838834_2017_创四方_2017年公司年度报告_2019-04-16.pdf

1 2017 年度报告 创四方 NEEQ:838834 北京创四方电子股份有限公司 Beijing TransFar Electronic Co.,Ltd.2 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年 8 月 18 日，子公司福建创四方传感器有限公司综合楼奠基。2017 年 10 月，公司顺利通过国家高新技术企业新一轮认定，取得新证书。该证书取得更促使我们走自持续主创新创新的发展道路，激发自主创新的热情，提高科技创新能力。为开拓国内外市场提供有力的支持。2017 年 4 月 28 日，公司总工程师史银虎先生获中国电源与新能源行业专家智库管理办公室颁发的“全国电源与新能源行业专家智库”高级专家称号。化与工业化高层次的深度结合，对企业走向新型工业化道路奠定了良好的基础。2017 年 3 月 18 日，公司全资子公司福建创四方电源有限公司正式建成投产。该公司的建成投产对于公司实现的合理布局，完善产品种类，扩大电源类产品产能，提高销售份额，更好的贴近客户、服务客户，降低产品的生产成本起到积极作用，有利于进一步增强公司的竞争力。2017年5月日，公司全资子公司福建创四方电子有限公司获两化融合管理体系评定证书。两化融合是信息 公司资金需求相应增加，提供了有力的支持。2017 年 12 月，公司顺利完成了首次股票定向增发。通过本次股票发行，补充了公司流动资金。此次增长为公司生产经营规模的扩大和销售渠道的增加及 3 目 录 公司年度大事记公司年度大事记 .2 2 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .1919 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2222 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2525 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2828 第九节第九节 行业信息行业信息 .3131 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3232 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3737 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 创四方、公司、本公司、股份公司 指 北京创四方电子股份有限公司 福创电子、福创 指 福建创四方电子有限公司 中创四方 指 中创四方（北京）投资管理有限公司 北创电源、北创电源公司 指 北京创四方电源技术有限公司 福创电源 指 福建创四方电源有限公司 福创传感器 指 福建创四方传感器有限公司 福创电磁、电磁测量公司 指 福建创四方电磁测量有限公司 股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 北京创四方电子股份有限公司章程 三会 指 公司股东大会、董事会、监事会 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 上年同期 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 自然人股东 指 持有公司股份的自然人 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 中登公司 指 中国证券登记结算有限责任公司北京分公司 主办券商、天风证券 指 天风证券股份有限公司 会计师事务所、审计机构 指 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人 李元兵、主管会计工作负责人 龙文 及会计机构负责人 龙文 保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。北京兴华会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 实际控制人不当控制的风险 李元兵、龙雪梅夫妇通过中创四方(北京)投资管理有限公司间接持有股份公司的 77.31%的股份；李元兵直接持有股份公司8.74%的股份，通过北京中创丰业投资中心（有限合伙）控制股份公司 6.88%股份，两人以直接和间接方式可以控制公司92.92%的表决权。同时，李元兵为公司创始人，自公司成立至今一直担任董事长职务，对公司的经营决策能施加重大影响。实际控制人对公司实施有效控制，对公司稳定发展有着积极作用。但若公司内控制度不健全，则可能会产生实际控制人损害公司和中小股东利益的风险。宏观经济波动及市场竞争加剧的风险 电磁元器件属基础元器件，市场需求大，技术升级周期长且不可或缺，故历史存量较多，竞争激烈；市场中较多企业在生产该类产品，主要以收取加工费为主要利润来源，利润水平较低且容易受到成本变动等因素的影响。