836145_2016_博加信息_2016年年度报告_2017-04-20.pdf

公告编号：2017-008 1 公告编号：2017-008 2 公告编号：2017-008 3 公告编号：2017-008 4 目录 第一节声明与提示.6 第二节公司概况.7 第三节会计数据和财务指标摘要.9 第四节管理层讨论与分析.11 第五节重要事项.23 第六节股本变动及股东情况.26 第七节融资及分配情况.29 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.31 第九节公司治理及内部控制.35 第十节财务报告.42 公告编号：2017-008 5 释义 释义释义项目项目 释义释义 博加广告 指 上海博加广告有限公司 优向科技 指 上海优向网络科技有限公司 博加信息、股份公司、公司 指 上海博加信息科技股份有限公司 加衍投资 指 上海加衍投资管理合伙企业(有限合伙)加柠投资 指 上海加柠投资管理合伙企业(有限合伙)加宥投资 指 上海加宥投资管理合伙企业(有限合伙)珠源资本 指 北京珠源资本管理有限公司 硅谷天堂 指 嘉兴硅谷天堂盈祥投资合伙企业(有限合伙)三会 指 股东(大)会、董事会、监事会 管理层 指 股份公司/有限公司董事、监事及高级管理人员 公司章程 指 2015 年 10 月 8 日博加信息第一次股东大会通过的现行有效的上海博加信息科技股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则 管理办法 指 非上市公众公司监督管理办法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则(试行)主办券商、国泰君安 指 国泰君安证券股份有限公司 律师事务所 指 上海锦天城律师事务所 会计师事务所、审计机构 指 立信会计师事务所(特殊普通合伙)证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统公司股转系统 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 KPI 指 关键表现指标(KPI:KeyPerformance Indicator)广告业 指 通过广告策划、设计、制作、发布、调查、效果评估等方式获取利润的产业门类 公告编号：2017-008 6 第一节声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)保证年度报告中财务报告的真实、完整。立信会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是与否是与否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 公告编号：2017-008 7 重要风险提示表 重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 政策风险 公司目前的主要服务对象是房地产开发企业,近年来,房地产行业是国家进行宏观调控的重点产业。在行业发展的不同阶段,国家会出台不同的宏观政策促进房地产市场的持续健康发展,这些宏观政策通过影响房地产行业进而间接影响房地产相关服务行业。随着客户所处行业的景气度变化,公司的经营业绩存在波动的风险。核心技术人员流失的风险 公司主要从事房地产行业广告策划及房地产行业大数据传播服务,作为智力和技术输出型公司,公司的服务更多依靠核心人员的经验、创造力和执行力。因此,核心人才是公司的基石。若公司不能保持对人才的持续吸引力,将面临核心人员流失的风险,可能影响公司业绩的稳定与持续增长。技术优势丧失的风险 公司目前正在打造以大数据为核心的房地产精众传播服务,对数据的采集、清洗、存储、运用的能力十分关键。若公司不能保持在这个方面的优势,可能将无法提供客户满意的产品或服务,影响公司新业务的持续增长。新商业模式盈利能力不确定的风险 2015 年公司从传统优势业务房地产营销策划服务延伸到房地产大数据传播服务,丰富了满足客户需求的产品和服务。2016 年,公司领先型新业务大数据传播服务收入增长迅速,但由于前期技术投入、团队建设及市场拓展成本比较高,截止 2016 年 12 月 31 日仍处于亏损阶段。由于市场上存在一定的竞争企业,房地产市场自身又面临较多的政策调整,房地产企业对使用大数据来实现品效合一的传播效果还需要持续教育,从而使得该商业模式能否成功的实现盈利存在一定的不确定性。由于新业务对公司资金占用比例大幅提升,所以可能带来公司整体的持续经营风险。应收账款收回风险 2015 年末、2016 年末公司应收账款账面余额分别为 1,335.30 万元和3,185.21 万元,绝对金额呈现增长态势,公司经营活动现金流净额持续为负。公司客户基本以优质房地产客户为主,资金实力雄厚且资信良好,应收账款发生坏账的风险较小。但随着公司收入的增加以及服务区域和项目的拓展,应收账款也将继续上升,如果公司不能保持对应收账款的有效管理,则可能存在收回风险,直接影响公司现金流。