871227_2016_源和智能_2016年年度报告_2017-04-25.pdf

源和智能 NEEQ:871227 上海源和智能科技股份有限公司 Shanghai Youhe Intelligence Technology Co.,Ltd.年度报告 2016 公 司 年 度 大 事 记 公告编号：2017-008 1 目 录 第一节 声明与提示.3 第二节 公司概况.6 第三节 会计数据和财务指标摘要.8 第四节 管理层讨论与分析.10 第五节 重要事项.22 第六节 股本变动及股东情况.25 第七节 融资及分配情况.28 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.29 第九节 公司治理及内部控制.33 第十节 财务报告.49 公告编号：2017-008 2 释义 释义释义项目项目 释义释义 股份公司、源和智能、源和智能股份 指 上海源和智能科技股份有限公司 公司 指 上海源和智能科技股份有限公司 说明书、本说明书 指 上海源和智能科技股份有限公司公开转让说明书 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 管理办法 指 非上市公众公司监督管理办法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则(试行)国务院 指 中华人民共和国国务院 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 住建部 指 中华人民共和国住房和城乡建设部 挂牌、公开转让 指 公司股份在全国中小企业股份转让系统进行挂牌及公开转让 国融证券、主办券商 指 国融证券股份有限公司 律师事务所 指 上海市协力律师事务所 会计师事务所 指 众华会计师事务所(特殊普通合伙)公司高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 公司管理层 指 对公司决策、经营、管理负有领导职责的人员,包括董事、监事、高级管理人员 报告期 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 股东会 指 上海源和系统集成有限公司股东会 三会 指 股东大会(股东会)、董事会、监事会的统称 股东大会 指 上海源和智能科技股份有限公司股东大会 董事会 指 上海源和智能科技股份有限公司董事会 监事会 指 上海源和智能科技股份有限公司监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 公司章程 指 根据上下文意所需,当时有效的公司章程 关联公司 指 在资金、经营、购销等方面,存在着与公司直接或间接参股、拥有或控制关系、直接或间接地同为第三者拥有或控制其他在利益上具有关联关系的公司 上海合渊 指 上海合渊企业管理合伙企业(有限合伙)百缘智能 指 上海百缘智能控制系统有限公司 源和咨询 指 上海源和咨询有限公司 宏嘉投资 指 上海宏嘉投资股份有限公司 芜湖源和 指 芜湖源和系统集成有限公司 公告编号：2017-008 3 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)保证年度报告中财务报告的真实、完整。众华会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是与否是与否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 公告编号：2017-008 4 重要风险提示表 重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 公司治理机制不能有效发挥作用风险 公司系2016年3月新设立的股份公司,治理机制正在逐步建立并完善。未来随着公司规模进一步扩大,以及公司申请在全国中小企业股份转让系统挂牌,公司治理机制需要在更大范围发挥有效作用。挂牌对公司的信息披露工作提出更高要求,如公司不能快速实现内部治理机制高效化和制度化,或不能客观、及时披露信息,将影响公司生产运营和投资者权益。实际控制人不当控制的风险 公司的控股股东、实际控制人是自然人周志超,通过直接和间接合计持有公司股份 11,472,410 股,占股本总额的 44.81%,足以对股东大会、董事会的决议产生重大影响,同时,周志超为公司董事长、总经理,若未来控股股东、实际控制人利用其实际控制地位和管理职权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制,可能给公司经营和其他股东利益带来风险。政策变化风险 公司所处行业的发展在很大程度上依赖于城市化进程及房地产行业发展等因素。在国民经济发展的不同时期,国家的宏观经济调控政策也在不断调整。目前受国家对房地产行业政策调控等原因的影响,房地产行业的发展受到一定的限制。未来国家的房地产政策导向仍存在较大的不确定性,可能会对公司业绩增长造成一定影响。