创四方拥有自主知识产权的五大品类，每一品类拥有多种型号、多种类的电磁元器件产品。且拥有自主品牌及研发团队，专注电磁技术领域 20 余年，建立起独特的差异化竞争能力，但其经营依然面临着宏观经济波动及市场竞争加剧的风险。材料价格波动的风险 公司的主要原材料包括硅钢、无氧铜等，相关原材料的价格波动会对公司产品成本产生一定影响。由于公司从原材6 料采购到组织生产，再到形成产品需要一定的周期，在此期间如果原材料价格出现大幅波动，而公司产品价格不能作出适时调整，可能会影响公司的利润。核心人才流失风险 公司从事电磁元器件的研发、制造及销售，核心人才是公司重要核心竞争力。公司目前有稳定的研发团队及人才梯队。这些核心人才的变动、流失将会对公司业务的开展和开拓带来重大影响。公司规模较小所带来的经营风险 截至 2017 年 12 月 31 日，公司总资产为 74,244,674.76 元，公司规模相对较小；资产负债率为 52.48%，流动比率 1.19、速动比率 0.80，公司长期偿债能力和短期偿债能力相对较弱。尽管公司已经制定出近 5 年发展的 6 大战略，旨在帮助公司增加营收，扩大规模，实现公司发展目标。但若公司战略在实施过程中出现问题或执行不到位，公司规模不能出现比较明显的增长，则会使公司面临经营风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 北京创四方电子股份有限公司 英文名称及缩写 Beijing TransFar Electronic Co.,Ltd.证券简称 创四方 证券代码 838834 法定代表人 李元兵 办公地址 北京市朝阳区酒仙桥北路甲 10 号院 201 号楼 303 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 史银虎 职务 董事、副总经理、董事会秘书、总工程师 电话 010-57589121 传真 010-57589168 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 北京市朝阳区酒仙桥北路甲 10 号院 201 号楼 C 门 3 层 100015 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董秘办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2005-2-3 挂牌时间 2016-9-2 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C3971 计算机、通信和其它电子设备制造业-电子元件制造-电子元件及组件制造 主要产品与服务项目 传感器、互感器、变压器等电磁元器件的研发、制造与销售 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）25,400,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 中创四方（北京）投资管理有限公司 实际控制人 李元兵、龙雪梅 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 911101057704006760 否 注册地址 北京市朝阳区酒仙桥北路甲 10 号院 201 号楼 303 否 注册资本 23,400,000 元 否 2017 年 12 月 25 日，公司股票发行新增 2,000,000 股股份中的无限售条件股份在全国中小企业股份转让系统挂牌并公开转让。截至报告期末，公司未能办理完成本次股票发行的工商登记变更手续，完成注册资本的变更，因此导致报告期末公司股份数量与注册资本不一致。2018 年 2 月 6 日，公司完成第一次股票发行的工商变更登记手续，注册资本由 2,340 万增加到为 2,540 万。五、五、中介机构中介机构 主办券商 天风证券 主办券商办公地址 湖北省武汉市武昌区中南路 99 号保利广场 A 座 37 楼（投资者联系电话：027-87718750）报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 北京兴华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 王道仁、刘宝刚 会计师事务所办公地址 北京市西城区裕民路 18 号北环中心 22 层 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 一、2018 年 2 月 6 日，公司完成第一次股票发行的工商变更登记手续，注册资本由 2,340 万增加到为 2,540万。具体内容详见公司 2018 年 2 月 8 日披露的关于新增股份完成工商变更登记及公司章程修改备案的公告（公告编号：2018-005）。二、公司股票转让方式已于全国中小企业股份转让系统股票转让细则实施日（2018 年 1 月 15 日）转为集合竞价转让方式。