832375_2016_宝达股份_2016年年度报告_2017-04-24.pdf

江苏宝达汽车股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-021 宝达股份 NEEQ:832375 江苏宝达汽车股份有限公司（Jiangsu Baoda Automobile Co.,Ltd）年度报告 2016 江苏宝达汽车股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-021 公 司 年 度 大 事 记 2016 年 8 月，宝达股份被江苏省汽车交易管理协会评为江苏省汽车经销商企业二十强。2016 年 8 月，宝达股份被江苏省汽车交易管理协会评为创新发展先进企业。2016 年 6 月，宝达股份出售控股子公司东台宝达、射阳宝达的股权，优化了资源配置。2016 年 5 月，宝达股份对外投资设立 7 家全资子公司，且于年内陆续获得了东风本田、北京现代、通用别克、广汽本田等汽车品牌授权，进一步丰富了公司品牌，降低公司经营风险，对未来生产经营产生积极影响。宝达股份全资子公司吴江德锐汽车销售服务有限公司荣获上汽大众斯柯达2016“四星级经销商”。公告编号：2017-021 1 目 录 第一节 声明与提示.2 第二节 公司概况.6 第三节 会计数据和财务指标摘要.8 第四节 管理层讨论与分析.10 第五节 重要事项.24 第六节 股本变动及股东情况.35 第七节 融资及分配情况.37 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.39 第九节 公司治理及内部控制.42 第十节 财务报告.49 公告编号：2017-021 2 释义 释义项目释义项目 释义释义 宝达股份、公司、股份公司、挂牌公司 指 江苏宝达汽车股份有限公司 恒达投资 指 苏州恒达投资集团有限公司 吴江德锐 指 吴江德锐汽车销售服务有限公司(斯柯达品牌汽车 4S 店)苏州德宝 指 苏州市德宝车业有限公司(一汽-大众品牌汽车 4S 店)吴江德宝 指 吴江德宝汽车销售服务有限公司(上汽大众品牌汽车 4S 店)东台宝达 指 东台宝达汽车销售服务有限公司(一汽-大众品牌汽车 4S 店)射阳宝达 指 射阳宝达汽车销售服务有限公司(一汽-大众品牌汽车 4S 店)苏州宝亨利 指 苏州宝亨利汽车租赁服务有限公司 苏州恒泽 指 苏州恒泽汽车销售服务有限公司 苏州宝康 指 苏州宝康汽车销售服务有限公司(广汽本田品牌汽车 4S 店)苏州宝旭 指 苏州宝旭汽车销售服务有限公司 苏州恒邦 指 苏州恒邦汽车销售服务有限公司(北京现代品牌汽车 4S 店)苏州恒雅 指 苏州恒雅汽车销售服务有限公司(通用别克品牌汽车 4S 店)苏州宝隆 指 苏州宝隆汽车销售服务有限公司(东风本田品牌汽车 4S 店)苏州恒旭 指 苏州恒旭汽车销售服务有限公司 4S 店、汽车 4S 店 指 汽车品牌经销商,是指经汽车供应商授权、按汽车品牌销售方式从事汽车销售和服务活动的企业。亦指本公司从事汽车销售及服务的子公司 一汽大众 指 一汽-大众销售有限责任公司及其关联方,亦指其提供的整车及品牌 上汽大众 指 上海大众汽车销售有限公司,亦指其提供的整车及品牌 东风本田 指 东风本田汽车有限公司及其关联方,亦指其提供的整车及品牌 北京现代 指 北京现代汽车有限公司及其关联方,亦指其提供的整车及品牌 通用别克 指 上汽通用汽车销售有限公司及其关联方,亦指其提供的整车及品牌 广汽本田 指 广汽本田汽车销售有限公司及其关联方,亦指其提供的整车及品牌 股东大会 指 江苏宝达汽车股份有限公司股东大会 董事会 指 江苏宝达汽车股份有限公司董事会 监事会 指 江苏宝达汽车股份有限公司监事会 主办券商、国金证券 指 国金证券股份有限公司 会计师 指 瑞华会计师事务所(特殊普通合伙)全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 公告编号：2017-021 3 证监会、中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 公司章程 指 江苏宝达汽车股份有限公司章程 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公告编号：2017-021 4 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)保证年度报告中财务报告的真实、完整。瑞华会计师事务所(特殊普通合伙)会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是与否是与否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 公告编号：2017-021 5 重要风险提示表 重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 连续亏损的风险 受汽车经销行业业务模式影响,公司整车销售毛利率普遍偏低,销售费用和管理费用较大。2016 年汽车产业行情略有改善,产销量较上年有所增长,且公司采取了一系列改进措施,努力降低公司销售费用和管理费用,公司各 4S 店业绩较上一年有一定的改善,但仍存在亏损。