872179_2017_爱福股份_2017年年度报告_2018-04-25.pdf

公告编号：2018-015 爱福股份 NEEQ:872179 昆山爱福机械仪表股份有限公司 年度报告 2017 公告编号：2018-015 公 司 年 度 大 事 记 爱福股份于 2017 年 9 月 19 日成功在全国中小企业股份转让系统挂牌,股票代码 872179 公告编号：2018-015 3 目 录 第一节 声明与提示.5 第二节 公司概况.8 第三节 会计数据和财务指标摘要.10 第四节 管理层讨论与分析.12 第五节 重要事项.20 第六节 股本变动及股东情况.23 第七节 融资及利润分配情况.25 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.27 第九节 行业信息.29 第十节 公司治理及内部控制.30 第十一节 财务报告.35 公告编号：2018-015 4 释义 释义项目释义项目 释义释义 爱福股份、股份公司、本公司、我公司、公司 指 昆山爱福机械仪表股份有限公司 报告期 指 2017 年 1 月 1 日到 12 月 31 日 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 主办券商 指 东吴证券股份有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则(试行)公司章程 指 昆山爱福机械仪表股份有限公司章程 股东大会 指 昆山爱福机械仪表股份有限公司股东大会 董事会 指 昆山爱福机械仪表股份有限公司董事会 监事会 指 昆山爱福机械仪表股份有限公司监事会“三会”指 公司股东大会、董事会和监事会的统称 公告编号：2018-015 5 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人范卫列、主管会计工作负责人郝桂春及会计机构负责人(会计主管人员)郝桂春保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。山东和信会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是与否是与否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 高新技术企业税收优惠政策变动风险 公司于 2014 年获得高新技术企业证书,2014 年至 2016 年按15%的税率缴纳企业所得税。2017 年公司未取得高新技术企业证书,按 25%缴纳企业所得税,公司无法继续享受税收优惠政策。因此,公司存在因税收优惠政策变动而对未来营业业绩造成不利影响的风险。应对措施:公司十分注重科研投入,现拥有专利 19 项,正在申请并已获受理专利 4 项,未来研发投入金额将持续增加,科研人才力量亦将不断充实,后续将积极申请高新技术企业资质。市场汇率波动影响 公司的主营业收入和客户均在境外,公司销售合同均以美元等外币定价及结算,人民币对外币汇率的波动,将会影响公司以人民币折算的产品价格,从而影响公司的经营业绩。此外,若未来人民币对美元的汇率大幅波动,也会影响公司产品在国际市场的竞争力。因此,随着海外销售业务规模的增长,如果汇率波动较大,可能会对公司的经营业绩产生一定的影响。应对措施:公司将及时了解客户需求的变化,在对产品定价时更 公告编号：2018-015 6 多地考虑汇率变动的因素,争取产品的定价可以及时根据汇率变化作出适当调整。同时,公司将不断的扩大展会、网络等多渠道销售推广模式,提高国内市场的销售额和销售占比,从而减少汇率波动对公司带来的风险。实际控制人控制不当的风险 尽管在股份公司成立后,公司股东、董事、监事承诺将规范公司治理,在股东大会、董事会、监事会决策过程中严格执行关联方回避制度,提高内部控制制度的有效性,但公司实际控制人范卫列持有公司超过 51%的股份,能对公司的发展战略、人事安排、生产经营、财务等决策形成有效控制。若公司实际控制人范卫列利用其对公司的实际控制权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制,可能损害公司和少数权益股东的利益。应对措施:公司将不断完善公司治理结构和内部控制制度,从而加强对公司实际控制人行为的限制;公司实际控制人亦出具了关于避免同业竞争的承诺函和关于规范和减少关联交易的承诺函等声明与承诺,主动避免对公司和其他股东利益造成不利影响。公司治理风险 股份公司设立前,公司的法人治理结构不够规范,内部控制制度不够健全,规范治理意识相对薄弱,存在书面决议保存不完整的情形。随着公司经营规模不断扩大,业务范围逐渐扩展,内部员工日益增多,将会对公司治理提出更高的要求。公司未来经营实践中存在内部管理不适应发展需要造成的影响公司持续、稳 定、健康发展的风险。应对措施:股份公司设立后,公司逐步建立健全了法人治理结构,制定了适应企业发展的内部控制体系。由于股份公司成立时间较短,各项管理控制制度的实施与执行需要经过长期生产经营实践活动的考验,公司治理结构和内部控制体系方可逐步完善。公司已经在各方中介机构的辅导下逐步完善公司治理所需要的各项规章制度,并严格执行相关制度,积极发挥三会在公司治理中的作用。