836393_2017_北森云_2017年年度报告_2018-04-19.pdf

公告编号：公告编号：20182018-019019 1 2017 年度报告 北森云 NEEQ:836393北京北森云计算股份有限公司 公告编号：公告编号：20182018-019019 2 公司年度大事记公司年度大事记 （或（或）致投资者致投资者的信的信 图 片（如有）事 件 描 述 注：本页内容原则上应当在一页之内完成。图 片（如有）事 件 描 述 公告编号：公告编号：20182018-019019 3 目 录 第一节 声明与提示.7 第二节 公司概况.9 第三节 会计数据和财务指标摘要.11 第四节 管理层讨论与分析.13 第五节 重要事项.24 第六节 股本变动及股东情况.28 第七节 融资及利润分配情况.30 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.34 第九节 行业信息.36 第十节 公司治理及内部控制.36 第十一节 财务报告.41 公告编号：公告编号：20182018-019019 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、北森云、股份公司、母公司 指 北京北森云计算股份有限公司 股东大会 指 北京北森云计算股份有限公司股东大会 董事会 指 北京北森云计算股份有限公司董事会 监事会 指 北京北森云计算股份有限公司监事会 三会 指 北京北森云计算股份有限公司股东大会、董事会、监事会 报告期 指 2017 年度 报告期末 指 2017 年 12 月 31 日 北森生涯 指 北森生涯(北京)教育科技有限公司 杭州北森 指 杭州北森测评技术有限公司 北森睿正 指 北京北森睿正人才管理咨询有限公司 宁波北森 指 宁波北森测评技术有限公司 青岛北森 指 青岛北森云计算有限公司 森云天津 指 森云（天津）科技有限公司 成都北森 指 成都北森云计算有限公司 北森纵横 指 北京北森纵横投资管理中心(有限合伙)北森投资 指 北京北森投资管理中心(有限合伙)北森资产 指 北京北森资产管理有限公司 北森良品 指 北京北森良品投资管理中心(有限合伙)北森善品 指 北京北森善品投资管理中心(有限合伙)北森宜品 指 北京北森宜品投资管理中心(有限合伙)深创投 指 深圳市创新投资集团有限公司 经纬创达 指 经纬创达(杭州)创业投资合伙企业(有限合伙)天津红杉 指 天津红杉聚业股权投资合伙企业(有限合伙)天创华鑫 指 天津天创华鑫现代服务产业创业投资合伙企业(有限合伙)天创盈鑫 指 天津天创盈鑫创业投资合伙企业（有限合伙）上海创稷 指 上海创稷投资中心(有限合伙)北京浩鑫峰 指 北京浩鑫峰资产管理有限公司 元熙投资 指 共青城元熙投资管理合伙企业（有限合伙）天健 指 天健会计师事务所(特殊普通合伙)金杜 指 北京金杜律师事务所 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 主办券商、中金公司 指 中国国际金融股份有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程、章程 指 北京北森云计算股份有限公司章程 元、万元 指 人民币元、人民币万元 云计算 指 基于互联网的相关服务的增加、使用和交付模式,通常涉及通过互联网来提供动态易扩展且经常是虚拟化的资源 公告编号：公告编号：20182018-019019 5 SaaS 指 Software as a Service,软件即服务,是一种基于互联网提供软件服务的应用模式 PaaS 指 Platform as a Service,平台即服务,是把服务器平台作为一种服务提供的商业模式 IaaS 指 Infrastructure as a Service,基础设施即服务,是指消费者通过 Internet 可以从完善的计算机基础设施获得服务 SLA 指 Service Level Agreement,服务等级协议,是关于网络服务供应商和客户间的一份合同,其中定义了服务类型、服务质量和客户付款等术语 IDC 指 Internet Data Center,互联网数据中心,是电信部门利用已有的互联网通信线路、带宽资源,建立标准化的电信专业级机房环境,为企业、政府提供服务器托管、租用以及相关增值等方面的全方位服务 多租赁系统 指 是一个基础软件开发平台、提供了非常强大的系统扩展和定制化的能力 SOA 指 Service Oriented Architecture,面向服务的体系结构架构,是一个将应用程序的不同功能单元(称为服务)通过这些服务之间定义良好的接口和契约联系起来的组件模型 分布式 指 是利用互联网上的计算机的 CPU 的闲置处理能力来解决大型计算问题的一种计算科学 IT 架构 指 支持业务运营的一整套信息系统,包括业务流程和 IT 设施的抽象描述 前端 指 网站的前台部分包括网站的表现层和结构层 ISO27001 认证 指 由英国标准协会(BSI)于 1995 年 2 月提出,并于 1995 年 5 月修订而成的,1999 年 BSI 重新修改了该标准。