同时,虽然目前公司的主要业务符合国家的节能环保政策导向和建筑智能化的产业发展方向,但未来如果行业技术水平更新,相关政策调整,公司要顺应产业发展方向,做出技术和施工工艺等方面的调整,一定程度上会对公司的业务有所影响。行业无序竞争导致利润空间下降的风险 工程行业普遍采用招投标的形式获得项目,由于规模大、品牌好的开发商项目集中,本行业企业竞争愈发激烈,利润目标趋低,竞标过程中无序竞争、恶意竞争也无法避免。因此,公司可能会面临着行业竞争导致的利润空间下降的风险。项目分包的风险 公司各部门负责项目的承接、设计方案、预算管理、采购等环节,对于项目中的具体施工环节,公司委托符合要求的合作单位进行施工。报告期内,公司曾发生将部分工程项目的劳务作业分包给资质不齐全的工程施工队施工的情形。公司已建立相关管理制度等必要措施,包括对外协单位的劳务分包所需的资质在签约前进行审查,以避免将工程劳务分包给没有资质的外协单位。但是公司报告期内曾存在将非主要工程分包给资质不全协作方的情况,可能会对公司的经营造成不利影响。人才流失风险 高端人才的获取和人才的培养影响到整个企业的技术水平,公司人才方面的主要优势在于稳定的核心团队和团队在建筑智能化行业内多年的沉淀与积累,丰富的业务和管理经验保证了公司运行的高效稳定。由于目前市场上智能建筑方面高端人才人数相对稀少,因此人才流动在所难免,且人才重新获取较为困难,存在一定风险。偿债风险 2015 年 12 月 31 日、2016 年 12 月 31 日,公司资产负债率(母)分别为 75.78%、74.39%,资产负债率较高;同时公司同期流动比率 公告编号：2017-008 5 和速动比率偏低,分别为 1.30、1.30 和 1.00、1.16。高负债率和低流动性给公司带来一定的偿债风险。应收账款余额较大的风险 2015 年 12 月 31 日、2016 年 12 月 31 日公司应收账款余额分别为 5,922.81 万元、9,715.95 万元。公司在报告期内的应收账款余额及占营业收入的比重呈逐年增加的趋势。尽管公司的主要客户为实力较雄厚的大型房地产企业和建工企业,其资本实力强、信誉度高,历史上应收账款回款质量良好,应收账款发生大面积、大比例坏账的可能性较小;但由于公司应收账款数额较大,一旦发生坏账,将会对公司经营造成不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2017-008 6 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 上海源和智能科技股份有限公司 英文名称及缩写 Shanghai Youhe Intelligence Technology Co.,Ltd.证券简称 源和智能 证券代码 871227 法定代表人 周志超 注册地址 上海市闵行区紫东路 58 号第 3 幢 5 层 502 室 办公地址 上海市杨浦区长阳路 1568 号四季广场 16 号楼 202 室 主办券商 国融证券 主办券商办公地址 北京市西城区宣武门西大街甲 129 号金隅大厦 11 层 会计师事务所 众华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 陆士敏 莫旭巍 会计师事务所办公地址 上海市黄浦区中山南路 100 号金外滩国际广场 6 楼 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 高雪敏 电话 021-60716571 传真 021-60716571*388 电子邮箱 hryouhe.co 公司网址 http:/www.youhe.co 联系地址及邮政编码 上海市杨浦区长阳路 1568 号四季广场 16 号楼 202 室,200090 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 公司董秘办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2017 年 3 月 17 日 分层情况 基础层 行业（证监会规定的行业大类）I6520 信息系统集成服务 主要产品与服务项目 建筑智能化工程设计与施工和自主研发智能控制系统,其中自主研发智能控制系统包括智能化酒店管理系统和智能化家居系统。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 25,600,000 做市商数量 0 控股股东 周志超 实际控制人 周志超 四、注册情况 公告编号：2017-008 7 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 企业法人营业执照注册号 91310000703156546M 是 税务登记证号码 91310000703156546M 是 组织机构代码 91310000703156546M 是 公告编号：2017-008 8 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 161,833,652.64 106,373,924.44 52.14%毛利率 14.53%16.54%-12.15%归属于挂牌公司股东的净利润 6,246,876.60 