831491_2016_佳音王_2016年年度报告_2017-04-24.pdf

1 深圳市佳音王科技股份有限公司 SHENZHEN JIAYINKING TECHNOLOGY HOLDING COMPANY LIMITED 佳音王 NEEQ:831491 年度报告 20162 公 司 年 度 大 事 记 2016 年 1 月 14 日，公司对外公告变更持续督导主办券商，主办券商由中国中投证券有限责任公司变更为国信证券股份有限公司，自 2016 年 12 月 24 日起，由国信证券股份有限公司担任公司的承接主办券商并履行持续督导义务。2016 年 1 月 16 日，公司公告了股票发行方案，定向发行股票 280 万股，3.9 元/股，融资人民币 1092 万元，股票发行募集资金主要用于购买新建生产基地的自动化设备、国内外市场品牌推广及渠道建设以及择机进行行业并购整合。2016 年 8 月 4 日，佳音王收到关于深圳市佳音王科技股份有限公司股票发行股份登记的函（股转系统函20166359 号），公司本次股票发行的备案申请予以确认。新增股份于 8 月19 日在全国股份转让系统挂牌并公开转让。2016 年 6 月 22 日，公司公告对外投资，拟设立东莞全资子公司“东莞市佳音实业有限公司”和北京全资子公司“北京佳音有声文化发展有限公司”，以便进一步扩大产能以及加强品牌宣传，提升产品市场占有率，提高公司综合竞争力。2016 年 8 月 1 日,在中国证券报金牛奖评选中,佳音王荣获“新三板最具价值投资百强奖”。2016 年 6 月 24 日，全国中小企业股份转让系统有限责任公司正式发布创新层挂牌公司名单，佳音王正式进入“创新层”。2016 年 11 月 22 日，公司被认定为深圳市龙岗区重点文化企业，并收到深圳市龙岗区重点文化企业认定证书，统一编号：2016087。2016 年 6 月 8 日，佳音王在“证券时报”首届新三板百强榜评选活动中获评为“新三板百强企业”。深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 3 目 录 第一节 声明与提示.5 第二节 公司概况.7 第三节 会计数据和财务指标摘要.9 第四节 管理层讨论与分析.11 第五节 重要事项.18 第六节 股本变动及股东情况.21 第七节 融资及分配情况.23 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.24 第九节 公司治理及内部控制.26 第十节 财务报告.31 深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 4 释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、佳音王 指 深圳市佳音王科技股份有限公司 股东大会 指 深圳市佳音王科技股份有限公司股东大会 董事会 指 深圳市佳音王科技股份有限公司董事会 监事会 指 深圳市佳音王科技股份有限公司监事会 三会 指 公司股东大会、董事会、监事会 全国股份转让系统公司、股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 中投证券 指 中国中投证券有限责任公司 国信证券 指 国信证券股份有限公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 致同、会计师事务所 指 致同会计师事务所（特殊普通合伙）隆安、律师事务所 指 北京市隆安（深圳）律师事务所 报告期 指 2016 年 1-12 月 东莞生产基地 指 东莞市佳音实业有限公司 福建公司、福建佳音王 指 福建佳音王投资有限公司 ODM 指 Original Designment Manufacturer，原始设计制造商，在 ODM模式下，产品结构、外观、工艺均由公司自主开发，由客户选择下订单后进入生产，产品以客户的品牌销售。OBM 指 Original Brand Manufacturer，原始品牌制造商。生产商自行创立产品品牌，生产、销售拥有自主品牌的产品。ION Audio LLC 指 ION Audio Limited-Liability Company 深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 5 第一节 声明与提示 【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。致同会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否【重要重要风险提示风险提示表表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 市场波动与市场竞争的风险 公司致力于文化科技类家居产品领域,且公司存在较多海外客户，如果欧美市场增速放缓、国内市场未有重大突破，将造成业绩波动风险。公司一直通过技术创新、产品升级等多种手段来提高公司产品的技术含量及服务，深耕老客户并积极开发国内外新客户，不断提升公司品牌知名度及市场份额，以满足公司业务长期发展需要。