872263_2017_中天迅_2017年年度报告_2018-04-26.pdf

1 2017 年度报告 中天迅 NEEQ:872263 深圳市中天迅通信技术股份有限公司 2 公司年度大事记公司年度大事记 公司上下通力协助，推动挂牌上市工作 2017 年 4 月份公司启动股改上市工作，标志着公司进入资本运作的新时代，2017 年 11 月 16 号公司 正式在北京全国中小企业股权转让系统公司挂牌上市。2017 年 11 月 9 日，公司将办公总部从石岩搬迁至西丽，石岩作为公司的研发和生产中心。新的办公地址临近科技园，有助于公司更加快速、有效地接触到行业最前沿的信息，便于公司将来的市场布局和业务拓展，另外方便公司更加快速的服务于客户，帮助公司与客户建立长期稳定紧密的合作关系。报告期内公司向国家知识产权局申报了发明专利 6 项，实用新型专利 6 项，标志着公司拥有更多独立自主的知识产权，为增强公司的核心竞争力起到了有效的支援作用。同时投入大型可用于物联网技术（NB-IOT 和 EMTC）的研发测试设备。另外获得技术攻关（面向无人机用的波束可控智能天线）政府资助项目 300 万。2017 年度公司着手生产力的开发，积极投入自动化生产设备，如全自动焊锡机、全自动剥线机、全自动贴装设备等，提高生产效率和品质管控，丰富产品线类型，为公司未来的市场布局和发展打下坚实的基础。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .6 6 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2121 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2323 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2525 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2626 第九节第九节 行业信息行业信息 .2929 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .2929 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3333 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、中天迅、挂牌公司 指 深圳市中天迅通信技术股份有限公司 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 报告期内 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公司法 指 中华人民共和国公司法 公司章程 指 经股份公司股东大会通过的现行有效的股份公司章程 三会 指 股东大会、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 天线 指 天线是一种变换器，它把传输线上传播的导行波，变换成在无界媒介（通常是自由空间）中传播的电磁波，或者进行相反的变换。在无线电设备中用来发射或接收电磁波的部件。无线电通信、广播、电视、雷达、导航、电子对抗、遥感、射电天文等工程系统，凡是利用电磁波来传递信息的，都依靠天线来进行工作。2G 指 第二代手机通信技术规格，以数字语音传输技术为核心。一般定义为无法直接传送如电子邮件、软件等信息；只具有通话和一些如时间日期等传送的手机通信技术规格 3G 指 第三代移动通信技术，是指支持高速数据传输的蜂窝移动通讯技术。3G 服务能够同时传送声音及数据信息，速率一般在几百 kbps 以上。3G 是指将无线通信与国际互联网等多媒体通信结合的新一代移动通信系统，目前 3G 存在 3 种标准：CDMA2000、WCDMA、TD-SCDMA。4G 指 第四代移动电话行动通信标准，指的是第四代移动通信技术，外语缩写：4G。该技术包括 TD-LTE 和 FDD-LTE 两种制式（严格意义上来讲，LTE 只是 3.9G，尽管被宣传为 4G 无线标准，但它其实并未被 3GPP 认可为国际电信联盟所描述的下一代无线通讯标准 IMT-Advanced，因此在严格意义上其还未达到 4G 的标准。只有升级版的 LTE Advanced 才满足国际电信联盟对 4G 的要求）。5G 指 第五代移动电话行动通信标准，也称第五代移动通信技术，外语缩写：5G 也是 4G 之后的延伸，正在研究中。POS 机 指 一种多功能终端，把它安装在信用卡的特约商户和受理网点中与计算机联成网络，就能实现电子资金自动转账，它具有支持消费、预授权、余额查询和转帐等5 功能，使用起来安全、快捷、可靠。大宗交易中基本经营情报难以获取，导入 POS 系统主要是解决零售业信息管理盲点。连锁分店管理信息系统中的重要组成部分。