本期重大风险是否发生重大变化：是 第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 上海博加信息科技股份有限公司 英文名称及缩写 PLUS INFO 证券简称 博加信息 证券代码 836145 法定代表人 孙丹麟 注册地址 上海市徐汇区番禺路 1028 号 203-18 室 办公地址 上海市田林路 200 号华鑫天地 A1 座 201 室;上海市田林路 140 号越界创意园 16 东 103 室 公告编号：2017-008 8 主办券商 国泰君安 主办券商办公地址 中国(上海)自由贸易试验区商城路 618 号 会计师事务所 立信会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 唐国骏、张回予 会计师事务所办公地址 上海市南京东路 61 号四楼 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 杨笛 电话 021-61911872 传真 021-60718777 电子邮箱 ?公司网址 www.plus- 联系地址及邮政编码 上海市田林路 200 号华鑫天地 A1 座 201 室 200233 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 上海市田林路 200 号华鑫天地 A1 座 201 室董事会秘书办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016 年 3 月 18 日 分层情况 基础层 行业（证监会规定的行业大类）L72 商务服务业 主要产品与服务项目 房地产行业营销策划及房地产行业大数据传播服务 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 37,085,227 做市商数量 0 控股股东 孙丹麟 实际控制人 孙丹麟 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 企业法人营业执照注册号 913100006694357354 否 税务登记证号码 913100006694357354 否 组织机构代码 913100006694357354 否 公告编号：2017-008 9 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 82,628,427.14 41,180,691.93 100.65%毛利率 50.02%43.46%-归属于挂牌公司股东的净利润-16,879,150.02 1,896,261.26-990.13%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-16,900,259.23 1,219,698.18-1,485.61%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-56.77%16.53%-加权平均净资产收益率（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-56.85%10.63%-基本每股收益-0.54 0.29-286.21%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 78,633,471.97 36,109,163.59 117.77%负债总计 25,008,269.96 4,522,251.56 453.00%归属于挂牌公司股东的净资产 53,625,202.01 31,586,912.03 69.77%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.45 2.81-48.40%资产负债率（母公司）20.48%8.83%-资产负债率（合并）31.80%12.52%-流动比率 2.92 7.70-利息保障倍数-135.66-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-33,741,091.18-8,093,931.72 316.87%应收账款周转率 3.65 3.87-存货周转率 64.46 29.20-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 117.77%105.30%-营业收入增长率 100.65%4.44%-净利润增长率-990.13%-43.54%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 公告编号：2017-008 10 普通股总股本 37,085,227 11,250,000 229.65%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助(与企业业务密切相关,按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外)190,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-161,645.27 非经常性损益合计非经常性损益合计 28,354.73 所得税影响数-7,245.52 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 21,109.21 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 单位：元 不适用 公告编号：2017-008 11 第四节管理层讨论与分析 一、经营分析（一（一）商业模式商业模式 2008 年公司成立之初，主要业务形态为房地产行业的营销策划服务。