分为两个部分:BS7799-1,信息安全管理实施规则 BS7799-2,信息安全管理体系规范 CSA 指 加拿大标准协会(Canadian Standards Association)的简称是 CSA 它成立于 1919 年,是加拿大首家专为制定工业标准的非盈利性机构 C-STAR 指 采用云计算安全的行业黄金标准CSA 发布的云控制矩阵(Cloud Control Matrix),评估过程采用国际先进的成熟度等级评价模型,同时结合国内相关法律法规和标准要求,对云计算服务进行全方位的安全评价 CATA 指 计算机自适应能力测试(Computerized Adaptive Testing for Ability)A-FAST 指 北森未来领导人评估模型 GENE 指 北森能力基因卡片,高绩效基因,构建胜任力模型 测评云 指 北森在线测评管理系统 招聘云 指 北森在线招聘管理系统 绩效云 指 北森在线绩效管理系统 继任云 指 北森在线继任及发展管理系统 核心人力云 指 涵盖组织、档案、薪酬福利、假勤管理等在内的北森在线人力资源信息化解决方案 公告编号：公告编号：20182018-019019 6 Ocean Analytics 指 北森大数据分析系统 Nature Design 指 北森企业级视觉和交互系统 公告编号：公告编号：20182018-019019 7 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人纪伟国、主管会计工作负责人凌鑫及会计机构负责人（会计主管人员）赵荣芳保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 持续亏损及经营活动现金流量净额为负的风险 截至本报告期末，公司持续亏损且经营活动现金流量净额为负，这主要是由于公司 SaaS 业务模式的收入确认方式和公司现正处于业务快速拓展期的影响所致。公司在盈利模式上有别于传统软件厂商。传统软件厂商向客户一次性收取终身使用费，并一次性确认收入。公司的收费模式是根据客户使用产品种类和数量按年收取费用,并在受益期间内分期确认收入。公司在新客户获取当期投入较大的营销成本、产品实施成本，导致每获得一个新客户较难在当期收回成本。因此公司在业务快速拓展期会出现亏损。但如果客户能够成功应用 SaaS 产品，将会在未来年度持续付费,以及在内部更大范围使用更多数量及更多种类的 SaaS 产品，而公司为此支付的成本较低。当公司积累了一定数量的老客户并保持较好的续约率时,将会进入良性循环，实现持续盈利。毛利率波动的风险 报告期内,公司毛利率为 61.92%，相比 2015、2016 年68.62%、64.03%的毛利率水平，呈现下降趋势。公司持续加大对产品实施及客户成功团队的投入,对毛利率水平影响较大。随着公司产品实施及客户成功团队日益成熟，基本满足未来 2-3年的业务发展需要，未来毛利率波动风险将得到逐步缓解。税收优惠期限届满及税收返还的政策性风险 公司于 2017 年 10 月 25 日通过高新复审认定,有效期三年。上述税收政策对公司发展起到了较大的推动和促进作用。在2020 年公司需要重新申请高新技术企业的认定,未来公司能否获得高新技术企业资格存在不确定性。研发创新市场接受度低的风险 公司高度重视研发创新投入,产品均为创新型自主研发产公告编号：公告编号：20182018-019019 8 品。报告期内,公司研发投入 7,838 万元,研发投入占营业收入的比重达33.60%。为保持公司在人力资源SaaS领域的技术优势,公司在持续进行新平台、新产品的研发,在研发领域的投入金额仍会保持较高水平。未来可能存在对市场的认知或判断出现偏差,进而导致所开发产品市场接受度低的风险。实际控制人不当控制的风险 截至报告期末，公司实际控制人王朝晖、纪伟国直接持有北森云计算合计 16,039,874 股股份，占北森云计算股份总数的28.55%。公司自变更为股份公司后，逐步建立了较为完善的三会治理机构、三会议事规则及其他内部管理制度。但由于股份公司成立时间较短，公司实际控制人的管理意识需要进一步提高，对执行规范的治理机制尚需逐步理解、熟悉。因此，在股份公司设立初期，公司存在实际控制人不当控制的风险。人才流失风险 公司所属的信息技术行业属于轻资产、人力资本密集行业,开展业务需要大量创新型人才。吸引优秀的人才加入,对公司的产品创新、持续发展起着至关重要的作用。从人员规模上看,2017 年公司员工数量由期初 1,024 人增加至期末 1,252 人,员工总数同比增长22.27%,其中本科以上学历员工数由期初683人增加至期末 879 人,同比增长 28.70%。随着公司员工规模持续增长及行业地位的凸显,可能存在人才流失的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：公告编号：20182018-019019 9 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 北京北森云计算股份有限公司 英文名称及缩写 Beijing Beisen Cloud Computing Co.,Ltd.