870772_2017_和声钢琴_2017年年度报告_2018-03-22.pdf

和声钢琴 NEEQ:870772 福州和声钢琴股份有限公司 Fuzhou Harmony Piano Co.,Ltd.年度报告 2017 公 司年 度 大 事 记 1、2017 年 5 月，中国乐器协会七届三次理事（扩大）会议在北京召开。会上，福州和声钢琴股份有限公司被授予“2016 年度中国技能大赛全国钢琴调律职业技能竞赛”优秀组织奖的荣誉称号。2、2017 年 5 月 9 日，公司股票在全国中小企业股份转让系统正式挂牌交易，公司登陆资本市场，开启新纪元。3、2017 年 7 月，和声钢琴技术总监林建忠同志被评为福建省属企业高级技能（工匠）人才称号。公告编号：2018-004 1 目录 第一节声明与提示.2 第二节公司概况.5 第三节会计数据和财务指标摘要.7 第四节管理层讨论与分析.9 第五节重要事项.22 第六节股本变动及股东情况.25 第七节融资及利润分配情况.27 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.28 第九节行业信息.32 第十节公司治理及内部控制.33 第十一节财务报告.39 公告编号：2018-004 2 释义 释义释义项目项目 释义释义 本公司、和声钢琴、公司 指 福州和声钢琴股份有限公司及其前身福州和声钢琴有限公司、福州和声有限公司 福建省国资委 指 福建省人民政府国有资产监督管理委员会 股东大会 指 股份公司股东大会 董事会 指 股份公司董事会 监事会 指 股份公司监事会 三会 指 股东大会、董事会、监事会 公司法 指 中华人民共和国公司法 章程、公司章程 指 公司现行有效之福州和声钢琴股份有限公司章程 华闽实业 指 福建华闽实业有限公司 华闽集团 指 福建华闽实业(集团)有限公司 明川建筑 指 明川建筑有限公司 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 管理层 指 公司董事、监事及高级管理人员 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务总监及董事会秘书等 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 元 指 人民币元 公告编号：2018-004 3 第一节声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人钟大川、主管会计工作负责人黄兆曦及会计机构负责人(会计主管人员)李永航保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。福建华兴会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是与否是与否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 市场竞争的风险 公司所处的钢琴生产行业面临着激烈的市场竞争风险。首先,以德国贝希斯坦美国施坦威乐器和日本雅马哈、卡瓦依等国际知名钢琴企业依托其自身强大的技术实力及品牌知名度纷纷进入中国市场,并在国内设立生产基地,通过委托我国本土钢琴企业进行组装生产,增加其在国内市场的占有率;其次,以珠江钢琴、宜昌金宝、宁波海伦等国内知名品牌,利用其品牌影响力、规模、资金等优势,在国内市场与国外知名品牌的市场竞争中保持着一定的竞争力并逐步扩大其市场份额;此外,其他小型钢琴企业则将业务重心集中在低档产品,依靠价格手段参与市场竞争。如果公司不能在保持现有的市场份额的基础上提升产品质量,开拓新的业务领域,加快产业结构和产品结构调整,将面临较大的市场竞争风险。收入下滑的风险 2017 年和 2016 年,公司营业收入分别为 50,421,553.91 元和48,041,476.68 元。公司主营业务系钢琴的研发、生产及销售,钢琴属于非必需耐用消费品,销量受到宏观经济、国民可支配收入、品牌营销等多方面因素影响。近两年来经济下行趋势明显,公司产品销售受到了一定影响,虽然公司已针对性的采取了一系列的措施以进一步巩固及提升公司业绩,2017 年较 2016 年而言收入有所上升,但若该等措施无法继续有效推行,未来可能面临营业收入下降的风险。公告编号：2018-004 4 业务规模较小带来的风险 2017 年和 2016 年,公司营业收入分别为 50,421,553.91 元和48,041,476.68 元。