870572_2016_鑫海药业_2016年年度报告_2017-03-26.pdf

广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 1 证券代码：870572 证券简称：鑫海药业 主办券商：财通证券 鑫海药业 NEEQ:870572 广西鑫海药业连锁股份有限公司 年度报告 2016 广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 2 公 司 年 度 大 事 记 注：本页内容原则上应当在一页之内完成。2016 年 4 月 15 日，防城片区恒富商业广场分店、大西南分店盛大开业。2016 年 10 月 21 日，上思片区朝阳路分店、中华路分店、明江市场分店、街心公园分店、康复之家分店五店同庆，盛大开业活动，为重磅进驻上思片区市场做了很好的开端。2016 年 11 月 19 日，港口片区荣兴商业广场分店、云南路分店、越秀路分店同时庆祝新店开张大吉。2016 年 12 月 29 日，公司收到全国中小企业股份转让系统发放的关于同意股票挂牌的函。广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 3 目 录 第一节 声明与提示 第二节 公司概况 第三节 主要会计数据和关键指标 第四节 管理层讨论与分析 第五节 重要事项 第六节 股本、股东情况 第七节 融资情况 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况 第九节 公司治理及内部控制 第十节 财务报告 广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 4 释义 除非本文另有所指，下列词语具有的含义如下：释义项目释义项目 释义释义 公司、股份公司、本公司、鑫海药业、广西鑫海 指 广西鑫海药业连锁股份有限公司 股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 财通证券、主办券商 指 财通证券股份有限公司 会计师、大信所 指 大信会计师事务所（特殊普通合伙）报告期 指 2016 年 1-12 月 中药饮片 指 中药材按中医药理论、中药炮制方法，经过加工炮制后，可直接用于中医临床的中药。包括部分经产地加工的中药切片（包括切段、块、瓣)，原形药材饮片以及经过切制（在产地加工的基础上)、炮炙的饮片。保健食品 指 具有特定保健功能或者以补充维生素、矿物质为目的的食品。医疗器械 指 直接或者间接用于人体的仪器、设备、器具、体外诊断试剂及校准物、材料以及其他类似或者相关的物品，包括所需要的计算机软件。日化用品 指 人们日常生活中使用的科技化学制品，包括洗发水、沐浴露、化妆品、洗衣粉等。本说明书中部分合计数与各加数直接相加之和在尾数上存在差异，该等差异均由四舍五入造成。广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 5 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。大信会计师事务所对公司出具了标准无保留意见的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。【重要重要风险提示风险提示表表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项重要风险事项简要简要描述描述 一、一、药品安全风险药品安全风险 公司专注于药品的直营连锁零售业务，所处行业对药品质量安全要求极高。尽管公司在经营过程中一贯遵循 GSP 的标准，对采购资质审核、产品验收入库、产品养护、运输等各个环节严格把控，以杜绝质量事故的发生，但如果公司在质量控制的某个环节出现疏忽，将可能会给患者的身体健康产生不利影响，公司也将承担相应责任，并会在经营方面面临一定的风险。二、二、边境政策风险边境政策风险 截至本报告书签署之日，公司已投资布局 37 家连锁门店，业务主要集中于防城港市。防城港市位于我国边境，接壤越南。为遏制我国公民出境参赌，2005 年公安部曾发出通知，要求境外有赌场的边境地区，停止边境游异地办证，直至 2013 年下半年，广西边境地区才启动边境旅游异地办证业务，至 2014 年底，公司所处防城港地区的边境旅游业务逐步恢复常态。随着边境旅游业务的稳定，防城港市流动人口增加，市场对公司产品需求逐步提升，使得收入规模增长较快。公司存在因边境政策变化影响收入，从而影响经营业绩之风险。