870201_2017_华红股份_2017年年度报告_2018-04-23.pdf

1 2017 年度报告 华红股份 NEEQ:870201 广东华红农牧集团股份有限公司 Guangdong Huahong Farming And Husbandry Group Co.,LTD 2 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年 1 月 10 日，公司在全国中小企业股份转让系统举行挂牌仪式，证券简称华红股份，股票代码 870201。2017 年 1 月 11 日，公司 710 饲料荣获广东省高新技术产品。2017 年 1 月 12 日，肇庆市农业局公布公司罗勒场荣获“肇庆市菜篮子”称号。2017 年 3 月 22 日，公司新增 1 个发明专利:一种利用生物复合填料处理畜禽废水的方法。2017 年 10 月 31 日，公司新增 1 个发明专利:一种畜牧业饲料搅拌机。2017 年 11 月 15 日，公司下属广东华红饲料科技有限公司“剑花+图形”40%4048 高能乳猪浓缩饲料荣获“2017 年广东省名牌产品（农业类）名单（初评）”荣誉称号。2017 年 11 月 8 日，华红猪病研究工程中心落成开业，主营业务：病理解剖、疫苗检测、抗体检测、药敏试验、病原分离、用药指导。2017 年 12 月，公司下属广东华红饲料科技有限公司“剑花牌 4038 乳猪浓缩饲料”荣获“广东省高新技术产品”荣誉称号。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2020 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2323 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2626 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2727 第九节第九节 行业信息行业信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3030 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3535 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 华红股份、公司、本公司、股份公司、华红集团 指 广东华红农牧集团股份有限公司 华红投资 指 控股股东,肇庆华红投资有限公司 华融贸易 指 公司股东,肇庆华融贸易发展有限公司 华红饲料 指 公司子公司,广东华红饲料科技有限公司 华红好滋润 指 公司子公司,肇庆华红好滋润食品有限公司 华红畜牧 指 公司子公司,广东华红畜牧有限公司 华红动物保健 指 公司子公司,肇庆华红动物保健有限公司 股东大会 指 广东华红农牧集团股份有限公司股东大会 董事会 指 广东华红农牧集团股份有限公司董事会 监事会 指 广东华红农牧集团股份有限公司监事会 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 公司章程 指 广东华红农牧集团股份有限公司公司章程 元(万元)指 人民币元(万元)高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监 管理层 指 董事、监事、高级管理人员 报告期、本年度 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 报告期末 指 2017 年 12 月 31 日 主办券商、方正证券 指 方正证券股份有限公司 会计师、会计师事务所 指 广东正中珠江会计师事务所(特殊普通合伙)5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人何国培、主管会计工作负责人孙利青及会计机构负责人（会计主管人员）孙利青保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 原材料价格波动风险 公司主要原材料为玉米、豆粕、大麦和麦皮等大宗农产品，其价格受行业情况变化影响较大。2017 年，公司直接材料成本占生产成本的比重达 69.67%。如公司不能及时消化原材料大幅上涨所带来的不利影响，会对公司生产成本和营业利润带来一定的影响。生猪价格波动风险 国内生猪销售市场有明显周期性特征，通常以 3-4 年为一周期。随着国家对生猪行业加强调控和养殖规模化程度提高，价格波动幅度不断减小，但短时间内仍难以改变。同时，生猪销售价格的周期性波动也影响着上游饲料市场的需求，进而影响公司的饲料销售价格和销售规模。公司的主营业务收入主要来源于饲料和生猪销售，生猪价格周期性波动直接影响了公司的毛利率，进而影响了公司利润。税收优惠政策发生变化的风险 根据国家有关法律法规的规定，公司生产销售的饲料免缴增值税，销售生猪等自产农产品可免缴增值税和免征企业所得税，若未来上述税收优惠政策发生变化，将对公司盈利能力产生不利影响。