835406_2016_瑞联新材_2016年年度报告_2017-07-12.pdf

西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-014证券代码：835406证券简称：瑞联新材主办券商：世纪证券瑞 联 新 材NEEQ:835406西安瑞联新材料股份有限公司（Xian Manareco New Materials Co.,Ltd年度报告2016西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-0142公 司 年 度 大 事 记2016 年 5 月，公司在陕西省证监局办理关于首次公开发行股票并在创业板上市的辅导备案工作。2016 年 6 月，公司携新产品亮相第十六届世界制药原料中国展(CPhI China 2016)，向国内外医药企业展示了瑞联风采。公司子公司渭南海泰和蒲城海泰分别荣获“2016 年安全生产工作先进单位”、“2016 年先进生产经营单位”的称号。西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-0143目 录第一节声明与提示第二节公司概况第三节主要会计数据和关键指标第四节管理层讨论与分析第五节重要事项第六节股本、股东情况第七节融资情况第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况第九节公司治理及内部控制第十节财务报告西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-0144释义释义释义项目项目释义释义公司、瑞联新材指西安瑞联新材料股份有限公司瑞联有限指西安瑞联近代电子材料有限责任公司渭南海泰指渭南高新区海泰新型电子材料有限责任公司蒲城海泰指陕西蒲城海泰新材料产业有限责任公司渭南医药指渭南瑞联制药有限责任公司股东大会指西安瑞联新材料股份有限公司股东大会董事会指西安瑞联新材料股份有限公司董事会监事会指西安瑞联新材料股份有限公司监事会三会指股东大会、董事会、监事会三会议事规则指股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则股转系统指全国中小企业股份转让系统信披细则指全国中小企业股份转让系统信息披露细则（试行）章程指西安瑞联新材料股份有限公司章程公司法指中华人民共和国公司法元、万元指元人民币、万元人民币报告期指2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-0145第一节声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。立信会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项是或否是或否是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整否是否存在未出席董事会审议年度报告的董事否是否存在豁免披露事项是1、豁免披露事项及理由公司基于商业秘密和业务发展的需求，向股转系统申请对于 2016 年年报中前五大客户信息披露，采用代名方式披露客户名称，已经获得股转系统的审批同意。【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述1、单一大客户依赖风险报告期内，公司的第一大客户销售占仍比较高，约为 47.23%，公司对该客户存在一定的依赖性。如果该客户的经营出现异常，或该客户因任何原因大幅减少采购，而公司无法及时找到替代客户，那么对公司经营业绩会产生不利影响。对于上述风险，公司结合显示材料的发展趋势及公司技术优势，在确保液晶材料稳步增长的基础上，也大力推进 OLED 材料、医药中间体等业务板块的发展。目前，这些工作已经取得明显进展，随着收入的增长，第一大客户的销售占比呈现下降趋势。2、出口退税政策变化风险公司产品以出口为主,如果未来国家调整出口退税率,将会对公司经营业绩产生一定的影响。公司密切关注出口退税政策。出口退税是国际上较为通行的政策,对于提升本国企业在国际市场上的竞争力、促进出口贸易有重要作用。因此,该政策发生重大变化的可能性较小。西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-01463、存货风险公司产品多采用定制模式，因产品的生产复杂、生产周期长,加之客户对于供货速度要求较高、采购计划变动比较频繁,因而，公司需要保证一定的库存水平以应对客户的需求。