836142_2016_时光一百_2016年年度报告_2017-03-27.pdf

2016 年年度报告公告编号：2017-019 1 时光一百 NEEQ:836142 北京时光一百电子商务股份有限公司 Beijing Time100 e-commerce Co.,Ltd.年度报告 2016 2016 年年度报告公告编号：2017-019 2 公司年度大事记 2016 年 3 月，公司在全国中小企业股份转让系统正式挂牌，股票简称：时光一百，股票代码：836142。2016 年 3 月，TIME100 手表参加瑞士巴塞尔钟表展。2016 年 4 月，公司举办了“快时尚电商新三板起航新闻发布会”。2016 年 11 月，北京时光一百电子商务股份有限公司获得MATTEL公司授予2016年度最佳授权商奖。2016 年 9 月，公司获得 Barbie 时尚产品在美国、欧洲和日本亚马逊平台上的销售授权，开启Barbie 跨境电商业务。2016 年 5 月，参加由北京市商务委员会主办的“2016 北京跨境电商消费体验季”。2016 年，北京时光一百电子商务股份有限公司获中关村科技园区管理委员会认定为瞪羚企业。2016 年，北京时光一百电子商务股份有限公司申请外观专利数 31 项，申请软件著作权 4 项，目前已获得外观专利 8 项、软件著作权 19 项。2016 年，北京时光一百电子商务股份有限公司通过北京市高新技术企业复审认定。2016 年 11 月，北京时光一百电子商务股份有限公司广州分公司成立。2016 年年度报告公告编号：2017-019 3 目录 公司年度大事记2 释义4 第一节声明与提示6 第二节公司概况11 第三节主要会计数据和关键指标13 第四节管理层讨论与分析15 第五节重要事项32 第六节股本、股东情况36 第七节融资情况39 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况42 第九节公司治理及内部控制46 第十节财务报告52 附：财务报告附注69 附：备查文件目录110 2016 年年度报告公告编号：2017-019 4 释义 释义释义项目项目 释义释义 时光一百、股份公司、公司 指 北京时光一百电子商务股份有限公司 主办券商、民生证券 指 民生证券股份有限公司 广州时光一百 指 广州时光一百饰品有限公司 香港时光一百 指 香港时光一百有限公司 美国时光一百 指 Time 100,Inc.明珠星科技 指 林芝市明珠星科技有限公司 明珠星钟表 指 广州番禺明珠星钟表有限公司 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 财政部 指 中华人民共和国财政部 证监会 指 中华人民共和国证券监督管理委员会 报告期 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日 KPI 指 关键绩效指标(KPI：Key Performance Indicator)关联关系 指 公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员与其直接或间接控制的企业之间的关系，以及可能导致公司利益转移的其他关系 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 北京时光一百电子商务股份有限公司章程 审计报告 指 大华会计师事务所（特殊普通合伙）出具的大华审字2017004089审计报告 股东大会议事规则 指 北京时光一百电子商务股份有限公司股东大会议事规则 董事会议事规则 指 北京时光一百电子商务股份有限公司董事会议事规则 监事会议事规则 指 北京时光一百电子商务股份有限公司监事会议事规则 三会 指 股东大会、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 2016 年年度报告公告编号：2017-019 5 元、万元 指 人民币元、人民币万元 注：1、本年报除特别说明外所有数值保留两位小数，若出现总数与各分数数值之和尾数不符的情况，均为四舍五入原因所致。2、林芝市明珠星科技有限公司，由广州明珠星投资有限公司名称变更而来。2016 年年度报告公告编号：2017-019 6 第一节声明与提示 【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。大华会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否【重要重要风险提示风险提示表表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、公司治理的风险 股份公司设立之前，北京时光一百电子商务有限公司的法人治理结构不完善，内部控制有所欠缺。股份公司设立后，公司逐步建立健全了法人治理结构，制定了适应企业现阶段发展的内部控制体系。但是由于股份有限公司和有限责任公司在公司治理上存在较大的不同，特别是公司股份进入全国中小企业股份转让系统后，新的制度对公司治理提出了更高的要求。