837409_2017_凯晖科技_2017年年度报告_2018-04-26.pdf

凯 晖 科 技 NEEQ:837409 凯晖科技股份有限公司 Fine Triumph Technology Corp.,Ltd.年度报告 2017 公 司 年 度 大 事 记 2017年，公司进一步加大技改投入，投资800万元对产线进行改造，以满足电子新产品开发的需要。公司自主设计、开发的TYPE C 数据线、扩展坞等“3C”周边电子产品，2017年底已实现小批量生产。公司为国内外诸多知名品牌商二合一平板电脑配套开发出多款键盘皮套，部分已进入批量生产阶段。公告编号：2018-006 1 目目 录录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.3 第二节第二节 公司概况公司概况.5 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.7 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.9 第五节第五节 重要事项重要事项.18 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.20 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.22 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.24 第九节第九节 行业信息行业信息.27 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.28 第十一节第十一节 财务报告财务报告.34 公告编号：2018-006 2 释义 释义释义项目项目 释义释义 凯晖科技、公司、股份公司、本公司 指 凯晖科技股份有限公司 股东大会 指 凯晖科技股份有限公司股东大会 董事会 指 凯晖科技股份有限公司董事会 监事会 指 凯晖科技股份有限公司监事会 三会 指 股东大会、董事会、监事会 高级管理人员 指 总经理、董事会秘书、财务总监、副总经理 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 凯晖科技股份有限公司章程 南通耀励 指 南通耀励企业管理有限公司 南通旺励 指 南通旺励企业管理合伙企业(有限合伙)主办券商 指 光大证券股份有限公司 会计师事务所 指 瑞华会计师事务所(特殊普通合伙)元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 公告编号：2018-006 3 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人沈寿明、主管会计工作负责人陈竹美及会计机构负责人(会计主管人员)陈竹美保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。瑞华会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是与否是与否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、客户集中度高的风险 公司所处行业的特性以及公司现阶段的经营模式决定着业务集中于主要客户的现状,2014 至 2016 年度前五大客户营业收入占当期全部营业收入比例为 98.08%、87.67%和 83.72%。公司与主要客户建立了良好、稳定的合作关系,具有较高的客户忠诚度。公司一方面不断完善产品品质,提高售后服务质量,努力为客户提供更多的增值服务,进一步保证公司现有客户资源的稳定性与增长性;另一方面正持续加大新产品、新客户、新市场的开发力度,积极实现产品结构、客户结构的多元化。报告期内,公司前五大客户的营业收入占全部营业收入比例为 77.28%,比上年同期的 83.72%下降 6.44%。公司客户结构已趋于多元化,客户集中度正逐步降低。2、应收账款偏高的风险 报告期末,公司应收账款账面价值为 4,678.62 万元,占流动资产比例为 60.82%,占总资产比例为 33.72%,应收账款金额较大。虽然公司客户群光电子(苏州)有限公司等系国内外知名公司,企业综合实力较强,支付保障水平较高,且从历史经验看应收账 公告编号：2018-006 4 款回收良好。但是,应收账款规模较大会影响运营资金,加大了资金成本,并制约了公司业务规模扩张。报告期内,公司注重控制应收账款的规模,进一步加大应收账款的清收力度,应收账款保持在合理水平。3、市场需求变化风险 公司产品所面向的计算机、通讯、消费电子类产品等 3C 行业,市场需求变化较快、技术更迭频繁、新产品层出不穷。面对复杂、快速的 3C 行业市场需求变化,公司必须具有准确的预见,才能在生产经营中把握市场先机。如果公司对 3C 行业发展趋势的判断出现失误,产品开发、市场营销战略出现偏差,未能把握住市场趋势,快速、有效占领市场,将会降低公司的市场竞争力,从而对公司业绩造成不利影响。当前,公司正紧跟市场需求,持续进行产品技术创新,不断拓宽营销渠道,调整和优化产品结构,进一步提升产品市场竞争力,努力满足客户和消费者的需求,提升产品市场份额,以促进经营业绩的持续增长。