虽然经过多年的积累,公司已经形成了以辽宁,吉林,河北,江苏,浙江,广东为重点,带动周边区域发展的国内市场销售模式,但其营收规模较同行业上市公司而言偏小,市场份额相对较低,抵御错综复杂市场风险能力较弱。公司产能目前未达到饱和状态,导致公司无法形成规模效应,各项固定支出占比偏大,毛利率偏低。若公司未来无法提升销量、扩大产能,将可能面临在市场竞争中处于劣势以及毛利率波动的风险。生产人员流动性风险 钢琴产业作为劳动密集型行业,生产队伍尤其是一线生产人员的稳定性对钢琴生产的质量较为重要。目前公司钢琴制造以机器加手工制造为主,许多工序仍需要通过工人手工生产、加工和组合。公司现有 198 名员工中生产人员为 130 名,占总员工数的 65.65%。因此经验丰富的工人的稳定程度与公司生产出来钢琴的质量有着一定程度的关系。一线工人的流动性会对公司的钢琴生产带来一定的风险。公司治理风险 公司于 2016 年 10 月整体变更为股份公司后,制定了较为完备的公司章程、“三会”议事规则、关联交易管理制度、对外担保管理制度、对外投资决策管理制度等一系列的内部治理制度,建立了相对完善、健全的公司治理机制。但由于股份公司成立时间较短,公司治理机制的有效运行仍需磨合,故公司短期内仍可能存在治理不规范、相应内控制度不能有效执行的风险。股权集中风险 公司目前仅有2名股东,其中华闽实业持有公司75%股份,明川建筑持有公司 25%股份,且 2 位股东均受华闽集团所实际控制。鉴于公司存在的股份集中状况,公司控股股东华闽实业及其控制方华闽集团或将通过其于公司的绝对控制地位对公司施加较大的影响。若华闽实业或华闽集团利用其在公司的股权优势及控制权优势对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制,可能损害公司和其他少数权益股东利益,存在因股权集中带来的控制风险。部分房屋建(构)筑未办妥权属证书的风险 公司存在部分厂区配套设施、房屋附属设施、加盖楼层等房屋建(构)筑未办妥产权证的情况。由于对相关法律规定缺乏认识等历史原因,公司在相关工程建设之时未严格履行相应的建设规划、审批等手续,因欠缺与房产证办理相关的前置性程序,根据法律规定,该等房屋建(构)筑短期内无法办理产权。虽然该等房屋建(构)筑物权属明晰,不存在权属争议,其均位于公司红线图内且不存在改变土地整体规划用途的情况;该等房屋建(构)筑物不属于与公司生产经营相关的核心资产,占比公司总资产的比重较小,可替代强、搬迁成本低且可控,公司对其不存在特殊依赖;公司业已取得相关的项目规划,运营管理部门关于不存在重大违法违规行为的确认;公司控股股东亦就此出具了承诺愿意就可能存在的风险承担赔偿责任,但该等建筑物仍然可能存在被拆除的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2018-004 5 第二节公司概况第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 福州和声钢琴股份有限公司 英文名称及缩写 Fuzhou Harmony Piano Co.,Ltd.证券简称 和声钢琴 证券代码 870772 法定代表人 钟大川 办公地址 福州市仓山区金山工业集中区浦上园 B 区红江路 2 号 二、联系方式 董事会秘书或信息披露事务管理人 王秀红 职务 董事会秘书 电话 0591-87277882 传真 0591-83848822 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 福州市仓山区金山工业集中区浦上园 B 区红江路 2 号 邮编:350008 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1987 年 2 月 11 日 挂牌时间 2017 年 5 月 9 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C2422 西乐器制造 主要产品与服务项目 钢琴系列产品的研发、生产与销售 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）50,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 福建华闽实业有限公司 实际控制人 福建省人民政府国有资产监督管理委员会 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 