4,295,604.13 45.42%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 5,332,702.85 3,875,890.99 37.59%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）21.71%21.58%0.60%加权平均净资产收益率（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）18.53%19.47%-4.83%基本每股收益 0.24 0.21 14.29%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 131,575,779.93 91,049,678.62 44.51%负债总计 97,876,128.04 68,996,903.33 41.86%归属于挂牌公司股东的净资产 33,699,651.89 22,052,775.29 52.81%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.30 1.10 18.00%资产负债率 74.39%75.78%-1.83%流动比率 130.41%129.63%0.60%利息保障倍数 20.41 18.70 9.18%三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-3,603,824.44 2,350,879.01-253.30%应收账款周转率 2.12 1.84 15.22%存货周转率 10.30 8.47 21.61%四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 44.51%12.17%265.74%营业收入增长率 52.14%-11.96%535.95%净利润增长率 45.42%-3.85%1279.74%五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 25,600,000 20,000,000 28.00%公告编号：2017-008 9 计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益,包括已计提资产减值准备的冲销部分-16,616.67 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 1,115,515.00 除上述各项之外的其他营业外收支净额 120,000.00 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,218,898.33 所得税影响数 304,724.58 少数股东权益影响额（税后）0.00 非经常性非经常性损益净额损益净额 914,173.75 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 单位：元 不适用 公告编号：2017-008 10 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析（一（一）商业模式商业模式 （一）销售模式 公司智能建筑业务主要分为信息系统集成工程和自主研发智能控制系统，根据两种业务的不同性质，采用不同的直接销售模式。1、信息系统集成工程 由于信息系统集成工程，即弱电承包业务，均为工程类项目，公司主要通过市场部参加客户的招标等方式，凭借自身的技术实力和综合优势获得项目合同，为客户提供个性化解决方案。公司在青岛、天津设有分公司，以经济和房地产相对发达的上海、沈阳、厦门、南京、无锡等城市为重点，聚焦各大开发商，与其建立长期稳固的合作关系。公司充分利用住建部设计、施工“双甲”资质、公安局安防一级资质，发挥公司技术实力、经营业绩等综合优势，通过现有优质项目品牌，建立广泛的业务信息渠道和良好的品牌形象，不断提升中标能力。2、自主研发智能控制系统 公司自主研发的智能化家居、酒店控制系统主要通过公司市场部对外建立业务渠道和客户关系网络，并收集与自身业务相关的项目信息，指派相关人员维系客户关系和跟踪工作，并通过直销的模式向客户推荐产品或服务。公司签署的招投标项目合同主要来自于两个方面：一是为政府、学校等事业单位服务，通过政府的招投标平台参与公开竞标，具体流程为客户通过合法招标机构挂标公示，公司随后制作标书参与公开竞标，一段时间后投标结果将公示，如若公司中标，则按业主合同模板签署并履行。二是为大型上市公司、国企等服务，一般运用邀请投标方式，通过企业自己的招标平台进行投标竞价。比如中国移动等大型国企均设有供应商竞价平台，并设有资格审查门槛，审查合格者方能成为其供应商，继而参与竞标。综上所述，公司所投的标的主要来自各市政府采购网以及各大型企业的采购平台，通过公开投标、邀请投标方式进行。