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2018-006 5 第二节第二节 公司概况公司概况 一、基本信息 公司中文全称 凯晖科技股份有限公司 英文名称及缩写 Fine Triumph Technology Corp.,Ltd.证券简称 凯晖科技 证券代码 837409 法定代表人 沈寿明 办公地址 江苏省如皋市东陈镇工业小区内(雪岸居 13 组)二、联系方式 董事会秘书或信息披露事务管理人 乔庆雄 职务 董事、董事会秘书、副总经理 电话 0513-68163888-8333 传真 0513-68665266 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 江苏省如皋市东陈镇工业小区内(雪岸居 13 组)226573 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 江苏省如皋市东陈镇工业小区内(雪岸居 13 组)公司董秘办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006 年 9 月 13 日 挂牌时间 2016 年 5 月 18 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C39 计算机、通信和其他电子设备制造业 主要产品与服务项目 计算机、通讯、消费电子类产品等 3C 行业周边衍生智能性及功能性产品 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）60,275,100 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 沈寿明 实际控制人 沈寿明、易新兰夫妇 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91320600790885383A 否 注册地址 江苏省如皋市东陈镇工业小区内(雪岸居 13 组)否 公告编号：2018-006 6 注册资本 60,275,100.00 否 公司注册资本与总股本一致。五、中介机构 主办券商 光大证券 主办券商办公地址 上海市静安区新闸路 1508 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 瑞华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 陈荣芳、季昊楠 会计师事务所办公地址 北京市东城区永定门西滨河路 8 号院 7 号楼中海地产广场西塔5-11 层 六、报告期后更新情况 适用 根据全国中小企业股份转让系统股票转让方式确定及变更指引，公司股票转让方式自 2018 年 1月 15 日起由协议转让方式变更为集合竞价转让方式。公告编号：2018-006 7 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 82,189,314.13 80,216,332.70 2.46%毛利率%17.66%28.27%-归属于挂牌公司股东的净利润-5,161,653.14 340,964.45-1,613.84%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-6,640,265.91-837,210.18 693.14%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-6.85%0.44%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-8.82%-1.08%-基本每股收益-0.09 0.01-1,000.00%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 138,754,600.88 135,290,728.45 2.56%负债总计 66,033,886.70 57,408,361.13 15.02%归属于挂牌公司股东的净资产 72,720,714.18 77,882,367.32-6.63%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.21 1.29-6.20%资产负债率（母公司）40.97%42.47%-资产负债率（合并）47.59%42.43%-流动比率 116%140%-利息保障倍数-3.88 1.17-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 1,390,577.35 22,323,480.91-93.77%应收账款周转率 165%132%-存货周转率 290%322%-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%2.56%-0.15%-营业收入增长率%2.46%-36.03%-净利润增长率%-1,613.84%-98.29%-五、股本情况 公告编号：2018-006 