公司以专项小组的形式为房地产开发商提供品牌策划与管理、广告策划与制作、创意设计、推广活动策划与执行等服务，通过该服务帮助地产商向消费者传递商业信息，以引导客户的消费行为，并以年度合同、收取月度服务费的方式取得收入。在传统优势业务持续发展的同时，博加信息也在思考互联网及移动互联对行业可能带来的影响和变革，并开展了积极的探索。2015 年，博加信息确立了三轴发展战略：一是全力发展大数据技术。经过历时两年多的探索和研发，博加信息在 2015 年 7 月正式成立子公司“优向科技”，成功搭建了垂直于房地产的大数据应用及管理系统，包括但不限于：DSP（需求方平台）系统、DMP（数据管理平台）系统、Trading Desk（交易平台）系统、可动态配置和调整的 Landing Page（着陆页）组合魔方、低频高价值人群的竞价算法等，旨在为开发商提供全过程的数据服务，帮助开发商拥有数据能力。二是强化消费者研究及触达。互联网及移动互联网的核心是“用户思维”。对用户的了解、研究和触达，是当下及未来房地产企业的核心需求。一直以来，博加信息服务于房地产企业的营销环节，在对消费者的了解、研究和触达方面拥有优势。而大数据技术则为博加信息的这种优势的保持和强化提供了新的利器。基于售楼现场线下数据采集技术以及目标客户线上数据采集技术、客户行为轨迹及消费偏好的分析技术、以及全网精准投放技术，博加信息在大数据方向的发力，使得博加信息能够提供的客户价值，由单一的营销企划服务，变为多元的潜客触达、营销管控、数据资产管理等系统化服务。三是聚焦房地产行业。聚焦才能产生企业核心能力，垂直才能建立行业竞争壁垒。房地产行业拥有超过 12 万亿元的市场空间，其相关服务产业潜在市场巨大。而房地产行业自身的运营对服务机构而言，是极高的专业知识壁垒。目前，房地产企业的信息化及数据化趋势才初现端倪，在这个进程中，对于信息技术、大数据技术及行业专业知识的综合性掌握是关键。博加信息一直在这个行业累积的知识沉淀、内容生产技术、行业口碑和品牌、以及深厚的人脉资源，成为博加信息发力的基础和独特优势。2016 年，在传统优势业务保持小幅增长的同时，领先型新业务大数据传播服务快速发力，帮助博加信息实现了年初定下的业绩翻倍增长的目标。截止 2016 年 12 月 31 日，博加信息在商业模式方面实现了以下的优化：1、由单一产品服务模式向立体产品矩阵发展。博加信息的传统优势业务从 time by time 的年度企划服务，延伸到 case by case 的品牌咨询服务。既有新城控股、正大地产、万科美好家、金地华东区域 公告编号：2017-008 12 等企业品牌服务，也有万科翡翠系、融信高端产品线、新城高端产品线等品类的品牌服务。而在领先型新业务大数据传播领域，博加信息构建了全网精准投放类、数据采集及分析类、广告创意测试类、舆情监控类、决策研究类等立体式的应用级产品体系、及企业级的数据资产管理系统等全货架产品，丰富了收入触点及收入频次。2、由单一城市向全国性公司发展：传统优势业务因为服务模式限制，主要以华东为主。大数据传播服务由于产品和服务的可复制性，2016 年开始在全国范围内进行拓展。截止 12 月 31 日，全年服务的项目覆盖了 35 个城市。3、由不易于标准化的智力型产品向易于标准化的技术型产品及服务发展：领先型新业务以大数据技术为核心推动力，易于形成标准化产品，具有较强的复制性和拓展性。而基于标准化的产品封装思维，则能够帮助传统优势业务梳理好流程，有效形成从知识仓库到技术实现再到产品输出的服务链，突破传统优势业务增长的天花板。鉴于服务的客户群体以及始终致力于在传播端提供产品和服务的核心没有改变，所以公司的商业模式没有发生重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 总体回顾总体回顾：报告期内，公司实现销售收入 82,628,427.14 元，与 2015 年度全年收入对比实现了翻倍的增长，其中，传统优势的房产营销策划业务与去年相比有 9.73%增长，领先型新业务房地产行业大数据传播服务发展迅速，超过传统优势业务，达到 43,318,574.89 元，占公司报告期内销售收入的 52.43%。2016 年公司销售收入能够实现快速增长，主要是源于以下几个方面的原因：1、传统优势的营销策划业务继续保持原有市场，并小幅增长：博加信息成立以来，公司凭借多年累积的行业人脉和口碑，以深厚的房产营销策划能力赢得客户的认可，打造了厚实的市场基础。