870529_2017_东铭新材_2017年年度报告_2018-04-15.pdf

1 2017 年度报告 东铭新材 NEEQ:870529 惠州东铭新能源材料股份有限公司 Huizhou Tonmax New Energy Share Materials Co.,Ltd.2 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年 6 月，公司对外投资设立惠州市德盟新材料有限公司。经营范围：研发、生产、加工、销售：胶带产品；绝缘材料、导电材料；电子应用材料。2017 年 8 月 24 日，公司通过 IATF16949:2016 版质量管理体系认证，意味着公司在加强内部规范化管理，增强服务意识，提高产品质量上具备了更加科学规范的管理体系保障，同时增强了公司在新能源汽车市场的竞争力；为公司又好又快的发展打下了坚实的基础。2017 年 9 月，公司对外投资设立惠州市德弘新能源科技有限公司。经营范围：汽车部件、金属制品、模具、机械设备、机电设备、新能源材料、热管理系统的研发、制造及销售，机电产品的销售。2017 年 11 月，公司投资设立万级无尘车间，增加圆刀模切工艺流水线、无尘分条工艺流水线，新增设备圆刀机两台，分条机三台，以优良的设备、精湛的技术进一步扩大企业规模，拓展新能源汽车行业加工领域，提升企业生产能力，加快企业规模化、产业化发展步伐。2017 年 10 月，全资子公司惠州东铭新能源研究院有限公司成立。经营范围：防水密封胶、导热绝缘材料、高分子材料、智能装备设备的开发、销售及售后服务，热管理方案、新能源技术、电子信息技术的研发及技术服务。报告期间，公司引进模切行业最新 ERP 生产管理系统 Sunlike ERP 9.0 Plus，将为公司管理和生产流程发挥积极作用。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2020 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2222 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2424 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2525 第九节第九节 行业信息行业信息 .2828 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .2929 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3434 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 股份公司、公司、东铭新材、东铭股份 指 惠州东铭新能源材料股份有限公司“三会”指 股东大会、董事会、监事会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书 公司章程 指 惠州东铭新能源材料股份有限公司之公司章程 模切 指 将原材料根据预定形状，通过机器设备以精密加工和切割的方式使材料形成特定形状 胶粘制品 指 通过物理或化学作用，能使被粘物结合在一起的材料制品 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 主办券商、开源证券 指 开源证券股份有限公司 会计师事务所 指 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）律师事务所 指 广东金卓越律师事务所 审计报告 指 中审众环会计师事务所出具的惠州东铭新能源材料股份有限公司审计报告中审众环审会字（2018）060010号 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 报告期 指 2017 年 管理层 指 公司董事、监事、高级管理人员的统称 ERP 指 企业资源计划(Enterprise Resource Planning)德盟 指 惠州市德盟新材料有限公司 德泓 指 惠州市德泓新能源科技有限公司 IATF16949:2016 版质量管理体系认证 指 汽车行业质量管理体系标准 分条 指 将原材料根据所需尺寸，通过机器设备以精密加工和切割的方式使材料形成特定尺寸 新能源材料 指 新近发展的或正在研发的、性能超群的一些材料，具有比传统材料更为优异的性能。新能源汽车行业 指 除汽油、柴油发动机之外所有其它能源汽车行业 EHR 指 电子人力资源管理 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人崔发应、主管会计工作负责人邓珊珊及会计机构负责人（会计主管人员）邓珊珊保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所对公司出具了标准无保留意见的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、内部控制风险 公司治理制度的建立及运行方面存在一定的瑕疵，如：关联交易未履行适当的程序，有限公司的董事、监事在有限公司期间未形成相应报告等。