实际控制人不当控制风险 公司实际控制人何国培通过华红投资和华融贸易间接持有公司74.65%的股份，处于绝对控股地位，在经营管理方面对公司存在较强控制。若其利用控制地位对公司经营决策、财务管理、人事等方面进行不当控制，可能对公司的利益造成一定的损害。租赁生产场所用地的风险 公司租赁大量的土地及生猪养殖场进行养殖。虽然按法律法规履行了必要的手续，确保土地租赁的合法有效。报告期内公司6 租赁土地未发生任何纠纷情况。但随着地区经济发展及土地性质、用途的变化，公司可能存在土地政策变化及出租方违约的风险，对公司的生产经营带来不利影响。环保政策风险 公司的主营业务为饲料的研发、生产和销售以及生猪的养殖和销售，所处行业不属于重污染行业，但是公司生产过程中会产生一些废气、粉尘及噪声。虽然公司已严格按照环保法律、法规和标准的要求进行处理和排放，但是随着整个社会环保意识的增强和政府环保监管的加强，企业执行的环保标准也将更加严格。如果国家将来对现有环保法律法规进行修订或者提高现行污染物排放标准，公司将因增建环保设施、支付运营费用等而相应增加生产成本。市场竞争加剧的风险 国内饲料行业和生猪养殖行业竞争激烈，行业集中度较低,且随着部分上下游企业延伸产业链不断涌入行业，行业的市场竞争将呈现加剧的态势，会给行业内企业的经营带来一定的风险。疫病风险 动物疫病是畜牧企业面临不可预测的重大风险。疫病会导致生猪的死亡，如果大规模发生与流行将引起消费者恐慌从而导致市场需求的阶段性萎缩。可能直接影响公司饲料销售、畜牧养殖销售。产品质量及食品安全风险 随着国民生活水平的提高以及健康意识的增强，国家也加强了对食品安全领域的监督和管理，先后颁布实施的生猪屠宰管理条例 流通领域食品安全管理办法 食品安全法 食品安全法实施条例等法律法规进一步强化食品生产者的社会责任，确立惩罚性赔偿制度,加大对违法食品生产者的处罚力度。如果饲料和生猪养殖企业因产品质量控制不严、食品安全管理不到位等原因导致产品质量和食品安全问题或事故，将会导致公司品牌声誉受到极大影响，严重的会受到相关主管部门的处罚及消费者的投诉、诉讼，给企业的经营带来巨大的风险。产业政策变化的风险 中央和地方政府对饲料加工和生猪养殖行业实行有利的产业政策和税收政策等,如果相关政策发生变化,行业不能够继续享受相关有利政策,将对行业的经营产生一定的负面影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 广东华红农牧集团股份有限公司 英文名称及缩写 Guangdong Huahong Farming And Husbandry Group Co.,LTD 证券简称 华红股份 证券代码 870201 法定代表人 何国培 办公地址 广东省肇庆市端州区玑西路 8 号办公楼 4 楼 401 室 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 孙利青 职务 董事会秘书、财务总监 电话 0758-2862888 传真 0758-2862988 电子邮箱 H 公司网址 联系地址及邮政编码 广东省肇庆市端州区玑西路 8 号 526040 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2011 年 4 月 14 日 挂牌时间 2016 年 12 月 20 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业-农副食品加工业-饲料加工；农、林、牧、渔业-畜牧业-牲畜饲养-猪的饲养 主要产品与服务项目 饲料的研发、生产和销售以及生猪的养殖和销售 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）30,618,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 肇庆华红投资有限公司 实际控制人 何国培 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 8 统一社会信用代码 9144120057240991XJ 否 注册地址 广东省肇庆市端州区玑西路 8 号办公楼 4 楼 401 室 否 注册资本 30,618,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 方正证券 主办券商办公地址 长沙市芙蓉中路二段华侨国际大厦 22-24 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 广东正中珠江会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 冼宏飞、李旭佳 会计师事务所办公地址 广州市越秀区东风东路 555 号粤海集团大厦 10 楼 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 