871257_2016_五洋通信_2016年年度报告_2017-04-26.pdf

公告编号：2017-003 证券简称：五洋通信证券简称：五洋通信 证券代码：证券代码：871257871257 主办券商：招商证券主办券商：招商证券 重庆五洋通信股份有限公司 Chongqing Wuyang Communication Technology Co.,Ltd 五洋通信 NEEQ:871257 年度报告 2016重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 2016 年 6 月 29 日，股份公司全体发起人召开股份公司创立大会暨首届股东大会，一致同意以有限公司截至 2015 年 12 月 31 日经审计的账面净资产折合股本 4,000 万股成立股份公司。2016 年 7 月 27 日取得了重庆市工商行政管理局潼南区分局换发的营业执照，完成整体变更为股份有限公司。2016 年 12 月 13 日，公司完成了股份制改制之后的第一次股票发行，以 1.5 元/股价格发行股票 555 万股。新增资本由 29 名新增股东以及刘曌、杨圣光、代平江 3 名原股东认购，公司注册资本由 4,000 万元变更为 4,555 万元。2016 年 3 月，公司与中国移动通信集团新疆有限公司乌鲁木齐市分公司签订了乌鲁木齐市分公司家客业务、聚类市场合作框架协议，根据所签订协议的主要内容，工程承担项目全部投资，所投资建设项目在获得通信运营商验收审计后按审计金额分几年支付，并按投资金额每年支付一定比例的投资回报。该业务合同的签订有利于公司开展“通信设施第三方投资建设”模式，对公司未来几年保持较高业绩增长及提高毛利率具有重要作用。2016 年 12 月 30 日，公司取得了全国中小企业股份转让系统有限责任公司出具的编号为 GP2016120176 的受理通知书，公司报送的在全国中小企业股份转让系统挂牌的申请材料获得受理。重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 目目 录录 第一节 声明与声明与提示提示 第二节 公司概况公司概况 第三节 主要会计数据主要会计数据和关键指标和关键指标 第四节 管理层管理层讨论与分析讨论与分析 第五节 重要事项重要事项 第六节 股本股本、股东情况、股东情况 第七节 融资融资情况情况 第八节 董事董事、监事、高级管理人员及员工、监事、高级管理人员及员工情况情况 第九节 公司公司治理及内部控制治理及内部控制 第十节 财务报告财务报告 重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 释义 除非除非本本报告报告另有所指，下列简称具有如下含义：另有所指，下列简称具有如下含义：释义释义项目项目 释义释义 五洋通信、公司、本公司、股份公司 指 重庆五洋通信股份有限公司 五洋有限、有限公司、股份公司前身 指 重庆五洋通信设备有限公司、重庆五洋通信技术有限公司 中国优通 指 中国优通控股有限公司（香港上市公司，股份代码：8232）河北昌通 指 河北昌通通信工程有限公司 中国移动 指 中国移动通信集团公司 中国电信 指 中国电信集团公司 中国联通 指 中国联合网络通信集团有限公司 中国铁塔 指 中国铁塔股份有限公司 证监会 指 中国证券监督管理委员会 工信部 指 中华人民共和国工业和信息化部 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 主办券商、招商证券 指 招商证券股份有限公司 挂牌、本次挂牌 指 公司股份在全国股份转让系统挂牌 挂牌转让 指 公司股份在全国股份转让系统挂牌并公开转让 报告期 指 2016 年度 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 三会 指 股东大会、董事会和监事会 股东大会 指 重庆五洋通信股份有限公司股东大会 董事会 指 重庆五洋通信股份有限公司董事会 监事会 指 重庆五洋通信股份有限公司监事会 高级管理人员 指 公司总经理、财务总监、董事会秘书、技术总监、营销总监 重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 管理层 指 公司董事、监事及高级管理人员 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公司章程、章程 指 最近一次被公司股东大会批准的重庆五洋通信股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 通信网络 指 为分处异地的用户之间传递信息的系统。其功能是以用户满意的程度沟通网中任意两个或多个用户之间的信息 基站 指 公用移动通信基站，是无线电台站的一种形式，是指在一定的无线电覆盖区中，通过移动通信交换中心，与移动电话终端之间进行信息传递的无线电收发信电台 网络维护 指 通过专业的维护技术方案和手段，将通信网络的故障率控制在极小的值并保障通信网络各项技术指标的实现，以及因通信网络周边的施工和自然灾害等造成的光缆线路、通信管道的整改维护 三网融合 指 三网融合是指电信网、广电网和互联网三大网络通过技术改造，能够提供包括语音、数据、图像等综合多媒体的通信业务 SDH 指 一种将复接、线路传输及交换功能融为一体、并由统一网管系统操作的综合信息传送网络 2G 指 第二代移动通信技术 3G 指 第三代移动通信技术 4G 指 第四代移动通信技术 注：本报告使用金额单位均为人民币元或人民币万元。