913501006113007666 否 注册地址 福州市仓山区金山工业集中区浦上园 B 区红江路 2 号 否 公告编号：2018-004 6 注册资本 50,000,000.00 否 不适用 五、中介机构 主办券商 兴业证券 主办券商办公地址 福州市湖东路 268 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 福建华兴会计师事务所 签字注册会计师姓名 黄国香、李莉丽 会计师事务所办公地址 福建省福州市鼓楼区湖东路 152 号中山大厦 B 座 六、报告期后更新情况 适用 报告期内公司普通股股票转让方式为协议转让；2018 年 1 月 15 日，新三板交易制度改革后，公司股票转让方式调整为集合竞价转让。公告编号：2018-004 7 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 50,421,553.91 48,041,476.68 4.95%毛利率%15.32%19.08%-归属于挂牌公司股东的净利润 1,844,624.04 831,834.28 121.75%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 52,995.41 666,869.42-92.05%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）3.30%1.52%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）0.90%1.22%-基本每股收益 0.04 0.02 100.00%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 71,891,024.71 68,472,107.74 4.99%负债总计 15,044,897.17 13,470,604.24 11.69%归属于挂牌公司股东的净资产 56,846,127.54 55,001,503.50 3.35%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.14 1.10 3.35%资产负债率（母公司）20.93%19.67%-资产负债率（合并）-流动比率 372.00%385.00%-利息保障倍数-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 2,294,313.09 2,120,289.56 8.21%应收账款周转率 569.83%538.21%-存货周转率 144.82%126.74%-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%4.99%-10.39%-营业收入增长率%4.95%-10.94%-净利润增长率%121.75%-84.53%-公告编号：2018-004 8 五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 50,000,000 50,000,000 0.00%计入权益的优先股数量 0 0 0.00%计入负债的优先股数量 0 0 0.00%六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 固定资产处置利得 1,729,048.51 计入当期损益的政府补助(与企业业务密切相关,按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外)663,200.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外,持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益,以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 59,968.27 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-45,345.28 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,406,871.50 所得税影响数 615,242.88 -非经常性非经常性损益净额损益净额 1,791,628.62 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 不适用 公告编号：2018-004 9 第四节管理层讨论与分析 一、业务概要 商业模式商业模式 公司自成立以来，始终坚持自主品牌钢琴的研发、生产与销售，系为钢琴生产、销售和售后提供一体化服务的供应商。