872029_2017_吉祥股份_2017年年度报告_2018-04-24.pdf

1 2017 年度报告 吉祥股份 NEEQ:872029 深圳市吉祥世家科技股份有限公司 2 公司年度大事记公司年度大事记 公司股票公开转让申请经全股转公司同意，于 2017 年 08 月 15 日在股转系统公开转让。被深圳市私营企业协会评为“2016-2017 年度深圳市红旗文明诚信企业”被深圳市市场监督理局评为“2016 年度广东省守合同重信用企业”在深圳市公安局警务保障部举办的深圳经济特区警务辅助人员服装标识设计方案大赛获得“优级秀设计方案奖”3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2222 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2424 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2626 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及董事、监事、高级管理人员及员工情况员工情况 .2727 第九节第九节 行业信息行业信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3030 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3939 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、吉祥世家 指 深圳市吉祥世家科技股份有限公司 吉祥世家股份、股份公司 指 深圳市吉祥世家科技股份有限公司 有限公司 指 深圳市吉祥世家科技有限公司 股东会、股东大会 指 深圳市吉祥世家科技股份有限公司股东大会 董事会 指 深圳市吉祥世家科技股份有限公司董事会 监事会 指 深圳市吉祥世家科技股份有限公司监事会 公司高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务负责人及公司确定的其他高级管理人员 公司章程 指 深圳市吉祥世家科技股份有限公司章程 报告期 指 2017 年 1 月 1 日-2017 年 12 月 31 日 报告期期末 指 2017 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 新时代证券、主办券商 指 新时代证券股份有限公司 会计师事务所 指 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）天元、律师事务所 指 北京市天元（深圳）律师事务所 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 公司法 指 中华人民共和国公司法 指 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人李瑞平、主管会计工作负责人范华平及会计机构负责人（会计主管人员）范华平保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中兴财光华会计师事务所(特殊普通合伙)会计师事务所对公司出具了标准无保留意见（审计意见类型）审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 实际控制人不当控制的风险 报告期内，公司股东李瑞平直接或间接合计持有公司 73.04%的股份，其中：李瑞平直接持有公司股份 235.00 万股，占公司总股本的比例为 47.00%，其于 2017 年 12 月 31 日去世的妻子周小倩女士持有公司股份 125.00 万股，占公司总股本的比例为 25.00%；同时，李瑞平是本公司机构股东吉祥投资的执行事务合伙人，持有吉祥投资 3.714285%的出资份额，而吉祥投资持有公司 28.00%的股份，从而李瑞平通过吉祥投资间接持有公司 1.04%的股份。同时，李瑞平在公司担任董事长，公司担任法定代表人，在公司经营决策、人事、财务管理上均可施予重大影响。若李瑞平、利用实际控制人的特殊地位，通过行使表决权或其他方式对公司的经营决策、利润分配、对外投资等进行控制，可能对公司及其他股东的权益产生不利影响。客户集中度较高的风险 2017 年度和 2016 年度，公司对前五大客户的销售金额分别占6 其同期营业收入的 51.92%和 60.81%，尽管公司的前五大客户集中度呈现下降的趋势，但公司客户集中度仍然相对较高。报告期内公司对前五大客户销售占比相对较高主要原因系公司主要业务为大中型企事业单位定制职业装，单笔订单金额较大。