836529_2016_明营科技_2016年年度报告_2017-04-20.pdf

公告编号：2017-014 1 明营科技 NEEQ:836529 河北明营科技股份有限公司（HebeiMingying Building Materials Technology Co.,ltd）年度报告 2016 公告编号：2017-014 2 公 司 年 度 大 事 记 2016 年 4 月 7 日，公司正式在全国中小企业股份转让系统挂牌。2016 年 5 月份，公司控股子公司河北明润达节能材料有限公司正式投产。公告编号：2017-014 3 目录 第一节声明与提示.5 第二节公司概况.8 第三节会计数据和财务指标摘要.10 第四节管理层讨论与分析.12 第五节重要事项.23 第六节股本变动及股东情况.27 第七节融资及分配情况.29 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.30 第九节公司治理及内部控制.33 第十节财务报告.39 公告编号：2017-014 4 释义 释义释义项目项目 释义释义 本公司、股份公司、明营科技、公司 指 河北明营建材科技股份有限公司 有限公司、明营玻璃 指 河北明营玻璃制造有限公司,股份公司前身 明润达 指 河北明润达节能材料有限公司 鼎晖创投 指 上海鼎晖清正创业投资中心(有限合伙)股东大会 指 股份公司股东大会 董事会 指 股份公司董事会 监事会 指 股份公司监事会 三会 指 股东大会、董事会、监事会 公司法 指 中华人民共和国公司法 章程、公司章程 指 河北明营玻璃制造有限公司章程或河北明营建材科技股份有限公司章程 推荐主办券商、主办券商、西南证券 指 西南证券股份有限公司 中兴财光华会计师事务所、会计师 指 中兴财光华会计师事务所(特殊普通合伙)证监会 指 中国证券监督管理委员会 元、万元 指 人民币元、万元 浮法玻璃 指 是指应用浮法工艺生产的玻璃。玻璃原料经熔化后从熔化池拉引到锡槽中,玻璃带与锡液接触但不发生反应,然后经拉边机从玻璃带两边呈一定角度引拉玻璃带,摊薄玻璃带到预期厚度,再经过渡辊引入退火窑进行退火后裁切成型。玻璃原片 指 是指平板玻璃厂生产的固定尺寸的玻璃 LOW-E 玻璃 指 是指在玻璃表面镀上多层金属或其他化合物组成的膜系产品 中空玻璃 指 用两片(或三片)玻璃,使用高强度高气密性复合粘结剂,将玻璃片与内含干燥剂的铝合金框架粘结,制成高效能隔音隔热玻璃 夹胶玻璃 指 是由两片(或多片)玻璃之间夹了一层或多层有机聚合物中间膜,经过特殊的高温预压(或抽真空)及高温高压工艺处理后,使玻璃和中间膜永久粘合为一体的复合玻璃产品 钢化玻璃 指 安全玻璃的一种,通常使用化学或物理的方法,在玻璃表面形成应压力,玻璃承受外力时首先抵消表层应力,从而提高剥离白玻强度 白玻 指 是普通白色玻璃,加工其他玻璃的原材料 幕墙 指 是现代大型和高层建筑常用的带有装饰效果的轻质墙体 3C 认证制度 指 即我国强制性产品认证制度,英文名称 China Compulsory Certification,英文缩写CCC,为保护消费者人身安全和国家安全、加强产品质量管理、依照法律法规实施的一种产品合格评定制度。PVB 胶膜 指 是指一种热塑性树脂膜,是由 PVB 树脂加增塑剂生产而成 公告编号：2017-014 5 第一节声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)保证年度报告中财务报告的真实、完整。中兴财光华会计师事务所(特殊普通合伙)会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是与否是与否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 公告编号：2017-014 6 重要风险提示表 重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 市场竞争风险 我国涉及玻璃深加工的企业数量近万家,其中规模以上企业仅四百多家。行业规模分化严重,企业良莠不齐,发展缺乏长远规划、技术上缺乏创新,经营上单打独斗,各自为战。无法形成规模优势,浪费了宝贵的资源,不利于行业的发展。同质化导致市场竞争无序。由于行业进入的门槛相对较低,竞争厂商数量较多,市场竞争已由单纯的价格、质量竞争上升到研发能力、资金实力、供应链管理、人力资源等全方位的竞争、公司目前生产规模较小,面临着市场竞争加剧风险。为应对此风险,公司不断提升自身产品质量,并不断丰富自身产品结构,积极应对市场竞争,加大对下游客户的开发力度,不断提升市场占有率。宏观经济波动风险 公司目前主要产品所涉及的市场以玻璃制造行业为主,该行业受宏观经济波动的影响较大,因此公司的业务发展与国内宏观经济的发展形势密切相关。若国内宏观经济保持快速稳定的增长、国民收入稳步增加,则玻璃的消费需求亦会保持增长,公司的产品销量也会随之上升。反之,若我国经济发展速度放缓,而公司未能准确预测并且相应调整整体经营策略,则公司的业绩将存在下滑的风险。