报告期内，公司通过招投标获得的主要订单数量，金额及占当期销售收入比重的情况如下：A、来自于招投标项目的合同数量如下表所示：单位：个 公告编号：2017-008 11 招投标方式 2015 年 2016 年 公开竞标 2 28 邀请投标 50 52 总计 52 80 B、来自于招投标项目的合同收入比重如下表所示：单位：万元 分类名称 2015 年 2016 年 销售收入 106,373,924.44 161,833,652.64 公开竞标项目产生的收入 5,492,259.72 51,018,448.71 公开竞标项目产生收入的比重（%）5.16 31.53 邀请投标项目产生的收入 99,487,254.86 99,991,502.22 邀请投标项目产生收入的比重（%）93.53 61.79（二）采购模式 为确保工程及服务质量，公司对于工程中各系统用主要设备和主要辅助材料制定了严格的采购控制程序。工程中各系统用主要设备由工程项目技术主管按照工程计划编制采购计划；其他物品的采购要求由该物品的需求部门提供。采购人员负责收集整理采购资料，按照采购资料和计划进行采购，采购人员还负责收集供方的质量信息。技术部负责提供工程中各系统用主要设备的验收准则。工程项目技术主管负责对采购物资的数量、型号规格、外观进行检查，填写进货检验记录。在安装调试中发现质量问题的物质，工程项目技术主管应及时向采购部反应，由采购部向供方进行投诉和处理。（三）生产模式 1、信息系统集成工程 公司信息系统集成工程承包业务的生产模式以工程承包为主，按合同进行生产，采取集设计、采购、施工于一体的工程模式，是一种包括深化设计、设备采购、施工、安装、调试、试运行等一直到竣工交付使用的一体化模式。公司工程管理部负责工程质量管理、项目成本控制、项目实施及回款、分包商管理；成本合约部负责公司整体成本控制、合约管理、产品供应商管理以及项目工程中的各类设备、主材、辅材的采购实施及管理；对于项目中的具体施工环节，公司委托符合要求的合作单位进行施工。公司也单独承接智能化工程中的设计、咨询、规划、维保等专项业务。2、自主研发智能控制系统 针对自主研发智能控制系统业务，公司与客户进行初步沟通后，了解客户具体需求并为其提供选型与价格咨询，确定客户具体采购项目；随后采购部按照采购清单进行采购或定制；最终工程管理部负责统一安装调试、售后服务等环节。（四）研发模式 为保障研发项目高效、有序、顺利地实施，公司制定了完善的设计开发管理制度和流程（软件产品 公告编号：2017-008 12 设计和开发管理程序）。由研发部技术人员与公司进行项目需求方面的沟通，负责归纳、分析、确定需求，并与工程管理部进行项目能力的沟通，在满足相关法律法规要求的条件下，形成项目开发计划任务书，作为合同规定和项目实施的依据。研发部负责将研发过程中产生的资料归档保存。研发部与工程管理部充分沟通，根据项目的需求编制详细的项目开发计划任务书，包括产品的目标、运行环境、流程分析、划分的模块及功能需求等。由项目经理组织对项目开发计划任务书在系统目标、运行环境、业务流程描述、功能需求分析等方面进行确认，由总经理在项目开发计划任务书上签字确认。根据项目开发计划任务书，研发部明确项目经理，负责组织项目组成员编写软件概要设计说明书，确定软件系统的总体结构、子系统和主要模块的划分及系统功能，确定各子系统间和模块间的关系，定义各功能模块的接口，设计全局数据库、数据结构等。由项目经理组织相关技术人员对概要设计进行评审，评审内容主要包括：方案的可行性、适宜性和符合性。对评审过程中发现的问题，项目经理应组织项目组成员对设计方案进行修改，该设计方案必要时提交客户代表认可。通过评审后，文档交由质量管理部存档。项目组根据 软件概要设计说明书，负责对项目进行详细规划和设计，编写 软件详细设计说明书，包括详细的模块设计、模块间的关系、程序间的关系、数据处理流程、程序的输入和输出等。由项目经理组织，对该软件详细设计说明书的完整性、可行性、符合性等方面，在项目组内部进行评审，对于在评审过程中出现的问题，由项目经理组织项目组成员进行修改。最后评审通过交由研发部存档。项目组成员依据软件详细设计说明书进行软件编码，并进行单元测试。各功能模块开发完成后，研发部应进行单元测试，并对所发现的问题进行修改和重新测试：当整个系统的各功能模块开发完成后，研发部应对系统进行集成测试和整体联调，并对所发现的问题进行修改和重新测试。研发部经理必须编制软件测试验收大纲，对于出现的问题由项目组及时解决并做出记录，测试完成后，提交研发部。系统通过测试和试运行后，研发部提请公司验收，验证系统的功能和性能是否满足规定的要求，验收通过后归档。研发部根据对项目前后提供支持服务：如用户手册、操作说明、培训、数据导入、流程配置等。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 公告编号：2017-008 13 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 总体回顾总体回顾：1报告期内公司实现营业收入 161,833,652.64 元，同比增长 52.14%。其中，主营业务收入为161,833,652.64 元，占 100.00%。2 报告期内公司营业成本为 138,325,024.27 元，同比增长 55.80%，比同期营业收入的增幅高出 3.66个百分点。