870892_2016_杭州路桥_2016年年报_2017-03-12.pdf

公告编号：2017-008 1 杭州路桥 NEEQ:870892 杭州市路桥集团股份有限公司（Hangzhou Road&Bridge Group Co.,Ltd.）年度报告 2016 公告编号：2017-008 2 公 司 年 度 大 事 记 2016 年 12 月 5 日，公司承办了中国市政工程协会市政设施管理专业委员会成立三十周年暨第八届第二次全体会员大会系列会议活动，与来自全国各地的近 200 家会员单位代表全国同行作了友好深入的学习交流。G20 杭州峰会期间，公司积极参与各项峰会服务保障工作，确保了峰会期间各市政设施安全、正常运行。最终获得省、市、区级集体先进荣誉 31 项，另有 52 人获得个人先进称号。公告编号：2017-008 3 目 录 第一节 声明与提示.5 第二节 公司概况.8 第三节 会计数据和财务指标摘要.10 第四节 管理层讨论与分析.12 第五节 重要事项.26 第六节 股本变动及股东情况.32 第七节 融资及分配情况.34 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.35 第九节 公司治理及内部控制.41 第十节 财务报告.46 公告编号：2017-008 4 释义 释义释义项目项目 释义释义 杭州路桥、本公司、公司、股份公司 指 杭州市路桥集团股份有限公司 杭州城投、城投集团 指 杭州市城市建设投资集团有限公司 阿克苏公司 指 杭州路桥全资子公司阿克苏市振兴路桥建设有限公司 管养公司 指 杭州路桥全资子公司杭州路桥市政设施管养有限公司 道桥公司 指 杭州路桥全资子公司杭州市道桥养护有限公司 工程公司 指 杭州路桥全资子公司杭州路桥市政工程有限公司 沥青公司 指 杭州路桥全资子公司杭州市沥青拌合有限公司 临安路桥 指 临安市路桥工程有限公司,系杭州路桥参股公司 大江东公司 指 杭州市大江东城市设施管养有限公司,系杭州路桥参股公司 天子岭公司 指 杭州天子岭再生资源有限公司,系杭州路桥参股公司 临安路桥 指 临安市路桥工程有限公司,系杭州路桥参股公司 同舟公司 指 杭州同舟沥青有限公司,系杭州路桥参股公司 九峰公司 指 杭州九峰环境能源有限公司,系杭州路桥参股公司 环境集团 指 杭州市环境集团有限公司,系杭州城投全资子公司 市政集团 指 杭州市市政工程集团有限公司,系杭州城投参股公司 股东大会 指 杭州市路桥集团股份有限公司股东大会 董事会 指 杭州市路桥集团股份有限公司董事会 监事会 指 杭州市路桥集团股份有限公司监事会 本报告 指 杭州市路桥集团股份有限公司 2016 年年度报告 报告期 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日 上年度、上年同期 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 财通证券、主办券商 指 财通证券股份有限公司 中汇、会计师事务所 指 中汇会计师事务所(特殊普通合伙)锦天城、律师 指 上海市锦天城律师事务所 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公告编号：2017-008 5 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)保证年度报告中财务报告的真实、完整。中汇会计师事务所(特殊普通合伙)会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是与否是与否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 公告编号：2017-008 6 重要风险提示表 重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、施工安全风险 公司属于土木工程建筑业,主要业务为市政工程的施工、维修和养护,作业对象包括道路、桥梁、高架和隧道等。由于该业务的行业特点,公司作业环境主要集中在室外车辆密集和人流密集处,因而存在一定的施工安全风险,在防护措施不充分的情况下可能造成人员伤亡和财产损失。2、项目管理风险 工程项目的管理涵盖进度、质量、安全、人员、设备、资金等多个方面。如若在项目管理过程中管理层和各项目组之间不能有效衔接,保持信息通畅,则会对公司优化资源配置造成阻碍,也会对项目的顺利实施和公司的财务管理形成负面影响。3、公司治理风险 股份公司成立后,公司按照规范治理的要求,建立健全了由股东大会、董事会、监事会、高级管理人员等组成的法人治理结构,制定了公司章程、三会议事规则、关联交易决策制度、对外投资管理制度、对外担保决策制度等各项治理制度,并针对内部控制中的不足采取了积极的改进措施。但因股份公司的成立时间较短,公司及管理层的规范运作意识和相关制度的切实执行仍有提高的空间,存在一定程度的公司治理风险。4、资产负债率过高的风险 2014 年 12 月 31 日、2015 年 12 月 31 日、2016 年 12 月 31日,公司的资产负债率分别为 89.21%、90.89%、87.62%,处于较高水平。