虽然公司与绝大部分客户保持着良好的合作关系，但若客户由于行业发展、经营战略，亦或者其他原因终止与公司的合作，同时公司又无法持续开发新的客户，这将会影响公司未来的经营业绩 委托加工模式的风险 报告期内公司产品的生产以委托加工的方式进行，公司未来仍将继续保持委托加工的生产模式，随着产品销售规模的不断增长，公司产品的委托加工数量会不断提高。若委托加工供应商无法满足公司快速发展的需求，则可能导致产品供应的延迟或产品质量的下降，从而对本公司的经营业绩产生不利影响 公司治理不完善的风险 股份公司设立前，公司的法人治理结构不完善，如股东会议通知多以口头或电话形式且未保存会议记录，有限公司阶段未设立董事会和监事会，公司治理存在一定的欠缺。股份公司设立后，根据公司章程，公司设立了股东大会、董事会、监事会，并结合自身业务特点和内部控制要求设置内部机构。但由于股份公司成立时间较短，公司现行治理结构和内部控制体系仍有待提高，随着公司未来的发展，经营规模不断扩大，人员不断增加，对公司治理将会提出更高的要求。因此，公司未来经营中可能存在因内部管理不适应发展需要而影响公司持续、稳定、健康发展的风险。市场竞争风险 服装行业是市场化程度较高、竞争较为激烈的行业。竞争已从价格、广告宣 传的竞争逐渐转为包括品牌、设计、渠道、商业模式等全方位的竞争。并且，随着国际品牌不断进入国内市场，竞争将更加激烈。目前，服装行业上市公司较多，这些上市公司已依托资本市场筹集资金扩大了生产规模，从正装品牌过渡到职业装的生产与经营较为容易，存在潜在的市场竞争。如果7 公司不能继续保持和提升在产品研发设计、品牌建设等方面的市场竞争力，将面临产品销量减少、盈利水平下降的风险 原材料及加工价格波动的风险 公司服装销售业务成本主要由原材料及加工费构成，因此若公司产品所需的 原材料及加工价格波动幅度较大，将会对公司的盈利能力产生较大的影响。2017 年度、2016 年度和 2015 年度，公司对前五大供应商的采购金额分别占其同期采购总额的31.09%、41.45%和 67.34%，供应商集中度较高，虽然公司目前与主要供应商保持了良好的合作关系，若由于原材料价格波动、供应商业务转型，亦或者其他因素，终止与公司的合作关系，同时公司又短期内无法开发新的供应商，则公司将面临采购风险。租赁房产权属瑕疵的风险 公司租赁的房产存在出租方无法提供房屋产权证明的风险，若出租方对该等租赁房屋并不拥有产权，公司存在被要求搬离该等租赁房屋的风险。尽管公司业务性质不涉及生产、加工、制造等环节，所租赁的房屋也主要用作办公、仓库和宿舍等用途，同时公司所属区域位于广东省深圳市龙岗区，周边可替代性办公场所较多，存在较强的可替代性，并且实际控制人已出具承诺表示愿意承担与租赁房产权属瑕疵有关的风险，但仍不排除将来因房屋权属纠纷对公司经营管理造成不利影响的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 深圳市吉祥世家科技股份有限公司 英文名称及缩写 Shenzhen Jixiangshijia technology co.,LTD 证券简称 吉祥股份 证券代码 872029 法定代表人 李瑞平 办公地址 深圳市龙岗区南湾街道丹竹头社区宝雅路 23 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 范华平 职务 董事会秘书 电话 0755-84035588 传真 0755-89703185 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 深圳市龙岗区南湾街道丹竹头社区宝雅路 23 号（518113）公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 深圳市吉祥世家科技股份有限公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2011 年 09 月 06 日 挂牌时间 2017 年 8 月 15 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业-C18 纺织服装、服饰业-C1810 机织服装制造 主要产品与服务项目 职业装的研发、设计及销售 普通股股票转让方式 2018 年 1 月 15 日已经改成集合竞价 普通股总股本（股）5,000,000 优先股总股本（股）-做市商数量-控股股东 李瑞平 实际控制人 李瑞平 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 9 统一社会信用代码 91440300562750196A 否 注册地址 深圳市龙岗区南湾街道丹竹头社区宝雅路 23 号 是 注册资本 5,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 新时代证券 主办券商办公地址 北京市海淀区北三环西路 99 号院 1 号楼 15 层 1501 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 许少斌、张顺和 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 2 号 22 层 A24 因公司战略发展的需要，经与中审亚太会计师事务所（特殊普通合伙）协商达成一致，其不再担任公司的审计机构，另聘请中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）担任公司 2017 年度的审计机构。