832220_2016_海德尔_2016年年度报告_2017-04-23.pdf

海德尔节能技术股份有限公司 Haider Energy Saving Technology Co.,Ltd 公告编号：公告编号：2017-016 证券代码：证券代码：832220 证券简称：海德尔证券简称：海德尔 主办券商：国泰君安证券股份有主办券商：国泰君安证券股份有限公司限公司 2016 年度报告 公司大事记公司大事记 截至2016 年12 月31 日，公司海德尔节能大厦已建成 17 层（共 17 层），主体及二次结构已完成。未来将成为集前沿技术开发、检测试验、产业孵化等为一体的现代化的环保技术开发基地。海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 1 目 录 第一节 声明与提示.3 第二节 公司概况.5 第三节 会计数据和财务指标摘要.7 第四节 管理层讨论与分析.9 第五节 重要事项.23 第六节 股本变动及股东情况.30 第七节 融资及分配情况.32 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.34 第九节 公司治理及内部控制.37 第十节 财务报告.43 海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 2 释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、海德尔 指 海德尔节能技术股份有限公司 山东智水 指 山东智水环境科技有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 海德尔节能技术股份有限公司章程 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 三会 指 股东大会、董事会、监事会 股东大会 指 海德尔节能技术股份有限公司股东大会 董事会 指 海德尔节能技术股份有限公司董事会 监事会 指 海德尔节能技术股份有限公司监事会 主办券商 指 国泰君安证券股份有限公司 会计师事务所 指 中汇会计师事务所(特殊普通合伙)股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 股转公司 指 全国各中小企业股份转让系统有限责任公司 EMC 指 合同能源管理 合同能源管理项目 指 节能服务公司与用能单位以契约形式约定的节能项目 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期、本期、本年 指 2016 年 1 月 1 日-2016 年 12 月 31 日 海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 3 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)保证年度报告中财务报告的真实、完整。中汇会计师事务所(特殊普通合伙)会计师事务所对公司出具了带强调事项段的无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是与否是与否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 4 重要风险提示表 重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 合同能源管理项目因合作方经营状况变化带来的风险 报告期内,公司通过合同能源管理模式提供节能服务,但由于合同能源管理方式采用“节能服务公司投入,后续分享节能效益”的方式将风险从耗能企业转移到节能服务公司上。项目完工并产生节能效益后节能服务公司才能分享节能效益,因此存在耗能企业因经营状况变化而不能按时分享节能效益的可能,将对节能服务公司的经营情况带来不利影响。行业政策扶持力度减弱的风险 报告期内,节能减排产业是我国产业政策大力扶持的产业。根据国家最新扶持政策,节能服务企业签订的合同能源管理项目的增值税、营业税和企业所得税均享受“三免三减半”的政策,上述扶持政策一定程度增加了节能服务企业的盈利水平。随着节能服务产业日益成熟化、市场化,未来存在节能服务产业政策扶持力度减弱的风险。专业人员流失的风险 报告期内,公司所属行业为科学研究和技术服务业。公司在研发、生产以及售后的过程中,对于高素质的技术人才依赖程度较高,因此公司所拥有的专业人才数量和素质以及专业团队的稳定性是公司可持续性发展的关键。经过近几年的发展,公司已拥有一支素质高、创新力强的人才队伍,虽然公司为员工提供了多元化的发展平台及个性化的发展路径,建立了良好的人才稳定机制,但仍然存在核心技术人员和优秀管理人才流失的风险。竞争加剧的风险 报告期内,合同能源管理是新型的市场化节能机制,其实质就是以减少的能源费用来支付节能项目全部成本的节能业务方式。在国家发改委、财政部备案的合同能源管理节能服务企业有 3200多家,未备案的合同能源管理节能服务企业数千家,涉及领域有:电机、路灯、锅炉及窑炉改造、废水及废气利用、余热余压发电等领域。随着国家对节能环保的重视,市场竞争也更加激烈,市场的变化和客户的需求不断提高,若公司不能在产品研发、技术创新、客户服务等方面进一步增强实力,保持高增长,迅速做大做强,则未来将面临市场竞争地位下降的风险。