838751_2017_广鑫股份_2017年年度报告_2018-04-18.pdf

公告编号：2018-009 证券代码：证券代码：838751 838751 证券简称：广鑫股份证券简称：广鑫股份 主办券商：长江证券主办券商：长江证券 2017 年度报告 广鑫股份 NEEQ:838751 海南广鑫印务股份有限公司 Hainan guangxin printing CO.,LTD.公告编号：2018-009 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年 4 月 12 日，公司召开第一届董事会第三次会议，审议通过关于年报信息披露重大差错责任追究制度的议案，建立了年报信息披露重大差错责任追究制度，此制度的建立有效健全了公司信息披露管理工作，强化了信息披露责任意识，增强了年报信息披露的真实性、准确性、完整性、及时性，提高年报信息披露的质量和透明度。公告编号：2018-009 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .6 6 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2121 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2323 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2525 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2626 第九节第九节 行业信息行业信息 .2929 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .2929 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3333 公告编号：2018-009 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、广鑫股份 指 海南广鑫印务股份有限公司 成龙条码、有限公司 指 海南成龙条码印务有限公司 股东大会 指 海南广鑫印务股份有限公司股东大会 董事会 指 海南广鑫印务股份有限公司董事会 监事会 指 海南广鑫印务股份有限公司监事会 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 证监会 指 中华人民共和国证券监督管理委员会 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 监管办法 指 非上市公众公司监督管理办法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）主办券商、长江证券 指 长江证券股份有限公司 律师事务所 指 海南维特律师事务所 会计师事务所 指 中天运会计师事务所（特殊普通合伙）印刷 指 使用模拟或数字的图像载体将呈色剂/色料（如油墨）转移到承印物上的复制过程。按照印版上图文与非图文区域的相对位置，常见的印刷方式可以分为凸版印刷、凹版印刷、平版印刷及孔版印刷四大类：（1）凸版印刷，印版的图文部分凸起，明显高于空白部分，印刷原理类似于印章，早期的木版印刷、活字版印刷及后来的铅字版印刷等都属于凸版印刷。（2）凹版印刷，印版的图文部分低于空白部分，常用于钞票、邮票等有价证券的印刷。（3）平版印刷，印版的图文部分和空白部分几乎处于同一平面，利用油水相溶的原理进行印刷的方式。（4）孔版印刷，印版的图文部分为洞孔，油墨通过洞孔转移到承印物表面，常见的孔版印刷有镂空版和丝网版等。烫金 指 亦作“烫印”。一种印刷装饰工艺。将金属印版加热，施箔，在印刷品上压印出金色文字或图案。随着烫印箔及包装行业的飞速发展，电化铝烫金的应用越来越广泛。UV 印刷 指 UV 印刷是一种通过紫外光干燥、固化油墨的一种印刷工艺，需要含有光敏剂的油墨与 UV 固化灯相配合。UV印刷的应用是印刷行业最重要的内容之一。上光 指 在印刷品表面涂（或喷、印）上一层无色透明涂料，经流平、干燥、压光、固化后在印刷品表面形成一种薄而匀的透明光亮层，起到增强载体表面平滑度、保护印刷图文精饰加工功能的工艺，被称为上光工艺。磨光 指 磨光是借助粘有磨料的特制磨光轮（或带）的旋转，公告编号：2018-009 以切削金属零件表面的过程。磨光可去掉零件表面毛刺、锈蚀、划痕、焊瘤、焊缝、砂眼、氧化皮等各种宏观缺陷，以提高零件的平整度和电镀质量。裱纸 指 一种工艺过程，就是利用纸的自然张力,用胶把用水打湿的纸粘到板子等物体上，晾干后纸张非常平整。