该事项 已经公司第一届董事会 2017 年第六次会议和 2018 年第一次临时股东大会审议通过。六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 28,760,051.94 24,900,149.24 15.50%毛利率%32.40%33.25%-归属于挂牌公司股东的净利润-2,259,076.87 2,709,241.66-183.38%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-2,319,570.71 2,715,165.85-185.43%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-32.36%49.10%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-33.23%49.18%-基本每股收益-0.45 0.70 -164.28%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 14,964,055.20 13,091,242.42 14.31%负债总计 9,113,428.87 4,981,539.22 82.94%归属于挂牌公司股东的净资产 5,850,626.33 8,109,703.20-27.86%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.17 1.62-27.78%资产负债率%（母公司）60.90%38.05%-资产负债率%（合并）60.90%38.05%-流动比率 1.31 2.57-利息保障倍数 0 0-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-741,926.68-79,836.61-829.31%应收账款周转率 4.43 8.14-存货周转率 8.93 17.30-11 四、成成长情况长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%14.31%2,262.27%-营业收入增长率%15.50%2,201.30%-净利润增长率%-183.38%3559.86-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 5,000,000 5,000,000 0 计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 营业外收入和支出 60,493.84 非经常性损益合计非经常性损益合计 60,493.84 所得税影响数 0 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 60,493.84 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司立足于纺织服装、服饰业中成人服装细分行业，主要以设计、销售职业装、休闲运动服等服装来获得业务收入，通过使业务收入超过成本和费用支出而盈利。公司旗下管理珐琅图高端服装定制品牌，拥有先进的设计排板系统，管理层及核心技术人员具有多年的服装设计、加工经验。公司产品销售主要采用直销方式经营，主要面向物流速运、家居家具、房地产、机场管理、纺织服装、物业管理等企事业单位，为客户提供全方位的职业装、休闲运动服的定制服务。公司采用轻资产运营模式，将生产环节外包，根据与客户签订的订单要求进行服装产品的设计研发，制定设计稿完成样衣制作。公司服装产品能够兼顾穿着者的职业需求、舒适需求和潮流追求，通过不断的技术创新去开拓市场，不断追求卓越品质，公司积累了丰富的行业经验，并以灵活的经营方式及完善的售后服务赢得了良好的社会信誉.报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内,公司坚持以市场需求为导向，同时公司加强内部管理和成本控制，总结了新市场环境下的商业模式和运营规律，公司总体发展势头良好。报告期内，公司总资产 14,964,055.20 元，较 2016 年增长了 1,872,812.78 元；营业收入为 28,760,051.94 元，比上年同期增长 15.50%；本期应收账款和其他应收款较上年同期都有所增长；净利润较上年同期明显下降。