公司管理层对于新制度仍在学习和理解之中，对于新制度的贯彻、执行水平仍需进一步提高。随着公司的快速发展，经营规模不断扩大，业务范围不断扩展，人员不断增加，对公司治理将会提出更高的要求。因此，公司未来经营中可能存在因内部管理不适应发展需要，而影响公司持续、稳定、健康发展。2、公司实际控制人不当控制或变动的公司实际控制人刘锦成通过直接和间接方式合计控制公司 2016 年年度报告公告编号：2017-019 7 风险 53.13%的股份。虽然目前股份公司已建立起一整套公司治理制度，但公司实际控制人仍有可能利用其控制地位，通过在股东大会及董事会行使表决权等方式直接或间接影响公司的发展战略、经营管理、利润分配、关联交易和人事任免等重大事项决策，这些决策可能偏离企业、中小股东、员工、上下游客户的最佳利益目标。3、存货占比较高的风险 2016 年 12 月 31 日公司存货账面余额为 15,648,147.16 元，较上年减少了 5,610,390.40 元，同比下降 26.39%，公司存货构成中主要包括库存商品和原材料，所占存货比重分别为 65.97%和 15.51%。公司存货比重较高的主要原因为：（1）手表等工业化产品配件生产采购，每款都需要达到一定的数量。（2）唯品会等电商平台对公司每期的闪购活动都有比较严格的备货要求，通常要求公司的备货量达到每期活动预计销售额的 2-3 倍。而从 2014 年开始，公司销售规模快速增长，因此日常的备货量也有所增加。存货积压滞销情况发生的可能性较低，但是公司存货占总资产的比重相对较高，如果不加强对存货的管理，将存在资产流动性降低、存货跌价准备增加的风险。4、市场竞争风险 公司手表产品定位在中低价位时尚类手表，该细分市场未来会面临高档手表和智能手表厂商的竞争压力。以瑞士手表为代表的国际四大名表品牌以及国内飞亚达等高端品牌，逐渐重视低端消费者群体，开发出多款面向年轻群体价位相对低廉的产品，以覆盖更多的用户，这对中低价位时尚类手表形成一定的品牌压力和冲击。另一方面，近年来以苹果公司为代表的智能手表快速崛起，吸引了大批年轻、时尚消费群体。智能化、娱乐化带来的新功能新特性对传统手表造成重大挑战。同时，随着技术的快速更新换代及国内硬件技术开发商，如华为、小米，加入到智能手表的开发生产阵营，降低了智能手表的价格，使得更多的中低价位时尚类手表厂商直面智能手表的竞争。高端手表生产企业开拓中低价位手表市场以及智能手表的冲击，2016 年年度报告公告编号：2017-019 8 可能会对公司的业绩产生一定影响。5、产品同质化风险 手表、首饰、包包等时尚消费品主要靠品牌、创新设计、质量、功能等附加价值来吸引消费者。国际市场上，品牌已成为时尚产品的核心竞争力，尽管我国是制造业大国，但国产手表品牌在国际市场上的影响力和认知度较低，不易在市场上形成持久的竞争力。国产手表同质化较为严重，产品往往以价格作为主要竞争手段，但是中低端手表价格差异较小，产品同质化加大了产品的可替代性，降低了产品的吸引力。公司主打时尚消费手表，大量同类产品的出现有可能会削弱公司产品的市场地位，影响公司持续、稳定、健康的发展。6、知识产权保护风险 我国知识产权保护制度正处在建设和完善阶段，相关法律法规尚未健全，导致知识产权、品牌、商标等保护力度不足，手表的互联网销售同样会遇到侵权、模仿、盗版等问题。由于小型手表制造商自主创新不足，以及资金的逐利性，国内市场上抄袭现象较为普遍，导致线上销售出现爆款、名品时，大量模仿、冒牌会接踵而至，同时，由于我国民众知识产权保护的意识薄弱，制度亦不健全，公司维权难度较大，可能会对公司产品的知识产权保护带来负面影响。7、电子商务风险 电子商务作为一种新兴的商业模式，处在快速发展阶段，还存在不完善的地方。一是缺乏成熟的法律规范。目前国内在电子商务方面的法律法规还有待完善，一旦在电子商务交易中产生问题，难以得到法律的保障。而电子商务的特殊性，使得交易中出现问题的可能性比传统商务大得多，交易的双方都会担心在这一过程中受到欺诈或损害，而法制的不健全，更是让交易的双方觉得缺少利益保障，对电子商务这种商务模式缺乏信心。二是安全防范脆弱。电子商务主要是通过互联网来进行的，网络安全的复杂性给电子商务带来极大的挑战，网络病毒、黑客攻击、网络欺诈等都会影响网络交易的资金安全以及电子商务网站本身的安全。三是缺乏信息化体系。中小企业使用互 2016 年年度报告公告编号：2017-019 9 联网和参与电子商务的程度参差不齐，目前很多中小企业仍缺乏必要的信息化体系。由于资源有限，许多中小企业需要把主要精力集中放在业务上，难以投入足够的资源进行信息化建设。公司销售模式以电子商务为主，电子商务行业的系统性风险，可能会对公司的经营产生不利影响。8、委外加工的风险 报告期内，公司出于产能受限及电商促销活动对供货时间要求较紧等因素考虑，将部分手表、包包等产品进行委托加工生产。公司可能存在外协加工导致的产品出现质量瑕疵的风险。9、高级管理人员、核心技术人员流失和技术泄密的风险 公司在发展过程中积累了丰富的经验和技术，其中部分经验和技术由相关部门的高级管理人员及核心技术人员掌握。虽然公司已与上述人员签订保密协议等约束性文件，但一旦发生上述人员离职的情况，仍有可能导致技术泄密，对公司生产经营造成不利影响。