报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 报告期末 指 2017 年 12 月 31 日 公告编号：2018-009 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人赖乾勇、主管会计工作负责人钟大鸣及会计机构负责人（会计主管人员）钟大鸣保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中天运会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 短期融资带来的风险 截至 2017 年 12 月 31 日，公司短期借款余额为 5,000,000.00 元，其中抵押借款 5,000,000.00 元，为向金融机构借款产生，若公司在还款方面出现违约，那么借款项下的抵押资产将面临所有权转移的风险，同时声誉也面临着不良影响。技术风险 印刷业是一个市场细分复杂的行业，不同的印刷品虽有一些共同的基本工艺，但更重要的在实际操作中须根据不同的客户产品或客户指定的一些专门要求，结合企业自身的技术情况，确定不同的生产工艺和设备。基于上述原因，对于技术稳定性高的中高端印刷品，生产企业必须具备较先进的生产设备及熟练掌握相关工艺，并具备较高的技术水平。另外近几年，支持个性化印刷的数字印刷机变得更为成熟，速度更快，质量更高，并且性能更可靠，每页的印刷成本也迅速下降，新技术和工作流程使生产流程更为完善并可实现自动化，国际互联网的迅速成长使个性化的优势凸现，同时也为个性化印刷所需要的数据处理流程提供了支持。这一切为印刷行业的发展带来了机遇，但同时也给行业现有企业带来挑战。公司自创建以来，始终致力于各类包装装潢印刷品的设计、生产、制作。在实践积累中形成了自身独特的设计、工艺技术及研发优势，具备了一定的技术创新优势，分别在印刷设备改进、印刷用新技术新材料研公告编号：2018-009 发、先进工艺方法总结方面取得了一定的成绩。但是，公司仍然存在行业技术革新所带来的技术落后或面临更新换代的风险。公司实际控制人不当控制风险 截至 2017 年 12 月 31 日，赖乾勇持有公司 19,700,000 股股份，占公司总股本的 98.50%，为公司第一大股东，并担任公司法定代表人、董事长及总经理，为公司实际控制人。虽然公司已基本建立了完善的法人治理结构，健全了各项规章制度。但是鉴于赖乾勇的绝对控股地位，如果股份公司的相关制度不能得到有效执行，将对本公司的发展战略、生产经营、利润分配等构成重大影响。应对措施：公司现已建立了相对完善的法人治理结构，建立了各项规章制度，公司挂牌后将严格按照已经建立的法人治理结构和各项规章制度规范运作，在主办券商的督导下依法履行信息披露义务；公司拟通过在全国股份转让系统挂牌并公开转让和定向增发新股等方式分散公司股权，降低公司实际控制人不当控制的风险。客户集中的风险 公司 2016 年度和 2017 年度向前五大客户的销售额占当期销售总额的比例分别为 78.37%和 74.36%，公司存在销售收入依赖于少数客户的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2018-009 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 海南广鑫印务股份有限公司 英文名称及缩写 Hainan Guangxin Printing Co.,Ltd.证券简称 广鑫股份 证券代码 838751 法定代表人 赖乾勇 办公地址 海南省海口市金盘工业区金星路 6 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 钟大鸣 职务 财务总监、董秘 电话 0898-3636089 传真 0898-36360890 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 海南省海口市金盘工业区金星路 6 号；邮政编码：570216 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司档案室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2001 年 03 月 29 日 挂牌时间 2016-08-09 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C制造业-23印刷和记录媒介复制业-231印刷-2319包装装潢及其他印刷 主要产品与服务项目 为各类客户群体提供各类出版物、包装装潢及其他印刷种类的印刷服务 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）20,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 赖乾勇 实际控制人 赖乾勇 公告编号：2018-009 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91460000721288382D 否 注册地址 海南省海口市金盘工业区金星路6号 否 注册资本 20,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 长江证券 主办券商办公地址 湖北省武汉市江汉区新华路特 8 号 报告期内主办券商是否发生变化 是 会计师事务所 中天运会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 王传平、甘声锦 会计师事务所办公地址 北京市西城区车公庄大街 9 号院 1 号楼 1 门 701-704 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 全国中小企业股份转让系统 2018 年 1 月 15 日将股票转让方式变更为集合竞价。