本报告任何表格中若出现总数与所列数值总和不符，均由四舍五入所致。重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。天健会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否【重要重要风险提示风险提示表表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、毛利率下降的风险 2016 年、2015 年度和 2014 年度，公司的综合毛利率分别为 17.47%、19.51%和 27.59%，下降幅度较大，主要由于公司系统集成业务毛利率下降导致。公司 2016年和 2015 年度系统集成业务毛利率分别为 15.49%、19.66%和 34.96%，中标价格下降以及项目施工成本增加是导致公司系统集成业务毛利率大幅下降的主要原因。未来如果中标价格继续降低或者低毛利业务规模扩大，可能发生公司综合毛利率降低的风险。2、劳务采购成本较大的风险 报告期内，对于项目中非核心的、需要大量非技术型简单劳动力完成的工序，公司全部采用向劳务公司采购劳务来完成，公司派遣管理及技术人员进行现场管理验收，施工劳务人员接受本公司的监督指导，公司的核心业务环节不涉及劳务采购。未来，随着公司业务规模的扩大，项目质量控制的难度将进一步增加，若公司项目现场管理不到位，技术服务不能得到有效保障，将面临一定的项目质量风险。3、客户集中的风险 报告期内，本公司主要客户为中国移动通信集团重庆有限公司、新疆中海诚通讯有限公司、中国通信建设重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 第五工程局、中国电信股份有限公司等，2016 年度、2015年度和 2014 年度公司前五名客户的收入分别为80,752,777.62 元、70,245,899.31 元和 64,078,362.40 元，占当期营业收入的比例分别为 88.71%、81.20%和92.19%，存在客户集中度较高的风险。如果主要客户的经营状况发生变化或转向其他竞争对手，公司收入大幅下降，则会影响公司盈利的稳定性，导致公司业绩下滑。4、业务区域集中的风险 报告期内，公司主要的业务区域为重庆、新疆地区，存在业务区域集中的风险。如果区域市场环境变化或者需求饱和，而且公司不能开发新业务区域的情况下，则会对公司盈利和业绩产生较大的影响。5、供应商集中风险 报告期内，公司对外采购主要为对外劳务采购，前五名供应商均为劳务供应商。由于市面上同类型的劳务公司众多，供应商集中的风险不会对公司业务产生重大不利影响。6、市场竞争加剧的风险 随着国内通信行业的快速发展，通信技术服务市场化程度的不断提高，通信技术服务行业内企业的竞争加剧。另外，随着电信运营商集中采购和公开招标政策的普遍执行，外部市场环境更加公开透明，行业内公司可能在未来的招投标中面临竞争对手更低报价的风险。若公司不能在服务质量、技术创新、技术研发、客户维护等方面增强竞争力，未来可能面临较大的竞争压力。7、应收账款余额较大的风险 2016 年 12 月 31 日、2015 年 12 月 31 日和 2014 年12月31日，公司应收账款余额分别为81,665,170.66 元、88,727,114.11 元和 42,286,361.85 元，占当期资产总额的比例为 75.44%、82.71%和 59.90%，应收账款余额较大且占当期资产总额的比例较高。公司应收账款主要为电信运营商，虽然应收账款账龄主要集中在一年以内，若公司主要客户面临市场竞争压力或者经营状况产生重大不利影响，将影响公司应收账款的及时收回，给公司正常经营及业务扩张带来不利的影响，公司将面临应收账款的坏账风险。8、用工成本上涨的风险 公司主营业务为传输光缆、基站设备、室内信号覆盖、小区宽带等通信系统集成；光缆、基站、铁塔等通信网络一体化维护及通信设施迁移和改建服务；通信设施第三方投资建设服务，根据业务特点，公司业务成本主要为人力用工成本。2016 年度、2015 年度和 2014 年度，公 司 营 业 成 本 分 别 为75,132,620.22 元、69,628,885.05 元和 50,327,295.54 元，基本上都为人力成本（包括劳务采购成本和自有员工成本）。国内人力成本上升已成为趋势，未来若人力成本上升过快，将会对公司人力成本控制带来压力，导致公司用工成本增加，重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 盈利能力降低。9、近两年实际控制人变更 由于河北昌通的进入和退出，导致有限公司控股权发生变更，造成有限公司实际控制人发生变更。2013 年5 月，刘治勇将其持有有限公司 51%股权转让给河北昌通后，河北昌通成为有限公司控股股东，姜长青成为有限公司实际控制人。2015 年 10 月，河北昌通将其持有有限公司 51%转让给刘治勇和祝聪，河北昌通退出。转让后，刘治勇父女合计持有有限公司 70%股权，刘治勇与刘曌成为有限公司共同实际控制人。