BookmarkIsLoaded15 项专利，其中发明专利技术 1 项，实用新型专利技术 9 项，外观设计专利技术 5 项，另有 4 项发明专利已进入实质审查阶段，其中大部分已运用于生产之中并内化为公司钢琴产品核心技术之重要组成部分。公司采取“零部件采购+自主加工”的生产模式，并主要采用经销商（琴行）模式即与各地的经销商（主要是各地知名的琴行）签订经销协议，由经销商向公司采购产品，再由经销商销售给终端客户。公司对各型号钢琴提供全国统一的建议零售价，形成了以辽宁，吉林，河北，江苏，浙江，广东为重点，带动周边区域发展的国内市场布局。经过多年的技术积淀及海内外市场销售实践，公司在业内已有较高知名度，产品及服务已逐步获得国内外客户的认可，赢得较好的市场口碑，以此持续地获得现金流和利润。报告期内，公司的商业模式较上年度未发生变化。报告期后至报告披露日，公司的商业模式未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾 （一）经营计划（一）经营计划 报告期内，公司所处西乐器制造行业整体呈现平稳发展态势，市场需求总量保持增长，尤其是中高档钢琴需求呈现增长趋势；作为新三板挂牌企业，公司在不断完善和提升内部治理，提高公司风险控制能力的同时，着力推进主营业务领域发展。公司根据战略发展规划，结合当下钢琴行业市场现状、发展方向及公司实际经营情况，以“稳健发展”为根本，在维护现有销售渠道的同时，加强空白市场开发力度，以扩大市场份额。此外，报告期内，公司密切关注产业链上下游行业发展趋势及变动情况，并实现与国际一流品牌德国“SAUTER”钢琴的战略合作，努力寻求新的业务增长点，具体经营情况概述如下：一、提升公司治理结构，有效进行风险控制 报告期内，公司严格依照新三板挂牌企业内部治理规范要求，进一步完善法人治理结构，严格按照内部各项管理制规范运作，确保各项工作都有章可循；“三会”的召开程序、议事程序、提案、表决程序等严格执行公司“三会”议事规则进行运作，并及时真实、准备、完整地履行信息披露义务，有效地提高了公司治理水平和决策的科学性，有效地识别和控制经营中的重大风险，保障了全体股东的合法权益，从而促进公司经营 公告编号：2018-004 10 效率的提高和经营目标的实现，符合公司发展的要求。二、结合公司战略规划，适时把控经营策略，实现公司平稳发展（一）经营业绩情况 本期公司实现营业收入50,421,553.91元，实现净利润1,844,624.04元。营业收入相比上年同期增加4.95%，主要原因系公司主营业务钢琴销量比上年同期增长所致；净利润相比上年同期831,834.28元增加1,012,789.76元，增长121.75%，主要原因是本年取得拆迁收入及政府补贴共计2,416,011.12元。报告期内，公司总资产为71,891,024.71元，比期增长4.99%，主要原因是期末货币资金较上期末增加6.62%。公司总负债为15,044,897.97元，比期初增加11.69%，主要原因是应付账款、预收账款增加。公司现金及现金等价物增加1,785,675.53元，主要原因是销售商品、提供劳务收到的现金较上年同期增加；投资活动产生的现金流量较比上年同期减少4,381,794.95元，主要原因是由于去年同期公司股东将所欠公司借款款项归还，使得收到其他与投资活动有关的现金较高，而本期未发生相关事项；筹资活动产生的现金流量为零。（二）业务发展情况 报告期内，公司秉持“精品管理”、“精品品质”、“精品品牌”、“精品销售”的发展思路，一方面，在坚持不懈抓自有品牌“产品品质”的基础上，对现有部分产品进行配置升级，努力增加产品附加值，提高销售均价，提升利润；另一方面，通过引进国际品牌战略合作，在促进销售的同时提升公司品牌形象。具体措施为：1、抓“精品管理”，通过管理创效益 报告期内，公司扎实推进“精细化管理”水平，进一步打造“精品管理”。目前已将实行多年采购、销售、成品 ERP 电子管理升级，销售订单、进出仓单等单据已实现电子化、表单化管理，全面运行 0A 等现代化协同办公系统，并新增运用“钉钉”智能移动办公软件平台，加强内部协同及提高效率，努力将公司精细化管理水平提升到更高层次。