10、单一渠道重大依赖风险 2016 年 公 司 通 过 唯 品 会 平 台 实 现 的 销 售 收 入 为35,572,492.06 元，占总收入比例为 62.88%。主要原因为：公司正处于成立之后的快速成长期，人力、财力等资源有限，需要集中资源重点拓展一至两个渠道以快速提升公司品牌知名度，而唯品会作为知名品牌商品的特卖网站，对时光一百的品牌形象提升效果较好，因此，自 2013 年起公司将唯品会渠道的销售拓展工作作为重点，单一渠道销售占比也有所提升。公司计划在未来进一步提升企业品牌知名度，并且公司开始实现规模化盈利之后，逐步完善自有销售平台的建设，实现以自有渠道为主的销售模式。目前，公司对唯品会渠道的依赖性较强，不利于公司经营风险的分散，未来若不能有效拓展其他电商渠道，将会对公司业务的持续稳定发展产生不利影响。11、同业竞争风险 公司实际控制人控制的其他企业广州番禺明珠星钟表有限公司主营业务为时钟的生产和销售，且经营范围中有“钟表与计时仪器制造”，该公司与时光一百的经营范围部分相似，存在同业竞争的情形，但是鉴于：（1）公司从 2015 年决定未来调整产 2016 年年度报告公告编号：2017-019 10 品方向，放弃时钟销售，并开始清仓处理时钟库存，2016 年加大清仓力度,大规模促销成钟。公司时钟主要的产品为迪士尼品牌授权产品，迪士尼的授权协议于 2016 年 9 月 30 日到期，目前公司已经停止迪士尼时钟的销售。（2）时光一百已作出承诺，公司将不再采购任何时钟及与时钟配件相关的产品，不再新增时钟库存，在将现有库存销售完毕后，不再销售时钟类产品。同时，公司承诺将在库存时钟销售完毕后，将公司经营范围中的“销售钟表”变更为“销售手表”。（3）“钟表与计时仪器制造”属于广东省工商登记经营范围中统一的子类项目，无法拆分登记，而明珠星钟表实际从事与时钟相关的业务，因此无法将经营范围中相关内容进行删除。但明珠星钟表已出具承诺，“未来将不从事一切与生产和销售手表相关的业务，亦不直接或间接从事除时钟的生产与销售外的与时光一百及其控制的企业经营的业务构成竞争或可能构成竞争的业务（包括但不限于饰品、箱包等）”。综上，明珠星钟表虽与公司存在同业竞争的情形，但鉴于公司已承诺在库存销售完毕后，不再销售时钟类产品，并将经营范围进行变更，因此，不会对公司的生产经营产生重大不利影响。但仍不排除实际控制人、控股股东、公司董事、监事、高级管理人员与公司构成同业竞争行为的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 2016 年年度报告公告编号：2017-019 11 第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 北京时光一百电子商务股份有限公司 英文名称及缩写 Beijing Time100 e-commerce Co.,Ltd.证券简称 时光一百 证券代码 836142 法定代表人 雷赤锋 注册地址 北京市海淀区紫竹院路 116 号 A 座商业 A02 办公地址 北京市海淀区紫竹院路 116 号 A 座商业 A02 主办券商 民生证券 主办券商办公地址 北京市东城区建国门内大街28号民生金融中心A座16-18层 会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 于建永、陈伟 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路16号院7号楼1101 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 张艳 电话 010-51285548 传真 010-51285548转8034 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 北京市海淀区中关村东路1号院3号楼609室，100084 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016年3月24日 分层情况 基础层 2016 年年度报告公告编号：2017-019 12 行业（证监会规定的行业大类）F52零售业 主要产品与服务项目 时尚手表、首饰和包包的设计、加工及互联网销售。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）10,000,000 做市商数量 0 控股股东 刘锦成 实际控制人 刘锦成 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 企业法人营业执照注册号 9111010857694432XK 是 税务登记证号码 9111010857694432XK 是 组织机构代码 9111010857694432XK 是 附加说明：公司附加说明：公司“三证合一三证合一”变更登记情况变更登记情况 根据国家实施的“三证合一”（即企业法人营业执照、组织机构代码证和税务登记证合并为加载统一社会信用代码的营业执照）的相关要求，公司于2016年5月16日完成营业执照的 工商 变更 登记，取得 由 北 京市 工商行 政管 理局 颁发 的统一 社会 信用 代码 为9111010857694432XK的营业执照。