另外,如果国家对产业结构进行调整或者对汽车行业的产业政策发生变更,导致下游行业发展放缓,可能对公司的发展环境和市场需求造成不利影响,给公司保持营业收入的持续增长带来风险。为此,公司将进一步加强产品的技术研发与质量管理,进一步丰富产品种类,拓展产品应用的新领域,使得公司所提供的各项产品及服务能够得到客户的广泛认可,逐步扩大公司在行业内的知名度,进一步巩固市场地位,保持收入增长的稳定性,尽量减少宏观经济波动及下游产业变化对公司业绩造成的影响。实际控制人控制不当的风险 控股股东桑路明合计持有公司 75.86%的股权,为公司的实际控制人。虽然公司已制订了较为完善的内部控制制度,公司法人治理结构健全有效,但是公司实际控制人仍可以利用其持股优势,通过行使表决权直接或间接影响公司重大资本支出、关联交易、人事任免、公司战略等决策,公司决策存在偏离小股东最佳利益目标的可能性。公司存在实际控制人控制不当的风险。为降低实际控制人不当控制的风险,公司在公司章程里制定了保护中小股东利益的条款,制定了“三会”议事规则,制定了关联交易管理制度,完善了公司内部控制制度。公司还将通过加强对管理层培训等方式不断增强控股股东和管理层的诚信和规范意识,督促大股东遵照相关法规规范经营公司,忠实履行职责。公司管理层亦与控股股东就公司业务独立性达成共识,努力降低可能因实际控制人控制不当带来的风险。人力成本上升风险 公司所处行业属于劳动密集型产业,近年来用工成本不断上涨,给企业未来经营增加难度,成为制约行业发展的重要因素。公告编号：2017-014 7 公司目前使用强有力的人力资源政策,通过招聘、培训、激励等措施,组建和稳定适应公司未来发展的人才队伍,同时公司加快自动化、智能化的产业化生产,提高生产效率,以应对人力资源不足的风险。实际控制人变更风险 依据 2015 年 7 月 26 日公司与鼎晖创投所签订增资扩股协议约定,鼎晖创投本次增资所认购股份在锁定期满后30日内,如未能按协议所约定价格将所持股份全部出售,有权要求公司控股股东、实际控制人桑路明回购其所持有公司股份,同时,桑路明以其持有的 1900 万股公司股权对上述回购协议提供质押担保。由于本次对赌协议所涉及金额较大,如果对赌协议中所约定的回购条款实现,存在实际控制人为筹措回购所需资金出让所持公司股权,从而导致实际控制人变更的风险。供应商过渡集中的风险 2016 年度,公司自第一大供应商河北润安建材有限公司采购金额为 98,463,360.67 元,采购占比为 78.96%,占比较高,公司供应商比较集中。虽然公司的玻璃原片等原材料的市场为完全竞争市场,玻璃原片等原材料的供应商极多,一旦公司目前原材料供应商停止向公司供货,公司在市场上非常容易以同样的价格向替代厂商采购原材料,但是如果现存的前五大供应商的经营情况、资信状况、业务模式发生变化或公司与前五大供应商的合作关系不能持续,将在一定程度上影响本公司的经营业绩和稳定。为应对公司供应商过于集中的风险,公司拟采用收购原片玻璃生产线等方式扩展产业链,并且不断开发新的原材料供应商来应对供应商过度集中的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 注：相比 2015 年，公司本期减少了公司治理风险、应收账款坏账风险和单一客户份额较高的风险三项重大风险。公告编号：2017-014 8 第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 河北明营建材科技股份有限公司 英文名称及缩写 Hebei Mingying Building Materials Technlongylo.,ltd 证券简称 明营科技 证券代码 836529 法定代表人 桑路明 注册地址 迁安市太平庄乡田庄营村明营街 1 号 办公地址 迁安市太平庄乡田庄营村明营街 1 号 主办券商 西南证券 主办券商办公地址 重庆市江北区桥北苑 8 号西南证券大厦 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 李秀华、单婷 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 2 号 22 层 A24 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 姚术连 电话 0315-5358886 传真 0315-5351918 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 河北省迁安市太平庄乡田庄营村明营街 1 号 064400 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 河北明营建材科技股份有限公司董事会办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016 年 4 月 7 日 分层情况 基础层 行业（证监会规定的行业大类）C30 非金属矿物质品业 主要产品与服务项目 钢化玻璃、中空玻璃、夹层玻璃制造;金属门窗制造 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 