9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 66,164,677.22 55,211,127.31 19.84%毛利率%46.85%47.54%-归属于挂牌公司股东的净利润 5,890,856.42 2,391,419.15 146.33%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 5,145,056.32 2,359,152.44 118.09%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）19.58%9.64%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）17.10%9.51%-基本每股收益 0.24 0.10 140.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 74,244,674.76 66,348,277.58 11.90%负债总计 38,965,453.89 40,402,930.94-3.56%归属于挂牌公司股东的净资产 34,025,118.99 25,355,205.96 34.19%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.34 1.08 24.07%资产负债率%（母公司）34.33%43.67%-资产负债率%（合并）52.48%60.90%-流动比率 1.19%0.95%-利息保障倍数 5.49 3.34-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 4,478,890.23 6,378,966.17-29.79%应收账款周转率 4.84 4.25-存货周转率 2.72 2.83-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%11.90%4.82%-营业收入增长率%19.84%12.27%-净利润增长率%144.70%-13.38%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 25,400,000 23,400,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-16,255.30 越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免 6,857.92 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）1,607,129.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-562,084.97 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,035,646.65 所得税影响数 289,846.55 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 745,800.10 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司所处行业根据上市公司行业分类指引（2012）和国民经济行业分类（GBT4754-2011），业务属于“C39 计算机、通信和其它电子设备制造业”行业，根据挂牌公司管理型行业分类指引，公司细分行业属于“C 397 电子元件制造”下的“C 3971 电子元件及组件制造”。根据挂牌公司投资型行业分类指引，公司细分行业属于“17111113 其他电子元器件”。是一家专业致力于各类精密电磁器件、精密电量传感器以及新能源电抗器和特种变压器、ACDC、DCDC 模块电源的研发、生产及销售的高新技术企业。公司立足于行业多年，依托先进的专利技术以及专业化高水平的研发团队，完整的产业链条，研发及生产出了种类齐全的电磁元器件产品。公司主营业务产品包括电量传感器、电源变压器、脉冲变压器、精密互感器、抗谐电抗器和模块电源。公司的产品主要以直销的方式进行销售，主要的销售对象为电力、铁路、工业自动化控制、医疗、环保、充电桩、电动汽车（电动助力车）、新能源发电（光伏、风能）等多个领域的企业。公司盈利模式清晰，遵循关系服务模式+客户解决方案模式+个性挖掘模式+速度领先模式。公司拥有“TransFar”“BingZi”两大品牌和多年积攒丰富的客户资源优势，同时，以我们自身拥有优秀的研发团队、畅通的采购渠道等优势，能快速为高端客户提供定制的解决方案并实施，故而从产品价值、服务价值、品牌价值和关系价值四个方面与客户建立长期稳定的关系。报告期内，公司的商业模式未发生较大变化。报告期后至报告披露日，公司的商业模式未发生较大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，按照公司年初制定的经营目标和发展规划，完成了股票发行融资 360 万元，通过本次股票发行，补充了公司流动资金。