837130_2017_中环互联_2017年年度报告_2018-04-03.pdf

南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 1 NanchangNanchang ZhongHuanZhongHuan NetworkNetwork Information Service Co.,Ltd.Information Service Co.,Ltd.2017 中环互联 NEEQ:837130 南昌中环互联信息服务股份有限公司 年度报告 南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 2 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年 5 月 31 日，公司在全国中小企业股份转让系统由基础层调整至创新层。2017 年 2 月，公司与世界知名咨询机构普华永道管理咨询（上海）有限公司达成战略合作，该合作将极大地促进、加快公司信息系统化建设步伐，为客户提供更加高效、便捷的服务。2017 下半年，公司持续督导券商由东北证券股份有限公司变更为中信建投证券股份有限公司。2017 年 3 月 10 日，公司投资设立了全资子公司沈阳中环房地产经纪有限公司。2017 年 4 月 7 日，公司投资设立了全资子公司福州中环互联房地产经纪有限公司。2017 年 5 月 5 日，公司投资设立了全资子公司重庆中环互联房地产顾问有限公司。南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .6 6 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2828 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3535 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3838 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .4141 第九节第九节 行业行业信息信息 .4545 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .4646 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .5050 南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 本公司、公司、中环互联、母公司 指 南昌中环互联信息服务股份有限公司 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 本年度 指 2017 年度 上一年度、上年 指 2016 年度 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 南昌中环互联信息服务股份有限公司章程 全国中小企业股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 股东大会 指 南昌中环互联信息服务股份有限公司股东大会 董事会 指 南昌中环互联信息服务股份有限公司董事会 监事会 指 南昌中环互联信息服务股份有限公司监事会 主办券商 指 中信建投证券股份有限公司 会计师事务所 指 北京中证天通会计师事务所(特殊普通合伙）元、万元 指 人民币元、人民币万元 湖南公司、湖南中环公司、湖南中环、湖南地区 指 湖南中环地产顾问有限公司 重庆公司、重庆中环公司、重庆中环、重庆地区 指 重庆中环互联房地产顾问有限公司 南京公司、南京中环公司、南京中环 指 南京中环地产顾问有限公司 泰州公司、泰州中环公司、泰州中环 指 泰州中环地产顾问有限公司 江苏地区 指 南京中环地产顾问有限公司 泰州中环地产顾问有限公司 成都公司、成都中环公司、成都中环、四川地区 指 成都中环互联房地产经纪有限公司 乌鲁木齐公司、乌鲁木齐中环公司、乌鲁木齐中环、新疆地区 指 乌鲁木齐中环房地产经纪有限公司 九江公司、九江中环公司、九江中环 指 九江中环地产顾问有限公司 郑州公司、郑州中环公司、郑州中环、河南地区 指 郑州中环房地产经纪有限公司 石家庄公司、石家庄中环公司、石家庄中环、河北地区 指 石家庄中环互联房地产经纪有限公司 太原公司、太原中环公司、太原中环、山西地区 指 太原中环居业房地产经纪有限公司 昆明公司、昆明中环公司、昆明中环、云南地区 指 昆明中环房地产经纪有限公司 武汉公司、武汉中环公司、武汉中环、湖北地区 指 武汉中环互联房地产经纪有限公司 福州公司、福州中环公司、福州中环、福建地区 指 福州中环互联房地产经纪有限公司 沈阳公司、沈阳中环公司、沈阳中环、指 沈阳中环房地产经纪有限公司 南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 5 辽宁地区 江西地区 指 南昌中环互联信息服务股份有限公司 九江中环地产顾问有限公司 山东地区 指 济南中环互联房地产经纪有限公司 普华永道 指 普华永道管理咨询（上海）有限公司 南昌瑞融 指 南昌瑞融投资中心（有限合伙）新余瑞融 指 新余高新区瑞融投资中心（有限合伙）南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 6 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人刘持海、主管会计工作负责人范慧珍及会计机构负责人（会计主管人员）范慧珍保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。