资产负债率较高的风险 截至 2017 年 12 月 31 日,公司资产负债率为 69.38%,资产负债率水平较高,存在短期偿债风险。应对措施:积极开拓融资新渠道,通过在资本市场的积极运作更多以股权的形式获得融资,降低企业整体负债水平。原材料价格波动风险 公司的主要原材料包括铜制品配件、铝制品配件及铁制品配件等,受到市场价格波动的影响,原材料的价格存在不确定性,而原材料价格的波动对公司的生产成本有较大的影响。如果未来原材料价格大幅波动,将对公司的经营业绩产生不利影响。如果原材料价格出现持续上升的情形,公司有可能面临锁具和压力表不能及时供应、采购成本上升的局面,从而对公司正常生产经营活动产生一定的影响。应对措施:为应对该风险公司在后续经营过程中将积极开拓新供货厂商,保证原材料采购渠道充足。同时,积极加强与现有供应商的合作,签署价格波动较为稳定的长期供货协议。前五大客户集中的风险 2017 年公司对前五大客户的销售收入合计占销售总额的比例分别为 66.18%,对前五大客户的收入比重较高。如果主要大客 公告编号：2018-015 7 户流失,将会对公司的生产经营产生不利影响,进而可能导致公司业绩下滑。应对措施:公司近年来着力开拓国内市场,公司有向智能 APP 锁方向发展的规划,目前智能 APP 锁在国内市场的潜在前景巨大,有望能够挖掘智能 APP 锁方面的潜在需求,拓展新客户。在未来的市场开拓中,公司将继续发挥资源及经验优势,通过更为优质的产品和服务,逐步培育新的营销网络,开拓市场份额,优化客户结构,降低可能产生的大客户依赖的风险。出口退税风险 本公司外销产品按规定执行国家有关出口退税的“免抵退”政策,因此国家出口退税政策对公司经营业绩具有较大影响。如果国家出口退税政策出现变化,公司不能采取有效应对措施,公司将面临经营业绩下降的风险。应对措施:公司通过推出较高毛利率的新产品以及对现有产品制造工艺改进提升竞争力的办法,降低出口退税政策变化对公司出口产品价格竞争优势的削弱。汇率波动风险 报告期内,公司外销收入占主营业务收入的比重为 100.00%,货物结算以美元为主,汇率变动将给企业带来一定程度的汇兑风险。自人民币汇率改革以来,对美元升值幅度较大,而公司外销业务应收款往往滞后,需要承担汇差带来的损失。近期汇率市场人民币对美元贬值,行业一定程度受益。汇率波动给公司业绩带来不确定性,如果汇率向不利于公司一方波动,将对公司的业绩造成一定影响。此外,若人民币对美元的汇率大幅波动,也会影响公司产品在国际市场的竞争力。应对措施:维持与重要客户长期稳定的合作关系,通过不断提高产品质量,为企业争取更大的利润空间,减少汇率波动带来的经营 风险;同时,随着公司外销收入不断增加,公司将积极学习和研究 利用其它专业金融工具进行风险管理,如外汇理财产品等进一步降低汇率波动的风险。加工成本增高风险 报告期内,由于环保要求较高因素,产品加工环节如电镀程序供应减少,成本增高,导致产品生产成本上升,影响企业毛利率及利润率。应对措施:公司在更多地区开发新的加工供应商,增加供应,同时做好质量把控,以减少从加工地区运输回途过程中的质量影响。本期重大风险是否发生重大变化：是 公告编号：2018-015 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、基本信息 公司中文全称 昆山爱福机械仪表股份有限公司 英文名称及缩写 ALF MACHINERY&INSTRUMENT(KUNSHAN)CO.,LTD 证券简称 爱福股份 证券代码 872179 法定代表人 范卫列 办公地址 昆山市花桥镇逢星路 599 号 二、联系方式 董事会秘书或信息披露事务管理人 范荷娜 职务 董事会秘书 电话 051286179826 传真 051286179825 电子邮箱 公司网址 www.alf- 联系地址及邮政编码 江苏省昆山市花桥镇逢星路 599 号,215332 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 江苏省昆山市花桥镇逢星路 599 号 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006 年 12 月 13 日 挂牌时间 2017 年 9 月 19 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C33 金属制品业 主要产品与服务项目 门锁和压力表产品 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）30,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 范卫列 实际控制人 范卫列 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91320583796111856Y 否 注册地址 昆山市花桥镇逢星路 599 号 否 注册资本 30,000,000.00 否 公告编号：2018-015 9 注册资本与总股本一致 五、中介机构 主办券商 东吴证券 主办券商办公地址 苏州市星阳街 