虽然近两年公司实际控制人发生变更，但未产生股权纠纷或潜在纠纷，未对公司管理团队、经营业务、公司治理、经营业绩以及持续经营能力等方面产生重大不利影响。10、通信信息网络系统集成企业资质停办的风险 根据中国通信企业协会通信工程建设分会文件（工建分综字20155 号）关于停止受理通信建设企业资质申请的通知决定，停止受理通信建设监理企业资质、通信信息网络系统集成企业资质、通信用户管线建设企业资质、通信建设项目招标代理机构资质（以下简称通信建设企业资质）的申请工作。重庆市电信行业协会通信建设专业委员 2016 年 4 月 18 日会议纪要：同意在中国通信企业协会暂停通信建设企业资质认证工作期间，由重庆市电信行业协会通信建设专业委员会对本市有需求的通信建设企业开放受理通信建设企业资质认证延续审核，审核通过后，原有资质在重庆范围内继续有效，有效期延长 1 年（自资质到期之日起计算）。资质证书期满后，中国通信企业协会通信工程建设分会是否重新开始受理通信建设监理企业资质、通信信息网络系统集成企业资质、通信用户管线建设企业资质、通信建设项目招标代理机构资质（以下简称通信建设企业资质）的申请工作无法预知。本期重大风险是否发生重大变化：否 重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 第二节第二节 公司公司概况概况 一、基本信息 公司中文全称 重庆五洋通信股份有限公司 英文名称及缩写 Chongqing Wuyang Communication Technology Co.,Ltd 证券简称 五洋通信 证券代码 871257 法定代表人 刘治勇 注册地址 重庆市潼南区梓潼街道办事处金潼大道 119 号（健能绿都 1 号楼2 层 7 号附 2 号）办公地址 重庆市渝北区食品城大道 18 号（重庆广告产业园）A5 栋 2 层 主办券商 招商证券股份有限公司 主办券商办公地址 深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38-45 层 会计师事务所 天健会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 李青龙、文永丽 会计师事务所办公地址 杭州市西溪路 128 号 9 楼 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 王玲 电话 023-88959066 传真 023-86186199 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 重庆市渝北区食品城大道 18 号（重庆广告产业园）A5 栋 2 层 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2017-03-29 重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 分层情况 基础层 行业（证监会规定的行业大类）软件和信息技术服务业（I65）主要产品与服务项目 传输光缆、基站设备、室内信号覆盖、小区宽带等通信系统集成；光缆、基站、铁塔等通信网络一体化维护及通信设施迁移、改建等综合服务；通信设施第三方投资建设服务。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）45,550,000 做市商数量-控股股东 刘治勇 实际控制人 刘治勇、刘曌 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码（三证合一）915001077453051839 是 2016 年 6 月 29 日，股份公司全体发起人召开股份公司创立大会暨首届股东大会，一致同意以有限公司截至 2015 年 12 月 31 日经审计的账面净资产折合股本 4,000 万股成立股份公司。2016 年 7 月 27 日取得了重庆市工商行政管理局潼南区分局换发的营业执照，公司注册资本从 1,200 万元变更为 4,000 万元，公司的性质由有限责任公司变更为股份有限公司。2016 年 11 月，公司发行股票 555 万股，注册资本由 4,000 万元变更为 4,555 万元。公司于 2016 年 12 月 13 日取得了重庆市工商行政管理局潼南区分局换发的统一社会信用代码的营业执照。重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 第第三三节节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 91,037,103.40 86,502,066.00 5.24 毛利率%17.47 19.51-归属于挂牌公司股东的净利润 9,703,463.25 8,875,398.49 9.33 归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 9,815,149.13 8,883,618.93 10.49 加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）20.36 