835425_2016_中科水生_2016年年度报告_2018-04-26.pdf

公告编号：2018-034 1 中科水生 NEEQ:835425 武汉中科水生环境工程股份有限公司 Wuhan Zhongke Hydrobiological Environment Engineering Co.,Ltd.年度报告 2016 公告编号：2018-034 2 公司年度大事记 2016 年 2 月 2 日，公司正式在全国中小企业股份转让系统挂牌公开转让。2016 年 4 月，公司完成挂牌之后的第一次股票发行，发行普通股股票 395 万股，募集资金 3823.60万元人民币。2016 年 6 月 27 日，公司获批进入全国中小企业股份转让系统创新层。报告期内，公司新增实用新型专利 5 项，将 6 项实用新型专利转为发明专利。截止到报告披露日，公司自主拥有专利数量 22 项，其中实用新型专利 12 项，发明专利 10 项。2016 年 7 月，公司与中国环境科学研究院联合中国科学院水生生物研究所等共建单位申报的“湖泊水污染治理与生态修改技术”国家工程实验室建设项目获得批准，公司成为“湖泊水污染治理与生态修复技术国家工程实验室”理事单位。2016 年 6 月，公司荣获由武汉市水务局、武汉市国土资源和规划局、武汉市城建委、武汉市园林和林业局、长江日报报业集团联合主办的武汉首届“中仪杯”海绵城市创意大赛二等奖。2016 年 11 月，公司入选武汉东湖技术开发区 2016 年度“瞪羚企业”名录，成为被认定为成长性好、具有跳跃式发展态势的高新技术企业。2016 年 12 月，经湖北省住房和城乡建设厅核准，公司获得环保工程专业承包壹级资质。2016 年 12 月，由公司设计、施工、运维的“常德市滨湖公园水体水质改善工程”，荣获“2016 年国家重点环境保护实用技术示范工程。”公告编号：2018-034 3 目录 第一节声明与提示.5 第二节公司概况.7 第三节会计数据和财务指标摘要.9 第四节管理层讨论与分析.11 第五节重要事项.22 第六节股本变动及股东情况.24 第七节融资及分配情况.26 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.28 第九节公司治理及内部控制.33 第十节财务报告.39 公告编号：2018-034 4 释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、本公司、中科水生 指 武汉中科水生环境工程股份有限公司 股东大会 指 本公司股东大会 监事会 指 本公司监事会 董事会 指 本公司董事会 章程、公司章程 指 本公司章程 元、万元 指 人民币元、人民币万元 生态修复 指 对生态系统停止人为干扰,以减轻负荷压力,依靠生态系统的自我调节能力使其向有序的方向进行演化,或者利用生态系统的这种自我恢复能力,辅以人工措施,使遭到破坏的生态系统逐步恢复或使生态系统向良性循环方向发展;主要指致力于那些在自然突变和人类活动影响下受到破坏的自然生态系统地恢复与重建工作,恢复生态系统原本的面貌。EPC 指 设计-采购-施工总承包模式,是指企业与客户签订项目合同,按照合同约定承担项目的勘察、设计、采购、施工、试运行(竣工验收)等工作,并对项目的质量、安全、工期、造价全面负责,最终向客户交付工程项目,客户向水污染治理企业交付工程款。人工湿地技术 指 是为处理污水而人为在有一定宽比和底面坡度的洼地上用土壤和填料(如砾石等)混合组成填料床,使污水在床体的填料缝隙中流动或在床体表面流动,并在床体表面种植具有性能好,成活率高,抗水性强,生长周期长,美观及具有经济价值的水生植物(如芦苇、蒲草等)形成一个独特的动植物生态体系的生态修复技术。BOT 指 以建设-经营-转移方式运行的工程实施模式,客户与企业签订协议,特许企业承担污水处理设施的投资、建设、经营与维护,协议规定的期限内,企业向客户定期收取运营费用,以此回收项目的投资、融资、建设、运营和维护成本并取得合理回报;特许经营期结束后,企业将设施所有权移交给客户。TOT TOT 指 TOT 是 BOT 融资方式的新发展,是指政府部门或国有企业将建设好的项目的一定期限的产权和经营权,有偿转让给投资人,由其进行经营管理;投资人在一个约定的时间内通过经营收回全部投资和得到合理的回报,并在合约期满之后,再交回给政府部门或原单位的一种融资方式。PPP 指 指政府与私人组织之间,为了合作建设城市基础设施项目,或是为了提供某种公共物品和服务,以特许权协议为基础,彼此之间形成一种伙伴式的合作关系,并通过签署合同来明确双方的权利和义务,以确保合作的顺利完成,最终使合作各方达到比预期单独行动更为有利的结果。