5 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 山东和信会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 符美均,贾豫太 会计师事务所办公地址 上海金桥路 1398 号 1301 室 六、报告期后更新情况 不适用 公告编号：2018-015 10 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 90,616,961.45 96,372,997.15-5.97%毛利率%22%24%-归属于挂牌公司股东的净利润 5,689,300.12 8,797,147.53-35.33%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 3,654,225.36 9,100,097.72-59.84%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）16.48%18.60%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）10.58%19.25%-基本每股收益 0.19 0.19-二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 122,046,581.61 124,304,743.09-1.82%负债总计 84,673,369.88 92,620,831.48-8.58%归属于挂牌公司股东的净资产 37,373,211.73 31,683,911.61 17.96%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.25 1.06 17.96%资产负债率（母公司）69.38%74.51%-资产负债率（合并）69.38%74.51%-流动比率 94.48%85.52%-利息保障倍数 1.53 15.00-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 16,596,212.95 26,835,999.25-38.16%应收账款周转率 884.37%940.64%-存货周转率 474.94%352.12%-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-1.82%-4.24%-营业收入增长率%-5.97%13.76%-净利润增长率%-35.33%268.78%-五、股本情况 公告编号：2018-015 11 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 30,000,000 30,000,000 0.00%计入权益的优先股数量 0 0 0.00%计入负债的优先股数量 0 0 0.00%六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 1.非流动资产处置损益-143,600.00 3.计入当期损益的政府补助(与公司正常经营业务密切相关,符合国家政策规定,按照一定标准定额或定量 2,997,900.00 20.除上述各项之外的其他营业外收入和支出-140,866.98 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,713,433.02 所得税影响数 678,358.26 少数股东权益影响额（税后）0.00 非经常性非经常性损益净额损益净额 2,035,074.76 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 不适用 公告编号：2018-015 12 第四节 管理层讨论与分析 一、业务概要 商业模式商业模式（一）研发模式 公司在“技术创新、金融开道、质量领先、规模效益”发展战略的指导下，定位于锁具和压力表的研发、生产和销售。公司具有相对独立的研发部门,建立了科学的研发管理制度和规范化的产品开发流程。公司通过对市场的充分调研并结合客户需求，研发技术先进、质量优异的锁具、压力表产品，并形成了具有技术壁垒和品牌壁垒的产品研发和生产方案。2014 年，公司获得高新技术企业称号。目前，公司现已拥有专利 19 项，同时有 4 项专利正在申请中。为了更好地满足国内用户的需求，公司努力丰富公司产品线，同时公司根据市场需求情况积极进行新产品的研发，使公司成为国内领先的锁具与压力表行业综合性解决方案供应商，实现合作方双赢的目的。（二）采购模式 公司面向市场独立采购，与供应商签订采购合同。公司建立了一支具有专业原材料领域人才组成的采购团队专门服务于公司原材料的采购。公司的采购模式分为两种，一种是原材料等价值较大的按照订单采购，另一种是经常用到的辅料批量采购。公司采购的主要原材料分为锁具和压力表两类，锁具的主要原材料有锁舌、锁头、球执手，压力表的主要原材料包括压力表底壳、指针、机心，接头、标牌。公司所需材料均由资源部集中统一采购。