税收政策调整的风险 公司 国家高新技术企业证书 将于 2017 年 7 月 24 日到期，公司已设专人负责并准备今年高新复审事项，若证书期满未重新认定或国家调整相关税收优惠政策，公司将可能恢复执行 25%的企业所得税税率。企业所得税税收优惠变化将给增加公司的税负，对盈利带来一定程度影响。核心技术人员流失的风险 作为高科技企业，拥有稳定、高素质的人才队伍对公司的发展壮大至关重要。随着行业竞争格局的不断演化，对人才的争夺必将日趋激烈，如果本公司未来不能在职业发展、股权激励、薪酬福利、工作环境等方面持续保持竞争力，提供有效激励机制，可能会造成人才队伍的不稳定，从而对本公司的经营业绩及长远发展造成不利影响。人民币对美元升值的风险 公司外销业务均以美元结算，存在人民币对美元升值带来汇深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 6 兑损失的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 7 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 深圳市佳音王科技股份有限公司 英文名称及缩写 SHENZHEN JIAYINKING TECHNOLOGY HOLDING COMPANY LIMITED 证券简称 佳音王 证券代码 831491 法定代表人 王福 注册地址 深圳市龙岗区横岗街道安良社区安业路 11 号、11-1 号 办公地址 深圳市龙岗区横岗街道安良社区安业路 11 号、11-1 号 主办券商 中投证券 主办券商办公地址 深圳市福田区益田路 6003 号荣超商务中心 A 座 18-21 楼及第 04 层 01、02、03、05、11、12、13、15、16、18、19、20、21、22、23 单元 会计师事务所 致同会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 林汉波、谭玉次 会计师事务所办公地址 北京市朝阳区建国门外大街 22 号赛特广场五层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 徐小亮 电话 0755-33600666-888 传真 0755-28647700 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 深圳市龙岗区横岗街道安良社区安业路 11 号、11-1 号 518000 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2014-12-12 分层情况 创新层 行业（证监会规定的行业大类）C39 计算机、通信和其他电子设备制造业 主要产品与服务项目 文化科技类家居产品的研发、生产和销售。普通股股票转让方式 做市 普通股总股本（股）24,800,000 做市商数量 3 控股股东 王福 实际控制人 王福、张德俊 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 8 企业法人营业执照注册号 91440300728541256R 是 税务登记证号码 91440300728541256R 是 组织机构代码 91440300728541256R 是 深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 9 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 167,626,552.14 94,518,374.59 77.35%毛利率%22.54 25.68-归属于挂牌公司股东的净利润 16,408,181.46 10,537,423.03 55.71%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 16,408,181.46 10,537,423.03 55.71%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）27.68 31.71-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）26.32 29.98-基本每股收益 0.67 0.52-二、偿债能力 单位：元 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 99,993,812.30 58,625,209.85 70.56%负债总计 29,112,806.01 14,883,705.77 95.60%归属于挂牌公司股东的净资产 70,881,006.29 43,741,504.08 62.05%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.86 1.99 43.75%资产负债率%（母公司）25.58 23.78-资产负债率%（合并）29.11 25.39-流动比率 2.69 2.99-利息保障倍数-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 13,177,912.91 5,771,568.43-应收账款周转率 