838966_2017_柠檬微趣_2017年年度报告公告_2018-06-07.pdf

公告编号：公告编号：20182018-058058 1 2017 柠檬微趣 NEEQ:838966 北京柠檬微趣科技股份有限公司 Beijing Microfun Co.Ltd.年度报告 公告编号：公告编号：20182018-058058 2 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年 1 月，公司取得 2016 年第一次发行股份的股份登记函，向齐伟先生定向发行 84 万股，募集资金 756 万元；2017 年 3 月，取得 2017 年第一次发行股份的股份登记函，向北京红杉盛德股权投资中心（有限合伙）定向发行股份 216万股，募集资金 5,616 万元。2017 年 4 月，公司召开的 2016 年年度股东大会审议通过了北京柠檬微趣科技股份有限公司关于 2016 年度利润分配方案的议案：以未分配利润向全体股东派发现金红利，每 10 股现金分红 1.5 元（含税）。2017 年 5 月，公司新一代消除类游戏怪兽消消消成功上线运营，注册用户数增长率和留存指标表现良好。2017 年 5 月，全国中小企业股份转让系统有限责任公司发布创新层企业名单，公司满足全国中小企业股份转让系统挂牌公司分层管理办法（试行）规定的创新层标准，荣列创新层。公司以强劲的业务发展势头、优质的产品和服务，品牌影响力在业内进一步提升，获得各合作渠道等嘉奖近十项。截至报告期末，公司已累计取得软件著作权 17 项、美术作品著作权 1 项、商标注册证书 30 项。公告编号：公告编号：20182018-058058 3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1313 第五节第五节 重要事项重要事项 .2828 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3232 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3434 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3636 第九节第九节 行业行业信息信息 .4040 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .4444 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .5757 公告编号：公告编号：20182018-058058 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 柠檬微趣、公司 指 北京柠檬微趣科技股份有限公司 柠檬有限 指 北京柠檬微趣科技有限公司 柠檬网络 指 北京柠檬微趣网络科技有限公司，公司全资子公司 MicrofunInc.指 公司在美国设立的全资子公司 柠檬君 指 北京柠檬君科技合伙企业（有限合伙），公司股东 柠檬普惠 指 北京柠檬普惠科技合伙企业（有限合伙），公司股东 英诺投资 指 天津英诺创业投资合伙企业（有限合伙），公司股东 红杉盛德 指 北京红杉盛德股权投资中心（有限合伙），公司股东 极客帮 指 苏州极客帮创业投资合伙企业（有限合伙），公司股东 三会 指 北京柠檬微趣科技股份有限公司之股东大会、董事会、监事会 股东大会 指 北京柠檬微趣科技股份有限公司股东大会 董事会 指 北京柠檬微趣科技股份有限公司董事会 监事会 指 北京柠檬微趣科技股份有限公司监事会 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 主办券商、招商证券 指 招商证券股份有限公司 会计师事务所 指 立信会计师事务所（特殊普通合伙）公司章程 指 北京柠檬微趣科技股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 报告期、本期 指 2017 年度 MAU 指 MonthlyActiveUsers，月度活跃用户数量。常用于反映网站、互联网应用或网络游戏的运营情况。宾果消消消 指 休闲消除类手机游戏，是柠檬微趣的主要产品之一，曾用名糖果萌萌消、宾果消消乐 怪兽消消消 指 休闲消除类手机游戏，是柠檬微趣的主要产品之一 公告编号：公告编号：20182018-058058 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人齐伟、主管会计工作负责人胡增荣及会计机构负责人（会计主管人员）史艳萍保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。立信会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见（审计意见类型）审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是否 是否存在豁免披露事项 是否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 产品开发风险 公司主要从事移动终端游戏的研发、销售及更新维护，核心竞争优势来自于较强的休闲游戏研发和运营能力。