北京中证天通会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所对公司出具了标准无保留（审计意见类型）审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是否 是否存在豁免披露事项 是否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 宏观环境的风险 房地产行业是国民经济的重要组成部分，属于周期性行业。房地产中介服务行业作为房地产业的细分行业，间接受到房地产行业周期影响。在一定时期内，特定调控政策的出台会通过影响房地产行业进而间接影响细分房地产中介服务行业，从而使得房地产中介服务业出现周期性波动。虽然从另一个角度分析，每当国家调控政策出台，房地产行业下行时，受市场销售压力增长的影响，开发商寻求专业的销售代理公司帮助其解决销售问题的需求增加，这在客观上有利于行业专业化程度的逐步深化以及推动公司业务规模的进一步扩大，但是房地产中介服务行业仍然面临周期波动风险。市场开拓风险 目前公司在全国十几个城市布局，整体发展趋势良好，但不同地区的市场环境不同，竞争环境也相差较大，公司如不能快速提供适应当地市场需要的服务，公司的跨区域市场开拓将面临一定的风险和不确定性。市场竞争加大的风险 国内一、二线城市房地产经纪市场竞争较为激烈，市场基本南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 7 被国内一线经纪公司垄断，进入难度较大。尽管三、四线城市不如一、二线城市竞争激烈，但由于行业进入壁垒低，市场处于完全竞争状态，不可避免会有不少公司进入，加剧了行业的竞争。同时，一批企业积极寻求创新，通过互联网、金融支持等增强企业竞争能力，行业竞争加剧，整合趋势明显。同质化竞争激烈，如果公司不能持续提高核心竞争力，将面临市场地位下降的风险。核心骨干人员流失风险 公司的打造的管理团队是公司的宝贵资源，并在管理团队的共同努力下形成了公司高效、高质的服务体系。人才是企业的宝贵财富，也是公司未来持续发展的基石。市场竞争中，不排除竞争对手对核心骨干人员进行招揽和猎聘，核心人员面临流失的风险。对特许加盟店管理的风险 由于近几年公司发展规模越来越大，特许加盟门店数量越来越多，公司对门店的管理面临的挑战越来越多，对特许加盟门店的创新管理模式“特许加盟、直营管理”在异地的发展有待进一步检验，公司需在实践中不断完善相关管理制度，并确保相关管理制度得到执行。因此，公司未来经营中可能存在因对特许加盟店的管理不适应发展的需要，从而影响公司的品牌信誉。本期重大风险是否发生重大变化：否 南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 南昌中环互联信息服务股份有限公司 英文名称及缩写 Nanchang ZhongHuan NetworkInformation Service Co.,Ltd.证券简称 中环互联 证券代码 837130 法定代表人 刘持海 办公地址 江西省南昌市西湖区中山路 64 号(商会大厦五层）二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 蔡淳勇 是否通过董秘资格考试 是 电话 0791-87902361 传真 0791-86229709 电子邮箱 N 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 江西省南昌市西湖区中山路 64 号(商会大厦五层）330009 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2001-10-11 挂牌时间 2016-04-25 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）K 房地产业-70房地产业-703房地产中介服务-7030房地产中介服务 主要产品与服务项目 代理租赁、代理一手房销售、代理二手房买卖,以及后端社区服务等业务 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）60,897,600 优先股总股本（股）-做市商数量-控股股东 新余高新区瑞融投资中心（有限合伙）实际控制人 刘持彬、刘持海 南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 9 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91360100731958271Y 否 注册地址 江西省南昌市西湖区中山路 64 号(商会大厦五层）否 注册资本 60,897,600.00 是 2017 年公司进行了转增股本，每 10 股转增 6 股，转增后公司股本由 38,061,000 股增加至 60,897,600股。