14.13 21.33-存货周转率 9.90 7.35-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%70.56 53.85-营业收入增长率%77.35 54.00-净利润增长率%55.71 235.87-五、股本情况 深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 10 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 24,800,000 22,000,000 12.73%计入权益的优先股数量 0 0-计入负债的优先股数量 0 0-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益-计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）611,426.75 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益-除上述各项之外的其他营业外收入和支出 334,761.56 其他符合非经常性损益定义的损益项目 12,000.00 非经常性损益合计非经常性损益合计 958,188.31 所得税影响数 143,728.25 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额非经常性损益净额 814,460.06 深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 11 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析（一）（一）商业模式商业模式 本公司致力于研发、生产和销售高质量、高品味的文化科技类家居产品，秉承“用现代科技，传承古文化”的经营理念，在产品研发、外观设计、文化塑造等方面积累了丰富的经验。公司出口业务方面采用 ODM 的经营模式，选择与国际知名品牌商、零售商（如 ION、IT）合作，为其提供产品设计开发、生产制造等服务。在内销业务方面，采用 OBM+高端定制业务模式，经营自有品牌“JYK”、“佳音皇”、“Shenle 燊乐”等，通过天猫、京东商城等网络渠道直接销售给终端客户；同时，与知名唱片公司或大型集团公司采取 B2B 高端定制服务。目前公司经营模式由 ODM 向 OBM 转变，逐步提升自有品牌市场占有率。产品类别由古典留声机、电唱机、收音机等向古典留声机、电唱机，古典音响等产品拓展，并积极开发高端定制产品，逐渐丰富公司产品线。产品结构由中高端向高端智能化、物联网及奢侈品方向转变，稳步提升公司净利润。报告期内，公司经过战略调整，产品优化及结构升级，公司管理水平不断提高，公司利润快速提升。报告期内，公司的商业模式较上年度未发生重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否（二）（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 总体回顾总体回顾：（一）财务状况分析 截至 2016 年 12 月 31 日，公司总资产 99,993,812.30 元，较上年末增加 70.56%，负债 29,112,806.01元，较上年末增加 95.60%，净资产 70,881,006.29 元，较上年末增加 62.05%。（二）现金流量分析 报告期内，经营活动产生的现金流量净额为 1317.79 万元，比去年同期 577.16 万大幅增长。（三）经营状况分析 报告期内，公司整体经营状况继续保持良好的增长态势，实现营业收入 167,626,552.14 元，净利润16,408,181.46 元，分别较上年同期增长 77.35%和 55.71%。主要原因是：1、公司自挂牌以来，逐步完善各项规章制度，并首批进入新三板创新层，企业内部运营效率及外部品牌形象增强，公司综合竞争力大幅提升。2、公司新增东莞生产基地并顺利投产，解决公司产能不足的瓶颈，及时满足旺盛的海外增长需求。3、公司持续加大海外品牌宣传力度，挖掘新市场并深耕老客户，不断推出智能新品投放市场，稳步提升公司产品附加值。以上数据指标反映公司公司财务状况良好,且仍处于高速增长期，公司整体发展趋势良好。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 12 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 167,626,552.14 77.35%-94,518,374.59 54.00%-营业成本 129,844,156.53 84.84%77.46%70,245,708.53 48.95%74.32%毛利率 22.54%-25.68%-管理费用 12,791,164.28 22.32%7.63%10,457,317.64 48.03%11.06%销售费用 8,065,102.74 113.49%4.81%3,777,719.22 60.77%4.00%财务费用-3,860,020.97 114.67%-2.30%-1,798,101.38-1,256.94%-1.90%营业利润 19,702,964.45 74.32%11.75%11,302,454.50 163.89%11.96%营业外收入 1,034,557.75 53.44%0.62%674,227.01-0.71%营业外支出 88,369.44 12,769.27%0.05%686.67-98.82%0.00%净利润 16,408,181.46 55.71%9.79%10,537,423.03 235.87%11.15%项目重大变动原因项目重大变动原因：报告期内，公司实现营业收入 16,762.66 万元，营业成本 12,984.42 万元，分别较上年同期增长 77.35%和 84.84%，净利润 1,640.82 万元，较上年同期增加 55.71%。