831432_2016_优尼科_2016年年度报告_2017-03-30.pdf

湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 1 证券简称：优尼科 证券代码：831432 公告编号：2017-011 湖北优尼科光电技术股份有限公司 Hubei Unitech Photoelectric Technology Co.,LTD 优尼科 NEEQ:831432 年度报告 2016 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 2 公 司 年 度 大 事 记 公司被云梦县人民政府评为“2016 年度科技创新优秀企业”。公司主自研发一条 4 号蚀刻生产线，已投产，并达到预期效果。自主研发 G4.5 液晶面板单面抛光工艺，得到客户的认可，并且达到了提高人工效率，降低生产成本的效果。报告期内，公司与日本 Ulvac 联合研发高阻膜，已进入实现阶段。湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 3 目 录 第一节 声明与提示5 第二节 公司概况8 第三节 主要会计数据和关键指标.10 第四节 管理层讨论与分析.12 第五节 重要事项.21 第六节 股本、股东情况.23 第七节 融资情况.25 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况27 第九节 公司治理及内部控制.30 第十节 财务报告.34 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 4 释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、优尼科、股份公司 指 湖北优尼科光电技术股份有限公司 股东大会 指 湖北优尼科光电技术股份有限公司股东大会 董事会 指 湖北优尼科光电技术股份有限公司董事会 监事会 指 湖北优尼科光电技术股份有限公司监事会 总经理 指 湖北优尼科光电技术股份有限公司总经理 高管、高级管理人员 指 湖北优尼科光电技术股份有限公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监 管理层 指 湖北优尼科光电技术股份有限公司董事以及高级管理人员 公司章程 指 湖北优尼科光电技术股份有限公司章程 新三板、股转系统、股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 主办券商、长江证券 指 长江证券股份有限公司 会计师、会计师事务所 指 中审众环会计师事务所(特殊普通合伙)报告期 指 2016.1.1-2016.12.31 元、万元 指 人民币元、人民币万元 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 5 第一节 声明与提示 【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。中审众环会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 行业周期风险 公司主要从事平板液晶显示玻璃的深加工服务，主要业务包括液晶平板显示用玻璃基板的化学减薄、物理抛光及镀膜等服务，是平板显示行业上游的重要加工环节之一。公司以玻璃薄化技术为核心，立足于平板显示玻璃深加工的专业化发展，生产经营与行业中下游的平板显示面板及应用行业存在较强的关联性，尤其是与液晶面板、触摸屏、手机等平板显示面板及信息通讯终端行业关系十分紧密。若平板显示中下游行业的发展出现较大波动，将直接对上游行业带来影响，因此本公司存在受相关行业影响的风险。技术更新风险 公司目前提供的深加工服务针对客户为液晶平板显示玻璃使用厂商。但由于平板显示行业技术更新较快，行业内现在也处于多种技术并存的局面，各面板生产企业对未来技术走向的判断也不尽相同。如果未来行业技术发生革命性升级，公司客户不再需要玻璃减薄、甚至不采用玻璃作为生产平板显示设备的原料，公司将面临不能跟上行业技术变革的风险。公司目前正积极跟进行业的技术发展趋势，不断提高公司技术的先进性，但若出现对技术更新方向上的判断失误，则或将导致公司的盈利 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 6 能力受到较大影响。技术人员流失风险 公司目前的核心技术经过公司核心技术人员通过长期生产实践和反复实验并消化吸收国外先进技术而获得的。同时，公司的玻璃减薄工艺也需要大量熟练技术员工，在工艺改进、设备研制和产品质量控制等方面积累了诸多宝贵经验的技术员工是公司产品质量合格、品质稳定的重要保障，拥有一批具备核心技术能力及熟练操作技巧和经验的核心技术人员是行业内企业竞争力的重要体现。未来若公司的核心技术人员或熟练技工流失，则将对公司的生产经营造成一定影响。客户较为集中风险 近三年，公司前五大客户销售额占同期销售收入的比例分别为82.18%、70.63%和 74.64%，客户集中度较高。出现上述情况的主要原因是报告期内公司的生产技术处于不断完善中，目前已具备大批量稳定生产的能力，公司未进行大规模的业务拓展造成。