2016 年年度报告公告编号：2017-019 13 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 56,572,185.42 38,443,160.50 47.16%毛利率%44.75%40.69%-归属于挂牌公司股东的净利润 563,365.13 299,014.49 88.41%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 263,242.99 136,123.01 93.39%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）2.54%1.38%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）1.20%0.63%-基本每股收益 0.06 0.03 100.00%二、偿债能力 单位：元 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 40,846,373.95 37,210,268.48 9.77%负债总计 18,405,956.48 15,333,216.14 20.04%归属于挂牌公司股东的净资产 22,440,417.47 21,877,052.34 2.58%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.24 2.19 2.28%资产负债率%（母公司）36.45%37.62%-资产负债率%（合并）45.06%41.21%-流动比率 205.00%238.00%-利息保障倍数 1.03 6.50-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 2016 年年度报告公告编号：2017-019 14 经营活动产生的现金流量净额 2,283,821.35 -5,968,132.84-应收账款周转率 6.72 7.83-存货周转率 1.69 1.10-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%9.77%18.40%-营业收入增长率%47.16%107.74%-净利润增长率%88.41%109.82%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 10,000,000 10,000,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）328,686.20 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 24,398.67 非经常性损益合计非经常性损益合计 353,084.87 所得税影响数-52,962.73 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 300,122.14 2016 年年度报告公告编号：2017-019 15 第四节管理层讨论与分析 一、经营分析（一）商业模式 1、本公司属于F52零售业下的互联网零售，主营业务为时尚手表、首饰和包包的设计、加工及互联网销售。除了自有品牌“时光一百（TIME100）”外，公司还获得时尚类品牌Barbie（芭比）的授权。公司及下属公司共拥有外观设计专利8项、软件著作权19项、境内注册商标6项、境外注册商标5项及注册域名11项。2、本公司销售渠道以互联网电商渠道为主，线上与线下互动、内销与外销并存。公司产品在时光一百官网（）以及主流电子商务平台，如唯品会、天猫、京东等，进行销售。同时，在美国设立了下属公司Time 100,Inc.，主要从事欧美等海外市场的销售业务。本公司拥有独立研究开发的整套电子商务管理系统，其集官方商城在线销售运营、多平台渠道销售运营、售后服务、仓储服务等为一体，大大提高了公司员工的工作效率。3、本公司除了互联网销售外，还在香港设计廊专卖店开设了11个Time100品牌专柜，专柜位于北京、上海、广州、长沙等地。4、报告期内，公司的商业模式未发生重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否（二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 总体回顾总体回顾：2016 年度，公司完成销售收入 56,572,185.42 元，比 2015 年度增长 47.16%，公司全年实现盈利 2016 年年度报告公告编号：2017-019 16 563,365.13 元。截至 2016 年 12 月 31 日，公司总资产 40,846,373.95 元，净资产 22,440,417.47 元。