871057_2016_斯玛特_2016年年度报告_2017-04-20.pdf

1 广 东 斯 玛 特 药 械 股 份 有 限 公 司 Guangdong SMART Pharmaceuticals&Medical Equipments Co.Ltd.2016 年年度报证券简称：斯玛特 证券代码：871057 公 司年 度 大 事 记 2016 年 11 月 8 日广东斯玛特药械股份有限公司创立大会正式召开，标志着斯玛特从民营企业到公众公司的转型。2 2、全国股转系统全国股转系统挂牌申请成功挂牌申请成功受理受理 1 1、股份股份公司成立公司成立，企业成功转制，企业成功转制 3 3、“传统、“传统医药流通医药流通+互联网互联网”自主研发的“益药招商 APP 与斯玛特应用管理系统”在 2012 年试运作的基础上，至 2015 年未增加 2 个软件著作权，累计总共 8 个软件著作权。形成自主研发与综合运用的新经营模式转变在 2016 年得以体现。公告编号：2017-011 1 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .4 4 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2222 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2424 第七节第七节 融资及分配情况融资及分配情况.2626 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2626 第九节第九节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3030 第十节第十节 财务报告财务报告 .3535 公告编号：2017-011 2 释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、母公司、股份公司、斯玛特 指 广东斯玛特药械股份有限公司 有限公司 指 广东斯玛特医械药品有限公司 高级管理人员 指 广东斯玛特药械股份有限公司高级管理人员 主办券商、国盛证券 指 国盛证券有限责任公司 会计师事务所 指 大信会计师事务所(特殊普通合伙)律师事务所 指 广东瀚宇律师事务所 股东大会 指 广东斯玛特药械股份有限公司股东大会 股东会 指 广东斯玛特药械股份有限公司股东会 董事会 指 广东斯玛特药械股份有限公司董事会 监事会 指 广东斯玛特药械股份有限公司监事会“三会”指 股东大会、董事会和监事会“三会”议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 公司章程 指 广东斯玛特药械股份有限公司章程 全国股转系统、股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则(试行)(股转系统 公告20132 号)报告期 指 2016 本说明书、公开转让说明书 指 广东斯玛特药械股份有限公司公开转让说明书 发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 药监局 指 国家食品药品监督管理总局 OTC 指 非处方药,是消费者可不经过医生处方,直接从药房或者药店 购买的药品 GSP 指 药品经营质量管理规范(Good Supply Practice)CT 指 Computer Tomography,计算机体层摄影 ERP 系统 指 ERP 系统 是企 业 资源计 划(Enterprise Resource Planning)的简称,是指建立在信息技术基础上,以系统化的管理思想,为企 业决策层及员工提供决策运行手段的管理平台 ICP 指 Internet Content Provider,因特网内容提供商。国家对提供互联 网信息服务的经营性 ICP 实行许可证制度(经营性 ICP 主要 是指利用网上广告、代制作网页、出租服务器内存空间、主机 托管、有偿提供特定信息内容、电子商务及其它网上应用服务 等方式获得收入的 ICP APP 指 Application 的缩写。APP 指的是智能手机的第三方应用程序 ANDROID 指 一个以 Linux 为基础的半开源操作系统,主要用于移动设备,由 Google 和开放手持设备联盟开发与领导 公告编号：2017-011 3 PC 指 Personal computer,个人计算机 中成药 指 以中草药为原料,经制剂加工制成各种不同剂型的中药制品,包括丸、散、膏、丹各种剂型 中药饮片 指 中药材经过按中医药理论、中药炮制方法,经过加工炮制后的,可直接用于中医临床的中药,包括原形中药材饮片、简单加工 的中药切片、经过切制及炮制的饮片 西药 指 西医用的药物,一般用化学合成方法制成或从天然产物提制而 成,包括阿司匹林、青霉素、止痛片等 新医改 指 2008 年 10 月 15 日,国家发改委发布关于深化医药卫生体制改革的意见(征求稿)后,引起社会各界广泛关注,大家简 称或者俗称为“新医改”。