870271_2017_聚川环保_2017年年度报告_2018-04-19.pdf

公告编号：2018-008 聚 川 环 保 NEEQ:870271 杭州聚川环保科技股份有限公司杭州聚川环保科技股份有限公司 Hangzhou Juchuan Hangzhou Juchuan Environmental Protection Technology Corp.,Ltd.Environmental Protection Technology Corp.,Ltd.年度报告 2017 公告编号：2018-008 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 1 1、20172017 年年 4 4 月月,公司取得公司取得 1 1 项软件著作权项软件著作权,软件名称：聚川密闭水箱提升泵软件名称：聚川密闭水箱提升泵站系统软件站系统软件 V1.0V1.0。2 2、公司于、公司于 20172017 年年 0505 月取得杭州市政府关于新三板挂牌奖励金额月取得杭州市政府关于新三板挂牌奖励金额 150.00 150.00 万万元。元。3 3、20172017 年年 5 5 月公司王丽红女士因个人原因辞去公司财务总监职务月公司王丽红女士因个人原因辞去公司财务总监职务,任命鲁君任命鲁君女士为公司新任财务总监。女士为公司新任财务总监。4 4、20172017 年年 5 5 月取得发明专利证书，发明名称：半真空排水系统，专利号：月取得发明专利证书，发明名称：半真空排水系统，专利号：ZL201510377953.4ZL201510377953.4，对公司未来持续经营产生积极影响。，对公司未来持续经营产生积极影响。公告编号：2018-008 1 目 录 第一节 声明与提示.3 第二节 公司概况.6 第三节 会计数据和财务指标摘要.8 第四节 管理层讨论与分析.10 第五节 重要事项.22 第六节 股本变动及股东情况.26 第七节 融资及利润分配情况.29 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.30 第九节 行业信息.33 第十节 公司治理及内部控制.34 第十一节 财务报告.39 公告编号：2018-008 2 释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、挂牌公司、杭州聚川环保科技股份有限公司 指 杭州聚川环保科技股份有限公司 公司章程 指 杭州聚川环保科技股份有限公司章程 股东大会、董事会、监事会 指 杭州聚川环保科技股份有限公司股东大会、董事会、监事会“三会”议事规则 指 杭州聚川环保科技股份有限公司股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 实际控制人、一致行动人 指 张正军、汪晓梅二人 公司法 指 中华人民共和国公司法 主办券商 指 新时代证券股份有限公司 会计师 指 中兴华会计师事务所(特殊普通合伙)元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 上期、上年 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日 公告编号：2018-008 3 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人张正军、主管会计工作负责人鲁君及会计机构负责人(会计主管人员)鲁君保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中兴华会计师事务所(特殊普通合伙)会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是与否是与否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 一、应收账款金额较大、占比高的风险 2016 年末、2017 年末,公司应收账款账面价值分别为18,064,224.27 元、21,342,755.72 元,其中一年以内账龄的应收款净额占比分别为 68.8%、48.29%。公司应收账款账面价值占同期营业收入的 91.2%、89.64%,受行业的普遍性特点,应收账款绝对额占当期营业收入的比重较高,应收账款回收期比较长,如果应收账款不能按期收回或发生坏账,对公司的经营业绩跟生产经营产生不利影响。二、产品研发风险 公司要保持经营业绩的持续增长,确保产品的市场竞争力,就需要不断开发外观新颖、使用安全的环保科技产品。虽然公司历来重视研发投入,研发团队也具有多年的研发经验,但由于使用者对环保产品的外观、体验满意度、产品安全性等要求的不断提高,公司能否持续准确把握市场需求,并不断开发出更具竞争力的产品,将直接影响到公司的经营业绩。三、技术替代及研发风险 真空污水处理设备制造行业的巨大市场容量和商机将吸引更多厂商和研究机构参与环保产品的开发和市场竞争,这势必加快 公告编号：2018-008 4 环保产品技术更新的速度,未来公司的现有产品技术仍然存在被更先进技术替代的风险。