NFC 指 NFC 是 Near Field Communication 缩写，即近距离无线通讯技术 NB-IoT 指 窄带物联网无线通信连接技术 6 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人苏永红、主管会计工作负责人狄雪斯及会计机构负责人（会计主管人员）狄雪斯保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 公司治理风险 公司于 2017 年 4 月 1 日由有限公司整体变更设立为股份公司。变更为股份公司后，公司建立了健全的法人治理结构，完善了现代企业发展所需的内部控制体系。由于股份公司成立时间较短，公司治理和内部控制体系需要在经营过程中逐步完善，随着公司的快速发展，经营规模不断扩大，将会对公司治理提出更高的要求。因此，公司未来经营中可能存在因内部管理不适应发展需要，而影响公司持续、稳定、健康发展的风险。市场竞争风险 公司主营的通信设备制造行业是充分竞争行业，公司包括手机天线在内的主要产品在国内外均有多家企业进行竞争。在消费者选择日趋多样化的情形下，公司面临着质量、价格、品牌等多方面的竞争压力。虽然公司经过长时间的技术积淀和销售扩展，积累了一定的品牌、品质等竞争优势，并且积极拓展业务，加强研发投入，但如果公司不能持续的提高产品技术含量、增强公司品牌竞争力，将有可能在未来市场竞争中处于不利地位，公司存在由于市场竞争加剧带来的业绩下滑风险。宏观经济波动风险 公司目前所处的计算机、通信和其他电子设备制造业受国家宏观经济形势影响较大，因此，公司未来的发展状况与国家宏观经济形势息息相关。如果全球经济进入下行周期或我国经济增速显著放缓，而公司未能对宏观经济周期有合理预判并相应调整经营策略，有可能对公司的经营业绩产生一定的影响。核心人员流失与核心技术泄密的风险 公司作为自主创新的高新技术企业，稳定、高素质的研发队伍和自主研发的核心技术对公司发展壮大至关重要。天线产品定7 制化的特征决定了研发设计困难、抄袭模仿容易等问题，因此核心技术人员是公司保持市场竞争优势和持续创新的关键因素。当前市场对于技术人才需求巨大，竞争日益激烈，如果出现核心技术泄密及核心技术人员大量流失的现象，有可能影响公司的市场竞争力和技术创新能力，进而影响公司的盈利能力。技术创新风险 当前通信技术发展迅猛，一般每隔 4-5 年会出现大规模的转型升级，带来通信设备的升级换代。技术升级在给行业带来持续的市场需求之外，也增加了对技术创新的要求。报告期内，公司为新产品、新技术和新工艺的研发投入了一定的企业资源，并取得了一定的技术成果。若未来，公司未能持续跟进行业技术的发展方向，未能以下游客户需求为导向进行产品的设计和研发，有可能影响公司的市场竞争力，进而影响公司的盈利能力。质押反担保风险 2017 年 9 月 5 日，公司与上海浦东发展银行股份有限公司深圳分行签订了借款合同，借款金额 500 万元，借款期限 12 个月，利率为一年期贷款基准利率上浮 50%，按月付息，每月偿还 20 万元本金。截至报告期末，尚剩余 440 万元未偿还。该笔借款由深圳市高新投融资担保有限公司和苏永红、周妍 2位自然人提供担保。为获得担保公司的担保，公司以一项专利号为 ZL201520537600.1 的实用新型专利向担保公司提供质押反担保，并由苏永红、周妍 2 位自然人向担保公司提供保证反担保。若公司不能按期偿还银行借款，则存在丧失该实用新型专利的风险。客户集中风险 2017 年度、2016 年度及 2015 年度，公司前五大客户的销售额占相应期间主营业务收入的比例分别为 61.25%、66.23%和 68.10%，公司客户存在相对集中的风险，若公司目前的主要客户因经营状况发生变化或者其他因素减少与公司的业务合作，可能对公司盈利能力造成影响。大额票据结算风险 截至 2017 年 12 月 31 日、2016 年 12 月 31 日和 2015 年 12 月 31 日，公 司 应 收 票 据 分 别 为 8,027,171.84 元、3,087,516.96 元和 333,581.43 元，呈逐步上升态势。由于公司近年来业务规模不断扩大，票据结算作为公司主要采购结算手段之一，公司存在一定的大额票据结算风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 深圳市中天迅通信技术股份有限公司 英文名称及缩写 Shenzhen ZHONGTIAN XUN Communication Technology Shares Co.,Ltd.