在债务结构上,公司的流动负债比例较高,主要为应付账款和其他应付款。这主要由于施工类企业的项目实施及工程款回款周期长,项目开工前垫付的履约保证金和竣工后预留的质保金对营运资金占用较多等因素所导致。如果发包方支付不及时或者公司业务扩张过快,则可能导致公司流动资金不足,从而引发一系列偿债风险。5、实际控制人不当控制风险 公司的控股股东、实际控制人为杭州市城市建设投资集团有限公司,其直接持有杭州路桥 56.00%的股权,所代表的表决权足以对公司股东大会的决议产生重大影响。虽然公司建立健全了股东大会、董事会、监事会及高级管理人员的法人治理机制,制定完善了包括对外投资、对外担保、关联交易等管理制度和内控体系,但公司的实际控制人仍可凭借其控股地位,通过行使表决权等方式对公司的财务、人事、生产和经营决策等进行不当控制,从而损害公司及公司中小股东的利益。6、政策变动风险 目前,公司的业务大多属于政府投资导向,客户多为市政管理机构、市政经营管理企(事)业单位和部分工程主承包企业,其造成了公司的发展在很大程度上依赖于国家固定资产的投资规模,尤其是在基础设施建设上的投资规模和国家城镇化发展的速度。因此,我国宏观经济政策的调整将直接影响公司业务的发展速度,造成公司业务收入上的大幅度波动。若政府对相关产业政策进行调整,削减在基建方面的公共预算,则会对 公告编号：2017-008 7 公司经营构成不利影响。7、营业收入波动风险 公司业务立足于市政工程,主要为市政工程的施工、维修和养护。受 2016 年杭州举办 G20 峰会的影响,报告期内杭州市市政建设规模有所增长,公司得益于峰会的影响,2016 年全年营业收入、净利润增长较多,市政工程收入为 961,516,533.48 元,与 2015 年相比增长 39.34%。该因素具有偶然性,随着 G20 峰会的闭幕,会给公司营业收入、净利润带来一定的波动。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2017-008 8 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 杭州市路桥集团股份有限公司 英文名称及缩写 HangzhouRoad&BridgeGroupCo.,Ltd.证券简称 杭州路桥 证券代码 870892 法定代表人 韩毅敏 注册地址 浙江省杭州市拱墅区半山街道石塘工业园临一街 108 号 6 幢一层 办公地址 浙江省杭州市拱墅区半山街道石塘工业园临一街 108 号 主办券商 财通证券 主办券商办公地址 杭州杭大路 15 号嘉华国际商务中心 201,501,502,1601-1615,1701-1716 室 会计师事务所 中汇会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 刘中尽、孔令江 会计师事务所办公地址 杭州市江干区新业路 8 号华联时代大厦 A 幢 601 室 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 胡毅 电话 0571-88291580 传真 0571-88282100 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 浙江省杭州市拱墅区半山街道石塘工业园临一街 108 号,310022 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司行政管理部 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2017 年 3 月 3 日 分层情况 基础层 行业（证监会规定的行业大类）土木工程建筑业(E48)主要产品与服务项目 市政工程的施工、维修和养护 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 65,000,000 做市商数量 _ 控股股东 杭州市城市建设投资集团有限公司 实际控制人 杭州市城市建设投资集团有限公司 四、注册情况 公告编号：2017-008 9 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 企业法人营业执照注册号 913301001430777692 是 税务登记证号码 913301001430777692 是 组织机构代码 913301001430777692 是 备注：企业法人营业执照注册号、税务登记证号码、组织机构代码因三证合一变更。