2、抓“精品品质”，通过品质争市场 坚持技术创新，通过技改提升品质。通过前期调试与磨合，公司新增添的琴背架数控雕刻机、拢琴机、半自动绕线机、自动铲马铣陂机等设备现已得到充分利用，逐步实现可用机器替代人工的生产工序，提高劳动效率，提高产品的精确度与标准化水平，进一步提升产品品质。优化产品结构，进一步打造具有和声特色的精品钢琴产品体系。报告期内，公司通过支持各地经销商举办产品推介会、各类型音乐会活动等宣传手段并配合销售政策的调整积极促进公司主打的“R”系列、高端“G”系列产品的宣传及销售，并通过研发新品、增加产品附加值，淘汰过时产品等措施，使产品结构更加合理化，更符合“精品品质”的定位。报告期内，公司切实按照 ISO 品控要求，加强钢琴生产工艺流程品质管控，通过品质管理提升产品品质。公司例行于每年“3.15”消费者日召开年度品质工作会议；进一步倡导“精品钢琴”、“品质安全”、“下一道工序是上一道工序的客户”等理念；通过多种形式的品质宣传来不断增强全体员工的品质意识；进一步完善“季度品质分析”、“逐项分析”、“关键跟踪整改”、“上下道工序互检”、“巡检”、“岗位培训”、“限时解决”等措施，公告编号：2018-004 11 花大力气抓好钢琴的品质，使产品品质在已保持国内较高水平的基础上再上一个台阶。3、抓“精品品牌”，通过推广立品牌 公司践行为期三年（2015 年-2017 年）的“和声辉煌 30 年”系列品牌推广活动，报告期内，公司进一步加强网络、微信、店面等平台的宣传推广；开展以“哈曼尼”作为服务类采购的品牌进行品牌服务类采购项目公开招标，聘请专业品牌服务供应商与公司合作，为公司品牌建设的系统化工作及下一步的品牌推广服务；通过“走出去”方式，结合广州乐器展会、音乐会、大师班、钢琴比赛等活动，在北京、上海、浙江、江苏、福建、广东、吉林、河北、四川、辽宁等重点地区开展多场产品巡回推介活动；通过“请进来”方式，邀请经销商一线销售人员、钢琴教师、琴童、行业专家等参观和声工厂，进行“来厂推介”活动，并结合网络、微信等新媒体资源扩大宣传推广的效果；策划筹备 2017 年上海国际乐器展，进一步展示和声 30 年成果等等，使精品品牌形象得到广泛传播。4、抓“精品销售”，通过开发促销售 报告期内，公司坚持市场创新，进一步整合销售资源，通过试点外派人员驻点方式不断开拓二、三级细分市场，加紧开发经济发达地区的县一级经销商，深化销售渠道，优化调整经销商结构。公司加大扶持培养100 万元销量以上的中型客户，同时积极争取教学琴招标、集团采购项目。通过加强内部销售人员定期进行产品技术特点、营销策略培训及外部销售资源的整合，形成了“有信心有实力”的内部营销团队及忠诚的经销商团队，最终实现精品销售目标。5、与国际知名钢琴品牌强强联合，提升和声品牌形象 报告期内，和声钢琴通过自身在业界良好的口碑和技术实力，获得德国“SAUTER”钢琴副牌“CARL JOHANN”的生产权。（三）技术研发情况 报告期内，公司根据市场需求变化，积极推进自主设计的新品项目研发，目前已完成新品图纸设计工作。（四）社会荣誉 2017 年 5 月 4 日，福州和声钢琴股份有限公司被中国乐器协会授予“2016 年度中国技能大赛全国钢琴调律职业技能竞赛”优秀组织奖的荣誉称号。综上，报告期内，公司主营业务的研发、生产和销售整体保持平稳发展态势，基本实现公司全年销售目标，与此同时，随着新三板的挂牌，公司将借助资本市场的力量加速企业发展。（二）行业情况（二）行业情况 我国乐器行业管理体制为国家宏观指导及协会自律管理下的市场竞争体制，目前乐器制造业的宏观调控及行政管理职能属于国家工业和信息化部。根据国家统计局2012年印发的文化及相关产业分类，乐器行业被列入“九、文化用品的生产”之“（二）乐器的制造”；同时根据2012年文化部、商务部等共同制定的文化产品和服务出口指导目录，乐器被列入“四、综合服务类”第24条“专业文化产品的设计、调试等相关服务”，因此乐器制造业也受到文化部的指导。乐器制造业的自律管理归中国轻工业联合会下属中国乐器协会管理，其职能主要包括：参与制订行业发 公告编号：2018-004 12 展规划，对行业投资开发、重大技术改造、技术引进等项目进行前期论证和初审；开展行业调查研究，向政府提出有关行业政策和法规的建议；开展行业调查统计，收集、分析、管理和发布行业信息，为企业提供信息咨询和服务；参与本行业技术标准和管理标准的制、修订工作，并组织标准的贯彻实施。