近年来公司开始逐步加大对新客户的开发力度并取得了一定成效。但公司对客户开发的效果尚待一定时间才能体现，在未来的一段时间内公司对前五大客户的销售仍将在公司销售收入中占有相当比重，如公司与目前主要客户之间的合作关系出现变动将给公司的生产经营带来较大风险。盈利能力和获取现金能力较弱的风险 由于液晶平板显示行业投资金额较大，公司生产规模较小，公司目前的盈利能力和获得现金的能力较弱。虽然近年来公司经营模式日益清晰成熟，逐步实现盈利，且市场空间巨大，公司在报告期内收入、盈利能力及获取现金的能力都较上年有了很大的提高，但因固定资产投入较高，而未分配利润较少，如果公司未来不能快速占领市场、提高收入，公司盈利能力较弱、获取现金能力不足的情况将对公司的未来发展造成较大不利影响。偿债风险 公司近年来业务逐步进入快速发展期，发展较快且投入较多，导致公司的流动资金周转缺口增大，承担了较大规模的负债。近三年，公司的资产负债率为 60.78%、70.9%、54.9%，一旦公司出现资金周转困难，不能按期偿还，将影响公司的信誉度和正常经营。资产减值风险 公司在报告期内购置了大量固定资产，截至 2016 年 12 月 31 日，公司固定资产原值已经达到 8963 万元。公司所处的平板显示行业属技术发展较快行业，目前小部分资产已出现减值，对公司经营业绩还没造成较大影响。随着未来行业技术的不断进步，可能存在大部分资产发生减值的风险。由此，未来公司固定资产一旦出现大部分减值情况，则将对公司经营业绩造成较大影响。实际控制人风险 公司实际控制人为肖红星先生，其持有公司 88.46%的股份，处于绝对控股地位，同时兼任公司总经理。实际控制人肖红星先生目前可以利用其持有的股份在公司股东大会上行使表决权，对公司的经营方针、投资计划、选举董事和监事、利润分配等重大事项施加控制或产生重要影响，从而有可能影响甚至损害公司及中小股东的利益。尽管公司目前已经建立健全了公司治 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 7 理体系，但公司仍存在被实际控制人控制的风险。应收账款余额较大的风险 随着手机快速的更新换代，公司主营业务规模进一步扩大，盈利能力和营业收入稳步增长，应收账款也相应增加，并致使其余额可能保持在较高水平。应收账款属于公司资产的主要组成部分，如果因公司主要客户的资信状况恶化，应收账款管理不当等原因造成应收账款不能及时收回，将对公司财务状况和未来发展造成不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 8 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 湖北优尼科光电技术股份有限公司 英文名称及缩写 Hubei Unitech Photoelectric Technology Co.,LTD 证券简称 优尼科 证券代码 831432 法定代表人 肖红星 注册地址 湖北省云梦县城北工业园区 办公地址 湖北省云梦县城北工业园区 主办券商 长江证券 主办券商办公地址 湖北省武汉市新华路特 8 号长江证券大厦 会计师事务所 中审众环会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 吴杰 彭志平 会计师事务所办公地址 湖北省武汉市武昌区东湖路 169 号 2-9 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 王劲松 电话 0712-4084001 传真 0712-4084002 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 湖北省云梦县城北工业园区 432500 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司财务办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2014-12-04 分层情况 基础层 行业（证监会规定的行业大类）C39 计算机、通信和其他电子设备制造业 主要产品与服务项目 液晶面板的化学薄化镀膜及物理抛光 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）42,900,990 做市商数量 0 控股股东 肖红星 实际控制人 肖红星 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内是否变更报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 91420923550665875Q 是 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 9 税务登记证号码 91420923550665875Q 是 组织机构代码 91420923550665875Q 是 2016 年 5 月 9 日，公司的营业执照、税务登记证、组织机构代码证三证合一，原营业执照号 420923010003581、税务登记证号 420923550665875、组织机构代码证号 55066587-5 三证合一，变更为营业执照注册号为 