公告编号：2018-034 5 第一节声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)保证年度报告中财务报告的真实、完整。中审众环会计师事务所(特殊普通合伙)会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是与否是与否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 公告编号：2018-034 6 重要风险提示表 重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 政策风险 近年来,国家和社会各界的环保意识不断加强,政府推出一系列产业政策支持环保行业健康发展,水污染防治及水体生态修复行业具有广阔的发展空间。如果未来相关产业政策、行业管理法律法规发生不利变化,公司可能面临行业风险。市场需求风险 公司业务主要集中于水污染防治及水体生态修复项目的技术服务(咨询、设计)、施工及运营,客户包括政府部门、企事业单位等,客户支付能力、投资意愿、环保意识以及国家环保政策等因素影响着该行业的市场容量,若宏观经济或者周期性波动对下游企事业单位产生消极影响,公司可能面临市场需求萎缩的风险。市场竞争风险 公司所处行业具有良好的发展前景,行业内企业得益于其在技术或资金等方面的优势,能获得较高的盈利水平,对潜在的进入者吸引力较大。虽然该行业在技术、资质、资金、品牌、业绩等方面具有较高的进入壁垒,公司亦在各方面建立起一定的竞争优势,但仍可能面临市场竞争加剧带来的技术优势减弱、市场份额减少、盈利能力下降的风险。技术被超越的风险 先进的水污染防治及水体生态修复技术体系是该行业企业的核心竞争力,经过多年的技术研发及业务经验积累,公司在人工湿地、水体原位净化与生态修复等方面形成了具有自主知识产权的核心技术。公司已取得发明专利 10 项、实用新型专利 12项,通过独占实施许可的方式授权使用 7 项专利。另外,通过与中国科学院水生生物研究所等科研院所的合作,极大加强了公司在行业前沿技术创新与高新技术研发及转化的能力。如公司无法继续加大研发投入,在现有核心技术的基础上创新、拓宽、延伸技术的适用性,公司可能面临核心技术被竞争对手超越的风险。专利被侵权、技术泄密风险 公司始终将核心技术作为企业发展的根本保障,并通过申请专利、建立严格的技术保密制度、实施员工股权激励计划、建立以人为本的企业文化、具有竞争力的薪酬体系及行业禁止等方式防止技术泄露或被侵权。但鉴于国内知识产权保护体系尚不完备,行业不当竞争等因素的影响,公司的专利技术、在研技术存在被侵权或被泄露的风险。应收账款回收风险 公司制定了谨慎的应收账款坏账计提政策及回收管理制度,应收账款总体质量较高,但如发生客户信用恶化、回收管理不力的情况,可能对公司的资产质量、营运资金的周转产生不利影响。经营性现金流净额较低的风险 公司经营活动现金流量净额总体较低,这与公司所处行业特点和业务规模的扩张相关。公司现处于业务扩张期,随着工程项目的增多,新项目的增加,造成公司存货和应收账款余额增长较快,故容易出现经营活动现金流量净额较低或为负数的情况。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2018-034 7 第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 武汉中科水生环境工程股份有限公司 英文名称及缩写 Wuhan Zhongke Hydrobiological Environment Engineering Co.,Ltd.证券简称 中科水生 证券代码 835425 法定代表人 刘剑彤 注册地址 武汉东湖新技术开发区关东园路 2-2 号武汉光谷国际商会大厦 A 座 22 层 09室 办公地址 武汉市武昌区民主路 786 号华银大厦 25 楼 主办券商 太平洋证券 主办券商办公地址 云南省昆明市北京路 926 号同德广场写字楼 31 层 会计师事务所 中审众环会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 李建树、喻俊 会计师事务所办公地址 武汉市武昌区东湖路 169 号 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 张文捷 电话 027-87304028 传真 027-87304028 