如果公司不能根据市场变化进行技术创新,及时调整产品方向,新技术、新产品的开发速度滞后于行业发展及客户需求,将对公司未来盈利能力产生不利影响。四、公司业务成长性风险 目前公司规模较小,客户高度集中,且研发力量较为薄弱,公司结合自身的业务特点和行业发展趋势,审慎制定了未来的发展规划,以期保持一定的业务及项目开发能力。虽然公司未来业务市场有较大的发展前景,但由于公司资金以及研发实力较弱,公司经营面临着项目持续发展风险,市场竞争层次也在不断提高,公司可能无法实现预期的经营目标,难以保持经营业绩持续增长,面临成长性风险。五、市场竞争的风险 国内大多数真空污水处理设备制造企业受资金和技术的制约,创新能力较差,且地方保护和行业保护现象严重,因此污水处理行业市场集中度较低,行业竞争激烈。尽管公司经过多年专注于污水处理设备制造行业的经营,积累了一批成功案例和客户资源,但公司规模仍然较小,当市场竞争过于激烈、行业进行恶性价格竞争时,公司营业收入、盈利的增长将面临一定的风险。六、政府补助依赖风险 2016 年度、2017 年度,公司主营业务收入分别为 1,942.60 万元、2,272.25 万元;营业利润分别为-1.42 万元、134.78 万元;政府补助收入(主要是软件产品退税收入)为 238.28 万元、219.83 万元。公司对政府补助存在一定程度的依赖,如果公司无法持续获得政府补贴,将会对公司今后的盈利水平产生不利影响,致使公司的经营存在一定的政策风险。七、控股股东、实际控制人不当控制风险 张正军直接持有公司股份 650.00 万股,占股本总额的 55.51%,并在公司担任董事长;汪晓梅直接持有公司股份 350.00 万股,占股本总额的 29.89%,张正军与汪晓梅为夫妻关系,张正军与汪晓梅未签署夫妻财产独立协议及汪晓梅放弃控制权的协议。因此,二人所持公司股份为家庭共同财产,夫妻为一致行动人,其合计持有的股份足以对公司股东会决议及公司生产经营决策产生重大影响。综上,张正军、汪晓梅直接持有公司占股份达 85.50%,并为公司控股股东和实际控制人。若未来控股股东、实际控制人利用其实际控制地位和管理职权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制,可能给公司经营和其他股东利益带来风险。八、2017 年销售单价下降的风险 公司拟于 2017 年在湖北武汉地区对部分项目采取先以较低价格打开市场,待市场占稳后再根据市场认同度重新调整定价的策略。该策略将导致公司 2017 年签订的销售合同单价相比 2016 年销售合同单价显著下降。随着宏观经济逐渐触底,煤炭、钢、铁、铜等大宗原材料材料价格上涨,预计 2017 年公司毛利润将下降,存在一定的经营波动。本期重大风险是否发生重大变化：是 本期重大风险不再包括公司治理的风险:公司鼓励员工提出治理制度的改进意见，持续推行内控改善措施，不断完善公司内部控制管理制度。此外，公司在经营过程中严格遵守股东大会、董事会、监事会的分层决策机制，强化公司内部监督与制衡，使已经公司逐步适应现代公司治理制度的要求。公告编号：2018-008 5 公司预计 2018 年销售价格在 2017 年基础上无重大下降风险。公司一方面已经加大在湖北武汉地区的市场开拓力度，积极参与该市场范围的投标活动，较快实现营业收入的大幅度增长；另一方面，公司拟采取原材料采购招标、加强生产组织管理，提高劳动效率，降低费用等各种措施以降低成本，提高公司利润,2018 年销售价格不存在重大下降风险。公告编号：2018-008 6 第二节第二节 公司概况公司概况 一、基本信息 公司中文全称 杭州聚川环保科技股份有限公司 英文名称及缩写 Hangzhou Juchuan Environmental Protection Technology Corp.,Ltd.证券简称 聚川环保 证券代码 870271 法定代表人 张正军 办公地址 杭州市天城路 68 号万事利科技大厦 1 幢 4 楼 404 室 二、联系方式 董事会秘书或信息披露事务管理人 汪再友 职务 董秘 电话 0571-89910972 传真 0571-89910973 电子邮箱 W 公司网址 联系地址及邮政编码 杭州市天城路 68 号万事利科技大厦 1 幢 4 楼 404 室 310000 公司指定信息披露平台的网址 http:/www.neeq.cc/公司年度报告备置地 杭州市天城路 68 号万事利科技大厦 1 幢 4 楼 404 室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006 年 8 月 14 日 挂牌时间 2016 年 12 月 14 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C-35-359-3599 制造业-专用设备制造业-环保、社会公共服务及其他专用设备制造-其他专用设备制造 主要产品与服务项目 环保设备与产品及污水处理方案的研发、设计、生产、销售、指导安装、调试、运营、维护服务一体化的综合性环保企业。