五、五、中介机构中介机构 主办券商 中信建投 主办券商办公地址 北京市东城区朝阳内大街 2 号凯恒中心 B、E 座 报告期内主办券商是否发生变化 是 会计师事务所 北京中证天通会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 陈少明、赵权 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西直门北大街甲 43 号金运大厦 B 座 13 层 六、六、报告期后更新报告期后更新情况情况 适用不适用 根据全国中小企业股份转让系统发布的全国中小企业股份转让系统股票转让细则，公司普通股股票转让方式于 2018 年 1 月 15 日由协议转让自动变更为集合竞价转让。南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 229,583,992.22 149,628,726.24 53.44%毛利率%59.15%57.05%-归属于挂牌公司股东的净利润 47,154,543.06 32,223,015.44 46.34%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 45,541,020.72 29,438,961.74 54.70%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）33.72%38.26%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）32.56%34.95%-基本每股收益 0.77 0.89-13.48%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 221,911,832.32 178,581,046.81 24.26%负债总计 64,704,111.88 45,501,630.35 42.20%归属于挂牌公司股东的净资产 153,203,424.33 129,840,601.27 17.99%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.52 3.41-26.10%资产负债率%（母公司）13.51%10.41%-资产负债率%（合并）29.16%25.48%-流动比率 3.03 3.72-利息保障倍数 0-300.58-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 54,961,133.08 40,743,778.07 34.89%应收账款周转率 20.55 17.96-存货周转率-南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 11 四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%24.26%115.06%-营业收入增长率%53.44%111.76%-净利润增长率%49.71%33.06%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 60,897,600 38,061,000 60%计入权益的优先股数量 计入负债的优先股数量 六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 1,547,430.91 委托他人投资或管理资产的损益 56,219.18 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 527,046.37 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,130,696.46 所得税影响数 517,174.12 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 1,613,522.34 七、七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用不适用 八、八、业绩预告、业绩快报的差异说明业绩预告、业绩快报的差异说明 适用不适用 业绩预告中归属于挂牌公司股东的净利润（扣除非经常性损益后）为 4,400.00-4,600.00 万元，业绩快报中归属于挂牌公司股东的净利润（扣除非经常性损益后）45,602,059.04 元，与正式的审计报告45,541,020.72 有所差异，主要系投资收益科目的调整所致。