1、根据全国中小企业股份转让系统发布的关于实施全国中小企业股份转让系统股票转让方式确定及变更指引及其过渡期有关事项的问答，公司普通股票转让方式于 2018 年 1 月 15 日由协议转让自动变更为一次集合竞价交易。?9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 171,021,987.87 187,231,094.80-8.66%毛利率%20.89%24.87%-归属于挂牌公司股东的净利润 12,837,026.01 22,943,328.18-44.05%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 11,473,175.69 21,288,009.65-46.10%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）17.19%40.41%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）15.37%37.49%-基本每股收益 0.42 0.75-44.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 111,627,139.63 101,356,376.26 10.13%负债总计 30,539,242.24 33,105,504.88-7.75%归属于挂牌公司股东的净资产 81,087,897.39 68,250,871.38 18.81%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.65 2.23 18.83%资产负债率%（母公司）0.31%0.39%-资产负债率%（合并）27.36%32.66%-流动比率 1.58 1.91-利息保障倍数 14.70 18.22-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 21,771,930.30 20,918,338.89 4.08%应收账款周转率 13.57 13.30-存货周转率 5.52 6.07-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%10.13%11.17%-营业收入增长率%-8.66%-2.93%-净利润增长率%-44.05%111.08%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 30,618,000 30,618,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 1,655,965.12 其他营业外收入和支出 3,316.06 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,659,281.18 所得税影响数 295,430.87 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,363,850.31 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 营业外收入 2,012,567.64 1,357,693.24 营业外支出 140,351.07 82,609.86 资产处置收益 597,133.13 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 报告期内，公司按“饲料为龙头、养殖为核心、食品为终端”的产业链模式运作，继续提升内部精细化和规范化管理、完善产业链关联服务板块，有效落实新产品研发运用、生产环保治理措施、管理能力提升的目标，不断提升公司可持续发展能力。（一）研发模式 报告期内，公司不断深化与专业科研机构的合作，对饲料新产品技术和生猪养殖相关技术进行产业化开发，公司研发成果经多个阶段试验、检测达标后，逐步投入生产并向市场推广。（二）采购模式 采用集中管理、独立采购的采购模式，制定严格供应商准入制度和定期评估体系，选择信誉好、产品质量高的优质供应商并建立稳定合作关系。日常采购由集团采购中心根据生产安排统一采购。（三）生产模式 公司产品主要分为饲料产品与生猪相关产品两类。饲料产品主要采用以销定产的生产模式，由生产部根据客户订单及现有库存量制定原料采购和饲料生产计划。严控生产过程质量控制、工艺流程和监督检查工序，严控原、辅材料、成品的质量检定工作，以保证产品生产过程安全和产品质量优质安全。生猪养殖主要采用饲料自给、自繁自养的养殖模式，不断优化良种繁殖体系、完善疫病防治体系和养殖环境治理，采用分散化、分阶段、流程化养殖方式，保证养殖过程的高效与安全。（四）销售模式 饲料产品采用直销为主、经销为辅的销售模式。产品直销客户主要为大中型养殖场和养殖户，规模较小的养殖户及省外客户则以经销方式通过经销商销售。公司对经销商有着严格的选择标准，并与筛选出的优质经销商签订合作协议，以明确相关责任和义务。