近年来，随着硬件技术与操作系统的不断升级、智能手机终端的不断普及，我国移动终端游戏行业发展较为迅速，在快速发展过程中，行业竞争也变得异常激烈。随着人们生活节奏不断加快以及游戏产品的不断丰富，游戏玩家兴趣转变也越来越快。为了不断研发出新的受欢迎的游戏产品，公司必须不断加大研发力度。若公司在游戏产品的立项、研发以及更新维护的过程中对市场偏好的判断出现偏差、对新技术的发展趋势不能准确把握、对游戏投放周期的管理不够精准，导致未能及时并持续推出符合市场期待的新款游戏产品，或未能对正在运营维护的主打游戏产品进行升级改良以保持其对玩家的持续吸引力，均会对公司的经营业绩产生负面影响，将会使公司在产品公告编号：公告编号：20182018-058058 6 竞争中处于不利地位。客户集中度风险 公司最近三年前五名渠道销售总额占各期营业收入比重呈现逐年下降趋势，但依然相对集中，2016 年度前五名客户销售总额占营业收入的比例为 7 77.157.15%，报告期内，上述比例降至74.74.6868%。造成上述情形主要由于国内移动终端游戏平台集中度相对较高。虽然公司不存在对单一游戏平台过度依赖的情形，但若公司与主要业务平台合作关系发生不利变化，仍将会对公司的经营造成重大不利影响。信息数据泄露、技术失密风险 公司主要从事移动终端游戏的研发、销售及更新维护，属于技术密集型行业。公司游戏产品的设计思路和技术实现均系公司自主知识产权。由于国内手机游戏市场盗版、模仿现象较为严重，若公司信息数据流失或技术失密，可能会导致公司产品被盗版或模仿，进而导致公司产品的市场竞争力下降，对公司竞争优势的延续和持续经营造成不利影响。专业人才缺乏和流失的风险 游戏行业为文化产业的分支，其对从业人员的专业水准要求较高。在产品开发领域，游戏开发人才应具备美工设计、音效设计、程序设计等多领域知识，能整合加以综合运用；而对于游戏产品运营领域的人才，应具备产品策划、渠道整合、广告优化、游戏运维等综合能力。持续引进专业人才并保持核心技术人员稳定是公司生存和发展的根本，是公司的核心竞争力所在。随着公司规模的不断扩大，若企业文化、考核和激励机制等不能满足公司发展的需要，将使公司难以吸引和稳定核心技术人员，面临专业人才缺乏和流失的风险。知识产权保护风险 在游戏行业内，知识产权侵权现象时有发生。例如，部分不法企业利用非法游戏服务器运行未获授权的网络游戏的拷贝，使合法的游戏开发商无法取得相关游戏经营收入；或部分不法企业非法利用知名游戏商标或者游戏形象获取不正当收益。知识产权侵权行为将影响公司声誉或给公司造成一定的经济损失，公司存在一定的知识产权保护风险。公告编号：公告编号：20182018-058058 7 对单一游戏依赖风险 公司主要产品宾果消消消于 2014 年 8 月在各大平台上线以来，占公司收入比重较大，2017 年度收入占比超过96.41%。主要因为宾果消消消游戏趣味程度高、游戏玩法创新多样，游戏深受玩家喜爱。虽然三消类游戏不同于其他硬核游戏（如战争策略类、卡牌类游戏等），其产品生命周期较长，创造营收较为稳定，但随着游戏上架时间的增加，游戏吸引力将出现一定下降，可能使公司收入增长带来一定压力。若公司在未来不能开发出市场喜好的游戏产品，或者无法及时根据客户的需求对原有系列游戏进行创新性和实质性的版本升级和更新，可能会对公司的持续盈利造成不利影响。规模扩张带来的管理风险 随着公司未来业务规模的扩大，游戏产品种类的增加，公司的资产规模和人员数量将进一步扩大，组织机构也将更为复杂，需要公司对战略规划、资源整合、业务开拓、产品研发、运营维护、财务管理和内部控制等多方面进行调整和完善，不断提升公司各部门的协同性与紧密性。若公司的管理团队不具备相应管理和协调能力，无法及时调整管理方式，优化经营模式，则会削弱公司的整体竞争力，影响公司未来盈利能力，阻碍公司的发展与扩张。国际化经营的风险 为进一步落实公司国际化发展战略，开拓海外市场，公司在美国设立全资子公司，负责公司游戏产品在海外市场的销售。随着境外业务的开展，公司将面临境内外不同市场环境的挑战。如果相关国家或地区关于业务监管、外汇管理、资本流动管理或税收管理等方面的法律、法规或政策发生对公司不利的变化，将会对公司的业务拓展产生不利影响。此外，跨境经营将增加公司的管理难度，随着公司境内外业务规模的不断扩大，如果公司管理层不能同时提高自身管理水平，也将给公司的经营管理带来一定的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：公告编号：20182018-058058 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 北京柠檬微趣科技股份有限公司 英文名称及缩写 BeijingMicrofunCo.,Ltd.