如果未来汽车经销行情进一步恶化,或公司现有4S店整车销售规模和售后服务规模不能有效扩大,公司仍可能面临继续亏损的风险。偿债风险 汽车经销行业一定程度上属于资金密集型行业,公司资产负债率较高、流动比率和速动比率较低,公司存货金额较大,2016 年公司新增并投入运营 7 家子公司,其中4家子公司陆续取得品牌授权,公司对流动资金的需求不断增大,随着公司经销网络的扩张,采购和销售规模的不断增大,公司资金需求进一步增加,公司资产负债率有可能进一步提高,如果公司及子公司不能继续通过银行或其他渠道获得经营所需资金,或公司业务经营情况发生恶化,资金周转发生困难,将造成公司面临一定的偿债风险。对供应商存在依赖及不能持续取得授权经营的风险 公司目前拥有 7 家品牌汽车 4S 店,其中一家经销一汽大众品牌汽车、一家经销上汽大众斯柯达品牌汽车、一家经销上汽大众品牌汽车、一家经销东风本田品牌汽车、一家经销北京现代品牌汽车、一家经销通用别克品牌汽车、一家经销广汽本田品牌汽车,公司对供应商一汽大众、上汽大众、东风本田、北京现代、通用别克、广汽本田存在重大依赖,报告期内,公司各品牌汽车供应商合作关系良好,未发生合同违约的情况。但由于汽车经销行业竞争日渐激烈,如果公司经营业绩出现下滑,不能满足供应商考核标准,公司面临不能持续取得授权经营的风险,进而影响公司业务开展。存货积压或发生大幅减值的风险 截至 2016 年 12 月 31 日,公司存货 7,110.33 万元,占公司总资产的比例达到23.12%,随着公司业务规模扩大,公司存货规模将有可能不断增加,如果市场环境发生重大不利变化或公司存货管理水平不能相应提高,公司存货面临大幅积压的风险,进而造成公司存货发生大幅减值的风险,并影响公司盈利能力。子公司未取得土地证和房产证风险 子公司苏州德宝经营所用土地使用权和房屋尚未取得土地使用权证和房屋产权证,在办理或取得相关产权证过程中,公司存在被行政管理部门处罚的风险。控股股东和实际控制人承诺:若因上述事项被行政管理部门处罚,将按照行政处罚金额及公司持有上述子公司股权比例给予公司相应的补偿。实际控制人控制不当风险 公司股东沈胜利、孙大毛夫妇直接及间接持有公司股份总额的 93.37%,是公司的控股股东和实际控制人,同时沈胜利先生还担任公司的董事长兼总经理,对公司经营管理拥有较大的影响力,同时,实际控制人沈胜利、股东吕国华仍持有子公司苏州德宝 49%的股权,如果沈胜利先生利用其控股地位和管理职权对公司或子公司苏州德宝的经营决策、人事、财务等进行不当控制,也可能给公司经营、独立运作和其他股东利益带来风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2017-021 6 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 江苏宝达汽车股份有限公司 英文名称及缩写 Jiangsu Baoda Automobile Co.,Ltd 证券简称 宝达股份 证券代码 832375 法定代表人 沈胜利 注册地址 吴江市松陵镇开发区庞北路东侧 办公地址 吴江市松陵镇开发区庞北路东侧 主办券商 国金证券 主办券商办公地址 成都市青羊区东城根上街 95 号 会计师事务所 瑞华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 刘燃 张晓艳 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路 16 号院 2 号楼 4 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 吕彩平 电话 0512-63832375 传真 0512-63635759 电子邮箱 公司网址 http:/ 吴江市松陵镇开发区庞北路东侧 215200 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 江苏宝达汽车股份有限公司董事会办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015 年 4 月 30 日 分层情况 基础层 行业（证监会规定的行业大类）F52 零售业 主要产品与服务项目 汽车销售、汽车维修、汽车配件销售以及其他汽车后市场服务业务 公告编号：2017-021 7 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 25,200,000 做市商数量 0 控股股东 沈胜利、孙大毛夫妇 实际控制人 沈胜利、孙大毛夫妇 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内是否变更报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 913205005511728536 是 税务登记证号码 913205005511728536 是 组织机构代码 913205005511728536 是 公告编号：2017-021 8 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 884,068,131.37 565,767,594.28 