市场推广风险 报告期内,合同能源管理项目是新兴节能服务行业,享受国家财政激励、税收减免的优惠政策,国家的政策导向起着很大的作用,项目前期投入大,收款期长,多数节能服务公司对项目的投入、运营都持十分谨慎的态度,但仍存在应收账款收回风险。公司未来现金流紧张的风险 公司是合同能源管理企业,并开始涉足污水处理产业,前期投入主要是设备的投入,投资规模较大,随着业务的开展,未来可能会出现现金流紧张的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 注：报告期内，增加经营业绩大幅下滑的风险，业绩下滑的原因详见本年报第四节第（二）项，应对措施见本年报第四节风险因素（二）。海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 5 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 海德尔节能技术股份有限公司 英文名称及缩写 Haider Energy Saving Technology Co.,Ltd HIDER 证券简称 海德尔 证券代码 832220 法定代表人 冯元士 注册地址 山东省烟台市蓬莱市南关路 198 号沙河大李家村南 办公地址 山东省烟台市蓬莱市南关路 198 号沙河大李家村南 主办券商 国泰君安 主办券商办公地址 上海市浦东新区银城中路 168 号 会计师事务所 中汇会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 赵亦飞 潘高峰 会计师事务所办公地址 杭州市江干区新业路 8 号华联时代大厦 A 幢 601 室 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 毕研新 电话 0535-5830090 传真 0535-5835299 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 山东省蓬莱市南关路 198 号沙河大李家村南 265600 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 公司证券部 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015 年 4 月 3 日 分层情况 创新层 行业（证监会规定的行业大类）M75 科技推广和应用服务业 主要产品与服务项目 为以合同能源管理(EPC)模式从事节能服务项目的投资、设计、建设及运营管理及在环保服务领域内,利用自有专利技术提供技术服务、设备销售和整体解决方案。普通股股票转让方式 做市转让 普通股总股本 84,000,000 做市商数量 10 控股股东 冯元士、王丽洁夫妇 实际控制人 冯元士、王丽洁夫妇 海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 6 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 企业法人营业执照注册号 913706007657798106 否 税务登记证号码 913706007657798106 否 组织机构代码 913706007657798106 否 海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 7 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 49,718,417.72 86,627,233.91-42.61%毛利率 84.81%85.52%-归属于挂牌公司股东的净利润-10,963,776.93 67,564,641.78-116.23%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-17,639,620.82 52,398,862.91-133.67%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-6.78%40.07%-加权平均净资产收益率（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-10.29%31.08%-基本每股收益-0.13 0.82-115.85%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 301,558,273.80 327,350,602.40-7.88%负债总计 117,330,157.31 130,380,726.89-10.01%归属于挂牌公司股东的净资产 182,007,219.07 192,970,996.00-5.68%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.17 2.30-5.65%资产负债率（母公司）38.51%40.88%-资产负债率（合并）38.91%39.83%-流动比率 11.65 6.85-利息保障倍数-1.55 21.79-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 3,238,760.58 66,993,403.27-应收账款周转率 0.98 3.58-存货周转率 0.69 1.01-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 7.88%132.28%-营业收入增长率-42.61%12.47%-净利润增长率-119.10%-1.26%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 8 普通股总股本 84,000,000 84,000,000 0.