8 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 60,275,100 60,275,100 0.00%计入权益的优先股数量 0 0-计入负债的优先股数量 0 0-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助,但与企业正常经营业务密切相关,符合国家政策规定,按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 1,879,130.00 委托他人投资或管理资产的损益 4,819.14 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外,持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益,以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 52,249.20 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-78,213.27 其他符合非经常性损益定义的损益项目-123,986.01 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,733,999.06 所得税影响数 255,386.29 少数股东权益影响额（税后）0.00 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,478,612.77 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 不适用 公告编号：2018-006 9 第四节 管理层讨论与分析 一、业务概要 商业模式商业模式 本公司主要从事计算机、通讯、消费电子类产品等 3C 行业周边衍生智能性及功能性产品的研发、生产和销售。根据国民经济行业分类代码（GB/T4754-2011），属于 C3913 计算机外围设备制造。公司及其全资子公司的主要产品为计算机、通讯、消费电子类产品等 3C 行业周边衍生智能性及功能性产品，包括 e 感系列产品、e 动系列产品等，其中 e 感系列产品为平板电脑、手机等智能电子设备皮套，为平板电脑、手机等电子产品提供个性化装饰、时尚、保护等功能；e 动系列产品基于 e 感系列产品开发，在产品中加入信息输入、输出等综合功能，增进平板电脑、手机等电子产品的人机交互体验。公司主要客户为群光、致伸、达方等国际主要键盘生产商。公司与国际主要键盘生产商建立了良好、稳定的合作关系，具有较高的客户忠诚度。公司拥有诸多关键资源，具有多项核心技术（无焊缝高频超声波熔接焊接技术，激光镭射裁切技术，热熔胶膜热压贴覆技术，360 度旋转式热压装备技术，自动校位贴合装置技术，新型微手感、小手感蓝牙键盘，滑动式蓝牙键盘皮套，可旋转分离式蓝牙键盘皮套，智能化家庭用集成控制装置，便携式无线充电折叠支架）、多项发明专利和实用新型专利，多名核心技术人员，以及包括房屋及建筑物、机器设备、模具、运输工具、电子设备及其他等必要的固定资产。利用该等关键资源要素，公司主要生产 3C行业周边衍生智能性及功能性等产品。公司目前采取了“OEM/ODM 业务为基础，自主渠道销售为补充”的业务销售模式。OEM/ODM 方式有利于公司建立长期、稳定的客户资源，能有效利用企业工程设计、产品制造、品质管控等方面的优势，实现企业效益最大化；自主渠道销售则有利于充分发挥企业的研发设计优势，不断扩大自主开发产品的销售，促进产品结构的转型升级，并为企业未来发展赢得更大的市场空间。销售价格方面，公司采取“成本加成”的定价模式，一般根据完成订单所需材料耗用数量和当时的材料市场价格、模具、人工费用等综合生产成本，同时综合考虑市场环境、产品技术附加值等因素以成本加成的方法确定最终的销售价格。营销网络方面，公司主要通过在台北、深圳、东莞、南通等地区设立办事处，配合公司业务部从事国际、国内市场的信息收集、联络、市场推广等非营业性的商业活动。办事处不直接从事经营活动，即不能签署商业合同、发出订单、签发发票、收款、持有存货等。报告期内，公司所属行业、产品与服务、客户、关键资源、销售渠道等均未发生重大变化。综上所述，本报告期内，公司商业模式未发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 公告编号：2018-006 10 二、二、经营情况回顾经营情况回顾 （一）经营计划（一）经营计划 报告期内，公司紧紧围绕发展战略及经营目标，积极开拓市场，加快技术创新，强化内部管理，为企业持续、稳定、快速增长奠定了坚实基础。报告期内，公司重点开展了以下四个方面的工作：1、加大营销力度，重点开发二合一平板电脑配套市场，实现配套品牌多元化。二合一平板电脑配备了诸如键盘的周边产品，既能实现传统 PC 的全功能应用，也可拥有平板电脑的娱乐体验。随着微软 Surface、联想、HP、DELL、华为等品牌系列新品的推出，该类二合一平板电脑已成为平板电脑市场增长的新动力。