普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）11,710,000 优先股总股本（股）-做市商数量-控股股东 张正军、汪晓梅 实际控制人 张正军、汪晓梅 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 公告编号：2018-008 7 统一社会信用代码 913301047909278703 否 注册地址 杭州市天城路 68 号万事利科技大厦 1 幢 4 楼 404 室 否 注册资本 11,710,000.00 否 注册资本与总股本一致。五、中介机构 主办券商 新时代证券 主办券商办公地址 北京市海淀区北三环西路 99 号西海国际中心 1 号楼 15 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中兴华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 徐世欣、辛长乐 会计师事务所办公地址 青岛市市南区东海西路 39 号世纪大厦 26-27 层 六、报告期后更新情况 适用 1.2018 年 1 月 15 日，根据全国中小企业股份转让系统股票转让细则的相关规定，公司股票转让方式改为采取集合竞价转让方式进行转让。2.2018 年 1 月 26 日，公司完成获高新技术企业证书的公告，其证书编号为：GR201733000535。3.2018 年 1 月 26 日，公司完成签署重大合同的公告。4.2018 年 3 月 12 日，公司完成对外设立控股子公司的公告。公告编号：2018-008 8 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 23,810,260.26 19,806,355.57 20.22%毛利率%35.40%44.96%-归属于挂牌公司股东的净利润 2,431,573.55 1,974,993.75 23.12%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 1,164,718.79 1,740,145.39-33.07%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）13.60%13.46%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）6.51%11.86%-基本每股收益 0.21 0.17 23.53%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 35,402,185.64 25,183,241.29 40.58%负债总计 16,303,867.02 8,516,496.22 91.44%归属于挂牌公司股东的净资产 19,098,318.62 16,666,745.07 14.59%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.63 1.42 14.79%资产负债率（母公司）45.61%33.25%-资产负债率（合并）46.05%33.82%-流动比率 209.00%279.00%-利息保障倍数 147.48 68.77-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-5,142,275.54-1,861,104.99-176.30%应收账款周转率 1.07 1.06-存货周转率 2.53 4.95-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%40.58%33.82%-营业收入增长率%20.22%25.71%-净利润增长率%23.12%188.43%-五、股本情况 公告编号：2018-008 9 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 11,710,000 11,710,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助，但与公司业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外 1,500,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-8,145.24 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,491,854.76 所得税影响数 225,000.00 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 1,266,854.76 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 不适用 公告编号：2018-008 10 第四节 管理层讨论与分析 一、业务概要 商业模式商业模式 公司拥有独立、完整的真空污水排放、收集处理流程与工艺,能够根据不同客户的具体情况和环保政策,充分发挥自身污水处理优势,全面、分阶段的开展城市基础设施污水排放、收集处理业务。