主要原因是：1、公司积极研发新产品、新技术、新工艺，保证质量和交期，稳步开拓国外市场及国内电商渠道，营业收入及利润较往年均有较大增长。2、通过对市场的把控，产品升级，有效提高智能化新品的销售价格，降低了产能受限的影响。同时，也通过价格的变化反映了行业的发展趋势及公司对该细分行业的影响力。3、由于扩大生产模式，加大了场地和设备的投入，毛利率水平相比上年略有下降。4、报告期内，公司加大的宣传力度和品牌推广，加强销售团队建设，在使销售费增长的同时，导致销售费用以更大幅度增长；5、资产减值损失增加，是由于报告期内收入上涨，应收款增加，相应的坏账也增加；6、营业外收入的增加是报告期内取得的政府补助增多；且随着业务的增长，导致生产过程中产生的废料、边角料等增加，进而卖废品收入增加；以及供应商供货延期或质量问题的罚款增加；7、营业外支出的增加，主要是报告期内有产品质量及延误交货罚款；8、财务费用增加，主要是公司收款以美元结算，报告期内受汇率影响，赚取较高的汇兑损益。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 167,626,552.14 129,844,156.53 94,518,374.59 70,245,708.53 其他业务收入 0.00 0.00 0.00 0.00 合计合计 167,626,552.14 129,844,156.53 94,518,374.59 70,245,708.53 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%电唱机 162,287,273.71 96.81%88,254,824.93 93.37%其他 5,339,278.43 3.19%6,263,549.66 6.63%合 计 167,626,552.14 100.00%94,518,374.59 100.00%收入构成变动的原因收入构成变动的原因：深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 13 报告期内，公司巩固发展了原有的优势业务，对电唱机加大投入和市场开拓，使电唱机的销售得到大幅度提高，其他产品的增长幅度低于电唱机。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 13,177,912.91 5,771,568.43 投资活动产生的现金流量净额-6,695,145.64-10,482,185.71 筹资活动产生的现金流量净额 10,731,320.75 12,000,000.00 现金流量分析现金流量分析：1、报告期内公司业务增长，导致销售商品、提供劳务收到的现金的增长超过购买商品、接受劳务支付的现金，最终导致经营性活动产生的现金流量净额增加。2、报告期公司的投资行为主要是加大设备投入，而在 2015 年公司全资收购福建佳音王，故投资活动产生的现金流量净额变小；3、报告期内公司股票定向发行 280 万股，融资 1,092 万元。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 ION Audio LLC 79,918,431.27 47.68%否 2 Innovative Technology Electronics 51,572,989.87 30.77%否 3 Soar Intl(HK)Company Limited 4,836,617.02 2.89%否 4 SONASHI LIMITED 2,414,993.31 1.44%否 5 QUATIUS LIMITED 1,980,290.07 1.18%否 合计合计 140,723,321.54 83.95%-（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 深圳市展业精密塑胶有限公司 8,492,304.00 8.95%否 2 东莞市雁晟音响有限公司 8,155,900.13 8.59%否 3 深圳市铁甲科技有限公司 5,529,036.23 5.83%否 4 深圳市龙鹰发塑胶五金有限公司 4,433,748.71 4.67%否 5 东莞市同起家具有限公司 3,904,763.23 4.11%否 合计合计 94,912,347.15 32.15%-（6）研发支出）研发支出与专利与专利 研发支出研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 4,598,737.47 4,184,877.39 研发投入占营业收入的比例 2.74%4.43%专利情况专利情况：项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量 45 公司拥有的发明专利数量-研发情况：研发情况：深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 14 报告期内，公司持续投入测试、检测等设备，投入材料，加大研发力度。