56.26%毛利率 6.14%7.01%-归属于挂牌公司股东的净利润-2,436,208.69-6,273,664.09 61.17%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-4,273,806.34-7,247,649.83 41.03%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-17.94%-58.35%-加权平均净资产收益率（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-31.48%-70.03%-基本每股收益-0.10-0.25 56.00%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 307,481,661.94 203,227,569.79 51.30%负债总计 288,474,156.18 178,108,872.88 62.39%归属于挂牌公司股东的净资产 10,693,171.10 14,800,798.74-30.36%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.42 0.59-30.51%资产负债率（母公司）78.25%56.98%-资产负债率（合并）93.82%87.64%-流动比率 0.89 0.75-利息保障倍数 0.91-0.31-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 7,711,177.56 4,483,605.72-应收账款周转率 97.08 134.95-存货周转率 13.37 9.12-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 公告编号：2017-021 9 总资产增长率 51.30%-11.27%-营业收入增长率 56.26%-15.04%-净利润增长率 88.66%-18.65%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 25,200,000 25,200,000 0.00%计入权益的优先股数量 0 0-计入负债的优先股数量 0 0-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助,但与企业正常经营业务密切相关,符合国家政策规定,按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 500,000.00 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 404,980.64 同一控制下企业合并产生的子公司年初至合并日的当期净损益 966,125.33 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-34,716.02 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,836,389.95 所得税影响数-1,207.70 少数股东权益影响额（税后）0.00 非经常性损益净额非经常性损益净额 1,837,597.65 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 单位：元 不适用 公告编号：2017-021 10 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析（一（一）商业模式商业模式 公司业务围绕整车销售和后市场服务两大领域，包括汽车整车销售、汽车维修、汽车配件销售和汽车美容装潢、汽车保险代理业务等其他后市场服务业务，是一个典型的以品牌授权汽车 4S 店为主要商业模式的汽车经销集团。在销售环节，公司下属的各汽车 4S 店主要是在授权区域内开展授权品牌乘用车零售业务。由经过品牌授权方和公司专业培训的销售人员向客户介绍各类车型，安排试乘试驾，并由销售人员对客户的需求进行跟踪和回访，为客户提供优质合理的购车方案，并与客户洽谈成交事宜。同时，公司依托各 4S 店，为客户提供办理汽车上牌、维护保养、美容装潢、投保及理赔等与汽车消费相关的后市场服务。公司售后关爱部门定期致电公司整车客户，邀请客户来店进行汽车养护维修；售后销售顾问接待来店客户，按照流程办理养护维修服务。公司实现汽车整车的销售和售后服务的持续跟踪。公司采购一般按照与汽车供应商签订年度采购框架合同或采购计划以及公司根据客户订单情况，向汽车厂家采购整车和汽车零配件，并根据销售和库存情况与其他汽车 4S 店进行整车调换。报告期内，公司商业模式没有发生变化。年度内变化统计：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 总体回顾总体回顾：2016 年度，公司新增并投入运营 7 家 4S 店子公司，其中 4 家子公司陆续取得汽车经销商品牌授权，同时 2016 年汽车经销市场景气度改善，公司销售规模扩大，公司全年实现营业收入 8.84 亿元，较上年同期增加 56.26%；全年实现整车销售数量 5554 台，较上年同期上浮 37.30%，整车销售收入较上年增长 公告编号：2017-021 11 53.42%；售后服务收入 7,324.14 万元，较上年同期增长 57.62%；其他销售增值服务 4,111.01 万元，较上年度增长 133.75%。