2009 年 1 月21 日国务院常务会议审议并原则通过 关于深化医药卫生体制改革的意见和 2009-2011 年深化医药卫生体制改革实施方案,2009 年 4 月 6 日,中共中央国务院发布 中共中央国务院关于深化医药 卫生体制改革的意见,4 月 7 日又印发了 医药卫生改革近 期重点实施方案(2009-2011 年),新医改正式启动 两票制 指 药品从药厂卖到一级经销商开一次票,经销商卖到医院再开一次票 纽德勒斯 指 广州纽德勒斯医药科技发展有限公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公告编号：2017-011 4 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)保证年度报告中财务报告的真实、完整。大信会计师事务所(特殊普通合伙)会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是与否是与否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 公告编号：2017-011 5 重要风险提示表 重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1 行业政策变化风险 医药行业是国家重点发展和监管的行业之一,容易受到国家及地方政策的影响。为规范医药行业市场秩序,加强对医药企业的经营监管,国家有关部门对医药流通行业严格实行药品经营许可证制度、药品经营管理规范(GSP)认证制度等。目前,国家药监局主管部门对于医药商业企业在场地、设施、资金以及专业技术人员配备等方面提出了更高的要求,对药品经营许可证的批准十分严格,医药商业企业市场准入门槛不断提高。此外,我国药品施行招标采购及价格改革以来,参与招标的药品种类不断增加,在一定程度上压缩了流通环节的利润空间,再加上众多药品生产企业与药品批发企业参与竞标,相互压价,导致销售环境较为恶劣,利润空间被压缩。2 药品质量、贮存与物流风险 作为医药流通企业,公司经营的药品品规、医疗器械品种为数众多,公司无法控制药品的生产质量。此外,药品贮存和物流配送是医药流通企业经营的核心,也是竞争优势的重要体现。药品贮存方面,随着营销市场的不断拓展,公司存货水平可能持续增加,药品库存期越长,药品近效期甚至变质的风险越大。药品物流的风险主要来自公司物流。公司自有的物流配送中心一旦受到不可抗力因素或者其他原因暂停运作,则可能对药品的物流配送产生巨大影响,导致物流成本升高和效率降低,进而给公司带来一定影响。如果采用第三方物流,则可能出现药品在贮存或运输过程中出现毁损、丢失等情况,给公司带来一定风险。3 公司供应商集中风险 公司报告期内前五大供应商采购金额占总额的比例分别为 2016 年度 77.68%,2015 年度 76.97%,2014 年度 73.60%。公司前五大供应商较为集中,具有一定的依赖性。如果主要供应商经营战略发生重大变化或发生不可预见的重大事项,公司经营将受到不利影响。4 运营资金不足的风险 公司为一家中小型企业,所处的发展阶段及行业特性决定了公司资产构成中固定资产比例较低,通过固定资产抵押等途径获得银行贷款比较困难。此外,医疗机构货款回收期较长、占用营运资金较多,在公司无法有效打通融资渠道的情况下,资金瓶颈将始终约束公司业务的发展。5 内部控制风险 公司于 2016 年 11 月 23 日完成股份制改制,依据公司法和公司章程的规定,制定了相对完善的公司治理制度和内部控制制度。但公司在有限公司阶段,内部控制不够健全,治理不够规范,出现过控股股东、实际控制人占用公司资金的情况。截止 2016 年 7 月 31 日,股东拆借的资金已全部归还,资金占用问题全部清理完毕。鉴于公司整体变更为股份公司时间较短,公司各项机制还处于建立的初期,各项管理制度的执行仍需经过一段时间的实践检验。同时,随着公司的快速 公告编号：2017-011 6 发展,经营规模的不断扩大,人员的不断增加,公司未来经营中可能发生因内部管理不适应发展需要而影响公司持续、稳定、健康发展的风险。公司还需按照发展的实际需要,及时补充和完善各项治理机制和内部控制管理制度。6 控股股东不当控制的风险 公司控股股东黄益民、李美兰、黄士彦、陈坤璘合计持有公司 88.34%的股份。四名控股股东之间存在直系近亲属关系,其中,黄益民担任公司董事长、总经理、法定代表人,陈坤璘担任公司董事。虽然公司已制定了关联交易管理制度、对外担保管理制度和对外投资管理制度等一系列公司治理制度能够有效地避免控股股东操纵公司或损害公司利益情况的发生,但控股股东仍可凭借其控制地位通过行使表决权等方式对公司的人事任免、经营决策等进行重大影响,存在损害公司及公司中小股东的利益的可能性。7 应收账款发生坏账风险 2016 年度、2015 年度和 2014 年度公司应收账款余额分别为52,712,439.50 元、36,839,327.20 元、29,486,892.58 元,占总资产的比例分别为 55.89%、52.80%和 52.65%,比例较高,公司应收账款主要系向医院和药品公司销售医药制品及医疗器械形成,应收账款账龄主要为 1 年以内,但大额的应收账款仍存在不能按时收回的风险,对公司经营现金流量的充足性也造成负面的影响。随着未来公司销售规模的继续扩大,应收账款可能进一步增长。