2017 年由于国家对印染行业环保要求提高，造成很多原材料价格上涨较大,因人工工资上涨导致加工费也上涨较快，原先签订的合同无法调整价格，也造成项目的利润明显下降。今年，原材料价格趋稳，公司也根据目前的市场情况调整13 了销售报价，积极与客户沟通价格和成本，争得客户理解。我们将会加强与大客户的合作，加强与知名供应商的强强合作，通过规模化经营使企业各项指标向更好的方向发展，同时通过有效的管理手段降低管理成本，为企业和股东创造更多利润。(二二)行业情况行业情况 职业装产业的发展趋势 品牌化 服装行业是劳动密集型产业，行业的准入门槛不高，因此，职业装生产企业同样必须拥有核心竞争力。面对竞争日益激烈的行业发展，企业只有将市场细分并找准市场定位、把握自身专长切入市场建立品牌才能脱颖而出。国内部分职业装生产企业对品牌观念淡薄，使得我国职业装企业沦为其他国家品牌的加工厂，仅仅赚取微薄的加工费。随着我国劳动力成本的增加，东南亚地区服装加工业逐步取代我国，致使我国职业装产业危机重重。未来职业装生产企业应加强品牌创新，明晰品牌定位，提升品牌内涵，锤炼品牌价值主张，丰富品牌价值构成，提高行业文化转型的自主能力。聚焦市场需求和市场细分，进一步强化差异化定位，将品牌内涵嵌入消费者心智。完善品牌创新体系，运用信息技术手段，认真研究互联网时代消费需求新变化，全面整合核心资源，提升企业运营能力，积极探索跨界合作方式，以获得更大的市场话语权为目标，健全服务体系，完善盈利模式，提高企业运营效率，提升行业盈利水平，打造品质优良并极具行业创新能力和国际化运作能力的品牌群体。定制化 近年来，服装行业为适应市场发展不断变化，行业内出现许多人性化、高端化的服务，其中高端定制成为众多职业装生产企业竞相争夺的市场。在个性定制的过程中，职业装的风格将实现多元丰富。同时，个性化的定制服务对服装设计的专业水平提出了更高要求。未来职业装领域将不断加强服装设计师、打版师、面料设计师、色彩搭配师等职业教育和培训，同时依托行业创新服务平台、产业技术研发创新联盟、高校和科研院所等研发资源，进一步完善企业新产品自主研发体系，加强原创设计，推动供应链融合，完善服装行业设计创意系统。国际化 在全球化进程加快和国际竞争格局不断调整的背景下，巩固中国职业装市场现有国际产业分工14 地位的同时，根本转变低成本、低附加值的粗放发展方式，重新确立中国职业装业在国际产业分工中的新定位，全面提升中国职业装业的全球竞争力。未来，国家在职业装行业的支持方向上，将引导更多有实力的企业走出去，推进国际产能合作，在劳动力资源丰富、生产成本较低、靠近目标市场的国家投资服装项目，建设职业装产业园区，合理进行国际化产业布局，打造优质的国际化供应链条。信息化 未来，职业装行业将以信息技术为依托，推动产业链条联动发展，支持有条件的地区和企业加快产业链集成创新步伐，加强公共服务平台建设，提高产品创新、科技应用、质量检测、电商发展、人才培育等方面的服务能力和服务水平。加速职业装行业工业化与信息化的深度融合和综合应用，推动整体制造水平的提升。加快柔性供应链管理系统和智能仓储物流配送系统建设，加强职业装技术及管理系统的二次开发和集成应用，提高系统功能与企业业务流程再造的适应度，实现各管理系统的无缝连接，推进大数据、“互联网+”等技术应用，提高经营决策智能化水平，大力推广大规模定制技术及其制造模式，推动职业装制造向服务化转型升级。利用互联网、大数据、3D 打印、3D 虚拟试穿，推进服装、家纺设计数字化。广泛应用互联网技术，引导服装、家纺、针织企业由大规模标准化生产向柔性化、个性化定制转变，由产品为中心的传统制造模式向消费者为中心的服务型制造模式转变。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 1,467,081.42 9.80%4,721,124.45 36.06-68.93%应收账款 7,179,522.83 47.78%5,796,506.30 44.28%23.86%存货 2,430,575.30 16.24%1,921,564.96 14.68%26.49%长期股权投资-固定资产 493,834.27 3.30%44,542.32 0.34%1,008.69%在建工程-短期借款-长期借款-长期待摊费用 1,790,544.7 11.97%-应付帐款 8,180,206.12 54.67%2,489,389.21 19.02%228.60%资产总计 14,964,055.20-13,091,242.42-14.31%15 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1.货币资金余额 2017 年末较 2016 年末减少 68.93%，主要是费用支出增加所致；例如：2017 年增加了新厂房装修支出 200 万，挂牌答谢宴 60 万，厂房租金支出增加 30 万，而应收帐款余额 2017年末较 2016 年末增加 23.86%；2.