公告编号：2017-008 10 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 1,421,699,798.83 1,126,391,992.19 26.22%毛利率 15.89%15.02%-归属于挂牌公司股东的净利润 84,381,108.84 26,759,542.66 215.33%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 82,954,750.12 26,663,512.44 211.12%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）62.13%27.19%-加权平均净资产收益率（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）61.08%27.09%-基本每股收益 1.30 0.41 217.07%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 1,282,380,296.21 1,120,999,179.62 14.40%负债总计 1,109,792,429.77 1,015,444,824.96 9.29%归属于挂牌公司股东的净资产 172,587,866.44 105,554,354.66 63.51%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.66 1.62 64.20%资产负债率（母公司）87.62%90.89%-资产负债率（合并）86.54%90.58%-流动比率 0.90%0.90%-利息保障倍数 8.38 2.67-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 139,825,751.70 138,352,261.44-应收账款周转率 3.54 3.37-存货周转率 4.95 3.33-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 14.40%8.12%-营业收入增长率 26.22%15.68%-净利润增长率 215.33%69.65%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 65,000,000 65,000,000-公告编号：2017-008 11 计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-665,260.13 计入当期损益的政府补助,但与公司业务密切相关,按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外 2,519,033.33 除上述各项之外的其他营业外收支净额 48,038.43 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,901,811.63 所得税影响数 475,452.91 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 1,426,358.72 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 单位：元 不适用 公告编号：2017-008 12 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析（一（一）商业模式商业模式 公司的核心业务是市政工程的施工、维修和养护，主要服务于各级市政管理机构、市政经营管理企（事）业单位和部分工程主承包企业。公司主要通过参加各类公开招标方式承揽工程和养护业务，在签订合同后按招标方要求开展相关市政服务，在主管部门、质量监督机构和工程监理等单位完成验收和评价后交付使用。凭借优良的施工质量、过硬的技术水平以及一体化的服务体系，公司已在杭州范围内树立了良好的品牌效应，并建立了稳固的客户关系。1、盈利模式、盈利模式 公司的利润主要来自市政工程的施工、维修和养护业务。在市政工程的施工方面，公司在向招标客户支付履约保证金并组建施工团队进行施工后，客户按合同约定支付工程进度款，待工程完工并验收合格后，客户结清工程款并归还履约保证金；待项目工程通过竣工验收，并经过一定期限使用后，客户归还预留质保金。在市政工程的维修和养护方面，目前公司在当地拥有稳定的客户群体并具有较大的区域优势。公司与客户以合同方式约定养护项目所需支付金额，并据项目的差异分为月度结算、季度结算和半年度结算等。同时，客户采用打分方式对项目的养护质量进行评分，并以一定的分数区间相应调整支付的金额数量。2、采购、采购模式模式 公司的业务范围主要由中标项目决定，因而业务区域跨度较大、范围较广。为节约生产和运输成本，对施工所需的原材料，例如大沙、水泥、石砾、沥青等，公司往往在项目当地选取材料供应商，采用就地取材、市场询价、比价采购等手段，经公司审批同意后采购施工所需要的各类原材料，并根据材料库存和施工进度情况相应调整采购数量。3、生产模式、生产模式 公司主要承接建设各类市政工程项目，以及提供各类市政工程的维修和养护等项目。公司的生产环节采用项目经理负责制，以项目部作为指挥中心，依据科学严谨的施工管理制度，严格按照相关技术标准、质量控制规定、安全和环境保护要求进行现场施工管理。在工程类等建筑产品方面，由于其具有单一性和不可复制性，无法成批生产，因此公司的生产模式为在中标并签订合同后，按客户要求的质量标准和技术水平组建项目团队进行施工，从而生产出合格的建筑产品。