证券简称 中天迅 证券代码 872263 法定代表人 苏永红 办公地址 深圳市南山区西丽街道集成电路设计应用产业园 501 室 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 狄雪斯 职务 董事会秘书 电话 0755-27588360 传真 0755-27572127 电子邮箱 公司网址 http:/ 深圳市南山区西丽街道集成电路设计应用产业园 501 室（邮编：518000）公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司总经办 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2014-06-13 挂牌时间 2017-11-16 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C3921 制造业-计算机、通信和其他电子设备制造业-通信设备制造-通信系统设备制造 主要产品与服务项目 各类型电子通讯设备天线类产品的研发、生产及销售 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）20,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 深圳天岳佳众投资有限公司 实际控制人 胡彬 9 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91440300306263823P 否 注册地址 深圳市前海深港合作区前湾一路 1 号 A 栋 201 室（入驻深圳市前海商务秘书有限公司）（实际经营场所：深圳宝安石岩街道龙仔路东侧厂房 A 栋一层西面、二层）否 注册资本 20,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 申万宏源 主办券商办公地址 上海市常熟路 239 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 致同会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 李继明、龚飚 会计师事务所办公地址 中国北京朝阳区建国门外大街 22 号赛特广场 5 层 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 2018 年 1 月 15 日，新三板交易方式变更后，公司股票转让方式为集合竞价转让方式。10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 144,818,173.69 81,175,427.51 78.40%毛利率%42.36%34.02%-归属于挂牌公司股东的净利润 14,776,649.95 3,827,794.77 286.04%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 13,453,560.42 3,624,455.96 264.71%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）51.59%19.79%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）46.97%18.90%-基本每股收益 0.7388 0.19 288.84%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 108,140,952.24 62,085,017.19 74.18%负债总计 68,926,436.07 39,311,404.59 75.33%归属于挂牌公司股东的净资产 36,032,987.43 21,256,337.48 69.52%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.80 1.06 71.70%资产负债率%（母公司）62.19%63.17%-资产负债率%（合并）63.73%63.32%-流动比率 1.40 1.39-利息保障倍数 76.42 60.62-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 10,061,999.88 673,836.00 1393.24%应收账款周转率 3.06 3.05-存货周转率 12.13 15.78-11 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%74.18%110.27%-营业收入增长率%78.40%69.65%-净利润增长率%385.52%-27.01%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 20,000,000 20,000,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准额或定量持续享受的政府补助除外）1,348,786.67 除上述各项以外的其他营业外收入和支出 208,992.49 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,557,779.16 所得税影响数 234,207.49 少数股东权益影响额（税后）482.13 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,323,089.54 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司是集产品设计开发、生产制造、销售为一体的各类型电子通讯设备天线的专业厂商，主营天线产品类别为无人机天线、POS 机天线、电视天线，手机天线，网通天线，物联网天线，笔记本天线等，应用在所有无线终端产品上。