为了发展的需要，公司向全国中小企业股份转让系统提出将原主办券商大通证券股份有限公司变更为长江证券股份有限公司的申请，于 2018 年 3 月 12 日获得全国中小企业股份转让系统出具的无异议函。公告编号：2018-009 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 78,988,076.05 87,266,934.88-9.49%毛利率%15.62%19.28%-归属于挂牌公司股东的净利润 5,540,616.84 7,255,582.18-23.64%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 3,972,579.56 6,540,730.15-39.26%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）9.4%13.89%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）6.73%12.81%-基本每股收益 0.28 0.36-22.22%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 77,269,498.81 75,888,535.57 1.82%负债总计 15,860,820.49 20,020,474.09-20.78%归属于挂牌公司股东的净资产 61,408,678.32 55,868,061.48 9.92%归属于挂牌公司股东的每股净资产 3.07 2.79 9.92%资产负债率%（母公司）20.53%26.38%-资产负债率%（合并）-流动比率 313.39%303.40%-利息保障倍数 25.25 16.45-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 13,788,939.79 9,217,014.10 49.60%应收账款周转率 5.23 4.73-存货周转率 7.41 4.97-公告编号：2018-009 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%1.82%0.10%-营业收入增长率%-9.49%20.19%-净利润增长率%-23.64%15.55%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 20,000,000 20,000,000 0.00%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）1,811,571.38 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 279,144.99 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,090,716.37 所得税影响数 522,679.09 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,568,037.28 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 公告编号：2018-009 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司所属行业依据证监会上市公司行业分类指引（2012 修订）可分类为“C23 印刷和记录媒介复制业”；按照国家统计局国民经济行业分类(GB/T4754-2011)可分类为“C2319 包装装潢及其他印刷”；按照挂牌公司管理型行业分类指引包可分类为“C2319 包装装潢及其他印刷”。目前公司主营业务：为各类客户群体提供各类出版物、包装装潢及其他印刷种类的印刷服务。具体涉及的产品种类有各类出版物、各类高中低档酒类包装、各类高中低档药品包装、各类税务发票及单据、各类高中低档瓦楞纸箱产品等。其中高中档酒类包装、各类中档药品包装、中档瓦楞纸箱属公司的核心业务板块。公司主要与四川多家知名酒厂、海南各大药厂与海南知名饮料公司等客户有着良好的合作。其中 四川沱牌贸易有限公司、海南灵康制药有限公司、海口市制药厂有限公司、海南葫芦娃药业集团股份有限公司、海南三叶制药厂有限公司的营业收入占总收入的 74.36%.