28.03-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）20.60 28.06-基本每股收益 0.24 1.48-83.78 二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 108,257,587.77 107,278,776.49 0.91 负债总计 48,122,275.51 65,171,927.48-26.16 归属于挂牌公司股东的净资产 60,135,312.26 42,106,849.01 42.82 归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.32 3.51-62.39 资产负债率%44.45 60.75-流动比率 2.23 1.64-利息保障倍数-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 6,804,431.34-15,389,511.14-重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 应收账款周转率 1.09 1.32-存货周转率 87.09 23.93-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%0.91 51.96-营业收入增长率%5.24 24.46-净利润增长率%9.33-16.60-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 45,550,000 12,000,000 279.58%计入权益的优先股数量 0 0-计入负债的优先股数量 0 0-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益-2,177.49 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-129,081.78 非经常性损益合计非经常性损益合计 -131,259.27 所得税影响数-19,573.39 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 -111,685.88 重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、经营分析（一）（一）商业模式商业模式 公司所属行业为通信网络技术服务行业，通信网络技术服务行业是指通信设备供应商、系统集成商和其他专业技术服务提供商在通信运营商网络建设前、建设中及建设后提供的各类通信设备和技术服务。公司目前以通信系统集成、通信网络维护和通信设施第三方投资建设三大业务板块为主的综合通信技术服务业务。公司的主要客户为中国移动、中国联通、中国电信等通信运营商。通信系统集成主要是根据通信运营商的通信网络规划方案，为其提供 2G、3G、4G 等通信网络各个层次的工程设计、安装调试及项目管理,主要有基站设备建设、传输线路建设、室内信号覆盖建设、小区宽带建设等。通信网络维护主要是针对 2G、3G、4G 等通信网络设施的运行管理、例行检修及故障处理等全方位的专业技术服务，主要有日常性基础维护、应急抢险和通信保障三种形式，工作内容涉及：站房及资产管理、备品备件管理、文档及资料管理、日常维护、故障处理、例外事件配合等。通信设施第三方投资建设是近年兴起的一种网络建设模式，通信运营商通过与第三方公司合作，由第三方公司投资建设小区宽带等通信设施，通过收费分成等方式支付第三方公司投入成本。在此模式下，第三方公司根据设计需求及工程规范，自主投资采购原材料及劳务，建设满足要求的项目交付给通信运营商使用。公司的主要收入来源于通信系统集成和综合维护，以后将进一步加强通信设施第三方投资建设业务的拓展，提高公司盈利水平。在报告期内，公司的商业模式较上年度没有发生重大的变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否（二）（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 总体回顾总体回顾：2016 年公司管理层坚持贯彻企业愿景，不断巩固业务基础，扩大优势业务规模，持续拓宽业务领域，加强风险管理，经营业绩同比小幅增长，收入与利润迈上新台阶，公司取得了历史上最好经营业绩。报告期内，实现经营收入 91,037,103.40 元,比上年同期增长 5.24%；利润总额 11,459,936.06 元，同比增长了 8.38%；净利润 9,703,463.25 元，同比增长了 9.33%。总资产为 108,257,587.77 元，同比增长了 0.91%；净资产为 60,135,312.26 元，同比增长了42.82%。与去年相比，销售收入和销售利润保持增长。主要得益于：（1）国务院不断出台政策，加快高速宽带网络建设，促进提速降费。运营商加快了网重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 络基础设施的建设步伐，报告期内通信运营商 4G 网络、光纤宽带投资迅猛增长,电信业固定资产投资呈现了快速增长的态势；（2）公司积极开拓省外市场，获得初步成效。