91420923550665875Q 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 10 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 64,187,585.25 37,174,174.93 72.67%毛利率%41.16%38.01%-归属于挂牌公司股东的净利润 8,946,286.88 1,125,947.45 694.56%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 9,080,838.11-1,484,729.34 711.62%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）19.81%3.64%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）20.11%-4.80%-基本每股收益 0.21 0.03 600.00%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 111,927,672.22 108,288,474.05 3.36%负债总计 61,466,624.03 76,773,712.74-19.94%归属于挂牌公司股东的净资产 50,461,048.19 31,514,761.31 60.12%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.18 0.95 23.17%资产负债率%54.92%70.90%-流动比率 69.05%42.68%-利息保障倍数 5.39 1.52-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 12,225,287.11 3,053,576.06-应收账款周转率 2.39 2.90-存货周转率 8.15 5.71-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%3.36%39.98%-营业收入增长率%72.67%-5.64%-净利润增长率%694.56%116.80%-五、股本情况 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 11 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 42,900,990 33,000,000 30.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分-109.78 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免-计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 15,000.00 债务重组损益-223,278.53 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益-根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响-除上述各项之外的其他营业外收入和支出 50,269.22 其他符合非经常性损益定义的损益项目-非经常性损益合计非经常性损益合计 -158,119.09 所得税影响数-23,567.86 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额非经常性损益净额 -134,551.23 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 12 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析（一）（一）商业模式商业模式 报告期内，公司的商业模式无重大变化.公司所属计算机、通信和其他电子设备制造业，主要商业模式为客户提供液晶面板精加工服务的运营模式，即客户提供液晶面板给公司，公司根据客户要求对液晶面板做薄化、抛光、镀膜等精加工服务，加工完成后将液晶面板返还给客户以实现公司销售收入及盈利的商业模式。公司主要客户为液晶面板生产厂商及手机模组加工厂。公司自成立以来，始终从事液晶面板的减薄等深加工服务，并通过不断的研究创新，目前已掌握了液晶面板深加工的诸多关键技术，搭建起了高水平的生产线。公司的业务属于加工服务型企业，公司日常生产中的原料为化学薄化所需的溶液、制剂，物理抛光所需的研磨粉、研磨垫以及镀膜所需的靶材等，生产成本较低，同时由于所采购的原料相对固定，公司通过与供应商达成长期合作，并且采用月结的付款方式进一步降低了公司的采购成本和财务成本，提高了产品竞争力。公司的薄化技术综合运用了多片垂直浸泡以及研磨抛光的技术及优势，目前已拥有一套高效、稳定的控制系统，主要涉及的技术包括：采用扁平化、多数量的蚀刻槽体设计，保证控制精度及蚀刻效果；独特的预处理设计，提前预防薄化缺陷；长线体设计，保证最佳的瞬间产能；高效的循环过滤系统，保证材料的最佳利用率。