经过十多年的发展，公司已经跻身海南省印刷行业龙头企业，是海南印刷行业技术最全面、管理最规范、增速最稳定的企业，在行业中具有优势。自创建以来，公司依托稳定票据业务为基础，致力于各类包装装潢印刷品的设计、生产、制作。实践积累，形成了自身独特的设计、工艺技术及研发优势，逐步成为公司重要的竞争手段，使公司的设计、技术研发在行业中持续处于领先地位。这也是公司的关键资源。1、客户资源优势 公司与国内具有行业影响力的酒类、医药类、食品饮料类企业建立了长期、广泛、紧密的合作关系，主要客户包括四川沱牌舍得酒业、贵州国台酒业、海南海药、先声药业、海南椰树集团、海南椰岛集团等。优质的客户资源保证了公司业务的稳定和持续增长，且有利于公司控制应收账款回收等带来的财务风险，同时也有助于公司实现跨区域扩张，降低跨区域经营的风险。2、品牌优势 自成立以来，公司累计完成的印刷项目过十万个，逐渐树立了“质优又价适、精美具品位”的广鑫股份品牌形象。品牌优势使公司在业务承接中处于有利的竞争地位，尤其有利于公司承接大型的印刷项目，也有利于公司业务全国化战略的实施。3、技术优势 通过不断的实践发展，公司具备了一定的技术创新优势，分别在印刷设备改进、印刷用新技术新材料研发、先进工艺方法总结均取得了一定的成绩，已向国家申请了相关实用新型发明专利。这为公司今后高新技术企业认定及未来发展提供了技术保障。4、产品质量、环保优势 公司为了健全管理，可持续发展，分别于 2005 年、2012 年、2013 年、2014 年导入推行并通过了ISO9001 质量管理体系、ISO14001 环境管理体系、绿色印刷体系（中国环境标志产品认证）、OHSAS 18001职业健康安全管理体系等认证。公司不仅在产品质量上满足客户要求，还积极倡导环保绿色印刷的理念，在实践中节约资源、节能减排，为客户提供环保安全的印刷品。5、综合服务优势 经过 13 年的发展，公司已形成了印刷前期设计、中期生产制作、后期销售服务的严谨服务体系，构建了较为完整的综合服务链，可为客户一站式提供胶印、柔印、丝印、水印等各类全方位印刷综合服务。在此基础上，公司已经建立起一支规模大、专业技术工种齐全的团队，能够承接并按时完成各种规模大、工期急短、技术要求高的印刷需求项目。本期公司主营业务中主要由四大类构成，票、证、单据，医药类印刷品，酒类包装盒，彩箱合计收入 78,988,076.05 元。公司自 2001 年成立以来，一直专注于印刷包装行业。公司现拥有印刷经营许可证和商品条码印刷公告编号：2018-009 资格证书，并获得了 ISO 9001：2008 质量管理体系认证和 ISO14001:2004 环境管理体系认证。公司可为各类客户群体提供各类出版物、包装装潢及其他印刷种类的印刷服务。具体涉及的产品种类有各类出版物、各类高中低档酒类包装、各类高中低档药品包装、各类税务发票及单据、各类高中低档瓦楞纸箱产品等。公司已形成产品研发、生产、采购、销售四大运营模块。各模块独立运行，保证公司从获取关键资源、订单实现、产品交付到售后服务维护各环节运营高效。同时上述四大模块相互配合形成系统的运营链，构成公司完整商业模式。报告期内，公司商业模式较上年度未发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 结合公司所处行业及实际情况，对其财务状况、经营成果及现金流量分析如下：本期期末公司总资产为 77,269,498.81 元，较本期期初增长了 1,380,963.24 元，增幅为 1.82%，系公司本期流动资产减少了 6,851,702.85 元，减幅为 14.30%，非流动资产增加 8,232,666.09 元，变动幅度为 29.42%。而流动资产减少系应收票据变动增加了 7,379,337.1 元，增长了 98.79%；预付款项减少452,775.37 元，同比减少 30.09%；其他应收款变动增加 167,745.72 元，系支付保证金及员工备用金所致；存货减少了 9，626,708.39 元，同比减少 69.75%，其中库存商品减少 5,486,054.1 元，减幅 66.63%，系公司截止 2017 年 12 月 31 日恰好订单全部完成，并发货给客户，导致期末存货变动较大；原材料减少 4,045,125.99 元，减幅 96.96%，系本期原材料购进比去年减少，相当一部分是领用原库存的原材料；在产品减少 95，528.3 元，减幅 6.84%。非流动资产增加系固定资产增加 8，284,271.33 元，增长幅度29.85%；递延所得税资产减少 51，605.24 元，减少 22.61%，前述两项共同导致公司非流动资产增加较多，也是总资产增加的主要原因。公司本期资产负债率 20.53%，较上年资产负债率 26.38%，下降 22.19个百分点，公司整体经营情况更趋于稳健，偿债能力不断提高。公司近几年来的资产负债率均较低，负债率很低，资金回笼快，公司财务状况稳定。