公司以深圳西丽为总部，深圳石岩为生产中心和研发基地，另外分别在上海，福州设立以研发和销售为主的子公司，就近配合客户与市场，并且在 2017 年大力投入自动化生产设备及车间，优化生产效率成本及品质有效管控。在通讯领域，公司凭借行业领先技术、优质的服务和产品质量，与客户建立保持了良好稳定的合作关系。公司拥有一支优秀的研发团队，并积极投入研发费用及设备，获得了多项专利技术，目前投入七座暗室，NB-IOT/emtc 测试系统俩套，自主研发 TV T-PUT 测试系统，公司在无线充电领域有领先行业的技术与专利。公司寻找产学合作，引入原华为天线系统博士专家以及成都电子科技大学班永灵教授为公司首席技术顾问；目前已导入波束扫描，Beamforming 天线设计，为我司切入 5G 天线、军工天线，卫星通信天线等特殊领域天线和产品方向提供技术支持。公司在报告期内、以及报告期后至报告披露日，商业模式未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2017 年 4 月 1 日，公司完成股改，并建立了健全的治理机制，合法规范经营，于 2017 年 11 月 16日正式挂牌，登录新三板。2017 年度，中天迅实现营业收入 144,818,173.69 元，同比增长 78.40%；公司净利润为 16,240,903.57 元，同比增长 385.52%。中天迅的高速发展得益于公司团队对整个通讯行业市场的布局，同时上年度成立的子公司也成为了销售额和利润增长的重要亮点。截止至 2017 年 12 月 31 日，公司总资产为 108,140,952.24 元，净资产为 39,214,516.17 元。中天迅力争在通讯行业精益求精，2017 年度，公司投入大量的研发费用和研发设备，培养和壮大研发团队，提升公司研发实力。同时，公司着手生产力的开发，积极投入自动化生产设备及车间，提高生产效率和品质管控，丰富产品线类型，为公司未来的市场布局和发展打下坚实的基础。2018 年度，中天迅将继续以销售为目标，全方位布局服务既有客户及开拓行业优质客户；以研发和生产13 为中心，继续加大投入，提升公司核心竞争力和产品竞争力。同时公司将加快人才引进的脚步，完善公司经营治理的短板，实现平衡有序的发展和规范运作。另外中天迅也将积极的在资本市场中寻求战略合作伙伴，为公司未来的持续发展补充新鲜的血液。(二二)行业情况行业情况 随着以 NB-IOT/EMTC 为代表的广域物联网技术的成熟及普及，将引爆万亿级的物联网市场，天线行业也将迎来巨大的增长空间。NB-IOT 聚焦于低功耗广覆盖（LPWA）物联网市场，是一种可在全球范围内广泛应用的新兴技术。具有覆盖广、连接多、速率快、成本低、功耗低、架构优等特点。EMTC，是物联网的应用场景，超可靠低时延，侧重点主要体现物与物之间的通信需求。2016 年 10 月，中国移动联合多家知名厂商进行了基于3GPP 标准的窄带物联网（NB-IOT）和增强机器类通信（EMTC）商用产品实验室测试，将有助于促进蜂窝物联网产品的快速成熟，推动中国物联网发展。基于以上技术优势，将会以更低的成本实现“万物互联”，无线终端产品数量将达到百亿级，进而天线的需求也会达到这个量级。因此我们切入该市场的时期较早，已配合 OFO、哈罗单车开发了 NB-IOT 及 EMTC 天线，且在“三表”（电表、水表、气表）行业，智能锁行业，物联网技术有着先天的优势，目前我们已经与该领域的主要生产厂家建立非常良好的合作关系，如杭州金卡、宁波水表、福建上润等。随着更多应用场景的开发，对天线的需求将会有暴发性增长。智能电视及机顶盒市场稳中有升，智能电视天线及机顶盒天线市场规模或将达到 20 亿元规模。截止 2017 年，国内市场电视保有量为 5.3 亿台左右，智能电视保有量为 1.8 亿台左右，由于云联网的迅速发展，智能电视 和机顶盒 用户增长迅猛，有线电视用户最近两年增长遇到瓶颈，将会逐渐被智能电视所取代，目前还有较大的增长空间，而且国外的很多地区升级换代也已开始，基于我司开发的吞吐量测试系统，我们先后与国内主要的电视品牌客户深度合作，如传统电视厂商：TCL、康佳、海信等，及互联网品牌：微鲸、暴风、小米等，且与主要的智能电视方案公司如 CVT、金锐显等客户构建战略伙伴关系。逐步提升在智能电视及机顶盒天线市场份额。无人机行业增长仍然迅猛，对核心部件天线的需求非常旺盛。2017 年，全球民用无人机市场规模为 68 亿美元，同比增长 39%。据中国产业信息网预测，到 2020年全球民用无人机市场规模预计可达 259 亿美元，年均复合增长率为 42%。