2017 年，公司在继续开发与苹果 Ipad 配套产品市场的同时，进一步加大与国际主要键盘生产商的合作力度，为华为 Matebook E、Dell 灵越系列等二合一平板电脑配套的皮套键盘产品顺利量产，逐步实现了终端配套品牌的多元化。2、加快新品研发，重点开发其他“3C”周边产品，实现产品结构多元化。扩展坞，用来扩展超级笔记本电脑、平板电脑、E-Book 等产品的功能，通过接口和插槽，它可以连接多种外部设备，如投影仪、打印机、扫描仪、U 盘等。随着移动互联和电子商务的兴起，其市场需求呈爆发式增长态势。2017 年公司引进专业技术团队，自主设计、开发了一扩四、一扩六等扩展坞新产品，并开始小批量生产。电源适配器是笔记本电脑、平板电脑、智能手机等小型便携式电子设备的供电电源变换设备，市场需求量大。2017 年公司积极配合国内外知名品牌商开发配套的电源适配器产品，并开始小批量生产。3、加大技改力度，持续提升生产装备水平。为快速应对市场和客户需求变化，公司根据新项目的开发需要，积极采取自动化、连续化生产设备，继续进行产线技术改造，进一步提升了生产效率。4、强化内部管理，全面提升企业运营水平。进一步建立健全质量、环境、职业健康安全、社会责任、信息安全等管理体系，不断规范内部各项业务流程，并顺利通过了广达、华勤、松下等大客户验厂，成为其 AVL（合格供应商）；全面导入 ERP 系统，进一步加强财务成本核算，全面规范和提升企业内部管理水平；提高精细化生产管理水平，进一步提升产品直通率，持续降低产品生产成本。报告期内，公司实现营业收入 8,218.93 万元，比上年同期的 8,021.63 万元增加 197.30 万元，增长2.46%。报告期内，公司实现净利润-516.16 万元，比上年同期的 34.10 万元减少 550.26 万元，主要是由于受行业环境的影响，2017 年公司在新产品报价时适当调低了目标利润，同时对老产品价格进行了适当下调，产品销售毛利率同比下降 10.60%，导致主营业务利润比上年同期减少 884.58 万元所致。（二）行业情况（二）行业情况 公司生产的主要产品为计算机、通讯、消费电子类等 3C 行业周边衍生智能性及功能性产品，目前公司产品主要配套平板电脑、手机等智能设备。公司产品的市场规模主要取决于移动智能设备的市场规模。1 1、移动互联网已逐步成为主流。、移动互联网已逐步成为主流。中国从 1994 年开始正式介入互联网，经过 20 多年的高速发展，截至 2016 年 12 月，中国网民规模达 7.31 亿，相当于欧洲人口总量，互联网普及率达到 53.2%。其中，移动上网设备的逐渐普及、网络环境的日趋完善、移动互联网应用场景的日益丰富三个因素共同作用，促使手机网民规模进一步增长。截至 2016 年 12 月，我国手机网民规模达 6.95 亿，增长率连续三年超过 10%，移动互联网已成为上网的主流选择。（相关数据摘自中国互联网络发展状况统计报告）2 2、智能手机保持稳定的年增长量，平板电脑年增长量放缓。、智能手机保持稳定的年增长量，平板电脑年增长量放缓。公告编号：2018-006 11 随着移动互联网基础设施建设和包括软硬件在内的互联网生态系统的发展与完善，以智能手机和平板电脑为代表的智能设备终端消费市场步入快速发展时期。智能手机方面，未来将保持稳定的年增长量。根据 IDC 的预测，2016 年智能手机年出货量将达到14.7 亿部，相比 2015 年出货量可实现增长 2.30%；2018 年智能手机出货量将达到 18.39 亿部，2019 年智能手机出货量将达到 19.02 亿部，年复合增长率约 7%-10%。平板电脑方面，相对于 2011-2014 年的快速增长，年增长量将放缓。根据 IDC 预测，2016 年全球平板出货量为 1.748 亿台，同比下降 15.6%；到 2019 年，平板电脑年出货量将为 2.39 亿部，相对于 2015年，年复合增长率仅为 3%。数据来源：IDC 3 3、“、“2 2 合合 1 1”式平板电脑增长强劲，成为平板电脑市场增长的新动力。”式平板电脑增长强劲，成为平板电脑市场增长的新动力。虽然平板电脑整体市场增长已趋于放缓，但以微软 Surface 系列、iPad Pro 等为代表的“2 合 1”式平板电脑增长强劲。“2 合 1”式平板电脑大多配备了诸如键盘的周边衍生设备或产品，弥补了传统平板电脑所不足的生产力功能，使得一台设备上兼具两类产品的功能，既能实现传统 PC 的全功能应用，也可以拥有平板电脑的娱乐体验。根据 IDC 预测，“2 合 1”式平板电脑到 2020 年将占到整个平板电脑市场的 31%，远高于目前的 16%。随着微软 Surface、联想、HP、DELL 等品牌系列新品的推出，该类“2合 1”式平板电脑将逐渐渗透到传统平板电脑无法较好进入的企业级产品市场，将成为平板电脑市场增长的新动力。4 4、智能设备周、智能设备周边衍生品数码配件市场规模将主要取决于智能设备新增量和保有量的规模。边衍生品数码配件市场规模将主要取决于智能设备新增量和保有量的规模。智能设备年新增量和保有量都将影响周边衍生品数码配件市场规模。上述 IDC 的预测已表明，2015-2019 年，智能手机和平板电脑的年新增量将从 16.48 亿部增长到 21.41 亿部，年新增量巨大。在智能设备保有量市场上，Flurry 公司调研结果表明，2014 年全球活跃智能设备保有量已达到 20 亿部。