104,142,858 做市商数量-控股股东 桑路明 实际控制人 桑路明 四、注册情况 公告编号：2017-014 9 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 企业法人营业执照注册号 91130200054029028F 是 税务登记证号码 91130200054029028F 是 组织机构代码 91130200054029028F 是 公告编号：2017-014 10 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 163,119,068.68 64,531,693.74 152.77%毛利率 23.56%18.30%-归属于挂牌公司股东的净利润 22,618,593.77 3,739,800.08 504.81%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 20,004,594.56 3,787,934.88 428.11%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）13.56%10.24%-加权平均净资产收益率（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）12.00%10.37%-基本每股收益 0.22 0.05 340.00%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 304,769,662.28 235,773,178.42 29.26%负债总计 115,956,879.98 70,339,281.43 64.85%归属于挂牌公司股东的净资产 178,078,297.92 155,459,704.15 14.55%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.71 1.49 14.76%资产负债率（母公司）18.81%27.91%-资产负债率（合并）38.05%29.83%-流动比率 0.54 0.30-利息保障倍数 17.3 2.74-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 13,302,632.07 71,222,690.67-应收账款周转率 186.44 10.88-存货周转率 7.63 2.08-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 29.26%210.38%-营业收入增长率 152.77%483.24%-净利润增长率 529.48%285.78%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 公告编号：2017-014 11 普通股总股本 104,142,858 104,142,858 0.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益-1,300.45 其他营业外收入 3,500,000.00 其他营业外支出-9,700.34 非经常性损益合计非经常性损益合计 3,488,999.21 所得税影响数 875,000.00 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 2,613,999.21 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 单位：元 不适用 公告编号：2017-014 12 第四节管理层讨论与分析 一、经营分析（一（一）商业模式商业模式 公司业务立足于玻璃深加工行业，主营业务收入来源于钢化玻璃、中空玻璃、改裁玻璃这类核心产品的生产、加工与销售，主要涉及高端建筑行业领域。公司采用“以销定产、产销结合”的商业模式，采购和生产部门以销售部门取得订单的实际情况和市场行情安排相应的原材料采购，并落实生产。销售部门将成品销售给订单客户。这种模式将生产和销售联系紧密，公司存货量小、存货周转率高、存货占用资金量小，符合企业的生产规模和所处行业的实际情况。公司以成熟的玻璃深加工生产工艺、先进的大型生产设备和严格的质量和检验检测，生产有品质保证的玻璃深加工产品，公司控股子公司与 2016 年 5 月正式投产，推出了新产品 LOW-E 玻璃，主要产品还有改裁玻璃和钢化玻璃。1、采购模式 各部门根据实际需求拟定采购计划，并向采购部室递交采购申请表。科室平衡后进行物资分类、编制比价手续。依据物资金额大小，进行报价汇总比对、与供应商谈判、或招标的方式确定供应商，并签署采购合同。到货后，安排仓储质检部收货，并进行材料的质量检验，符合订购标准办理入库手续，反正将联系供应商进行退货处理。总经理审核通过后有财务部负责对采购货物进行发票验证及付款。公司供应商均为公司长期合作伙伴，主要采购来源于润安，价格由双方协商确定。2、生产模式 公司实行以销定产的生产模式，通过引进先进的技术及设备，进行产品的生产。