较高的库存会影响到公司的运营效率，存在存货跌价风险。为了控制存货风险，公司加强生产计划管理，确保产品订单需求量和生产量相适应，同时，公司也同客户保持持续沟通，第一时间获得各类产品的需求状况，以指导生产计划管理。4、汇率风险公司产品以出口为主,如果未来人民币汇率发生较大波动,将会对公司经营产生一定的影响。公司密切关注汇率,及时根据汇率变动及时与客户协商调整产品价格的可能性，加强成本控制，加强及时结汇,加速资金的回笼,保障产品利润以避免或降低汇率风险。5、税收优惠政策和政府补助的非经常性损益影响公司获得高新技术企业认证，享受所得税税率减按 15%征收的税收优惠。由于高新技术企业资格每 3 年需重新认证，如果公司未来不能被继续认定为高新技术企业或相应的税收优惠政策发生变化，公司将不再享受相关税收优惠，将会按 25%的税率缴纳企业所得税。高新技术企业优惠政策较为稳定，同时，公司高度关注政策的变动和要求，确保满足相关规定并按时完成认证。报告期内，公司因政府补助所产生的非经常性损益金额占净利润的比例为 8.4%，其对净利润存在一定的影响。但随着公司营运规模的扩大及盈利能力的不断提高,公司对政府补助所产生的非经常性损益的依赖程度逐年降低。本期重大风险是否发生重大变化：是2015 年 6 月，公司通过西安银行钟楼支行给江苏御尊房地产开发有限公司发放委托贷款，共计 15000 万元，公司也在 2015 年度报告中披露“委托理财风险”。截止 2016 年 10 月，江苏御尊房地产开发有限公司已归还了全部本金及利息，该风险已经消失。西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-0147第二节 公司概况一、基本信息公司中文全称西安瑞联新材料股份有限公司英文名称及缩写Xian Manareco New Materials Co.,Ltd证券简称瑞联新材证券代码835406法定代表人刘晓春注册地址陕西省西安市高新区锦业二路副 71 号办公地址陕西省西安市高新区锦业二路副 71 号主办券商世纪证券主办券商办公地址深圳市福田区深南大道招商银行大厦 4042 层会计师事务所立信会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名陈黎、干瑾会计师事务所办公地址上海市黄浦区南京东路 61 号二、联系方式董事会秘书或信息披露负责人陈谦电话029-68669089传真029-68669076电子邮箱公司网址http:/联系地址及邮政编码陕西省西安市高新区锦业二路副 71 号（710077）公司指定信息披露平台的网址http:/ 化学原料和化学制品制造业主要产品与服务项目液晶显示材料、OLED 显示材料、医药中间体及其他精细化学品普通股股票转让方式协议转让普通股总股本（股）52,631,579做市商数量0控股股东无实际控制人无四、注册情况项目项目号码号码报告期内报告期内是否变更是否变更西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-0148企业法人营业执照注册号91610131628053714D否税务登记证号码91610131628053714D否组织机构代码91610131628053714D否西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-0149第三节 会计数据和财务指标摘要一、盈利能力单位：元本期本期上年同期上年同期增减比例增减比例营业收入557,660,635.74499,454,211.3911.65%毛利率%37.95%33.58%归属于挂牌公司股东的净利润56,381,672.6522,610,001.86149.37%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润41,844,433.4329,305,968.0842.78%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）13.65%6.56%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）10.14%8.50%-基本每股收益1.070.45137.78%二、偿债能力单位：元本期期末本期期末上年期末上年期末增减比例增减比例资产总计837,767,246.851,038,556,686.74-19.33%负债总计396,532,387.57653,703,500.11-39.34%归属于挂牌公司股东的净资产441,234,859.28384,853,186.6314.65%