报告期内,公司的主营业务收入大部分来自污水真空处理项目,未来公司将大力发展移动公厕项目,结合客户实际情况和要求设计客户处理方案,并组织相应的设备采购和组装,并代为运营,实现污水处理全程服务。（一）采购模式 公司设立采购中心负责公司的劳务外包、原辅材料、电气设备、仪表、自控设备、风机、水泵和其他零部件等各类物资的采购。由于公司所使用真空水处理工艺比较成熟,已经形成了比较完备的环保行业产业链,公司所需的原材料和设备均市场供应充足。目前公司全部按市场化原则进行采购,即在询价或招标的基础上,综合考虑产品质量、售后服务、业主需求、供应商声誉和历史合作情况等因素,由采购中心确定最后的供应商名单。公司对供应商进行了严格考察和认真筛选,能够和一批优质的供应商保持长期稳定的合作关系,确保了产品质量并有效地控制了采购成本。公司产品销售后,需运送到项目现场进行安装、调试。产品安装、调试时,由公司派 1-2 名技术人员去现场指导,通过商业谈判方式委托劳务外包公司寻找符合要求的安装、调试工人,与劳务外包公司签订劳务外包合同,劳务外包价格按项目设计院审定的深化图纸确定的安装工程量定价。安装、调试的质量控制是执行公司真空排水系统安装、操作维护手册规定的质量标准,调试劳务费加安装劳务费占合同金额的 25%。目前,市场上劳务外包公司很多,属于买方市场,公司劳务外包的可选择性较大,对劳务外包公司不存在依赖。报告期内,公司与杭州鼎好建筑劳务有限公司、浙江常山华倩劳务有限公司签订劳务派遣合同,将公司部分劳务外包。与公司合作的劳务外包公司的情况如下：杭州鼎好建筑劳务有限公司成立于 2011 年 1 月 12 日,公司类型为有限责任公司,经营范围：服务：建筑工程施工（凭资质证书经营）；建筑劳务分包（凭资质证书经营）,承接施工总承包和专业承包企业分包的劳务作业,工程设计咨询。其他无需报经审批的一切合法项目。（依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动）。杭州鼎好建筑劳务有限公司持有编号为 C1024033010413 的建筑业企业资质证书。持有编号为（浙）JZ 安许证字（2012）012268 的安全生产许可证。浙江常山华倩劳务有限公司成立于 2016 年 3 月 28 日,公司类型为有限责任公司,经营范围：劳务派遣业务（凭有效劳务派遣经营许可证经营）；企业管理咨询服务；建筑工程设计咨询服务。（依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动）。浙江常山华倩劳务有限公司持有编号为330822201603280004 的劳务派遣经营许可证。杭州品乐劳务派遣服务有限公司成立于 2016 年 10 月 12 日,公司类型为有限责任公司,经营范围：服务：劳务派遣（上述经营范围应在批准的有效期内方可经营）。杭州品乐劳务派遣服务有限公司持有编号为 330104201609260013 的劳务派遣经营许可证。杭州晶齐劳务服务有限公司成立于 2012 年 04 月 05 日，公司类型为有限责任公司,法定代表人：严爱娟，经营范围：服务：国内劳务派遣(上述经营范围应在批准的有效期内方可经营)。其他无需报经审批的一切合法项目。杭州晶齐劳务服务有限公司持有编号为 330104201708150011 的劳务派遣经营许可证。综上,与公司合作的劳务外包公司均为在工商局登记注册、依法设立的劳务外包公司,均持有劳务派遣经营许可证,并都是在工商登记经营范围内合法经营,不存在超越资质、范围经营的情况,不存在相应的法律风险。（二）生产模式 公告编号：2018-008 11 公司采用订单式生产,生产过程一般为：签订合同后,公司购入不锈钢板、真空泵等原材料,经机加工后机架成型,然后进行组装,最后嵌入公司拥有著作权的软件,经调试合格后即为完工产品。（三）销售模式 公司主营业务的销售模式分为直销与经销两种,具体如下：1、直销模式：是指公司直接面向客户销售产品。目前基础设施污水处理项目基本实行公开招标投标或者组织竞争性谈判的模式,公司的销售中心市场部首先需要搜集信息,充分全面地了解用户需求,然后由生产中心研发部门编制项目建议书和可行性研究报告,经过内部评审后向用户提交投标书或者参与竞争性谈判,期间市场营销部门和技术研发部门紧密配合,向用户展示公司良好的形象、技术水平和项目建设能力等,最后经过用户的评标和开标过程或者竞争性谈判后取得项目,签订工程合同。2、经销模式：是指公司为扩大销售,发展经销商销售产品的方式。这种销售模式一般是经销商与公司签订买卖协议,从公司直接买断优惠后的产品；交易结算方式是根据买卖协议约定时间将货款汇至公司指定的账号,汇款时间与比例为签订协议时支付定金 30%,收到货物时支付 65%,剩余 5%为质保金,质保期为 2 年；产品定价原则为根据公司产品的成本及各期间费用,加上适当比例的利润核定公司各型号产品的经销商价格。（四）研发模式 公司设有研发部负责公司的技术研发工作,公司董事长即为公司核心技术人员,直接主持研发部工作。