生产车间根据订单安排产品加工生产、组装和测试，在订单指定的交货时间内将产品交付给客户。公司主要产品为钢化玻璃、中空玻璃、改裁玻璃这三种，应用范围以建筑门窗、玻璃幕墙、室内装饰为主。生产工艺通过切割、磨钻铣、钢化、高压、组装密封等过程。公司主要通过引进进口设备保障工艺及质量，主要设备包括意大利保特罗切割机一套（型号 BORR2840）、广州海盛全自动双边直线磨边机一套（型号 HS3060）、辽宁乐威全自动夹胶线一套（LWJJ3040/LWGYF3080）、北京韩江全自动中空线一套（BJHJ3025）、秦皇岛图成平弯结合钢化炉一套（GTW80303020H）、上海北玻 LOW-E 镀膜玻璃生产线一条（SE2540H536-17）、佛山市福原钢化玻璃热浸炉（FY-JZ6025）。3、销售模式 公司产品主要采用以销定产模式进行销售。公司销售部负责选择客户，并与有需求的客户达成购销意向。销售部门在得到客户的需求信息后，交由生产部门确定加工工艺，并根据加工难易度给客户报价。对有特殊性能要求的产品，则由生产部门根据实际使用条件，给出设计方案，帮助销售最终取得订单。公司与国内多家常年合作的企业有持续稳定的订单，公司按照签订的购销合同及技术协议，按期进行产品的生产和交付。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 公告编号：2017-014 13 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 总体回顾总体回顾：公司是一家玻璃制品制造企业，专业进行高端节能玻璃的深度加工，公司业务集合设计、制造、销售及售后服务为一体，产品主要涉及高端建筑领域。公司主营产品是钢化玻璃、中空玻璃和改裁玻璃等玻璃深加工制品。2016 年公司业务发展较好，产能得到了充分释放，新产品 LOW-E 实现量产，2016 年度实现销售收入 163，119，068.68 元，同比增长 152.77；实现利润 23，378，885.31 元，同比增长 529.48，超额完成了公司年初定制的经营目标。公司 2016 年 4 月 7 日正式在全国中小企业股份转让系统挂牌公开转让，于 2016 年 6 月份公司获得唐山市财政厅专项补贴资金 100 万元，获得河北省财政厅专项补贴资金 150 万元，2016 年 9 月份获得迁安市财政局专项补贴资金 100 万元。2016 年 5 月份公司购进的上海北玻 LOW-E 镀膜玻璃生产线一条（SE2540H536-17）验收合格已正式投产。在本报告期内，公司积极拓展新客户，推出新产品，同时控股子公司明润达正式投产，产能扩张明显，规模效应显著，公司经营效率提升，经营业绩同比大幅增长。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 163,119,068.68 152.77%-64,531,693.74 483.24%-营业成本 124,693,492.28 136.51%76.44%52,722,653.17 562.94%81.70%毛利率 23.56%-18.30%-管理费用 7,520,573.18 122.61%4.61%3,378,391.05 151.17%5.24%销售费用 299,399.83-26.80%0.18%409,000.00 412.79%0.63%财务费用 1,922,732.85-33.51%1.18%2,891,772.80 289.01%4.48%营业利润 27,818,511.98 447.06%17.05%5,085,061.06 454.71%7.88%营业外收入 3,500,000.00 0.00%2.15%-0.00%-营业外支出 11,000.79-82.71%0.01%63,631.82 4,739.51%0.10%净利润 23,378,885.31 529.48%14.33%3,713,992.92 285.78%5.76%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、报告期内，公司营业收入相比去年同期增加 152.77%，营业成本相比去年同期增加 136.51%，主要是因为 2016 年度受益于建材行业景气度回升，公司各项玻璃深加工产品产销两旺，同时公司控股子公司明润达于 2016 年 5 月正式投产，2016 年度实现营业收入 8,785.92 万元，综上两方面原因，公司 2016年度营业收入和营业成本同比均大幅上升。2016 年度，公司毛利率水平为 23.56%，相比去年略有上升，主要是因为报告期内公司所处建材行业景气度探底回升，公司产品售价相比去年同期明显提升所致。2016 年度，公司税金及附加金额为 768,400.43 元，较去年同期大幅增加 747,775.69 元，主要是由于报告期内公司营收大幅增长，所缴纳增值税相比去年同期大幅增加，缴纳税金及附加金额相应大幅增加。2、报告期内，公司管理费用同比增加 122.61%，主要是由于公司报告期内生产经营规模扩大，同时子公司明润达于 2016 年 5 月正式投产经营，导致公司管理费用同比大幅增加。