三、三、连锁门店管理风险连锁门店管理风险 公司主营业务为药品连锁门店经营，随着公司门店数量增加、经营规模扩大，公司经营管理的复杂程度和管理难度将逐步提高，广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 6 资产、人员、业务等方面的专业化的趋势也日益明显，这将对公司的采购供应、销售服务、物流配送、人员管理、资金管理等各环节提出更高的要求。若公司管理层素质及管理水平不能适应公司规模迅速扩张的需要，管理制度、组织模式不能随公司规模扩大而及时进行调整完善，实际经营中存在因管理不善导致连锁门店亏损并致关店之风险。四、租赁房产风险四、租赁房产风险 截至本报告书签署日，公司共拥有 37 家直营连锁门店，因对资金周转需求量较大，为提高资金使用效率，公司经营的连锁门店均通过租赁方式取得。虽然公司已对部分主要生产经营场地进行了续租，但若未来发生租金调整、租赁到期无法续租、租赁中止或其他纠纷情况，公司存在门店无法续租而在短时间内影响公司正常生产经营或租赁成本大幅上升影响公司财务业绩的风险。五、行业政策风险五、行业政策风险 截至本报告书签署之日，公司已取得药品经营许可证、药品经营质量管理规范认证证书、医疗器械经营许可证、食品流通许可证及定点医疗机构资格等资质证书。公司经营的是医药产品，易受到国家以及地方有关政策的影响，特别是医疗卫生、医疗保障和医药流通体制改革的影响，医疗、医保及药品供应三大体制的改革将在深层次上改变医药流通领域的格局，引发医药市场的分化与重组。若行业政策和地方监管法律法规发生较大变化，公司经营业绩将受到影响。六、实际控制人控制不当的风六、实际控制人控制不当的风险险 实际控制人、控股股东郑晓持有公司 72.0339%股权，且担任公司董事长、总经理，能够对公司经营决策产生实质影响。若实际控制人利用其控制权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能给公司经营和其他少数权益股东带来风险。七、公司治理风险七、公司治理风险 股份公司成立后，公司制定了较为完备的 公司章程、“三会”议事规则、关联交易管理制度、对外投资管理制度、对外担保管理制度等治理制度。但由于相关治理机制建立时间较短，公广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 7 司及管理层规范运作意识的提高、相关制度切实执行并完善尚需要一定过程。因此，公司短期内仍可能存在治理不规范、相关内部控制制度不能有效执行的风险。八、市场过于集中的风险八、市场过于集中的风险 未来医药零售行业竞争将日益激烈。公司目前连锁门店主要集中在广西省防城港市，公司的集中性区域经营对未来发展可能会存在一定制约，当地政府的政策变化会对公司的经营状况产生重大影响；为此，公司制定了中长期发展战略，决定充分利用自身的信息化管理优势、门店建设以及品牌推广等丰富经验，逐步加强，逐步加强广西省内其他地区的连锁经营网络建设以扩大公司的竞争优势。九、固定资产瑕疵风险九、固定资产瑕疵风险 公司与关联方东兴市广源调味食品有限公司（以下简称“广源食品”）签订合同，约定公司自行出资于广源食品拥有的东国用（2009）第 0706 号土地上建造仓库，并免租使用 20 年，到期后该仓库无偿移交至广源食品。本公司已支付 6,497,736.46 元用于建造该厂房。该租赁仓库计入公司的固定资产。由于上述厂房系公司全资建立，但公司未取得该土地使用权，按照国家规定，公司无法取得厂房的所有权。公司取得了该仓库 20年的免租权。公司将仓库的建造成本计入固定资产，固定资产存在产权瑕疵。广源食品系控股股东、实际控制人郑晓控制企业，公司与关联方的租赁关系可以稳定地存续。控股股东、实际控制人郑晓出具承诺将于 5 年内将协助公司完成对广源食品的收购，消除上述固定资产存在瑕疵风险。在收购完成前，郑晓将承担一切因固定资产瑕疵对公司产生的损失。十、网上药店发展加剧公司所十、网上药店发展加剧公司所处行业竞争风险处行业竞争风险 近年来，随着互联网技术的发展，网上药店数量和规模呈现高速增长态势。网上药店相较于实体零售门店在店铺、人员、物流等环节节省开支，降低经营成本，提升竞争优势。公司目前的营业收入来自于 37 家实体门店，网上药店的发展加剧了公司的行业竞争广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 8 风险。十一、盈利能力偏弱的风险十一、盈利能力偏弱的风险 公司目前业务主要集中于广西省防城港市，未形成大规模销售渠道网络，与医药流通行业其他公司相比，公司仅有 37 家零售连锁门店，经营规模偏小，盈利能力仍然偏弱。