得益于此，2016 年度公司盈利能力较上年度大幅改善，亏损大幅减少。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的比重入的比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的比重入的比重 营业收入 884,068,131.37 56.26%-565,767,594.28-15.04%-营业成本 829,756,212.93 57.71%93.86%526,114,930.21-15.83%92.99%毛利率 6.14%-7.01%-管理费用 7,622,227.17-11.34%0.86%8,597,600.48-19.45%1.52%销售费用 36,844,436.80 15.60%4.17%31,871,263.07-14.77%5.63%财务费用 9,419,785.87-17.00%1.07%11,349,366.54-8.15%2.01%营业利润-727,908.97-94.25%-0.08%-12,661,072.28-41.71%-2.24%营业外收入 3,295,190.99-0.09%0.37%3,298,166.43 124.76%0.58%营业外支出 2,985,778.60 89.79%0.34%1,573,236.11 279.17%0.28%净利润-1,244,866.53-88.66%-0.14%-10,977,452.48-22.93%-1.94%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、本年度公司营业收入增长 56.26%，营业成本增长 52.97%，主要由于 2016 年公司新增投入运营 7家 4S 店子公司，其中 4 家子公司陆续取得汽车经销商品牌授权，同时 2016 年汽车经销市场景气度改善，公司销售规模扩大，公司营业收入和营业成本成本大幅上升。2、营业外支出增长 89.79%，主要由于 2016 年度子公司处置了试驾车增加所致所致。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 852,167,977.20 829,455,163.47 552,604,405.53 525,834,669.06 其他业务收入 31,900,154.17 301,049.46 13,163,188.75 280,261.15 合计合计 884,068,131.37 829,756,212.93 565,767,594.28 526,114,930.21 按产品或区域分类分析按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例 上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例 整车收入 769,716,639.20 87.07%501,712,501.83 88.68%售后服务 73,241,388.38 8.28%46,467,803.94 8.21%装潢收入 9,209,949.62 1.04%4,424,099.76 0.78%公告编号：2017-021 12 保险手续费 8,927,571.50 1.01%4,063,863.68 0.72%服务费 10,266,753.68 1.16%2,448,979.94 0.43%金融信贷 10,978,802.47 1.24%2,561,593.43 0.45%其他 1,727,026.52 0.20%4,088,751.70 0.72%合计合计 884,068,131.37 100.00%565,767,594.28 100.00%收入构成变动的原因收入构成变动的原因：各项产品服务收入占比较为稳定，无重大变动。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 7,711,177.56 4,483,605.72 投资活动产生的现金流量净额-1,513,287.61-1,862,194.28 筹资活动产生的现金流量净额 40,390,600.55 928,123.18 现金流量分析现金流量分析：1、本年度经营活动产生的现金流量净额增加 3,227,571.84 元，主要由于 2016 年度汽车经销市场行情景气度较上年有所改善，同时公司销售增加导致。2、本年度投资活动产生的现金流量净额较上年净流增加 348,906.67 元，主要由于 2016 年对外投资新店装修、设备购置所致。3、本年度筹资活动产生的现金流量净额增加 39,462,477.37，主要原因为业务规模扩大，短期借款增加及公司发行股票募集资金所致。