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 武汉市武昌区民主路 786 号华银大厦 25 楼邮编 430000 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 董事会办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016 年 2 月 2 日 分层情况 创新层 行业（证监会规定的行业大类）生态保护和环境治理业(N77)主要产品与服务项目 水污染防治、受污染水体生态修复、水源地保护和水资源综合利用等环境工程项目的技术咨询、设计和施工;生活污水、工业废水治理设施的运营,受污染水体综合整治项目的维护管理;污水处理生态工程技术的研发、服务和转让;水污染防治产品的研发、生产、销售和相关产品的代理;BOT+EPC 模式污水处理项目的投资建设、运营移交(国家有专门规定除外)。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 26,000,000 公告编号：2018-034 8 做市商数量 0 控股股东 王从强 实际控制人 王从强 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内是否变更报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 914201007375014839 否 税务登记证号码 914201007375014839 否 组织机构代码 914201007375014839 否 公告编号：2018-034 9 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 100,685,030.34 99,793,298.61 0.89%毛利率 40.27%54.74%-归属于挂牌公司股东的净利润 14,038,551.04 27,083,390.45-48.17%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 10,804,186.44 26,503,600.93-59.24%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）11.02%33.32%-加权平均净资产收益率（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）8.48%32.61%-基本每股收益 0.11 1.23-91.06%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 199,416,218.17 154,407,417.47 29.15%负债总计 52,317,610.88 59,583,361.22-12.19%归属于挂牌公司股东的净资产 147,098,607.29 94,824,056.25 55.13%归属于挂牌公司股东的每股净资产 5.66 4.30 31.63%资产负债率 26.24%38.59%-流动比率 3.42 2.28-利息保障倍数 14.04 54.82-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-15,401,538.85-11,830,999.76-30.18%应收账款周转率 0.88 1.83-存货周转率 3.09 1.40-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 29.15%47.06%-营业收入增长率 0.89%-13.05%-净利润增长率-48.17%28.47%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 26,000,000 22,050,000 17.91%公告编号：2018-034 10 计入权益的优先股数量 0 0-计入负债的优先股数量 0 0-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益,包括已计提资产减值准备的冲销部分-10,669.59 计入当期损益的政府补助,但与公司正常经营业务密切相关,符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 