同时敏锐的发现客户新的需求，着力发展了房地产企业的品牌业务和产品品类的品牌业务，所以赢得了客户的持续认可，实现业务收入的小幅增长。2、领先型新业务大数据传播服务迅速进行市场拓展及产品开发：在市场空间上，基于大数据服务的高度产品化和博加信息的行业影响力，快速实施了全国布局，组建了具有行业背景的销售团队，快速实现产品的兑现；在产品货架上，从一开始的大数据传播，迅速开发了多类别的应用级产品和系统级产品，满足房地产企业多种业务需求，迅速扩大了整体营收。公告编号：2017-008 13 在资本层面，博加信息在 2016 年完成了一轮 3,920 万的定向增资，引入了有行业资源和技术实力的新投资机构。同时，以硅谷天堂为代表的老股东和博加信息的管理团队也看好博加信息的未来发展，继续跟投。当然，在快速推进领先型新业务的过程中，大数据能力与团队能力是决定性因素。所以公司成功引进了多名来自 BAT、SAP 等知名企业的大数据及运营人才，夯实了组织架构。同时，迅速建设华东、华北、华南、西南的营销团队，希望用投入换时间，加速拓展市场获取客户，提升市场占用率。这样的模式，在初始的一两年内一定会以牺牲短期盈利为代价，但一旦成熟，会显现出巨大的价值。正源于此，公司净利润由去年同期盈利 189.63 万元变为亏损 1,687.92 万元。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 82,628,427.14 100.65%-41,180,691.93 4.44%-营业成本 41,294,315.75 77.36%49.98%23,282,240.30-17.37%56.54%毛利率 50.02%15.09%-43.46%-管理费用 31,652,565.23 124.06%38.31%14,126,624.58 98.83%34.30%销售费用 23,805,740.39-28.81%-财务费用 60,096.26-203.49%0.07%-58,069.47 93.55%-0.14%营业利润-16,365,846.23-704.48%-19.81%2,707,432.75-28.65%6.57%营业外收入 190,641.84-34.01%0.23%288,900.00-0.70%营业外支出 162,287.11 1,522.87%0.20%10,000.00-0.02%净利润-16,879,150.02-990.13%-20.43%1,896,261.26-43.54%4.60%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、2016 年主营业务收入较 2015 年增长了 100.65%，主要原因是：2015 年大数据传播服务刚刚起步，全年收入 536 万元。2016 年大数据传播服务快速发展，全年收入达到 4,332 万元，超越了传统优势业务的收入。2、2016 年营业成本较 2015 年增长了 77.36%，主要原因是：2016 年大数据传播服务快速发展，实现收入4332 万元，同时也带来营业成本增加 2,103 万元。3、2016 年管理费用较 2015 年增长了 124.06%，主要原因是：公司为发展传统优势业务和领先型业务增加了人力成本投入，以及加大了技术和数据积累的投入；同时，随着公司规模的扩大，总体经营成本随之增加。4、2016 年销售费用由 2015 年零增长到 23,805,740.39 元，主要原因是：传统优势业务因为长期建立的品牌影响力，没有销售团队，也就没有销售费用。大数据传播服务开展以来，为了快速获得客户，专门建立了销售团队，所以产生了销售费用，包括销售人员的人工成本、市场推广，交通差旅等的支出。5、2016 年财务费用产生了 60,096.26 元，较 2015 年增加了 203.49%，主要原因是：向金融机构短期借款形成的借款利息支出。6、2016 年营业利润由 2015 年盈利 2,707,432.75 元变为亏损 16,365,846.23 元，2016 年净利润由 2015年盈利 1,896,261.26 元变为亏损 16,879,150.02 元，两者变化的主要原因是：2016 年大数据传播服务的收入超过整体收入的 50%，而在这块领先型业务上面的投入，包括技术、研发、团队组建及运营、外部数据采买、市场拓展等方面投入比较大，还未达到盈亏平衡点。公告编号：2017-008 14 7、2016 年营业外收入较 2015 年降低了 34.01%，主要原因是：上海博加信息科技股份有限公司获得了上海市漕河泾开发区的企业发展专项资金扶持，该扶持根据当地的财政资金情况来确定。8、2016 年营业外支出较 2015 年增长了 1,522.87%，主要原因是：公司 2016 年捐赠 14 万元参与了一个民办非企业组织上海迪博大数据研究所的设立，该研究所致力于搭建校企合作通道，开展数据科学的研究(包括数据采集、存储、清洗、计算等的基础理论、工程方法)以及研究成果转化工作。