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 江苏亿友慧云软件股份有限公司 341,794.87 0.04%否 2 张家港市森通汽车销售服务有限公司 321,285.47 0.04%否 3 个人消费者邹斌健 311,880.34 0.04%否 4 兴业银行股份有限公司苏州分行 324,700.85 0.04%否 5 个人消费者张会林 235,811.97 0.03%否 合计合计 1,535,473.50 0.19%-注：如存在关联关系，则必须披露客户的具体名称。（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 一汽-大众销售有限责任公司 209,384,462.50 26.56%否 公告编号：2017-021 13 2 上海大众汽车销售有限公司 197,195,548.90 25.01%否 3 东风本田汽车有限公司 81,262,845.16 10.31%否 4 北京现代汽车有限公司 70,183,807.62 8.90%否 5 上汽通用汽车有限公司 50,299,878.17 6.38%否 合计合计 608,326,542.30 77.16%-注：如存在关联关系，则必须披露供应商的具体名称。（6）研发支出）研发支出与专利与专利 研发支出研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 0.00 0.00 研发投入占营业收入的比例 0.00%0.00%专利情况专利情况：项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量 0 公司拥有的发明专利数量 0 研发情况：研发情况：不适用。2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本年年期末期末 上年期末上年期末 占总资占总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的比重的比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的比重的比重 货币资金 124,345,318.61 158.67%40.44%48,071,594.58-0.57%23.65%16.79%应收账款 13,350,189.92 238.37%4.34%3,945,463.69 21.39%1.94%2.40%存货 71,103,312.45 34.21%23.12%52,981,012.81 7.57%26.07%-2.95%长期股权投资-0.00%-0.00%0.00%固定资产 28,050,894.79-34.95%9.12%43,123,910.14 0.96%21.22%-12.10%在建工程-0.00%-0.00%0.00%短期借款 102,223,267.62 14.36%33.25%89,389,298.84 120.34%43.98%-10.73%长期借款-0.00%-0.00%0.00%资产总计 307,481,661.94 51.30%-203,227,569.79 12.44%-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、2016 年末公司货币资金较上年末增加 51.30%，主要由于 2016 年新增并投入运营 7 家 4S 店子公司，其中 5 家子公司陆续取得汽车经销商品牌授权，同时 2016 年汽车经销市场景气度改善，公司销售规 公告编号：2017-021 14 模、采购规模大幅增长，子公司银行承兑汇票融资增加所致。；2、2016 年末公司应收账款较上年末增加 238.37%，主要由于 2016 年新增并投入运营 7 家 4S 店子公司，其中 5 家子公司陆续取得汽车经销商品牌授权，同时 2016 年汽车经销市场景气度改善，公司销售规模大幅增长，通过融资方式购买车辆而期末金融机构尚未放款的客户增加所致；。3、2016 年末公司预付账款、存货分别较上年末增加 40.98%、34.21%，主要由于 2016 年新增并投入运营 7 家 4S 店子公司，其中 5 家子公司陆续取得汽车经销商品牌授权，同时 2016 年汽车经销市场景气度改善，公司销售规模大幅增长，采购规模增加所致；4、2016 年末，公司其他流动资产较上年末增加 92.42%，主要由于 2016 年新增并投入运营 7 家 4S店子公司，预付待摊销的房租费增加所致；5、2016 年末，公司固定资产、无形资产分别较上年末减少 34.95%、40.22%，主要由于 2016 年公司处置东台宝达、射阳宝达两家资金，纳入合并范围的固定资产、无形资产相应减少所致；6、2016 年末，公司长期待摊费用较上年末增加 180.08%，主要由于 2016 年新增并投入运营 7 家 4S店子公司及收购吴江德宝，厂房装修费增加所致；7、2016 年末，公司应付票据较上年末增加 136.58%，主要由于公司业务规模扩大，子公司银行承兑汇票融资增加所致；8、2016 年末，公司预收款项较上年末增加 115.39%，主要由于主要由于 2016 年新增并投入运营 7家 4S 店子公司，其中 5 家子公司陆续取得汽车经销商品牌授权，同时 2016 年汽车经销市场景气度改善，公司销售规模大幅增长，预收客户货款增加所致；9、2016 年末，公司应付职工薪酬较上年末增加 171.82%，主要由于公司业务规模扩大，人员增加所致；10、2016 年末，公司应交税费较上年末增加 175.37%，主要由于业务规模扩大，盈利情况改善，公司应交增值税及应交企业所得税增加所致；11、2016 年末，公司其他应付款较上年末减少 52.20%，主要由于公司归还往来款所致；12、2016 年末，公司其他流动负债上年末增加较大，主要由于公司 2016 年发行股票未取得工商变更登记的实收资本 2350 万计入其他流动负债所致。