本期公司实现营业收入金额为 78,988,076.05 元，较上年同期 87,266,934.88 元，减少了8,278,858.83 元，减少幅度为 9.49%，系公司截止本期末尚存在一些，已发出并运抵客户，且已签收，但尚未完成对账环节，所以未完全满足收入确认条件，以及受经济大环境的影响，主要产品酒盒订单略有减少，导致公司本期较上年同期有所下降。公司营业成本本期较上年同期降低了 3,789,208.78 元，降幅为 5.38%，系公司本期酒盒订单有所下降，营业收入较上年同期减少 9.49%所致。公司毛利率本期较上年同期下降 18.98 个百分点，系公司取得订单情况、产品结构构成以及大环境下主要材料纸张的成本上涨所致。归属于挂牌公司净利润本期实现 5,540,616.84 元，本期实现上年同期减少 1,714,965.34公告编号：2018-009 元，降低了 23.64%，系本期产品酒盒订单减少及营业收入降低所致。本期经营活动产生的现金流量净额实现 13,788,939.79 元，较上年同期增长 4,571,925.69 元，增幅 49.60%，主要是公司本期收到销售商品、提供劳务收到 88,905,238.06 元，较上期 86,060,180.01元，增加 2,845,058.05，增幅 3.31%，其中主要产生现金流的客户：四川沱牌贸易有限公司、海口市制药厂有限公司、海南灵康制药有限公司及海口奇力制药股份有限公司等大客户。投资活动产生的现金流量净额-12,086,458.69 元，本期较上年同期减少 9,294,971.66 元，同比减少 332.98%，系公司本期增加购置建筑物、运输设备及机器设备所致。筹资活动产生的现金流量净额-2,069,956.00 元，其中筹资活动现金流入本期较上年同期减少 500，000 元，减少 9.09%，系本期收到其他与筹资活动有关的现金减少 500,000 元所致，向金融机构融资未发生重大变动。偿还债务支付的现金 5,000,000 元，较去年减少2,999,315 元，以上几种情况导致本期筹资活动产生的现金流量净额增加 55.87%。报告期内，公司商业模式、行业状况、销售渠道、成本结构、收入模式及服务产品均未发生重大变化，对公司财务状况及经营成果未产生重大影响。(二二)行业情况行业情况 公司面临着国家产业结构调整，环境保护，创造绿色能源产品，降低产能等国内因素及近年来全球经济增长放缓，美国、日本及欧盟国家经济复苏乏力的国际因素，在国内经济受外部经济影响和内部结构性问题困扰整体增速下滑，国内 GDP 增速由 2015 年的 6.9%下滑到 2016 年的 6.7%,经济面临新常态。国家 2017 年 GDP 目标为 6.5%，实业经济面临着较大挑战。近年来，世界印刷包装产业不断向中国等亚洲地区转移，中国以及整个亚洲 的印刷包装产业在全世界占据了越来越重要的地位。在我国，瓦楞包装产业受益于经济的高速增长而快速发展。我国纸包装行业在“十二五”时期以每年 18%-20%速度增长，超过国家国民经济增长速度。现阶段，公司面临着环境“十三五”计划，我公司面临着新的机遇和威胁。包装行业处于快速发展阶段，从事该行业企业越来越多，毛利越来越低，竞争逐渐加剧，公司面临着加大规模化生产的挑战，且自动化及规模化是公司提高效益的唯一出路。自进入 2017 年以来印刷行业的成本在不断的增加，公司印刷所使用的主要材料纸张的价格增长非常快，提高了企业营业成本，公司正在积极拓展销售渠道，筹集资金开始筹建厂房，扩大规模，提高效率，提高公司竞争力，立足于社会。公司所生产的包装产品作为一种包装材料，附加值直接取决与产品的价值，公司再不断提高研发技术，改进机器装备，使其能够承接高端产品的订单。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 7,268,358.49 9.40%7,635,833.39 10.06%-4.81%应收账款 13,133,224.20 16.99%17,076,779.96 22.50%-23.09%存货 4,175,726.27 5.40%13,802,434.66 18.19%-69.75%长期股权投资 0 0 0 0 0%固定资产 36,041,788.89 46.64%27,757,517.56 36.58%29.85%在建工程 0 0 0 0 0%短期借款 5,000,000.00 6.47%5,000,000.00 6.59%0%公告编号：2018-009 长期借款 0 0 0 0 0%资产总计 77,269,498.81-75,888,535.57-1.82%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：应收账款比去年期末减少 3，943，555.76 元，减幅 23.09%，系公司加大力度催收工作，促使货款及时回笼。存货减少了 9，626,708.39 元，减幅 69.75%，其中库存商品减少 5,486,054.1 元，减幅 69.75%，系公司截止 2017 年 12 月 31 日恰好订单全部完成，并发货给客户，导致期末存货变动较大。