公司依靠自身人脉关系,与中国空气动力研究与发展中心建立联系,通过技术交流与相互学习提升自身研发实力,公司的研发方向主要是真空排水系统嵌入式软件,是公司产品技术的关键核心部分。（五）盈利模式 公司利用多年来积累的污水真空处理工艺技术为客户承建污水处理工程,进而获得收入和利润。报告期内,公司的商业模式无重大变化。报告期后至报告披露日,公司的商业模式并无重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 具体变化情况说明：具体变化情况说明：-二、经营情况回顾二、经营情况回顾 （一）经营计划（一）经营计划 报告期内，公司的主营业务并未发生变化，公司业务继续表现出持续平稳的态势。实现营业收入2,381.03 万元，较上年同期上升 20.22%，净利润 243.16 万元，较上年同期上升 23.12%；期末总资产达到 3,540.22 万元，较上年同期上升 40.58%；归属于挂牌公司股东的净资产 1,909.83 万元，较上年同期增长 14.59%。1、主营业务保持稳定 公司自设立以来一直专注于真空收集排放系统项目的研发与市场推广。公司管理层按照年度经营计划，坚持以市场需求为导向，加大力度实施各项技术研发及市场开拓。公告编号：2018-008 12 2、核心技术继续保持领先 公司自成立以来，注重新技术、新工艺的研究开发，多年来持续进行研发投入，2016 年度、2017年度研发费用分别为 3,378,911.63 元、2,752,650.13 元，研发投入占营业收入的比例分别为 17.06%、11.56%，研发费用较去年有所下降。目前，公司已取得 18 项专利技术，拥有 8 大系列、7 类型成熟的自动控制技术，2010 年被认定为杭州市高新技术企业，2014 年被认定为浙江省软件企业。公司预计将在2018 年研发成功太阳能单体微型真空厕所和智能云健康真空马桶，预期相关产品推出后，具有强大的市场吸引力和发展潜力，公司配有先进的 OA、ERP、Solid Works、Sketch up、CAD/CAM/CAPP 设计系统，拥有自控实验中心、设备检测平台，通过了 ISO9001:2008 质量体系、ISO 14001:2004 环境管理体系和OHSAS 18001:2007 职业健康安全管理体系认证。3、税收优惠政策 2017 年 11 月 13 日，公司取得了浙江省科技技术厅、浙江省财政厅、浙江省国家税务局与浙江省地方税务局批准、证书编码为 GR201733000535 的高新技术企业证书。公司企业所得税享受税收优惠政策，按 15%的企业所得税税率执行。所得税税率的下降，减轻了企业的税收压力。（二）行业情况（二）行业情况 1、宏观环境：报告期内，随着“水十条”以及“十三五”等相关政策落地，有力促进了水处理行业的发展。公司处于上升行业周期，广阔的市场空间为市场的持续发展提供了巨大红利，水处理的大建设时代即将到来，爆发式增长将持续释放市场前景较为广阔。但是随着经济的快速发展，使水资源的污染加重，水污染对周围环境和各种微生物等都存在很大的危害，也威胁到了国民的“水安全”和人类健康。十八大期间，国家已将水环境保护作为生态文明建设的重要内容。2015 年 4 月 16 日，国务院印发水污染防治行动计划（“水十条”），“水十条”的催生是以改善水环境质量为出发点和落脚点，该计划提出到 2020 年全国水环境质量将得到阶段性改善。从“大环保”到“大生态”，从“末端治理”到“全流程防控水污染”的治水模式，水环境综合治理将成为未来的主旋律，这将带动污水处理设备的生产制造、环境咨询、环境技术、第三方运营服务等细分行业的发展，也为水环境保护企业提供了更大的市场和商机。2、行业发展：行业周期性方面，环保设备业是环保产业的重要子行业，环保产业的发展和壮大关键是靠环保设备业和环保服务业来支撑的。生产环保设备厂家按环保设备的应用类别分，环保设备包括废水处理设备、废弃物管理和循环利用设备、大气污染控制设备、噪声消除设备、监测仪器和备、科研和实验室设备等。“十二五”期间国家陆续出台了多项鼓励政策，国内进入地铁、城轨建设高峰期，轨道交通设备国产化日益受到重视，关于城市轨道交通设备国产化的实施意见（国办发199920 号）要求轨道车辆和机电设备的平均国产化率要确保不低于 70%；关于加强城市快速轨道交通建设管理的通知（国办发200381 号）对申报建设地铁和轻轨的城市基本条件做出明确要求，根据对“十三五”期间城轨（不含有轨电车）年均通车里程 900 公里，比 2015 年翻一倍的预测，估算 2016-2020 年城轨车辆年均需求量将达到 8,500 辆，较 2015 年上升约 130%。如果考虑未来 2 年新开工的城轨项目在 2020 年前开通，2020 年通车目标上调到 9,000 公里，测算未来 5 年年均新车采购量有望达到接近 1 万辆，较 2015年上升约 190%。因此，从供需角度来看，随着产业升级，行业内技术水平的提高，近年来地铁、城轨环保设备发展前景良好。3、市场竞争的现状：目前，在国际上同行业仅有两家专业公司生产该类产品，但其价格昂贵（400500 欧元套厕具），无国内城市居民生活区规模应用实例。公司针对中国国情，自主研制、开发了上述技术与系统。