对于公司而言，2016 年销售收入增长，主要体现在以下几个方面：1、2016 年，公司 Barbie（芭比）授权产品的销售开始大幅增长，Barbie 系列产品的合作源自 2014年，经过 2 年左右的市场调研、产品策划、营销推广，在 2016 年 Barbie 女包和饰品的销售收入达到30,478,408.13 元，2016 年较 2015 年度增加了 18,582,887.97 元，增长了 156.22%。2、2016 年度，公司外销收入为 15,160,010.08 元，较上年增加 13,170,769.33 元，同比增长 662.10%，主要原因是 2016 年度公司加大跨境商销售力度，开通其他国家的本地仓储运营，在美国和欧洲的销售又大幅增长，同时还新开发了日本、意大利和西班牙等国市场。1 1、主营业务分析主营业务分析 （1 1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的入的比重比重 营业收入 56,572,185.42 47.16%-38,443,160.50 107.74%-营业成本 31,257,456.54 37.09%55.25%22,801,220.92 126.98%59.31%毛利率 44.75%-40.69%-管理费用 10,004,030.42 30.78%17.68%7,649,265.13 71.53%19.90%销售费用 14,633,533.96 105.64%25.87%7,115,982.16-12.29%18.51%财务费用 524,155.78 268.06%0.93%142,410.85 145.77%0.37%营业利润-337,182.53-167.56%-0.60%499,061.54 113.02%1.30%营业外收入 355,402.43 116.49%0.63%164,164.30-46.19%0.43%营业外支出 2,317.56 82.08%0.00%1,272.82-83.32%0.00%净利润 563,365.13 88.41%1.00%299,014.49 109.82%0.78%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、2016 年度，公司营业收入为 56,572,185.42 元，较上年同期增加 18,129,024.92 元，同比增长 47.16%。主要原因为：在 2016 年 Barbie 女包和饰品的销售收入达到 30,478,408.13 元，2015 年度 Barbie 产品销售收入为 11,895,520.16 元，同比增长 156.22%。2、2016 年度，公司营业成本为 31,257,456.54 元，较上年同期增加 8,456,235.62 元，同比增长 37.09%，2016 年年度报告公告编号：2017-019 17 主要原因为：（1）销售业务量的提升导致营业成本同步上升。（2）毛利率由 2015 年度的 40.69%增加到2016 年度的 44.75%，使得公司营业成本增速低于营业收入增速，公司盈利能力增强。3、2016 年度，毛利率为 44.75%，较 2015 年度增加 4.06 个百分点，主要是公司在 2016 年度加大跨境电商的投入力度，开通其他国家的本地仓储运营，加强小语种市场开发，海外销售毛利较境内增加所致。4、2016 年度，公司管理费用为 10,004,030.42 元，较上年同期增加 2,354,765.29 元，同比增长 30.78%，主要原因为：（1）咨询费较上年度增加 1,426,573.69 元，主要是公司挂牌所发生的券商、审计、律师及评估费。（2）房租较上年度增加 1,083,601.77 元，主要是公司为适应公司的发展，2016 年 4 月公司乔迁至新的办公场所，故增加租金。（3）工资及保险较上年度增加 620,472.92 元，主要原因是 2016 年采购及仓储人员增加所致。5、2016 年度，公司销售费用为 14,633,533.96 元，较上年同期增加 7,517,551.80 元，同比增长 105.64%，主要是因为：（1）电子商务费用较上年度增加 5,459,682.01 元，主要是公司在 2016 年度加大跨境电商的投入力度，海外销售收入较上年度大幅增加,佣金及平台使用费相应增加；（2）发货快递费较上年度增加2,160,147.75 元，主要是因为快递费与发货量同时增长，同时，海外销售及包类销售收入大幅增长，而国际业务运费比国内运费较贵，同时单个包的运费较成表运费较贵。6、2016 年度，公司财务费用为 524,155.78 元，较上年同期增加 381,744.93 元，主要原因为 2016 年度公司增加对外借款支付的利息。2015 年 11 月新增银行贷款 2,000,000.00 元以及 2016 年 10 月增加了银行贷款 1,000,000.00 元、林芝市明珠星科技有限公司借款 2,000,000.00 元、北京道口贷科技有限公司增加循环借款 1,200,000.00 元，因此增加了利息支出。7、2016 年度，公司营业利润为-337,182.53 元，较上年同期减少 836,244.07 元，主要原因为管理费用占比增加，公司挂牌所发生的券商、审计、律师及评估费增加。