如若公司不能有效拓展新的网络布局，开发新的战略业务，实现营业收入的增长，并控制各项费用的发生，公司盈利能力较弱的情况将不能得到有效改善。本期重大风险是否发生重大变化：无 广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 9 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 广西鑫海药业连锁股份有限公司 英文名称及缩写 Guangxi XinHai Pharmaceutical Chainco,LTD 证券简称 鑫海药业 证券代码 870572 法定代表人 郑晓 注册地址 东兴市北仑大道 151 号鑫海大厦 办公地址 东兴市北仑大道 151 号鑫海大厦 主办券商 财通证券股份有限公司 主办券商办公地址 浙江省杭州市杭大路 15 号嘉华国际商务中心 201，501，502，1103，1601-1615，1701-1716 室 会计师事务所 大信会计师事务所 签字注册会计师姓名 李炜、肖琳 会计师事务所办公地址 广东省深圳市福田区八卦一路 50 号鹏基时空商务大厦 1701 室 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 李晓东 电话 0770-7665500 18907806088 传真 0770-7665511 电子邮箱 X 公司网址 联系地址及邮政编码 广西东兴市北仑大道 151 号鑫海大厦 538100 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2017.01.16 分层情况 基础层 行业（证监会规定的行业大类）F52批发和零售业 主要产品与服务项目 药品、保健品、医疗器械及其他商品的直营连锁零售业务 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）11,800,000 做市商数量 0 控股股东 郑晓 实际控制人 郑晓 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内是否变更报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 914506813485777244 否 广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 10 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 55,849,434.95 50,810,807.38 9.92%毛利率%47.62 43.99-归属于挂牌公司股东的净利润 266,727.33 2,671,843.77-90.02%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 329,456.79 2,552,830.87-87.09%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）1.72 56.87-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）2.12 54.33-基本每股收益 0.02 0.23-91.30%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 49,066,170.16 45,380,930.10 8.12%负债总计 33,598,488.97 30,179,976.24 11.33%归属于挂牌公司股东的净资产 15,467,681.19 15,200,953.86 1.75%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.31 1.29 1.75%资产负债率%68.48 66.50-流动比率 0.96 1.02-利息保障倍数 1.39 3.9-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 5,486,052.21 1,551,059.19-应收账款周转率 17.93 16.22-存货周转率 1.95 1.78-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%8.12 22.52-营业收入增长率%9.92 53.58-净利润增长率%-90.02 37.96-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 