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助 1,901,000.00 除上述各项之外的其他营业外收支净额 4,774,843.89 非经常性损益合计非经常性损益合计 6,675,843.89 所得税影响数-少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 6,675,843.89 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 单位：元 不适用 海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 9 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析（一（一）商业模式商业模式 本公司是处于“M 科学研究与技术服务业 75 科技推广和应用服务业”大类下的“M7514 节能技术推广服务”小类；根据上市公司行业分类指引（2012 年修订版），公司所属行业为“M 科学研究与技术服务业”大类下的“M75 科技推广和应用服务业”小类。报告期内，公司以节能环保产品及技术为依托，以合同能源管理模式（EMC）为客户提供整体解决方案和一体化服务。合同能源管理模式主要是针对企业客户的具体节能环保需求，设计一整套的全方位、一体化的节能环保方案，根据方案，通过公司垫资方式外部采购设备，为企业客户建设节能环保项目，并与企业客户分享节能环保收入。公司开展主营业务的关键资源要素包括：1、技术优势：拥有国家自主知识产权的“多重套管换热器”列入山东省第三批重点节能技术推广目录。公司通过购买“一种油田用抽油机周期性变参数控制柜”、“旋球除尘器”专利（专利变更手续正在办理）掌握相关专业技术。2、核心团队：拥有博士、硕士、高级工程师数名，致力于节能环保新产品新技术的研发与推广，为客户提供整体解决方案和一体化服务。3、校企联盟：先后与西安交通大学、鲁东大学、哈尔滨工业大学、中国石油大学、山东高端科技工程研究院、山东科学院、天津大学、同济大学建立战略合作关系，成立了产学研技术开发基地；公司拟与浙江大学、清华大学等知名院校及中科院生态环境研究中心等科研机构建立战略合作关系，相关合作事宜正在商谈中。4、运营模式：以合同能源管理模式运作项目，通过与客户共同分享项目实施后产生的节能效益来赢利和滚动发展，是一种互惠共赢的节能减排合作新模式。报告期内，公司以合同能源管理模式开拓业务，推广节能环保新产品、新技术，收入来源是与用能企业的节能效益分享和相应国家奖励资金。随着“水十条”的正式颁布及实施，污水治理已正式纳入法治领域，给公司涉足污水处理行业奠定坚实的政策基础。报告期内，公司本着为“为企业、行业负责，为公司品牌负责”的原则，将主要研发资源用于高难度的污水处理研发，目前相关技术及方案已逐步成熟，需要进行高难度污水处理的客户及国内高难度污水处理领域相关企业拟与公司开展合作。虽然公司本期污水处理方面营业收入较少，但公司本期研发的成熟高难度污水处理技术和方案将为公司今后在污水处理方面快速增长奠定坚实的基础。公司本期污水处理方面营业收入占比较少，对公司影响较小，公司本期商业模式未发生重大变化。海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 10 公司于2016 年 11 月与中国石油天然气公司吉林油田分公司签订莫里青油田智能变参数采油节能控制器（200 台）能源管理服务合同，截至 2016 年底尚未安装完毕，节能效率较好。公司将通过采油节能控制器真正将节能环保服务推广应用于石油行业，为公司带来新的盈利增长点。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 总体回顾总体回顾：报告期内，国内外经济大环境持续低迷，波及节能服务产业下游行业，节能服务产业整体业绩受到一定影响，面临复杂困难局势，公司继续紧抓国家政策趋势，坚持技术创新，在开展包括污水处理、大气污染治理、工业余热、节能利用等方面技术合作的同时，加强内部管理力度，深度整合技术、管理、合作等各项资源，推进企业转型发展，实现了公司持续稳定发展。报告期内，公司实现营业收入 49,718,417.72 元，较去年同期相比，减少了 42.61%，；净利润为-12，921,759.02 元，较去年同期相比，减少了 119.10%，主要由下列原因导致：一、报告期内，公司营业收入下降的原因：1、报告期内国内外经济大环境持续低迷，海水养殖业受经济形势影响极大，海水养殖业客户养殖成本增加的同时，幼苗价格持续下降，致使 2016 年下半年大多数海水养殖业客户已处于歇业状态，公司自 2016年未与海水养殖业客户签订新的综合能源管理项目合同，致使公司营业收入下降。