原材料减少 4,045,125.99 元，减幅 96.96%，系本期原材料购进比去年减少，相当一部分是领用原库存的原材料。固定资产增加 8,284,271.33 元，增长幅度 29.85%，系 2017 年新购入厂房及几台印刷设备所致；本期短期借款较去年年末没有变化。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 78,988,076.05-87,266,934.88-9.49%营业成本 66,649,756.22 84.38%70,438,965.00 80.72%-5.38%毛利率%15.62%-19.28%-管理费用 4,505,520.25 5.70%5,437,119.21 6.23%-17.13%销售费用 841,902.74 1.07%1,251,061.66 1.43%-32.70%财务费用 444,686.01 0.56%767,692.04 0.88%-42.07%营业利润 7,945,525.77 10.06%8,929,637.17 10.23%-11.02%营业外收入 306,779.93 0.39%910,113.80 1.04%-66.29%营业外支出 14,555.01 0.02%6,977.76 0.01%108.59%净利润 5,540,616.84 7.01%7,255,582.18 8.31%-23.64%项目重大变动原因项目重大变动原因：公司毛利率本期较上年同期下降 26.68%，系公司取得订单情况、产品结构构成以及大环境下主要材料纸张的成本上涨所致。销售费用较去年减少 409,158.92 元，减幅 32.7%，系公司加强内部成本费用的管控所致。财务费用较去年减少 323,006.03 元，减幅 42.07%，系公司加强费用管控及减少融资产生的利息所致。本期营业利润较去年减少 984,111.40 元，减幅 11.02%，系酒盒订单收入的减少以及主要原材料纸张价格上涨的影响。本期营业外收入较去年减少 603,333.87 元，减幅 66.29%，主要原因系财政部于 2017 年度修订了 企业会计准则第 16 号政府补助，修订后的准则自 2017 年 6 月 12 日起施行，对于 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助，要求采用未来适用法处理；对于 2017 年 1 月 1 日至施行日新增的政府补助，也要求按照修订后的准则进行调整，自 2017 年 1 月 1 日起，与本公司日常活动相关的政府补助，从“营业外收入”项目重分类至“其他收益”项目。公告编号：2018-009 营业外支出较去年增加 7,577.25 元，增幅 108.59%，系产品质量损失及车辆交通罚款所致。本期净利润较去年减少 1,714,965.34 元，减幅 23.64%，系产品酒盒订单收入的减少以及主要原材料纸张价格上涨的影响。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 78,988,076.05 87,266,934.88-9.49%其他业务收入 0 0 0 主营业务成本 66,649,756.20 70,438,965.00-5.38%其他业务成本 按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%酒盒）酒类包装盒 44,906,354.79 56.85%54,157,528.10 62.06%（药品盒）医药类印刷品 21,793,749.90 27.59%22,327,348.49 25.59%包装纸箱（彩箱）11,641,620.30 14.74%10,143,116.93 11.62%票证单据（普通印刷品）646,351.06 0.82%638,941.36 0.73%按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：无 (3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 四川沱牌贸易有限公司 44,609,419.90 56.48%否 2 海口市制药厂有限公司 5,990,000.84 7.58%否 3 海南葫芦娃药业集团股份有限公司 3,424,182.95 4.34%否 4 海南灵康制药有限公司 2,056,074.97 2.60%否 5 海南三叶制药厂有限公司 2,654,333.54 3.36%否 合计合计 58,734,012.20 74.36%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 海南盛林经济贸易有限公司 14,185,673.38 25.54%否 2 海南昱华纸品科技有限公司 6,661,739.98 11.99%否 3 四川瑞森纸业有限公司 3,270,013.28 5.89%否 4 新乡市新机创新机械有限公司 3,201,230.00 5.76%否 公告编号：2018-009 5 海南宝泰工贸有限公司 2,782,811.79 