此次增长为公司生产经营规模的扩大和销售渠道的增加以及公司资金需求相应增加，提供了有力的支持。北创股份顺利通过国家高新技术企业新一轮认定，取得证书；推进 IGBT 和 MOSFET 集成驱动模块等新产品研发项目的立项、研发、实验设备安装调试、拟建生产线、人员招聘与培训等准备工作，为拓展公司产品以及市场占有率奠定了基础；对应公司大客户战略，成立大客户部，有针对的深挖资源，增设西安办事处，扩宽了市场销售渠道，完成全年各项销售任务。12 子公司福创电源公司正式建成投产，为日后生产经营发展打下良好基础。子公司福创传感器公司综合楼奠基、施工；通过 IATF16949 体系阶段初审。子公司福创电子公司顺利更换新版质量管理体系认证证书、环境管理体系认证证书，获得“两化融合”管理体系证书；申报实用新型专利 1 项、申报并取得实用新型专利 1 项；完成仓库改造，为移动仓储智能物流系统正式上线做好准备。2017 年度，公司实现营业收入 66,164,677.22 元，较上期增长 10,953,549.91 元，涨幅 19.84%，有所上升；实现归属于公司股东的净利润 5,714,817.62 元，较上期增长 3,379,380.63 元，涨幅 144.70%，实现归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 5,145,056.32 元，较上期增长2,785,903.88 元，涨幅 118.09%，主要原因是：大环境经济复苏，电子类产品市场用量增长，我公司变压器类产品及互感器类产品同比有较大幅度增长。(二二)行业情况行业情况 我公司生产销售产品分属电子元器件产业，这个产业处于电子信息产业链的前端，是电子信息产业持续快速发展的基础。随着国家规划进入十三五，全球信息产业技术创新进入新一轮加速期，云计算、大数据、物联网、移动互联网、人工智能等新一代信息技术快速演进，引领产业发展新变革。电力、铁路、新能源发电、节能环保、医疗设备、工业自动化、新能源汽车和充电桩等行业由于融入新一代信息技术而得到不断的升级换代，给我公司生产的传感器、变压器、互感器、电抗器等电磁器件和电源产品带来稳定增长的市场需求。中国制造 2025 对信息产业发展提出新要求。全球范围看，信息产业日益成为重塑经济发展模式的主导力量。在国内范围看，信息产业也日益成为实施创新驱动战略、推进供给侧结构性改革的关键力量。创新驱动、制造强国、高端设备、网络强国、互联网+等一系列国家重大战略的实施和居民消费水平提高，都要求加快完善信息基础设施，提升信息消费体验。这些基础设施的建设给信息产业带来发展，也为处在信息产业链前端的电子元器件产业带来发展空间。(三三)财务分析财务分析 1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 8,605,124.14 11.59%6,763,383.14 10.19%27.23%应收账款 13,931,705.98 18.76%13,429,243.28 20.24%3.74%存货 14,387,232.09 19.38%11,457,827.85 17.27%25.57%长期股权投资-固定资产 25,468,816.30 34.30%25,842,739.34 38.95%-1.45%在建工程 159,310.67 0.21%948,280.00 1.43%-83.20%短期借款 25,300,000.00 34.08%27,200,000.00 41.00%-6.99%长期借款-资产总计 74,244,674.76-66,348,277.58-11.90%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：13 1、报告期内，公司货币资金增加 27.23%，主要系公司完成首次股票发行融资 360 万元，并且营业收入增长，今年又加大了应收账款的催收力度，年末客户回款增加。2、报告期内，公司存货增加 25.57%，主要是今年订单比去年增长 1,263 万元，增长了 19.62%,致使公司存货增加 293 万。3、报告期内，公司在建工程减少 83.20%，系电源公司厂房扩建已结束并转入固定资产 948,280.00 元 2.营业情况营业情况分析分析(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 营业收入 66,164,677.22-55,211,127.31-19.84%营业成本 35,169,583.81 53.15%28,963,150.35 52.46%21.43%毛利率%46.85%-47.54%-管理费用 17,337,184.93 26.20%16,083,755.96 29.13%7.79%销售费用 5,085,236.93 7.69%4,020,997.98 7.28%26.47%财务费用 1,542,812.78 2.33%1,560,906.44 2.83%-1.16%营业利润 6,970,349.086,970,349.08 10.5310.53%3,487,706.45 6.32%99.8599.85%营业外收入 544,132.06544,132.06 0.820.82%788,467.02 1.43%-30.9930.99%营业外支出 590,359.11 0.89%616,794.55 1.12%-4.29%净利润 5,714,817.62 8.64%2,335,436.99 4.23%144.70%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、报告期内，公司营业收入 2017 年实现 66,164,677.22 元,年增长率 19.84%，一方面因为大环境经济复苏，电子类产品市场用量增长，我公司变压器类产品及互感器类产品同比有较大幅度增长。