2、由于公司大客户宁夏易捷庄园枸杞科技有限公司的诉讼影响，将 2016 年度的节能效益分享收入16,059,500.00 元予以冲回。3、公司拟开展的污水处理、大气污染治理、节能利用新项目的相关合同（公司于 2016 年 11 月 28 日与吉林油田签订的采油控制器能源管理合同虽实施效果较好，但因相关项目正在建设中，收入未体现）正在洽谈实施过程中，尚未形成新的营业收入。二、报告期内，公司净利润下降的原因：1、报告期内，管理费用占营业收入的比率为 57.48%，去年同期管理费用占营业收入的比率为 16.66%，海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 11 上涨了 245.02%。主要原因为海水养殖业客户歇业和宁夏易捷庄园枸杞科技有限公司诉讼导致未确认收入的相关成本折旧计入管理费用（其中，宁夏易捷庄园枸杞科技有限公司项目折旧 10,870,098.03 计入管理费用），致使管理费用较去年增加 14,144,046.74 元，公司净利润率下降。2、报告期内，资产减值损失占营业收入的比率为 52.46%，去年同期资产减值损失占营业收入的比率为 4.44%，上涨了 1081.53%。主要原因为海水养殖业和宁夏易捷庄园枸杞科技有限公司形成的 2015 年应收账款计提比例增加，导致坏账损失增加 16,147,366.40；因公司控股子公司山东智水环境科技有限公司与其股东徐昌友诉讼影响，导致与其相关的无形资产及工程项目全额提取减值损失 6,095,022.29 元，项目合作款 500 万元转往来款并全额提取坏账准备。3、报告期内，受国家政策影响公司合同能源管理奖励资金减少 13,429,000.00 元。期末现金及现金等价物余额为 92,843,531.09 元，较去年同期相比，减少了 31.74%，主要是用于对子公司山东智水环境科技有限公司股权投资 29,285,500.00 元，用于购买聊城市金诺节能科技有限公司股权12,400,000.00 元。报告期内，公司总资产为 301,558,273.80 元，较去年相比，减少了 7.88%；负债总额为 117,330,157.31 元，同比减少了 10.01%，主要原因是银行借款减少；所有者权益合计为 184,228,116.49 元，同比减少了 6.47%，主要是由于公司 2016 年亏损，年末未分配利润减少所致。报告期内，公司在加强自身研发创新能力同时，通过校企联盟、技术合作，不断推出节能环保新产品、新技术，实现了产业结构的转型升级，产品服务从单一海水养殖业向电力、石化、钢铁等行业拓展，已在宁夏、吉林、聊城、蓬莱等多地建成了节能项目。截至 2016 年 12 月，公司海德尔节能大厦已建成 17 层（共 17 层），主体及二次结构已完成。未来将成为集前沿技术开发、检测试验、产业孵化等为一体的现代化的环保技术开发基地。报告期内，公司通过收购聊城市金诺节能科技有限公司 100%股权（工商变更手续正在办理），将其电厂锅炉节能装置、锅炉烟气脱硫脱硝剂、余热回收发电系统三大产品纳入公司节能环保产业发展重点，将有力地推动公司节能产业向工业制造业转变；山东智水环境科技有限公司通过出售位于北京市朝阳区东三环中路 39 号院 15 号 2701、2703、2705、2706（针对 2706 室出售情况，公司将于 2017 年 4 月 24 日公布2017-027 关于补发控股子公司山东智水环境科技有限公司出售房的公告），获得相应的流动资金为公司污水处理产业的发展奠定良好的资金基础 公司于 2016 年 11 月与中国石油天然气公司吉林油田分公司签订莫里青油田智能变参数采油节能控制器（200 台）能源管理服务合同，截至 2016 年底尚未安装完毕，节能效率较好。公司将通过采油节能控制器、换热器等真正将节能环保服务推广应用于石油行业，为公司带来新的盈利增长点。报告期内，公司业务、产品或服务未发生其它重大变化。海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 12 1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 49,718,417.72-42.61%-86,627,233.91 12.47%-营业成本 7,550,017.14-39.82%15.19%12,546,188.34 94.01%14.48%毛利率 84.81%-85.52%-管理费用 28,576,238.14 98.00%57.48%14,432,191.40 71.84%16.66%销售费用 994,999.76-25.64%2.00%1,338,050.03 26.04%1.54%财务费用 4,871,016.72 101.19%9.80%2,421,078.64-3.95%2.79%营业利润-18,817,164.86-136.16%37.85%52,034,231.69-13.99%60.07%营业外收入 7,153,274.42-53.50%14.39%15,385,000.00 77.19%17.76%营业外支出 759,654.12 13,784.78%1.53%5,471.13-67.87%0.01%净利润-12,921,759.02-119.10%25.99%67,653,643.44-1.26%78.10%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、报告期内，营业收入减少了 42.61%，主要是因为国内外经济大环境持续低迷，海水养殖业受经济形势影响极大，海水养殖业客户养殖成本增加的同时，幼苗价格持续下降，致使 2016 年下半年大多数海水养殖业客户已处于歇业状态，公司自 2016 年未与海水养殖业客户签订新的综合能源管理项目合同，致使公司营业收入下降。