公司运营多年，已同多家原材料供应商建立了良好的战略合作伙伴关系，并对物料质量标准及其他相关条款进行了严格而规范的约定。同时，公司在采购过程中建立了完善而严谨的质量检测程序，确保采购原材料、辅料的质量。公司的主要供应商均是所在行业内经营多年质量上乘、信誉良好的企业，合作供应商能够充分满足公司经营所需原材料的特定需求。为确保供应渠道畅通和质量可靠，公司要求保证有两家或者两家以上供应商作为后备供应商。同时，由于公司上游行业竞争充分且公司采购数额较大，公司在采购过程中具备一定的议价能力（三）生产模式 公司根据销售计划以销定产，将客户、销售部门的需求进行订单化，根据订单排单生产。由于原材料的种类和功能各不相同，不同订单不同货号在技术指标方面各不相同，公司针对该情况制定了完善的生产流程控制程序，建立了一套快速有效的客户订单处理流程。销售团队同客户签订订单后或自主订单生成，生产部根据订单要求的技术指标编制生产计划和采购计划；资源部采购原材料，安排原材料、辅料按期入库；生产车间负责生产和反馈异常；质检部门负责原材料、辅件的进厂检验、生产过程中的品质控制以及出货检验等全过程的产品品质管理。在生产过程中，公司生产部分外包，采取以销售订单定生产的方式委托加工，公司同委托加工工厂签署了委托制造协议，允许委托加工工厂按照公司研发设计的图纸进行生产加工，委托加工产品完工后由公司全部采购进行进一步加工并对外销售。公司对于委外加工部分产品进行巡检或全检，严把质量关，在验收后继续通过公司流水线生产加工到成品。委外加工阶段产品附加值低，有效降低了公司的人工成本和管理成本。（四）销售模式 公司的销售渠道主要为外销。外销主要基于 OEM 模式，即公司与海外品牌商或中间商进行洽谈，签订订单，明确产品数量、货号、价格、交货日期、支付方式等交易条款，公司根据订单内容组织生产并按期发货给上述品牌商或中间商，再由品牌商或中间商销售给零售商直至最终消费者 公告编号：2018-015 13 。在结算方法上，公司同新客户或者信用权限不高的客户进行结算时，要求客户必须使用信用证，来保证结算款的安全性；同知名大客户和老客户进行结算时，主要采用 T/T 电汇的结算方式。公司产品销售的主要营销方式有：1、参加国际或国内有广泛影响力的行业展会，向下游客户集中展示公司主 流产品和新产品，提高公司知名度；2、积极参与并赞助行业协会相关的技术研讨会、信息交流会，发表行业前 沿技术方面的专题演讲；3、利用 BOB 平台展示产品，寻找潜在客户。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾 （一）经营计划（一）经营计划 公司 2018 年的经营计划依旧是提升产品质量,控制生产成本,不断投入研发费用为核心经营思路。2017 年的行业大事件主要是国内原材料价格的上升以及外汇浮动,价格上涨及人民币兑美元汇率上升导致客户订单减少,公司营业收入下降。原材料价格上升导致生产成本上升,企业通过更严格的内控制度来节约经营成本,通过加强产品质量和增强员工培训来提高竞争力;人民币兑美元汇率的浮升也对企业接单和利润产生影响,经营的对策依旧是增强供应力度及提升质量来消化大环境的负面影响。同时企业依旧投入研发产品技术来维系可持续经营发展。（二）行业情况（二）行业情况 制造业同行业面临的原材料价格提升及出口企业面临的汇率浮动问题是共同的,企业的经营模式及供应环节情况基本不变。其中锁具行业加工步骤难度增加,成本提升;环保要求的提高造成供应加工链的减少,价格提升,增长乐产品生产周期,行业内企业着重于在其他方面减低成本和质量上提升自身竞争力。（三）财务分析（三）财务分析 1 1资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本期期期末期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 货币资金 34,557,198.96 28.31%26,186,242.621.07%31.97%公告编号：2018-015 14 4 应收账款 8,560,938.57 7.01%11,932,173.06 9.60%-28.25%存货 12,862,100.11 10.54%16,716,211.39 13.45%-23.06%长期股权投资 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%固定资产 15,859,106.63 12.99%16,525,959.89 13.29%-4.04%在建工程 0.00 0.00%0.00 0.00%-短期借款 38,000,000.00 31.14%44,500,000.00 35.80%-14.61%长期借款 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%资产总计 122,046,581.61-124,304,743.09-1.82%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因（1）、货币资金增加了 8,370,956.32 元，是由于公司外汇收入主要为美元，人民币兑美元的汇率没有达到公司的预期，美元没有及时结汇造成；（2）、应收账款减少了 3,371,234.49 元，是由于公司销售收入较去年下降了 6,472,395.89 元，及公司加大应收账款催款力度，使得应收账款发生减少。