；Microfun 证券简称 柠檬微趣 证券代码 838966 法定代表人 齐伟 办公地址 北京市西城区车公庄大街 4 号院 3 号楼二层 204 室 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 胡增荣 是否通过董秘资格考试 是 电话 010-68292703 传真 010-88359970 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 北京市西城区车公庄大街 4 号院 3 号楼二层 204 室 100044 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2008 年 8 月 25 日 挂牌时间 2016 年 9 月 23 日 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）I 信息传输、软件和信息技术服务业-I64 互联网和相关服务I641 互联网接入及相关服务信息-I6410 互联网接入及相关服务 主要产品与服务项目 移动终端游戏软件的开发、销售及维护 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）51,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量-控股股东 齐伟 实际控制人 齐伟 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 公告编号：公告编号：20182018-058058 9 统一社会信用代码 91110108679625401E 否 注册地址 北京市西城区车公庄大街 4 号院3 号楼二层 204 室 否 注册资本 51,000,000 是 五、五、中介机构中介机构 主办券商 招商证券 主办券商办公地址 广东省深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38-45 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 立信会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 蔡晓丽、王首一 会计师事务所办公地址 北京市西城区北三环中路 29 号院 3 号楼茅台大厦 28 层（央企事业总部）六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用不适用 公告编号：公告编号：20182018-058058 10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 387,620,631.05387,620,631.05 191,009,753.48191,009,753.48 102.93%102.93%毛利率%9696.41%.41%97.68%97.68%-归属于挂牌公司股东的净利润 89,973,179.2189,973,179.21 58,655,433.3258,655,433.32 53.39%53.39%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 107,738,807.85107,738,807.85 60,928,464.4260,928,464.42 76.83%76.83%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）3939.08%.08%64.33%64.33%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）46.80%46.80%66.82%66.82%-基本每股收益 1.77041.7704 1.22021.2202 45.09%45.09%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 322,404,220.61322,404,220.61 145,294,242.61145,294,242.61 121.90%121.90%负债总计 36,797,212.2636,797,212.26 15,959,141.5415,959,141.54 130.57%130.57%归属于挂牌公司股东的净资产 285,607,008.35285,607,008.35 129,335,101.07129,335,101.07 120.83%120.83%归属于挂牌公司股东的每股净资产 5.605.60 2.652.65 111.47%111.47%资产负债率%（母公司）9.72%9.72%10.75%10.75%-资产负债率%（合并）11.41%11.41%10.98%10.98%-流动比率 10.58 10.89-利息保障倍数 4,846.784,846.78 9,556.899,556.89 -公告编号：公告编号：20182018-058058 11 三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 