归属于挂牌公司股东的每股净资产8.387.3114.64%资产负债率%（母公司）37.91%57.01%-资产负债率%（合并）47.33%62.90%-流动比率1.361.1-利息保障倍数4.802.19-三、营运情况单位：元本期本期上年同期上年同期增减比例增减比例经营活动产生的现金流量净额97,336,228.6246,272,061.04-应收账款周转率9.457.97-存货周转率1.591.61-四、成长情况本期本期上年同期上年同期增减比例增减比例总资产增长率%-19.33%21.29%-营业收入增长率%11.65%21.43%-净利润增长率%149.37%-9.11%-五、股本情况单位：股本期期末本期期末上年期末上年期末增减比例增减比例普通股总股本52,631,57952,631,579-计入权益的优先股数量-西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-01410计入负债的优先股数量-六、非经常性损益单位：元项目2016 年度非经常性损益合计非经常性损益合计17,101,460.05所得税影响额-2,564,220.83少数股东权益影响额（税后）0非经常性损益净额非经常性损益净额14,537,239.22七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况单位：元科目科目本期本期期末期末（本期（本期）上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前调整调整重述后重述后调整重述前调整重述前调整调整重述后重述后调整重述前调整重述前调整重述后调整重述后购买商品、接受劳务支付的现金（注 1）337,111,797.00337,111,797.00289,382,571.52326,382,571.52200,608,219.27221,608,219.27取得借款所收到的现金（注 1）363,000,000.00363,000,000.00604,693,311.48641,693,311.48255,000,000.00276,000,000.00税金及附加（注2）2,105,420.534,657,193.65-管理费用（注 2）102,095,923.1799,544,150.05-应交税金（注 2）1,018,601.183,067,790.82-其他流动资产（注 2）17,711,815.319,761,004.94-注 1：上述会计差错产生的原因如下：公司子公司渭南海泰取得公司开具银行承兑汇票后贴现使用，公司未在合并层面将款项调整为筹资活动收到的现金，从而导致购买商品、接受劳务支付的现金及借款所收到的现金数据发生错误。对于该事项，经公司第一届董事第十一次会议审议通过。公司依据企业会计准则第 28 号会计政策、会计估计变更和差错更正进行处理，调增 2015 年度合并现金流量表购买商品、接受劳务支付的现金 37,000,000.00 元，调增借款所收到的现金 37,000,000.00 元。注 2：根据财政部于 2016 年 12 月 3 日发布了 增值税会计处理规定（财会201622号）的规定进行会计政策调整，详见“第十节、三、财务报表附注（三）重要会计政策及会计估计 28-重要会计政策和会计估计的变更”西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-01411第四节 管理层讨论与分析一、经营分析（一（一）商业模式）商业模式公司主要从事液晶显示材料、有机电致发光材料(即 OLED 材料)、医药中间体及其它精细化学品的研制、开发、生产和销售。公司属于典型的技术导向型企业,通过十余年的积累，形成行业领先的研究开发能力和技术创新能力，公司结合自身生产过程的实际情况,并综合公司在液晶、医药中间体、OLED 产品等不同产品领域的品质控制优势,逐步形成具有公司特点的质量管理体系。公司对于原材料执行船前样管理模式,以提前确认供应商的产品品质,防止质量问题对交付周期的影响。同时，公司也成立了专项组,对核心供应商进行不定期的技术协助,协助其提高产品的品质并有效降低生产成本。生产方面，公司采取以销定产的生产模式,以客户订单及中长期预计需求量为导向,制定生产计划并实施；主要产品以自主生产为主,外协加工模式为辅。凭借在研发领域的技术积累，以及完善的管理体系，公司同全球主要的混合液晶材料供应商、OLED终端材料供应商及相关医药企业建立了稳定的商业合作关系，主要的销售模式包括客户定制模式和自主研发直销模式。报告期内，公司的主要商业模式未发生变化。