报告期内公司毛利率为 14.53%，同比下降 12.15 个百分点。3报告期内公司实现利润总额 6,799,959.81 元，实现归属于公司股东的净利润 6,246,876.60 元，同比增长 45.42%。4报告期内公司经营活动产生的现金流净额为-3,603,824.44 元，同比下降 253.30%，主要原因是主要是支付的其他经营活动有关的现金较大。支付的其他经营活动有关的现金较大的原因是 2016 年公司业务量开始扩张，导致当年的员工差旅费、办公费等费用相对较高。另外 2016 年度，公司完成股份制改造和新三板挂牌，当期支付的新三板推荐挂牌券商、律师、审计、评估等服务费增加。5报告期内，公司完成了股份制改造，建立健全公司的管理机制、进一步规范了公司财务制度、内控制度，整体提升公司企业治理及重大事项决策的水平。6报告期内公司不断优化调整公司结构，创新营销方法，积极探索智能化楼宇等新的业务增长点，提高传统业务的多次开发力度，持续提升客户对公司业务的依附度，实现了业务的快速有效扩张。7报告期内公司的业务主营方向未发生重大变化。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 161,833,652.64 52.14%-106,373,924.44-11.96%-营业成本 138,325,024.27 55.80%85.47%88,784,709.11-11.91%83.46%毛利率 14.53%-12.15%-16.54%-管理费用 12,892,855.68 49.36%7.97%8,631,784.30 1.25%8.11%销售费用-财务费用 372,373.04 183.72%0.23%131,244.59-72.74%0.12%营业利润 5,581,061.48 4.89%3.45%5,320,899.90-4.25%5.00%营业外收入 1,295,437.70 79.92%0.80%720,000.00 67.44%0.68%营业外支出 76,539.37-72.10%0.05%274,311.87 266,688.44%0.26%公告编号：2017-008 14 净利润 6,246,876.60 45.42%3.86%4,295,604.13-3.85%4.04%项目重大变动原因项目重大变动原因：1.营业收入 2016 年公司实现营业收入 161,833,652.64 元，同比增长 52.14%，主要原因为系上海地区 2015 年底至 2016 年上半年房价大幅度上升，房地产市场交易火热使得公司项目相应增加。此外，公司凭借渠道和资源优势，拓宽了市场。2.营业成本 2016 年公司实现营业成本 138,325,024.27 元，同比增长 55.80%，主要原因为公司营业收入稳步增长，成本相应增加。营业成本增长比率高于营业收入增长比率，主要原因为 2016 年 3 月国家税务局发布关于全面推开营业税改征增值税试点的通知（财政【2016】36 号）中规定：“建筑工程老项目（2016 年 4月 30 日前的建筑工程项目）适用简易计税方法，不可抵扣进项税。”公司老项目数量较多，无法抵扣进项税对公司的毛利率产生影响。3.管理费用 2016 年公司管理费用为 12,892,855.68 元，较上年同期增长 49.36%，主要原因为研发投入加大，且由于业务量的扩张公司积极引进发展急需的各类人才，期末在册员工人数增加 28 人，增幅 37.84%，此外，2016 年公司完成股份制改造和新三板挂牌，当期支付的新三板推荐挂牌券商、律师、审计、评估等服务费增加。4.财务费用 2016 年公司财务费用为 372,373.04 元，较上年同期增长 183.72%，主要原因为利息收入减少。5.营业外收入 2016 年公司营业外收入为 1,295,437.70 元，较上年同期增长 79.92%，主要原因为政府补贴手续办理周期的影响，报告期内公司收到的税收补贴比上年同期增加 110,000 元，此外，报告期内公司收到的保费补贴和利率上浮补贴比上年同期增加 285,515 元。6.营业外支出 2016 年公司营业外支出为 76,539.37 元，较上年同期降低 72.10%，主要原因为上年度公司因吴伯怀诉讼案件的预计负债 270,000.00 元。7.净利润 2016 年公司净利润为 6,246,876.60 元，较上年同期增长 45.42%，主要原因为公司业务扩张引起的。报告期内公司营业收入较 2015 年度增加了 55,459,728.20 元,增长 52.14%。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 161,833,652.64 138,325,024.27 106,373,924.44 88,784,709.11 其他业务收入-合计合计 161,833,652.64 138,325,024.27 106,373,924.44 88,784,709.11 按产品或区域分类分析按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 信息系统集成工程 150,897,195.98 93.24%93,636,026.18 88.03%自主研发智能控制系统 10,936,456.66 6.76%12,737,898.26 11.97%收入构成变动的原因收入构成变动的原因：收入构成并无明显变动。