2、资资产负债结构分析产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本年年期末期末 上年期末上年期末 占占总资产总资产比重比重的增的增减减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 40,553,999.23 106.22%40.56%19,665,325.58 87.75%33.54%20.90%应收账款 18,067,580.43 233.64%18.07%5,415,290.12 57.17%9.24%95.59%存货 11,071,045.47-26.97%11.07%15,159,149.53 43.46%25.86%-57.19%长期股权投资-0.00%-固定资产 16,558,460.66 369.55%16.56%3,526,451.48-12.43%6.02%175.27%在建工程-100.00%-6,573,274.96 61.90%11.21%-100.00%短期借款-0.00%-长期借款-0.00%-资产总计 99,993,812.30 70.56%-58,625,209.85 53.85%-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金增加，主要是在报告期内，业务增长，客户一般是付款提货，所以回款及时，以及报告期内股票定向发行 280 万股，融资 1092 万元；2、应收账款增加，公司业务量大幅增长，且报告期内最后 2 个月同比增长较大；3、预付账款增加，公司为了更快更好发展，保证供应链顺畅，采用了对上游供应商的帮扶政策，增加对供应商的预付款；4、其他应收款增加，是由于报告期内随着业务的增长，出口退税也基本同比增长；且报告期内租用东莞公司厂房和北京公司的办公场所产生的押金；5、递延所得税资产增加，收入上涨，应收款增加，相应的坏账也增加，因此递延所得税也增加；6、存货减少，是因为报告期内，公司加强了存货管理，加快了存货的周转速度；7、固定资产增加是因为报告期加大了设备投入，并且福建公司的在建工程转入固定资产；8、在建工程减少，是由于报告期内将福建公司的在建工程转入固定资产。9、应付账款增加，是由于公司业务量大幅增长，相应的采购量增加，且公司一般的账期为月结 30天或者月结 60 天；10、预收账款增加，是由于报告期内，客户为了支持公司发展，保持良好的合作关系，保证订单能准时交付，预付部分款项以供公司周转；11、应付职工薪酬增加，是报告期内为保证在业务量增长的情况下，订单能准时交付，公司相应的增加了工人、管理人员等；12、应交税费增加，是报告期内销售增加，进而利润总额增加，则相应的企业所得税增加；13、其他应付款，主要是应付安良村委的房屋租金。3、投资状况分析投资状况分析（1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 报告期内控股子公司情况：名称 成立时间 业务性质 注册资本（万元）持股比例(%)取得方式 东莞市佳音实业有限公司 2016 年 7 月 4 日 生产制造 1000 100 投资新设 深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 15 北京佳音有声文化发展有限公司 2016 年 11 月 10 日 影视文化 660 100 投资新设 福建佳音王投资有限公司 2011 年 5 月 10 日 生产制造 3000 100 同一控制下企业合并 佳音王（香港）控股有限公司 2015 年 8 月 19 日 销售 200（万美元）100 投资新设 报告期内参股子公司情况：无 报告期内，由于投资新设东莞生产基地，对厂房和设备的投入较大，造成毛利率偏低，对公司净利润影响超过 10%。（2 2）委托理财及衍生品投资情况）委托理财及衍生品投资情况 无（三）（三）外部外部环境环境的分析的分析 近年来，国际市场经济复苏加快，文化科技类产品持续稳定增长，行业总体处于快速增长期。从 2006 年开始,黑胶唱片的销量连续 10 年快速稳定增长。2016 年美国黑胶唱片销量创纪录的达到1,310 万张。黑胶唱片市场的全球化的回归极大促动了公司留声机、电唱机产品的销售。在国内，随着经济的发展，人们的生活水平逐步提高，文化消费需求也与日俱增。生活水平的提高也逐步改变了人们的消费习惯，如今，消费者除了满足自己日常功能性需求之外，对于产品的外观、智能化以及文化内涵也越来越重视。古典留声机、电唱机以其高贵典雅的品味、浓厚的文化气息以及现代互联网技术的融合获得了消费者的青睐，消费者选择的不仅仅是一款家居音响智能产品，更是一种对完美生活的追求、一种优雅的生活理念。