2、报告期内，营业成本较上年增长 21.43%，原因是营业收入增长，相应成本也同时增加。3、报告期内，营业利润增长 99.8599.85%，原因是营业收入增长。(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 66,027,475.06 55,125,970.82 19.78%其他业务收入 137,202.16 85,156.49 61.12%主营业务成本 35,114,348.83 28,876,945.43 21.60%其他业务成本 55,234.98 86,204.92-35.93%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%14 电源变压器 39,645,245.82 60.04%34,859,384.55 63.24%互感器 16,322,970.47 24.72%12,834,037.95 23.28%电量传感器 1,486,013.18 2.25%284,951.69 0.52%脉冲变压器 4,340,674.31 6.57%3,275,672.38 5.94%模块电源 4,207,417.44 6.37%3,861,330.74 7%其他产品 25,153.84 0.04%10,593.51 0.02%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：2017 年度，公司主要收入构成无较大变化。(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 阳光电源股份有限公司 3,564,064.32 5.39%否 2 杭州翔泰电器有限公司 3,295,307.69 4.98%否 3 深圳市新创四方电子有限公司 2,893,674.53 4.37%否 4 宁波微科光电股份有限公司 2,376,256.58 3.59%否 5 四川英杰电气股份有限公司 1,397,000.34 2.11%否 合计合计 13,526,303.46 20.44%-本年度营业收入比上年增长了近 1100 万元，增长比率 19.84%，而本年度应收账款只增加了 50.25万元，增长比率 3.74%，远远低于营业收入的增长幅度。再看本年度应收账款周转率 4.84，周转天数 74天。上年度应收账款周转率 4.24，周转天数 85 天，从应收账款周转情况看，本年度实际情况也好于上年。(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 浙江嘉兴蓉胜精线有限公司 5,666,175.21 19.49%否 2 山东赛特电工股份有限公司 4,893,919.76 16.83%否 3 东莞市展业电子有限公司 2,206,448.87 7.59%否 4 余姚市科特电子有限公司 2,163,305.67 7.44%否 5 福安市福盛电子有限公司 1,574,830.50 5.42%否 合计合计 16,504,680.01 56.77%-3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 4,478,890.23 6,378,966.17-29.79%投资活动产生的现金流量净额-2,799,463.38-2,515,594.68-11.28%筹资活动产生的现金流量净额 358,156.29-3,230,834.85 111.09%15 现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额减少 29.79%，主要是公司营业收入的增长，导致采购金额大幅提高，比上年增加了 840 万元余，人员工资也随之增加了 240 万元，各项税费增加 170 万元。2、投资活动产生的现金流量净额减少 11.28%，是子公司购置生产设备支出 110 万元，购置无形资产（土地使用权）支出 170 万元，支出高于 2016 年。3、筹资活动产生的现金流量净额增加 111.09%，原因在如下几方面：第一，公司在今年增资扩股吸收了资金 360 万元。第二，公司用自有资金偿还了部分银行贷款所致。(四四)投资状况投资状况分分析析 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 截止到报告期末，公司拥有 3 家全资子公司，2 家控股子公司。