在市政养护等服务产品方面，由于其具有长期性、连贯性、重复性等特点，因此公司的生产模式为在 公告编号：2017-008 13 中标并签订合同后，按客户要求的频率和方法定期对合同规定项目进行养护，直至合约期满。4、销售模式、销售模式 公司主营业务为各类市政工程的施工、维修和养护，业务区域主要集中在市区范围内。在日常的生产经营活动中，公司以招投标为主要的销售模式；公司的销售对象主要为各级市政管理机构、市政经营管理企（事）业单位和部分工程主承包企业。公司获取业务的方式有参加邀请招标、公开招标、以及商务谈判等，其中公开招标是公司取得业务来源的主要渠道。在邀请招标或公开招投的销售模式中，公司主要通过网络搜索、客户推荐、对照招标公告等方式获取项目信息，判断公司对该项目的承接能力，经内部评定后决定是否参加投标；如参与投标，公司将结合客户需求和实际情况，编制投标文件，并在中标后与相关各方签订合同，然后转而进入生产模式。在商务谈判的销售模式中，双方通过签订合同来明确各自的权利和义务，然后转而进入生产模式。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 总体回顾总体回顾：2016 年是“十三五”开局之年，是 G20 杭州峰会之年，公司上下一心，圆满完成了 G20 杭州峰会服务保障任务，实现了经济效益和社会效益“双收获”。养护产业持续发展，在运作模式、一体化和外地养护市场都取得了新突破，项目负责人“当家意识”幅提升，道路一体化养护运作全面推广，先后在 4 县市承接了保洁养护业务。至 2016 年 12 月底，公司实现营业收入 14 亿元、利润总额 12125 万元、。公司养护了59 个高架快速路标段、70 座城市桥梁、26 座立交雨水泵站、29 座城市隧道、19 座人行地道、25 座人行天桥等 228 座市属市政设施和 38.1 万余盏照明设施；道路养护包含杭州市主城区 239 条道路；保洁养护主要包含地铁 1 号线 34 个站点保洁、地铁 2 号线二期、4 号线一期车站保洁以及未来科技城、河坊街、秋涛路保洁；河道综合养护主要包括江干区贴沙河等 6 条及横一港等 6 条河道养护、丁兰综合治水示范区河道养护（8 条河道的清淤、11 条河道的生态治理设计施工和 15 条河道的养护）以及姚家坝泵站等 6 座闸泵站的养护。在杭城外部养护的城市及地区主要有下沙、滨江、富阳、衢州、嘉善、绍兴、金华、余姚、宁波、苏州、福州、福清等。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 1,421,699,798.83 26.22%-1,126,391,992.19 15.68%-营业成本 1,195,355,832.06 24.85%84.08%957,407,525.68 17.00%85.00%公告编号：2017-008 14 毛利率 15.89%-15.02%-管理费用 72,784,238.41 11.67%5.12%65,177,450.27-1.30%5.79%销售费用 -财务费用 15,711,768.54-26.65%1.11%21,420,145.87-7.76%1.90%营业利润 120,502,198.61 222.09%8.48%37,412,292.13 43.00%3.32%营业外收入 2,738,523.93 95.14%0.19%1,403,370.42-4.54%0.12%营业外支出 1,983,741.69-14.57%0.14%2,322,111.56-32.82%0.21%净利润 84,381,108.84 215.33%5.94%26,759,542.66 69.65%2.38%项目重大变动原因项目重大变动原因：（1）营业收入:报告期内实现营业收入 14.22 亿元,与上年同期相比,增长 26.22%.原因主要系公司所在城市杭州为筹办 G20 峰会,城市建设投入迅速增长，公司凭借雄厚的工程承接实力以及在市政工程行业优秀的信誉，承接的 G20 峰会道路施工项目及市政维修项目总金额超过 3亿元。（2）营业成本：报告期内营业成本 11.95 亿元，与上年同期相比，增长 24.85%，原因只要是受G20 峰会的影响，公司承接了大量的工程项目，为了赶工期，公司的投入也不少。不过公司在项目管理上下足了功夫，强化质量管控，重点项目重点实施，落实长效管理制度，加强成本预控，同时道路施工的主要材料由于市场的原因价格下滑，所以营业成本的增长低于营业收入的增长。（2）财务费用:报告期内,公司财务费用比 2015 年降低 26.65%,原因系公司在挂牌前为规范治理,清理对外担保事项,从而主动归还了大量存在互保情形的银行贷款,致使当期财务费用大幅减少。（3）营业利润:报告期内，公司营业利润大幅增长，与 2015 年相比增长率达到 222.09%，原因系：公司营业收入受杭州 G20 峰会带动实现大幅增长；公司在项目管理上下功夫，加强成本预控，规范操作流程、强化质量管控、落实长效管理，通过项目管理体系的优化有效节约项目成本，营业成本增长率小于营业收入增长率，毛利率提升 6.13 个百分点。公司在挂牌前，基于规范治理的目的归还大量银行互保贷款，导致财务费用明显降低，带动营业利润增长。