3,785,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 30,804.41 非经常性损益合计非经常性损益合计 3,805,134.82 所得税影响数 570,770.22 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额非经常性损益净额 3,234,364.60 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 单位：元 不适用 公告编号：2018-034 11 第四节管理层讨论与分析 一、经营分析（一）（一）商业模式商业模式 本公司作为生态保护和环境治理行业中水环境综合治理服务的提供商，建立了受污染水体综合整治技术、污水处理生态工程技术和水体原位净化产品等三个技术体系，拥有技术咨询、设计、工程、施工、运营管理等多项专业资质，在水资源综合利用与水污染综合整治领域具备全方位的服务能力。公司主营水污染防治、受污染水体生态修复、水源地保护和水资源综合利用等环境工程项目的技术咨询、设计和施工；生活污水、工业废水治理设施的运营，受污染水体综合整治项目的维护管理；污水处理生态工程技术的研发、服务和转让；水污染防治产品的研发、生产、销售和相关产品的代理；BOT+EPC 模式污水处理项目的投资建设、运营移交（国家有专门规定除外）。近年来，公司通过持续的研究创新、人才引进与培养、管理提升等措施，以市场需求为导向，向客户提供了优质的产品和服务，赢得了客户的广泛信任和赞誉。报告期内，公司主营业务、所处行业、主要产品和服务未发生变化；公司主要客户为各级地方政府及所属部门，如晋城市丹河人工湿地管理处、利川市环境保护局、黄冈长河流域整治管理办公室等，报告期内客户类型未发生变化；公司关键资源为公司房产、专利、资质、管理团队及核心人员，报告期内公司新增实用新型专利 5 项，实用新型专利转为发明专利 6 项，环保工程专业承包（贰级）升至环保工程专业承包（壹级），关键资源其他内容未发生变化；公司销售渠道分类为自主开发、战略合作、渠道商开发等，报告期内渠道类型未发生变化；收入来源为工程施工收入、工程设计收入、劳务收入，收入构成及客户类型较上期未发生变化，收入来源未发生变化。报告期内，公司商业模式较上年度未发生实质性变化；报告期后至披露日，公司商业模式未发生变化。年度内变化统计：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二）报告期内经营情况回顾（二）报告期内经营情况回顾 总体回顾：总体回顾：报告期内,公司完成营业收入 100,685,030.34 元,同比增加 0.89%，实现归属于挂牌公司股东的净利润14,038,551.04 元，同比减少-48.17%，主要原因有：（1）营业毛利率从上年的 54.74%下降到本期 40.27%，且营业收入仅增长了 0.89%，而营业成本增加 14,973,591.22 元；（2）本期期间费用增长 29.52%。公司总资产 199,416,218.17 元，相比上年期末增加 29.15%；公司净资产 147,098,607.29 元，相比上年期末增加 55.13%；公司总资产和净资产的增加主要为报告期内公司股票发行所带来的资产增加，报告期内公司以每股 9.68 元人民币的价格发行股份 395 万股，融资 3,823.60 万元。公司经营活动产生的现金流量净额为-15,401,538.85 元，主要系购买商品、接受劳务支付的现金增加幅度较大，以及支付的保证金和支付给职工以及为职工支付的现金增加。报告期内公司营业收入和净利润的增长目标未能实现,主要原因是行业内工程项目政府采购模式发生 公告编号：2018-034 12 变化，由原来的 EPC/BOT/BT 等模式转为 PPP 模式，导致项目周期加长、前期投入大，因目前公司规模较小，在新的模式下，公司参与此类项目整合资源的工作量增加，程序相对更加复杂，使得项目进展延迟。2016 年公司依据宏观政策和行业政策的变化，结合本公司的特点，确立了市场开拓的三种模式，即立足自主开发、联合外部力量、做好专业服务商。同时，对市场部及公司整体的市场开发的架构、开发制度、组织管理等进行了梳理和改革，为公司未来拓展市场版图、扩大渠道网络建设了更高的平台。稳步推进工程施工技术提升、安全管理、进度控制、款项结算等工作，工程管理水平迈上新台阶，为公司在局部地区持续树立良好口碑、扩大地域辐射能力方面做出了较大贡献。强化技术创新与发展，提升资质层级，为公司发展提供强有力支撑。