股份公司成立后，公司制定了 公司章程、三会议事规则、关联交易管理制度、对外投资管理制度、对外担保管理制度等治理制度，但由于相关治理机制的建立时间较短，公司及管理层规范运作意识及相关制度切实执行和完善均需要一定的过程。因此，公司短期内仍可能存在治理不规范、内控制度不能有效执行等现象。2、应收账款的回收风险 2015 年至 2017 年，公司应收账款净额分别为 5,772,650.84 元、8,387,017.01 元和 7,490,860.14 元。报告期各期末应收账款金额较大，与公司给予客户 3 个月左右的信用期相匹配。报告期内公司应收账款客户主要是长期合作良好的客户或新开发的上市公司类客户，客户信誉良好，各年末应收客户款项均在公司给予的信用期内，应收账款回收情况正常；账龄基本均在 1 年以内，报告期内也未发生应收账款无法收回的情况，回收风险较低，但随着公司经营规模的扩大，在信用政策不发生改变的情况下应收账款余额仍会进一步增加。虽然公司已经按照会计准则的要求和公司的实际情况制定了相应的坏账准备计提政策，但若公司主要客户的经营状况发生不利变化，则可能6 导致该等应收账款不能按期或无法收回而发生坏账，将对公司的生产经营和业绩产生不利影响。3、原材料价格波动的风险 公司成本核算主要包括直接材料、直接人工、制造费用等内容,其中主营业务成本中直接材料占比最高。直接材料主要是新能源汽车电池系统、手机行业及电子行业等所需的绝缘、防震、隔热、阻燃、防水、隔音、屏蔽等材料的成本,主要原材料价格的可能性波动将影响了公司的生产成本、加大了存货管理难度,从而造成销售收入波动的风险。4、生产经营场地依靠租赁的风险 目前，本公司生产经营场地主要是通过租赁方式解决。虽然目前公司所租赁的厂房使用良好，但也存在租赁期满后租金上涨或无法继续租赁导致需要搬迁的风险。5、控股股东、实际控制人控制不当风险 公司实际控制人崔发应及其配偶薛群，其直接及通过逸熙投资持有公司的股份超过三分之二，对公司经营决策可施予重大影响。虽然公司为降低控股股东、实际控制人控制不当的风险，在公司章程里制定了保护中小股东利益的条款，制定了“三会”议事规则，完善了公司的内部控制制度等，但若控股股东、实际控制人利用其实际控制权，对公司经营、人事、财务等进行不当控制，仍可能会给公司经营和其他股东带来不利影响。6、市场竞争风险 由于公司产品不涉及生产许可，产品准入门槛低，虽然公司所处行业存在较强的区域性及技术经验要求，但如果大量公司涌入该行业，将加剧市场竞争的激烈程度，导致市场格局变化，影响产品价格波动、降低行业毛利率。7、人才资源短缺的风险 新能源动力电池材料作为一个新兴的产业，是国家大力发展和扶持的行业，目前动力电池行业技术类型多样，对于功能器件的专业技术人才和先进技术的需求日趋强烈。技术的不断创新离不开高素质管理人才和技术人才。公司在快速发展的过程中,公司管理团队和核心技术人员相对稳定,与公司共同发展并积累了丰富的经验,公司在业务、技术等方面对管理团队和核心术人员存在一定程度上的依赖。而且随着公司几年来在行业内一直处于领先地位，已经拥有了较多的自主知识产权和自有专业技术，而掌握这些技术的人才流失会导致技术外泄或者竞争力的下降，都会导致公司的经营发展产生不利影响。另一方面,随着我国制造业的深入发展和社会的全面进步,人力成本进一步提高,中低端的制造业工人也逐步进入了短缺的状态,公司面临着招收不到足额熟练工人的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 惠州东铭新能源材料股份有限公司 英文名称及缩写 Huizhou Tonmax New Energy Share Materials Co.,Ltd.证券简称 东铭新材 证券代码 870529 法定代表人 崔发应 办公地址 惠州市仲恺高新区东江产业园东新大道 106 号创新大厦 22 层 2209 室 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 崔小虎 职务 董事、副总经理、董事会秘书 电话 15602664266 传真 0752-5802850 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 广东省惠州市惠城区水口镇同福北路 23 号/516225 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2007 年 11 月 15 日 挂牌时间 2017 年 1 月 25 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C制造业-C41其他制造业-C419其他未列明制造业-C4190其他未列明制造业 主要产品与服务项目 单双面胶制品及防震、防滑、密封、绝缘、屏蔽、导电、导热等复合型材料的研发、生产和销售。