3、投资状况分析投资状况分析（1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 原子公司：1、苏州市德宝车业有限公司，注册资本人民币 1000 万元，公司持股比例为 51%。截至 2016 年 12 公告编号：2017-021 15 月 31 日，苏州德宝总资产为 133,881,482.38 元，负债总额 116,913,452.44 元，净资产 16,968,029.94 元，2016 年度营业收入 238,441,249.27 元，净利润 4,175,559.53 元。2、吴江德锐汽车销售服务有限公司，注册资本人民币 1488 万元，公司持股比例为 100%。吴江德锐总资产 26,460,447.88 元，负债总额 26,949,768.67 元，净资产-489,320.79 元，2016 年度营业收入132,497,866.93 元，净利润-1,501,219.63 元。3、江苏宝达机动车检测服务有限公司，注册资本人民币 550 万元，公司持股比例 100%，尚未投入运营。4、上海裕华汽车销售服务有限公司，注册资本人民币 1000 万元，公司持股比例 100%，尚未投入运营。新进子公司：1、吴江德宝汽车销售服务有限公司，注册资本人民币 1270 万元，公司持股比例 100%。吴江德宝总资产44,454,089.22元，负债总额42,816,980.17元，净资产1,637,109.05元，2016年度营业收入222,025,738.87元，净利润-404,206.24 元。2、苏州恒泽汽车销售服务有限公司，注册资本人民币 1200 万元，公司持股比例 100%。苏州恒泽总资产 1,420,275.79 元，负债总额 1,028,206.40 元，净资产 392,069.39 元，2016 年度营业收入 4,021,741.28元，净利润 392,069.39 元。3、苏州宝康汽车销售服务有限公司，注册资本人民币 1000 万元，公司持股比例 100%。苏州宝康总资产 12,434,676.86 元，负债总额 4,613,416.99 元，净资产 7,821,259.87 元，2016 年度营业收入 17,177,051.88元，净利润-2,178,740.13 元。4、苏州宝旭汽车销售服务有限公司，注册资本人民币 1000 万元，公司持股比例 100%。苏州宝旭总资产 1,115,039.00 元，负债总额-8,868,683.02 元，净资产 9,983,722.02 元，2016 年度营业收入 439,474.76元，净利润-16,277.98 元。5、苏州恒邦汽车销售服务有限公司，注册资本人民币 1000 万元，公司持股比例 100%。苏州恒邦总资产67,124,014.39元，负债总额58,676,339.76元，净资产8,447,674.63元，2016年度营业收入61,177,354.59元，净利润-1,552,325.37 元。6、苏州恒雅汽车销售服务有限公司，注册资本人民币 1000 万元，公司持股比例 100%。苏州恒雅总资产 12,236,300.15 元，负债总额 5,332,476.96 元，净资产 6,903,823.19 元，2016 年度营业收入 47,875,387.86元，净利润-3,096,176.81 元。7、苏州宝隆汽车销售服务有限公司，注册资本人民币 1000 万元，公司持股比例 100%。苏州宝隆总 公告编号：2017-021 16 资产34,552,694.10元，负债总额20,576,577.85元，净资产13,976,116.25元，2016年度营业收入77,681,382.95元，净利润 3,976,116.25 元。8、苏州恒旭汽车销售服务有限公司，注册资本人民币 1000 万元，公司持股比例 100%。苏州恒旭总资产 21,321.69 元，负债总额 0 元，净资产 21,321.69 元，2016 年度营业收入 26,789.74 元，净利润 21,321.69元。处置子公司：1、东台宝达汽车销售服务有限公司，注册资本人民币 1100 万元，公司持股比例 57.27%，处置后持股比例 0.00%。2、射阳宝达汽车销售服务有限公司，注册资本人民币 1100 万元，公司持股比例 60%。，处置后持股比例 0.00%。（2 2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无。（三（三）外部外部环境环境的分析的分析 2016 年，受购置税优惠政策等促进因素影响，2016 年中国汽车月度销量除 2 月份以外，其余月份均明显高于上年同期，总体呈现产销两旺发展态势。据中国汽车工业协会统计，2016 年全国汽车产销分别为 2811.9 万辆和 2802.8 万辆，同比增长 14.5%和 13.7%，增速分别高于上年同期 11.2 个百分点和 9.0 个百分点。