公告编号：2017-008 15 （3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-3,603,824.44 2,350,879.01 投资活动产生的现金流量净额-163,047.04 939,137.96 筹资活动产生的现金流量净额 7,349,709.53 -2,625,866.72 现金流量分析现金流量分析：2015 年度、2016 年度公司经营活动产生的现金流量净额为 235.09 万元、-360.38 万元。2016 年度的经营活动产生的现金流量净额负数较大，主要是支付的其他经营活动有关的现金较大。其原因是 2016年公司业务量开始扩张，导致当年的员工差旅费、办公费等费用相对较高。另外 2016 年度，支付的各项往来款及保证金较 2015 年度相对较高。2015 年度、2016 年度，公司投资活动产生的现金流量净额分别为 93.91 万元、-16.30 万元。2015年公司投资活动产生的现金流量净额较大主要原因系2015年公司收回在芜湖源和拥有的100.00万元投资款。2015 年度、2016 年度，公司筹资活动产生的现金流量净额分别为-262.59 万元、734.97 万元。2015年公司筹资活动产生的现金流量净额为负数，主要系 2015 年公司偿还了 2014 年银行贷款 1,000.00 万元，并新增银行贷款 770.00 万元；2016 年公司筹资活动产生的现金流主要系公司从银行新增贷款 1,000.00万元，偿还 2015 年银行贷款 770.00 万元，收到上海合渊投资款 540.00 万元。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 中先国际控股有限公司 13,031,239.12 8.05%否 2 上海大展投资管理有限公司 11,150,416.53 6.89%否 3 山西双明房地产开发有限公司 6,951,882.33 4.30%否 4 杭州高庆房地产有限公司 6,863,200.97 4.24%否 5 上海青东强制隔离戒毒所 6,823,228.83 4.22%否 合计合计 44,819,967.78 27.70%-注：如存在关联关系，则必须披露客户的具体名称。（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 上海先荣建筑劳务有限公司 12,638,700.69 11.65%否 2 上海通福电信工程有限公司 8,286,176.77 7.64%否 3 上海众恒信息产业股份有限公司 3,988,527.00 3.68%否 4 上海天诚线缆销售有限公司 2,488,080.55 2.29%否 5 天津市创安电子有限公司 2,397,221.00 2.21%否 合计合计 29,798,706.01 27.47%-注：如存在关联关系，则必须披露供应商的具体名称。（6）研发支出）研发支出与专利与专利 研发支出研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 公告编号：2017-008 16 研发投入金额 7,048,025.51 4,836,621.21 研发投入占营业收入的比例 4.36%4.55%专利情况专利情况：项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量 0 公司拥有的发明专利数量 0 研发情况：研发情况：报告期内，公司总共投入 7,048,025.51 元作为研发费用，其中智能家居环境监控管理系统投入1,149,221.56 元研发费用，共 9 名研发人员；智能视频及环境监控管理系统投入 1,425,323.13 元研发费用，共 9 名研发人员；智能物业和资产管理系统投入 2,631,901.62 元研发费用，共 7 名研发人员，智能一卡通及停车场管理系统投入 1,841,579.20 元研发费用，共 12 名研发人员。目前研发项目已结束。2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本年年期末期末 上年期末上年期末 占占总资总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 10,578,542.90 51.21%8.04%6,995,704.85 10.49%7.68%4.64%应收账款 97,159,586.74 75.50%73.84%55,361,254.65 2.45%60.80%21.45%存货 11,870,626.41-20.85%9.02%14,997,864.81 151.68%16.47%-45.23%长期股权投资 0.00 0.00%0.00%0.00 0.00%0.00%0.00%固定资产 1,539,825.97 228.53%1.17%468,702.48-34.20%0.51%127.34%在建工程 0.00 0.00%0.00%0.00 0.00%0.00%0.00%短期借款 10,000,000.00 29.87%7.60%7,700,000.00-23.00%8.46%-10.13%长期借款-0.00%0.00%-0.00%0.00%0.00%资产总计 131,575,779.93 44.51%-91,049,678.62 12.17%-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1.