（4）营业外收入：报告期内，公司营业外收入与上年相比增长 95.14%，增加项目主要为新增新三板挂牌奖励 30 万元，产业转型奖励由 2015 年的 20 万元涨到了 50 万元，以及因淘汰柴油车收到政府补助74.2 万元。（5）净利润：报告期内，公司实现净利润 8,438.11 万元，与上年相比增长 215.33%。主要原因系公司营业收入及毛利率增长，财务费用下降，同时营业外收入有所增加，共同带动净利润实现大幅增长。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 公告编号：2017-008 15 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 1,420,790,813.89 1,195,087,020.29 1,126,271,992.19 957,083,298.00 其他业务收入 908,984.94 268,811.77 120,000.00 324,227.68 合计合计 1,421,699,798.83 1,195,355,832.06 1,126,391,992.19 957,407,525.68 按产品或区域分类分析按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 浙江省 1,335,574,857.37 94.00%1,029,193,992.19 91.38%其余地区 85,215,956.52 6.00%97,078,000.00 8.62%合计 1,420,790,813.89 100.00%1,126,271,992.19 100.00%收入构成变动的原因收入构成变动的原因：报告期内，主营业务构成保持稳定，占比变动均未超过 10%。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 139,825,751.70 138,352,261.44 投资活动产生的现金流量净额-107,175,462.24 96,170,008.12 筹资活动产生的现金流量净额 53,751,194.45 -123,282,271.16 现金流量分析现金流量分析：（1）报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额为负数，系由于本期构建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金大幅增加，主要包括：支付康桥地块基地项目前期建设款约 3,944 万元；支付仁和地块养护基地项目前期建设款约 4,802 万元；公司与杭州市环境集团有限公司共同出资设立杭州天子岭再生资源有限公司，投入货币资金 490 万元；公司与杭州大江东投资开发有限公司共同出资设立杭州大江东城市设施管养有限公司，投入货币资金 1,000 万元；公司参股的临安市路桥工程有限公司本期内增资 4,000 万元，公司与临安市城市建设投资集团有限公司按原持股比例各增资 2,000 万元。（2）报告期内，公司筹资活动产生的现金流量净额由负转正，系因报告期内基建项目增加，同时增加对子公司投入，导致公司流动资金较为紧张，故向股东城投集团的借款大量增加。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 杭州市市政设施监管中心 191,393,463.61 13.46%否 2 杭州市江干区城市管理局 139,046,983.96 9.78%否 3 杭州市西湖区城市管理局 46,197,608.04 3.25%否 4 杭州西湖风景名胜区市政市容环卫管理中心 43,257,996.00 3.04%否 5 杭州市钱江新城建设指挥部 38,371,273.48 2.70%否 合计合计 458,267,325.09 32.23%-注：如存在关联关系，则必须披露客户的具体名称。（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 公告编号：2017-008 16 1 杭州耀创建筑劳务有限公司 53,429,081.82 6.12%否 2 杭州交投实业有限公司 47,460,118.50 5.44%否 3 杭州信明建筑劳务有限公司 36,941,526.48 4.23%否 4 杭州华东燃料有限公司 36,276,909.44 4.16%否 5 浙江红海力保商务服务有限公司 35,677,712.94 4.09%否 合计合计 209,785,349.18 24.04%-注：如存在关联关系，则必须披露供应商的具体名称。