统计显示，2016 年中国品牌乘用车销售同比增长 20.5%，占乘用车销售总量的 43.2%，比上年同期提高 2 个百分点。与此同时，中国新能源汽车生产 51.7 万辆，销售 50.7 万辆，比上年同期分别增长 51.7%和 53%。2016 年，苏州乘用车销量 441689 辆，同比增长 25.77%，从 2015 至 2016 年苏州地区汽车销量数据来看，2016 年中仅 2 月春节期间呈现同比负增长，此外均呈现强势增长趋势。其中，2016 年 1 月、10 月、11 月、12 月销量达到了 4 万辆以上，12 月更是首次超过了 5 万台。2016 年，在改革创新深入推进和宏观政策效应不断释放的共同作用下，国民经济保持了总体平稳、稳中有进、稳中向好的发展态势。受此影响，汽车行业加大供给侧改革力度，产品结构调整和更新步伐持续加快，产销增速呈逐月增高态势，尤其是 2016 年 6 月之后，同比更是呈现快速增长。（四（四）竞争优势竞争优势分析分析 1、区位优势 公告编号：2017-021 17 汽车经销业务很大程度上得益于所处地区经济形势和人们收入水平，公司所处的江苏省是中国经济最繁荣的地区之一，根据国家统计局最新统计数据显示，2016 年江苏全省实现地区生产总值（GDP）7.6 万亿元，较 2015 年增长 7.8%，相对于 2016 年全国 6.7%的增速来看，江苏经济发展速度领先全国平均水平，与 2015 年 8.5%增速相比，江苏经济发展已经开始放缓。人均地区生产总值（GDP）超过 9 万元。2016 年江苏居民人均可支配收入 32070 元，较去年增长 8.6%。2016 年江苏省国民经济和社会发展统计公报近日发布，到 2016 年末，江苏省常住人口总量达到7998.6 万人，比 2015 年末增加 22.3 万人，增长 0.3%。江苏省较强的经济实力和快速增长的居民收入在未来形成了巨大的购车需求，这为宝达股份在江苏省地区做大做强提供了可靠的现实基础。2、与汽车厂商稳定的合作关系 目前中国汽车厂商日益趋向有选择地签订新的经销协议并倾向于选择业绩优秀的经销商。多年来，公司已与国内领先的中外合资企业一汽大众、上汽大众、上汽大众斯柯达建立了紧密而稳定的合作关系，并多次得到“优秀经销商”的表彰。在 2016 年，公司又陆续获得了东风本田、北京现代、通用别克和广汽本田等品牌汽车授权。公司一方面积极的提高自己的服务质量，努力做到区域最佳；另一方面积极开拓市场，迅速建立品牌知名度。与汽车厂商紧密而稳定的合作关系、稳健的销售、良好的客户满意度及卓越的业绩，有利于公司进一步拓展江苏省内 4S 店经销店网络的优势地位。3、人才培养优势 公司通过多年的经营总结，初具规模的经营网络让公司具备了人力资源方面的规模效益优势。公司对员工进行系统培训并提拔优秀的员工，为该类人才提供明确的职业发展道路，从而储备大量积极上进及素质全面的人才以支持业务拓展计划。这项政策可以确保业绩最好的 4S 店的最优秀规范及其累积的业务经验能够复制到其他 4S 店。4、业务整合优势 在业务方面，公司目前专注于各家品牌汽车的销售和后市场服务，通过已形成的 4S 店经销网络，公司可以协调及汇总新车、零部件汽车用品及其他与汽车相关产品的订单。使得公司能够对汽车、零部件、汽车用品及其他与汽车相关产品更完善的存货控制，从而有助于公司优化每家 4S 店的汽车及与汽车相关产品的组合。良好的业务整合能力能够大幅度提高销售及售后市场的服务质量和运作效率，从而赢得更多客户的认可和信任。（五（五）持续经营持续经营评价评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持持续独立自主经营的能力。公司建 公告编号：2017-021 18 立了现代企业管理制度架构，企业治理规范有序，企业治理规范有序，会计核算、财务管理、风险控制等各项内部制度完善，内部控制体系运行良好，管理层及核心技术人员队伍稳定，不存在实际控制人失联或高级管理人员无法履职的情况。公司整体经营情况稳定，财务状况健康，资产结构良好，资金储备较为充分，不存在债券违约、债务无法按期偿还的情况，也不存在拖欠员工工资或者无法支付供应商货款的情况。报告期内，公司不存在主要生产、经营资质缺失或者无法续期的情况，也不存在无法获得主要生产、经营要素如人员、土地、设备、原材料等情况。报告期内未发生对公司持续经营能力有重大不利影响的事项，不存在影响公司持续经营能力的重大不利风险。?（六（六）扶贫与社会责任扶贫与社会责任 2016 年 7 月，宝达股份响应由苏州市吴江区汽车流通协会发起的“情系寒门骄子，爱心成就梦想”资助优秀贫困大学生倡议书，资助两名吴江中学的贫困学生完成大学学业。（七七）自愿披露自愿披露 1、关联方资金占用情况 经公司自查及主办券商核查，截至 2016 年 8 月 25 日，公司关联方苏州恒达投资集团有限公司（以下简称“恒达投资”）违规占用公司资金 48,298,395.09 元，其中 12,900,200.00 元为恒达投资逾期支付股权转让价款，剩余部分为资金拆借形成的资金占用。相关资金占用情况详见公司于 2016 年 8 月 26 日发布的关于补充确认关联交易暨关联方资金占用及整改措施公告（公告编号：2016-055）。2、整改措施执行情况（1）关联方已归还所占用的资金并支付了资