年度内变化统计：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否（二）（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 总体回顾：总体回顾：报告期内，公司实现营业收入 6419 万元，较上年同期的 3717 万元，增长 72.67%；产品毛利率 41.16%较上年同期 38.01%，增长 3.15 个百分点。2016 年公司经营计划目标为人民币 6968.6 万元，实际完成目标值的 92%左右，已基本实现销售计划，但离公司的预期值还是有较大差异，计划未达成主要涉及到如下几方面的原因：1、从总体销售量来看，2016 年全年共实现加工订单 120 万张液晶面板，折合 G4.5 尺寸为 50 万张，销量超出年初计划 20%左右，但是因为总体市场竞争加剧，市场价格的下降超过预期 15%以上，从而导致全年销售额目标没有达成。2、分析公司全年毛利情况，一方面由于公司持续的管理优化，成本结构更为合理，综合成本相比 2015年快速下降，另一方面因为液晶面板后加工行业自身的特点（综合毛利率会随着产能利用率的提升下降）因 2016 年全年销量超出上年度，从而进一步拉低了成本。因此全年综合毛利率相对 2015 年有所提高。报告期内，现金及现金等价物净增加额为-888.73 万元，比上年的 666.72 万元，减少 1555.45 万元；经营活动产生的现金流量净额为 1222.53 万元，比上年的 305.36 万元，增加 917.17 万元，主要原因为本年度营业收入增长，毛利率在上年度的基础上，还有所增长，致使经营活动产生的现金流量净额增加，本 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 13 年度新增固定资产及支付以前年度采购的固定资产账款，导致的现金流出增加，致使现金及现金等价物净增加额减少。1、主营业务分析、主营业务分析（1）利润构成）利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动变动比例比例 占营业收入占营业收入的比重的比重 金额金额 变动变动比例比例 占营业收入占营业收入的比重的比重 营业收入 64,187,585.25 72.67%-37,174,174.93-5.64%-营业成本 37,766,687.30 63.88%58.84%23,045,087.55 1.76%61.99%毛利率 41.16%-38.01%-管理费用 10,973,927.41 29.77%17.10%8,456,125.31-18.95%22.75%销售费用 2,450,596.21 18.88%3.82%2,061,470.81-1.26%5.55%财务费用 1,919,472.06-10.72%2.99%2,150,018.64-16.62%5.78%营业利润 8,766,424.35 3,682.09%13.66%-244,729.34 96.71%-0.66%营业外收入 66,269.22-95.29%0.10%1,408,094.82-22.96%3.79%营业外支出 224,388.31 499.68%0.35%37,418.03-96.53%0.10%净利润 8,946,286.88 694.56%13.94%1,125,947.45 116.80%3.03%项目重大变动原因：项目重大变动原因：营业收入比上年同期增加 27,013,410.32 元,增幅 72.67%，主要原因为报告年度公司业务开拓市场，增加华南手机维修市场客户深圳骏遒及面板生产商天马集团销售份额。营业成本比上年同期增加 14,721,599.75 元，增幅 63.88%，主要原因为营业收入增长相应增加直接材料耗用 3,924,929.48 元，增加直接人工 4,177,021.48 元，增加间接人工、机物耗等 2,888,063.1 元，增加水电费 2,909,526.59 元,增加运输费用 822,059.1 元。管理费用比上年同期增加 2,517,802.1 元，增幅 29.77%，主要原因为研发费用比上年同期增加1,379,748.19 元,薪资费用比上年同期增加 939,763.4 元。营业利润比上年同期增加 9,011,153.69 元，增幅 3682.09%，主要原因为营业收入比上年同期增加27,013,410.32 元，营业成本比上年同期增加 14,721,599.75 元，管理费用比上年同期增加 2,517,802.1元。营业外收入比上年同期减少 1,341,825.6 元，下降 95.29%，主要原因为上年度收到新三板挂牌奖励1,200,000 元,财政科技创新拨款 110,000 元。营业外支出比上年同期增加 186,970.28 元，增幅 499.6%，主要原因为客户长沙宇顺、深圳优显及深圳俊达因资金困难进行债务重组后损失 223,278.53 元。净利润比上年同期增加 7,820,339.43 元，增幅 694.56%，主要原因为营业利润增加。