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）5,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 崔发应、薛群 实际控制人 崔发应、薛群 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 9144130266822045X4 否 注册地址 惠州市仲恺高新区东江产业园东新大道 106 号创新大厦 22 层 2209室 是 注册资本 5,000,000 否 变更原因：原注册地址由于公司配合广东省惠州市仲恺高新企业管委会针对高新企业规划布局，制定长期发展目标，进行地址变更。五、五、中介机构中介机构 主办券商 开源证券 主办券商办公地址 西安市高新区锦业路 1 号都市之门 B 座 5 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 巩启春、卢勇 会计师事务所办公地址 湖北省武汉市武昌区东湖路 169 号中审众环大厦 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 2018 年 1 月 15 日，新三板制度改革后，公司股票转让方式由协议转让变更为集合竞价转让。9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 20,077,766.86 21,796,455.18-7.89%毛利率%19.78 19.12-归属于挂牌公司股东的净利润-892,061.49-197,064.99-352.67%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-1,548,580.19-271,533.09-470.31%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-18.26-5.55-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-33.99-7.72-基本每股收益-0.18-0.06-200%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 22,622,678.86 18,002,081.43 25.67%负债总计 16,091,828.13 12,671,980.82 26.99%归属于挂牌公司股东的净资产 4,438,039.12 5,330,100.61-16.74%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.89 1.07-16.82%资产负债率%（母公司）77.11%70.39%-资产负债率%（合并）71.13%70.39%-流动比率 1.02 1.31-利息保障倍数-62.57-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-2,312,790.50 647,146.58-457.38%应收账款周转率 2.53 3.08-存货周转率 5.68 5.48-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%25.67%55.43%-营业收入增长率%-7.89%31.55%-净利润增长率%-352.67%-154.24%-五、股本情况股本情况 1 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 5,000,000 5,000,000-计入权益的优先股数量 计入负债的优先股数量 六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 政府补助 700,000.00 其他营业外收入和支出-43,481.30 非经常性损益合计非经常性损益合计 656,518.70 所得税影响数-少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 656,518.70 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司业务立足于单双面胶制品及防震、防滑、密封、绝缘、屏蔽、导电、导热等复合型材料产品的研发、生产和销售。根据中国证监会发布的上市公司行业分类指引（2012 年修订），公司所属行业为其他制造业（C41）。按国民经济行业分类（GB/T4754-2011），公司所处行业为其他合成材料制造（C2659）。根据挂牌公司管理型行业分类指引，公司属其他合成材料制造（C2659）。根据挂牌公司投资型行业分类指引，公司属于多种化学制品（11101011）。