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 82,628,427.14 41,294,315.75 41,180,691.93 23,282,240.30 其他业务收入-合计合计 82,628,427.14 41,294,315.75 41,180,691.93 23,282,240.30 按产品或区域分类分析按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 广告策划服务类 37,717,426.02 45.65%27,465,787.35 66.70%公关执行类-2,941,791.51 7.14%情景设计及其他类 1,592,426.23 1.93%5,417,844.43 13.16%大数据传播类 43,318,574.89 52.42%5,355,268.64 13.00%合计 82,628,427.14 100.00%41,180,691.93 100.00%收入构成变动的原因收入构成变动的原因：按照主营业务分类，广告策划服务类业务比上年同期增长了 37.33%，达到 37,717,426.02 元，主要原因是：2016 年公司的业务类型从 time by time 的年度企划服务，延伸到 case by case 的品牌咨询服务。既有新城控股、正大地产、万科美好家、金地华东区域等企业品牌服务，也有万科翡翠系、融信高端产品线、新城高端产品线等品类的品牌服务。该类业务为公司带来了 5,688,396.23 元的收入。公关执行类业务则因为整体业务亏损，在 2016 年度公司决定暂停开展该类业务。情景设计及其他类业务比上年同期下降了 70.61%，主要原因是：该类业务涉及执行过程中的垫资，为了降低风险，公司调整了经营重心，减低了该类项目的市场拓展。目前项目选择以长期合作伙伴或可支付启动资金的项目为主。大数据传播类业务实现快速发展，比上年同期增长了 708.90%，达到 43,318,574.89 元，主要原因包括以下几个方面：1、公司基于长期对行业的研究和对趋势的把握，战略决策果断，快速启动大数据传播服务的领先型业务，把握住了客户的潜在需求；2、公司在行业内的品牌影响力和人脉积累，可以快速把新业务推荐给房地产开发企业；3、由于传统媒体的效果持续下降以及大数据传播在其他行业的大量运用，房地产开发企业对新的品牌传播手段开始尝试，并逐渐重视；4、组建的销售团队大部分具有行业经验和人脉，可以快速推进销售工作；5、新业务以技术手段实现传播效果，基本不受产能限制，有很大可复制性。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-33,741,091.18-8,093,931.72 投资活动产生的现金流量净额-2,751,342.86-1,957,359.60 筹资活动产生的现金流量净额 55,087,043.53 25,000,000.00 现金流量分析现金流量分析：2016 年经营活动产生的现金流量净额较 2015 年减少了 2,564.72 万元，主要原因是：2016 年随着房地产大数据传播服务的发展，公司增加了人力成本和市场推广成本的投入，同时该业务的快速增加也带来了应收账款的增加和支付渠道押金及预付渠道充值的增加。2016 年投资活动产生的现金流量为净流出 275.13 万元，主要原因是：2016 年大数据传播服务研发 公告编号：2017-008 15 过程中，委托外部开发的一些软件或系统费用，以及为员工配备的办公设备等。2016 年筹资活动产生的现金流量为净流入 5,508.70 万元，主要原因是：公司取得银行贷款 900 万元，公司控股股东借款给公司 695 万元，及完成一次定向增发，筹集资金 3,920 万元。经营活动产生的现金流量净额较净利润少 1,686.19 万元的原因主要为：1）本年度大数据传播服务发展迅速，但由于房地产行业存在一定账期的实际情况，导致应收账款余额增加较多；随着业务量的增加和传播渠道的增加，支付的渠道押金和预付的渠道充值随之增加；上述两项使公司现金流出较净利润增加2,116.22 万元；2）随着应收和其他应收款的增加，公司本年计提了资产减值损失 175.85 万元，该费用对不影响公司的现金流；3）截止资产负债表日，公司已计提并于 2017 年 1 月支付的税金，较去年同期增加105.17 万元。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 北京顺义新城建设开发有限公司 3,773,584.93 4.57%否 2 上海安泷鑫房地产开发有限公司 2,760,943.41 3.34%否 3 上海金珩房地产发展有限公司 2,375,471.70 2.87%否 4 上海中房滨江房产有限公司 2,194,056.60 2.66%否 5 上海联洋世家置业有限公司 1,960,849.06 2.37%否 合计合计 13,064,905.70 15.81%-注：如存在关联关系，则必须披露客户的具体名称。（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 北京字节跳动科技有限公司 7,557,144.00 15.98%否 2 百度在线网络技术(北京)有限公司上海软件技术分公司 4,743,000.00 10.03%否 3 北京明略软件系统有限公司 3,500,000.00 7.40%否 4 常州丰盈广告有限公司 2,593,589.00 5.48%否 5 上海巧客网络科技有限公司 2,411,940.00 5.10%否 合计合计 20,805,673.00 43.99%-注：如存在关联关系，则必须披露供应商的具体名称。