（2 2）收入构成）收入构成 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 14 单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 64,186,816.01 37,766,687.30 36,903,944.16 23,027,235.91 其他业务收入 769.24-270,230.77 17,851.64 合计合计 64,187,585.25 37,766,687.30 37,174,174.93 23,045,087.55 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%华南地区 47,688,856.38 74.30%32,600,542.02 88.33%华中地区 16,497,959.63 25.70%3,996,782.14 10.83%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：华南地区较上年增加 46.28%，华中地区较上年增长 312.78%，变化原因是开拓面板厂业务，华中面板厂增加销售收入，开拓了面板厂的市场份额。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 12,225,287.11 3,053,576.06 投资活动产生的现金流量净额-19,844,576.65-11,304,971.47 筹资活动产生的现金流量净额-1,268,028.90 14,918,566.69 现金流量分析：现金流量分析：一、经营活动产生的现金流量净额与报告期的净利润 8,946,286.88 元，相差 3,279,000.23 元,差异原因主要为本年度计提折旧及摊销 7,600,937.95 元,支付银行贷款利息 1,960,479.71元，计提准备金 1,565,155.68元，确认增加递延所得税资产 1,760,165.19 元。经营活动产生的现金流量净额比上年度增加 9,171,711.05元，主要原因为本年度增加营业收入，相应增加现金净流量。二、投资活动产生的现金流量净额比上年度降低了 8,539,605.18 元，主要原因为本年支付上年度购买固定资产的应付账款。三、筹资活动产生的现金流量净额比上年度降低了 16,186,595.59 元，本年度借款所收到的现金81,500,000 元为湖北农村商业银行云梦县义堂支行借款 17,000,000 元，云梦县委托贷款 15,000,000 元，收到控股股东及其关联方借款 49,500,000 元，偿还债务所支付的现金为偿还上年度农业银行云梦县支行借款20,000,000 元，偿还上年度工商银行云梦县支行借款 8,000,000 元，偿还上年度云梦县财政局委托贷款15,000,000 元，偿还控股股东及其关联方借款 38,500,000 元，支付银行借款利息 1,268,028.9 元（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 深圳市骏遒电子有限公司 13,044,573.06 20.32%否 2 深圳同兴达科技股份有限公司 12,969,119.80 20.21%否 3 天马微电子股份有限公司 10,012,942.52 15.60%否 4 河源中光电通讯技术有限公司 6,092,814.44 9.49%否 5 江西合力泰科技有限公司 5,787,123.96 9.02%否 合计合计 47,906,573.79 74.64%-（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 15 1 佛山市南海双氟化工有限公司 4,862,545.76 22.68%否 2 长沙永凯科技设备有限公司 2,585,002.56 12.06%否 3 深圳市楚阳物流有限公司 2,147,249.16 10.02%否 4 深圳市金泽机电有限公司 1,178,650.97 5.50%否 5 苏州铭淇机电工程有限公司 983,263.25 4.59%否 合计合计 10,011,880.08 54.84%-（6）研发支出与专利）研发支出与专利 研发支出：研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 4,287,991.07 2,908,242.88 研发投入占营业收入的比例 6.68%7.88%专利情况：专利情况：项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量 23 公司拥有的发明专利数量 3 研发情况：研发情况：本年度根据市场的需求，针对手机平板更轻更薄的发展趋势，自主研发了一条可以减薄兼大小尺寸（300*300mm1100*1300mm），且减薄厚度单面达 0.15MM 的设备；与日本 Ulvac 联合研发高阻膜项目，目前已进入实施试产阶段；自主研发 G4.5 液晶面板单面抛光工艺，降低成本，简化生产流程，提高人工效率；本年度研发支出主要为公司研发人员的工资、研发使用的材料、研发设备的折旧及其他费用，研发的目的，是为了改进生产工艺，提高产品品质，降低生产成本，未形成无形资产，不存在研发费用资本化。