若公司不能继续保持对应收账款的有效管理,或者因客户出现信用风险、支付困难或现金流紧张,拖欠公司销售款或延期支付,将对公司生产经营和资金周转等产生不利影响。8 资产负债率较高的风险 公司 2016 年度、2015 年 12 月 31 日及 2014 年 12 月 31 日对应的资产负债率分别为 63.24%、89.87%及 93.21%,与同行业上市公司相比,公司股东权益规模较小,资产负债率相对较高,给公司经营带来了一定的偿债风险。9 经营活动产生的现金流量净额为负的风险 公司 2016 年、2015 年度及 2014 年度对应的经营活动产生的现金流量净额分别为-23,613,214.60 元、5,895,024.43 元和-5,088,311.66 元,如果公司不能及时回笼资金,平衡现金流入和流出,可能导致公司资金链条断裂的风险,从而影响公司的持续经营能力。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2017-011 7 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 广东斯玛特药械股份有限公司 英文名称及缩写 Guangdong SMART Pharmaceuticals&Medical Equipments Co.Ltd.证券简称 斯玛特 证券代码 871057 法定代表人 黄益民 注册地址 广州市越秀区西湖路 12 号 1916、1917 房 办公地址 广州市越秀区西湖路 12 号 1916、1917 房 主办券商 国盛证券 主办券商办公地址 江西省南昌市北京西路 88 号江信国际大厦 3 楼 会计师事务所 大信会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 刘培一、于春慧 会计师事务所办公地址 北京市海淀区知春路 1 号学院国际大厦 1504 号 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 区智刚 电话(020)83391629 传真(020)83334190 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 广州市越秀区西湖路 12 号 1916、1917 房 510030 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 广州市越秀区西湖路 12 号 1916、1917 房 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2017 年 3 月 10 日 分层情况 基础层 行业（证监会规定的行业大类）根据中国证监会上市公司行业分类指引(2012 年修订),公司属于批发和零售业(F)中的批发业(F51)主要产品与服务项目 中成药(如清浊祛毒丸、冠心丹参胶囊)、西药(如硝呋太尔、坎地沙坦酯)、医疗器械、耗材(西门子影像 CT)、检测试剂(如降钙素原(PCT)荧光定量检测试剂盒)、中药饮片 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 23,680,000 做市商数量 0 控股股东 黄益民、李美兰、黄士彦、陈坤璘 实际控制人 黄益民、李美兰、黄士彦、陈坤璘 公告编号：2017-011 8 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 企业法人营业执照注册号 914400007250937269 否 税务登记证号码 914400007250937269 否 组织机构代码 914400007250937269 否 公告编号：2017-011 9 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 150,347,306.30 146,651,023.61 2.52%毛利率 10.94%9.39%-归属于挂牌公司股东的净利润 3,569,096.70 3,264,749.75 9.32%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 3,570,835.79 3,260,069.75 9.53%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）16.82%60.11%-加权平均净资产收益率（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）16.82%60.03%-基本每股收益 0.26 1.09-二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 94,320,481.58 69,774,218.47 35.18%负债总计 59,646,420.50 62,709,254.09-4.88%归属于挂牌公司股东的净资产 34,674,061.08 7,064,964.38 390.79%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.46 