南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：公司的主营业务包括信息咨询服务、房产经纪服务。信息咨询服务利用计算机网络、移动互联网为房屋买卖双方、开发商、经纪人等提供信息服务。在二手房交易领域，公司利用庞大的线上、线下信息收集和处理系统，形成信息咨询全、覆盖人群广的房产交易信息平台。一方面公司线上平台、线下业务体系最大范围发布房屋信息，从而挖掘出尽可能多的潜在客户；另一方面，当潜在客户获得了相关信息后，可以很轻松地与经纪人员和加盟门店实现对接，然后快速进入实地考察、洽谈等实质阶段。从而最大限度地促成交易。在新房市场领域，公司利用线上、线下平台快速地将楼盘信息推广到千家万户，为开发商短时间内直接将信息有效传递到目标人群，大幅提高信息传递效率和质量。房产经纪服务主要包括代理二手房买卖、代理一手房销售。公司代理二手房的合作方式是与加盟门店合作，加盟店向卖方或买方收取信息咨询费，同时在办理交易过户过程中，向卖方或买方收取过户服务费。公司的主要客户有：特许加盟店、二手房买卖双方、一手房的房产开发商或销售渠道商。报告期内：公司商业模式未发生重大变化。报告期后至报告披露日，公司的商业模式未发生较大变化。核心竞争力分析：核心竞争力分析：报告期内，公司的核心竞争力不断增强，主要表现在以下几个方面：1、管理进步 公司的业务模式是以房产交易为核心，标准化服务、数据和技术创新为驱动，通过精细化管理实现房产服务开放平台的规模化扩张，再以平台导入的交易流量，通过增值产品和服务创造衍生价值。为了更好地实现业务的科学运营，建立起高效务实的业务体系，公司成立了运营管理中心，负责全国运营体系的建设和运作。运营管理中心是公司运营支持和管理中心，其核心功能是为科学的制定公司中长期战略目标提供保障，并密切跟踪执行过程，及时发现并解决业务运行过程中的问题，以确保公司整体战略目标的达成。2、服务升级 报告期内，公司为了更好地服务门店，提高门店绩效和业务水平，公司的运营体系会更加细致深入。公司积极打造房客源双驱动、促进经纪人合作竞争的运营机制，打造以标准化服务为核心的业务运营体系，以交易作为后台中心提升业务质量。子公司在城市精耕绩效、店对盘的生命周期管理、店对盘的精耕绩效、业务跨区域合作、楼盘字典建设等方面取得实质性突破，建立科学的运营框架。服务好门店是公司运营部门最重要的工作。中环互联平台正在成为一个赋能的平台，支持的平台、服务的平台，管控的平台。3、技术投入 报告期内，公司的信息化建设达到一个全新的高度和水平。公司在以下方向全面推进信息化建设：一、核心系统：研发基于楼盘字典、流程标准化、智能化的核心业务系统，加强对业务的支持能力。二、内部管理应用：搭建并丰富财务、人力资源、OA 协作、CRM 以及其他支撑企业运营的 IT 应用，提高工作效率。三、自有渠道应用：打通自有渠道应用与核心业务系统的数据交互，优化自有渠道应用，从而打造中环互联自有线上渠道。四、经纪人移动应用：根据实际业务情况，优化经纪人移动应用，辅助并提升经纪人工作效率，同时增加数据收集渠道。五、外部端口：通过集成互联网所提供的广大服务，丰富并增强中环互联 IT 应用功能。南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 13 通过公司持续不断的管理进步、服务升级和技术投入，公司的核心竞争力不断得到提升，门店管理效率和经营水平不断提高，市场占有率显著提升。未来，公司将进一步加大管理变革的力度，建立起驱动业务发展的独特的管理体系，形成公司独特的服务标识和服务体验，打造具有自主知识产权的信息化系统，努力成为行业标杆。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是否 主营业务是否发生变化 是否 主要产品或服务是否发生变化 是否 客户类型是否发生变化 是否 关键资源是否发生变化 是否 销售渠道是否发生变化 是否 收入来源是否发生变化 是否 商业模式是否发生变化 是否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 1、业务布局 2017 年公司业务区域新增了福州、沈阳及重庆，较 2017 年初制订的业务扩张计划相差较大，主要原因是各地的房地产政策趁紧，市场环境较预期相差较大，基于公司经营长远及稳定考虑，公司管理层放缓了全国业务的布局。2018 年，公司将继续稳健经营，在充分考虑不同的市场环境下，尽可能匹配中环互联发展模式的前提下布局其他城市。2、全面打造线上平台服务体系 加强公司互联网平台开发团队，打造技术领先的线上平台。公司与国内在房产交易领域线上平台开发的领先团队进行合作，打造技术水平一流的线上业务平台，涉及种类包括互联网平台、移动终端 APP 等线上平台，2017 年在原有的基础上进行了升级、改造；公司的可视化交易服务平台即阳光交易系统力争在 2018 年全国上线，截止报告披露日止，该系统在母公司上线。(二二)行业情况行业情况 2017 年，房地产政策坚持“房子是用来住的，不是用来炒的”基调，地方以城市群为调控场，从传统的需求端调整向供给侧增加进行转变，限购限贷限售叠加土拍收紧，供应结构优化，调控效果逐步显现。