年度内变化统计：事项事项是或是或否否所处行业是否发生变化否主营业务是否发生变化否主要产品或服务是否发生变化否客户类型是否发生变化否关键资源是否发生变化否销售渠道是否发生变化否收入来源是否发生变化否商业模式是否发生变化否（二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾总体回顾总体回顾：2016 年度，在董事会的领导下，公司继续推进“外争订单、内强管理”的经营战略，通过不断研发新产品、提升产品品质、保持和加强与客户的沟通，努力开发新市场、新客户，公司 2016 年度实现销售收入 5.57 亿元，同比增长 11.65%；同时，公司通过持续加强内部管理和工艺优化等工作，保证了公司 2016年度的盈利能力有明显提高。报告期内，公司毛利率为 37.95%，同比提高了 4.37 个百分点，公司 2016年度实现净利润 5,638 万元，同比增长高达 149.37%。1、主营业务分析主营业务分析西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-01412（1）利润构成利润构成单位：元项目项目本期本期上年同期上年同期金额金额变动比例变动比例占营业收入的占营业收入的比重比重金额金额变动比例变动比例占营业收入的占营业收入的比重比重营业收入557,660,635.7411.65%-499,454,211.3921.43%-营业成本346,038,855.324.31%62.05%331,735,712.9518.16%66.42%毛利率37.95%-33.58%-管理费用99,544,150.05-9.51%17.85%110,008,520.8544.18%22.03%销售费用16,529,170.5511.47%2.96%14,827,849.668.75%2.97%财务费用12,176,195.67-32.30%2.18%17,986,388.91-15.91%3.60%营业利润64,001,071.58124.71%11.48%28,481,782.4138.48%5.70%营业外收入5,010,356.22150.19%0.90%2,002,630.61-76.08%0.40%营业外支出224,203.31-27.97%0.04%311,252.30747.70%0.06%净利润56,381,672.65149.37%10.11%22,610,001.86-9.11%4.53%项目重大变动原因项目重大变动原因：2016 年度主营业务相关财务指标同比有所提高，其中，财务费用、营业利润、营业外收入、净利润同比变动超过 30%。1、财务费用同比减少 32.3%，主要原因是 2016 年度公司收回对外委托贷款后，降低融资规模，对应的利息支出减少；2、营业利润同比增长 124.71%，主要原因包括两方面：一方面是 2016 年度收入规模和盈利能力同比有明显提升，另一方面，2015 年度因公司实施了针对管理层和核心技术人员的股权激励，导致 2015 年度的管理费用金额较大；3、营业外收入变动 150.19%，这是因为公司获得的政府补助同比有所增加；4、净利润同比增长 149.37%，主要是因为 2016 年度公司销售收入增长、持续的工艺优化带来了成本的下降，以及人民币汇率贬值等原因导致 2016 年度营业利润增长明显。（2 2）收入构成）收入构成单位：元项目项目本期收入金额本期收入金额本期成本金额本期成本金额上期上期收入金额收入金额上期成本金额上期成本金额主营业务收入557,359,881.03346,038,855.32497,872,637.53330,745,456.54其他业务收入300,754.71-1,581,573.86990,256.41合计合计557,660,635.74346,038,855.32499,454,211.39331,735,712.95按产品或区域分类分析：单位：元类别类别/项目项目本期收入金额本期收入金额占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额占营业占营业收入收入比例比例%显示材料433,700,095.9577.77%418,635,056.8183.82%其他专用材料123,659,785.0822.17%79,237,580.7215.86%合计557,359,881.0399.95%497,872,637.5399.68%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：通过积极拓展下游客户，公司在液晶材料、OLED 材料和医药中间体等主营业务方面均取得了一定增长，尤其是医药中间体等其他专用材料增长明显。