（四）（四）竞争优势竞争优势分析分析 公司是一家集产品创意、工业设计、研发、规模化生产、自主营销于一体的专业化文化科技类家居产品制造商，多年来致力于现代科技元素融入古典音响产品中的研究与应用。在全国中小企业股份转让系统挂牌以来，佳音王在资本运作、规模生产、团队建设、客户资源、技术研发、成本控制、产品设计、文化塑造等方面持续加强投入，已成为国内外古典文化科技类家居产品的主要供应商之一。（1）品牌优势 公司自挂牌以来，逐步完善各项规章制度，并首批进入新三板创新层，企业内部运营效率及外部品牌形象增强，得到上游供应商和下游客户的充分认可，提高了公司整体综合竞争力。（2）团队优势 公司员工及管理层信心大增，团队凝聚力增强，在团队建设、制度建设、文化建设有了长足的进步，在报告期内公司内部运营效率得以大幅提升。（3）资金优势 公司通过股票发行，保证了良好的现金流，得以持续加大海外营销力度，挖掘新市场、开拓新渠道，不断投入研发新品投放市场，进一步提升公司竞争力及产品附加值。（4）生产优势 公司基于供不应求的销售态势，新增东莞生产基地并顺利投产，解决公司产能不足的瓶颈,及时满足旺盛的海外增长需求。（五）（五）持续经营持续经营评价评价 1、公司自挂牌以来，逐步完善各项规章制度，并首批进入新三板创新层，企业内部运营效率及外部品牌形象增强，公司综合竞争力大幅提升。2、公司新增东莞生产基地并顺利投产，解决公司产能不足的瓶颈，及时满足旺盛的海外增长需求；深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 16 3、公司持续加大海外品牌宣传力度，挖掘新市场并深耕老客户，不断推出智能新品投放市场，稳步提升公司产品附加值。报告期内公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。（六）（六）扶贫与社会责任扶贫与社会责任 -二、未来展望（一）（一）行业发展趋势行业发展趋势 2015 年起欧美市场经济回暖加快，黑胶文化复兴，黑胶唱片及唱机销量大幅增长，古典文化科技类产品领域持续向好。产品升级换代加快，高端消费升级，古典文化与现代科技相结合的智能化音响制品更受消费者喜爱。公司作为细分市场龙头企业，引领趋势。公司对外积极拓展新客户，对内积极开展高端产品定制服务，并取得积极进展，预计对公司经营业绩和盈利能力的提升有较大影响。（二）（二）公司发展战略公司发展战略 公司作为文化科技类家居产品运营商，以提高人们生活品味，满足客户的文化及科技诉求为己任，持续丰富公司产品文化内涵的同时逐步实现产品智能化，完善产品物联网功能。公司未来将以创新层为契机，迅速扩大企业规模，传承、深化古典文化，以粉丝为核心推动产品研发及行业并购整合。公司快速、健康发展的同时，持续保持营业收入和净利润高速增长，实现投资者利益最大化。（三）（三）经营计划经营计划或目标或目标 公司将以自有资金、银行贷款以及定增股票等多种方式，并购整合产业链上下游优质企业；将继续加大技术研发、产品设计、人才培养的投入，积极引进自动化设备以提高生产效率，进一步完善公司经营体系，提升产品附加值，确保公司未来几年仍将保持 50%以上的快速增长。1、加大科研开发投入，完善创新激励机制。公司一向重视技术研发和技术创新，公司将一方面通过引进高端技术人才，加强与国内外技术专家及高等院校的合作交流，培养更多的自主研发人才，保持公司技术领先优势。另一方面不断完善公司创新激励机制。公司将持续对管理人员和公司核心员工实行绩效激励和股权激励相结合的激励机制，确保公司核心员工的稳定。2、提高公司产品市场占有率，进一步提升产品品质，完善产品物联网功能。公司将顺应时代发展趋势，准确把握客户需求，在稳定现有客户的基础上，积极深挖潜在客户，确保为客户提供更完善更专业的物联网解决方案，满足客户日益增长的多样化需求。3、完善人力资源政策，建立人才竞争优势。公司将进一步完善人力资源政策，坚持“以人为本”的企业人才观，优化人才结构，建立和完善培训体系，实现人才梯队建设，提高整体素质，使公司保持持续发展的活力。4、提升生产基地的制造能力。基于供不应求的销售态势，公司新增东莞生产基地并顺利投产，同时继续积极引进生产自动化设备，提高生产效率并降低人工成本。该经营计划并不构成对投资者的业绩承诺，投资者对此保持足够的风险意识，并且应当理解经营计划与业绩承诺之间的差异。（四）（四）不确定性因素不确定性因素 报告期内，无影响公司的重大不确定性因素。三、风险因素（一）（一）持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、市场波动与市场竞争的风险：公司致力于文化科技类家居产品领域,且公司存在较多海外客户，如果欧美市场增速放缓、国内市场未有重大突破，将造成业绩波动风险。深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 17 应对措施：公司一直通过技术创新、产品升级等多种手段来提高公司产品的技术含量及服务，深耕老客户并积极开发国内外新客户，不断提升公司品牌知名度及市场份额，以满足公司业务长期发展需要。2、税收政策调整的风险：公司国家高新技术企业证书将于 2017 年 7 月 24 日到期，公司已设专人负责并准备今年高新复审事项，若证书期满未重新认定或国家调整相关税收优惠政策，公司将可能恢复执行 25%的企业所得税税率。