证券简称 北森云 证券代码 836393 法定代表人 纪伟国 办公地址 北京市海淀区上地东路 35 号院 1 号楼 710 室 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 凌鑫 职务 董事会秘书、财务总监 电话 010-82776817 传真 010-82776999 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 北京市海淀区上地东路 35 号院 1 号楼 710 室 100085 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 北京市海淀区上地东路 35 号院 1 号楼 710 室 100085 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2005 年 5 月 17 日 挂牌时间 2016 年 4 月 5 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）I65 软件和信息技术服务业 主要产品与服务项目 一体化人才管理 SaaS 软件开发销售和服务 普通股股票转让方式 做市转让 普通股总股本（股）56,171,503 优先股总股本（股）-做市商数量 6 控股股东 王朝晖、纪伟国 实际控制人 王朝晖、纪伟国 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91110108775491714G 否 公告编号：公告编号：20182018-019019 10 注册地址 北京市海淀区上地东路 35 号院 1 号楼 710 室 否 注册资本 56,171,503 是-五、五、中介机构中介机构 主办券商 中金公司 主办券商办公地址 北京市朝阳区建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座 27 层及 28 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 天健会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 黄志恒、章天赐 会计师事务所办公地址 浙江省杭州市西湖区西溪路 128 号 9 楼 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公司于 2018 年 3 月 8 日召开第一届董事会第十六次会议，审议通过了关于申请公司股票在全国中小企业股份转让系统终止挂牌的议案，并于 2018 年 3 月 8 日在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台披露了第一届董事会第十六次会议决议公告（公告编号：2018-006）、关于公司股票在全国中小企业股份转让系统终止挂牌的提示性公告（公告编号：2018-007）和关于召开 2018 年第一次临时股东大会通知公告（公告编号：2018-009）。公司于 2018 年 3 月 28 日向全国中小企业股份转让系统有限责任公司报送了终止挂牌申请材料。经核对，全国中小企业股份转让系统有限责任公司认为申请材料符合全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）的相关要求，予以受理，并向公司出具了编号为 180368 的受理通知书。目前，公司终止挂牌的申请工作正在继续推进中，由于该事宜存在不确定性，为了维护广大投资者的利益，保证信息披露的公平，避免公司股票价格异常波动，公司股票将继续暂停转让。停牌期间，公司将严格按照有关法律法规、业务指引的规定和要求，根据相关事项推进情况，及时履行信息披露义务。敬请投资者关注，并注意投资风险。公告编号：公告编号：20182018-019019 11 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 233,278,916.20 182,148,660.42 28.07%毛利率%61.92%64.03%-归属于挂牌公司股东的净利润-146,172,447.87-110,092,936.62-32.77%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-147,752,180.94-111,168,144.93-32.91%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-634.99%-153.30%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-641.85%-154.80%-基本每股收益-2.75-2.15-27.91%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 329,709,269.91 163,408,680.69 101.77%负债总计 251,495,336.24 139,758,074.01 79.95%归属于挂牌公司股东的净资产 74,933,524.30 21,106,049.17 255.03%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.33 