（6）研发支出）研发支出与专利与专利 研发支出研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 8,801,388.50-研发投入占营业收入的比例 10.65%-专利情况专利情况：项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量 0 公司拥有的发明专利数量 0 研发情况：研发情况：2016 年公司研发投入 8,801,388.50 元，占营业收入的 10.65%，实现了从无到有的跨越。研发费用 公告编号：2017-008 16 主要包括：1、研发相关的人员成本；2、研发相关的办公支出；3、基于研发目标规划和时间要求，支付外部战略合作团队参与研发的成本。公司对研发的大量投入，强化了大数据传播服务这一创新性业务的技术能力和产品能力。短短一年时间内，公司基于售楼现场线下数据采集技术以及目标客户线上数据采集技术、客户行为轨迹及消费偏好的分析技术、以及全网精准投放技术，成功搭建了垂直于房地产的大数据应用及管理系统，包括但不限于：DSP（需求方平台）系统、DMP（数据管理平台）系统、Trading Desk（交易平台）系统、可动态配置和调整的 Landing Page（着陆页）组合魔方、低频高价值人群的竞价算法等，构建了全网精准投放类、数据采集及分析类、广告创意测试类、舆情监控类、决策研究类等立体式的应用级产品体系、及企业级的数据资产管理系统等全货架产品，丰富了收入触点及收入频次，为开发商提供全过程的数据服务，帮助开发商拥有数据能力，使得博加信息能够提供的客户价值，由单一的营销企划服务，变为多元的潜客触达、营销管控、数据资产管理等系统化服务。截止到 2016 年 12 月 31 日，博加信息及其子公司优向网络科技有限公司共拥有软件著作权 14 项，登记软件产品 1 项。2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本年年期末期末 上年期末上年期末 占占总资总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 39,536,973.65 88.79%50.28%20,942,364.16 249.41%58.00%-7.70%应收账款 29,326,794.00 137.34%37.30%12,356,687.60 38.23%34.22%3.09%存货 795,610.60 63.85%1.01%485,567.50-56.23%1.34%-0.33%长期股权投资-固定资产 871,047.18 203.89%1.11%286,636.54 52.03%0.79%0.32%在建工程-758,241.60-2.10%-2.10%短期借款 9,000,000.00-11.45%-11.45%长期借款-资产总计 78,633,471.97 117.77%100.00%36,109,163.59 105.30%100.00%-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金期末余额较年初增加了 18,594,609.49 元，主要原因是：2016 年 12 月 28 日公司完成一轮定向增发，募集资金 3,920 万元。2、应收账款期末余额较年初增加了 16,970,106.40 元，主要原因是：公司传统优势业务稳步发展，大数据传播服务发展迅速，但由于房地产行业存在一定账期的实际情况，导致应收账款余额增加。3、存货指：公司为房地产项目进行大数据投放，截止资产负债表日尚在投放中的项目所消耗的渠道投放成本。存货期末余额较年初增加了 310,043.10 元，主要原因是：大数据传播服务快速增加，导致 12月 31 日正在投放的项目额增加。4、固定资产期末余额较年初增加了 584,410.64 元，主要原因是：随着新业务开展和公司规模的扩大，增加了对办公电脑、服务器等的采购。5、短期借款期末余额由年初的零增加到 9,000,000.00 元，主要原因是：2016 年 8 月 24 日向邮储银行借入不超过 1 年期企业贷款 200 万元，2016 年 9 月 19 日向邮储银行借入不超过 1 年期企业贷款 200 万元，上述借款按中国人民银行公布的同期同档次贷款利率执行。2016 年 11 月 10 日向来投平台借入 500万元，借款期限 90 天，年化利率 7%，已于 2017 年 2 月 8 日一次还本付息归还。3、投资状况分析投资状况分析（1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公告编号：2017-008 17 博加信息全资子公司上海博加营销策划有限公司，前身系上海加辉营销策划有限公司，成立于 2013年 5 月 2 日，注册资金 100 万元人民币，经营范围：企业营销策划，市场营销策划，公共活动策划，商务信息咨询、企业管理咨询（除经纪），展览展示服务，设计、制作各类广告，电脑图文设计、制作，美术设计。