8、2016 年度，公司营业外收入为 355,402.43 元，较上年增加 191,238.13 元，同比增长 116.49%，主要原因为 2016 年公司获得中关村科技园区管理委员会改制上市资助款 300,000.00 元，2016 年获得中关村企业信用促进会评级报告补贴款 3,000 元，2016 年收到香港展会补助资金 25,686.20 元。9、2016 年度，公司净利润为 563,365.13 元，较上年增加 264,350.64 元，主要原因为营业收入比同期增长 18,129,024.92 元，从而使净利润同时增长。（2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 56,414,187.14 31,195,061.54 38,428,788.74 22,794,824.93 2016 年年度报告公告编号：2017-019 18 其他业务收入 157,998.28 62,395.00 14,371.76 6,395.99 合计合计 56,572,185.42 31,257,456.54 38,443,160.50 22,801,220.92 按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占占主主营业营业务务收入收入比例比例%上期上期收入金额收入金额 占占主主营业营业务务收入收入比例比例%成表 25,512,551.43 45.22%25,111,166.79 65.34%成钟 423,227.58 0.75%1,422,101.79 3.70%饰品、包 30,478,408.13 54.03%11,895,520.16 30.95%合计合计 56,414,187.14 100.00%38,428,788.74 100.00%按区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占占主主营业营业务务收入收入比例比例%上期上期收入金额收入金额 占占主主营业营业务务收入收入比例比例%内销收入 41,254,177.06 73.13%36,439,547.99 94.82%外销收入 15,160,010.08 26.87%1,989,240.75 5.18%合计 56,414,187.14 100.00%38,428,788.74 100.00%收入构成变动的原因收入构成变动的原因：1、2016 年度，公司主营业务手表销售收入为 25,512,551.43 元，较上年增加 401,384.64 元，同比增加了 1.60%。手表在 2016 年度内销收入为 10,610,178.13 元，比 2015 年的 23,121,926.04 元减少 12,511,747.91元，主要原因是手表在唯品会平台销售下滑。手表在 2016 年外销收入为 14,902,373.30 元，比 2015 年的1,989,240.75 元大幅提高 12,913,132.55 元，增长 649.15%；主要原因是 2016 年度公司加大海外销售力度，开通海外 9 个国家的本地仓储运营，在美国和欧洲各国的销售有大幅增长。2、2016 年度，公司主营业务成钟销售收入为 423,227.58 元，较上年减少了 998,874.21 元，主要原因是公司从 2015 年决定未来调整产品方向，放弃时钟销售，并开始清仓处理时钟库存，2016 年加大清仓力度，大规模促销成钟。公司时钟主要的产品为迪士尼品牌授权产品，迪士尼的授权协议于 2016 年 9 月 30日到期，目前公司已经停止迪士尼时钟的销售。3、2016 年度，公司主营业务饰品和包包销售收入为 30,478,408.13 元，较上年增加了 18,582,887.97元，同比增加了 156.22%。主要原因是公司为凸显快时尚理念，大力推广和销售饰品和包，同时公司定位 2016 年年度报告公告编号：2017-019 19 品牌电商，与其它品牌可以在款式、价格和品质、服务等各方面展开差异化竞争，在市场竞争中可以把握一定的主动性，同时公司对 Barbie 授权品牌加大市场拓展，其产品得到终端用户的认可。4、2016 年度，公司其他业务收入为 157,998.28 元，较上年增加 143,626.52 元，主要原因是公司在 2016年度向客户销售表带及表面等零配件。5、2016 年度，公司内销收入为 41,254,177.06 元，较上年增加 4,814,629.07 元，同比增长 13.21%，主要原因是（1）2016 年度公司加强了与唯品会的合作力度，增加了促销活动档期，提升了物流运营模式。（2）公司 Barbie 授权业务加大了市场拓展力度，其产品得到终端用户的认可。6、2016 年度，公司外销收入为 15,160,010.08 元，较上年增加 13,170,769.33 元，同比增长 662.10%，主要原因是 2016 年度公司加大跨境电商销售力度，开通其他国家的本地仓储运营，在美国和欧洲的销售有大幅增长，同时还新开发了日本、意大利和西班牙等国市场。