据 IDC 预测，到 2019 年全球民用无人机销量预计可达 393 万架，其中，消费级约为 300 万架，年均复合增长率为 60%，工业级约为93 万架，年均复合增长率为 45%。带动无人机天线市场规模预计可达 20 亿元左右。我们与该行业龙头企业建立了良好的合作关系，配合客户开发了多个型号的遥控、图传及定位天线，且提供了以多波束天线为代表的智能天线方案，积累了丰富的无人机天线研发经验，将伴随着无人机市场的增长获得更好市场前景。车联网配套如车载通讯天线、导航定位天线的运用，甚至自动驾驶技术的开发都需要无线通讯即天线的支持。随着汽车中控的智能化程度越来越高，在汽车前装及后装市场，已越来越多看到天线的身影，或作为独立产品装配在车上，如鲨鱼鳍天线、GPS/北斗导航天线等；或作为产品其中一个配件实现无线通信功能，如行车记录仪中 2/3/4G 天线、GPS 天线等。另外为实现自动驾驶功能，则更离不开通信、定位天线的支持，天线在汽车行业需求将会越来越大，重要性也会越来越高。14 (三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 16,455,545.81 15.22%5,468,056.97 8.81%200.94%应收账款 57,248,654.45 52.95%37,437,296.91 60.30%52.92%存货 9,092,317.38 8.41%4,671,292.13 7.52%94.64%固定资产 12,227,047.71 11.31%7,384,018.50 11.89%65.59%在建工程 1,011,965.83 0.94%-短期借款 8,900,000.00 8.23%2,250,000.00 3.62%295.56%应收票据 8,027,171.84 7.42%3,087,516.96 4.97%159.99%长期待摊费用 1,431,823.07 1.32%-资产总计 108,140,952.24-62,085,017.19-74.18%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：应收账款：公司在报告期末的应收账款余额为 57248654.45 元，比上年末增加 52.92%,主要原因是营业收入较去年增长 78.40%，应收账款同比有所增长。短期借款：公司在报告期与上海浦东发展银行股份有限公司深分行签订了金额为 500 万元的借款合同，利率 6.09%，贷款期限 2017 年 8 月 3 日至 2018 年 8 月 3 日；与交通银行股份有限公司深圳竹子林支行签订金额为 500万元的借款合同，利率 6.525%，贷款期限 2017 年 9 月 19 日至 2018 年 9 月 19 日，借款主要用于投入新的研发及生产设备。存货：公司在报告期存货较上年期末增加 4421025.25 元，其中原材料增加 998957.21 元，库存商品增加1952074.09 元，主要因公司生产销售规模的扩大，增加新的项目备货导致库存增加，存货周转期均小于1 年，不存在存货积压情况，减值风险小。应收票据：应收票据期末余额较上年增加 4939654.88 元，主要原因为客户的销售额增大，客户新增票据结算方式。固定资产：固定资产期末净额较上年增加 4843029.21，主要原因本期新投入大型研发设备 1 台，新增自动化生产设备 20 余台。长期待摊费用：本期新增长期待摊费用 1431823.07 元，为新增生产场地、办公场地装修改造费用。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金15 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 额变动比例额变动比例 营业收入 144,818,173.69-81,175,427.51-78.40%营业成本 83,472,959.15 57.64%53,561,094.41 65.98%55.85%毛利率%42.36%-34.02%-管理费用 26,902,417.31 18.58%14,863,475.75 18.31%81.00%销售费用 14,231,865.66 9.83%7,878,022.27 9.70%80.65%财务费用 249,368.75 0.17%79,919.56 0.10%212.02%营业利润 19,488,475.15 13.46%3,550,061.86 4.37%448.96%营业外收入 222,861.36 0.15%360,995.30 0.44%-38.26%营业外支出 13,868.87 0.01%157,656.49 0.19%-91.20%净利润 16,240,903.57 11.21%3,345,069.89 4.12%385.52%项目重大变动原因项目重大变动原因：营业收入与销售费用的增长归于公司在本期加大市场营销投入，销售费用与营业收入同比增长。管理费用增长主要原因为：1.增加研发人员和设备投入；2 新增新三板费用.3.