应收帐款余额 2017 年末较 2016 年末增加 23.86%，主要是收入的增加，应收款回款不及时所致；另服装行业是一个季节性比较强的行业，本期的销售收入在 12 月份的比重较大，且客户基本的付款模式都是在月结 30 天以上的。3.存货余额 2017 年末较 2016 年末增加 26.49%，公司客户发生变化，有部份客户交货时间短，为满足客户需要，公司做了库存，公司前 5 大客户均为长期合作客户，公司为更好的服务好客户，准备了 150 万左右的存货及原材料。4.长期待摊费用余额增加，2017 年公司搬迁到新地址，装修而产生的费用 200 万；5.应付帐款余额增加，公司业务量增加，而年底应收回款不及时，导致年底应付款支付不及时。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 28,760,051.94-24,900,149.24-15.50%营业成本 19,443,015.32 67.60%16,620,397.89 66.75%16.98%毛利率%32.40%-33.25%-管理费用 8,685,392.82 30.20%3,580,568.88 14.38%142.57%销售费用 1,423,333.73 4.95%670,132.32 2.69%112.40%财务费用-12,686.85-0.04%-4,054.20-0.02%-212.93%营业利润-2,903,414.13-10.10%3,679,461.87 14.78%-178.91%营业外收入 121,324.91 0.42%1,759.24 0.01%6,796.44%营业外支出 60,831.07 0.21%7,683.43 0.03%691.72%净利润-2,259,076.87-7.85%2,709,241.66 10.88%-183.38%项目重大变动原因项目重大变动原因：1.管理费用:2017 年管理费用是 8，685,392.82 元,同比增长 142.57%,主要原因:a.2017 年进行了地址搬迁而产生了装修费用摊销,且租金上涨;b.2017 年公司挂牌进行庆功及路演,c.各大中介机构费用的摊销.16 2.销售费用:2017 年销售费用 1,423,333.73 元,同比增长 112.40%,主要原因:a.2017 年加大了销售人员的团队,从而增加工资支出，b.销售区域由原来的珠三角括大到全国市场。3.营业外收入及营业外收支出的增加,主要原因是由于 2017 加大了品质的监管，同时新的客户对品质要求不同，而产生了一系列的品质扣款。4.财务费用：2017 年财务费用-12，686.85 元，公司财务在公司董事会的授权下，对公司货币资金作了一些短期的可控借贷，从而产生了借款利息，而降底了财务费用。5.营业利润:报告期营业利润为-2,903,414.13元,2016年度为3,679,461.87元,下降了178.91%,主要原因是,本期管理费用及销售费用的较大增加,且根据企业会计准则及公司相关会计政策，基于谨慎性原则，公司对客户深圳市金立通信设备有限公司的应收账款和其他应收款分别计提减值准备1,804,089.21 元和 50,000.00 元。6.净利润：报告期营业利润为-2,903,414.13 元,上期为 3,679,461.87 元,下降了 178.91%，但由于营业外收支及所得税的影响，使报告期的净利润为-2,259,076.87 元,稍高于报告期营业利润644,337.26 元,2016 年度净利润为 2,709,241.66 元,下降了 183.38%。主要原因同营业利润下降的原因。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 28,760,051.94 24,900,149.24 15.50%其他业务收入 0 0-主营业务成本 19,443,015.32 16,620,397.89 16.98%其他业务成本 0 0-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%职业装 28,760,051.94 100%24,900,149.24 100%其它-按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%国内 28,760,051.94 100%24,900,149.24 100%国外-17 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内收入构成未发生重大变动 (3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 深圳市机场股份有限公司 4,386,368.12 15.25%否 2 东莞慕思寝室用品有限公司 3,770,501.15 13.11%否 3 欧派家居集团股份有限公司 3,135,809.27 10.09%否 4 跨越速运集团有限公司 