2、资产负债结构分析、资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占总资产占总资产比重的增比重的增减减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 2,275,581.31-79.62%2.03%11,162,891.72 148.30%10.31%-8.28%应收账款 22,128,948.82 47.20%19.77%15,033,280.86 41.97%13.88%5.89%存货 4,768,750.01 9.84%4.26%4,341,456.32 16.42%4.01%0.25%长期股权投资-固定资产 66,814,152.94 4.43%59.69%63,982,623.75 55.29%59.09%0.60%在建工程-短期借款 15,000,000.00-65.12%13.40%43,000,000.00 19.44%39.71%-26.31%长期借款 15,000,000.00 100.00%13.40%-资产总计 111,927,672.22 3.36%-108,288,474.39.98-36.62%湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 16 05%资产负债项目重大变动原因：资产负债项目重大变动原因：公司期末货币资金余额比上期减少 79.62%，主要原因为公司本年生产线改造导致的现金流出增加所致；公司期末应收账款余额比上期增加 47.2%，主要原因为公司本年度扩大市场规模，营业收入增加，相应的应收账款余额增加；公司期末短期借款余额比上期减少 65.12%，主要原因为公司本年度减少农业银行 2000 万元及工商银行 800 万元贷款；公司期末长期借款余额比上期增加100%，主要原因为公司本年度增加湖北农商银行两年期贷款1500万元。3、投资状况分析、投资状况分析（1 1）主要控股子公司、参股公司情况）主要控股子公司、参股公司情况-（2 2）委托理财及衍生品投资情况）委托理财及衍生品投资情况 -（三）（三）外部环境的分析外部环境的分析 2016 年是中小尺寸液晶显示行业快速发展和变化的一年，5-6 寸产品快速取代 4 寸和 4.5 寸产品成为主流，OLED 和 LTPS 产品渗透速度加快，IPS 产品基本取代 TN 产品成为市场的主流。品牌整机对于 LCM模组的品质和技术能力要求进一步提高。（四）（四）竞争优势分析竞争优势分析 一、针对 LCM 客户市场，具备良好的市场基础（口碑及占有率），能够持续放大该市场的竞争能力和市场份额；在中小尺寸液晶面板深加工的细分行业中，LCM 客户是非常重要的一个市场分支，LCM 企业向液晶面板原厂采购液晶大板再交给薄化及镀膜企业加工，该部分市场约占整体市场需求的 30%左右，优尼科自 2013 年以来一直在该市场占有绝对领先的市场地位，一线 LCM 客户中前 5 位都保持着长期稳定的合作关系，围绕其良好的综合成本竞争优势及服务体系，目前，在该市场中，客户份额持续在加大。公司同时有效的开拓了专门针对售后市场的 LCM 客户资源，更好地平衡了市场淡旺季对于企业造成的产能波动性的影响。二、镀膜设备及技术在本行业中处于领先地位；优尼科于 2014 年收购关联公司湖北优泰显示技术有限公司所有设备，并且引进优秀镀膜人才，成功实现镀膜技术的扩充，优泰显示本身在 ITO 镀膜领域有很好的技术积累，同时其镀膜设备选用的是日本 Ulvac 的行业最好的设备，其应用与 IPS 产品镀膜具备良好的技术优势。对于薄化企业而言镀膜环节属于重要的配套资源，客户会将薄化与 IPS 镀膜订单发给同一家企业进行加工，优尼科虽然在镀膜配套的引入时间上稍落后于行业的几家竞争对手，但是由于镀膜本身的技术和设备优势目前已经得到了绝大多数客户的认可，特别是随着市场的发展和进步，INCELL 产品快速发展的阶段，因为其对于镀膜技术的更高要求（高阻镀膜），优尼科在镀膜环节的技术和设备优势将更为凸显。三、2017 年计划引入顶部喷淋线，产品线结构最为合理；在液晶面板薄化领域，主流的薄化技术主要分为浸泡式和喷淋式两个类别，浸泡式在成本和产能方面具备优势；而喷淋式在产品品质和良率方面具备优势，特别是针对超薄产品。优尼科目前仍旧以浸泡技术作为公司的最要生产技术，但是相对于国内的其他采用浸泡方式的竞争对手而言品质和成本方面都具有很大的优势，一方面本身技术就来自于处于行业顶尖的日本，同时经过 3,4 年的技术升级和改造，应该说目前优尼科在浸泡式薄化行业中其技术和设备是最优的配置，能够为客户提供最佳性价比的薄化服务。另外针对 0.15T 厚度以下的产品加工需求，优尼科已经规划了 4 条顶部喷淋线，预计在 2017 年全部安装到位，从而其产品线可以覆盖到本行业的全部产品需求。为后续快速开拓市场奠定了良好的基 湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 17 础。四、客户结构较为合理，抵抗市场波动的风险能力较强。优尼科的客户结构在本行业市场中是唯一兼顾到各方面因素的一家公司，在该行业中，按照客户类别可分为面板原厂和 LCM 加工企业两大类，按照产品不同又可分为主流产品市场（智能手机）、售后产品市场（智能手机）以及其他产品市场（光栅玻璃，盖板玻璃等）。目前优尼科的客户结构基本上全部覆盖到了上述客户属性。