手机、平板等数码产品市场的蓬勃发展极大地推动了数码产品配件市场的壮大。根据 ABI Research 预计，到 2017 年智能手机配件收入将达到 3.8 亿美元。（三）财务分析（三）财务分析 1 1资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本期期期末期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 5,353,328.00 3.86%5,605,995.54 4.14%-4.51%应收账款 46,786,157.26 33.72%46,988,933.68 34.73%-0.43%存货 18,201,818.82 13.12%21,975,107.58 16.24%-17.17%长期股权投资-固定资产 44,761,773.77 32.26%40,551,011.91 29.97%10.38%公告编号：2018-006 12 在建工程 3,884,577.10 2.80%3,083,300.03 2.28%25.99%短期借款 32,000,000.00 23.06%24,000,000.00 17.74%33.33%长期借款-预收账款 1,239,750.00 0.89%5,000.00 0.00%24,695.00%-资产总计 138,754,600.88-135,290,728.45-2.56%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因 1、在建工程变动原因在建工程变动原因 报告期末，公司在建工程 3,884,577.10 元，同比上升 25.99%，系因公司加大技改投入，报告期内A3 车间自动化生产线改造未全部完工结转固定资产所致。2 2、短期借款变动原因、短期借款变动原因 报告期末，公司短期借款 32,000,000.00 元，同比上升 33.33%，系公司向商业银行增加融资8,000,000.00 元，用于技改投入所致。报告期内，公司资产质量较好，流动负债规模相对合理，不存在未偿还到期银行贷款和未偿付已到期重大款项等情况。公司以自身生产经营活动产生的稳定现金流入为基础，以银行授信能够有效解决短期融资需求，不存在较大的短期和长期偿债风险。2 2营业情况分析营业情况分析 （1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年上年同期同期 本期与上年本期与上年同期同期金额变金额变动比例动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比比重重 营业收入 82,189,314.13-80,216,332.70-2.46%营业成本 67,678,397.57 82.34%57,537,586.05 71.73%17.62%毛利率 17.66%-28.27%-管理费用 16,537,831.32 20.12%17,943,870.02 22.37%-7.84%销售费用 3,278,035.79 3.99%2,479,981.63 3.09%32.18%财务费用 1,826,870.10 2.22%1,402,550.94 1.75%30.25%营业利润-7,802,649.10-9.49%-1,124,329.00-1.40%593.98%营业外收入 1,267,329.55 1.54%1,647,476.09 2.05%-23.07%营业外支出 562,528.83 0.68%274,892.40 0.34%104.64%净利润-5,161,653.14 -6.28%340,964.45 0.43%-1,613.84%项目重大变动原因项目重大变动原因：1 1、毛利率变动原因毛利率变动原因 报告期内，公司毛利率 17.66%，同比降低 10.61%，主要原因是 2017 年公司对部分与苹果 IPAD 配套的老产品销售价格进行了适当下调，同时，综合考虑到市场竞争等因素，对与其他品牌配套的新产品在销售定价时也适当下调了预期毛利率，从而对报告期内毛利率产生直接影响。2 2、销售费用变动原因、销售费用变动原因 报告期内，公司销售费用 3,278,035.79 元，同比上升 32.18%，主要原因是公司 2017 年进一步加大 公告编号：2018-006 13 国内外市场开发力度，扩大销售团队，销售费用中的职工薪酬等有所增长。3 3、财务费用变动原因、财务费用变动原因 报告期内，公司财务费用 1,826,870.10 元，同比上升 30.25%，主要原因是公司 2017 年汇兑损益增加所致。4 4、营业利润变动原因、营业利润变动原因 报告期内，公司实现营业利润-7,802,649.10 元，同比减少 6,678,320.10 元，主要原因是公司 2017年综合毛利率同比出现较大幅度下降。5、营业外收入变动原因营业外收入变动原因 报告期内，公司营业外收入 1,267,329.55 元，同比下降 23.07%，主要原因是公司 2017 年收到地方政府补助 1,879,130.00 元，其中：计入营业外收入 907,000.00 元，计入其他收益 972,130.00 元，计入营业外收入部分比去年同期减少。