2016 年，公司共申请科研项目4 项，申请研发平台 2 个，顺利获批“湖泊水污染治理与生态修复技术国家工程实验室”理事单位及成功申报“滨湖公园水体水质提升与生态修复工程”为“国家重点环境保护实用技术示范工程”。新增实用新型专利 5 项，实用新型专利转为发明专利 6 项。陆续引进相关专业的博士、硕士等专业人才，为企业技术持续创新注入新的动力。2016 年公司正式挂牌，成为非上市公众公司，并于 6 月 27 日成为首批进入创新层的企业，规范治理是公司在资本市场上发展的硬杠杠。年内，公司进一步提高财务流程管控与风险防范能力，规范财务管理工作；加强内部审计力度，完成工程项目审计约 17 个项，切实履行了监督职责；三会一层的日常运作、信息披露、内控制度建设等工作，依法依规，运行良好。公司筹备建立了 OA 系统，进一步提高内部流程管理的效率和规范性。此外，公司在 2016 年不断完善员工考核体系、薪酬体系，进一步强化企业文化宣传，树立良好的社会形象。2017 年，公司管理层力争在 2016 年已完成经营成果的基础上，实现营业收入、净利润翻番，具体将采取以下举措：1、通过创新营销模式、加大新市场的开发力度、改造与细分市场管理部门内部架构、加强市场队伍的建设力度、推进和鼓励全员营销战略等，抢占市场份额。2、夯实项目基础管理，提升项目管理水平。在工程部下设成立三个管理小组。一是工程技术规范管理小组，二是施工资料与安全管理小组，三是工程结算与成本控制小组；做好项目管理人才的梯队培养及储备；层层建立健全安全责任奖惩责任制制度、确保公司经营安全。3、优化设计与研发部门工作流程与考核机制，强化设计负责人制度；进一步优化设计人员考核制度，加强与晋升、薪酬的关联度，形成良好的奖惩机制。4、优化财务、审计、考核管控措施，控制成本，提升效益 5、加快建立与健全企业制度建设，加强人力资源管理；丰富招聘渠道，满足企业发展人才需求；完善培训体系，根据实际情况制定培训计划，通过对员工的培训与开发，提高员工的工作技能、知识层次和工作效率、工作品质、安全生产防范意识。完善激励机制，严格组织纪律与劳动纪律。6、发挥宣传职能，提升企业形象。积极开展企业内、外部宣传工作，宣传企业文化，介绍企业的工作动态，突出企业技术服务优势，以取得更好的市场宣传效果，加强客户对企业的认可度。1、主营业务分析、主营业务分析（1）利润构成）利润构成 单位：元 项项目目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的比重入的比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的比重入的比重 营业收入 100,685,030.34 0.89%-99,793,298.61-13.05%-营业成本 60,138,119.94 33.15%59.73%45,164,528.72-39.83%45.26%毛利率 40.27%-54.74%-管理费用 13,938,006.57 22.21%13.84%11,404,707.38 4.06%11.43%公告编号：2018-034 13 销售费用 7,045,062.27 42.97%7.00%4,927,740.38 89.40%4.94%财务费用 1,256,367.35 49.88%1.25%838,232.38 101.96%0.84%营业利润 12,294,128.41 -60.21%12.21%30,895,059.72 28.83%30.96%营业外收入 3,816,190.72 458.33%3.79%683,502.08 63.24%0.69%营业外支出 11,055.90 691.54%0.01%1,396.76 91,192.00%0.00%净利润 14,038,551.04 -48.17%13.94%27,083,390.45 28.47%27.14%项目重大变动原因：项目重大变动原因：1、营业成本本期金额 6,013.81 元，上年同期金额为 4,516.45 元，同比增长 33.15%，主要原因是工程施工对应的营业成本本期金额 5,686.10 元，上期金额为 4,103.13 万元，同比增长 38.58%，其中本期新增贵州兴义项目，其营业成本为 3,131.92 万元，占总营业成本比重 52.08%。2、管理费用较上年同期增长了 22.21%，主要原因为（1）本期 6 个研发项目共产生研发费用 636.35万元，较上期新增研发费 112.86 万元；（2）2016 年 9 月公司用专利质押新增银行贷款 1,000 万从而新增保险费公司财险费用；（3）本年度公司对办公地点进行了装修，增加了新的办公设备用品，从而导致办公费用增长；（4）本期公司处于发展期，人员增加且员工工资增长导致职工薪酬增多。