生猪产品主要为商品肉猪，兼有部分种猪与猪苗的销售。公司直接将相关产品销售给生猪经纪人，由生猪经纪人销往养殖场、屠宰加工企业、肉制品加工企业等下游终端客户。报告期内及报告期后至报告披露日，公司商业模式较上年度未发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 12 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 1、经营情况 报告期内，公司实现营业收入 17,102.20 万元，较上年同期下降 8.66%，实现净利润 1,283.70 万元，较上年同期下降 44.05%，下降金额为 1,010.63 万元。主要原因是生猪销售价格下降，导致猪只销售毛利率下降，从而使公司收入总额和净利润均出现下降。2、技术研发 2017 年公司的研发主要集中在教槽料和母猪料的研发上，并在技术上取得很大成果；研发出“喜乳乐”系列产品，该系列教槽料诱食性强，采食量高，能更好地解决哺乳期仔猪诱料难、断奶后上料慢及掉膘严重的问题；母猪料研发攻克了母猪便秘和后备猪发情难的问题。报告期内公司的 710 教槽配合饲料和 40%4038 乳猪浓缩饲料分别获得“广东省高新技术产品”、40%4038 乳猪浓缩料获得“广东省名牌产品”；同时取得“一种利用生物复合填料处理畜禽废水的方法”和“一种畜牧业饲料搅拌机”两项发明专利。上述技术的成功研发，有助于公司增加高端饲料拓展销售和生猪养殖成本下降，有效推进营销策略改革和拓展市场。3、内部管理 2017 年公司进一步强化内部风险控制，完善制度流程体系，通过人才培养机制、风险控制机制等规范管理，公司管理在执行力、规范性、协作性、外部响应机制方面均得到显著提升。同时，公司也将整合放大战略合作方资源优势和市场网络，不断积累具有可复制性的典型案例，依托优质大客户资源和区域合作伙伴，积极拓展市场，以确保公司业务的可持续发展。(二二)行业情况行业情况 1、报告期内我国玉米等养殖用原材料价格低位徘徊，玉米豆粕价格较 2016 年高位均有所回落；玉米价格全年处于低位微小回升，对比 2017 年 12 月份数据，环比升 1.46%，同比升 3.63%。豆粕 2017 年12 月份数据环比升 5.33%，同比下跌 16.73%。豆粕等原料价格的低位运行。2、我国商品价格周期性波动明显，经历 2016 年的高盈利年后，2017 年猪价总体回落，影响生猪养殖业的整体盈利水平。3、随着环保政策趋严，全国各地均逐步划定禁养区和适养区，并要求各地区逐步依法关闭或搬迁禁养区内的畜禽养殖场（小区）和养殖专业户。据农业部畜牧业司公布数据，2017 年 12 月份全国监测县生猪存栏比去年同期下降 6.8%，能繁母猪存栏比去年同期下降 6.4%。4、据国家统计局统计，2017 年我国猪肉产量 5340 万吨，同比增长 0.8%；生猪出栏 68861 万头，同比增长 0.5%，生猪市场供应稳定。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 4,333,081.15 3.88%3,241,453.25 3.20%33.68%应收账款 11,997,582.32 10.75%13,206,057.36 13.03%-9.15%13 存货 23,812,949.06 21.33%25,246,569.37 24.91%-5.68%长期股权投资 -固定资产 49,654,539.44 44.48%41,113,057.34 40.56%20.78%在建工程 4,574,239.82 4.10%4,887,965.21 4.82%-6.42%短期借款 3,000,000.00 2.69%3,600,000.00 3.55%-16.67%长期借款 -8,600,000.00 8.48%-100%资产总计 111,627,139.63-101,356,376.26-10.13%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、固定资产期末余额比上期末上升 20.78%，主要是因为公司增加养殖基地建筑和设备投入、饲料生产设备投入、在建工程完工结转。2、长期借款期末余额比上期末下降 100%，是因为现有长期借款在 2018 年 9 月前全部到期，按规定转入“一年内到期的非流动负债”内。