报告期内，公司的商业模式与上年度相比，除了继续立足于单双面胶制品及复合型材料产品的生产外，通过投资子公司惠州市德盟新材料有限公司及惠州市德弘新能源科技有限公司，在汽车新能源领域、电池电子研发领域等投入了一定的人力、物力、财力，逐步增加技术积累，密切联系市场，采取“边运营、边研发”的模式，提高了针对性，降低了研发周期、研发成本，对公司整体业务的发展形成有效的支持。公司通过自主研发、自主创新逐渐掌握了多项核心技术，涉及分切、贴合、模切等多个关键工艺步骤，包括环保双面胶纸模切输送装置技术、高屏蔽性导电布胶带技术、铝箔复合材屏蔽胶带技术等，提高了产品性能质量和工艺稳定性。报告期内，公司的商业模式较上年度未发生变化。（一）研发模式 公司将结合市场部反馈的客户需求信息和研发部规划的研究路线图制定每年的研发项目计划，然后由市场部、生管部、采购部和品质部将对各个计划研发的项目是否可行出具审核意见，若项目通过多方评审则由研发部组织立项实施。研发部在研发设计过程中与内部和外部客户始终保持密切沟通，以确保设计的产品或改进的工艺符合最终需求。对于客户需求的新产品，研发部试制成功后将由市场部送样给客户确认，客户确认完毕后，公司将进行小批量生产，然后由市场部负责对小批量生产出的新产品进行市场推广，各产品事业部负责向潜在客户送样并获得客户认证。若市场反映良好，接到实际订单后则进入大批量生产阶段。（二）采购模式 采购方面，由于公司产品针对性较强，规格和型号较多，因此公司一般根据订单计划进行采购。为了保证公司能够按照下游客户的要求及时交货并降低库存呆滞风险，公司根据主要产品的生产需求有预见性地要求供应商备有一定数量的原材料，以确保满足客户出货需求增加时及时供应的需要。（三）生产模式 公司产品由公司自行组织生产，主要工艺环节全部在公司完成。本公司主要产品的生产具有以销定产、交货期要求高、批次多等特点，因此对生产的计划和管理能力有很高的要求。由于下游客户对于交货期的要求很高，公司产品的加工生产周期很短。公司通过优化生产工艺和加强生产管理的手段，努力提高生产效率，保证满足客户的交货要求。公司主要产品的生产工艺基本相似，产能可以方便地在各类产品之间进行转换。公司实施科学化的管理，定量客户需求预测和快速生产线转换能力，在制造过程中贯彻柔性生产、精益生产的先进理念。因此，公司既能实现对客户快速交货的承诺，又能保证稳定的产品质量和成本的可控性。（四）销售模式 公司主要通过直销的方式销售产品。公司在制定产品销售价格时，将在综合考虑原材料价格、工艺难度、预计生产良率和其他综合费用的基础上，根据客户类别和市场竞争状况确定不同的利润率水平，然后定出最终售价。报告期内变化情况：报告期内变化情况：12 事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2017 年度，东铭新材实现营业收入 20,077,766.86 元，同比下降了 7.89%；公司净利润为-892,061.49 元，同比下降了 352.67%；营业成本 16,105,674.72 元，同比下降了 8.64%。公司主营业务的模切行业市场，在电子模切行业普遍经济萧条的情况下，进入了持续低迷的时期，同时，行业的集中采购规模进一步萎缩,加剧了市场容量的下滑；去年下半年起陷入以消化库存及抢占市场为目的的残酷的价格竞争。由于公司整体销量下降，且主要产品价格比上年度均有不同程度的下降，因此，整体营业收入比上年同期减少了 7.89%。同时 2017 年国内基础材料(如胶粘剂、原纸、主要电子元器件等)出现大幅上涨，对公司利润状况产生一定的冲击。公司采取多项措施，改进产品设计与产品结构、改造产品生产线、优化人员结构，以抵御产品价格下降、原材料上涨等对公司利润的不利影响，并取得了一定的成效。受整体营业收入减少，以及价格竞争加剧，加之原材料上涨等原因的共同影响，使毛利总额较上年度减少 4.7%。虽公司采取各种措施压缩各项费用开支，但仍无法弥补毛利下降的缺口，导致净利润出现亏损 892,061.49 万元,同比下降了 352.67%。报告期内公司工作重点在于积极拓展新市场、积极研发新产品及新技术、加强公司内部管理及运作。公司业绩较上年同期稍有下滑，主要受工程项目进度性影响，导致报告期内未能实现确认收入。但公司的销售能力和业务服务能力同步呈现加速增长的势头。销售业绩将会有重大突破并实现利润增长。公司现金流量净额较上年同期下滑，主要由于公司业务快递发展，上游供应商要求公司预付货款，而下游客户付款滞后，导致公司的现金流出高于现金流入。随着团队建设、技术积累、设备采购的不断完善，以及市场营销的逐渐见效，预计 2018 年将扭亏为盈，并为公司带来预期的利润。综上所述，公司在坚持主营业务发展的同时，积极拓展新业务，重视人才培养和技术积累，紧跟技术发展的大趋势，从而保障了公司长期的持续经营能力，有望在未来取得更大的发展，以此回报股东，回报社会。(二二)行业情况行业情况 模切行业的产品并不是一个有标准或者有同种型号的产品，而是根据客户所提出的要求去研制开发的定制化产品，属于单项目单产品的类型。