（3）、存货减少了 3,854,111.28 元，是由于 2017 年年度材料价格变动较大，公司采取了采购减小批量、增多批次的策略方法，有效减少了采购余量，降低存货。2 2营业情况分析营业情况分析 （1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年上年同期同期 本期与上年本期与上年同期同期金额变金额变动比例动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比比重重 营业收入 90,616,961.45-96,372,997.15-5.97%营业成本 70,239,759.63 77.51%73,371,086.80 76.13%-4.27%毛利率 22%-24%-管理费用 8,220,279.97 9.07%8,459,739.84 8.78%-2.83%销售费用 2,253,771.24 2.49%1,965,678.14 2.04%14.66%财务费用 2,953,566.38 3.26%646,769.53 0.67%356.66%营业利润 4,762,678.49 5.26%10,704,902.08 11.11%-55.51%营业外收入 3,003,515.72 3.31%194,330.55 0.20%1,445.57%营业外支出 290,082.70 0.32%550,742.54 0.57%-47.33%净利润 5,689,300.12 6.28%8,797,147.53 9.13%-35.33%项目重大变动原因项目重大变动原因：（1）、财务费用增长 357%，主要原因是美元兑人民币的汇率从年初到年底一致贬值使得公司汇兑损益较 2016 年增加了 2,613,013.51 元;（2）、营业利润下降了 56%，主要原因是：、财务费用增加了 2,899,973.58。、由于高新技 公告编号：2018-015 15 术企业资格过期没有延续，本年度所得税税率增加了 10%，所得税费用增加了 678,358.26 元、由于销售收入减少了 6,472,395.89 元，利润相应销售收入也减少。（3）、营业外收入增加了 2,809,185.17 元，增长了 1446%，原因是本年度收到政府新三板费用补贴，较2016 年增加了 2,800,000.00 元(4)、营业外支出减少了 260,659.84 元，下降了 47%，是由于 2016 年度公司进行了旧设备处理，产生了清理损失 444997.29 元，2017 年度则没有该项损失。(5)、净利润下降 35%的原因：净利润减少了 3,107,847.41 元,同比下降 35%,原因:、财务费用中的汇率变动增加了 2,899,973.58 元,、营业外收入增加了 2,809,185.17,、所得税增加了 678,358.26元,、由于销售收入减少了6,472,395.89元,按照去年的毛利率水平计算本年度对应降低1,414,206.48元。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 主营业务收入 84,833,776.93 91,306,172.82-7.09%其他业务收入 5,783,184.52 5,066,824.33 14.14%主营业务成本 67,575,143.83 71,355,943.72-5.30%其他业务成本 2,664,615.80 2,015,143.08 32.23%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%压力表 40,323,029.46 47.53%39,333,525.39 43.08%锁具 44,510,747.47 52.47%51,972,647.43 56.92%按按区域分类分析区域分类分析：适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%外销 90,231,407.24 99.57%96,372,997.15 100.00%内销 385,554.21 0.43%0.00 0.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：其他业务成本增加了 649472.72 元,同比增加了 32.23%,主要原因是公司出租的房产折旧增加了662188 元造成的。