（6）研发支出）研发支出与专利与专利 研发支出研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 0.00 0.00 研发投入占营业收入的比例 0.00%0.00%专利情况专利情况：项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量 5 公司拥有的发明专利数量 2 研发情况：研发情况：无 2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本年年期末期末 上年期末上年期末 占占总资总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 308,461,575.66 38.70%24.05%222,390,400.98 104.07%19.84%4.21%应收账款 427,819,785.83 44.23%33.36%296,617,392.58-1.58%26.46%6.90%存货 178,059,536.50-41.61%13.89%304,958,772.85 12.59%27.20%-13.31%长期股权投资 49,816,736.90 81.45%3.88%27,455,153.53 4.01%2.45%1.43%固定资产 148,504,302.20 1.38%11.58%146,481,867.34-9.36%13.07%-1.49%在建工程 2,986,146.27-79.27%0.23%14,405,285.69-62.20%1.29%-1.06%短期借款 40,000,000.00-76.47%3.12%170,000,000.00-27.66%15.17%-12.05%长期借款 -资产总计 1,282,380,296.21 14.40%-1,120,999,179.62 8.12%-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：（1）货币资金：本期货币资金余额比上年增加 38.70%，系由于 2016 年因筹办 G20 峰会，公司业务规模大幅扩张，部分项目在年终决算或部分支付，造成货币资金在年终集中回笼。（2）应收账款：本期应收账款相比上年增加 44.23%，系由于公司业务规模在报告期内大幅扩张，大量项目未完成决算，因此应收账款金额大幅增长。（3）存货：本期存货金额相比上年减少 41.61%，系由于 G20 工程大多属于当年完工且当年结转的项 公告编号：2017-008 17 目，再加上原本到期结转的项目，因此工程存货在年末大幅减少。（4）长期股权投资：本期长期股权投资金额增长 81.45%，原因包括：公司与杭州市环境集团有限公司共同出资设立杭州天子岭再生资源有限公司，投入货币资金 490 万元；公司与杭州大江东投资开发有限公司共同出资设立杭州大江东城市设施管养有限公司，投入货币资金 1,000 万元；公司参股的临安市路桥工程有限公司本期内增资 4,000 万元，公司与临安市城市建设投资集团有限公司按原持股比例各增资 2,000 万元。（5）在建工程：本期在建工程金额减少 79.27%，原因系阿克苏子公司基建项目完工并已达到可使用状态，因此转为固定资产。（6）短期借款：本期短期借款金额减少 76.47%，系公司在挂牌前为规范治理,清理对外担保事项,从而主动归还了大量存在互保情形的银行贷款。3、投资状况分析投资状况分析（1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况（一）子公司情况 阿克苏市振兴路桥建设有限公司 企业名称 阿克苏市振兴路桥建设有限公司 成立日期 2012 年 5 月 15 日 统一社会信用代码 91652900595919912C 公司类型 有限责任公司（法人独资）法定代表人 张海东 注册资本 1,000.00 万元 住所 新疆阿克苏地区阿克苏市 314 国道 1023 公里西侧处 经营项目 承包桥梁工程，市政公用工程施工，桥梁、道路、隧道、泵站养护、保洁，城市园林绿化工程施工，市政管道疏通，桥梁道路工程技术咨询，水泥制品。杭州路桥市政设施管养有限公司 企业名称 杭州路桥市政设施管养有限公司 成立日期 2009 年 4 月 28 日 注册号 913301056890535825 公司类型 一人有限责任公司（内资法人独资）法定代表人 陈锦 注册资本 1,000.00 万元 住所 拱墅区半山镇石塘 134 号 201 室 经营范围 一般经营项目：桥梁工程、市政公用工程、园林绿化养护工程的施工（凭资质证书经营）；城市道路、桥梁、隧道、通道、泵站设施的维护除承装（修、试）电力设施（凡涉及许可证、资质证书的，凭有效许可证、资质证书经营）；河道疏通、保洁（凡涉及许可证、资质证书的，凭有效许可证、资质证书经营）；城市生活垃圾经营性清扫（凭服务许可证经营）；保洁服务；城市生活垃圾清理、收集；物业管理。公告编号：2017-008 18 3、杭州市道桥养护有限公司 企业名称 杭州市道桥养护有限公司 成立日期 2008 年 2 月 29 日 统一社会信用代码 91330100670628921W 公司类型 一人有限责任公司（内资法人独资）法定代表人 程高全 注册资本 1,010.00 万元 住所 杭州市拱墅区上塘路 605 弄 11 号 1 幢 201 室 经营范围 一般经营项目：服务：城市道路、桥梁、隧道、通道、泵站养护、保洁，园林绿化工程施工，市政管道疏通，桥梁道路工程专业技术咨询，房屋建筑工程施工，市政公用工程施工，承包桥梁、道路工程。4、杭州路桥市政工程有限公司 工程公司成立于 2010 年 9 月 21 日，由路桥有限投资 1,000.00 万元注册成立。2016 年 8 月 31 日，考虑到工程公司员工人数较少、业务能力较弱，在公司日常的生产经营中未有重要作用，因此工程公司股东路桥有限决议注销工程公司。