0.41 224.16%资产负债率%（母公司）70.14%76.65%-资产负债率%（合并）76.28%85.53%-流动比率 1.25 1.07-利息保障倍数-4,461.11 -三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-30,556,902.79-46,062,067.02 33.66%应收账款周转率 37.43 60.57-存货周转率 1,618.63 1,322.18-公告编号：公告编号：20182018-019019 12 四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%101.77%-4.93%-营业收入增长率%28.07%29.17%-净利润增长率%-33.54%-163.21%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 56,171,503 51,287,500 9.52%计入权益的优先股数量 -计入负债的优先股数量 -六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分-47,200.12 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）1,523,450.65 委托他人投资或管理资产的损益 400,718.47 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-87,677.18 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,789,291.82 所得税影响数 208,056.95 少数股东权益影响额（税后）1,501.80 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,579,733.07 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 公告编号：公告编号：20182018-019019 13 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司业务立足于云计算行业，以自主知识产权的核心技术、业内一流的研发团队，通过“一体化、平台化、大数据化”的经营战略，面向国内中、大型企业，专业提供基于 SaaS模式的一体化人才管理软件，在行业内保持领先地位。公司具体商业模式如下：1.公司使命 基于互联网，构建新一代人才管理软件，帮助中国企业实现人才领先。2.产品模式 作为中国 SaaS 模式的先行者，公司充分利用自身在专业及数据积累、SaaS 运维、数据安全等方面的长期经验积累，经过持续的技术创新，推出了一体化人才管理 SaaS 软件，覆盖人才测评、招聘管理、绩效管理、继任与发展、核心人力等企业人才管理的各个环节，根据客户公司的实际情况，为客户提供人才获取、人才管理、人才发展、人才保留等人才管理全流程服务。3.研发模式 公司一体化人才管理 SaaS 软件的研发模式为基于北森自主研发的云计算 PaaS 平台，以多租户架构确保单一客户可以在平台上进行个性化功能和流程的配置，根据客户实际需求，进行 SaaS 软件产品的迭代开发、PaaS 平台的可自定义扩展开发，还支持客户及其他第三方开发者在平台上开发个性化的应用，从而形成生态体系，并按照立项、目标、设计、开发、发布五个阶段的标准化产品开发流程，完成持续动态化的产品开发及客户化的定制开发。4.用户价值 公司通过十几年来积累的人才识别与发展技术，已服务上千万企业员工，日处理十余万人才数据，与人才管理软件整合，进行人才全生命周期的分析与预测，挖掘人才大数据，为企业客户提供深入的业务洞察、支持业务决策。5.销售模式 公司销售的重点，一方面在于销售前期与客户的沟通，充分理解客户业务发展规划及人才管理需求，根据公司多年服务客户的经验，为客户提供最优解决方案；另一方面在于对每个客户均配备专属的客户成功经理，在销售阶段即介入服务，为客户能够成功使用公司产品，提供业务、技术、实施等全方位支持。6.服务模式 公司的服务模式的核心为全员客户成功体系，包括前期客户需求采集、定制产品服务方案及客户成功计划、产品开通及实施、客户成功计划执行。公司实施团队及客户成功团队在销售阶段会参与客户的需求沟通及产品服务方案制定等环节，以充分了解客户需求，为后期的实施计划及成功计划执行做准备。在客户签约后，客户成功部会根据客户订单情况为客户开通产品及服务，并根据客户需求及前期拟定的服务方案，帮助客户梳理业务流程，使产品符合客户的实际需求。7、盈利模式根据客户使用量和使用时间，按年收取订阅费用 公司立足于人才管理 SaaS 软件的研发、销售和服务，在盈利模式上有别于传统软件企业。传统软件厂商向客户一次性收取终身使用费，并一次性确认收入。公司的收费模式是根据客户使用产品种类、数量按年收取费用，并在受益期间内分期确认收入。公司会在新客户签约的当期投入较大的市场营销成本、产品实施成本等，因此导致每获得一个新客户较难在当期收回成本。因而，公司在业务拓展期，可能出现亏损。