2、营业成本减少了 39.82%，主要是是由于收入额的减少，成本比例也随着减少。3、报告期内，管理费用增长了 98.00%，主要是由于未确收入的相关成本计入管理费用增加了 10,948,897.03元。5、报告期内，财务费用增长了 101.19%，主要是由于在 2015 年 9 月份和 12 月份增加的两笔亚行贷款，导致利息增长。6、报告期内，营业外收入降低了 53.5%，主要是由于受国家政策影响公司合同能源管理奖励资金减少13,429,000.00 万元。7、报告期内，营业外支出增长了 13,784.78%，主要系公司捐赠给蓬莱市小门家中学的操场一处 423,300.00元，固定资产拆除一部分报废 326,047.89 元。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 49,703,785.24 7,537,509.49 86,626,208.27 12,545,318.89 其他业务收入 14,632.48 12,507.65 1,025.64 869.45 合计合计 49,718,417.72 7,550,017.14 86,627,233.91 12,546,188.34 按产品或区域分类分析按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 节能效益分享收入 49,546,902.50 99.69%84,048,430.50 97.02%污水处理设备收入 0.00 0.00%2,564,102.56 2.96%海水加热设备收入 125,620.61 0.25%13,675.21 0.02%其他收入 31,262.13 0.06%1,025.64 _ 收入构成变动的原因收入构成变动的原因：海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 13 -（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 3,238,760.58 66,993,403.27 投资活动产生的现金流量净额-27,831,208.09-68,968,215.68 筹资活动产生的现金流量净额-18,584,779.94 122,961,870.09 现金流量分析现金流量分析：1、报告期内，经营活动产生的现金流量净额同比减少主要是由于本年度节能效益分享收入款项未收回。2、报告期内，投资活动产生的现金流量净额同比下降，主要是由于报告期内未投资新项目。3、报告期内，筹资活动产生的现金流量净额同比减少，主要是由于公司在上年度获得亚行扶持性贷款1,600 万美元，导致本年筹资活动引起的现金流入较去年有大幅度减少。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 蓬莱蔚阳水泥有限公司 13,091,000.00 26.33%否 2 莱州市天利海产品研究所 3,221,025.00 6.48%否 3 莱州市大吉水产有限公司 3,067,695.00 6.17%否 4 威海市文登区同盛源海洋生物养殖有限公司 2,560,387.50 5.15%否 5 蓬莱市刘家沟镇宏发海水育苗总场 2,434,050.00 4.90%否 合计合计 24,374,157.50 49.03%-（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联是否存在关联关系关系 1 开封开流仪表有限公司 244,250.00 23.03%否 2 蓬莱市兴源水暖建材有限公司 159,724.60 15.06%否 3 蓬莱龙华工贸有限公司 154,217.18 14.54%否 4 上海连成(集团)有限公司 78,136.00 7.37%否 5 山东省章丘鼓风机股份有限公司 78,000.00 7.35%否 合计合计 714,327.78 67.35%-（6）研发支出）研发支出与专利与专利 研发支出研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 0.00 0.00 研发投入占营业收入的比例 0.00%0.00%专利情况专利情况：项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量 9 公司拥有的发明专利数量 1 研发情况：研发情况：-海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 14 