新增办公场所租金。4.公司业绩较去年大幅提升，员工年终奖金增加。财务费用的增长主要原因是本期新增 1000 万元借款产生的利息支出。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 144,818,173.69 81,175,427.51 78.40%其他业务收入 0 0 主营业务成本 83,472,959.15 53,561,094.41 55.85%其他业务成本 0 0 按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%手机天线 13,453,847.44 9.29%43,750,384.00 53.90%无人机天线 27,885,401.05 19.26%9,076,525.43 11.18%电视机天线 31,253,414.37 21.58%16,016,069.63 19.73%POS 机天线 29,050,270.68 20.06%10,200,618.63 12.57%基站天线 1,825,925.44 2.25%自行车天线 37,366,115.73 25.80%305,904.38 0.38%其他天线 5,809,124.42 4.01%合计 144,818,173.69 81,175,427.51 按区域分类分析按区域分类分析：16 适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：公司 2017 年较 2016 年营业收入增长 78.40%，主要原因 1：公司于 2016 年在物联网天线领域的布局在 2017 年初见成效，以共享单车为代表的自行车天线产品实现营收 3700 余万元；2:：本期公司加大了营销投入，与无人机客户、POS 机新大陆、电视康佳、海信等国内知名品牌客户保持良好的合作关系，销售量稳步提升，无人机天线产品较去年同期增长 207.23%、电视机天线产品较去年同期增长 95.14%、POS 机天线产品营收增长 184.79%；(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 第一名 34,037,234.53 23.50%否 2 第二名 27,383,564.64 18.91%否 3 第三名 17,484,497.04 12.07%否 4 第四名 13,913,936.98 9.61%否 5 第五名 10,960,156.48 7.57%否 合计合计 103,779,389.67 -(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 第一名 7,037,431.82 9.49%否 2 第二名 5,484,400.93 7.40%否 3 第三名 5,307,145.04 7.16%否 4 第四名 4,902,240.01 6.61%否 5 第五名 3,967,751.22 5.35%否 合计合计 26,698,969.02 36.01%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 10,061,999.88 673,836.00 1,393.24%投资活动产生的现金流量净额-7,676,804.97-4,273,064.42-79.66%筹资活动产生的现金流量净额 8,546,819.56 4,184,248.47 104.26%现金流量分析现金流量分析：营业收入的增长带动了经营活动现金流的增长；本期公司在固定资产方面投入较去年同期增长57.54%影响投资活动现金流净额减少；本期公司新增银行借款 1000 万元导致筹资活动现金流净额有所增长。17 (四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公司在报告期内的控股子公司有 2 家，具体如下：福州中天迅通信技术有限公司，注册资本为 5,000,000 元，从事各类型电子通讯设备天线类产品的研发及销售。报告期内的营业收入为 27,010,592.47 元，净利润为 2,307,921.53 元。上海深迅通信技术有限公司，注册资本为 5,000,000 元，从事各类型电子通讯设备天线类产品的研发及销售。报告期内的营业收入为 39,427,427.70 元，净利润为 2,705,425.03 元。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 1、企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营对于 2017 年 5 月 28 日之后持有待售的非流动资产或处置组的分类、计量和列报，以及终止经营的列报等进行了规定，并采用未来适用法进行处理；修改了财务报表的列报，在合并利润表和个别利润表中分别列示持续经营损益和终止经营损益等。对比较报表的列报进行了相应调整：对于当期列报的终止经营，原来作为持续经营损益列报的信息重新在比较报表中作为终止经营损益列报。