但如果客户能够成功应用 SaaS产品，客户将会在未来年度持续付费，并会在内部更大范围使用更多数量及更多种类的 SaaS产品，而公司为此客户续购及增购而支付的营销及实施成本较低。当公司积累了一定数量的老客户并保持较好的续约率时，会进入良性循环，实现持续盈利。2017 年商业模式要素的变化情况及影响：全年公司商业模式要素无变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 公告编号：公告编号：20182018-019019 14 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 1、2017 年度经营情况 报告期内，公司围绕 2017 年度经营计划，稳步推进各项工作，持续加大技术研发和市场扩展力度，各项业务呈现快速发展的态势。2017 年度，公司营业收入 23,328 万元，同比增长 28.07%，其中母公司实现营业收入 18,000 万元，同比增长 26.73%。公司 SaaS 软件业务回款 3.01 亿元，较上年增长 55%。公司经营性净现金流为-3,056 万元，占回款总额的-8.60%，较上年同期-19.10%大幅收窄 11 个百分点。公司净利润-14,544 万元，主要由于公司现处于业务拓展期，持续加大对研发、营销和客户成功体系建设的投入所致。2、2017 年度研发进展 2.1 测评云 报告期内，公司推出了基于 PaaS 平台搭建的企业测评中心系统，能够帮助企业迅速建立个性化的在线测评中心、配置独有的测评方案和报告；推出了基于 PaaS 平台搭建的、内置完整的脉动式敬业度调查和在线行动计划中心的员工调查系统；推出了基于高潜能力模型A-FAST 的高潜评估工具，帮助企业获得更多识别人才的能力；推出基于垂直行业的关键人才模型和配套的评估工具。2.2 招聘云 报告期内，发布新工作台，优化用户界面，提升高频核心应用的用户体验；推出全新微官网，全新微内部推荐，实现移动端网申投递；推出业务经理工作台(微信)面试，实现语音评价。实现招聘-测评一体化，与测评中心、考试中心灵活集成。2.3 核心人力云 报告期，基于北森 PaaS 平台开发的核心人力产品推出组织员工、假勤管理、薪酬管理等重点模块，实现审批流和员工管理的深度交互，完成产品验证，并实现批量销售。2.4 Paas 平台核心进展：报告期内，公司进一步丰富了 PaaS 平台的应用场景，大数据的处理和挖掘能力进一步提升；完成全 metadata 架构设计，PageBuilder 架构 1.0 上线，数据集成分发框架。3、2017 年度重点工作完成情况 1）持续创新，构建新一代人才管理软件：实现一体化产品模块的进一步整合，成熟度大幅提升；2）实现核心人力产品线规模化销售：初步形成完善的客户需求探索、方案呈现、实施交付及价值服务的运营体系；3）继续践行全员客户成功，提升续约率：公司持续建设全员客户成功的运营体系，持续提升客户满意度及美誉度，开发客户成功最佳实践，提升客户成功产品价值；4）PaaS 平台化及生态化战略：实现移动端 2.0 和 italent 全新首页上线，进一步完善产品生态。4、资本运营进展公司顺利完成 D 轮融资，融资总额 2 亿。(二二)行业情况行业情况 公司所处行业为云计算领域 SaaS 软件细分行业。根据 IDC（国际数据公司）最新发布公告编号：公告编号：20182018-019019 15 的中国公有云服务市场半年度跟踪报告，2017 年上半年，中国 SaaS 市场规模达到 5.4亿美元，同比增长 34.5%。中国 SaaS 市场正处于高速发展的初级阶段，其发展速度是传统套装软件的 10 倍。预测到 2021 年，中国 SaaS 市场规模将达到 48.9 亿美元，2017-2021 年的年复合增长率将超过 40%。中国 SaaS 市场主要分布于 HR（人力资源管理）、财务管理、协同应用、CRM（客户关系管理）等领域，其中人力资源管理发展相对领先。同时，由于中国企业数量庞大，信息化程度低，互联网企业级服务市场前景广阔。AM Research 发表的一份针对美国地区用户的调查报告显示，在美国的各主要垂直行业和不同规模企业中，超过 78%的企业目前使用或考虑使用 SaaS 服务，只有 18%的企业暂时没有使用 SaaS 的计划。而 SaaS 企业级管理软件 2014 年在中国市场渗透率仅 5%，与美国差距明显，发展空间巨大。公司是目前国内 SaaS 企业级服务领域最具代表性的企业之一，现已服务 5,000 余家中大型客户，覆盖中国 500 强企业的 60%以上。公司拥有涵盖企业招聘、人才测评、绩效考核、人才继任、核心人力等人才管理产品及服务的云计算平台，并开发了 PaaS 平台，依托自有SaaS+PaaS 平台打造出云计算生态圈，公司业务模式成熟、完整。同时，公司为客户提供与SaaS 软件产品相结合的实施服务、客户成功服务、认证培训、应用项目服务和运维服务，为客户提供稳定可靠的 SaaS 云服务体系。随着中国人力成本持续走高及企业对人才管理的需求日益紧迫，如何选对人才、用好人才、留住人才、发展人才成为中国企业在激烈的国际化竞争中生存、发展的关键要素，由此将带来人才管理行业的巨大发展空间。