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 171,021,987.87-187,231,094.80-8.66%营业成本 135,290,845.72 79.11%140,660,480.42 75.13%-3.82%毛利率%20.89%-24.87%-管理费用 10,001,960.59 5.85%12,460,091.64 6.65%-19.73%销售费用 13,015,730.59 7.61%10,553,875.38 5.64%23.33%财务费用 1,049,712.16 0.61%1,460,172.31 0.78%-28.11%营业利润 11,976,073.07 7.00%22,329,116.28 11.93%-46.37%营业外收入 1,474,277.39 0.86%1,357,693.24 0.73%8.59%营业外支出 49,337.25 0.03%82,609.80 0.04%-40.28%净利润 12,837,026.01 7.51%22,943,328.18 12.25%-44.05%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业利润及净利润分别下降 46.37%、44.05%，主要原因：一是因报告期内保育猪平均销售价格比去年下降 19.29%和肉猪平均销售价格比去年下降 18.09%，使营业收入总额比去年下降 1,620.91 万元；二是 2017 年大宗原材料玉米豆粕价格全年在低位运行，使营业成本比去年下降 3.82%；以上两个主要变动因素使营业利润及净利润出现较大幅度的下降。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 171,021,987.87 187,231,094.80-8.66%其他业务收入 0 0 主营业务成本 135,290,845.72 140,660,480.42-3.82%14 其他业务成本 0 0 按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%饲料销售 112,309,712.53 65.67%129,134,144.05 68.97%商品猪销售 50,082,205.35 29.28%47,438,377.87 25.34%猪肉零售及其他 8,630,069.99 5.05%10,658,572.88 5.69%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，各收入占比较上年未发生较大变动。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 胡建生 14,567,788.55 8.52%否 2 朱海强 6,798,201.00 3.98%否 3 江门市正川农牧科技有限公司怀集县正和种猪场/李文年 5,541,777.80 3.24%否 4 河南-郑州周亚平 5,504,909.00 3.22%否 5 罗定市原始蛋鸡养殖有限公司（生江场）/莫桂芬 5,064,046.00 2.96%否 合计合计 37,476,722.35 21.92%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 肇庆市格林丰粮食贸易有限公司 16,420,608.55 9.66%否 2 抚宁县第一粮库有限责任公司 14,096,736.00 8.29%否 3 广州英恒饲料有限公司 7,399,033.40 4.35%否 4 汕头市金源饲料有限公司 5,724,882.10 3.37%否 5 广州市种畜进出口公司 3,927,626.20 2.31%否 合计合计 47,568,886.25 27.98%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 21,771,930.30 20,918,338.89 4.08%投资活动产生的现金流量净额-16,702,154.54-8,896,105.58-87.75%筹资活动产生的现金流量净额-3,978,147.86-10,470,447.44 62.01%15 现金流量分析现金流量分析：1、投资活动产生的现金流量净额比上年下降 87.75%，主要是养殖基地猪舍建设及设备、饲料生产设备等投入增加。2、筹资活动产生的现金流量净额比上年上升 62.01%，主要原因是公司 2017 年偿还到期银行贷款金额比去上年减少 580 万元。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 1、报告期内，公司共有 4 家全资子公司，其基本情况如下：（1）华红饲料基本情况 企业名称企业名称 广东华红饲料科技有限公司 统一社会信用代码统一社会信用代码 91441200762918133Q 成立时间成立时间 2004 年 4 月 29 日 注册资本注册资本 1000.00 万元 法定代表人法定代表人 何国培 股东情况股东情况 股东名称 出资比例 广东华红农牧集团股份有限公司 100%注册地址注册地址 肇庆市端州区玑西路 8 号办公楼 2 楼 经营范围经营范围 饲料、养殖、种植技术研究开发；生产、销售：添加剂预混合饲料，配合饲料，浓缩饲料；农副产品销售（不含前置许可产品）。以下项目由分支机构经营：家禽、家畜养殖，农作物、果蔬种植。