6 6、净利润变动原因、净利润变动原因 报告期内，公司净利润-5,161,653.14 元，同比下降 1,613.84%，主要原因是 2017 年公司对部分与苹果 IPAD 配套的老产品销售价格进行了适当下调，同时，综合考虑到市场竞争等因素，对与其他品牌配套的新产品在销售定价时也适当下调了预期毛利率，销售毛利率同比有所下降，导致主营业务利润降低所致。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 主营业务收入 78,086,048.94 80,093,249.61-2.51%其他业务收入 4,103,265.19 123,083.09 3,233.74%主营业务成本 64,158,668.10 57,475,843.37 11.63%其他业务成本 3,519,729.47 61,742.68 5,600.64%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%“3C”周边产品 78,086,048.94 95.00%80,093,249.61 99.85%按按区域分类分析区域分类分析：适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%内销收入 76,478,595.16 93.05%80,051,939.78 99.80%外销收入 1,607,453.78 1.96%41,309.83 0.05%其他收入 4,103,265.19 4.99%123,083.09 0.15%合计 82,189,314.13 100.00%80,216,332.70 100.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：公告编号：2018-006 14 报告期内，公司收入构成未发生重大变化。（3）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 群光(苏州)电子有限公司 27,886,642.02 33.93%否 2 东莞市天富励德实业有限公司 14,411,532.30 17.53%否 3 致伸科技(重庆)有限公司 9,014,494.10 10.97%否 4 深圳市恒怡多精彩科技有限公司 6,960,815.09 8.47%否 5 西可通信技术设备(河源)有限公司 5,246,386.83 6.38%否 合计合计 63,519,870.34 77.28%-（4）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 吴江瀚源塑胶电子有限公司 7,220,045.80 17.00%否 2 东莞市天富励德实业有限公司 3,767,841.27 8.87%否 3 精模电子科技(深圳)有限公司 2,938,209.06 6.92%否 4 东莞市广兴皮革有限公司 2,106,424.76 4.96%否 5 深圳新森昌印刷包装有限公司 1,863,893.23 4.39%否 合计合计 17,896,414.12 42.14%-3 3现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 1,390,577.35 22,323,480.91-93.77%投资活动产生的现金流量净额-8,647,581.01-14,593,566.76-40.74%筹资活动产生的现金流量净额 9,058,158.66 -2,515,855.98 -460.04%现金流量分析现金流量分析：1 1、经营活动产生的现金流量分析、经营活动产生的现金流量分析 报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额同比下降 93.77%，主要原因是 2017 年公司销售商品收到的现金同比减少25,873,339.72元。2 2、投资活动产生的现金流量分析、投资活动产生的现金流量分析 报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额同比增加 5,945,985.75 元，主要系 2017 年公司购建固定资产等支付的现金同比减少 6,006,746.73 元所致。3 3、筹资活动产生的现金流量分析、筹资活动产生的现金流量分析 报告期内，公司筹资活动产生的现金流量净额同比增加 11,574,014.64 元，主要原因是 2017 年取得借款收到的现金同比增加 8,000,000.00 元。4 4、经营活动产生的现金流量与本年度净利润差异分析经营活动产生的现金流量与本年度净利润差异分析 报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额 1,390,577.35 元，净利润-5,161,653.14 元，差异6,552,230.49 元，主要系 2017 年度固定资产折旧 3,552,109.46 元、存货减少 3,130,700.70 元等共同所致。（四）投资状况分析（四）投资状况分析 1 1、主要控股子公司、参股公司情况、主要控股子公司、参股公司情况 公告编号：2018-006 15 报告期内，公司有两家全资子公司，具体情况如下：子公司名称：东莞市凯旺励皮草科技有限公司子公司名称：东莞市凯旺励皮草科技有限公司 注册地址：东莞市长安镇乌沙李屋兴发南路东三街 8 号二楼 注册资本：500 万元人民币 经营范围：研发、产销：皮草制品、五金塑胶制品；货物进出口、技术进出口。