主要情况如下：（1）福建创四方电子有限公司（全资子公司），成立于 2006 年 12 月 13 日，注册资本 500 万元，法定代表人李元兵，经营范围为电子元器件及组件、智能仪器仪表的研发、生产和销售，2017 年营业收入 4354.64 万元，利润 477.52 万元，净利润 344.72 万元。（2）北京创四方电源有限公司（全资子公司），成立于 2011 年 12 月 27 日，注册资本 88 万元，法定代表人李元兵，经营范围为加工生产模块电源;技术开发、技术推广、技术转让、技术咨询、技术服务，2017 年营业收入 136.22 万元，利润-72.02 万元，净利润-72.05 万元。（3）福建创四方传感器有限公司（控股子公司），成立于 2012 年 7 月 11 日，注册资本 1000 万元，法定代表人李元兵，经营范围为电量传感器，位置传感器，角度传感器，电量变送器，工业自动化控制基础传感器件的研发、制造和销售，2017 年营业收入 134.56 万元，利润-50.38 万元，净利润-50.23 万元。（4）福建创四方电源有限公司（全资子公司），成立于 2016 年 8 月 9 日，注册资本 1000 万元，法定代表人李元兵，经营范围为模块电源、充电电源、激光电源、特种电源的研发和生产；技术研发，技术推广，技术转让，技术咨询、技术服务，2017 年营业收入 222.50 万元，利润-12.95 万元，净利润-13.03万元。（5）福建创四方电磁测量有限公司（控股子公司），成立于 2016 年 9 月 30 日，注册资本 1000 万元，法定代表人李元兵，经营范围为电磁测量仪器、电磁测试系统的研发、生产和销售；电磁测量技术开发、技术转让、技术推广、技术咨询与服务，2017 年营业收入 0 万元，利润-0.09 万元，净利润-0.09万元。2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 报告期内，公司无委托理财及衍生品投资。(五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 重要会计政策、会计估计的变更 1、重要会计政策变更 16 （1）执行企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营和企业会计准则第 16 号政府补助 财政部于 2017 年度发布了企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，自 2017 年 5 月 28 日起施行，对于施行日存在的持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，要求采用未来适用法处理。财政部于 2017 年度修订了企业会计准则第 16 号政府补助，修订后的准则自 2017 年 6 月 12 日起施行，对于 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助，要求采用未来适用法处理；对于 2017 年 1 月 1 日至施行日新增的政府补助，也要求按照修订后的准则进行调整。根据财政部关于修订印发一般企业财务报表格式的通知（财会201730 号）要求，将原列报于“营业外收入”和“营业外支出”的非流动资产处置利得和损失和非货币性资产交换利得和损失变更为列报于“资产处置收益”，此项会计政策变更采用追溯调整法。受影响的报表项目名称 影响金额 其他收益 498,129.00 营业外收入 -498,129.00 资产处置收益 -16,255.30 营业外支出 16,255.30 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 作为一家公众公司，公司非常重视公益事业，注重承担社会责任，积极参与社会公益活动。公司诚信经营、照章纳税，认真做好每一项对社会有益的工作，尽全力做到对社会负责、对公司全体股东和每一位员工负责。公司始终把社会责任放在公司发展的重要位置，将社会责任意识融入到发展实践中，积极承担社会责任，支持地区经济发展。在 2017 年度公司子公司福建创四方电子有限公司对京华公益捐助 15 万元，为社会公益做出微薄贡献。三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持有良好的自主经营的能力；会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；主要财务、业务等经营指标健康；经营管理层、主要技术人员队伍稳定；内部治理规范、资源要素稳定、行业前景良好。公司不存在营业收入低于 100 万元、净资产为负、连续三个会计年度亏损且亏损额逐年扩大；不存在债券违约、债务无法按期偿还的情况；不存在实际控制人失联或高级管理人员无法履职；不存在拖欠员工工资或者无法支付供应商货款；不存在主要生产、经营资质缺失或者无法续期，无法获得主要生产、经营要素（人员、土地、设备、原材料）等对持续经营能力造成的影响的事项。因此，公司具备良好的持续经营能力。