企业所得税税收优惠变化将给增加公司的税负，对盈利带来一定程度影响。应对措施：公司将严格参照新的高新技术企业认定管理办法规定，持续加大研发投入，保证顺利通过国家高新技术企业认定；同时，稳步提高产品附加值，以减少国家税收政策调整可能给公司带来的不利影响。3、核心技术人员流失的风险：作为高科技企业，拥有稳定、高素质的人才队伍对公司的发展壮大至关重要。应对措施：随着行业竞争格局的不断演化，对人才的争夺必将日趋激烈。公司未来将在职业发展、股权激励、薪酬福利、工作环境等方面持续保持竞争力，提供有效激励机制，保持人才队伍的稳定，避免对本公司的经营业绩及长远发展造成不利影响。4、人民币对美元升值的风险：公司外销业务均以美元结算，存在人民币对美元升值带来汇兑损失的风险。应对措施：公司将根据汇率变动的预期，评估采用远期结汇、以固化汇率存美元贷人民币保值并赚取差价等措施，以降低汇率变化带来的风险。（二）（二）报告期内报告期内新增新增的风险的风险因素因素 报告期内无新增风险。四、董事会对审计报告的说明（一）（一）非标准审计意见说明：非标准审计意见说明：是否被出具“非标准审计意见审计报告”：否 审计意见类型：标准无保留意见 董事会就非标准审计意见的说明：不适用（二）（二）关键事项审计说明：关键事项审计说明：-深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 18 第五节 重要事项 一、重要事项索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 否-是否存在对外担保事项 否-是否存在控股股东、实际控制人及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 第五节（一）是否存在日常性关联交易事项 否-是否存在偶发性关联交易事项 是 第五节（二）是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 第五节（三）是否存在股权激励事项 否-是否存在已披露的承诺事项 是 第五节（四）是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 否-是否存在被调查处罚的事项 否-是否存在自愿披露的重要事项 否-二、重要事项详情（一）（一）控股控股股东股东、实际控制人及其关联方占用或转移公司资金、资产实际控制人及其关联方占用或转移公司资金、资产及其他及其他资源资源的的情况情况 单位：元 占用者占用者 占用形式占用形式 （资金、（资金、资产、资产、资源）资源）占用性质占用性质 （借款、垫（借款、垫支、其他）支、其他）期初余额期初余额 累累计发生额计发生额 期末余额期末余额 是否是否归还归还 是否为是否为挂牌前挂牌前已清理已清理事项事项 王福 资金 非经营性占用 0.00 912,000.00 912,000.00 是 否 总计总计 0.00 912,000.00 912,000.00 占用占用原因原因、归还、归还及整改情况及整改情况：2017 年 3 月 21 日，王福将 912,000.00 元转入公司招商银行账户，支付了收购佳福源股权款。（二）（二）报告期内报告期内公司发生的公司发生的偶发性偶发性关联交易情况关联交易情况 单位：元 偶发性偶发性关联交易关联交易事项事项 关联方关联方 交易内容交易内容 交易金额交易金额 是否履行是否履行必要必要决策程序决策程序 王福 公司持有的深圳前海佳福源投资控股有限公司 10%的股份 912,000.00 是 总计总计 -912,000.00-偶发性关联交易的必要性偶发性关联交易的必要性、持续性以及对公司生产经营的影响持续性以及对公司生产经营的影响：本次交易完成后，公司将不再持有标的企业的股权。本次出售资产事项遵循了公平公允的原则，不存在损害公司及其他非关联股东利益的情况，不存在影响公司财务状况和公司正常经营的情形，对公司的财务状况、经营成果，业务完整性和独立性无重大影响。深圳市佳音王科技股份有限公司 2016 年度报告 19 （三）（三）经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项项 出售资产基本情况 1.出售方：深圳市佳音王科技股份有限公司（以下简称“公司”）。交易对手方：公司控股股东、实际控制人、董事长、总经理王福。交易标的：深圳前海佳福源投资控股有限公司（以下简称“佳福源”）10%股份。交易事项：公司将其持有的佳福源 10%的股份以 91.20 万元的价格转让给王福。交易评估情况：北京华信众合资产评估有限公司以成本法对深圳前海佳福源投资控股有限公司在评估基准日 2016 年 3 月 31 日全部股东权益价值进行评估，评估值为人民币 912.00 万元。交易价格：交易价格以全部股东权益价值评估结果为参考基础，由公司与交易对方最终协商一致确定为人民币 91.20 万元。协议签署日：2016 年 5 月 19 日 2.审议和表决情况：公司于 2016 年 5 月 19 日召开第一届董事会第十二次会议，审议通过了关于公司转让深圳前海佳福源投资控股有限公司股权暨关联交易的议案，关联董事王福履行了回避表决的程序。公司于 2016 年 6 月