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）持股比例：100%该子公司 2017 年度实现营业收入 41,530,137.19 元，净利润-1,773,486.56 元。子公司名称：深圳凯晖电子科技有限公司子公司名称：深圳凯晖电子科技有限公司 注册地址：深圳市宝安区西乡街道宝源路与碧湾路交汇处碧湾大厦第九层 08A 室 注册资本：500 万元人民币 经营范围：计算机、通信产品和消费电子产品外围设备及相关软硬件、新型电子元器件的设计、研发、销售、技术开发、技术咨询、技术服务；从事货物及技术的进出口业务。（法律、行政法规或者国务院决定禁止和规定在登记前须经批准的项目除外），计算机、通信产品和消费电子产品外围设备及相关软硬件、新型电子元器件的制造。持股比例：100%该子公司 2017 年度实现营业收入 0 元，净利润-3,707,233.28 元。2 2、委托理财及衍生品投资情况、委托理财及衍生品投资情况 报告期内公司共计购买 4 次银行短期保本理财产品，每次购买理财产品最大金额不超过 500 万元，累计投入资金 680 万元，报告期末已经赎回 480 万元，共取得投资收益 4,199.31 元。根据公司章程和对外投资管理制度规定，单笔不超过 500 万元的投资理财，授权公司总经理审批，公司购买银行短期保本理财产品符合规定要求。（五五）非标准非标准审计审计意见说明意见说明 不适用 （六六）会计政策、会计估计变更或重大会计差错更）会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正正 不适用 （七七）合并报表范围的变化情况）合并报表范围的变化情况 适用 本公司 2017 年度合并报表范围与上年度相比，新增加 1 户。2017 年 4 月，公司投资设立全资子公司深圳凯晖电子科技有限公司，新增纳入合并范围。（八八）企业社会责任）企业社会责任 报告期内，公司诚信经营、按时纳税、积极吸纳就业和保障员工合法权益，并对存在实际困难职工家庭开展多种形式的帮扶，以减轻社会负担。公司积极参与社会慈善事业，热心公益，采取多种途径资 公告编号：2018-006 16 助周边困难家庭的学生。今后公司将根据自身的情况，不断探索扶贫路径，积极承担扶贫和慈善等社会责任。三、持续经营评价三、持续经营评价 公司自成立以来，通过不断的技术研发和科技创新，现已发展成为一家专业从事计算机、通讯、消费电子类等 3C 行业周边衍生智能性及功能性产品的高新技术企业。平板电脑、智能手机等产品，尤其是“2 合 1”式平板电脑增长强劲，极大地推动了周边配件市场的壮大。公司拥有独立、完整的研发、采购、生产和销售体系，充分利用快速的市场反应能力，凭借优秀的工程设计、一流的产品制造、良好的产品质量、多层次营销网络、快捷的售后服务，不断满足客户需求。公司与国际主要键盘生产商群光、精元、致伸等企业在平板电脑保护套等产品领域建立起了长期、稳定的战略合作关系，成为其重要合作伙伴。公司产品最终服务对象包括众多全球著名品牌。2017 年度，公司加大营销力度，重点开发“2 合 1”式平板电脑配套市场，正逐步实现配套品牌多元化。同时，公司加快新品研发，重点开发其他“3C”周边产品，正逐步实现产品结构多元化。公司通过积极开拓市场，加快技术创新，为企业持续、稳定、快速增长奠定了坚实基础。公司管理、技术团队稳定，公司已形成一定的技术优势、团队优势及行业经验优势等，具有较强的持续经营能力。四、未来展望四、未来展望 不适用 五、风险因素五、风险因素 （一）持续到本年度的风险因素（一）持续到本年度的风险因素 1 1、客户集中度高的风险客户集中度高的风险 公司所处行业的特性以及公司现阶段的经营模式决定着业务集中于主要客户的现状,2014 至 2016年度前五大客户营业收入占当期全部营业收入比例为 98.08%、87.67%和 83.72%。公司与主要客户建立了良好、稳定的合作关系,具有较高的客户忠诚度。公司一方面不断完善产品品质,提高售后服务质量,努力为客户提供更多的增值服务,进一步保证公司现有客户资源的稳定性与增长性;另一方面正持续加大新产品、新客户、新市场的开发力度,积极实现产品结构、客户结构的多元化。报告期内,公司前五大客户的营业收入占全部营业收入比例为 77.28%,比上年同期的 83.72%下降 6.44%。公司客户结构已趋于多元化,客户集中度正逐步降低。2 2、应收账款偏高的风险应收账款偏高的风险 报告期末,公司应收账款账面价值为 4,678.62 万元,占流动资产比例为 60.82%,占总资产比例为33.72%,应收账款金额较大。虽然公司客户群光电子(苏州)有限公司等系国内外知名公司,企业综合实力较强,支付保障水平较高,且从历史经验看应收账款回收良好。但是,应收账款规模较大会影响运营资金,加大了资金成本,并制约了公司业务规模扩张。报告期内,公司注重控制应收账款的规模,进一步加大应收账款的清收力度,应收账款保持在合理水平。3 3、市场需求变化风险市场需求变化风险 公司产品所面向的计算机、通讯、消费电子类产品等 3C