【依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动】。报告期内，上海博加营销策划有限公司营业收入为 12,631,814.74 元，净利润为 416,066.11 元。博加信息全资子公司上海优向网络科技有限公司，2015 年 7 月 17 日设立，企业法人营业执照注册号为 310108000603233，公司注册资本为 500 万元人民币，公司类型为一人有限责任公司（法人独资）。经营范围：在网络科技、信息科技、计算机科技领域内的技术开发、技术咨询、技术服务、技术转让，计算机软硬件的销售，设计、制作、代理、发布各类广告，市场营销策划，商务信息咨询，投资咨询，网络工程，房地产经纪。【依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动】。报告期内，上海优向网络科技有限公司营业收入为 43,318,574.89 元，净利润为-18,907,880.21 元。博加信息全资子公司上海品效信息科技有限公司，2016 年 05 月 19 日成立，统一社会信用代码：91310113MA1GKHPG9B，注册资本为 500 万人民币，法定代表人为孙丹麟，公司类型为有限责任公司（非自然人投资或控股的法人独资）。经营范围：在网络科技、信息科技、计算机科技专业领域内的技术开发、技术咨询、技术服务、技术转让；计算机软硬件的销售；设计、制作、代理、发布各类广告；市场营销策划；商务信息咨询；电脑网络工程；房地产经纪。【依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动】。该公司目前未开展经营活动。博加信息通过捐赠方式参与设立的民办非企业单位上海迪博大数据研究所，统一代码（营业证号）：52310000MJ4925296B，注册资本为人民币 500,000.00 元，其中本公司捐赠人民币 140,000.00 元，占注册资本的 28.00%，上海浏焱电子科技有限公司捐赠人民币 360,000.00 元,占开办资金的 72%。经营范围：开展数据科学的研究(包括数据采集、存储、清洗、计算等的基础理论、工程方法)以及研究成果转化工作。(涉及行政许可的,凭许可证开展业务。)（2 2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无。（三（三）外部外部环境环境的分析的分析 1、国内广告行业发展情况 中国产业信息网发布的2015-2020 年中国广告服务行业市场分析与投资战略规划报告指出：广告业在中国近年经历了快速增长，目前是全球第三大的广告市场。中国的广告市场从 2009 年的 411 亿美元增加至 2013 年的 759 亿美元，并预计到 2018 年将进一步增加至 1,277 亿美元。ZenithOptimedia 发布的报告预计 2015 年到 2018 年中国的广告支出的增长速度将首次超过美国。随着国民经济的快速发展和中国消费市场地位的日渐提升，国际品牌和国内品牌的广告投放力度都将进一步加大，未来我国广告市场规模将持续扩大，我国广告行业发展潜力巨大。目前，我国的广告经营单位在经营业态上已经出现了比较明显的两极化趋势，主要表现在以下两个方面：一类是在专业分工领域上，出现了依靠某种专业优势或媒体资源优势，以广告产业链条中某一环节为主业的公司，如专门的设计制作公司、专门的媒体服务类公司等；另一类是在规模上，广告行业集中度正不断提高，一些拥有资本和规模优势的公司凭借收购兼并其他广告公司或者进一步拓展分支机构的形式，扩大经营规模，提供综合类广告服务。另一方面，数字媒体和无线终端技术为广告公司进一步发展提供了契机。具体表现在，数字媒体和无线终端技术的运用在广告市场呈现迅猛的发展态势，网络、手机、数字电视、商务楼宇广告、地铁大屏幕等形式的数字媒体广告的效用已得到越来越多广告主的认可。精准传播、互动营销等依托数字媒体和无线终端技术的新型传播形式，逐渐成为未来广告行业的重要增长点。公告编号：2017-008 18 2、房地产广告行业基本情况 房地产行业是中国国民经济的重要支柱产业之一。2016 年中国房地产一手房销售额超过 12 万亿元。由于房地产行业的资本密集型特性以及相对较高的回报率，大量资金涌入房地产行业，在帮助其发展的同时，也使得该行业的竞争明显加剧。基于中国以期房销售为主的现状以及行业逐渐整合、集中化的趋势，房地产广告是每个地产商在做预算时都会保留的一个成本。一般在 0.5%-2%之间。也就是说，是一个拥有至少 600 亿元体量的垂直市场。房地产广告包括了：媒体投放、楼盘策划、活动策划等。在媒体投放中，目前的趋势是：传统媒体比重持续下降，新兴的大数据技术等互联网广告模式快速提升。3、行业价值链 广告行业的产业链包括广告主、广告公司、媒介以及消费者。房地产广告业是广告行业的一个细分领域。广告公司在广告市场的产业链中处于中介地位，是沟通广告主、媒介和消费者的桥梁和纽带，为