一种型号的模切产品只能用在一个电子产品的其中一个部件上，至多可用在同种类型产品的不同衍生产品上，不会有多用途的性质，每生产一款产品就需要去配套新产品的设计。（一）行业准入门槛低 对于模切行业来说，准入门槛是相对比较低的，只要有一个相对批量的订单，购买一台设备，找一个会开机器的师傅，租一间民房就可以，但可持续发展相对来说比较困难，如果订单一旦丢失，则很难继续13 维持。（二）利润严重缩水 模切行业的利润从前的 100300降到现在的 1530甚至更低，其根本在于业界内严重的不良竞争。模切产品单价直线下降，大部分厂家为了分得市场一杯羹，只能从报价上想办法，另一方面，目前模切行业人力成本所占比例还是比较大的，随着人力成本的增加，利润也越来越低。（三）模切技术人员缺少且人员流动大 模切行业是一个新兴的行业，对于以往技术的沉淀少，目前模切技术均为从事模切行业较久的技术人员的经验积累，目前市面上采取为师傅带徒弟的形式，徒弟技术学到手后如果工资待遇等跟不上去，则会产生频频跳槽的现象，因模切企业近年来新增量较大、厂商对技术人员的需求大，求职人员不愁找不到工作，对于现在模切技术的圈子来说很多人是相互认识的，相互之间的介绍成为人员流动的主要方式，因此对于技术人员在人才市场是很难招聘的。（四）产品规格变化快 对于终端电子产品来说，每年各厂家均要发布很多新款产品，这些新产品将会带来模切件各规格的变化，因此目前市面上很少有一款产品能够做一年以上的，因此各模切厂必须跟上变化才能发展，同时因产品规格的变化，同时因每款产品最终定型前要经过多种尺寸的打样，对于刀模的需求大幅增长，因此目前市面上的各刀模厂家遍地开花，无序竞争带来价格的大幅下降。（五）新材料应用速度加快 对于手机产品发展到现在，对于硬件上的配置来说已无太多新的东西出现，但为了加强产品竞争力，各厂家均在细节上想办法，细节的创新或许就成为了产品的卖点，各细节上的创新就会带来材料的变化，同时也会带来加工工艺的变化，工艺的改变就给新的设备带来机会，另外每种新材料的出现，将会成就一批企业（六）技术力量强大的公司将会取得利润的最大化 模切行业强大的研发创新能力将是持续发展的重要法码，对新产品的材料及工艺提前研究，将会使后续订单的赢得打下坚实的基础。如：目前用于 IPHON7 上的一款新型的泡棉胶，因其材料的特殊性，目前市面上还只有一家最大的模切公司能够小批量生产，其它厂家因技术问题无法克服均还不敢接单；又如华为 MATE8 的听筒金属网与手机天线为连接在一体的，目前市面上只有个别公司能做，对这些公司来说他们的技术至少领先市场上半年到一年时间，他们从终端设备开发阶段就已介入到产品的研发，所以他们的订单及产品的利润将会有保证，一旦市面上技术成熟后，价格战随之打响，产品的利润将会直线下降。针对以上行业情况，公司采取了应对措施：（1）丰富产品组合，在稳固模切业务的前提下，加强与模切产业链上下游企业的战略合作，公司专门成立东铭研究院，推动产品研发，扩大产品线。关注重点领域用户的个性化需求，加大新材料、新产品的市场推广力度。（2）优化产品设计，强化供应链管理，改善产品盈利能力，提高市场竞争力。（3）优化调整公司人才结构，建立核心人才的保留机制。（4）加强成品和部品的经销存管控，改善资金周转。（5）借力资本市场，推动公司新业务发展，加速转型升级。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的金额金额 占总资产的占总资产的14 比重比重 比重比重 货币资金 4,773,776.50 21.10%4,770,332.13 26.50%0.07%应收账款 7,490,860.14 33.11%8,387,017.01 46.59%-10.68%存货 2,489,335.54 11.00%3,176,905.66 17.65%-21.64%长期股权投资 固定资产 1,288,745.57 5.70%1,294,751.63 7.19%-0.46%在建工程 短期借款 1,000,000.00 4.42%-长期借款 其他非流动资产 4,013,073.80 17.74%-资产总计 22,622,678.86-18,002,081.43-25.67%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：存货：较上年同期减少 21.64%，主要原因：1、公司预期存货设置合理，仓库库存优化，2、采购批量及采购周期设定科学，合理进料。其也非流动资产：本期原因：是子公司预付机器设备款。