2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本年年期末期末 上年期末上年期末 占占总资产总资产比重比重的增的增减减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 92,843,531.09-31.74%30.79%136,020,758.54 654.26%41.55%-25.90%应收账款 65,057,495.83 79.99%21.57%36,145,257.16 194.84%11.04%95.38%存货 9,750,928.14-19.11%3.23%12,054,232.32-6.45%3.68%-12.23%长期股权投资 _-_-固定资产 60,107,795.74 7.21%19.93%56,063,127.34 107.18%17.13%16.35%在建工程 22,861,794.28 67.90%7.58%13,616,571.62 _ 4.16%82.21%短期借款 13,000,000.00-49.42%4.31%25,700,000.00-32.37%7.85%-45.10%长期借款 102,429,720.00-33.97%102,429,720.00-31.29%8.57%资产总计 301,558,273.80-7.88%-327,350,602.40 132.28%-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、报告期内，货币资金减少了 31.74%，主要是用于对子公司山东智水环境科技有限公司股权投资29,285,500.00 元。用于购买聊城市金诺节能科技有限公司股权 12,400,000.00 元。2、报告期内，应收账款增长了 79.99%，主要是由于市场及政策原因导致大部分海水养殖户的回款困难，造成了应收款的增加。3、报告期内，在建工程增长了 67.90%，主要是公司正在建设的海德尔节能大厦（截至 2016 年 12 月30 日主体、二次结构已完成），导致今年在建工程增加值为 9,069,312.32 元。4、报告期内，在债务融资方面，归还了部分短期借款，导致短期借款减少了 49.42%。3、投资状况分析投资状况分析（1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 1、公司原全资子公司山东海德迩热能设备有限公司变更为公司控股子公司山东智水环境科技有限公司，注册资本为人民币 1,429 万元，经营范围为：水技术研发；水处理工程设计；水处理工程施工；净水新材料生产销售；环保产品销售。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。股权结构变更为：海德尔 1,000 万元，徐昌友 357.5 万元，张兴 71.5 万元。2、根据烟台市金融工作办公室出具的关于对蓬莱惠普助贷民间融资登记服务有限公司的评估意见（烟金办法20162 号），经蓬莱市市场监督管理局审批登记，公司控股子公司蓬莱惠普助贷民间融资登记服务有限公司正式设立，注册资本为 100 万元，经营范围为在蓬莱市范围内为当地民间借贷双方依法提供资金供需信息发布、中介、登记等综合性服务（未经金融监管部门批准，不得从事吸收存款、融资担保、代客理财等金融业务）（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动），股权结构为公司出资人民币 82 万元，自然人李进萍、张之彦、刘红、苗炜昕分别出资 6 万元,4 万元、4 万元，4 万 元。2016年 2 月 19 日公司发布 2016-015 号关于对外投资完成工商登记注册的公告，2016 年 5 月 18 日，蓬莱惠普助贷民间融资登记服务有限公司正式成立运营。上述对外投资事项金额较小，对公司生产、经营影响无重大影响，是公司在民间融资服务领域的有益尝试。报告期内，公司不存在子公司或参股公司的投资收益对公司净利润影响达 10%以上的情况。海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 15 （2 2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 报告期内，公司未发生委托理财及衍生品投资等情况。（三（三）外部外部环境环境的分析的分析 报告期内，受国内外经济大环境持续低迷影响，节能服务产业受下游行业不景气业绩出现波动，但在国家产业政策扶持下，国内节能服务业仍然保持着持续增长的势头，以节能服务为核心的配套产业链将加快形成，环保服务业发展进入了新阶段，将迈上新台阶。合同能源管理是新型的市场化节能机制，其实质就是以减少的能源费用来支付节能项目全部成本的节能业务方式。在国家发改委、财政部备案的合同能源管理节能服务企业有 3,200 多家，未备案的合同能源管理节能服务企业数千家，涉及领域有：电机、路灯、锅炉及窑炉改造、废水及废气利用、余热余压发电等领域。李克强总理在2016 年国务院总理李克强政府工作报告中明确指出的：“加大工业污染源治理力度，对排污企业全面实行在线监测。强化环境保护督察。新修订的环境保护法必须严格执行，对超排偷排者必须严厉打击，对姑息纵容者必须严肃追究。支持推广节能环保先进技术装备，广泛开展合同能源管理和环境污染第三方治理。”