90,771,576.69 29,491,918.94 307.78%应收账款周转率 5.075.07 6.286.28 -存货周转率-5,180.27-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%121.90%121.90%118.53%118.53%-营业收入增长率%102.93%102.93%292.98%292.98%-净利润增长率%53.39%53.39%4,336.71%4,336.71%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 51,000,000.00 48,840,000.00 4.42%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-113,929.31 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）302,000.00 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响-17,509,589.80 其他符合非经常性损益定义的损益项目-489,292.86 非经常性损益合计非经常性损益合计-17,810,811.97 所得税影响数-45,183.33 少数股东权益影响额（税后）-公告编号：公告编号：20182018-058058 12 非经常性非经常性损益净额损益净额 -17,765,628.64 七、七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用不适用 八、八、业绩预告、业绩快报的差异说明业绩预告、业绩快报的差异说明 适用不适用 公告编号：公告编号：20182018-058058 13 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：公司的主营业务系移动游戏产品的研发、销售及维护，根据全国中小企业股份转让系统有限责任公司于 2017 年颁布的挂牌公司管理型行业分类指引，公司属于信息传输、软件和信息技术服务业行业下的互联网和相关服务（行业分类代码为 I64）。公司致力于移动休闲游戏的内容设计、技术开发以及推广、更新等，并主要采用联合运营的方式运营。目前，公司主要产品是 宾果消消消、怪兽消消消，通过与苹果 AppStore、GooglePlay、华为、OPPO、vivo、腾讯应用宝等平台运营商合作，联合运营公司研发的移动终端游戏产品。公司从各游戏平台运营商处取得联合运营游戏的分成收入。随着公司注册用户数量和月度活跃用户数量达到较大规模，公司在游戏内开放流量变现接口，通过广告运营商在游戏内接入广告流量进行流量变现。报告期内，公司商业模式没有发生重大变化。核心竞争力分析：核心竞争力分析：公司主要竞争力在于公司具有较强的游戏开发团队和游戏运营团队。公司的游戏研发团队经过近 10 年的开发和探索，形成了众多的游戏技术创新、设计和应用创新，积累了不同类型休闲游戏的开发经验；公司自主研发，拥有完全知识产权的产品宾果消消消、怪兽消消消游戏广受好评。公司的运营团队通过对游戏运营数据的深入分析，并合理把握潜在游戏玩家的心理诉求，能够合理运用推广渠道，提高推广效率推广运营公司游戏产品；截至报告期末，宾果消消消累计注册账户数超过两亿，怪兽消消消累计注册账户数近一千五百万。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是否 主营业务是否发生变化 是否 主要产品或服务是否发生变化 是否 客户类型是否发生变化 是否 关键资源是否发生变化 是否 销售渠道是否发生变化 是否 收入来源是否发生变化 是否 商业模式是否发生变化 是否 公告编号：公告编号：20182018-058058 14 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 1、2017 年经营情况总体回顾：2017 年度，公司品牌影响力取得了极大的提升，获得各合作渠道等各方嘉奖近十项。公司营业收入取得了快速增长，产品不断丰富，技术平台逐步完善，公司战略得到稳步推进与实施。报告期内，主营产品宾果消消消游戏版本更新 15 次，通过持续有效的市场推广，游戏年度平均 MAU 持续增长，2017 年度平均月度活跃用户数超过三千万，相比较 2016 年度平均月度活跃用户数增长超过 40%。新产品怪兽消消消于 2017 年 5 月上线，报告期内更新版本 6 次，累计注册账户数近一千五百万，最高月度活跃用户超过三百万，获得 AppStore、GooglePlay 推荐4 次。公司进一步加大了研发力度，投入的研发资金由 2016 年的 1,422.40 万元增多至 2017 年的2,717.33 万元，较去年增长 91.04%，截至报告期末共计取得软件著作权 17 项、美术作品著作权 1项、商标注册证书 30 项。