(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动)（2）华红畜牧基本情况 企业名称企业名称 广东华红畜牧有限公司 营业执照编号营业执照编号 91441283666501557X 成立时间成立时间 2007 年 9 月 13 日 注册资本注册资本 1300.00 万元 法定代表人法定代表人 古世鸿 股东情况股东情况 股东名称 出资比例 广东华红农牧集团股份有限公司 100%注册地址注册地址 高要市莲塘镇下围村沉柴洞 经营范围经营范围 养殖、种植技术研究开发、推广；以下项目由下属分支机构经营：养殖、销售：家禽，牲畜，原种猪及猪精液；种植、销售：农作物，果蔬，林木。(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动)16 （3）华红好滋润基本情况 企业名称企业名称 肇庆华红好滋润食品有限公司 统一社会信用代码统一社会信用代码 91441200698194440X 成立时间成立时间 2009 年 12 月 18 日 注册资本注册资本 200.00 万元 法定代表人法定代表人 孔令健 股东情况股东情况 股东名称 出资比例 广东华红农牧集团股份有限公司 100%注册地址注册地址 肇庆市玑西路 8 号办公楼 3 楼 301 室 经营范围经营范围 销售：肉、禽、蛋、奶、水产品、果品、蔬菜、粮油、食品、百货；货物进出口；谷物磨制。(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动)（4）华红动物保健基本情况 企业名称企业名称 肇庆华红动物保健有限公司 统一社会信用代码统一社会信用代码 91441283MA4XA6Q78L 成立时间成立时间 2017 年 11 月 02 日 注册资本注册资本 100.00 万元 法定代表人法定代表人 杨海平 股东情况股东情况 股东名称 出资比例 广东华红农牧集团股份有限公司 100%注册地址注册地址 肇庆市高要区南岸科德南兴五路 2 号 经营范围经营范围 动物诊疗服务；销售：兽用化学药品，中药制剂，外用杀虫剂，消毒剂，饲料添加剂，非国家强制免疫计划所需兽用生物制品，畜牧器械设备，环保设备；货物进出口（上述项目不含工商登记前置审批事项）；畜牧业科技研发、推广、咨询服务；生物技术开发、推广、咨询服务；动物检验服务。(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动)2、公司子公司财务数据情况如下：单位：元 公司名称公司名称 总资产总资产 净资产净资产 营业收入营业收入 利润总额利润总额 净利润净利润 华红饲料华红饲料 43,591,096.30 17,146,627.79 141,851,176.37 3,300,826.98 2,736,839.78 华红畜牧华红畜牧 71,601,471.61 65,412,732.91 55,213,292.05 12,159,892.94 12,159,892.94 华红好滋润华红好滋润 2,941,494.86-1,702,024.03 8,945,689.24-821,366.64-821,366.64 华红动物保健华红动物保健 778,050.53 566,561.92 0-433,438.08-433,438.08 3、报告期内，公司新增全资子公司华红动物保健。17 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无.(五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 报告期内，会计政策发生以下变更：1、根据财政部 2017 年 6 月 12 日发布的企业会计准则第 16 号-政府补助（财会201715 号）与企业日常活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益。与企业日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。公司对 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助采用未来适用法处理，对 2017 年 1 月 1 日至准则施行日之间新增的政府补助根据准则进行调整。对 2017 年度财务报表的累计影响为：“其他收益”增加 234,341.04 元，“营业外收入”减少 234,341.04 元。2、根据财政部“关于修订印发一般企业财务报表格式的通知”财会201730 号，将在“营业外收入”、“营业外支出”中列示的非流动资产处置损益重分类到“资产处置收益”科目，同时对可比期间的比较数据进行调整。公司对 2016 年度财务报表的累计影响金额为：“资产处置收益”增加 597,133.13 元、“营业外收入”减少 654,874.40 元、“营业外支出”减少 57,741.27 元；对 2017 年度财务报表的累计影响金额为：“资产处置收益”增加 428,492.02 元、“营业外收入”减少 428,492.02 元。3、根据财政部 2017 年 4 月 28 日发布的企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营（财会201713 号），自 2017 年 5 月 28 日起施行，对于施行日存在的持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，要求采用未来适用法处理。