2.36-38.14%资产负债率 63.24%89.87%-流动比率 1.55 1.09-利息保障倍数 4.74 3.72-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-23,613,214.60 5,895,024.43-应收账款周转率 3.36 4.42-存货周转率 7.08 13.24-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 35.18%24.59%-营业收入增长率 2.52%149.62%-净利润增长率 9.32%1,709.93%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 23,680,000 23,680,000-公告编号：2017-011 10 计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益 100.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-2,418.79 非经常性损益合计非经常性损益合计 -2,318.79 所得税影响数 579.70 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 -1,739.09 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 单位：元 不适用 公告编号：2017-011 11 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析（一（一）商业模式商业模式 公司是一家批发销售不同品种的中成药、中药饮片、西药、医疗器械、检测试剂的销售型企业。公司主营业务立足于医药及医疗器械批发流通行业，经过多年的经营，公司已与国内大型医院、医药流通企业建立了长期、稳固、良好的合作关系，如广州医科大学附属第二医药、南方医科大学珠江医药、广州医药有限公司、国药控股广州有限公司等。目前，公司拥有 3 项核心技术、8 个计算机软件著作权，依据国家相关法律条例，严格执行系列质量管理制度，不断完善公司软件及硬件系统，依靠“益药招商 APP”等应用平台，努力为客户提供品质可靠、品种多样的产品，以满足不同客户的需求。公司始终秉承“精选良药、服务大众”的公司精神，在保证产品质量的同时，不断提高市场拓展能力，以“传统医药企业+互联网”的创新商业模式，服务大众。同时，公司立足于省内市场，打造“斯玛特”品牌知名度，不断地拓展省外市场。公司努力为国内知名医院及医药流通企业提供产品及服务，并通过直接销售和代理商推广销售的模式获得收入并实现利润。2016 年、2015 年、2014 年公司实现营业利润分别为 4,774,734.17 元、4,351,333.00 元、246,601.42 元；毛利率分别为 10.94%、9.39%、8.84%。公司营业利润及毛利率均呈现持续增长态势。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 总体回顾总体回顾：从各项财务指标来看，2016 年经营情况趋好，业绩和利润均保持持续稳定增长，公司管理层密切围绕期初制定的经营目标，抓机遇，根据市场情况，及时调整产品结构，与此同时，公司注重加强内部管理制度建设，各项管理工作都得到贯彻落实，股份改制成功完成，为实现公司稳步发展迈出坚实的一步。财务状况方面，2016 年末资产总额为 94,320,481.58 元，比上年同期增加 24,546,263.11 元，增幅35.18%,其中流动资产为 92,635,133.00 元，占总资产的 98.21%，流动资产比上年同期增加 24,331,484.38 元，增幅 35.62%。2016 年末负债总额为 59,646,420.50 元，比上年同期减少3,062,833.59 元，降幅 4.88%，资产负债率为 63.24%,其中短期借款 25,223,000.00 元，比上年同期增加 1,932,954.45 元，增幅 8.30%；应付账款 25,699,129.20 元，比上年同期增加 12,917,898.92 元，增幅 101.1%；其他应付款 6,255,732.84 元，比上年同期减少 13,650,526.86 元，降幅 68.6%；预收款项727,091.75 元，比上年同期减少 4,600,636.42 元，降幅 86.35%。2016 年末股东权益总额为 公告编号：2017-011 12 34,674,061.08 元，其中股本为 23,680,000.00 元，比年初增加 20,680,000.00 元，在 2016 年进行了三次增资，并于 2016 年 11 月 23 日整体变更为股份公司,确认股本 20,680,000.00 元和资本公积增加9,039,756.76 元。