2、2018 年经营计划 公司将持续主打产品宾果消消消和怪兽消消消的优势，继续推动国内消除类手机游戏市场运营，通过不断升级优化游戏产品，进一步提升市场竞争力，扩大市场份额。随着公司新产品、新项目的上线，未来公司将继续秉承用户体验为核心的理念，加大研发投入、增加运营和渠道销售力度，确保新项目高质量稳步发展，不断适应新环境的竞争形势。同时公司拟进一步开拓海外市场，充分利用国内外资源，增加产品的市场占有率。持续做好游戏产品的技术与产品创新，继续加大研发投入，一方面加快现有产品的升级，一方面加快新品类游戏的研发，例如模拟经营类游戏的推出，同时加强大数据平台的建设，争取尽快确立未来市场竞争优势，实现销售收入快速增长。公司拟通过 IPO，进一步提高公司治理水平，持续提升公司经营管理水平，为公司的快速发展提供强有力的组织保障，提升公司的综合竞争力。(二二)行业情况行业情况 2017 年游戏行业快速发展，尤其是移动终端游戏市场增长较快。2017 年中国游戏市场实际销售收入达到 2,036.1 亿元，同比增长 23.0%。2017 年中国游戏市场中，移动游戏市场实际销售收入 1,161.2 亿元，份额继续增加，占 57.0%；2017 年中国移动游戏用户规模达到 5.54 亿人，同比公告编号：公告编号：20182018-058058 15 增长 4.9%，中国移动游戏市场规模继续保持高速增长。2017 年，中国移动游戏市场中，休闲类移动游戏市场实际销售收入 58.3 亿元，占 5.0%，市场份额具有较大潜力。*注：上述数据摘自2017 年中国游戏产业报告：中国音数协游戏工委（GPC）、伽马数据（CNG中新游戏研究）国际数据公司（IDC）(三三)财务分析财务分析 1.1.资资产负债结构分析产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 215,354,590.67 67.02%81,246,171.82 5555.92%.92%165.06%应收账款 77,337,433.98 24.07%42,478,487.53 29.24%29.24%82.06%存货-长期股权投资-固定资产 2,722,366.63 0.85%1,340,504.13 0.92%0.92%103.09%在建工程-递延所得税资产 1,628,001.791,628,001.79 0 0.50%.50%783,359.68783,359.68 0.54%0.54%1 107.82%07.82%短期借款-长期借款-递延收益 7 7,079,635.76,079,635.76 2 2.20%.20%2 2,945,605.33,945,605.33 2.03%2.03%1 140.35%40.35%资产总计 322,404,220.61322,404,220.61 -145,294,242.61145,294,242.61 -121.90%121.90%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：报告期内公司资产持续增长的主要原因是 2017 年 1 月公司进行股权融资 5,616.00 万元。同时，2017 年度，公司收入规模增长迅速，盈利能力提升，使得公司资产规模进一步扩大。2017 年末，公司货币资金余额为 21,535.46 万元，占总资产的比重为 67.02%。公司货币资金占总资产比重较高的原因主要是：一方面公司在 2017 年 1 月进行股权融资 5,616.00 万元；另一方面由于公司收入主要来自于游戏分成收入，渠道结算周期较短，故公司现金流情况良好，货币公告编号：公告编号：20182018-058058 16 资金余额增长较快。2017 年末，公司应收账款净额为 7,733.74 万元，占总资产的比重为 24.07%。随着公司营业收入的增长，公司应收账款的余额随之增长，且增幅低于收入增幅。报告期各期期后应收账款回款情况良好，并无实际大额坏账的发生，坏账准备计提充分。2017 年末，公司固定资产较以前年度有所上升，主要系公司随着业务规模扩大与员工增多，公司进一步添置电子设备与办公设备所致。2 2017017 年末，公司递延所得税资产较上一年度增长较大，主要系递延收益增长产生的递延所得税资产增长。2 2017017 年末，随着公司营业收入的进一步提升，根据玩家道具消耗情况产生的递延收益规模亦有所上升。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 387,620,631.05387,620,631.05 -191,009,753.48191,009,753.48 -102.93%102.93%营业成本 13,907,385.46 3.59%4,427,527.02 2.32%214.11%毛利率%96.41%96.41%-9 97.687.68%-管理费用 75,822,494.84 19.56%32,133,663.00 16.82%135.96%销售费用 172,605,874.24 44.53%82,083,614.65 42.97%110.28%财务费用-1,394,391.05-0.36%-390,250.71-0.20%257.31%营业利润 