报告期内公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 17 是 否 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、实际控制人不当控制的风险 李元兵、龙雪梅夫妇通过中创四方(北京)投资管理有限公司间接持有股份公司的 77.31%的股份；李元兵直接持有股份公司 8.74%的股份，通过北京中创丰业投资中心（有限合伙）控制股份公司 6.88%股份，两人以直接和间接方式可以控制公司 92.92%的表决权。同时，李元兵为公司创始人，自公司成立至今一直担任董事长兼总经理职务，对公司的经营决策能施加重大影响。实际控制人对公司实施有效控制，对公司稳定发展有着积极作用。但若公司内控制度不健全，则可能会产生实际控制人损害公司和中小股东利益的风险。应对措施：公司将进一步完善法人治理结构，大力强化公司高层领导班子和核心技术团队的建设，引进各方人才，并且严格执行公司章程及各项规章制度，以避免实际控制人对公司的不当控制带来的风险。此外，实际控制人将加强重大决策的事前沟通，听取专业机构（包括主办券商及公司律师）意见，强化公司三会制度的实施，推动公司在规范化运作中持续发展。2、宏观经济波动及市场竞争加剧的风险 电磁元器件属基础元器件，市场需求大，技术升级周期长且不可或缺，故历史存量较多，竞争激烈；市场中较多企业在生产该类产品，主要以收取加工费为主要利润来源，利润水平较低且容易受到成本变动等因素的影响。创四方拥有自主知识产权的五大品类，每一品类拥有多种型号、多种类的电磁元器件产品。且拥有自主品牌及研发团队，专注电磁技术领域 20 余年，建立起独特的差异化竞争能力，但其经营依然面临着宏观经济波动及市场竞争加剧的风险。应对措施：公司加强技术团队建设，鼓励创新，完善和优化为客户提供个性化定制的解决方案，以技术和服务赢得客户。加强营销团队的建设，在项目前期和潜在的客户实现无缝对接。加强和完善相关提升公司形象的宣传，如公司网站、公司宣传册、展会等，让客户能及时了解我们。提高公司治理水平，从人员、技术、营销、管理等各方面提升公司综合竞争力。3、材料价格波动的风险 公司的主要原材料包括硅钢、无氧铜等，相关原材料的价格波动会对公司产品成本产生一定影响。由于公司从原材料采购到组织生产，再到形成产品需要一定的周期，在此期间如果原材料价格出现大幅波动，而公司产品价格不能作出适时调整，可能会影响公司的利润。应对措施：公司多年来与原料供应商建立良好的渠道关系，并且持续拓展原料供应渠道，加强产品市场趋势判断，把握市场走向，以销定产，提高经济效益，促进公司稳定发展。另外，公司专门成立采购委员会，加强存货控制管理，合理安排采购，规避原材料波动的影响。与客户建立起良好的关系，共同应对原材料价格变动对产品售价变动产生的影响。4、核心人才流失风险 公司从事电磁元器件的研发、制造及销售，核心人才是公司重要核心竞争力。公司目前有稳定的研发团队及人才梯队。这些核心人才的变动、流失将会对公司业务的开展和开拓带来重大影响。应对措施：公司大力推进人力资源体系建设，制定有吸引力的员工薪酬方案，为员工提供广泛的发展空间，待遇留人和环境留人相结合，激发核心员工对公司的认同感和归属感。同时建立人才储备机制，随着业务的扩大，关键技术岗位配置两名以上的技术人员，降低人才流失对公司造成的影响。5、公司规模较小所带来的经营风险 截至 2017 年 12 月 31 日，公司总资产为 74,244,674.76 万元，公司规模相对较小；资产负债率为52.48%，流动比率 1.19、速动比率 0.80，公司长期偿债能力和短期偿债能力相对较弱。尽管公司已经制定并实施 5 年发展的 6 大战略，旨在帮助公司增加营收，扩大规模，实现公司发展目标。但若公司18 战略在实施过程中出现问题或执行不到位，公司规模不能出现比较明显的增长，则会使公司面临经营风险。应对措施：公司制定并实施了五年发展的六大战略，并按计划逐步稳健落实与提升。2017 年度为五年发展计划的第二年，在这一年中已小有成绩，公司总资产略有提高。预计在未来的 1-3 年，按照公司的计划实施，公司的总资产将会有较大幅的提高，公司规模将达到理想状态。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 报告期内无新增的风险因素。19 第五节第五节 重要事项重要事项 一、一、重重要要事事项项索引索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 是否存在对外担保事项 是 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性关联交易事项 是 否 是否存在偶发性关联交易事项 是 否 五.二.(一)是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 否 是否存在股权激励事项 是 否 是否存在已披露的承诺事项 是 否 五.二.(二)是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 否 五.二.(三)是否存在被调查处罚的事项 是 否 五.二.(四)是否存在失信情况 是