小试效果显著，应用情况良好，技术具有可行性和可靠性。在国内环保设备行业面临激烈的市场竞争，与国际先进水平之间的差距依然明显，其中环保设备细分中的真空排水设备为国内创新性技术产品，国内同行业厂商较少，整个行业主要竞争对手为：第一是山东华腾环保科技有限公司，该公司主要研发产品铁路真空集便器产品，与公司产品在细分市场有一定区别，且国企控股子公司流程复杂、灵活性差、效率低；第二是湖南真创环保科技有限公司，该公司是 公告编号：2018-008 13 一家从事民用、铁路、船舶及军用等多领域真空集便器产品的技术研发、制造型企业，其产品主要运用在高铁动车领域，未波及地铁行业。（三）财务分析（三）财务分析 1 1资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期末本期期末与上年期末金额变动比例金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 货币资金 1,743,957.41 4.93%674,635.49 2.68%158.50%应收账款 21,342,755.72 60.29%18,064,224.27 71.73%18.15%存货 9,488,629.03 26.80%2,673,434.68 10.62%254.92%长期股权投资-固定资产 1,143,273.94 3.23%1,002,162.33 3.98%14.08%在建工程-短期借款-长期借款-资产总计 35,402,185.64-25,183,241.29-40.58%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因 1.报告期内，货币资金较上年期末增加了 1,069,321.92 元,主要是报告期内，公司全年的营业收入较去年有所增加，回款也相应的增加，相应地反应了货币资金的增加。2.报告期内，应收账款较去年增加 3,278,531.45 元，主要因素是本期营业收入较去年增加4,003,904.69 元，随着销售规模的扩大应收账款有所扩大。虽然本期公司对 1 年以上的款项加强催收，回款较上年好转，但公司客户主要面向铁路局、铁路公司等大型国企或央企，由于国企结算制度严格，流程繁琐，付款审批流程较一般企业长，致使公司应收账款回收周期相比较长，导致应收账款比上年有所增长。3.报告期内，存货较上年期末增加了 254.92%，影响存货波动的主要因素包括：(1).生产成本较去年增加 7,853,619.98 元，增幅较大。主要原因是公司商品已发出但尚未验收部分的成本金额有 2,796,258.94 元，以及未验收部分支付劳务费增加了生产成本 4,680,000.00 元。(2).2017 年 11 月-12 月长沙轨道交通三、四号线销售合同总金额为 20,931,700.00 元，为了减轻 2018年的集中生产与供货压力，2017 年提前备货导致库存商品较去年增加 520,138.45 元。4.报告期内，资产总额较上年期末增加了 40.58%，主要是货币资金、应收账款、存货等流动资产合计额较上年增长 43.16%。2 2营业情况分析营业情况分析 （1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 营业收入 23,810,260.26-19,806,355.57-20.22%营业成本 15,381,054.92 64.60%10,901,665.92 55.04%41.09%公告编号：2018-008 14 毛利率 35.40%-44.96%-管理费用 4,903,776.34 20.60%5,854,373.44 29.56%-16.24%销售费用 3,235,009.10 13.59%2,546,757.95 12.86%27.02%财务费用 27,629.99 0.12%53,892.08 0.27%-48.73%营业利润 1,347,786.04 5.66%-14,204.54-0.07%9,588.42%营业外收入 1,500,000.00 6.30%2,527,530.83 12.76%-40.65%营业外支出 8,145.24 0.03%43,833.41 0.22%-81.42%净利润 2,431,573.55 10.21%1,974,993.75 9.97%23.12%项目重大变动原因项目重大变动原因：1.报告期内,营业收入较上年增加了 20.22%,主要是公司以用户需求为导向，在保持原有市场体系的同时开拓新板块，客户不断增加，销售额也不断扩大。2.报告期内，营业成本较上年增加了 41.09%，主要原因：（1）公司积极参加各项招标活动的投标，并在很多项目中中标，随着营业收入的增加，对应的营业成本也增加。（2）公司本期为了继续扩大经营规模，继续在部分地区采取了薄利多销的策略，导致公司平均销售价格较上期有一定程度上的降低。（3）随着钢铁、阀门等原材料的价格上涨，人工成本增加，营业成本相应的增长。3.