（3）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 PREMIERE LOCK COMPANY,LLC,1,704,614.52 19.91%否 2 Engineered Specialty ProductsINC 1,446,696.06 16.90%否 3 Wesco SuZhou Trading co.ltd 991,696.84 11.58%否 公告编号：2018-015 16 4 American Granby,INC 903,317.21 10.55%否 5 Borshart Indursties,INC 619,819.84 7.24%否 合计合计 5,666,144.47 66.18%-前五大客户销售金额较大,公司应收款制度基本是定期电汇的,因此应收款金额和销售金额成比例,销售金额较大的客户应收款金额相应也就较大 （4）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在是否存在关联关系关联关系 1 舟山市永盛仪表有限公司 1,619,109.96 9.02%否 2 长兴博发五金制品有限公司 920,689.83 5.13%否 3 余姚市低塘镇鑫泰电器冲件厂 844,888.21 4.70%否 4 宁波市北仑区新碶浩得瑞金属材料经营部 762,789.80 4.25%否 5 舟山市庆丰铁路仪表有限公司 748,179.00 4.17%否 合计合计 4,895,656.80 27.27%-3 3现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 16,596,212.95 26,835,999.25-38.16%投资活动产生的现金流量净额-830,790.70 930,095.30-60.30%筹资活动产生的现金流量净额-6,824,775.31 -5,992,349.83 33.92%现金流量分析现金流量分析：（1）、经营活动产生的现金流量净额减少了 10,239,786.30 元，主要原因是 2017 年度春节是 1 月份，公司支付货款将 2016 年底的部分货款合并到了 2017 年春节前一起支付，金额为 12,636,542.00 元。（2）、投资活动产生的现金流量净额减少了 560,886.00 元，下降了 60.30%,主要原因是 2017 年度公司购买固定资产较 2016 年度减少支出了 1,213,656.96 元，2017 年年度公司收到的 3 个月以上的固定存款投资增加了 1,774,542.96 元。（3）、筹资活动产生的现金流量净额减少了 2,032,425.48 元。增加了 33.92%，主要原因是 1、2017年度较 2016 年度流动资金借款减少了 6,500,000.00;，2、2016 年度比 2015 年度短期借款增加了3,998,000.00 元造成;3、由于贷款减少利息支出减少了 469,574.52 元，三项合计影响了 2,032,425.48元。（四）投资状况分析（四）投资状况分析 1 1、主要控股子公司、参股公司情况、主要控股子公司、参股公司情况 无 2 2、委托理财及衍生品投资情况、委托理财及衍生品投资情况 无 （五五）非标准非标准审计审计意见说明意见说明 不适用 公告编号：2018-015 17 （六六）会计政策、会计估计变更或重大会计差错更）会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正正 不适用 （七七）合并报表范围的变化情况）合并报表范围的变化情况 不适用 （八八）企业社会责任）企业社会责任 公司在社会责任方面对内部有内控制度,对职工按国家劳动法执行制度,并不断增强员工培训及福利;对客户和供应商都有相应的往来款制度;对外与当地政府社区有良好互动,在安全生产、劳动保障等各方面都加强培训及互动联系。三、持续经营评价三、持续经营评价 报告期内，公司会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好，主要财务、业 务等经营指标相对健康。同时，公司经营管理层、核心业务人员队伍稳定，公司经过多年的经营和发展逐渐形成了稳定的生产模式、销售模式、研发模式、盈利模式。报告期内公司没有任何影响持续经营的重大事件。四、未来展望四、未来展望 不适用 五、风险因素五、风险因素 （一）持续到本年度的风险因素（一）持续到本年度的风险因素 重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 高新技术企业税收优惠政策变动风险 公司于 2014 年获得高新技术企业证书,2014 年至 2016 年按15%的税率缴纳企业所得税。2017 年公司未取得高新技术企业证书,按 25%缴纳企业所得税,公司无法继续享受税收优惠政策。因此,公司存在因税收优惠政策变动而对未来营业业绩造成不利影响的风险。应对措施:公司十分注重科研投入,现拥有专利 19 项,正在申请并已获受理专利 4 项,未来研发投入金额将持续增加,科研人才力量亦将不断充实,后续将积极申请高新技术企业资质。市场汇率波动影响 公司的主营业收入和客户均在境外,公司销售合同均以美元等外币定价及结算,人民币对外币汇率的波动,将会影响公司以人民币折算的产品价格,从而影响公司的经营业绩。此外,若未来人民币对美元的汇率大幅波动,也会影响公司产品在国际市场的竞争力。因此,随着海外销售业务规模的增长,如果汇率波动较大,可能会对公司的经营业绩产生一定的影响。公告编号：2018-015 18 应对措施:公司将及时了解客户需求的变化,在对产品定价时更多地考虑汇率变动的因素,争取产品的定价可以及时根据汇率变化作出适当调整。同时,公司将不断的扩大展会、网络等多渠道销售推广模式,提高国内市场的销售额和销售占比,从而减少汇率波动对公司带来的风险。