水泥企业”榜单中塔牌集团位列第40位。公司近50年深耕水泥行业，在粤东区域市场积聚了深厚的市场品牌认知，公司水泥产品在粤东市场占有率较高。广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 12 公司于2006年12月被国家发展和改革委员会等部门列入“国家重点支持水泥工业结构调整大型企业(集团)名单”中重点支持的60家企业，是广东地区仅有的两家入围水泥生产企业之一。（四）结合披露的宏观环境、行业特性、消费需求及原材料等信息，详细说明公司生产经营所处行业（四）结合披露的宏观环境、行业特性、消费需求及原材料等信息，详细说明公司生产经营所处行业的周期性、季节性和区域性等特征。的周期性、季节性和区域性等特征。1、行业的周期性 水泥行业下游需求主要来自基建、房地产、农村。因此水泥行业与全社会固定资产投资规模、基础设施建设、房地产行业和农村建设紧密相关，周期性发展规律明显。2021年，广东GDP同比增长8.0%，两年平均增长5.1%；固定资产投资同比增长6.3%，两年平均增长6.6%；房地产投资同比增长0.9%，两年平均增长5.0%。其中，珠三角核心区房地产开发投资同比增长0.7%，两年平均增长5.1%；粤东西北地区同比增长1.8%，两年平均增长4.2%；上述投资数据表明，广东水泥需求韧性较足。2、行业的季节性 水泥不能长时间储存，只能在一定时间内使用。由于南北地区的气候差异，南方雨季、北方冬季的天气不易于施工，水泥用量减少，属于水泥行业的淡季，在淡季，一般水泥销量下降，价格偏低。受季节性影响，公司所处的粤东地区水泥市场上半年雨季及7-8月份的台风季节属于淡季，9月份到次年春节前属于销售旺季。3、行业的区域性 由于水泥是质重价低的资源型产品，因此水泥企业一般选址于靠近石灰石资源的地区，在地理位置布局上受到局限。另外，由于水泥产品标准化程度高、单价低，承担运输成本的能力较弱，一般公路运输优势销售半径不超过200公里，水路运输优势销售半径不超过500公里。由于受石灰石资源和运输成本的制约，水泥企业呈现出明显的区域性特征。销售区域内竞争格局、地区经济发展水平、固定资产投资情况等会影响公司盈利水平。一般来说经济发展水平较高的地区固定资产投资增速较高，将带动水泥需求增长，区域内水泥生产企业集中度高也有助于调节产能和价格，提高公司盈利能力，因此不同区域之间水泥企业的盈利能力有所差别。（五）主要产销模式，并列表说明不同销售区域或者细分产品的生产量、销售量、库存量等经营性指（五）主要产销模式，并列表说明不同销售区域或者细分产品的生产量、销售量、库存量等经营性指标情况，并披露该等指标的同比变动情况，以及在主要销售区域或者细分产品的毛利率变动趋势及其原因。标情况，并披露该等指标的同比变动情况，以及在主要销售区域或者细分产品的毛利率变动趋势及其原因。公司产销模式为直销和经销并存模式，根据市场需求和错峰生产的时间安排制定生产目标，细分至每个月。同时根据区域市场需求月份之间不平衡情况和多年经验，在保证满足市场需求的同时保持一定库存量，保证生产线的连续生产和低成本效应。广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 13 20212021年度，公司各等级水泥产销情况如下：年度，公司各等级水泥产销情况如下：项目 32.5等级水泥 42.5等级水泥 52.5等级水泥 本期数/期末数 较上年同期/期末增减幅度 本期数/期末数 较上年同期/期末增减幅度 本期数/期末数 较上年同期/期末增减幅度 生产量（万吨）560.92 1.06%1,330.24 4.79%106.21-16.90%销售量（万吨）564.17 4.07%1,309.89 4.54%104.84-17.30%库存量（万吨）14.35-18.47%45.97 79.43%2.93 87.82%销售毛利率 35.83%-2.63%38.95%-2.21%35.41%-6.35%报告期末，水泥库存量较上年末大幅上升，主要是四季度在建筑材料价格大幅上涨叠加房地产宏观调控持续深入，房地产市场快速降温，房地产投资持续放缓，工程施工进度缓慢，水泥需求萎缩，库存去化偏慢，导致期末库存产品增加所致。