11,800,000.00 11,800,000.00 0.00%计入权益的优先股数量 -计入负债的优先股数量 -广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 11 六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-62,052.46 非经常性损益合计非经常性损益合计-62,052.46 所得税影响数 少数股东权益影响额（税后）非经常性损益净额非经常性损益净额-62,052.46 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 单位：元 注：报告期内无会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况。广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 12 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析（一）（一）商业模式商业模式 公司作为一家专业从事医药零售连锁的企业，主营业务为药品以及保健相关产品的零售业务，主要产品包括药品、健康用品及普通食品、医疗器械、日化用品、中药饮片等。此外，公司也向终端消费者提供用药咨询、养生咨询等服务。公司属于区域性药品零售企业，主要门店分布于防城港地区，在当地已建立起良好的口碑。公司所有门店均为直营店。公司主要通过开设连锁门店，陈列药品、医疗器械、日化用品等终端消费者日常所需用品，向终端消费者进行零售。公司商品品类齐全，用户可在门店挑选日常所需用品、药品。公司连锁经营采取总部统一采购的方式，以零售药品、医疗器械等商品获取收入。报告期内，公司的商业模式未发生变化。年度内变化统计：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否（二）报告期内经营情况回顾（二）报告期内经营情况回顾 总体回顾：总体回顾：2016 年度，公司管理层紧紧围绕年初制定的经营目标，加强团队管理，不断提升服务质量，完善销售模式，注重风险防控，提升核心竞争力，促进企业持续快速稳定发展。随着资本市场对全国中小企业股份转让系统挂牌企业关注度的显著提升，人民群众健康意识的不断增强，以及行业政策的大力支持，公司主营业务发展前景良好，品牌知名度进一步扩大。1、财务业绩情况、财务业绩情况 报告期内，公司营业收入略有增长，但由于 2016 年度公司启动资本市场战略规划支付一定费用后，公司利润呈现一定比例的降低。2016 年度，公司实现营业收入 5,584.94 万元，同比增长 9.92%；利润总额 40.21 万元，同比减少 88.76%；实现净利润 26.67 万元，同比减少 90.02%。截至 2016 年 12 月 31 日，公司总资产为 4,906.62 万元，同比增长 8.12%；净资产为 1,546.77 万元，同比增长 1.75%。2016 年度，公司加权平均净资产收益率 1.72%，较上年同期 56.87%有较大幅度下降；公司基本每股收益为 0.02 元，较上年同期基本每股收益 0.23 元有较大幅度减少。主要系公司扩大业务规模，随着公司销售规模的扩大、门店和装修工程增加、租金的上涨导致销售费用增长迅速，另一方面由于行业特性，新增门店的收入未能及时体现，存在滞后的情况，使得销售费用的增长速度大于营业收入的增长速度，且公司 2016 年登陆新三板，支付中介费用，导致净利润的下降幅度较大。2、业务拓展情况、业务拓展情况 公司主要通过开设连锁门店，陈列药品、医疗器械、日化用品等终端消费者日常所需用品，向终端消费者进行零售。由于门店的经营模式有一定的销售半径，为扩大销售区域，进一步拓展客户，提供市场占有率。2016 年度，公司新增 11 家门店。广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 13 1、主营业务分析、主营业务分析（1）利润构成）利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的比重的比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的比重的比重 营业收入 55,849,434.95 9.92%100.00%50,810,807.38 53.58%100.00%营业成本 29,254,851.73 2.80%52.38%28,459,001.45 