3、报告期内，公司财务费用同比下降 33.51%，主要是由于受益于较为宽松的货币政策和公司自身信誉的提升，公司自迁安市农村信用合作联社所借 2,500 万流动资金借款于 2016 年到期续贷后，月利率由9.3625下调为 5.4375，公司银行借款利息支出同比下降较多。公告编号：2017-014 14 4、报告期内，公司营业利润相比去年同期大幅增加 447.55%，净利润同比增加 529.48%，主要是由于报告期内，建材行业探底回升，公司主要产品产销两旺，同时子公司明润达 2016 年 5 月正式投产，2016年度实现营业利润 1025.83 万元，净利润 760.29 万元。5、报告期内，公司营业外收入金额为 350 万元，均为政府全国中小企业股份转让系统挂牌转让专项奖励，其中河北省奖励资金 150 万元，唐山市奖励资金 100 万元，迁安市政府奖励资金 100 万元。6、报告期内，公司营业外支出为 11,000.79 元，相比去年同期降低 82.71%，主要是由于 2015 年度公司存在意外财产损失金额 63,631.82 元，基数较高所致。7、报告期内，公司资产减值损失 95,958.13 元，相比 2015 年增加 71,767.21 元，主要为对迁安北商国际泵阀产业园投资股份有限公司应收账款账龄增加，计提坏账准备比例和金额增加所致。8、2016 年度，公司所得税费用为 7,928,625.88 元，相比去年同期增加 6,621,189.56 元，主要是由于 2016 年度公司净利润同比大幅增加所致。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 158,510,984.53 124,668,805.72 42,113,531.49 30,124,385.41 其他业务收入 4,608,084.15 24,686.56 22,418,162.25 22,598,267.76 合计合计 163,119,068.68 124,693,492.28 64,531,693.74 52,722,653.17 按产品或区域分类分析按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 中空玻璃 13,210,195.60 8.10%7,176,553.12 11.12%钢化玻璃 22,735,847.45 13.94%23,749,318.59 36.80%改裁玻璃 82,891,841.82 50.82%6,744,156.20 10.45%防弹玻璃 4,112,648.11 2.52%1,025,682.01 1.59%夹胶玻璃 4,264,048.31 2.61%3,417,821.57 5.30%LOW-E 玻璃 31,296,403.24 19.19%-收入构成变动的原因收入构成变动的原因：公司营业收入同比大幅增长，主要是由于随着公司销售渠道的拓展，下游客户的不断累积，同时产品结构不断丰富，公司产能利用率提高明显，营业收入较去年同期大幅增加 98,587,374.94 元。公司主营业务收入由 42,113,531.49 元增加到 158,510,984.53 元，增幅为 276.39%，主要是由于公司各项业务开展顺利，下游客户数量相比去年同期呈现爆发增长，各项产品销售金额大幅增加，其中中空玻璃的销售收入由 7,176,553.12 元增加到 13,210,195.6 元，增幅为 84.07%；改裁玻璃的销售收入由 6，744,156.20 元增加到 82,891,841.82 元，增幅为 1129.09%；防弹玻璃的销售收入由 1,025,682.01 元增加到 4,112,648.11 元，增幅为 300.97%；此外，公司 2016 年度还新增 LOW-E 玻璃新产品的销售，主要原因是为应对市场的变化，不断推出新产品，针对客户需求，增加新产品 LOW-E 玻璃。LOW-E 玻璃贡献收入 31,296,403.24 元，占公司营业收入的 19.19%。报告期内，公司营收大幅增加，钢化玻璃总体销售额保持稳定，但由于公司营收大幅增长，造成产品结构中钢化玻璃销售金额占比明显下滑，公司控股子公司明润达主要产品为改裁玻璃和 LOW-E 玻璃，2016年 5 月明润达正式投产，造成公司产品结构中，改裁玻璃和 LOW-E 玻璃销售金额占比相比 2015 年大幅上升。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 13,302,632.07 71,222,690.67 公告编号：2017-014 15 投资活动产生的现金流量净额-9,682,715.92-180,317,800.15 筹资活动产生的现金流量净额-5,163,884.82 114,182,917.50 现金流量分析现金流量分析：本年度公司净利润金额为 23,378,885.31 元，经营活动产生的现金流量净额为 13,302,632.07 元，主要是由于公司存货增加 15,991,394.87 元，造成公司经营活动产生的现金流量净额小于净利润金额。