2016 年公司在传统重庆业务区的基础上，成功开拓云南、新疆等省，并在新疆市场取得了较好的业绩。报告期内，公司积极强化内部管理、加强与行业主管部门的沟通，追踪政策方向、提升核心竞争力。纵观外部政策环境、行业业务发展特点以及自身能力建设，公司对整体发展态势保持相对乐观。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比变动比例例%占营业收占营业收入的比入的比重重%金额金额 变动比变动比例例%占营占营业收业收入的入的比比重重%营业收入 91,037,103.40 5.24 100.00 86,502,066.00 24.46 100.00 营业成本 75,132,620.22 7.90 82.53 69,628,885.05 38.35 80.49 毛利率%17.47-19.51-管理费用 3,453,333.45-3.18 3.79 3,566,717.62-14.46 4.12 销售费用 422,515.10 160.69 0.46 162,076.68-11.87 0.19 财务费用 9,032.92 186.42 0.01 3,153.71-227.25 0.00 营业利润 11,591,195.33 9.54 12.73 10,581,230.79-16.61 12.23 营业外收入 2,770.00-76.37 0.00 11,723.00-0.01 营业外支出 134,029.27 599.69 0.15 19,155.50 54.43 0.02 净利润 9,703,463.25 9.33 10.66 8,875,398.49-16.60 10.26 项目重大变动原因项目重大变动原因：1、销售费用销售费用：2016 年公司销售费用为 422,515.10 元，比上年同期增加了 260,438.42 元，同比增长 160.69%，主要是公司 2016 年积极拓展其它区域市场所致。公司 2016 年新增云南、新疆业务区，并在新疆业务区取得较大的业绩增长。2、财务费用财务费用：2016 年公司财务费用为 9,032.92 元，比上年同期增加了 5,879.21 元，同比增长 186.42%，主要由于公司手续费支出增加同时利息收入减少导致。3、营业外收入：营业外收入：2016 年营业外收入比上年同期减少 8,953.00 元，主要是由于上期收到政府补助导致。4、营业外支出营业外支出：2016 年公司营业外支出未 134,029.27 元，比上年同期增加了 114,873.77 元，同比增长 599.69%，主要是公司本期增加税收滞纳金 131,851.78 元。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 项目项目 本期收入金本期收入金额额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 91,037,103.40 75,132,620.22 86,502,066.00 69,628,885.05 其他业务收入 0.00 0.00 0.00 0.00 合计合计 91,037,103.40 75,132,620.22 86,502,066.00 69,628,885.05 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比收入比例例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%系统集成 43,283,382.65 47.54 47,146,632.65 54.50 综合维护 47,753,720.75 52.46 39,355,433.35 45.50 合计 91,037,103.40 100.00 86,502,066.00 100.00 收入构成变动的原因收入构成变动的原因：1、公司 2016 年及 2015 年主营业务收入占比均为 100%，未发生其他业务收入，主营和其他业务构成未发生变化。2、公司 2016 年业务类别构成较 2015 年相比，系统集成占营业收入比例下降 6.98%，而综合维护占营业收入的比例上升 6.98%，未发生较大变化。由于目前处于 4G 业务发展后期，导致综合维护类业务占比有所增加。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 6,804,431.34-15,389,511.14 投资活动产生的现金流量净额-293,581.53-156,419.00 筹资活动产生的现金流量净额 8,325,000.00 7,000,000.00 现金现金流量分析：流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额较上期增加了 22,193,942.48 元，主要是因为：（1）本年度收入的持续增加导致本公司利润增加，由 2015 年度净利润 8,875,398.49 元增加至 2016 年度 9,703,463.25 元，利润的增加使得本年度经营活动产生的经营活动现金流入增加；（2）本年积极收回应收账款，在收入由增加 4,535,037.40 元的情况下，应收账款降低了 6,837,538.09 元。（3）公司本年度清理关联方资金占用导致收到的其他与经营活动有关的现金增加。