该项变更对公司不存在影响。报告期内，会计估计未发生变更。(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 报告期内，公司新增 1 家全资子公司肇庆华红动物保健有限公司，合并报表范围从 3 家全资子公司增加到 4 家全资子公司。除此外不存在其它企业合并、反向购买、处置子公司以及其它导致合并范围变更的事项。(八八)企业社会责任企业社会责任 1、公司响应肇庆市政府“十件惠民实事”中提出的“启动建设农副产品平价商店，严格控制物价过快上涨”的号召，种用公司产业链公司优势设立平价生鲜店，实现农产品产销一体化，为我市农副产品的质量安全及价格稳定出力。2、持续致力于农牧专业人才的培育，依托产业链优势，联合对口院校共同创办“华红科技班”，开展实习与就业岗位供给、先进奖励基金、贫困助学基金建设、学生活动赞助等公益项目。2017 年华红科技班共有 40 名学生；提供勤工助学、岗位实习超 39 人次。3、法人代表何国培总裁时任肇庆市第十三届人民代表大会代表，一边扎根农业发光发热，一边心系社群认真履职，坚持参加人大的各项会议、学习、交流活动，密切联系群众、深入基层调研，及时向上反映企业、群众的热点、难点意见，依法行使代表的职权，切实有效地履行代表的职责。4、2017 年公司安排 3 名残疾人就业。同时积极参与社会上的贫困捐助、修桥补路公益活动；资助18 高要莲塘镇兽医站建设工程、高要莲塘镇高斗村委修路、高要新桥镇贫困户慰问等公益活动。三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司各项业务、资产、人员、财务、机构等完全独立运作，保持良好的独立性和自主经营能力；会计核算、财务管理、风险控制、资产管理、人员管理等各项重大内部控制运行良好；经营管理层、业务骨干团队稳定、技术创新能力不断提升。公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项，继续保持良好的持续经营能力。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、原材料价格波动风险：公司主要原材料为玉米、豆粕、大麦和麦皮等大宗农产品，其价格受行业情况变化影响较大。2017 年，公司直接材料成本占生产成本的比重为 69.67%。如公司不能及时消化原材料大幅上涨所带来的不利影响，会对公司生产成本和营业利润带来一定的影响。针对该风险，公司采取如下措施：一是提前制定采购计划，以库存管理减少原材料价格波动所带来的成本风险；二是与供应商保持良好稳定的合作关系，增强议价能力；三是公司研发部门加大研发投入和改良饲料配方，原材料价格波动对生产成本的不利影响。2、生猪价格波动风险：国内生猪销售市场有明显周期性特征，通常以 3-4 年为一周期。随着国家对生猪行业加强调控和养殖规模化程度提高，价格波动幅度不断减小，但短时间内仍难以改变。同时，生猪销售价格的周期性波动也影响着上游饲料市场的需求，进而影响公司的饲料销售价格和销售规模。公司的主营业务收入主要来源于饲料和生猪销售，生猪价格周期性波动直接影响了公司的毛利率，进而影响了公司利润。针对该风险，公司采取如下措施：一是改进饲料配方、提高产品性价比和优质技术服务，加强与重要客户的长期合作关系；二是及时准确地掌握生猪市场信息，根据生猪销售价格变化及时制定出栏计划，三是进一步完善公司产业链经营模式，完善从饲料生产、生猪养殖、动保服务、生鲜销售等环节，以减少生猪价格波动对公司带来的不利影响。3、税收优惠政策发生变化的风险：根据国家有关法律法规的规定，公司生产销售的饲料免缴增值税，销售生猪等自产农产品可免缴增值税和免征企业所得税，若未来上述税收优惠政策发生变化，将对公司盈利能力产生不利影响。针对该风险，公司时刻关注国家税收政策变化，通过扩大业务规模、加强成本管理和提高经营效率等措施，以降低税收优惠政策对公司盈利能力的影响。4、实际控制人不当控制风险：公司实际控制人何国培通过华红投资和华融贸易间接持有公司 74.65%的股份，处于绝对控股地位，在经营管理方面对公司存在较强控制。若其利用控制地位对公司经营决策、财务管理、人事等方面进行不当控制，可能对公司的利益造成一定的损害。针对该风险，公司已按照法律法规要求制定了股东大会、董事会及监事会议事规则以及内部控制、关联交易决策、对外担保管理等内部管理制度，形成了较为完善的法人治理结构和治理机制，以防范可能发生的不当控制风险。5、租赁生产场所用地的风险：公司租赁大量的土地及生猪养殖场进行养殖。虽然按法律法规履行19 了必要的手续，确保土地租赁的合法有效。报告期内公司租赁土地未发生任何纠纷情况。但随着地区经济发展及土地性质、用途的变化，公司可能存在土地政策变化及出租方违约的风险，对公司的生产经营带来不利影响。针对该风险，公司除了在租赁前保证手续完整合规外，随时关注政府规划并及时作出因土