同时短期调控与长效机制的衔接更为紧密，大力培育发展住房租赁市场、深化发展共有产权住房试点，在控制房价水平的同时，完善多层次住房供应体系，构建租购并举的房地产制度，推动长效机制的建立健全。从宏观层面分析，2017 年是房地产调控大年，政策调控的目标在于通过短期调控政策常态化以维持房价中期稳定，为落实长效机制提供窗口期。与往年相比，2017 年调控体现出三个特点：热点城市政策出台“高频次”、调控城市覆盖“范围广”、政策措施“多维度”。从微观层面分析，经过 10 年的高速发展，房地产企业分化加剧，行业集中度不断提升。2016 年，前 10 名和前 20 名房地产企业销售额占比分别为 18.81%和 25.33%，分别较上年提高 1.94 和 2.52 个百南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 14 分点；前 10 名和前 20 名房地产企业销售面积占比分别为 12.19%和 15.94%，分别较上年提高 0.88 和 1.32个百分点。2017 年 1 月至 9 月，房地产市场集中度继续提升，前 10 名和前 20 名房地产企业销售额占比分别为 24.40%和 32.50%；前 10 名和前 20 名房地产企业销售面积占比分别为 15.80%和 20.30%。房地产市场进一步呈现巨头竞争之势，大房企融资手段和渠道更丰富，博弈的能力更强，应对市场波动的底气也更足。随着产业集中度提升，市场波动性也会随之减弱。而且，基于以下三个因素，预计 2018 年房地产开发投资增速也会有所限制：首先，房地产长效机制落地将迈出实质性步伐，多元化住房供应体系正在形成，多个省市确定要加快发展住房租赁市场，多地开展集体建设用地建设租赁住房试点，租赁住房建设和土地供应将增加；其次，经过前期大力度去库存，待售面积已降至近 3 年来的最低水平，这意味着新房价格下跌空间有限，有望对投资端产生带动作用；最后，最新调控政策将土地供应跟房地产销售挂钩，加大了土地供给的弹性，而且 2018 年有 580 万套棚改计划，虽然低于 2017 年的 609 万套，但高于市场预期的 500 万套。总体来看，房地产市场在经历了 2016 年的“去库存”和 2017 年的“紧调控”之后，未来房地产政策短期将坚持政策的连续性稳定性，主体政策收紧趋势不变，形成“高端有市场、中端有支持、低端有保障”的住房发展格局。中长期逐步构建并完善长效机制，中央政治局会议指出要加快住房制度改革和长效机制建设，2018 年长效机制落实将进一步加快。同时，短期调控与长效机制的衔接将更为紧密，在维持房地产市场稳定的同时，完善多层次住房供应体系，这也将对未来房地产市场产生更深远的影响，推动住房观念变化和住房居住属性强化，为房地产市场稳定建立更稳固的基础。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变末金额变动比例动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 180,693,464.59 81.43%133,895,331.83 74.97%34.95%应收账款 11,283,018.52 5.08%10,994,407.59 6.16%2.63%存货-长期股权投资-197,872.49 0.11%-100%固定资产 3,927,740.54 1.77%3,115,721.62 1.74%26.06%在建工程-短期借款-长期借款-预付账款 175,768.74 0.08%1,522,679.45 0.85%-88.46%其他应收款 2,276,406.27 1.03%1,356,488.12 0.76%67.82%一年内到期的非流动资产 -20,000,000.00 11.2%-100%其他流动资产 1,432,904.03 0.65%1,693,224.24 0.95%-15.37%无形资产 2,881,481.29 1.30%2,693,314.69 1.51%6.99%南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 15 开发支出 8,830,188.72 3.98%-100%长期待摊费用 5,358,813.66 2.41%3,086,356.59 1.73%73.63%应付账款 6,647,105.69 3.00%7,270,812.52 4.07%-8.58%预收款项 4,143,984.19 1.87%562,668.79 0.32%636.49%应付职工薪酬 7,629,087.04 3.44%4,497,989.17 2.52%69.61%应交税费 7,314,475.43 3.30%9,781,141.76 5.48%-25.22%其他应付款 38,969,459.53 17.56%23,389,018.11 13.1%66.61%资产总计 221,911,832.32-178,581,046.81-24.26%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金 2017 年度货币资金为 180,693,464.59 元,比上年度增加 46,798,132.76 元,增幅达到 34.95%。