2,047,042.74 7.12%否 5 广州恒大材料设备有限公司 1,827,625.68 6.35%否 合计合计 15,167,346.96 51.92%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 深圳市富华服装有限公司 4,020,895.37 21.79%否 2 深圳市新正源纺织品有限公司 1,217,536.97 6.60%否 3 海丰县时流服装有限公司 1,194,524.27 6.47%否 4 沼兴市柯桥粤茂纺织品有限公司 1,112,162.96 6.03%否 5 深圳市华伟服装有限公司 1,106,568.12 6.00%否 合计合计 8,651,687.69 46.89%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-741,926.68-79,836.61-829.31%投资活动产生的现金流量净额-2,512,116.35-219,744.29 1,043.20%筹资活动产生的现金流量净额 4,950,000.00 现金流量分析现金流量分析：1.经营活动产生的现金流量净额较上年减少 662,090.07 元，主要原因是销售商品提供劳务回款增加了 518 万；购买商品、接受劳务支出减少了 118 万；因销售增加，支付税费较去年增加 103 万元,支付给职工以及为职工支付的现金增加了 205 万，支付其他与经营活动有关的现金增加了 560 万.2.投资活动产生的现金流量额较上年增加了 2,292,372.06 元,主要原因是本期搬迁公司地址,重新装修共支付 200 万元,加大生产力度,购入了一批设备 51 万元.3.筹资活动产生的现金流量净额较去年减少了 49,50,000.00 元,原因本年度公司未进行筹资活动.18(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司诚信经营、照章纳税，认真做好对社会有益的工作，尽全力做到对社会负责、对公司全体股东和每一位员工负责。公司将社会责任意识融入到发展实践中，积极承担社会责任，支持地区经济发展和社会共享企业发展成果。三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务等完全独立，保持有良好的独立自主经营的能力；会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；经营管理层、核心业务人员队伍稳定；公司和全体员工没有发生违法、违规行为；公司拥有自己的商业模式，不存在法律法规或公司章程规定终止营业或丧失持续经营能力的情况。报告期内公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否 19 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1.实际控制人不当控制的风险 报告期内，公司股东李瑞平直接或间接合计持有公司 73.04%的股份，其中：李瑞平直接持有公司股份 235.00 万股，占公司总股本的比例为 47.00%，其于 2017 年 12 月 31 日去世妻子周小倩直接持有公司股份 125.00 万股，占公司总股本的比例为 25.00%；同时，李瑞平是本公司机构股东吉祥投资的执行事务合伙人，持有吉祥投资 3.714285%的出资份额，而吉祥投资持有公司 28.00%的股份，从而李瑞平通过吉祥投资间接持有公司 1.04%的股份。同时，李瑞平在公司担任董事长，公司担任法定代表人，在公司经营决策、人事、财务管理上均可施予重大影响。若李瑞平、利用实际控制人的特殊地位，通过行使表决权或其他方式对公司的经营决策、利润分配、对外投资等进行控制，可能对公司及其他股东的权益产生不利影响 应对措施：公司控股股东将积极主动的接受更加广泛、严格的外部监督，实现公司股东的多元化、公众化，从而降低公司实际控制人控制的风险。2.客户集中度较高的风险 2017年度、2016年度和2015年度，公司对前五大客户的销售金额分别占其同期营业收入的51.92%、60.81%和 68.41%，尽管公司的前五大客户集中度呈现下降的趋势，但公司客户集中度仍然相对较高。报告期内公司对前五大客户销售占比相对较高主要原因系公司主要业务为大中型企事业单位定制职业装，单笔订单金额较大，而目前公司规模不大，客户数量尚不够多。虽然公司与绝大部分客户保持着良好的合作关系，但若客户由于行业发展、经营战略，亦或者其他原因终止与公司的合作，同时公司又无法持续开发新的客户，这将会影响公司未来的经营业绩。