40.86%56.01%毛利率 47.62%-43.99%-管理费用 6,206,775.80 83.12%11.11%3,389,546.85 71.30%6.67%销售费用 18,459,739.89 34.03%33.05%13,772,458.93 96.81%27.11%财务费用 1,058,157.65-11.07%1.89%1,189,845.86 32.64%2.34%营业利润 464,125.47-87.14%0.83%3,609,207.17 39.45%7.10%营业外收入 677.00-营业外支出 62,729.46 102.44%0.11%30,987.10 2998.71%0.06%净利润 266,727.33-90.02%0.48%2,671,843.77 37.96%5.26%项目重大变动原因：项目重大变动原因：1、管理费用：报告期内，公司管理费用比上年增加了 2,817,228.95 元，增长幅度为 83.12%。变动主要原因是公司报告期内业务规模扩大，职工薪酬增加，此外公司 2016 年完成股改及申报挂牌后新增的相关中介机构费用。2、销售费用：报告期内，公司销售费用比上年增加了 4,687,280.96 元，增长幅度为 34.03%。变动主要原因是公司报告期内业务规模扩大，新增门店的装修费摊销、门店租金与配套的固定资产折旧随之增加。3、营业外支出：报告期内，公司营业外支出比上年增加了 31,742.36 元，变动比例为 102.44%，变动主要原因是补交以前年度增值税产生的滞纳金。4、营业利润、净利润：报告期内，公司营业利润比上年减少了 3,145,081.70 元，下降幅度为 87.14%；净利润比上年减少 2,405,116.44 元，下降幅度为 90.02%。变动主要原因是公司报告期内扩大业务规模，随着公司销售规模的扩大、门店和装修工程增加、租金的上涨导致销售费用增长迅速，另一方面由于行业特性，新增门店的收入未能及时体现，存在滞后的情况，使得销售费用的增长速度大于营业收入的增长速度，且公司 2016 年登陆新三板，支付较多的中介费用。（2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 55,849,434.95 29,254,851.73 50,810,807.38 28459001.45 其他业务收入 合计合计 55,849,434.95 29,254,851.73 50,810,807.38 28,459,001.45 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例 上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例 药品 31,016,762.68 55.54%29,788,532.99 58.63%健康用品及普通食品 13,961,957.07 25.00%16,079,550.40 31.65%医疗器械 3,506,156.92 6.28%2,598,643.52 5.11%日化 3,843,216.66 6.88%1,737,111.42 3.42%中药饮片 3,521,341.62 6.31%606,969.05 1.19%合 计 55,849,434.95 100.00%50,810,807.38 100.00%广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 14 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：总体来看，公司在保持主营业务增长的同时，医疗器械、日化和中药饮片等高毛利率产品收入比例略有增加，产品收入结构较上期变化比例不大。（3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 5,486,052.21 1,551,059.19 投资活动产生的现金流量净额-9,528,137.98 218,303.92 筹资活动产生的现金流量净额 7,004,429.12 -14,966.17 现金流量分析：现金流量分析：1、公司经营活动产生的现金流量净额增加 3,934,993.02 元，主要原因是报告期内公司收入增加，且回款情况良好。2、公司投资活动产生的现金流量净额减少 9,746,441.90 元，呈大额流出状态，主要原因是报告期内，对老店进行翻修扩建、对新设门店进行装修发生的支出和江平工业园仓库的工程款支出。3、公司筹资活动产生的现金流量净额增加 7,019,395.29 元，主要原因是报告期内收到股东拆入款项较多，使得筹资活动的现金流量净额呈流入状态。