各等级水泥销售毛利率较上年同期有所下降，主要是由于煤炭价格上涨影响所致，虽然报告期公司水泥销售价格同比上涨，但上涨幅度小于公司水泥销售成本同比上升幅度，导致了毛利率下降。（六）针对周期性非金属建材产品，应当披露相关产品的产能、产能利用率、成品率（如适用），以（六）针对周期性非金属建材产品，应当披露相关产品的产能、产能利用率、成品率（如适用），以及在建产能及其投资建设情况等。鼓励公司结合市场供求情况，在年度报告中披露下一年度的产能利用率及在建产能及其投资建设情况等。鼓励公司结合市场供求情况，在年度报告中披露下一年度的产能利用率调整计划。调整计划。截止报告期末，公司水泥产能为2,200万吨/年，2021年水泥产量为1,997.37万吨，产能利用率为90.79%，较2020年度有所下降，主要是2021年四季度因能耗双控限产限电，导致水泥产量减少所致。（七）主要产品的原材料和能源及其供应情况，报告期内主要原材科和能源的价格出现大幅波动的，（七）主要产品的原材料和能源及其供应情况，报告期内主要原材科和能源的价格出现大幅波动的，应当披露其对公司生产经营的影响及应对措施。应当披露其对公司生产经营的影响及应对措施。公司主要产品为水泥，生产水泥的主要原材料和能源是石灰石、煤炭和电力，其中煤炭和电力两项成本在水泥总生产成本中占据较大比重，石灰石主要是自有矿山供应，煤炭包括烟煤和无烟煤，电力主要由属地供电局供应；公司与煤炭供应商建立了长期合作关系，供应渠道稳定，价格随行就市。报告期内，煤炭价格大幅上涨，并于2021年10月中旬见顶回落。在煤价大幅上涨背景下，国家进一步深化燃煤发电上网电价市场化改革，有序放开燃煤发电电量上网电价及上下浮动范围，且高耗能企业市场交易电价不受上浮20%限制，导致水泥企业用电价格的上涨。煤炭和电力作为水泥生产成本中重要组成部分，价格的上涨推高了水泥制造成本，公司积极化解煤电成本上升对经营业绩的影响，一方面通过水泥销售价格调整进行传导转嫁，另一方面通过技术改造和加强管理等措施来进行内部消化，如加快建设光伏发电项目，来应对电价上涨和限电，通过寻找替代燃料来减少化石能源消耗总量，积极应对能耗双控，降低能耗成本。广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 14 二、报告期内公司从事的主要业务二、报告期内公司从事的主要业务 1 1、公司主要业务、公司主要业务 公司主要从事各类硅酸盐水泥、预拌混凝土的生产和销售，是粤东地区具有较大影响力的水泥制造企业，拥有广东省梅州市、惠州市和福建省龙岩市三大水泥生产基地，年产水泥2,200万吨。2 2、主要产品及用途、主要产品及用途 （1）硅酸盐水泥熟料，简称“熟料”，由石灰石质原料、粘土质原料及少量校正原料按一定配比磨成细粉，经一定温度煅烧后形成的以硅酸钙为主要矿物成分的产物。熟料为通用硅酸盐水泥生产过程中的半成品。（2）通用硅酸盐水泥，以硅酸盐水泥熟料和适量的石膏及规定的混合材料磨细制成的水硬性胶凝材料。通用硅酸盐水泥包括硅酸盐水泥、普通硅酸盐水泥、火山灰质硅酸盐水泥、矿渣硅酸盐水泥、粉煤灰硅酸盐水泥和复合硅酸盐水泥六大品种。公司主营“塔牌、粤塔、嘉应、恒塔”四大品牌的32.5、32.5R、42.5、42.5R、52.5、52.5R等级的多种通用硅酸盐水泥。通用硅酸盐水泥广泛应用于高速公路、水电工程、铁路、港口、机场等基础设施建设以及房地产等各类建筑工程。（3）预拌混凝土，亦称“商品混凝土”，主要指由通用硅酸盐水泥、集料、水以及根据需要掺入的外加剂、矿物掺合料等材料按一定比例，在搅拌站经计量、拌制后出售的并采用运输车在规定时间内运至使用地点的混凝土拌合物。预拌混凝土广泛应用于各类土木工程建设。