1、主要法律法规及相关行业政策 2015年11月，国家“十三五战略规划”提出建成小康社会，其中，软硬环境改善和国民素质的提高是全面建成小康社会的重要内涵。“十三五”期间将加快发展文化产业，推动文化产业成为国民经济支柱性产业，增强文化产业整体实力和竞争力；实施重大文化产业项目带动战略，加强文化产业基地和区域性特色文化产业群建设。2015年11月，国务院发布关于加快发展生活性服务业促进消费结构升级的指导意见，要求重点发展贴近服务人民群众生活、需求潜力大、带动作用强的生活性服务领域。2015年11月，国务院关于积极发挥消费引领作用加快培育形成新供给新动力的指导意见，服务消费是消费升级的重点领域和方向，包括教育消费的培训，健康消费，传统文化消费、旅游消费等。2016年12月29日，文化部关于印发文化部“一带一路”文化发展行动计划（2016-2020年）的通知，为贯彻落实推动共建丝绸之路经济带和21世纪海上丝绸之路的愿景与行动，加强与“一带一路”沿线国家和地区的文明互鉴与民心相通，切实推动文化交流、文化传播、文化贸易创新发展。2017年在11月3日举办的第四届音乐产业高端论坛上，国家新闻出版广电总局透露将从9个方面实施国家音乐产业促进工程，推动音乐产业高质量发展 中国共产党第十九次全国代表大会于2017年10月18日上午9时在北京人民大会堂开幕。习近平总书记代表十八届中央委员会向大会作报告。报告中明确提出，要坚定文化自信，推动社会主义文化繁荣兴盛。2、行业与上下产业链关系 钢琴生产的上游行业主要为木材、生铁及五金的生产加工行业，其中木材、生铁加工因与原材料供应情况关联度较高会对钢琴生产企业产生较大影响。目前国内钢琴行业的上游原料供应充足，但受国家环保等相关政策影响，钢琴整体原材料市场价格涨幅较大。钢琴生产的下游是终端消费者（或通过经销商最终传递给终端消费者），主要的消费团体为从学琴儿童、退休老年人、音乐学校、专业团体、演出场馆和酒店等。改革开放以来，国内人民生活水平不断提高，学校、商场以及琴行日益增多，为国内钢琴制造业发展提供了广阔的空间。3、行业未来发展趋势 钢琴制造业属乐器制造行业分支。近年来，我国乐器行业在企业家数、营业收入、企业利润等方面均保持稳健发展态势。据国家统计局数据显示，2017年，我国规模以上乐器企业257家，同比增加16家。累计完 公告编号：2018-004 13 成主营业务收入374.94亿元，同比增长3.64%；累计利润总额25.09亿元，同比增长3.99%，增速放缓；257家规模企业累计完成主营业务收入374.94亿元，同比增长3.64%。其中，西乐器制造累计完成主营业务收入206.22元(占55.00%)，同比增长8.83%；中乐器主营业务收入50.79亿元(占13.55%)，同比增长7.81%；电子乐器74.95亿元(占19.99%)，同比下降0.10%；其他乐器及零件42.97亿元(占11.46%)，同比下降14.29%。总的来说，实现了稳中有进，稳中向好。随着中国钢琴工业的发展以及居民收入水平的提高，钢琴消费逐渐普及，形成了不同层次的消费市场，钢琴制造业也呈现出高端、中高端、普及型钢琴制造商并存的格局，其中高端钢琴制造商以美国“施坦威”、奥地利“贝森多夫”、德国“贝希斯坦”等为代表；中高端以日本“雅马哈”、“卡瓦依”等为代表；另一类为普及型，以大部分国产品牌为代表，由于价格便宜，迎合了部分消费者的需求。根据国家统计局公布的中国统计年鉴（2014年度），2014年全国各地区城镇居民家庭平均每百户钢琴拥有量为3.01架，而美国、日本、欧洲等发达国家每百户钢琴拥有量在2003年即已达到20-25架，我国城镇居民家庭拥有钢琴的数量仍相差甚远。因此，随着中国居民收入水平的快速提升，户均钢琴拥有量依然存在着很大的提升空间。钢琴教育是未来钢琴行业的发展方向。根据目前钢琴行业发展现状，钢琴生产企业不仅需要在“质量”与“数量”上保持或提高，还必须加快推进供给侧结构性改革，着力转方式、调结构，加快产业结构和产品结构调整，打造回报率稳定、高附加值、高技术含量的“教育”、“文化传媒”等战略性新兴产业项目，不断提升市场竞争力和影响力。互联网信息大数据时代的新思维与企业的实际相结合，使钢琴生产企业一方面整合资源，巩固钢琴生产、销售等传统方面的成果，另一方面探索并逐步开发，加强在钢琴教育等新领域的投入。