2、根据企业会计准则第 16 号政府补助（2017），政府补助的会计处理方法从总额法改为允许采用净额法，将与资产相关的政府补助相关递延收益的摊销方式从在相关资产使用寿命内平均分配改为按照合理、系统的方法分配，并修改了政府补助的列报项目。2017 年 1 月 1 日尚未摊销完毕的政府补助和2017 年取得的政府补助适用修订后的准则。对新的披露要求不需提供比较信息，不对比较报表中其他收益的列报进行相应调整。受影响的报表项目：1、其他收益 2 营业外收入 影响金额：1、1,348,786.67 2、-1,348,786.67。3、根据关于修订印发一般企业财务报表格式的通知（财会201730 号），在利润表中新增“资产处置收益”项目，反映企业出售划分为持有待售的非流动资产（金融工具、长期股权投资和投资性房地产除外）或处置组时确认的处置利得或损失，处置未划分为持有待售的固定资产、在建工程、生产性生物资产及无形资产而产生的处置利得或损失，以及债务重组中因处置非流动资产产生的利得或损失和非货币性资产交换产生的利得或损失。相应的删除“营业外收入”和“营业外支出”项下的“其中：非流动资产处置利得”和“其中：非流动资产处置损失”项目，修订后的营业外收支反映企业发生的营业利润以外的收益，主要包括债务重组利得或损失、与企业日常活动无关的政府补助、公益性捐赠支出、非常损失、盘盈利得或损失、捐赠利得、流动资产毁损报废损失等。对比较报表的列报进行了相应调整。(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 18 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司在社会责任方面随着公司的发展逐步建立起整套的体系和机制来履行，目前主要体现在一下几点：一、公司持续进行技术和模式创新，提升核心竞争力，持续提升规模和盈利水平，保护投资者的利益；二、公司积极整合和利用社会资源，提升资源的利用效率，为客户创造更大价值，同事也为个人创造发挥能力的平台；三、公司在上下游产业链等合作伙伴方面积极倡议合作共赢的经营理念，诚实信用，共同维护行业利益，促进行业发展。四、公司重视员工安全责任问题，积极在可控范围内开展消防演习培训活动，确保员工的人身安全。五、公司建立了完善的人力资源体系，确保员工的合法权益和职业发展，稳定就业岗位，积极经行技术和模式创新，创造需求，增加就业岗位。三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司在资产、人员、业务、财务、机构等方面完全独立，公司具备完全独立自主的经营能力；公司的会计核算、财务管理、风险控制、公司治理等各项重大的内部控制制度运行良好，公司的治理机制、经营管理制度等体系逐步完善；公司的核心经营团队、核心技术和业务团队保持稳定；公司和员工没有发生违法、违规行为，公司也未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项，公司具有良好的持续经营和发展能力。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 一、公司治理风险 公司于 2017 年 4 月 1 日由有限公司整体变更设立为股份公司。变更为股份公司后，公司建立了健全的法人治理结构，完善了现代企业发展所需的内部控制体系。由于股份公司成立时间较短，公司治理和内部控制体系需要在经营过程中逐步完善，随着公司的快速发展，经营规模不断扩大，将会对公司治理提出更高的要求。因此，公司未来经营中可能存在因内部管理不适应发展需要，而影响公司持续、稳定、健康发展的风险。应对措施：公司建立了规范的法人治理结构以及经营者管理制度；紧紧围绕董事会制定的战略方针，不断创新管理机制，改变管理思维，做好绩效考核，形成公司特有的，且适合公司经营的管理经验，以应对公司不断扩张带来的管理风险。二、市场竞争风险 公司主营的通信设备制造行业是充分竞争行业，公司包括手机天线在内的主要产品在国内外均有多家企业进行竞争。在消费者选择日趋多样化的情形下，公司面临着质量、价格、品牌等多方面的竞争压力。虽然公司经过长时间的技术积淀和销售扩展，积累了一定的品牌、品质等竞争优势，并且积极拓展业务，加强研发投入，但如果公司不能持续的提高产品技术含量、增强公司品牌竞争力，将有可能在未来市场竞争中处于不利地位，公司存在由于市场竞争加剧带来的业绩下滑风险。19 应对措施：公司将加大产品研发力度，丰富产品品种系列，提高产品质量和产品的技术水平，同时加大对品牌的宣传和客户服务的多元化力度，争锐得更高的市场份额。三、宏观经济波动风险 公司目前所处的计算机、通信和其他电子设备制造业受国家宏观经济形势影响较大，因此，公司未来的发展状况与国家宏观经济形势息息相关。如果全球经济进入下行周期或我国经济增速显著放缓，而公司未能对宏观经济周期有合理预判并相应调整经营策略，有可能对公司的经营业绩产生一定的影响。应对措施：公司通过技术创新和模式