3、销售费用较上年同期增长了 42.97%，主要原因为（1）本期公司员工工资增加导致职工薪酬增加；（2）本期业务量增加导致差旅费及业务招待费增加；（3）从研发基地运苗种到施工地点发生的了运费导致运输费费用增加；（4）本期合肥高新区项目王咀湖生态湿地建设工程项目已完工，完工后发生的补种苗种及人工成本结转至销售费用-其他。4、财务费用较上年增长了 49.88%，原因是短期借款增加，支付利息增加。上年初短期借款余额 700万元，本年初短期借款余额 2,200 万元，增加 1,500 万元（下半年归还 1,200 万元），本年度利息支出 123.39万元，上年度为 58.67 万元，同比增加 64.72 万元。5、营业利润较上年减少了 60.21%，系本期期间费用大幅增加，其中管理费用增长了 22.21%，销售费用增长了 42.97%，财务费用增长了 49.88%，市场竞争加剧，工程毛利率下降所导致，营业成本同比增长 33.15%，而营业收入仅增长 0.89%。6、营业外收入较上年增长了 458.33%，系本期公司新三版挂牌取得武汉市政府、东湖高新区奖励 160万元；收到国家中小企业创新基金、省院合作科研项目、武汉市科技局、武汉市财政局等部门的科技项目研发补助合计 221.62 万元。7、营业外支出本期金额为 1.11 万元，上年同期金额为 0.14 万元，同比增长 691.54%，主要原因系本年度处置一批办公电脑、办公桌等办公用品，形成固定资产资产处置损失。8、净利润相比上年下降 48.17%，主要原因系（1）营业毛利率由上年的 54.74%下降到本期 40.27%，（2）营业收入增长不明显，仅为 0.89%，而营业成本增长达到 33.15%；（3）2016 年度期间费用较上年度增长 506.87 万元。（2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 100,685,030.34 60,138,119.94 99,793,298.61 45,164,528.72 其他业务收入 0.00 0.00 0.00 0.00 合计合计 100,685,030.34 60,138,119.94 99,793,298.61 45,164,528.72 按产品或区域分类分析：按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例 上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例 工程施工收入 86,246,934.89 85.66%75,622,193.12 75.78%工程设计收入 10,980,085.74 10.91%15,171,105.49 15.20%劳务收入 3,458,009.71 3.43%9,000,000.00 9.02%公告编号：2018-034 14 （3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-15,401,538.85-11,830,999.76 投资活动产生的现金流量净额-2,759,406.31-678,853.12 筹资活动产生的现金流量净额 24,969,416.39 14,411,420.37 现金流量分析：现金流量分析：公司经营活动现金流量净额连续 2 年为负数，本期金额为-1,540.15 万元，上期金额为-1,183.10 万元，减少 30.18%，这与公司所处行业特点和业务规模的扩张相关。公司现处于业务扩张期，随着工程项目的增多，新项目的增加，故出现经营活动现金流量净额较低或为负数的情况。公司投资活动产生的现金流量净额为负数，主要为公司进行了资本性支出，本年度公司对华银大厦25 楼办公室进行装修改造，购买办公和工程车辆 4 台，购置计算机、打印机和实验仪器等设备，合计付款 275.94 万元。公司筹资活动产生的现金流量净额为正数，收到的现金主要系股东增资及银行借款，本年度收到股东增资款 3,823.60 万元，银行借款 1,000 万元，筹资活动支付的现金主要系归还借款及支付银行借款利息、融资租赁费等，其中归还银行借款本金 2,200 万元。