本期公司经营活动产生的现金流量净额为 6,804,431.34 元，净利润为 9,703,463.25 元，两者差异 2,899,031.91 元，主要是存货增加 567,707.88 元、经营性应收项目的减少14,932,450.71 元和经营性应付项目的减少 17,232,037.39 元。2、投资活动产生的现金流净额降低主要是因为 2016 年购买固定资产等较上年有增加。3、筹资活动产生的现金流量增加主要是 2016 年公司改制后进行了一次定向发行，发行股票 555 万股，吸收投资收到的现金为 8,325,000.00 元。重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 （4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序序号号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关是否存在关联关系联关系 1 中国移动通信集团重庆有限公司 36,711,908.24 40.33 否 2 新疆中海诚通讯有限公司 21,784,268.47 23.93 否 3 中国通信建设第五工程局 13,909,307.71 15.28 否 4 中国电信股份有限公司 5,517,987.16 6.06 否 5 中国铁塔股份有限公司 2,829,306.04 3.11 否 合计合计 80,752,777.62 88.71 -应收账款联动分析：应收账款联动分析：公司 2016 年实现营业收入 91,037,103.40 元，较上年同期增加4,535,037.40 元，同比增加 5.24%。报告期末应收账款余额 80,245,870.46 元，较上年同期减少 6,837,538.09 元，同比减少 7.85%。主要因为本期积极收回应收款项，回款情况较好导致。报告期内，收入确认和应收账款会计政策未发生变更，对客户的信用政策未发生变化。公司营业收入与应收账款余额均变动幅度均处于合理范围，应收账款余额的变动与营业收入的变动具有联动可比性。（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序序号号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关是否存在关联关系系 1 四川大宇建筑劳务有限公司 61,849,901.02 82.32 否 2 重庆上徳建筑劳务有限公司 5,916,138.46 7.87 否 3 重庆丰豪建筑劳务有限公司 4,184,012.24 5.57 否 4 重庆七八九建筑劳务有限公司 665,507.69 0.89 否 5 重庆琦润建筑劳务有限公司 649,934.98 0.87 否 合计合计 73,265,494.39 97.51 -（6）研发支出）研发支出与专利与专利 研发支出研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额-研发投入占营业收入的比例-专利情况专利情况：重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量 6 公司拥有的发明专利数量 1 研发情况：研发情况：公司设立了市场研发部，整合公司的研发力量，承担公司的市场调研和研发管理组织工作，为公司业务发展提供技术支撑。公司的研发方向主要分为基于通信系统集成业务的新型通信技术的开发创新和基于通信网络的物联网技术应用及解决方案的开发两大类。报告期内，公司投入多名研发人员对新型通信设施进行研发，取得了专利号为：ZL201520933627.2 的“房能耗采集系统”，专利号为 ZL 201520935116.4 的“卷轴式过滤器及空调”，专利号为 ZL201520896740.8 的“水帘式冷风机及机房温度控制系统，专利号为ZL201520911858.3 的”空调送风装置“多项实用新型专利和正在申请的”防鼠蝶形光缆“的发明专利。公司这些专利主要为施工工艺的创新，主要源于项目管理人员在大量的工程施工案例中进行不断的归纳、总结，所以并未产生单独的研发支出。同时，公司和重庆邮电大学共同成立了“物联网应用技术研究中心“，专门研究基于通信网络的物联网技术应用及解决方案，结合公司多年通信基础网络建设的经验，开发视频监控、智能控制、定位、自动生产、信息传播等系统。公司依托长期储备的通信系统集成技术及互联网技术开发了幼儿园直播系统“宝贝在线”，主要对目前较为普遍的幼儿园监控系统、家园互动平台、幼儿教育资源等功能进行了系统整合，公司开发该视频直播系统具有专业的光纤网络：针对目前直播软件视频质量差的问题，公司和本地通信运营商合作，自建光纤网络，投资成本低，运营成本低，还能提供高速上行带宽，提供优质的视频。