现金流量方面，经营活动产生的现金流量净额比去年同期减少 2,950.82 万元，同比下降 500.56%，主要是因为：一、公司 2016 年度销售商品收到的现金较去年同期减少 898.10 万元；二、公司 2016 年度收到经营活动的企业往来款较去年同期减少 2,181.77 万元；三、公司 2016 年度支付货款较去年同期减少 1,769.64 万元；四、公司 2016 年度支付职工薪酬较去年同期增加 78.76 万元；五、公司 2016 年度支付各项税费较去年同期增加 99.05 万元；六、公司 2016 年度支付经营活动的企业往来款较去年同期增加 1,361.01 万元。投资活动产生的现金流量净额比去年同期减少 36.81 万元，主要原因是购买固定资产支付减少。筹资活动产生的现金流量净额比去年同期增加 2,712.25 万元，主要原因是：一、吸收投资较去年同期增加 2,351.50 万元；二、短期借款减少 648 万元，偿还短期借款较去年同期减少 976.47 万元。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项项目目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的入的比重比重 营业收入 150,347,306.30 2.52%100.00%146,651,023.61 149.62%100.00%营业成本 133,898,268.39 0.76%89.06%132,886,718.35 148.13%90.61%毛利率 10.94%-9.39%-管理费用 4,992,839.44 39.30%3.32%3,591,241.80 86.88%2.45%销售费用 4,531,113.34 27.06%3.01%3,566,033.21 158.07%2.43%财务费用 1,361,390.74-17.71%0.91%1,654,285.36 4.85%1.13%营业利润 4,774,734.17 9.73%3.18%4,351,333.00 1,664.52%2.97%营业外收入 100.00-98.41%0.00%6,300.00-0.00%营业外支出 2,418.79 3,931.32%0.00%60.00-98.00%0.00%净利润 3,569,096.70 9.32%2.37%3,264,749.75 1,709.93%2.23%项目重大变动原因项目重大变动原因：1.管理费用较上年增长 39.30%，主要原因有：一是股权激励费用 525,000.00 元；二是公司 2016 年度在全国中小企业股份转让系统挂牌过程中所发生的中介费用 1,262,106.15 元，较上年增加 297,539.62元，增幅 324.18%。2.销售费用 4,531,113.34 元，比上年同期增加 965,080.13 元，增幅 27.06%，主要是：(1)职工薪酬 1,732,968.67 元，较上年增加 887,280.25 元，增幅 104.92%,主要原因是本期职工人数与工资基数增加所致；(2)运输费用 569,007.09 元，较上年增加 301,268.73 元，增幅 112.52%。3.营业外支出同比增长 3931.32%，原因有：报告期内支付赞助支出 1886.79 元。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 150,347,306.30 133,898,268.39 146,651,023.61 132,886,718.35 公告编号：2017-011 13 其他业务收入-合计合计 150,347,306.30 133,898,268.39 146,651,023.61 132,886,718.35 按产品或区域分类分析按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 药品销售 118,836,371.44 79.04%136,079,143.40 92.79%医械销售 31,510,934.86 20.96%10,571,880.21 7.21%收入构成变动的原因收入构成变动的原因：药品销售收入同比下降 13%，受国家对药品价格的控制，产品中标价格持续下降所致。医械销售收入同比增加 198%，公司在报告期内销售策略上的作出调整，导致收入增长。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-23,613,214.60 5,895,024.43 投资活动产生的现金流量净额-288,478.17-656,589.40 筹资活动产生的现金流量净额 24,170,858.13 -2,951,711.64 现金流量分析现金流量分析：经营活动产生的现金流量净额比去年同期减少 2,950.82 万元，同比下降 500.56%，主要是因为：一、公司 2016 年度销售商品收到的现金较去年同期减少 898.10 万元；二、公司 2016 年度收到经营活动的企业往来款较去年同期减少 2,181.77 万元；三、公司 2016 年度支付货款较去年同期减少 1,769.64 万元；四、公司 2016 年度支付职工薪酬较去年同期增加 78.76 万元；五、公司 2016 年度支付各项税费较去年同期增加 99.05 万元；六、公司 2016 年度支付经营活动的企业往来款较去年同期增加 1,361.01 万元。