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 注：公司主要客户为个人客户，客户主要为防城港市个人消费者，客户分布广泛。因此，公司未能形成前五大客户。（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 广西九州通医药有限公司 2,583,161.17 8.86%否 2 国药控股广西有限公司 1,579,393.56 5.42%否 3 康泽药业连锁有限公司 1,569,355.98 5.38%否 4 广西太华医药有限公司 1,524,513.80 5.23%否 5 化州市济群药业有限公司 1,199,849.70 4.12%否 合计合计 8,456,274.21 29.00%-（6）研发支出与专利）研发支出与专利 研发情况：研发情况：公司无研发支出。2、资产负债结构分析、资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占总资产占总资产比重的增比重的增减减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的比重的比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的比重的比重 货币资金 5,263,197.56 128.75%10.62%2,300,854.21 321.05%5.07%5.55%应收账款 3,165,259.68 3.25%6.39%3,065,519.36-4.16%6.76%-0.37%存货 14,397,502.58-7.80%29.05%15,615,107.51-4.68%34.41%-5.36%长期股权投资 固定资产 7,757,559.58 4.09%15.65%7,452,758.53 690.82%16.42%-0.77%在建工程 717,164.75-82.15%1.45%4,018,247.07 22.18%8.85%-7.41%短期借款 19,000,000.00 2.70%38.33%18,500,000.00 23.33%40.77%-2.43%长期借款 广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 15 资产总计 49,066,170.16 8.12%-45,380,930.10 -资产负债项目重大变动原因：资产负债项目重大变动原因：1、报告期内货币资金增长 128.75%，是公司营业收入增加 503.86 万元，且公司销售主要通过门市面向终端个人客户进行，客户回款较快、应收账款周转率较高所致。2、报告期内在建工程减少 82.15%，主要原因是公司上期筹备装修的新设门店江平工业园仓库期末转为固定资产，其他装修工程已完工进入长期待摊所致。（三）外部环境的分析（三）外部环境的分析 1、我国的医药流通行业逐步走向经营形式现代化和产权多元化的道路。一些大型医药流通企业之间的资本运作和并购重组日趋频繁，对于行业市场的研究也日益重视，特别是对行业发展的环境及客户需求变化方面。2、政策干预对医药流通行业的影响进一步深入，并将有效促进药品流通行业的科学发展。3、经济增长及老龄化对医药需求增加推动医药流通行业总体规模扩大。4、医药流通企业的发展进一步依赖于资本市场 5、医药消费习惯改变显示药品消费需求结构的变化趋势（四）竞争优势分析（四）竞争优势分析 商品品类齐全优势 公司日常经营的药品及其他保健、母婴相关商品品种达 1.3 万余种，其中药品有 8,000 余种。公司主要商品品类分为药品、健康用品及普通食品、医疗器械、日化用品、中药饮片等五大类产品，又在此五大类基础上细分为 1.3 万余种商品。涵盖日常基本所需大部分药品和家居日用品，商品品类齐全，个人客户可在公司药店选购到日常所需商品，极好的获得客户粘粘性。区域市场优势 公司位于防城港市，属于区域性医药零售企业，在当地具有一定的知名度。公司主要连锁零售门店以东兴市为中心辐射防城港市各个区市。防城港市是中国大陆海岸线的最西南端，面向东南亚，与越南接壤，是中国 25 个沿海主要港口之一，是链接中国到东盟、服务西部的物流大平台。目前，东兴市大部分商圈、社区均分布着鑫海大药房，在当地人心目中已具有一定的地位。因为地域的特殊性，受益于东盟自由贸易区，随着双边贸易总量的快速增长，流动人口也迅速增加，公司显现出一定的区域优势。