2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本年年期末期末 上年期末上年期末 占占总资总资产比重产比重的增的增减减%金额金额 变动变动 比例比例%占总资占总资产的产的比比重重%金额金额 变动变动 比例比例%占总资占总资产的产的比比重重%货币资金 18,453,681.89 410.08 17.05 3,617,832.08-70.26 3.37 13.67 应收账款 80,245,870.46-7.85 74.12 87,083,408.55 109.62 81.17-7.05 存货 1,146,547.19 98.08 1.06 578,839.31-88.95 0.54 0.52 长期股权投资-固定资产 396,606.71 84.00 0.37 215,548.32 32.41 0.20 0.17 在建工程-短期借款-长期借款-资产总计 108,257,587.77 0.91 100.00 107,278,776.49 51.96 100.00-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、本年度货币资金较上期增加了 14,835,849.81 元，增长幅度为 410.08%，主要因为一方面由于利润增加、积极收回应收账款、清理关联方资金占用等因素导致经营活动产生的现重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 金流量净额较上期增加了 22,193,942.48 元，另一方面公司新发行了 555 万股股票，筹资活动产生的现金流量净额 8,325,000.00 元。2、本年度存货增加，主要由于 2016 年下半年新增部分工程未完工，不能结转收入，将所产生的成本列入存货所致。由于上年度存货金额较小，导致增幅变动比例较大。3、固定资产：本年度固定资产增加主要由于公司泸州分公司因为业务发展的需要，购置了两台载货汽车所致。由于上年度固定资产金额较小，导致增幅变动比例较大。3、投资状况分析投资状况分析（1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无（2 2）委托理财及衍生品投资情况）委托理财及衍生品投资情况 无（三）（三）外部外部环境环境的分析的分析 由于历史原因，在 2000 年以前我国通信行业市场化程度不高。随着我国通信体制改革的不断深入，国家通过一系列分拆和重组，形成了中国移动、中国联通、中国电信三大运营商三足鼎立的局面。2016 年 5 月，中国广电获得工业和信息化部颁发的基础电信业务经营许可证，成为第四大基础电信运营商，全面推进三网融合，进一步促进市场竞争。另外，随着中国铁塔股份有限公司的成立以及民间资本参与电信建设，通信行业的市场化程度不断提高。电信市场化程度的不断提高，有利于通信网络技术服务行业的繁荣发展和充分竞争。2016 年 12 月 15 日，国务院发布“十三五”国家信息化规划。规划指出：到 2020 年，“数字中国”建设取得显著成效，信息化发展水平大幅跃升，信息化能力跻身国际前列，具有国际竞争力、安全可控的信息产业生态体系基本建立。信息领域核心技术设备自主创新能力全面增强，新一代网络技术体系、云计算技术体系、端计算技术体系和安全技术体系基本建立。集成电路、基础软件、核心元器件等关键薄弱环节实现系统性突破。5G 技术研发和标准制定取得突破性进展并启动商用。云计算、大数据、物联网、移动互联网等核心技术接近国际先进水平。部分前沿技术、颠覆性技术在全球率先取得突破，成为全球网信产业重要领导者。“宽带中国”战略目标全面实现，建成高速、移动、安全、泛在的新一代信息基础设施。4G 网络覆盖城乡，网络提速降费取得显著成效。国家政策对通信行业的支持以及全球通信市场的发展都给公司的业务带来了跨越式发展的契机，通信基础设施建设是整个通信行业发展的基石，也是刚性需求，因此在未来整个行飞速发展的宏观环境下也会给公司全业务的发展带来良好的推动。（四）（四）竞争优势竞争优势分析分析 公司具备重庆市住房和城乡建设厅颁发的“通信工程施工总承包三级、电子与智能化专业承包二级”等资质；中国通信业协会颁发的通信用户管线建设企业资质证书；中国通信行业协会颁发通信信息网络系统集成企业乙级资质；重庆市公共安全技术防范协会颁发重庆市安防工程从业资质证书，为相关专业项目承包施工的必备条件。公司长期从事传输光缆、基站设备、室内信号覆盖、小区宽带等通信系统集成；光缆、基站、铁塔等通信网络一体化维护及通信设施迁移、迁移、改建等综合服务。通过多年研究和实践，已拥有防鼠型蝶形光缆、新风空调机房节能技术、水帘式冷风机及机房温度控制系统等六项实用新型专利、一项发明专利，正在申请的专利技术有三项，为公司业务的开展提供了技术保障。公司自 2002 年开始通信工程施工，10 年来合同履约率和工程交验率均为 100%，优良率达 95%以上，无一个合同出现转包现象。公司严谨的工作态度和工作作风得到了业主单位的认可和高度评价。在通信工程施工行业形成了良好的口碑和品牌形象。通信工程点多、面广、任务紧迫，施工中与当地居民、政府部门的协调是工作难点。公司工程技术人员 10 年来长期在一线工作，熟悉当地居民、村社、政府部门，具备丰重庆五洋通信股份有限公司 2016 年年度报告 富的协调经验和综合协调能力。公司下设每个项目部及分公司均设有固定的办公场所、办公人员、施工机具，能够及时了解甲方需求，因而能够在最短时间内开展工程施工。（五）（五）持续经营持续经营评价评价 公司自设立以来就以通信基础设施建设为主营，一直以来为通信运营商提供相关业务支持，近年来区域业务份额持续增长，营业收入以及净利润亦实现逐年增长。在历年运营商招标中，公司凭借过硬的技术能力及项目落地能力