3 3、经营模式、经营模式 公司已形成较为完善的“人、财、物、产、供、销”专业化的管理模式，以公司本部各职能部门为中心负责日常系统指挥及关系协调，由下属各子（分）公司相互配合，负责完成各项生产、经营和销售的业务模式。（1）生产模式：水泥企业均为连续性生产企业，公司根据市场需求和产能及错峰生产要求等情况制定年度生产作业计划，并据此采购原燃材料组织生产。同时，公司结合季节性市场需求情况，在各水泥企业均配置较大规模的库容，既确保生产线的连续运行，获取最优的经济成本，又可以解决水泥需求旺季供不应求的问题，获取最佳的经济效益。（2）销售模式：根据水泥销售对象的不同，公司建立了经销模式和直销模式并存的多渠道、多层次的销售网络。公司水泥销售主要以三大基地为核心，通过公路向周边市场辐射。（3）采购模式：公司根据不同类型原燃材料及备品备件等市场特点，分别采取招标、线下询价比价、网购、竞争性谈判、根据公开市场价格定价等方式进行采购，在采购决策中坚持价格优先和就地、就近采购原则，不断降低采购成本。广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 15 4 4、市场、市场地位地位 公司是国家水泥工业结构调整重点支持的全国60家大型水泥企业之一，属于国家产业政策扶持企业。截止报告期末，公司熟料产能1,473万吨，排名第16名（数据来源：中国水泥协会），水泥产能2,200万吨，塔牌水泥拥有较高的知名度、认可度和美誉度，公司水泥产品在粤东市场占有率较高。公司在中国水泥协会发布的2021年中国水泥上市公司综合实力排名中排第十一位。公司先后荣获“全国质量工作先进单位”、“国家守合同重信用企业”、“全国建材行业先进集体”、“中国建材百强企业”、“全国五一劳动奖状”、“全国模范劳动关系和谐企业”、“广东省五一劳动奖状”、“广东上市公司综合实力10强”、“广东上市公司最具盈利能力10强”等荣誉称号。5 5、主要业绩驱动因素、主要业绩驱动因素 水泥企业的盈利主要受水泥产销量、销售价格及水泥生产成本的影响。公司水泥销售区域围绕三大生产基地通过公路运输辐射到粤东和深圳、东莞、惠州、福建龙岩、江西赣州等地区，这些地区未来水泥需求较旺盛。公司在粤东水泥市场的占有率较高，水泥销售价格相对较高，盈利水平较好；公司龙门基地销售半径辐射粤港澳大湾区，湾区的水泥需求稳定且确定性较强。公司生产成本主要受煤炭、电力价格影响较大，报告期煤电价格上涨推高了公司水泥制造成本。公司业绩与宏观经济发展状况、固定资产投资规模和水泥行业相关的碳排放、错峰生产、产能置换、环保整治等政策具有紧密关联性，广东省尤其是粤东地区的经济发展速度、固定资产投资规模和当地发展的周期性，均会对公司盈利状况产生较大的影响。三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司是国家重点支持水泥工业结构调整60家大型企业之一的上市公司，是广东省规模较大和综合竞争力较强的水泥制造企业之一，相比粤东区域其它水泥企业具有以下竞争优势：1 1、产业政策扶持优势：、产业政策扶持优势：公司是国家水泥工业结构调整重点支持全国60家大型水泥企业之一，产业结构调整政策将为公司进一步发展拓展空间，得益于水泥行业“上大压小、扶优汰劣”以及提高行业集中度的结构性调整方向，公司一直属于国家产业政策扶持企业。2 2、资源及产业链优势：、资源及产业链优势：根据水泥行业的资源依赖性和市场区域性特征,公司一直致力于以资源为依托、以市场为导向构建及优化产业布局。公司所处粤东地区（梅州、惠州山区）目前是广东省重点发展的三大水泥熟料基地之一，石灰石资源储量丰富，粤东地区已初步形成水泥产业集群效应，配套的石灰石矿山开采、物流等均较完备，产业集群对外辐射的影响力已初步显现，报告期内公司通过合作成立“永安和矿业”进一步增加梅州基地的石灰石资源储备。同时，公司具有完整的产业链，上游具有矿山，下游具有混凝土搅拌站等，完整的产业链可以促进公司在提高抗风险能力的基础上提升盈利能力。广东塔牌集团股份有限公司 2021 年年度报告全文 16 3 3、区域龙头优势：、区域龙头