投资活动产生的现金流量净额比去年同期减少 36.81 万元，主要原因是购买固定资产支付减少。筹资活动产生的现金流量净额比去年同期增加 2,712.25 万元，主要原因是：一、吸收投资较去年同期增加2,351.50 万元；二、短期借款减少 648 万元，偿还短期借款较去年同期减少 976.47 万元。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 广东友邦医药有限公司 38,642,834.68 21.80%否 2 国药控股广州有限公司 19,217,981.72 10.84%否 3 广州医药有限公司 18,741,543.62 10.57%否 4 广东通用医药有限公司 9,341,834.08 5.27%否 5 南方医科大学珠江医院 7,902,512.83 4.46%否 合计合计 93,846,706.9393,846,706.93 52.94%52.94%-注：如存在关联关系，则必须披露客户的具体名称。（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 深圳市金寿康药业有限公司 42,765,990.00 29.45%否 2 广东友邦医药有限公司 40,760,143.65 28.70%否 3 广东帝豪药业有限公司 17,446,688.50 12.01%否 4 国药集团(广州)医疗器械有限公司 5,927,253.03 4.08%否 公告编号：2017-011 14 5 重庆圣华曦药业有限公司 5,912,460.00 4.07%否 合计合计 112,812,535.18112,812,535.18 77.68%77.68%-注：如存在关联关系，则必须披露供应商的具体名称。（6）研发支出）研发支出与专利与专利 研发支出研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 295,240.44 405,248.00 研发投入占营业收入的比例 0.20%0.28%专利情况专利情况：项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量 0 公司拥有的发明专利数量 0 研发情况：研发情况：公司目前技术研发人员 16 人，本年度投资研发资金 295,240.44 元。已取得益药招商 APP 软件简称：益药招商V1.0.3 等 8 项软件著作权。2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本年年期末期末 上年期末上年期末 占占总资总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的产的比比重重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的产的比比重重 货币资金 4,767,295.04 5.98%5.05%4,498,129.68 103.41%6.45%-1.39%应收账款 52,712,439.50 43.09%55.89%36,839,327.20 24.93%52.80%3.09%存货 26,477,767.94 133.70%28.07%11,329,843.44 29.61%16.24%11.83%长期股权投资-固定资产 483,821.54 55.48%0.51%311,179.88 41.91%0.45%0.07%在建工程-短期借款 25,223,000.00 8.30%26.74%23,290,045.55-5.49%33.38%-6.64%长期借款-资产总计 94,320,481.58 35.18%-69,774,218.47 24.59%-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：应收账款：本年年末因销售大幅提升，导致期末应收账款较上期增加 43.09%。存货：年末因完成年度任务备货和春运前备货，以保证供应确保销售，导致期末存货较上期增加 133.7%。固定资产：本期固定资产购置增加，导致期末存货较上期增加 55.48%。资产总额：较上期增加 35.18%，主要原因是本期债权性资金规模上升，及存货的增加所引起。3、投资状况分析投资状况分析（1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 （2 2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 公告编号：2017-011 15 （三（三）外部外部环境环境的分析的分析 国家“十三.五”医药规划正式实施后，随着我国经济持续增长，人民生活水平不断提高，医疗保障制度逐渐完善，人口老龄化进程加快，居民支付能力、健康意识的不断提升，我国医药行业呈现出持续良好的发展趋势。尤其是消费水平提升、人口老龄化、二胎政策及国家对百姓健康投入增加等都将为医药行业的长期稳健增长提供支撑。2016 年以来医药行业政策密集出台，所有的政策都在向着保障百姓健康、降低医药费用、提高药品质量、发展医药产业的方向变化。