对于面板客户而言，因其单一客户的加工需求就非常大，因此一旦出现品质及服务问题停单就会给专注与该市场的薄化企业带来非常大的产能波动，因此一定要有相对稳定的 LCM 客户作为平衡，另外由于主流产品自身的淡旺季的问题，为了更好地平衡产能，同样要有稳定的售后市场和其他产品市场作为补充。（五）（五）持续经营评价持续经营评价 首先，本行业增长情况良好，大的市场格局持续向上；结合前面对于外部环境的分析来看，中小尺寸液晶面板后加工市场由于本身需求的自然增长，仍旧会保持一定量的年度增长率，总体市场在未来 3-5 年内仍属于本行业中较快增长的市场之一。主要来自于三个因素：第一，智能手机为代表的终端市场每年会有较大比例的增长；第二，终端产品平均显示尺寸持续增长，直接提高了薄化市场的需求；第三，显示产品需要薄化的比例持续提升。因此总体市场良好。其次，行业处于整合之中，不良竞争逐步剔除；液晶面板后加工领域在本行业中，特别是在中国大陆，仍属于新兴行业，行业正处于快速发展期，发展初期的一些基础不好的企业在该阶段纷纷退出该市场，加之国内对于环保要求的不断规范，原有的行业不当竞争的因素逐步在被剔除，行业内真正发展所依托的技术和品质因素成为竞争的首要条件。从而优化了行业的生存环境。再次，在本行业中，具备较好的客户及市场基础，客户结构较为合理；如上一环节竞争优势分析中所述，优尼科目前在本行业中具备最佳的客户结构配置，能够充分有效的分散客户单一及市场淡旺季差异的经营风险。最后，行业的综合成本竞争力强，同时对于前瞻性技术的布局采用跟随战略，能够较好的维系良性增长的状态。优尼科在本行业中一直具备最好的综合成本竞争优势，盈亏平衡产量和产值处于行业最佳；因此抵抗行业价格下滑的能力最强。另外在新产品和新技术方面，目前已经投入的高阻镀膜以及顶部喷淋都能够覆盖到未来 2-3 年的技术要求。综上所述，在行业总体环境良好，竞争环境持续改善的大前提下，优尼科保持并巩固自身的竞争优势将能够更好地实现持续经营并创造更好的经营绩效。（六）（六）扶贫与社会责任扶贫与社会责任 -二、未来展望（一）（一）行业发展趋势行业发展趋势 2017 年是市场变化比较大的一年,终端市场逐步进入成熟期,行业的整合趋势越来越明显,对于行业内企业的竞争力要求越来越高.首先,终端市场特别是智能手机市场仍旧保持 10%以上的自然增长趋势,行业需求处于相对比较景气的状态.其次,行业的技术变化明显,LTPS+IPS 的技术组合将成为行业的主流，对于薄化的技术要求越来越高，同时 Incell 的触摸将成为新的利润增长点，高阻镀膜的技术需求趋于明显。最后，薄化行业的技术指标将越来越高，薄化的厚度要求将过渡到 0.2T 以下。从而对于薄化的工艺和品质要求越来越高。湖北优尼科光电技术股份有限公司 2016 年度报告 18 （二）（二）公司发展战略公司发展战略 优尼科自成立以来一直将技术领先和品质领先作为公司的核心发展战略。技术上主要集中于两个方面，首先在 2016 年底开始导入高阻镀膜线，与日本爱发科联合进行真空溅镀方式的高阻膜工艺的开发预计在 2017 年底二季度实现量产。高阻膜将成为行业最新的利润增长点。其次，引入顶部喷林技术，针对0.2T 厚度以下以及 LTPS/OLED 的单面薄化可以更好的应对。最后，在 2017 年。将全面导入西格玛的质量管理体以及 GREEN Parterner 的绿色环保体系，真正实现向品质要效益的发展战略。（三）（三）经营计划经营计划或目标或目标 销售额目标：8500 万 销售量目标：1500K CUT(折合 G4.5 面板)毛利率指标：40%生产良率指标：99%客户满意度指标：90 分 三、风险因素（一）（一）持续到本年度的风险因素持续到本年度的风险因素 一、行业周期风险 公司主要从事平板液晶显示玻璃的深加工服务，主要业务包括液晶平板显示用玻璃基板的化学减薄及物理抛光等服务，是平板显示行业上游的重要加工环节之一。公司以玻璃薄化技术为核心，立足于平板显示玻璃深加工的专业化发展，其生产经营与行业中下游的平板显示面板及应用行业存在较强的关联性，尤其是与液晶面板、触摸屏、手机等平板显示面板及信息通讯终端行业关系十分紧密。若平板显示中下游行业的发展出现较大波动，将直接对上游行业带来影响，因此本公司存在受相关行业影响的风险。应对措施：目前作为液晶行业下游的消费电子行业仍处于稳步发展阶段，但是已经开始出现行业各环节整合的趋势（特别是智能手机行业），因此应对行业目前的变化以及在未来可能出现的景气周期问题，将对目前公司的产品线和客户类别进行拓展，以分散行业风险并确保利润来源。在面板薄化业务方面从基本上以小尺寸为主，拓展为兼顾中尺寸的市场。另外除面板薄化业务之外，拓展面板镀膜的业务，从而实现规避风险的目的。二、技术更新风险 公司目前提供的深加工服务针对客户为液晶平板显示玻璃使用厂商。但由于平板显示行业技术更新较快，行业内现在也处于多种技术并存的局面，各面板生产企业对未来技术走向的判断也不尽相同。如果未来行业技术发生革命性升级，公司客户不再需要玻璃减薄、甚至不采用玻璃作为生产平板显示设备的原料，公司将面临不能跟上行业技术变革的风险。公司目前正积极跟进行业的技术发展趋势，不断提高公司技术的先进性，但若出现对技术更新方向上的判断失误，则或将导致公司的盈利能力受到较大影响。应对措施：针对行业技术的不断更新，公司研发团队 2016 年自主研发一条能兼顾大小尺寸（300*300mm1100*1300mm）的蚀刻设备，减