SaaS 软件行业：自 2016 年以来我国云计算产业规模保持高速增长，企业级 SaaS 在国内发展的客观条件已经基本成熟，国内底层云设施正快速规模化普及、产业整体趋向成熟，经济下行趋势下企业对云服务的使用意愿出现明显提升，资本开始积极进入 SaaS 市场。同时国家发布的 关于促进云计算创新发展培育信息产业新业态的意见 等利好政策将进一步推动云计算快速发展。人才管理行业：在党的十八届五中全会通过的“十三五”规划，建议将人才作为优先发展战略并置于极高位置。在“十三五”规划建议的十四大战略中，只有人才和就业两个优先战略，本质上这两个优先政略都与人才相关，充分说明了国家对人才管理的重视。随着我国人口红利削减，人力成本持续走高，企业对于人才管理的需求日益紧迫，如何选对人才、用好人才、留住人才、发展人才成为中国企业在激烈的国际化竞争中生存、发展的关键要素，由此将带来人才管理行业的巨大发展空间。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上本期期末与上年期末金额变年期末金额变动比例动比例 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 199,479,349.55 60.50%135,995,260.14 83.22%46.68%应收账款 8,418,394.53 2.55%3,835,889.86 2.35%119.46%存货 73,275.02 0.02%36,483.10 0.02%100.85%长期股权投资-0.00%-0.00%-固定资产 10,014,501.41 3.04%8,350,019.26 5.11%19.93%在建工程-0.00%-0.00%-短期借款-0.00%-0.00%-长期借款-0.00%-0.00%-资产总计 329,709,269.91-163,408,680.69-101.77%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：公告编号：公告编号：20182018-019019 16 1、报告期内货币资金账面余额为 19,948 万元，较上年同期增长 6,348 万元，增长率为46.68%。主要原因系本期公司完成增资 20,000 万元所致。2、报告期内应收账款账面价值为 842 万元，较上年同期增长 458 万元，增长率为119.46%。主要原因系公司业务受季节性影响，第四季度订单大幅增加，受客户回款周期的影响，部分应收账款年底尚未回款所致；公司期末账龄为 0-6 月的应收账款账面余额为 772 万元，占应收账款账面余额的 90.08%，不存在资金收回重大风险。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例 金额金额 占营业收占营业收入的入的比重比重 金额金额 占营业收占营业收入的入的比重比重 营业收入 233,278,916.20-182,148,660.42-28.07%营业成本 88,828,815.61 38.08%65,514,682.21 35.97%35.59%毛利率%61.92%-64.03%-管理费用 133,178,268.73 57.09%100,994,009.37 55.45%31.87%销售费用 174,134,850.90 74.65%124,895,316.30 68.57%39.42%财务费用-1,634,593.78-0.70%-626,059.63-0.34%-161.09%营业利润-145,194,469.97-62.24%-110,987,203.78-60.93%-30.82%营业外收入 402,728.85 0.17%13,933,983.56 7.65%-97.11%营业外支出 137,742.12 0.06%190,302.97 0.10%-27.62%净利润-145,436,596.01-62.34%-108,905,712.44-59.79%-33.54%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、报告期内公司营业成本 8,883 万元，较上年同期增长 2,331 万元，增长率为 35.59%。主要原因系：（1）在主营业务收入增长的同时，为了提高服务精度、促进客户成功使用北森产品，客户成功团队人员不断增加，因此人员成本增长 1,722 万元，占营业成本增长额的 73.85%。（2）随着业务增长，相应的差旅交通费成本增加 378 万元，占营业成本增长额的 16.22%。2、报告期内公司管理费用 13,318 万元，较上年同期增长 3,218 万元，增长率为 31.87%。主要原因系:(1)管理费用中的研发费用本期列支 7,838 万元，较去年同期增长 2,358万元，同比增长 43.03%，占管理费用增长额的 73.25%，原因系公司持续加大对新产品的研发投入力度所致；（2）管理费用中的房租及物业费本期列支 1280 万元，同比增长 323 万元，占管理费用增长额的 10.03%，原因系公司规模不断扩张，新办公场所支出增加所致。3、报告期内公司销售费用 17,413 万元，较上年同期增长 4,924 万元，增长率为 39.42%。