2016 年公司主要业务收入同比增长 11.95%，其中，显示材料同比增长 3.6%，其他专用材料同比增长 56.06%。目前，公司的主要产品仍然以出口为主，但随着国内终端显示材料厂商的业务增长，公司的内销比例在不断增加。西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-01413（3 3）现金流量状况）现金流量状况单位：元项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额经营活动产生的现金流量净额97,336,228.6246,272,061.04投资活动产生的现金流量净额103,680,566.14-174,326,759.11筹资活动产生的现金流量净额-181,028,569.3368,840,101.58现金流量分析现金流量分析：1、报告期内，经营活动产生的现金流量净额高达 9,734 万元，主要因为经营业绩有明显增长，同时下游客户回款情况良好；2、报告期内，投资活动产生的现金流量净额高达 1.04 亿元，虽然公司在报告期内对于蒲城生产基地投资建设活动持续进行，但公司在 2016 年度已全额收回对外的委托贷款 1.5 亿元；3、报告期内，筹资活动产生的现金流量净额约为-1.81 亿元，主要是因公司 2016 年收回对外委托贷款，加之公司自身经营业绩明显增长，因此，公司为优化资产负债结构、提高经营业绩，降低了贷款融资规模。（4）主要客户情况）主要客户情况单位：元序序号号客户名称客户名称销售金额销售金额年度销售占年度销售占比比是否存在关联是否存在关联关系关系1第一名263,379,497.4347.23%否2第二名102,375,328.4318.36%否3第三名32,424,551.005.81%否4第四名28,493,076.965.11%否5第五名27,884,769.385%否合计合计454,557,223.2081.5181.51%-（5）主要供应商情况）主要供应商情况单位：元序号序号供应商名称供应商名称采购金额采购金额年度采购占比年度采购占比是否存在关联关系是否存在关联关系莱阳市盛华电子材料有限公司15,028,559.376.57%否山东盛华电子新材料有限公司29,019,826.1012.68%否1盛华电子和山东盛华小计44,048,385.4719.25%-2山东瑞辰新材料有限公司37,603,896.7716.44%否3山西义诺电子材料有限公司17,650,178.467.71%是淄博凌润经贸有限公司5,302,750.162.32%否淄博晶润精细化工有限公司3,270,420.661.43%否4淄博晶润和淄博凌润小计8,573,170.823.75%-5咸阳汇源化工有限公司8,549,248.293.74%否合计116,424,879.8150.89%-注：山东盛华电子新材料有限公司为莱阳市盛华电子材料有限公司的控股股东，因此，将这两家合并计算；淄博晶润精细化工有限公司（下称“淄博晶润”）为公司的供应商，淄博凌润经贸有限公司（下称“淄博凌润”）为贸易商，淄博晶润作为公司的供应商，其通过淄博凌润向公司提供原材料，因此将其合并。（6）研发支出与专利）研发支出与专利研发支出研发支出：单位：元项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额研发投入金额21,670,513.2019,501,646.23西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-01414研发投入占营业收入的比例3.89%3.90%专利情况专利情况：项目项目数量数量公司拥有的专利数量29公司拥有的发明专利数量25研发情况：研发情况：公司与下游核心客户的商务沟通、深度的技术交流一直非常密切，我们通过持续的研发投入，不断研发新产品，努力提升产品品质，以保持公司的核心竞争优势。