货币资金 报告期末货币资金余额 10,578,542.90 元，较 2015 年末 6,995,704.85 元上升 51.21%，主要原因为：报告期内公司业务扩张，资金需求增大，余额虽较大但是资金流转量和周转速度也相对大。2.应收账款 报告期末应收账款净额 97,159,586.74 元，较 2015 年末 55,361,254.65 元增长 75.50%，主要原因为：报告期内公司业务规模扩大，营业收入比上年同期净增加 55,459,728.20 元，应收账款相应会有所增加。公司现有客户主要集中于业务合作关系较好的企业，客户信用良好，发生坏账的可能性较小。3.固定资产 报告期末固定资产余额 1,539,825.97 元，较 2015 年末 468,702.48 元增长 228.53%，主要原因为报告期内公司新增原值 1,223,040.00 元的青岛证大大拇指商业广场 S0H0 办公楼一套。3、投资状况分析投资状况分析（1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 公告编号：2017-008 17 （2 2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 （三（三）外部外部环境环境的分析的分析 1、宏观环境：建筑智能化是指利用现代通信技术、信息技术、计算机网络技术、监控技术等，通过对建筑和建筑设备的自动检测与优化控制、信息资源的优化管理，实现对智慧城市管理中对建筑物的智能控制与管理，以满足用户对建筑物的监控、管理和信息共享的需求，从而使智能建筑具有安全、舒适、高效和环保的特点，并使得建筑再智慧城市建设过程中达到投资合理、适应智慧城市建设管理需要的目标。建筑作为城市最重要的组成成分，建筑的智能化涉及智慧城市建设的各个方面，涵盖了智慧城市中智慧交通、智慧医疗、智慧教育等智能化应用行业、以及平安城市（道路监控、村镇街道与小区监控安保）等一系列道路、社区、建筑物等城市重要载体。智能建筑是信息时代的必然产物，它是高新技术与现代建筑技术的巧妙结合，是众多学科、众多高新技术的综合集成。随着我国城镇化建设的大举推进，智能建筑的市场也不断扩大，给系统集成商带来了巨大的商机。智能建筑系统以满足建筑物的使用功能为目标，确保对各类系统监控信息资源的共享和优化管理，并且应以建筑物的建设规模、业务性质和物业管理模式等为依据，建立实用、可靠和高效的信息化应用系统，以实施综合管理功能。2、我国建筑智能化的竞争格局按行业发展历程，经过初始阶段（1990-1995 年）、普及阶段（1996-2000年）、发展阶段（2000-2010 年），目前建筑智能化行业的现状已进入第四个阶段持续发展阶段：该阶段随着国家对建筑节能标准不断提高，在继续大力发展二三线城市智能化基础上，开始逐步探索农村、生态园、工业区的建筑节能工作，智能化技术逐渐往物联网化方向发展。建筑智能化与建筑节能的结合更加紧密，节能改造将成为智能化发展的另一个发展方向。（四（四）竞争优势竞争优势分析分析 1、报告期内，公司于2016年3月22日完成股改，2017年3月17日成功挂牌“新三板”。以股改和申报“新三板”为契机，公司全面梳理修订、补充完善各项规章制度，加强公司治理、提高经营能力。2、报告期内，公司不断优化调整公司结构，创新营销方法，积极探索智能化楼宇等新的业务增长点，提高传统业务的多次开发力度，持续的提升客户对公司的业务的依附度，实现了业务的快速有效扩张。3、报告期内，公司取得了6项软件著作权，对享受有关税收、知识产权、融资、人才吸引等都具有良好的作用。4、报告期内，公司顺利通过环境管理体系（ISO 14001:2015）与职业健康安全管理体系（OHSAS 18001:2007）的认证，质量管理体系（ISO 9001：2015)的改版及监督审核，对企业质量管理现状有了更强 公告编号：2017-008 18 更具体的了解和认识，强化了品质管理，提高了企业效益，增强了客户信心，更有利于扩大市场份额。（五（五）持续经营持续经营评价评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，能够保持良好的独立自主经营能力，公司业绩稳步增长。公司内部控制体系运行良好，经营管理团队和核心业务人员稳定，公司资产负债结构合理，具备持续经营能力，不存在影响持续经营能力的重大不利风险。（六（六）扶贫与社会责任扶贫与社会责任 无 （七七）自愿披露自愿披露 无 二、未来展望（自愿披露）（一）（一）行业发展趋势行业发展趋势 我国建筑智能化的竞争格局按行业发展历程，经过初始阶段（1990-199