报告期内，毛利润较上期下降 9.56%，主要原因是为了扩大市场占有率，公司在 2017 年湖北武汉地区部分项目采取先以较低价格打开市场，待市场占稳后再根据市场认同度重新调整定价策略，导致公司 2017 年签订的销售合同单价相比 2016 年销售合同单价显著下降。同时煤炭、钢、铁、铜等大宗原材料材料价格有所上涨，公司已经在 2017 年 4 月 27 日公告编号 2018-013关于 2017 年销售单价下降的风险提示性公告。4.报告期内，销售费用较上年增加 688,251.15 元，增长 27.02%，主要原因是在深耕真空排水行业市场的同时，加强市场拓展及推广力度，将环保公厕行业进行全国布局，销售规模增加、新增办事处及销售渠道，致使成本、差旅费及招待费相应增加；5.报告期内，财务费用较上年减少了 26,262.09 元。公司与中国建设银行签订借款协议，在授权额度内随借随还循环贷款，2016 年度公司累计借款 220 万元，2017 年度公司累计借款 155 万元，借款均在年度内发生，周期较短，期末无余额，2017 年度借款本金较上年有所减少，因此利息支出较上年减少了17,054.79 元。6.报告期内，营业利润较上年增加 1,361,990.58 元，主要系本期按照企业会计准则第 16 号-政府补助（2017 年修订）,将软件退税额 2,198,253.90 元，计入其他收益科目相应增加本期营业利润。7.报告期内，营业外收入比上年减少了 1,027,530.83 元，主要是本期因会计政策变更，将收到的与日常活动相关的退税收入 2,198,253.90 元从营业外收入科目转至其他收益科目列示。8.报告期内，营业外支出较上年减少 35,688.17 元，降低 81.42%，主要是因为上期发生坏账核销43,500.00 元。9.本期净利润较上年增加 456,579.80，公司本年销售规模虽有所扩大，但销售单价较去年有所下降，且因产品原材料价格的上涨、人力成本的上涨，本期公司毛利率有所下滑。但本期期间费用的支出控制较好，三项期间费用合计较去年减少 288,608.04 元，并且本期公司收到江干区经济工作会议奖励资金 150 万元，这些对净利润的增长有一定正面影响。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 主营业务收入 22,722,503.61 19,425,954.64 16.97%公告编号：2018-008 15 其他业务收入 1,087,756.65 380,400.93 185.95%主营业务成本 15,230,193.92 10,866,787.62 40.15%其他业务成本 150,861.00 34,878.30 332.54%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%真空排污系统 22,722,503.61 95.43%19,425,954.64 98.08%日常维修保养服务 1,087,756.65 4.57%380,400.93 1.92%按区域分类分析按区域分类分析：不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：1.我公司在 2017 年 5 月获得半真空排水系统发明专利证书，真空排水系统产品的质量、性能不断得到业内认可，且与中体、中建等国企建立了长期稳定合作的关系，随着城市轨道交通的高速增长，2017 年承接的工程项目增多，产品销量不断提升，主要产品营业收入比去年增加了 16.97%，收入实现稳定增长；2.伴随主要产品营业收入的历年增长，以及公司注重产品维修保养服务的理念，提供的产品服务不断受到主要客户的认可，使得维修服务收入比去年增加了 185.95%；综上已述原因导致了收入构成发生了变动。（3）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 中国电建集团郑州泵业有限公司 4,384,341.37 18.41%否 2 中国建筑股份有限公司 3,227,350.43 13.55%否 3 千峡湖旅游开发建设有限公司 1,094,017.09 4.59%否 4 长沙盛邦房地产开发有限公司 1,018,376.08 4.28%否 5 中铁十一局集团第六工程有限公司 902,849.56 3.79%否 合计合计 10,626,934.53 44.62%-（4）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 杭州品乐劳务派遣服务有限公司 9,280,000.00 45.60%否 2 浙江威隆机械科技有限公司 2,881,196.70 14.16%否 3 杭州晶齐劳务服务有限公司 1,500,000.00 7.37%否 4 杭州中工物资有限公司 1,014,671.54 4.99%否 5 博山凯源工业泵制造有限公司 781,760.70 3.84%否 合计合计 15,457,628.94 75.96%-3 3现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-5,142,275.54-1,861,104.99-176.30%投资活动产生的现金流量净额