（3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 2,283,821.35 -5,968,132.84 投资活动产生的现金流量净额-2,277,517.58 -79,524.46 筹资活动产生的现金流量净额 1,524,081.49 6,438,019.41 现金流量分析现金流量分析：1、2016 年度，公司经营活动产生的现金流量净额为 2,283,821.35 元，较上年增加了 8,251,954.19 元，主要原因是 2016 年度销售收入增长较快，库存清理有效而且及时，且收入产生的应收款项回收情况良好，公司经营活动现金流量净额同时增加。2、2016 年度，公司投资活动产生的现金流量净额为-2,277,517.58 元，较上年减少了 2,197,993.12 元，主要原因是 2016 年度公司内部开发的项目为电商运营管理系统和手表外购专利所致,其中资本化金额为1,995,144.61 元。3、2016 年度，公司筹资活动产生的现金流量净额为 1,524,081.49 元，较上年减少了 4,913,937.92 元，同比减少了 76.33%，主要原因是 2016 年度偿还了银行贷款 2,000,000.00 元，偿还广州唯品会小额贷款有限公司信用借款 1,395,540.01 元；偿还新增北京道口贷科技有限公司滚动信用借款 1,200,000.00 元；偿还上海京汇小额贷款有限公司信用借款 480,000.00 元。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 2016 年年度报告公告编号：2017-019 20 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 唯品会（中国）有限公司 35,572,492.06 62.88%否 2 亚马逊平台客户 12,648,551.92 22.36%否 3 京东商城平台客户 1,742,826.37 3.08%否 4 交行积分商城平台客户 1,364,827.46 2.41%否 5 中国国际航空股份有限公司 1,133,838.10 2.00%否 合计合计 52,462,535.91 92.73%-（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 广州晴歌皮具有限公司 4,142,576.62 18.51%否 2 广州帅帝妃思皮具有限公司 2,976,951.83 13.30%否 3 广州宜佳皮具有限公司 2,170,513.86 9.70%否 4 广州金霏皮具有限公司 1,923,249.39 8.59%否 5 广州市棕榈树皮具有限公司 1,344,852.89 6.01%否 合计合计 12,558,144.59 56.11%-（6）研发支出）研发支出与专利与专利 研发支出研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 3,462,028.56 2,334,743.72 研发投入占营业收入的比例 6.12%6.07%专利情况专利情况：项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量 8 公司拥有的发明专利数量 0 研发情况：研发情况：2016 年度公司研发投入总金额 3,462,028.56 元，其中手表外观专利投入金额为 670,883.64 元，电商运营管理系统的开发支出为 1,400,135.67 元，其他研发费为 1,391,009.25 元。2016 年度公司内部开发项 2016 年年度报告公告编号：2017-019 21 目主要为电商运营管理系统和手表外观专利。其中电商运营管理系统主要是与各国的亚马逊系统对接，实现商品管理，订单管理，库存同步，统计分析，权限分配，商城各项功能的设置，并实现仓库发货信息，快递信息同步，订单状态的同步功能；手表外观专利主要是公司为了满足不同人群的用表偏好，由设计师与制表工人共同开发的多系列手表外观专利。2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本年年期末期末 上年期末上年期末 占占总资总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 5,595,702.12 36.39%13.70%4,102,619.04 10.52%11.03%2.67%应收账款 9,609,599.72 32.82%23.53%7,235,205.54 180.59%19.44%4.09%存货 15,641,208.67-26.40%38.29%21,252,635.21 4.45%57.11%-18.82%长期股权投资-固定资产 656,522.56-7.25%1.61%707,802.94-24.35%1.90%-0.29%在建工程-短期借款 3,000,000.00 50.00%7.34%2,000,000.00 -5.37%1.97%长期借款-资产总计 40,846,373.95 9.77%-37,210,268.48 18.40%-资产负债项目重大变动原因资产