（三）财务分析（三）财务分析 1 1资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 货币资金 15,398,408.78 21.42%14,442,178.97 21.09%6.62%应收账款 8,180,646.53 11.38%7,129,551.10 10.41%14.74%预付款项 1,415,294.49 1.97%33,542.25 0.05%4119.44%其他应收款 693.45 0.00%108,600.00 0.16%-99.36%存货 28,967,487.35 40.29%30,001,285.77 43.82%-3.45%其他流动资产 2,000,000.00 2.78%119,145.45 0.17%1578.62%固定资产 14,206,090.95 19.76%15,827,619.22 23.12%-10.24%无形资产 107,594.12 0.15%183,542.84 0.27%-41.38%长期待摊费用 197,303.33 0.27%354,350.46 0.52%-44.32%递延所得税资产 324,398.87 0.45%272,291.68 0.40%19.14%公告编号：2018-004 14 其他非流动资产 1,093,106.84 1.52%0.00%100%应付账款 7,094,360.13 9.87%6,489,023.76 9.48%9.33%预收款项 377,776.89 0.53%48,309.27 0.07%682.00%应付职工薪酬 687,061.30 0.96%720,202.27 1.05%-4.60%应交税费 748,326.71 1.04%309,374.94 0.45%141.88%应付股利 5,775,000.00 8.03%5,775,000.00 8.43%0.00%其他应付款 362,372.14 0.50%128,694.00 0.19%181.58%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因 预付款项增长 4419.44%是因为预付供应商货款增加。其他应收款减少 99.36%是因为今年借款大多及时报销冲账。无形资产减少 41.38%是因为今年产生摊销费用 75,948.72 元。长期待摊费用减少 44.32%是因为今年产生摊销额 187,047.73 元。其他流动资产增加 1578.62%是因为今年公司购买银行理财产品产生了 2,000,000 元的余额，而 2016 年末其他流动资产仅有一笔预缴所得税款项。其他非流动资产增长是因为今年预付设备款 1,093,106.80 元较去年有所增加。预收账款增长 682.00%是因为今年销售增长预收客户的货款也有所增长。应交税费增长 141.88%是因为 2017 年年末预提企业所得税 377,423.49 元，而 2016 年度因当年已交足企业所得税故年末没有预提企业所得税 其他应付款增长 185.58%是因为今年收到旅游发展集团划拨的党建经费 52,086.34 元，应付参加福建旅游生活展展会费 38,000.00 元，2016 年没有该费用。另外，由于今年销售增长，预提给经销商的奖励金额也较去年增长了 125,218.00 元。2 2营业情况分析营业情况分析 （1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年本期与上年同期金额变同期金额变动比例动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的比重的比重 金额金额 营业收入 50,421,553.91-48,041,476.68-4.95%营业成本 42,699,205.80 84.68%38,877,534.03 80.92%9.83%毛利率 15.32%-19.08%-税金及附加 863,057.87 1.71%457,748.07 0.9%88.54%管理费用 3,121,655.00 6.19%3,879,506.35 6.92%-19.53%销售费用 3,398,343.22 6.74%3,324,998.61 8.08%2.21%财务费用-40,991.96-0.08%-97,855.50-0.20%-58.11%资产减值损失 208,428.74 0.4%-66,931.32-0.1%411.41%投资收益 59,968.27 0.1%0 0 100%营业利润 231,823.51 0.46%1,666,476.44 3.47%-86.09%公告编号：2018-004 15 营业外收入 2,424,765.84 4.81%217,055.14 0.45%1,017.12%营业外支出 77,862.61 0.15%42,102.00 0.09%84.94%所得税费用 734,102.7 1.46%1,009,595.3 2.10%-27.29%净利润 1,844,624.04 3.66%831,834.28 1.73%121.75%项目重大变动原因项目重大变动原因：税金及附加增长是因为 2016 年房产税、土地使用税等在管理费用中核算，2017 年在税金及附加科目中核算。