总体来说促进了医药制造与流通行业的健康发展，不仅医疗机构拥有选择权，可以自主选择与具有质量、服务、品牌优势的企业合作，同时能够促进制造企业提高质量水平，不断进行产业升级，加速医药流通行业的优胜劣汰。一系列医药改革政策的推出，将对行业未来的竞争格局及公司的销售模式产生重大影响。相信随着 2017 年医改深入推进，药品采购及药价管理机制对市场施压，新药审评办法改革、一致性评价的推进，使产品成本加大，营改增深入推进，两票制的全面推行，使医药流通企业承压。企业只有不断创新、升级才是保持市场竞争力的根本保障，公司只有挖掘潜力、顺应市场发展，走改革创新之路，才能适应整体外部环境的深刻变化。预计我国医药市场增长将趋缓，医药流通企业间竞争更加激烈；药品集中招标采购政策的完善以及医药电商的兴起，将冲击现有医药流通模式，推动医药流通行业的变革。医药流通企业要在这样的环境中取得竞争优势，需要开展收购兼并，加速外延扩张；需要开拓业务领域，抵御市场风险；需要发展电子商务，创新经营模式；需要加强内部管控，提升经营绩效。在传统商业模式利润日趋低下的现实困境中，寻求新的利润点和发展路径对医药流通企业显得格为迫切。商业巨头在全国圈到地盘后，发展专业化医药物流成为下一步发展的必然选择，并且向纵深方向延伸。（四（四）竞争优势竞争优势分析分析 公司经营范围覆盖面“广、全、深、细、精”：冷链、二类精神药品、体外诊断试剂、二和三类医疗器械、手术器械、介入类器械，公司拥有如此深度与难度并存经营资质，每年投入成本大。民营医药企业能有如此经营资质是极少，官方没有公布数据，但市场人士公认这样企业的经营范围是极难取得.具备应对市场操作机制与知名度：公司经营历史近 20 年，药品、耗材、器械在市场上的信誉与知名度得到确认，是最早从纯配送转营为全国、省属、区域品种全代理的民营企业。厂家品种从政府招标，到销售到医院、各地区医药公司、连锁药店均有一套市场操作机制，产品进入市场度高。运作管理团队成熟，品种讲求“深耕细作”：引入厂家代理品种，销售市场细分，品种学术讲座、讨论。市场操作招商，面向终端销售渠道，渠道管理与回款制度落实，专门部门与人员等位对接，各环节首尾呼应，永不落空.拥有终端渠道并递延增加，承揽省代品种多年，市场操作成熟，厂家热捧，公司资质深厚，经营范围齐全，经营向好.优势体现一：“传统医药+互联网”的良性互动新模式优势，公司基于“益药招商 APP”平台，引入药品代理商（人），合理利用销售资源，拓展客户。有效地推动了公司业务规模的进一步扩大。优势体现二：终端直配资源现有二甲以上医院，广州与珠三角地区 120 家；“两票制”实施后，直配的医院呈递增趋势，降低营运成本 10%。优势体现三：具有承接省或全国总代理品种的能力与经验现在成熟运作的品种均为省代理品种，接新增品种“驾轻就熟”自身直配渠道与连锁药店的拥有与增多，市场份额稳定性与扩张性，受到生产厂家“追捧”！“两票制”实施为中型药商提供更多市场操作空间。优势体现四：经营资质齐全优势！公司既有药品系列证照，又有范围涵盖医院手术高精尖的医疗器械证书，并可经营进出口业务，在民营医药流通企业中极为少见，说明企业经营能力广泛得到政府认同。公告编号：2017-011 16 优势体现五：具备完整规范的管理体系。公司按照新版 GSP 的要求建立组织架构，部门设置合理，人员配备齐全。公司目前设有销售部、采购部、储运部、质管部、招商部、IT 研发部、财务部、器械部和综合部。，公司十分重视药品及医疗器械、耗材的质量管理工作，在采购、销售、验收入库、运输等各个环节严格按照制定的相关质量管理制度规范管理。竞争劣势：缺乏新增经营品种的启动资金，行业应收账款随着销售的增长而增大，应收账款占用时间长。未来三年，公司以挂牌上市为契机，后续通过配套融资，提升现有业务模式，加大应用软件系统开发投入、加强业务拓展力度，开拓新业务、扩大公司收入的来源，进一步增强公司市场竞争能力。（五（五）持续经营持续经营评价评价 公司持续经营记录完整、真实、可靠。2016 年、2015 年和 2014 年，公司实现的营业收入分别为 150,347,306.30 元、146,651,023.61 元和 58,749,614.52 元，主营业务收入占营业总收入的比重均为 100%。持续性体现为：第一，渠道归拢，越来越多的药品生产厂家寻找公司作为其产品的省级总代理；第二，公司立足于医药流通行业，以“传统医药+互联网”的良性互动模式，整合药品销售渠道，有效地推动了公司业务规模的进一步扩大；第三，2015 年公司在做好药品销售市场布局，迅速提升药品销量的同时，把医院医用耗材与器械方面销售列为增长重点，在充分发挥已有直配医院的优势基础上，积极开拓终端医院销售渠道，广泛与广州地区二甲以上医院建立了医用耗材、器械销售合作关系。另外，从企业经营的持续评价来看，公司的主营业务地位非常突出。公司所处行业为批发和零售业中的批发业，主营业务为从事中成药、中药饮片、西药、检测试剂、医疗器械及耗材的销售；公司主营业务立足于医药及医疗器械批发流通行业，经过多年的经营，公司已与国内大型医院、医药流通企业建立了长期、稳固、良好的合作关系，如广州医科大学附属第二医药、南方医科大学珠江医药、广州医药有限公司、国药控股广州有限公司等；公司始终秉承“精选良药、服务大众”的公司精神，在保证产品质量的同时，不断提高市场拓展能力，以“传