主要原因是报告期内经营活动增加银行存款 32,361,969.51 元,其他货币资金增加 14,446,603.78 元，现金减少 10，440.53 元;其他货币资金均为向客户提供的阶段性担保保证金，除上述款项外，公司期末不存在其他质押、冻结，或有潜在收回风险的款项。2、预付账款 2017 年度预付账款为 175,768.74 元，比上年度减少 1,346,910.71 元，降幅达到 88.46%。主要原因是报告期内公司加大预付账款的管理，及时清理往来账务。3、其他应收款 2017 年度其他应收款为 2,276,406.27 元，比上年度增加 919,918.15 元,增幅达到 67.82%。主要原因是报告期内母公司新增新的收费业务，每月收取门店固定费用未及时扣取该款项达到 2,845,868.52元,我们将在下个年度尽快将此笔款项进行回款；在本年我们加大了往来账务清理工作，及时清理各项个人、单位往来，有效的降低了往来账余额。4、一年内到期的非流动资产 2017 年度一年内到期的非流动资产为 0 元，比上年度减少 20,000,000.00 元,降幅达到 100%。主要原因是报告期内收回到一年内到期的委托贷款 20,000,000.00 元。5、开发支出 2017 年度开发支出为 8,830,188.72 元，比上年增加 8,830,188.72 元,增幅达到 100%，主要原因是公司于 2017 年 2 月 15 日召开的第一届董事会第十八次会议，审议通过了关于南昌中环互联信息服务股份有限公司拟委托普华永道管理咨询(上海)有限公司进行软件系统开发的议案，合同价格为 1,560.00 万元，根据双方确认的开发进度，截止 2017 年 12 月 31 日，开发进度为完成 T3 阶段业务运营框架的制定阶段。6、长期待摊费用 2017 年度长期待摊费用为 5,358,813.66 元，比上年度增加 2,272,457.07 元,增幅达到 73.63%。主要原因是报告期内南昌县交易中心房租为本期预付南昌县交易中心 5 年房租的余额；另本期中环装修费金额增加较大系 2017 年度开设子公司较多所致。7、预收账款 2017 年度预收账款为 4,143,984.19 元，比上年度增加 3,581,315.40 元,增幅达到 636.49%。主要原因是报告期内改变收费模式，采取预收客户代办费、按揭代办费等款项。8、应付职工薪酬 南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 16 2017 年度应付职工薪酬为 7,629,087.04 元，比上年度增加 3,131,097.87 元,增幅达到 69.61%。主要原因是报告期内各公司业务增长较快，门店数量大幅增加，所需的管理人员数量增加，较上期末总人数增加了 85 人，本期末人均月工资由上期末的 5,063.53 元提高至 7,818.14 元；余额为 12 月份计提当月未发放的职工薪酬。9、其他应付款 2017 年度其他应付款为 38,969,459.53 元，比上年度增加 15,580,441.42 元,增幅达到 66.61%；增加的金额主要为门店加盟保证金，主要原因是报告期内随着各公司业务的增长，门店数量大幅增加，门店加盟保证金余额也有所增加。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 229,583,992.22-149,628,726.24-53.44%营业成本 93,790,629.18 40.85%64,265,587.19 42.95%45.94%毛利率%59.15%-57.05%-管理费用 66,033,953.37 28.76%38,284,990.03 25.59%72.48%销售费用 3,780,501.38 1.65%1,489,086.73 1.00%153.88%财务费用-190,820.82-0.08%-154,885.11-0.10%23.20%营业利润 66,243,816.98 28.85%44,690,444.24 29.87%48.23%营业外收入 600,222.71 0.26%2,006,465.11 1.34%-70.09%营业外支出 74,242.97 0.03%9,396.03 0.01%690.15%净利润 47,726,727.68 20.79%31,878,853.18 21.31%49.71%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入 2017 年公司营业收入 229,583,992.22 元，较上年同期上升 53.44%，增加原因主要由以下方面所致：（1）江西地区收入的稳定增长主要是母公司持续加大对房地产经纪业务市场的开发，市场占有率在稳步提升，并且具有很高的品牌知名度，同时签约加盟门店由 470 家增加至 587 家；（2）本年新开设子公司较多，新的市场收入增长较快，加上已开办的子公司经过 2-3 年的经营在报告期内不断发展优质加盟门店，加强对加盟门店的管理，加强签约能力，提高过户效率，同时在做好二手房代理业务的同时发展一手房代理业务，使得报告期的收入及净利润较往年不断提高。