应对措施：第一，在维持与现有客户合作关系的前提下，公司将积极拓展新的客户群体和销售渠道，利用自身优质的客户资源来发挥口碑营销的作用；第二，公司正积极加大广告与宣传投入，未来公司将通过互联网、参加行业展览会等方式来实现客户资源的多样化和均衡化，努力降低公司对重大客户依赖的情况，增强公司的抗风险承受能力；第三，公司将加强设计队伍建设和设计经费的投入，设计出更多符合客户和市场需求的产品，公司未来在产品设计中将注重提升公司产品在市场竞争中的竞争力，扩大产品销售范围和对象以促进公司的进一步发展；第四，加大对注册商标、专利技术等无形资产的投入，重视公司品牌影响力建设，提升公司产品附加值和文化软实力，增强公司对客户的议价能力。3.委托加工模式的风险 20 报告期内公司产品的生产以委托加工的方式进行，公司未来仍将继续保持委托加工的生产模式，随着产品销售规模的不断增长，公司产品的委托加工数量会不断提高。若委托加工供应商无法满足公司快速发展的需求，则可能导致产品供应的延迟或产品质量的下降，从而对本公司的经营业绩产生不利影响。应对措施：公司将继续严格执行委托加工产品的质量控制措施，并保持与委托加工厂商良好的合作关系，以保证产品的质量，维护良好的品牌形象。公司将在成本可控的条件下，公司将不断开发新的委托加工单位，以防范委托加工数量的上升可能导致的交货延迟、质量下降的风险。4.公司治理不完善风险 股份公司设立前，公司的法人治理结构不完善，如股东会议通知多以口头或电话形式且未保存会议记录，有限公司阶段未设立董事会和监事会，公司治理存在一定的欠缺。股份公司设立后，根据 公司章程，公司设立了股东大会、董事会、监事会，并结合自身业务特点和内部控制要求设置内部机构。但由于股份公司成立时间较短，公司现行治理结构和内部控制体系仍有待提高，随着公司未来的发展，经营规模不断扩大，人员不断增加，对公司治理将会提出更高的要求。因此，公司未来经营中可能存在因内部管理不适应发展需要而影响公司持续、稳定、健康发展的风险。应对措施：公司将在未来实践中不断完善公司的治理结构和内部控制体系；同时也会不定期的组织员工，深入学习公司现行的治理结构和内部控制体系，逐步提高公司整体的规范化意识。5.市场竞争风险 服装行业是市场化程度较高、竞争较为激烈的行业。竞争已从价格、广告宣传的竞争逐渐转为包括品牌、设计、渠道、商业模式等全方位的竞争。并且，随着国际品牌不断进入国内市场，竞争将更加激烈。目前，服装行业上市公司较多，这些上市公司已依托资本市场筹集资金扩大了生产规模，从正装品牌过渡到职业装的生产与经营较为容易，存在潜在的市场竞争。如果公司不能继续保持和提升在产品研发设计、品牌建设等方面的市场竞争力，将面临产品销量减少、盈利水平下降的风险。应对措施：公司将进一步加强市场开拓力量，通过电商等各种措施拓展业务渠道，提高品牌影响力；提高设计与研发能力；进一步改善售前、售后服务体验；通过提供具有竞争力薪酬及其他激励措施，吸引和留住人才等措施，逐步增加客户数量、收入规模及盈利能力。6.租赁房产权属瑕疵的风险 截至本公开转让说明书签署日，公司租赁的房产存在出租方无法提供房屋产权证明的风险，若出租方对该等租赁房屋并不拥有产权，公司存在被要求搬离该等租赁房屋的风险。尽管公司业务性质不涉及生产、加工、制造等环节，所租赁的房屋也主要用作办公、仓库和宿舍等用途，同时公司所属区21 域位于广东省深圳市龙岗区，周边可替代性办公场所较多，存在较强的可替代性，并且实际控制人已出具承诺表示愿意承担与租赁房产权属瑕疵有关的风险，但仍不排除将来因房屋权属纠纷对公司经营管理造成不利影响的风险。应对措施：公司若因所租赁的房产权属问题发生拆迁或搬迁行为，公司将积极协调并落实新办公场所和新仓库搬迁等相关事项，不会对公司的经营活动造成影响；公司实际控制人李瑞平已作出公司因租赁房产权属瑕疵导致公司产生任何损失的书面赔偿承诺，公司不会因此而遭受经济损失。7.原材料及加工费价格波动风险 公司服装销售业务成本主要由原材料及加工费构成，因此若公司产品所需的 原材料及加工价格波动幅度较大，将会对公司的盈利能力产生较大的影响。2017 年、2016 年度和 2015 年度，公司对前五大供应商的采购金额分别占其同期采购总额的 46.89%、41.45%和 67.34%，供应商集中度较高，虽然公司目前与主要供应商保持了良好的合作关系，若由于原材料价格波动、供应商业务转型，亦或者其他因素，终止与公司的合作关系，同时公司又短期内无法开发新的供应商，则公司将面临采购风险。应对措施：第一，维护好与现有供应商的的合作关系，积极拓展合作渠道，减少原材料供应商和外协加工商集中的风险；第二，进一步优化产品设计方案，提升原材料利用率和加工效率；第三，提升公司品牌知名度，提升研发、设计和销售等环节的附加值。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 无 22 第五节第五节 重要事项重要事项 一、一、重重要要事事项项索引索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 五.二.(一)是否存在对外担保事项 是 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性关联交易事项