本年度公司经营活动产生的现金流量净额为 13,302,632.07 元，较上年下降 57,920,058.60 元，下降幅度为 81.51，公司 2016 年度经营活动产生的现金流量净额较去年同期大幅下降主要原因为 2015 年度公司经营活动产生的现金流量净额基数较高，造成 2015 年度公司经营活动产生的现金流量净额较高主要原因为由于公司销售政策的调整，2015 年 12 月 31 日应收账款余额较年初减少 10,048,484.94 元；2014 年度公司防备原材料价格波动，提前储备较多玻璃原片，2015 年度公司生产经营所需原材料大部分为之前库存。上述两因素造成 2015 年度公司销售商品、提供劳务收到的现金 85,767,177.37 元的情况下，购买商品、接受劳务支付的现金仅为 21,623,653.48 元，造成公司 2015 年度经营活动产生的现金流量净额基数较高。本年度投资活动产生的现金流量额为-9,682,715.92 元，较上年同期相比，投资活动现金净流出额大幅下降，主要原因为 2015 年度公司控股子公司明润达项目建设及设备采购投入较高，同时公司 2015 年度参与河北润安建材有限公司定向增发，对外投资金额较高。本年度筹资活动产生的现金流量净额-5,163,884.82 元，较上年减少 119,346,802.32 元，减少幅度为 104.52，主要原因为 2015 年度公司定向增发引进新股东注资 117,000,000.00 元基数较高所致。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 北京陈江华耀钢化玻璃有限公司 9,298,935.36 5.70%否 2 北京建顺特种玻璃有限公司 8,001,540.53 4.91%否 3 常熟中得商贸有限公司 7,992,109.60 4.90%否 4 秦皇岛振虹门窗有限公司 5,721,848.68 3.51%否 5 秦皇岛华富玻璃有限公司 5,354,434.75 3.28%否 合计合计 36,368,868.92 22.30%-报告期期末公司应收账款余额 973,451.89 元，其中主要为公司早期客户迁安北商国际泵阀产业园投资股份有限公司所欠货款，为 959,581.30 元，账龄较长。报告期内，公司营收大幅增长，客户数量迅速增加，随着公司市场议价能力的提升，公司新开发客户均采用先收款再发货的销售方式，因此截止 2016 年 12 月 31 日，公司应收账款余额较小。（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 河北润安建材有限公司 98,463,360.67 55.67%是 2 上海北玻镀膜技术工业有限公司 21,367,521.25 12.08%否 3 唐山三友化工股份有限公司 19,982,176.86 11.30%否 4 迁安市衡安钢结构有限公司 7,046,377.60 3.98%否 5 滦县振磊硅砂有限公司 4,384,757.97 2.48%否 合计合计 151,244,194.35 -报告期期末公司应付账款余额 39,853275.42 元，较上年期末增加 29,041,420.12 元，增幅 268.61%，上年期末 10,811,855.30 元；其中，公司主要供应商河北润安建材有限公司、上海北玻镀膜技术工业有限公司、唐山三友化工股份有限公司、迁安是衡安钢结构有限公司、滦县振磊硅砂有限公司报告期内的采购金额分别为 98,463,360.67、公告编号：2017-014 16 21,367,521.25、19,982,176.86、7,046,377.60、4,384,757.97 元，报告期末应付账款余额分别为 1,505,979.81、24,000,000.00、725,766.50、835,234.36、2,130,166.78 元，上述货款均在账期内。（6）研发支出）研发支出与专利与专利 研发支出研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 0.00 0.00 研发投入占营业收入的比例 0.00%0.00%专利情况专利情况：项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量-公司拥有的发明专利数量-研发情况：研发情况：报告期内，公司无研发投入。2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本年年期末期末 上年期末上年期末 占占总资总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 30,154,686.03 491.42%9.89%5,098,654.70 46,906.59%2.16%7.73%应收账款 840,963.24-7.47%0.28%908,822.87-91.71%0.39%-0.11%存货 24,330,134.41 191.77%7.98%8,338,739.54-80.30%3.54%75.32%长期股权投资-固定资产 151,173,933.34 92.56%49.60%78,508,945.72 