2、资产负债结构分析资产负债结构分析单位：元项目项目本年期末本年期末上年期末上年期末占占总资产比重总资产比重的增减的增减金额金额变动变动比例比例占总资产占总资产的的比重比重金额金额变动变动比例比例占总资产占总资产的的比重比重货币资金167,240,676.79-19.99%19.96%209,034,076.90-1.12%20.13%-0.17%应收账款61,075,121.497.14%7.29%57,002,706.15-16.56%5.49%1.80%存货210,916,728.85-5.96%25.18%224,274,762.3019.25%21.59%3.59%长 期 股 权投资-0.00%-固定资产257,142,292.8434.75%30.69%190,831,528.8713.38%18.37%12.45%在建工程42,592,312.33-50.45%5.08%85,954,858.699.08%8.28%-3.20%短期借款195,000,000.00-48.83%23.28%381,064,896.6838.57%36.69%-13.41%长期借款35,000,000.00-4.18%-4.18%资产总计837,767,246.85-19.33%-1,038,556,686.7421.29%-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：报告期内，公司主要资产和负债中，固定资产、在建工程及短期借款变动较大，超过 30%。1、固定资产和在建工程的变动主要是因蒲城海泰在建工程转固定资产所致；2、短期借款变动是因公司收回对外委托贷款，加之公司自身的经营性现金呈现净流入，因此，公司主动降低了银行融资规模。3、投资状况分析投资状况分析（1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况报告期内，公司下属两家全资子公司渭南海泰和蒲城海泰，其注册资本分别为 1 亿元和 3000万；渭南海泰下属一家全资子公司为渭南瑞联制药，该公司于 2015 年 9 月 28 日设立，注册资本为3300 万。报告期内，上述公司对于公司合并报表净利润影响数均小于 10%。（2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况1、2015 年 6 月，公司通过西安银行钟楼支行给江苏御尊房地产开发有限公司发放 3 笔委托贷款，共计 15000 万元，2016 年 6 月，江苏御尊房地产开发有限公司按照约定偿还第一笔 3000 万元贷款的本金及利息，之后公司对剩余两笔委托贷款申请展期。2016 年 10 月，江苏御尊房地产开发有限公司归还了剩余 12000 万元贷款的本金及利息。2、2015 年 11 月，公司购买交通银行“蕴通财富.日增利”理财产品，金额 500 万元，2016 年 2 月该笔理财产品到期，公司收回本金及利息。（三（三）外部外部环境环境的分析的分析西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-014152016 年，中国经济下行压力减轻，运行总体平稳，供给侧结构性改革取得积极进展，经济结构继续优化。全年实现国内生产总值（GDP）74.4 万亿元，按可比价格计算，比上年增长 6.7%。汇率方面，年内美元整体走强，主要货币对美元多数贬值，人民币对美元汇率也有所贬值。根据国际清算银行的计算，2016 年，人民币名义有效汇率贬值 5.85%，实际有效汇率贬值 5.69%；2016 年末，人民币对美元汇率中间价为 6.9370 元，比 2015 年末贬值 4434 个基点，贬值幅度为 6.39%。从行业方面看，大尺寸显示产品仍然以电视为主，其中，OLED 技术的渗透率仍较低。根据 TrendForce最新电视面板出货调查报告显示，2016 年全球电视面板出货总量为 2.6 亿片，数量同比减少 3.5%，不过出货面积年成长 6.5%，大尺寸化和 4K 产品为主要驱动因素。目前，全球的液晶面板市场主要是在韩国、中国大陆、中国台湾和日本之间竞争。根据市场信息，LG 和三星正在积极优化产品结构，增加大尺寸和 4K 产品出货量，LG 和三星依然稳占全球第一和第二的位置，2016 年京东方、华星光电和中电熊猫三个面板厂商的液晶电视面板出货量达到 7673 万片，大陆面板厂商市占率达到 30%，仅次于韩国，排名全球第二。未来，市场预计，随着大陆面板生产厂商的生产工艺和技术的提升，中国大陆的市场份额还将逐步提升。中小尺寸面板的主要应用还是在于手机等领域，手机作为目前电子信息的主要载体形式，根据工信部 2016 电子信息制造业运行情况数据，2016 年通信设备行业全年生产手机 21 亿部，同比增长 13.6%，其中智能手机 15 亿部，增长 9.9%，占全部手机产量比重为 74.7%。根据市场信息，苹果也将在 2017年度将推出 OLED 屏手机，并向三星订购 1 亿多片 OLED 屏。在苹果等主流智能手机的带动下，OLED面板在手机应用领域的渗透率将逐步提高，手机市场也将成为 OLED 业务未来几年的主要拉动因素。（四（四）竞争优势竞争优势分析分析1、产品质量和过程控制优势公司生产的液晶单体、OLED 材料和医药中间体均属于产业链的前端产品,其品质直接影响终端产品的性能和质量。