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 贵州义龙试验区顶郑大道道路绿化工程 62,145,384.47 61.72%否 2 晋城市丹河人工湿地管理处 8,802,471.68 8.74%否 3 利川市环境工程服务中心 4,040,897.88 4.01%否 4 黄冈长河流域整治管理办公室 3,632,594.25 3.61%否 5 武汉华天园林艺术有限公司 3,183,009.71 3.16%否 合计合计 81,804,357.99 81.25%-（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 沐阳县阳东花木园艺场 773,984.60 15.80%否 2 常德市海绵城市建设管理有限公司 391,420.00 8.00%否 3 晋城市沐欣工贸有限公司 327,278.00 6.69%否 4 武汉鸿哲机电有限公司 245,720.00 5.02%否 5 山东旭日东机械有限公司 156,000.00 3.19%否 合计合计 1,894,402.60 38.70%-（6）研发支出）研发支出与专利与专利 研发支出：研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 6,363,499.15 5,234,947.53 研发投入占营业收入的比例 6.32%5.25%专利情况：专利情况：公告编号：2018-034 15 项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量 22 公司拥有的发明专利数量 10 研发情况：研发情况：报告期内，2016 年度公司投入研发费用 636.35 万元，占营业收入的 6.32%。公司为满足快速发展的技术和市场拓展需求，公司不断加强新技术、新工艺、新产品的创新研发力度，公司技术研发能力稳步提升，共获得拥有自主产权的专利 22 项，其中实用新型专利 12 项、发明专利 10 项。公司注重科研人才队伍建设，加强人才引进，提高科技人才整体科研素质，构建合理的人才结构。2016 年度公司引进 2 名博士，截止期末公司员工共 168 人，其中博士 3 人、硕士 18 人，占比 12.5%，技术研发人员 41 人，占比24.40%。本年度公司主要研发项目包括：1、水华长效控制和应急处理技术开发与推广 2、高效安全控磷和水体生态修复集成技术体系研发与工程示范 3、人工水草-藻菌生物膜技术升级研发与产业化推广 4、抗风浪植物浮床项目 5、汉丰湖支流减排前置库湿地构建示范等项目 2、资产负债结构分析、资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本年年期末期末 上年期末上年期末 占总资占总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的比产的比重重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的比产的比重重 货币资金 23,715,526.69 50.03%11.89%15,807,055.46 13.67%10.24%1.09%应收账款 130,625,032.77 59.76%65.50%81,765,065.61 202.66%52.95%12.11%存货 14,720,982.49-39.28%7.38%24,245,687.46-39.85%15.70%-6.88%长期股权投资 0.00 0.00%0.00%0.00 0.00%0.00%0%固定资产 16,659,603.81 6.96%8.35%15,575,516.12-1.91%10.09%-2.13%在建工程 0.00 0.00%0.00%0.00 0.00%0.00%0.00%短期借款 10,000,000.00-54.55%5.01%22,000,000.00 214.29%14.25%-9.47%长期借款 0.00 0.00%0.00%0.00 0.00%0.00%0.00%资产总计 199,416,218.17 29.15%-154,407,417.47 47.06%-资产负债项目重大变动原因：资产负债项目重大变动原因：1、货币资金较上年同期增加了 50.03%，新增加金额 790.85 万元，主要原因系（1）报告期内公司完成第一次股票发行，发行普通股股票 395 万股，募集资金 3,823.60 万元，新增银行借款 1,000 万元，偿还上期银行借款 2,200 万元，当期筹资活动产生的现金流量净额 2,496.94 万元（2）当期经营活动现金净额-1,540.15 万元（3）购买资产流出现金 275.94 万元。