完善的质量管理体系优势 公司一贯遵循 GSP 的标准，对各环节制定严格的管理标准；公司建成了标准仓库，内设药品常温区、药品阴凉区、中药饮片区、冷库、非药品区、复核区、待处理区、养护室等区域，定期对药品进行养护，进一步保障药品的质量。同时，公司利用计算机管理系统进行全链条管理，制定了健全的药品质量管理制度、岗位职责制度、药品验收服务管理制度等一系列相关制度，全面落实岗位责任制。公司实行统一药品进货渠道、统一药品价格、统一服务方式。所有药品均由公司统一采购，下属所有直营连锁门店均通过公司药品配送仓库统一调配，真正保证了药品的质量。优质的服务质量优势 公司为客户提供药品、医疗器械、日化用品、保健品等商品，同时也提供购药用药指导服务、保养咨询等咨询服务，为客户普及药品知识和保健、养生相关的知识。此外，公司还为客户免费提供量血压、测体温、小创口包扎、测血糖等人性化服务，最大程度地满足了客户的各种用药需求。独特的门店设计优势 公司重视客户的购药环境建设，各门店采用统一策划、统一标识、统一风格的外观设计。门店员工需穿着统一制服为客户提供优质服务。外观设计皆为醒目的绿色，既能给人以清新的感觉，又体现了购买公司药品是绿色、安全、放心的。此外，店里的商品均分类明细，对不同品类商品严格分区域摆放，主要分为购药区、咨询区和休闲区，为客户提供了宽敞、舒适、整洁的购药环境。优质的人才储备及团队管理 公司的管理团队有着长期的管理经验，工作状态稳定，并组建了一支药品零售经验丰富的核心销售广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 16 团队，具备有 GSP 要求的相关职称及工作技能，公司在人才培育上有完善的培训制度，人员采取一对一培训上岗，管理经验及销售能力复制能力很强，短时间内快速达到门店销售的需要，为今后的门店扩展人才的需求方面奠定了坚实基础，（五）持续经营评价（五）持续经营评价 报告期内，公司会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；主要财务、业务等经营指标健康；经营管理层、核心业务人员稳定；没有影响公司持续经营 的事项发生。因此，公司具有良好的持续经营能力。（六）扶贫与社会责任（六）扶贫与社会责任 无 二、未来展望（自愿披露）（一）（一）行业发展趋势行业发展趋势 随着中国经济的发展及人们健康意识的提高，医药消费习惯发生变化，非药品如保健品等的消费上升趋势明显。从 2010 中国卫生统计年鉴披露的 1998、2003、2008 年中国居民两周患病调查结果严重程度可反映出近十年来中国居民健康状况的变化。在平均两周患病率调查中，居民平均两周患病率有明显增加，每千人两周患病率平均 5 年增长 11.50%。从各年龄段来看，5-24 岁的儿童和少年平均两周患病率有明显下降，0-4 岁婴幼儿和 25-34 岁的青年平均两周患病率略有下降，35-44 岁的中青年平均两周患病率略有上升，45-54 岁的中年人群平均两周患病率明显增加，而平均两周患病率增加最快的是 65 岁以上的老年人，从 1993 年 25.00%增加到 2008 的 46.60%。疾病谱的变化导致药品消费需求结构发生变化。从疾病类别看，恶性肿瘤、良性肿瘤、营养和代谢疾病（糖尿病）、精神病、循环系统疾病（心脏病、高血压、脑血管疾病）和肌肉、骨骼结缔组织（类关节炎）有大幅增加，特别是糖尿病、高血压等常见病的患病率有成倍增加的趋势。常见病用药在零售终端的销售将有大幅度增长。（二）公司发展战略（二）公司发展战略 公司制定了中长期发展战略，将充分利用自身的信息化管理优势、门店建设以及品牌推广等丰富经验，逐步加强广西省内其他地区的连锁经营网络建设以扩大公司的竞争优势。（三三）经营计划或目标）经营计划或目标 公司未来将在发展好现有各大连锁药房的基础上，建设母婴馆、电商平台和专业的中草药市场等相关销售平台。（1）母婴馆 公司未来将扩大门店经营面积，建立母婴专区，引进品牌母婴类产品，品类多样，主要吸引母婴人群以扩充门店消费群体。因母婴消费群体具有其特殊性，使之区分于其他消费群体，其购买介入程度较高，而且目前随着二胎政策的放开，新一轮的“婴儿潮”将进一步促进公司未来发展。（2）电商平台 近年来，随着中国电子商务互联网技术及其相关应用的快速发展，依托实体门店开办的合法网上药店业务，将具良好的市场空间和广阔的发展前景。目前，公司在防城港地区拥有 34 家实体门店。在当今互联网发展格局下，众多医药零售企业都在大力发展药品电商平台，为消费者提供更加便利、安全的药品交易服务。在此背景下，公司未来将发展电商平台，打造药品零售公司网站，为公司的客户提供更加便利的药品购买服务。以东兴市为中心，扩展网站的服务范围，提供药品及相关周边产品的订购服务，为更多的消费者提供产品交易和咨询服务，打造东兴市地区线下和线上相结合的医药零售连锁企业。