因此,公司对质量检测投入了大量的人力、物力、财力,以确保产品品质的稳定性。在长期与国外一流客户合作的过程中,公司质量检验部吸取海外优秀企业的先进品质管理理念,结合自身生产过程的实际情况,并综合公司在液晶、医药中间体、OLED 产品等不同产品领域的品质控制优势,创立了公司特有的质量管理模式,从原材料、中间体到最终成品,实现 100%全检控制。2、研究开发能力和技术创新公司属于典型的技术导向型企业,经过十余年的积累,研究开发能力和技术创新能力已成为公司核心竞争力之一。目前,公司拥有研发人员约 200 名,硕士学历占比 50%以上；公司每年开发新化合物约300 余种,每年上线新品种超过 30 种；2016 年度公司科研投入 2167 万，占当年营业收入的 3.89%。3、中试转化能力精细化工生产具有合成过程复杂、批量较小、附加值较高等特征。目前,中国每年在实验室开发的化合物不计其数,但能够成功放大量产的化合物则是凤毛麟角,因此,对于精细化工类企业,中试转化则是一个非常重要的能力，这个能力在很大程度上影响和决定了小试研究成果向商业量产的转化及最终的盈利能力。公司在成立之初就设立了中试研究部,该部门的职能就是将实验室所开发的小试工艺进行放西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-01416大研究。在十余年中试过程中,公司已成功试产放大项目一千余项,充分保障了公司科研成果转化的可持续性。4、完善的环境和安全管理体系公司在历次的新建、改建、扩建中,均依法办理了安全预评价、安全设计专篇、安全验收及安全现状评价等合法手续;同时公司坚持“绿色化学”的理念,采用低毒、无毒的原料代替高度有毒的原料,彻底从根源减少有毒有害物质对人体的损害。在内部管理方面,公司编制了质量环境职业健康安全程序汇编、安全、环境应急预案、科研和生产安全操作技术说明书等制度。公司高度重视环保工作,建厂时就按照国家环保、安监等部门的要求,依法办理了环评报告、环保验收报告等手续;同时,对于废气处理,在前期工艺设计便首选无害工艺,做到无害化排放;对于工业级的固体废物,公司则委托具有相应资质和能力的专业机构进行处理。在污水处理方面,公司加大污水处理系统的投资，其污水处理能力满足公司经营需要，COD、氨氮和 PH 等指标也远优于国家的标准要求。（五（五）持续经营持续经营评价评价报告期内,在业务发展方面，公司所处的显示材料市场和精细化学品市场稳步增长，公司凭借着优秀的品质控制能力、研发技术优势、规模生产优势和较强的成本管控能力，继续巩固并不断拓展加深与各下游客户的合作关系；同时，公司在上游也加强供应商管理，以确保原材料供应。在制度建设和规范运作方面，公司产权明晰、权责明确、运作规范,在业务、资产、机构、人员、财务方面均遵循了公司法、公司章程等要求规范运作,具有独立、完整的业务体系;会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好;主要财务、业务等经营指标健康;经营管理层、核心技术和市场人员等业务骨干队伍稳定;公司和全体员工没有发生重大违法、违规行为。因此,公司业务发展良好，持续经营能力较强。（六（六）扶贫与社会责任扶贫与社会责任根据陕西省关于加强新材料产业布局的背景，公司也在陕西省下辖的蒲城县（属于贫困县）设立全资子公司蒲城海泰，并建设投资新的生产基地，用于建设显示材料及高端医药中间体等产品，以支持公司业务的增长。目前，上述基地已经投产，蒲城海泰不但从蒲城县当地招聘和培训基础工作人员，还进一步推进蒲城县当地的产业升级，促进当地经济发展。二、风险因素（一）持续到本年度的（一）持续到本年度的风险因素风险因素一、单一大客户依赖风险对第一大客户的销售占仍比较高，2016 年对其的销售收入占公司营业收入的比例为 47.23%，公司对该客户存在一定的依赖性。如果该客户的经营出现异常，或该客户因任何原因大幅减少采购，而公司无法及时找到替代客户，那么对公司经营业绩会产生不利影响。对于上述风险，公司结合显示材料的发展趋势及公司技术优势，在确保液晶材料稳步增长的基础西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-01417上，也大力推进 OLED 材料、医药中间体等业务板块的发展，进一步丰富公司的产品线，从而减少公司业务对单一客户和产品的依赖。上述努力实际上已取得比较显著的成效，2014 年度公司对该客户销售收入占公司营业收入总额的比例约 66%，2015 年已降到约 60%，2016 年度则进一步降低到47.23%；预计未来，这个下降的趋势仍将继续。