324.19%33.30%16.30%在建工程 3,846,146.21 92.07%1.26%48,513,762.23 100.00%20.58%-19.32%短期借款 25,000,000.00-8.20%25,000,000.00-10.60%-2.40%长期借款-资产总计 304,769,662.28 29.26%-235,773,178.42 210.38%-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：截至 2016 年 12 月 31 日,公司主要资产负债变动情况及原因如下:1、货币资金余额为 30,154,686.03 元,相比去年同期增加 25,056,031.33 元,增幅 491.42%,主要是由于 2016 年 12 月 31 日公司银行承兑汇票保证金相比去年同期增加 26,600,000.00 元。2、存货金额 24,330,134.41 元，相比去年同期增加 191.77%，主要是由于公司本年度营收规模扩大，存货规模相应扩大所致。3、固定资产金额 151,173,933.34 元，相比去年同期大幅增加 92.56%，在建工程金额为 3,846,146.21元，相比去年同期大幅下降 92.07%，主要原因为公司子公司建设项目 2016 年度达到预定可以用状态，由在建工程科目转为固定资产科目核算所致。2016 年度公司在建工程转入固定资产金额为 76,874,215.74元。4、截止 2016 年 12 月 31 日，公司其他流动资产为 6,349,130.83 元，相比去年同期增加 2,763,556.36元。公司其他流动资产为待抵扣进项税金，由于公司应收规模扩大，存货规模相应扩大，待抵扣进项税金金额同比明显增加。5、截止2016年12月31日，公司应付票据金额为31,912,500.00元，相比去年同期增加11,912,500.00 公告编号：2017-014 17 元，主要是由于随着公司议价能力提高，在支付各项款项时可以更多采用票据结算的方式。6、截止2016年12月31日，公司应付账款金额为39,853,275.42元，相比去年同期增加29,041,420.12元，主要是由于随着公司应收规模的扩大，应付材料款金额同比增加 3,840,858.42 元，同时子公司明润达完成正式投产，2016 年度合并报表应付设备看同比大幅增加 23,454,103.55 元所致。7、截止 2016 年 12 月 31 日，公司预收账款金额为 4,640,450.60 元，相比去年同期增加 4,376,270.85元，主要是由于报告期内，公司营收规模迅速扩大，议价能力提高，销售中采用先预收部分款项，待发货后剩余款项结清的销售政策。由于公司产销规模同比大幅增加，预收账款金额也相应大幅增长。8、截止 2016 年 12 月 31 日，公司未分配利润金额为 24,017,727.76 元，相比去年同期增加21,041,964.55 元，主要是由于 2016 年度公司经营业绩良好，实现归属于母公司所有者净利润22,618,593.77 元。9、截止 2016 年 12 月 31 日，公司预付账款为 604,890.41 元，相比去年同期减少1,720,292.89 元，主要是由于减少了预付设备款。10、截止 2016 年 12 月 31 日，公司其他应收款为 18,982.06 元，主要是由于代缴社会保险产生的金额。11、截止 2016 年 12 月 31 日，公司应交税费为 4,539,205.90 元，相比去年同期增加 3,380,752.40元，主要是由于公司本年度营收大增，盈利状况较好，应交税费金额同比增加。12、截止 2016 年 12 月 31 日，公司盈余公积为 1,994,209.88 元，相比去年同期增加 1,576,629.22元，主要是由于公司本年度利润增加较多，按规定提取的法定盈余公积金金额较高。3、投资状况分析投资状况分析（1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 1、控股子公司河北明润达节能材料有限公司 河北明润达节能材料有限公司成立于 2014 年 7 月 28 日，注册资本 10,000 万元，住所迁安市太平庄乡西蛇探峪村西，经营范围：隔热和隔音材料批发；玻璃制品、防火玻璃、高档门窗制造；货物进出口（法律、行政法规禁止的项目除外）。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动），主营业务为各类玻璃制品的生产与销售。法定代表人桑立明。河北明润达节能材料有限公司由本公司和桑立明共同出资设立，其中公司持有河北明润达节能材料有限公司 90%股权，为明润达控股股东。报告期内，截至2016 年 12 月 31 日河北明润达节能材料总资产 20,107.62 万元，净资产 10,734.48 万元，2016 年度实现营业收入 8,785.92 万元，净利润 760.29 万元。2、参股子公司河北润安建材有限公司 河北润安建材有限公司成立于 2009 年 4 月 7 日，住所为迁安市太平庄乡西蛇探峪