5.01%否 合计合计 30,101,468.43 54.19%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 13,788,939.79 9,217,014.10 49.60%投资活动产生的现金流量净额-12,086,458.69 -2,791,487.03 -332.98%筹资活动产生的现金流量净额-2,069,956.00-4,861,059.11 57.42%现金流量分析现金流量分析：本期经营活动产生的现金流量净额实现 13,788,939.79 元，较上年同期增长了 4,571,925.69 元，增幅 49.60%，系公司本期收到销售商品、提供劳务收到 88,905,238.06 元，较上期增加 2,845,058.05，增幅 3.31%，其中主要产生现金流的客户：四川沱牌贸易有限公司、海口市制药厂有限公司、海南灵康制药有限公司及海口奇力制药股份有限公司等大客户。投资活动产生的现金流量净额-12,086,458.69元，本期较上年减少 9,294,971.66 元，同比减少 332.98%，系公司本期增加购置建筑物、运输设备及机器设备所致。筹资活动产生的现金流量净额-2,144,956.00 元，其中筹资活动现金流入本期较上年同期减少 500,000 元，减少 9.09%，系本期收到其他与筹资活动有关的现金减少 500,000 元所致，向金融机构融资未发生重大变动。偿还债务支付的现金 5,000,000 元，较去年减少 2,999,315 元，以上几种情况导致本期筹资活动产生的现金流量净额增加 57.42%(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 财政部于 2017 年度发布了 企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，自 2017 年 5 月 28 日起施行，对于施行日存在的持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，要求采用未来适用法处理。财政部于 2017 年度修订了企业会计准则第 16 号政府补助，修订后的准则自 2017 年 6 月 12日起施行，对于 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助，要求采用未来适用法处理；对于 2017 年 1 月 1 日至公告编号：2018-009 施行日新增的政府补助，也要求按照修订后的准则进行调整。财政部于 2017 年度发布了财政部关于修订印发一般企业财务报表格式的通知，对一般企业财务报表格式进行了修订，适用于 2017 年度及以后期间的财务报表。本公司执行上述三项规定的主要影响如下：会计政策变更的内容和原因 受影响的报表项目名称 2017 年影响金额 2016 年影响金额 自 2017 年 1 月 1 日起，与本公司日常活动相关的政府补助，从“营业外收入”项目重分类至“其他收益”项目。比较数据不调整 营业外收入、其他收益 1,811,571.38 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司自成立以来始终把社会责任放在公司发展的重要位置，将社会责任意识融入到发展实践中，积极承担社会责任，支持地区及国家经济的发展。公司已与社会福利机构建立了联系，根据公司发展情况做相应安排，主动联系当地政府残联,吸收社会残疾人员纳入公司员工队伍,为残疾人员就业提供便利条件,同时公司为社会百姓提供了 150 个的就业岗位,以解决社会人员就业难的问题。另外，公司 2017 年度向国家缴纳税收 796 余万元。针对可持续发展的需要，公司使用新型环保材料、开发环保产品，着手改进环保型生产流程。三、三、持续持续经营经营评价评价 广鑫股份 2017 年度实现主营业务收入 78,988,076.05 元，本期营业收入较上年同期减少了 8，278,858.83 元，减少幅度为 9.49%；净利润本期较上年同期减少幅度为 23.64%；经营活动产生的现金流量净额实现 13，788,939.79 元，较上年同期增长了 4,571,925.69 元，增幅 49.60%。2017 年印刷行业原材料暴涨等不利因素影响下，相当一部分经不起考验的印刷包装公司相继停产，对公司经营虽然有较小的波动，但生产与销售保持稳定，能够持续经营下去，且不存在影响其持续经营重大不确定性事项。公司具有持续经营能力。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是否 公告编号：2018-009 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、公司实际控制人不当控制风险 截至 2017 年 12 月 31 日，赖乾勇持有公司 19,700,000 股股份，占公司总股本的 98.50%，为公司第一大股东，并担任公司法定代表人、董事长及总经理，为