123,045,532.25123,045,532.25 31.74%31.74%70,704,312.2770,704,312.27 37.02%37.02%74.03%74.03%营业外收入 329,623.40 0.09%1,060,003.82 0.55%-68.90%营业外支出 630,845.57 0.16%3,807.92 0.00%16,466.67%净利润 89,973,179.2189,973,179.21 23.21%23.21%58,655,433.3258,655,433.32 30.71%30.71%53.39%53.39%项目重大变动原因项目重大变动原因：公司营业收入增长主要是由于 2014 年 8 月，公司推出消除类游戏宾果消消消，得益于优秀的游戏品质和准确的市场推广策略，用户基数迅速增加。同时，公司对游戏进行持续更新，提公告编号：公告编号：20182018-058058 17 升游戏趣味性，充值用户数量和充值金额同步快速增加。2016 年度开始，经过一年多持续的推广投入，以及持续的版本更新和内容扩充，宾果消消消用户规模实现了大幅度增长。2017 年 5月，怪兽消消消开始上线运营，截至报告期末，该游戏取得收入 1,357.87 万元。前述因素使得公司营业收入取得较大幅度的增长。公司营业成本中职工薪酬主要包含运营部和维护中心人员的薪酬。随着公司产品市场认可度快速提升，用户数量大幅增加，相应公司所需系统运营和维护人员也随着增加，同时公司整体薪酬水平也有所提高，综合影响职工薪酬增幅较大。2017 年，因增加美国子公司运营人员，职工薪酬较上一年度进一步增加。服务器使用费包括托管费用、网络服务费、CDN 加速费用等。2017 年5 月，怪兽消消消上线运营，故当年服务器使用费较上一年度增长较大。公司销售费用主要为市场及推广费用，随着市场推广的大规模展开，销售费用显著增长，与营业收入快速增长的趋势相符。管理费用中，研发费用金额占比较大。公司的业务模式中，研发工作是决定产品成败的关键环节，公司十分重视研发人员的培养和引进，对研发投入逐年加大，管理费用持续上升。股份支付在管理费用中也占较高比例，这主要是为进一步提高员工积极性，增强公司核心竞争力，公司于 2016 年、2017 年向管理人员和关键岗位员工进行了股权激励，产生股份支付费用分别为 373.04万元、1,750.96 万元。管理费用的其他构成内容中：员工薪酬和福利费随着员工人数增长和待遇水平的提高呈现逐年增加的趋势。除上述费用外，公司管理费用还包括办公费、差旅费、业务招待费、物业费、工程维修及装修费等。公司财务费用包括利息支出及收入、汇兑损益和手续费支出。随着公司经营规模的扩大，利润增长，且回款较为及时，公司货币资金增加，2017 年产生利息收入 183.12 万元。报告期内，公司营业外收入较上一年度减少。主要原因：2016 年度，公司获得北京市文化创意产业发展专项资金奖励 106.00 万元；2017 年，公司获得北京中关村科技园区管理委员会发放的股份改制补贴 30.00 万元。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 387,421,998.98387,421,998.98 191,009,753.48191,009,753.48 102.102.8383%其他业务收入 198,632.07-主营业务成本 13,907,385.46 4,427,527.02 214.11%其他业务成本-公告编号：公告编号：20182018-058058 18 按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%宾果消消消 373,809,311.79373,809,311.79 96.44%96.44%190,362,595.59190,362,595.59 99.66%99.66%怪兽消消消 13,335,056.6113,335,056.61 3.44%3.44%-冰雪奇缘：冰纷乐 277,630.58 0.07%230,847.60 0.12%其他 198,632.07 0.05%416,310.29 0.22%0.22%合计 387,620,631.05387,620,631.05 100.00%100.00%191,009,753.48191,009,753.48 100.00%100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%境内收入 294,524,110.05294,524,110.05 75.98%75.98%155,350,980.70155,350,980.70 81.33%81.33%境外收入 93,096,521.00 24.02%24.02%35,658,772.78 18.67%18.67%合计 387,620,631.05387,620,631.05 100.00%100.00%191,009,753.48191,009,753.48 100.00%100.