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 20,077,766.86-21,796,455.18-7.89%营业成本 16,105,674.72 80.22%17,628,599.57 80.88%-8.64%毛利率%19.78-19.12-管理费用 5,228,192.79 26.04%3,828,182.82 17.56%36.57%销售费用 644,355.94 3.21%471,232.27 2.16%36.74%财务费用 11,939.60 0.06%-4,859.07-0.02%345.72%营业利润-1,343,299.85-6.69%-339,252.58-1.56%-295.96%营业外收入 100,000.00 0.46%-100%营业外支出 43,481.30 0.22%709.20 0.003%6,031.03%净利润-1,109,249.88-5.52%-197,064.99-0.90%-462.89%项目重大变动原因项目重大变动原因：管理费用：较上年同期增长 36.57%，主要原因：1、按公司的战略部署实施，研发投入大幅度增加；2、公司区域市场布局扩大所致的管理人员和办公场地的增多；3、为加强公司团队建设，招募优秀人才，员工数量增加，所支付的工资薪酬也因此增加。销售费用：较上年同期增长 36.74%，主要原因是随着公司市场和品牌的提升，扩展业务团队，销售人员的薪酬增长。财务费用：较上年同期增长 345.72%，主要原因是公司贷款 100 万所产生的利息费用。营业利润：较上年同期减少 295.96%，主要原因是由于公司 2017 年主营业务收入比上年度减少 7.89%，15 主要产品价格比上年同期均有不同程度的下降，同时 2017 年国内基础材料(如胶粘剂、原纸、主要电子元器件等)出现大幅上涨，对公司利润状况产生一定的冲击。为此，公司采取多项措施，改进产品设计与产品结构、改造产品生产线、优化人员结构，以抵御产品价格下降、原材料上涨对公司利润的不利影响，并取得了一定的成效。但由于电子材料模切行业市场的整体下滑，公司 2017 年度整体营业收入比上年度减少 7.89%，以及售价降低及原材料成本等因素共同影响。导致利润出现亏损 1,109,249.88 元,较 2016 年度减少了 462.89%。营业外支出：较上年同期增长 6031.03%，主要原因是补交 2014 年所得税滞纳金所致。净利润：公司 2017 年净利润-1,109,249.88 元，较去年同期减少 462.89%，主要原因是公司 2017 年营业利润较上年减少 295.96%，营业外收入减少所致。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 20,077,766.86 21,796,455.18-7.89%其他业务收入 主营业务成本 16,105,674.72 17,628,599.57-8.64%其他业务成本 按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%胶带类 8,796,608.28 43.81 12,504,217.00 57.37 复合型材料 11,281,158.58 56.19 9,292,238.18 42.63 按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%广东省内 17,676,126.12 88.04 19,403,486.36 89.02 广东省外 2,401,640.74 11.96 2,392,968.82 10.98 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：营业收入的构成及比例，今年与上年同期基本维持稳定，无较大幅度变化。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 广东亿纬赛恩斯新能源系统有限公司 3,238,458.69 16.13%否 2 深圳闻信电子有限公司 3,276,530.23 16.32%否 3 定石电子（惠州）有限公司 2,267,166.11 11.29%否 4 惠州志顺电子实业有限公司 1,947,201.48 9.70%否 5 青岛新韩成电子有限公司 1,616,171.90 8.05%否 合计合计 12,345,528.41 61.49%-16 (4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 众安立大电子科技(东莞)有限公司 2,121,821.86 14.63%否 2 东莞云庆电子材料有限公司 1,034,603.86 7.13%否 3 沈阳聚和源汽车部件有限公司 660,058.27 4.55%否 4 东莞市汇兴塑胶科技有限公司 440,849.15 3.04%否 5 东莞力德胶粘制品有限公司 237,487.70 1.64%否 合计合计 4,494,820.84 30.99%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-2,312,790.50 647,146.58-457.38%投资活动产生的现金流量净额-4,671,949.87-248,130.00-1,782.86%筹资活动产生的现金流量净额 6,988,184.74 3,206,389.85 117.94%现金流量分析现金流量分析：经营活动产生的现金流量净额：较上年同期减少 457.38%，主要原因是：主辅材料采购、职工薪酬增加以及缴纳税费增加。