（3）专业的中药材市场 公司未来将着力打造中草药产业园区，是集中草药研发、生产、展示、销售于一体的产业园区，其主要包括中草药培育示范基地、中草药加工基地、中草药商贸城三个部分。中草药培育示范基地主要是研究、繁育中草药品种，并进行规模化的栽培、种植或养殖。中草药加工基地主要对中草药原材料进行萃取、蒸馏、压榨等方式的深加工，为市场贸易提供高品质和高层次的中草药材及制成品。中草药商贸城主要利用广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 17 东盟自由贸易区区域优势展示并销售中草药产品。（四）不确定性因素（四）不确定性因素 无 三、风险因素（一）（一）持续到本年度的风险因素持续到本年度的风险因素 1、药品安全风险、药品安全风险 公司专注于药品的直营连锁零售业务，所处行业对药品质量安全要求极高。尽管公司在经营过程中一贯遵循 GSP 的标准，对采购资质审核、产品验收入库、产品养护、运输等各个环节严格把控，以杜绝质量事故的发生，但如果公司在质量控制的某个环节出现疏忽，将可能会给患者的身体健康产生不利影响，公司也将承担相应责任，并会在经营方面面临一定的风险。应对措施：公司配备了具有丰富质量管理经营的工作人员，并制定了相关制度保证药品的采购、入库、保养等环节符合药品质量管理要求，从而形成了完善的质量保障体系和质量管理流程，保证公司药品安全。2、连锁门店管理风险、连锁门店管理风险 公司主营业务为药品连锁门店经营，随着公司门店数量增加、经营规模扩大，公司经营管理的复杂程度和管理难度将逐步提高，资产、人员、业务等方面的专业化的趋势也日益明显，这将对公司的采购供应、销售服务、物流配送、人员管理、资金管理等各环节提出更高的要求。若公司管理层素质及管理水平不能适应公司规模迅速扩张的需要，管理制度、组织模式不能随公司规模扩大而及时进行调整完善，实际经营中存在因管理不善导致连锁门店亏损并致关店之风险。应对措施：公司根据药品管理法、药品管理法实施条例和药品经营质量管理规范等相关法律规定要求，建立了统一的门店管理制度，门店管理制定就发货、仓储、配送、结算、人员选聘等方面制定规范。3、行业政策风险、行业政策风险 截至 2016 年度报告签署之日，公司已取得药品经营许可证、药品经营质量管理规范认证证书、医疗器械经营许可证、食品流通许可证及定点医疗机构资格等资质证书。公司经营的是医药产品，易受到国家以及地方有关政策的影响，特别是医疗卫生、医疗保障和医药流通体制改革的影响，医疗、医保及药品供应三大体制的改革将在深层次上改变医药流通领域的格局，引发医药市场的分化与重组。若行业政策和地方监管法律法规发生较大变化，公司经营业绩将受到影响。应对措施：公司未来将加强对行业政策的关注与解读，及时调整管理机制及销售策略，符合政策导向广西鑫海药业连锁股份有限公司 2016 年年度报告 公告编号：2017-002 18 的同时，降低对销售业绩的影响，同时对员工专业知识的培训，加强内部管理体制，从而能够及时作出应对。4、实际控制人控制不当的风险、实际控制人控制不当的风险 实际控制人郑晓持有公司 72.0339%股权，且担任公司董事长、总经理，能够对公司经营决策产生实质影响。若实际控制人利用其控制权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能给公司经营和其他少数权益股东带来风险。应对措施：公司将严格执行“三会”议事规则、关联交易决策相关制度，切实保护中小投资者的利益，避免公司被实际控制人不当控制。公司也将通过加强对管理层培训等方式不断增强控股股东及管理层的诚信和规范意识，督促其切实遵照相关法律法规经营公司，忠诚履行职责。公司将适时引进战略投资者，健全法人治理结构，完善法人治理机制，以防范实际控制人的不当控制。5、公司治理风险、公司治理风险 股份公司成立后，公司制定了较为完备的公司章程、“三会”议事规则、关联交易管理制度、对外投资管理制度、对外担保管理制度等治理制度，但由于相关治理机制建立时间较短，公司及管理层规范运作意识的提高、相关制度切实执行及完善尚需要一定过程。因此，公司短期内仍可能存在治理不规范、相关内部控制制度不能有效执行的风险。应对措施：公司将继续完善法人治理结构，并在中介机构的辅导和监督下，严格按照公司法、公司章程及相关规定规范运作，保障“三会”决议的切实执行。同时，公司管理层将加强学习，在日常经营管理中严格执行各项内部规章制度，使公司朝着更加规范化的方向发展。6、市场过于集中的风险、市场过于集中的风险 未来医药零售行业竞争将日益激烈。公司目前连锁门店