财务费用增加是因为 2016 年企业银行存款产生利息收益 10.98 万，2017 年因购买银行理财产品导致这部份利息收入减少。资产减值损失增加是因为应收账款增加。投资收益增加是因为 2017 年公司利用闲余资金购买银行理财产品产生了收益。营业利润减少 86.09%是因为本年材料采购成本大幅上涨，而销售基本价格不变的情况下，导致销售毛利率仅为 15.32%比 2016 年的 19.08%下降幅度较大。营业外收入增长 1,017.12%是因为本年公司一套位于福州市三叉街的房屋拆迁，取得拆迁收入1,752,811.12 元，及取得政府科技进步补贴 363,200 元和小微企业挂牌补助 300,000 元。营业外支出增长 84.94%是因为 2017 年捐赠支出增加 18,650 元，固定资产报废增加 20,750.47 元。净利润增长 121.75%主要是本年取得拆迁收入及政府补贴共计 2,416,011.12 元。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 主营业务收入 50,385,060.69 47,973,888.67 5.03%其他业务收入 36,493.22 67,588.01-46.01%主营业务成本 42,696,533.30 38,833,671.95 9.95%其他业务成本 2,672.50 43,862.08-93.91%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%钢琴销售收入 50,385,060.69 99.93%47,973,888.67 99.86%其他 36,493.22 0.07%67,588.01 0.14%按按区域分类分析区域分类分析：适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%安徽 2,349,768.38 4.66%2,126,199.15 4.43%北京 254,102.56 0.50%381,217.95 0.79%福建 4,269,032.48 8.47%4,586,414.53 9.56%甘肃 393,295.73 0.78%370,141.03 0.77%广东 4,622,275.21 9.17%4,156,578.63 8.66%公告编号：2018-004 16 广西 996,700.85 1.98%835,068.38 1.74%贵州 522,734.19 1.04%456,155.56 0.95%海南 127,863.25 0.25%614,358.97 1.28%河北 2,111,952.14 4.19%1,440,918.80 3.00%河南 1,299,869.23 2.58%1,398,334.19 2.91%黑龙江 588,807.69 1.17%661,414.53 1.38%湖北 2,122,258.55 4.21%2,398,835.04 5.00%湖南 618,192.31 1.23%432,521.37 0.90%吉林 1,691,758.99 3.36%2,802,625.98 5.84%江苏 4,691,322.22 9.31%5,100,159.74 10.63%江西 979,017.09 1.94%846,822.22 1.77%辽宁 3,011,536.75 5.98%2,332,806.84 4.86%内蒙古自治区 870,447.86 1.73%602,264.96 1.26%青海 7,692.31 0.02%0.00 0.00%山东 1,509,949.57 3.00%2,447,426.50 5.10%山西 384,291.45 0.76%442,379.49 0.92%陕西 946,923.08 1.88%1,262,804.19 2.63%上海 9,403,334.19 18.66%5,587,108.55 11.65%四川 1,044,864.96 2.07%662,785.47 1.38%天津 1,049,946.58