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：公司主营业务突出，公司营业收入主要来自移动游戏相关业务收入。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 AppleInc.180,728,570.25180,728,570.25 46.63%46.63%否 2 东莞市讯怡电子科技有限公司 34,099,223.2934,099,223.29 8.80%8.80%否 3 GoogleInc.27,137,354.9127,137,354.91 7.00%7.00%否 公告编号：公告编号：20182018-058058 19 4 华为软件技术有限公司 25,655,706.4225,655,706.42 6.62%6.62%否 5 深圳市腾讯计算机系统有限公司 21,836,937.3921,836,937.39 5.63%5.63%否 合计合计 289,457,792.2289,457,792.26 6 74.68%74.68%-报告期内，公司第一大客户仍为AppleInc.，主要由于使用苹果手机的游戏用户占比较大，且付费率相对较高。东莞市讯怡电子科技有限公司为OPPO手机生产商，其主要运营OPPO手机的应用市场相关渠道。GoogleInc.为公司收回海外游戏代理运营权后，在海外的安卓市场的主要合作运营渠道。华为软件技术有限公司主要运营华为手机的应用市场相关渠道。深圳市腾讯计算机系统有限公司为公司的联运渠道“腾讯应用宝”。报告期内，前五大主要客户销售总额为289,457,792.25289,457,792.25元，占公司全年销售金额的74.74.6868%，较上一年度的比重有所下降，主要由于公司开发较多新渠道。公司与前五大客户不存在关联关系。应收账款前五名中，GoogleInc.及深圳市腾讯计算机系统有限公司的付款周期较短，因此应收账款余额较小。广东天宸网络科技有限公司亦为公司主要客户，报告期内公司对其销售金额排在第六位。ApplovinLimited为公司游戏流量变现渠道，因其为境外机构，其付款和相关流程相对较长。除上述情况外，其他前五大客户与前五大应收账款机构一致。(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 福建省软众数字传媒股份有限公司 46,139,007.57 23.69%否 2 DomobRuidaLimited 17,657,778.76 9.07%否 3 湖南弘米文化传播有限公司 11,242,275.06 5.77%否 4 湖南网睿文化传播有限公司 10,818,867.63 5.55%否 5 VungleInc.10,174,897.16 5.22%否 合计合计 96,032,826.18 49.30%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 公告编号：公告编号：20182018-058058 20 经营活动产生的现金流量净额 90,771,576.69 29,491,918.94 307.78%投资活动产生的现金流量净额-4,380,701.97-893,540.01-490.26%筹资活动产生的现金流量净额 48,143,557.52 6,552,490.44 734.73%现金流量分析现金流量分析：2016 年度和 2017 年度，公司经营活动产生的现金流量净额分别为 2,949.19 万元和 9,077.16万元，主要原因是公司营业收入增长迅速，总体回款周期较为稳定。2016 年度和 2017 年度，公司净利润分别为 6,091.48 万元和 9,348.71 万元，经营活动产生的现金流量净额与净利润的变动趋势基本一致。2016 年度和 2017 年度，公司投资活动现金流量净额分别为-89.35 万元和-438.07 万元。公司投资活动现金流量净额较小，除购买办公设备、电子设备等固定资产外，无其他投资活动。2016 年度和 2017 年度，公司筹资活动现金流量净额分别为 655.25 万元和 4,814.36 万元，主要是公司在报告期内分别收到投资款 756.00 万元和 5,616.00 万元，此外，公司在 2017 年 5 月以现金分配股利 765.00 万元。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公司拥有 2 家全资子公司，分别为北京柠檬微趣网络科技有限公司和 MicrofunInc.。其中北京柠檬微趣网络科技有限公司主营业务为游戏研发，负责发行人部分移动游戏的研发工作；MicrofunInc.主营业务为移动游戏的海外销售，负责发行人开发的游戏产品在海外市场的运营。MicrofunInc.于报告期内取得收入 6,026.74 万元，净利润-1,621.77 万元。其在海外取得的收入 40%分成给母公司。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 报告期内，无委托理财、委托贷款、衍生品投资情况。(五五)研发情况研发情况 研发研发支出情况