为公司合同能源管理、污水处理市场提供政策基础。报告期内，“水十条”等污水治理政策出台，污水治理监管力度不断加大，污水处理行业迎来大发展的黄金时期，众多社会资本涌入，原有的以国有企业为主的垄断经营体制被打破，区域分割也逐渐削弱，产业市场空间不断扩大，政策红利效应显现。随着资金和技术的不断投入，市场化程度的不断提升，行业将呈现整合状态。中华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要(简称“纲要”)前所未有地提出了绿色发展理念，并且规划通篇也贯穿绿色发展理念，将环境保护工作提高到了新的历史性高度。“纲要”提出加强大气污染治理、提高环境质量等任务和目标，提出对 SO2 和 NOx 继续实施总量控制，增加细颗粒物为约束性指标。大气污染防治行动计划明确提出截至 2017 年“三区十群”的颗粒物治理目标，同时还强调全面整治燃煤小锅炉、加快重点行业除尘脱硫脱硝工程建设、燃煤锅炉要实施脱硫等要求，凸显了推进燃煤锅炉及重点行业大气污染治理工作的必要性和紧迫性。上述政策为公司合同能源管理、节能减排、大气污染治理提供政策基础。随着国家对节能环保与水污染治理的高度重视，以及社会资本的大量介入，市场竞争也更加激烈，市场和客户的需求将不断提高，公司坚持以改革创新促发展，时刻把握国家政策趋势，抓住机遇，通过技术、合作、管理等全方位措施进一步提升企业核心竞争力，推进企业技术转型升级，促进企业持续快速稳定发展。（四（四）竞争优势竞争优势分析分析 报告期内，公司拥有设有烟台的企业技术中心，中心目前拥有博士、硕士、高级工程师数名，致力于节能高端设备，大气污染控制新材料，工业废水处理、生态环境控制等研发与市场应用，并为客户量身打造整海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 16 体解决方案和一体化服务。报告期内，公司主营业务以余热利用节能服务产业为主，同时开始涉足污水处理产业，公司以拥有国家自主知识产权的“多重套管换热器”产品为依托，在废水、工业等余热利用项目运行与建设拥有丰富的经验，处于行业前列，拥有的多项污水处理技术，能够达标处理各类污染水体，并建立了多个污水处理示范项目。拥有的石油节能控制器、旋转球除尘器，已建立多个示范项目。具体优势如下：1产品优势 公司拥有自主知识产权的“多重套管换热器”核心产品，被列入山东省第三批重点节能技术推广目录，应用于废水余热回收利用领域。该产品通过技术创新，总传热系数可达 7800W/以上，设备进出口温度小于 3，热转换效率可达 90%以上，远超传统换热器 50-60%的换热效率，节能效果极佳，可广泛应用于农业、石油、化工、电力等行业。在污水处理行业，公司拥有的污水处理技术，在电镀、印染等多个行业应用，不仅能达到国家排放标准，还降低了能大大缩短工艺流程，可降低 60%以上投资费用，减少 60%-90%占地面积，节约运行费用 30%-50%，可减少污泥 50%-70%，大大降低了成本，且净化剂为无机化合物制备，用后无二次污染，可广泛应用于电镀、印染、钢铁等众多行业。公司拥有的石油节能控制器，综合节电率为 30%以上，实现了多功能控制的效果，大大降低石油油井的人工成本。公司拥有的旋转球除尘器除尘率远高于国家排放标准，可广泛应用于钢铁、化工等能源消耗行业。2.运营优势 合同能源管理 EMC（Energy Management Contracting）是一种基于市场运作的全新节能机制，公司与愿意进行节能改造的能耗企业签订节能服务合同，并向客户提供能源效率审计、节能项目设计、原材料和设备采购、施工、培训、运行维护、节能量监测等一条龙综合性服务，通过与客户共同分享项目实施后产生的节能效益实现和用能企业的双赢。公司是国家发改委、财政部第四批合同能源管理备案企业，享受国家税收优惠政策及政府补贴；为山东省节约能源办公室重点调度企业，连续多年运行的合同能源管理项目数量位居全省第一。3.资源优势 公司以自主知识产权的“多重套管换热器”产品为依托，以合同能源管理模式运营的废水余热技术改造项目在海水养殖业和工业余热利用等领域拥有较高的知名度，并积累了大量终端客户资源。4.团队优势 公司坚持以改革破困局、以创新促发展，时刻把握国家政策趋势，抓住机遇，通过技术、合作、管理等海德尔节能技术股份有限公司公告 公告编号：2017-016 17 全方位措施进一步提升企业核心竞争力，促进企业持续快速稳定发展。公司拥有烟台市级企业技术中心，中心设有北京、烟台两个分中心，拥有博士、硕士、高级工程师数名，致力于节能环保、污水处理、大气污染治理新产品新技术的研发与推广，为客户量身打造整体解决方案和一体化服务。同时通过健全的人事管理制度、职业晋升规划、创新激励和建立“合作伙伴+共享中心+专家中心”模式选用育留人才，打造核心管理团队。（五（五）持续经营持续经营评价评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持有良好的公司独立自主经营的能力；会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；主营业务突出，通过引进节能减排新产品、新技术，进军电力、石油、化工、钢铁等领域，工业余热利用产业发展迅速，实现产业结构的转型升级；污水处理新技术的引进，