截至目前，工程公司仍处于人员安置和资产清算过程中。原因系：工程公司原有员工的安置尚在进行中以及当地税务部门要求一年内纳税零申报才可进入资产清算程序。5、杭州市沥青拌和有限公司 企业名称 杭州市沥青拌和有限公司 成立日期 2010 年 4 月 16 日 统一社会信用代码 91330110552682193C 公司类型 一人有限责任公司（内资法人独资）法定代表人 吴聪聪 注册资本 1,000.00 万元 住所 杭州市余杭区中泰街道新泰村 经营范围 一般经营项目：沥青混凝土、稳定土、水泥制品项目筹建。（二）参股公司情况 1、临安市路桥工程有限公司 企业名称 临安市路桥工程有限公司 成立日期 2010 年 8 月 19 日 统一社会信用代码 9133018556055727X5 公司类型 其他有限责任公司 法定代表人 许剑铭 注册资本 4,510.00 万元 股权结构 临安市城市建设投资集团有限公司持有 50%股权 杭州市路桥集团有限公司持有 50%股权 住所 临安市锦城街道吴越人家 43 幢 103 号 经营范围 一般经营项目：服务：桥梁工程施工、市政公用工程施工、交通设施工程施工，桥梁、公告编号：2017-008 19 道路、隧道、泵站养护、保洁，花卉苗木养护、城市园林绿化工程施工，桥梁道路工程专业技术咨询。2、杭州大江东城市设施管养有限公司 企业名称 杭州大江东城市设施管养有限公司 成立日期 2015 年 12 月 23 日 统一社会信用代码 91330100MA27WJH60C 公司类型 其他有限责任公司 法定代表人 程高全 注册资本 5,000.00 万元 股权结构 杭州大江东投资开发有限公司持有 50%股权 杭州市路桥集团有限公司持有 50%股权 住所 杭州市大江东产业集聚区前进街道绿茵路 222 号 经营范围 一般经营项目：承接公路工程，承包桥梁、道路工程，市政公用工程施工总承包，桥梁、道路、隧道、通道、泵站的养护，保洁服务，园林绿化工程施工，市政管道疏通，房屋建筑工程施工，房屋建筑装饰装修工程，机电设备安装工程，城市及道路照明工程专业承包，标志、标线、标牌维护，城市垃圾运输，物业管理，桥梁道路工程专业技术咨询；沥青混凝土的研发及运输，商品混凝土的研发及运输、以及 PC 件的研发和运输 3、杭州天子岭再生资源有限公司 企业名称 杭州市天子岭再生资源有限公司 成立日期 2016 年 3 月 2 日 统一社会信用代码 91330105MA27X0RT6Y 公司类型 其他有限责任公司 法定代表人 姜俊 注册资本 1,000.00 万元 股权结构 杭州市环境集团有限公司持有 51%股权 杭州市路桥集团有限公司持有 49%股权 住所 拱墅区临半路 138-1 号 1 幢 106 室 经营范围 一般经营项目：建筑（装修）垃圾处理技术开发、成果转让；建材物资经营。4、杭州同舟沥青有限公司 企业名称 杭州同舟沥青有限公司 成立日期 2007 年 4 月 9 日 注册号 913301007996633220 公司类型 有限责任公司（中外合资）法定代表人 河野昌宏 注册资本 250.00 万美元 股权结构 株式会社佐藤渡边持有 33%股权 日沥株式会社持有 34%股权 杭州市路桥有限公司持有 33%股权 住所 杭州市上城区马市街 178 号二楼 201 室 经营范围 生产：多功能改性沥青、沥青修补材料（生产场地另设）；路面铺设、道路施工技术 公告编号：2017-008 20 的咨询 报告期内，公司子公司及参股公司新设和注销情况如下：公司与杭州市环境集团有限公司共同出资设立杭州天子岭再生资源有限公司，天子岭公司于 2016年 3 月 2 日在杭州市拱墅区市场监督管理局登记注册。公司投入货币资金 490 万元，出资份额占比为 49%。公司与杭州大江东投资开发有限公司共同出资设立杭州大江东城市设施管养有限公司，大江东公司于 2015 年 12 月 23 日在杭州市市场监督管理局登记注册。公司于 2016 年 5 月 3 日投入货币资金 1,000 万元作为大江东公司的实缴资本金；公司于 2016 年 8 月 31 日决议注销全资子公司杭州路桥市政工程有限公司。该子公司在报告期内开始清算，截至报告期末尚未注销，仍处于人员安置和资产清算过程。（2 2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 （三（三）外部外部环境环境的分析的分析 市政工程行业所提供的产品主要指城市基础设施的建造、保养和维修，其产品为公众使用，使用寿命很大程度上取决于当地的环境、人口和交通等因素。目前，我国的市政工程行业的服务对象主要为城市道路、桥梁、河渠、隧道、地铁、高架、轻轨、排水管网、城市照明、垃圾处理、园林绿化以及其他市政公用配套设施等。根据国家统计局数据显示，2008 年城镇人口数为 6.4 亿人，到 2014 年已增至 7.5 亿人，占总人口数比例从 48.1%上升至 54.7%；同时，2016 年初，据国务院审议通过的关于深入推进新型城镇化建设的若干意见，我国 2015 年城镇人口数达到了 7.7 亿，城镇化率上升为 56.1%。城镇人口的快速上升对于城市道路交通和设备建设提出了更高的要求