2、应收账款较上年同期增长 59.76%，期末账面余额 14,144.47 万元，公司应收账款大幅上升原因是贵州兴义绿化工程项目按进度已确认收入，但目前业主尚未支付工程款，仅贵州义龙（集团）投资管理有限公司一家应收账款高达 6,316.97 万元，目前尚未回款，占到应收账款余额的 44.66%。公司客户多为政府部门，客户信用良好，出现坏账损失的可能性较小。3、存货余额较上期减少 39.28%，主要系工程已施工办理结算所致,本年度常德朝阳湖、滨湖、种苗基地、武警湖北总队等项目都办理了完工决算，巴公河、贵州兴义、山西左云等项目根据工程进度确认了 公告编号：2018-034 16 应收账款。4、短期借款较上年同期减少了 54.55%，原因：公司本年度先后归还了 2015 年度所借的银行贷款 2,200万元。银行授信公司可循环使用，9 月份提取了其中专利质押贷款 1,000 万元，用于补充流动资金，剩余额度 1,200 万元暂未使用。5、总资产较上年同期增长 29.15%，期末余额 19,941.62 万元，增加 4,500.88 万元，主要原因：（1）本期货币资金同比增长 50.03%，增加 790.85 万元（2）应收账款增长 59.76%，增加 4,886.00 万元（3）短期借款同比下降 54.55%，减少 1,200 万元（4）其他如固定资产等事项使总资产减少 470.94 万元。3、投资状况分析、投资状况分析（1）主要控股子公司、参股公司情况）主要控股子公司、参股公司情况 无 （2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 公司第一届董事会第八次会议审议通过的向常德海绵投资的议案，由于后期该项目未中标，因此报告期公司并未实质执行该项目。（三）外部环境的分析（三）外部环境的分析 水污染防治行动计划、环境税、新环境保护法、全国农村环境综合整治“十三五”规划、各省市重点流域水污染防治“十三五”建设规划、发展生态与循环经济等一系列政策陆续发布和实施，水环境治理行业得到政策的青睐。由于行业发展前景良好，市场潜力巨大，进一步吸引了资金实力雄厚、背景资源深厚、市场网络覆盖面广的央企、上市公司等巨头的加入。随着该领域内的从业公司的增加，对行业内原有企业的市场、利润等形成挤压。市场对企业在技术创新、资质提升、融资能力、人才引进与培养、施工管理、资源开发等方面的要求进一步提升。中小企业要想抢占更多的细分市场份额，一方面要更多的练好自身硬本领，另一方面要与强者联合、合作共赢。各大投资商、央企、上市公司也通过与专业服务商进一步合作来提供系统性的解决方案，打造更多的精品工程，获得持续的环境改良效果。水环保行业的发展日新月异，全国范围内 PPP 项目开展如火如荼，商业模式创新、技术工艺更新、并购合作、超级大单等不断呈现，未来几年公司将面临巨大的竞争压力，同时也会迎来前所未有的机遇。目前市场的竞争主要体现在三个方面，一是工艺技术及成本价格的竞争，业主根据自身的经济条件、项目的自然环境等多方面的考虑对市场所提供的解决方案存在不同的选择，企业在创新研发及成本控制上需要不断提高；二是人才的竞争，由于市场容量的扩大，参与竞争企业数量迅速增加，专业人才稀缺，企业需要不断改善并提供更好的环境和政策；三是市场份额的竞争，企业的产品和市场定位、市场开发机制、决策机制等方面直接影响到企业的市场占有率、订单量和收入规模。公司将充分利用行业发展机会迎接挑战，采取适当举措扩大公司经营规模，保持持续健康发展。公司收入主要来源为施工收入、设计收入及劳务收入，施工收入中部分项目存在一定的季节性，但设计收入和劳务收入不存在季节性。因此，公司经营不存在周期性。（四）竞争优势分析（四）竞争优势分析 污水治理及天然水体修复行业所覆盖的市场范围较广，暂无专业统计机构或权威部门发布的市场容量数据，无法准确估算出公司市场占有率及排名。公司经过十余年的发展，完成了数百项水环境综合整治项目，开创了国内天然水体生态修复成功的先河，多个项目获得国家重点环境保护实用技术示范工程和环境 公告编号：2018-034 17 保护优秀示范工程等荣誉。公司业务领域内的主要竞争对手为上海水生环境工程股份有限公司、南京中科水治理股份有限公司、上海汉禹水处理有限公司、北京爱尔斯环保工程有限责任公司等，随着行业的发展，市场容量的扩大，跨领域的竞争对手也会逐步增多。公司的优势主要体现在三方面：（1）资质优势。公司拟拥有环境工程(水污染防治工程)专项甲级资质、环境工程（污染修复工程）专项设计乙级资质、工程咨询（生态建设和环境工程专业）乙级资质、环保工程专业承包（壹级）资质证书、环境污染治理设施运营（生活污水）甲级资质、环境污染治理设施运营（工业废水）甲级资质。具