实际控制人控制不当的风险 尽管在股份公司成立后,公司股东、董事、监事承诺将规范公司治理,在股东大会、董事会、监事会决策过程中严格执行关联方回避制度,提高内部控制制度的有效性,但公司实际控制人范卫列持有公司超过 51%的股份,能对公司的发展战略、人事安排、生产经营、财务等决策形成有效控制。若公司实际控制人范卫列利用其对公司的实际控制权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制,可能损害公司和少数权益股东的利益。应对措施:公司将不断完善公司治理结构和内部控制制度,从而加强对公司实际控制人行为的限制;公司实际控制人亦出具了关于避免同业竞争的承诺函和关于规范和减少关联交易的承诺函等声明与承诺,主动避免对公司和其他股东利益造成不利影响。公司治理风险 股份公司设立前,公司的法人治理结构不够规范,内部控制制度不够健全,规范治理意识相对薄弱,存在书面决议保存不完整的情形。随着公司经营规模不断扩大,业务范围逐渐扩展,内部员工日益增多,将会对公司治理提出更高的要求。公司未来经营实践中存在内部管理不适应发展需要造成的影响公司持续、稳定、健康发展的风险。应对措施:股份公司设立后,公司逐步建立健全了法人治理结构,制定了适应企业发展的内部控制体系。由于股份公司成立时间较短,各项管理控制制度的实施与执行需要经过长期生产经营实践活动的考验,公司治理结构和内部控制体系方可逐步完善。公司已经在各方中介机构的辅导下逐步完善公司治理所需要的各项规章制度,并严格执行相关制度,积极发挥三会在公司治理中的作用。资产负债率较高的风险 截至 2017 年 12 月 31 日,公司资产负债率为 69.38%,资产负债率水平较高,存在短期偿债风险。应对措施:积极开拓融资新渠道,通过在资本市场的积极运作更多以股权的形式获得融资,降低企业整体负债水平。原材料价格波动风险 公司的主要原材料包括铜制品配件、铝制品配件及铁制品配件等,受到市场价格波动的影响,原材料的价格存在不确定性,而原材料价格的波动对公司的生产成本有较大的影响。如果未来原材料价格大幅波动,将对公司的经营业绩产生不利影响。如果原材料价格出现持续上升的情形,公司有可能面临锁具和压力表不能及时供应、采购成本上升的局面,从而对公司正常生产经营活动产生一定的影响。应对措施:为应对该风险公司在后续经营过程中将积极开拓新供货厂商,保证原材料采购渠道充足。同时,积极加强与现有供应商的合作,签署价格波动较为稳定的长期供货协议。公告编号：2018-015 19 前五大客户集中的风险 2017 年公司对前五大客户的销售收入合计占销售总额的比例分别为 66.18%,对前五大客户的收入比重较高。如果主要大客户流失,将会对公司的生产经营产生不利影响,进而可能导致公司业绩下滑。应对措施:公司近年来着力开拓国内市场,公司有向智能 APP 锁方向发展的规划,目前智能 APP 锁在国内市场的潜在前景巨大,有望能够挖掘智能 APP 锁方面的潜在需求,拓展新客户。在未来的市场开拓中,公司将继续发挥资源及经验优势,通过更为优质的产品和服务,逐步培育新的营销网络,开拓市场份额,优化客户结构,降低可能产生的大客户依赖的风险。出口退税风险 本公司外销产品按规定执行国家有关出口退税的“免抵退”政策,因此国家出口退税政策对公司经营业绩具有较大影响。如果国家出口退税政策出现变化,公司不能采取有效应对措施,公司将面临经营业绩下降的风险。应对措施:公司通过推出较高毛利率的新产品以及对现有产品制造工艺改进提升竞争力的办法,降低出口退税政策变化对公司出口产品价格竞争优势的削弱。汇率波动风险 报告期内,公司外销收入占主营业务收入的比重为 100.00%,货物结算以美元为主,汇率变动将给企业带来一定程度的汇兑风险。自人民币汇率改革以来,对美元升值幅度较大,而公司外销业务应收款往往滞后,需要承担汇差带来的损失。近期汇率市场人民币对美元贬值,行业一定程度受益。汇率波动给公司业绩带来不确定性,如果汇率向不利于公司一方波动,将对公司的业绩造成一定影响。此外,若人民币对美元的汇率大幅波动,也会影响公司产品在国际市场的竞争力。应对措施:维持与重要客户长期稳定的合作关系,通过不断提高产品质量,为企业争取更大的利润空间,减少汇率波动带来的经营 风险;同时,随着公司外销收入不断增加,公司将积极学习和研究 利用其它专业金融工具进行风险管理,如外汇理财产品等进一步降低汇率波动的风险。（二）报告期内新增的风险因素（二）报告期内新增的风险因素 新增的风险因素:加工成本增高风险 报告期内,由于环保要求较高因素,产品加工环节如电镀程序供应减少,成本增高,导致产品生产成本上升,影响企业毛利率及利润率。应对措施:公司在更多地区开发新的加工供应商,增加供应,同时做好质量把控,以减少从加工地区运输回途过程中的质量影响。公告编号：2018-015 20 第五节 重要事项 一、重要事项索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 否“-”是否存在对外担保事项 否“-”是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 否“-”是