投资活动产生的现金流量净额：较上年同期减少 1,782.86%，主要原因是:公司在报告期内分别投资控股德盟、德泓及全资子公司东铭研究院。筹资活动产生的现金流量净额：较上年同期增加长 117.94%，主要原因是:公司收到惠州东铭控股有限公司借款资金 3,700,000.00 元。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公司在报告期内投资控股公司有 2 家及全资子公司 1 家，具体分别如下：1、惠州市德盟新材料有限公司，注册资本为 3,000,000 元整，公司出资人民币 1,740,000 元，占注册资本的 58.00%。从事研发、生产、加工、销售：胶带产品；绝缘材料、导电材料；电子应用材料。报告期内的营业收入为 181,319.83 元，净利润为-258,657.38 元。2、惠州市德泓新能源科技有限公司，注册资本为人民币 6,000,000 元整，公司出资人民币 4,500,000元，占注册资本的 75.00%。从事汽车部件技术研发、制造；机电领域内的技术研发、制造；机电产品销售；新能源材料的研发、制造。报告期内的营业收入为 0 元，净利润为-305,007.85 元。3、惠州东铭新能源研究院有限公司，注册资本为人民币 2,000,000 元整，公司出资人民币 2,000,000元，占注册资本的 100.00%。从事新能源汽车防水密封、导热绝缘、轻量化等高分子材料、结构件以及热管理方案、新能源技术的研究、开发、销售、服务，智能制造、物联网、电子信息等技术的研发、生产及销售。报告期内的营业收入为 0 元，净利润为-1,963.87 元。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 将日常经营活动中的闲置资金购买银行理财产品，预设前提为：以国有银行或大型股份制银行为主体发行；无风险或极低风险；流动性强，可以随时赎回或期限不大于 30 天；购买方式为每周五 24 点后自动17 转出当前公司账户 80%余额，每周日 24 点后自动转回公司账户；购买累积最高不超过 300 万元；不影响公司经营中的资金需求。由财务部负责具体操作。(五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 （1）财政部于 2017 年度发布了企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，并自 2017 年 5 月 28 日起施行，对于施行日存在的持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，要求采用未来适用法处理。（2）财政部于 2017 年度修订了企业会计准则第 16 号政府补助，修订后的准则自 2017 年 6月 12 日起施行，对于 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助，要求采用未来适用法处理；对于 2017 年 1月 1 日至施行日新增的政府补助，也要求按照修订后的准则进行调整。（3）财政部于 2017 年度发布了财政部关于修订印发一般企业财务报表格式的通知（财会201730 号），执行企业会计准则的企业应按照企业会计准则和该通知要求编制 2017 年度及以后期间的财务报表。本公司采用未来适用法对上述会计政策变更进行会计处理，该变更对本公司财务状况、经营成果和现金流量无重大影响。(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 合并范围增加。1、2017 年 7 月，公司投资控股公司惠州市德盟新材料有限公司，公司出资人民币 1,740,000 元，占注册资本的 58.00%2、2017 年 9 月，公司投资控股公司惠州市德泓新能源科技有限公司，公司出资人民币 4,500,000 元，占注册资本的 75.00%。3、2017 年 11 月，公司设立全资子公司惠州东铭新能源研究院有限公司，公司出资人民币 2,000,000 元，占注册资本的 100.00%。(八八)企业社会责任企业社会责任 多年以来公司坚持以责任对待服务，以诚信对待客户的经营理念，提供优质的安防产品和服务，为 社会公众安全作出应有的贡献；多年以来，公司依法经营，照章按时纳税，维护公平竞争的市场秩序；多年以来，公司也坚持以真诚善待员工，尽可能提供就业机会，保障员工合法权益，回报股东，维护社会公众利益。18 三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司业务、人员、资产、财务、机构等完全独立，保持了良好的独立自主经营的能力；财务管理、会计核算、风险控制、质量管理等重大内部控制体系运行良好；受市场大环境影响，主营业务收入下降，净利润为-1,109,249.88 元。公司正加快新产品研发，并