二、出口退税政策变化风险公司产品以出口为主,如果未来国家调整出口退税率,将会对公司经营业绩产生一定的影响。公司密切关注出口退税政策。出口退税是国际上较为通行的政策,对于提升本国企业在国际市场上的竞争力、促进出口贸易有重要作用。因此,该政策发生重大变化的可能性较小。三、存货风险公司产品多采用定制模式，因产品的生产复杂、生产周期长,加之客户对于供货速度要求较高、采购计划变动比较频繁,因而，公司需要保证一定的库存水平以应对客户的需求。较高的库存会影响到公司的运营效率，存在存货跌价风险。为了控制存货风险，公司加强生产计划管理，确保产品订单需求量和生产量相适应，同时，公司也同客户保持持续沟通，第一时间获得各类产品的需求状况，以指导生产计划管理。四、汇率变动风险公司 2016 年外销收入占公司营业收入的比例分别为 83.31%，外销业务占比较大，主要结算货币为美元。而国内设备、原材料采购则用人民币结算，因此，若人民币和美元的汇率变化，则会给公司的经营业绩产生影响。对于汇率的影响，公司采取了包括紧密关注汇率,及时根据汇率调整产品价格，保障产品利润，加强及时结汇，加速资金的回笼，加强成本控制等措施以避免或降低汇率风险。五、税收优惠政策和政府补助的非经常性损益影响公司获得高新技术企业认证，享受所得税税率减按 15%征收的税收优惠。由于高新技术企业资格每 3年需重新认证，如果公司未来不能被继续认定为高新技术企业或相应的税收优惠政策发生变化，公司将不再享受相关税收优惠，按 25%的税率缴纳企业所得税。另外，2016 年，公司享受的政府补助金额为 474.54 万元，该非经常性损益金额占净利润的比例为 8.4%，其对净利润存在一定的影响。高新技术企业优惠政策较为稳定，同时，公司高度关注政策的变动和要求，确保满足相关规定并按时完成认证。对于政府补助的非经常性损益影响，公司会借助公司政策支持，推进业务的发展。随着公司业务规模的扩大及盈利能力的不断提高,公司对政府补助所产生的非经常性损益的依赖程度也呈现逐年降低的趋势。（二）报告期内新增的风险因素（二）报告期内新增的风险因素无三、董事会对审计报告的说明（一）非标准审计意见说明：（一）非标准审计意见说明：是否被出具“非标准审计意见审计报告”：否审计意见类型：标准无保留董事会就非标准审计意见的说明：不适用（二）关键事项审计说明：（二）关键事项审计说明：-西安瑞联新材料股份有限公司2016 年度报告公告编号：2017-01418第五节 重要事项一、重要事项索引事项事项是或是或否否索引索引是否存在重大诉讼、仲裁事项否-是否存在对外担保事项否-是否存在控股股东、实际控制人及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况否-是否存在日常性关联交易事项是五（二）1是否存在偶发性关联交易事项是五（二）2是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项是五（二）3是否存在股权激励事项否-是否存在已披露的承诺事项是五（二）4是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况是五（二）5是否存在被调查处罚的事项否-是否存在自愿披露的重要事项否-二、重要事项详情（如事项存在选择以下表格填列）（一）报告期内（一）报告期内公司发生的日常性关联交易情况公司发生的日常性关联交易情况单位：元日常性关联交易事项日常性关联交易事项具体事项类型具体事项类型预计金额预计金额发生金额发生金额1购买原材料、燃料、动力17,660,335.6517,650,178.462销售产品、商品、提供或者接受劳务委托，委托或者受托销售25,961,230.7725,904,341.883投资（含共同投资、委托理财、委托贷款）004财务资助（挂牌公司接受的）005公司章程中约定适用于本公司的日常关联交易类型006其他00总计总计43,621,566.4243,554,520.34（二）报告期内（二）报告期内公司发生的公司发生的偶发性偶发性关联交易情况关联交易情况单位：元偶发性偶发性关联交易关联交易事项事项关联方关联方交易内容交易内容交易金额交易金额是否履行是否履行必要必要决策程序决策程序陈谦车辆转让50,000是刘晓春为公司向华夏银行申请授信提供担保80,000,000是北京卓世恒立投资基金管理中心（有限合伙）、卓世恒立控股有限公司为公司向西安银行申请授信提供担保40,000,000是北京卓世恒立投资基金管理中心（有限合伙）、刘晓春为公司向西安银行申请授信提供担保130,000,000是西安瑞联新材料股份有限公司2016