2、营业成本 2017 年公司营业成本 93,790,629.18 元，较上年同期上升 45.94%，主要原因是：1）报告期内新增三家子公司，运营成本增加；2）报告期内成交量上升后，增加了交易中心以及营销中心等部门的运营开支；3）子公司在报告期内开展一手房业务使得一手房成本较去年有大幅增长；加盟门店的增加及业务的拓展需要，报告期内新增了员工，加之营业收入的增长，员工薪酬较去年有较大的增加。3、毛利率 毛利率由 2016 年的 57.05%上升到 2017 年的 59.15%，上升 2.1%，主要原因是营业收入的增长大于营业成本的增长。4、管理费用 2017 年公司管理费用 66,033,953.37 元，较上年同期上升 72.48%，主要原因是由以下方面所致：南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 17 1）报告期内新增三家子公司，随着加盟门店的数量增长及业务的发展，报告期内管理部门员工数量有所增加，加上子公司经营情况较好，员工收入增加，导致人工支出同比上期增加 18,597,506.66 元，增幅比例为 107.86%；同时员工社会保险支出较 2016 年增加 83.45%；2）子公司办公场地均以租赁为主，租赁费同比上期增加达 58.41%；3）本年度中介机构服务费增加 3,488,374.61 元，原因为随着公司发展及经营管理的需要,本年增加了人力、组织架构咨询服务而产生的费用。5、销售费用 2017 年公司销售费用 3,780,501.38 元，较上年同期上升 153.88%，主要原因是报告期内各子公司扩大加盟门店数量，为了引进优质的加盟门店，发生加盟开发奖励 2,742,847.74 元，较 2016 年此项支出增加 2,479,132.84 元,增幅达到 940.08%。6、财务费用 2017 年公司财务费用-190,820.82 元，较上年同期上升 23.20%，主要原因是公司货币资金充裕收到银行支付的利息增加。7、营业外收入 2017 年公司营业外收入 600,222.71 元，较上年同期下降 70.09%，主要原因是公司 2016 年由于公司挂牌收到政府补助 2,000,000.00 元。8、营业外支出 2017 年公司营业外支出 74,242.97 元，较上年同期上升 690.15%，主要原因是湖南公司受到当地住建委行政处罚 3 万元；新疆公司在报告期内受到当地消防部门行政处罚 3.2 万元。9、营业利润 2017 年公司营业利润 66,243,816.98 元，较上年同期上升 48.32%，主要原因是报告期内房产成交量上升后营业收入增长超过成本费用的增长。10、净利润 2017 年公司净利润 47,726,727.68 元，较上年同期上升 49.71%，主要原因是报告期内房产成交量上升及开展一手房代理业务使得营业收入增长 53.44%，而营业成本增加为 45.94%，管理费用增加72.48%，销售费用增加 153.88%，营业收入的总量增长超过营业成本、管理费用、销售费用的总量增长。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 223,252,498.46 148,263,216.50 50.58%其他业务收入 6,331,493.76 1,365,509.74 363.67%主营业务成本 91,654,849.24 64,058,031.01 43.08%其他业务成本 2,135,779.94 207,556.18 929.01%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%房地产经纪业务收入 161,774,962.17 70.46%115,129,195.75 76.94%信息咨询服务业务收入 61,477,536.29 26.78%33,134,020.75 22.14%合计 223,252,498.46 97.24%148,263,216.50 99.09%按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 南昌中环互联信息服务股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-011 18 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%江西地区 110,478,302.39 48.12%82,102,452.65 54.87%湖南地区 45,011,542.46 19.61%46,207,075.18 30.88%山西地区 13,374,085.27 5.83%5,079,325.14 3.39%新疆地区 8,120,217.57 3.54%2,907,520.72 1.94%河南地区 4,501,524.23 1.96%1,325,811.49 0.89%山东地区 172,352.43 0.12%江苏地区 14,867,071.33 6.48