主要原因系：（1）销售费用中的薪酬费用本期列支 11,997 万元，较去年同期增长 3,739万元，同比增长 45.27%，占销售费用增长额的 75.93%，主要原因系随着公司业务规模的不断扩大，销售团队人员增长及按计划年度调薪所致；（2）销售费用中房租及物业费本期列支 1,276 万元，较上年同期增长 454 万元，占销售费用增长额的 9.22%，主要原因系随着销售团队的人员不断扩大，新增办公场所支出所致。4、报告期内公司营业利润-14,519 万元，较上年同期减少 3,421 万元，增长率为-30.82%。主要原因系:（1）报告期内公司业务继续保持增长，营业收入较上年同期增长 5,113万元，增长率为 28.07%。（2）公司现处于业务拓展期，对 SaaS 产品线及 PaaS 平台的研发及销售团队的投入持续加大，使主营业务成本及期间费用增长 10,373 万元，增幅为 35.67%。综合以上两个因素，本年营业利润亏损较去年同期加大。5、报告期内公司净利润为-14,544 万元，较上年同期减少 3,653 万元，增长率为-33.54%，主要原因系由于公司正处于业务拓展期，对 SaaS 产品线及 PaaS 平台的研发及销售团队的投入持续加大，导致营业利润增长率为负数，从而净利润较上年同期有所下降。公告编号：公告编号：20182018-019019 17 (2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 233,188,606.93 182,060,365.80 28.08%其他业务收入 90,309.27 88,294.62 2.28%主营业务成本 88,828,815.61 65,514,682.21 35.59%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比收入比例例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%软件产品 137,502,105.06 58.94%108,026,872.39 59.31%应用服务 48,921,911.33 20.97%34,813,051.01 19.11%培训服务 21,140,690.01 9.06%17,315,610.19 9.51%咨询服务 25,623,900.53 10.99%21,904,832.21 12.03%租赁收入 90,309.27 0.04%88,294.62 0.05%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内公司收入结构无重大变化。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序序号号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售年度销售占比占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 包商银行股份有限公司 2,280,043.56 0.98%否 2 广州南沙经济技术开发区碧桂园物业发展有限公司 2,273,026.53 0.97%否 3 东风商用车有限公司 1,714,693.71 0.74%否 4 华润置地（深圳）有限公司 1,476,424.03 0.63%否 5 上海浦东发展银行股份有限公司 1,398,780.61 0.60%否 合计合计 9,142,968.44 3.92%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序序号号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购年度采购占比占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 北京奥城五合置业有限公司 6,649,852.48 5.92%否 2 星岛嘉和（北京）置业有限公司 4,759,834.00 4.24%否 3 北京华盈恒信建筑装饰工程有限公司 3,586,862.56 3.19%否 4 百度时代网络技术（北京）有限公司 3,338,300.00 2.97%否 5 上海航新房地产有限公司 3,066,670.48 2.73%否 合计合计 21,401,519.52 19.05%-公告编号：公告编号：20182018-019019 18 3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-30,556,902.79-46,062,067.02 33.66%投资活动产生的现金流量净额-105,926,450.80-10,858,019.71-875.56%筹资活动产生的现金流量净额 199,967,443.00 51,930,068.13 285.07%现金流量分析现金流量分析：1、报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额增长 1,551 万元，同比增长 33.66%：（1）公司经营性现金流入增加 13,173 万元，原因系公司业务拓展能力增强，新客户数量增加，新客户签约