836583_2017_海润影业_2017年年度报告_2018-04-24.pdf

1 2017 海润影业 NEEQ:836583 北京海润影业股份有限公司 年度报告 2 公司年度大事记公司年度大事记 1、报告期内，由海润影业联合出品的动作喜剧电影 大闹天竺 于 2017 年 1 月 28 日上映。该片由王宝强执导，束焕担任编剧，王宝强、岳云鹏等主演，该影片取得了 7.56 亿元票房。2、报告期内，由海润影业担任执行制片的篮球励志电影我是马布里于 2017 年 8 月 4日暑期档上映。该片由黄建新监制，杨子编剧并执导，斯蒂芬马布里、吴尊、何冰等领衔主演，该片入围第 20 届上海国际电影节围“GALA 首映盛典”和“传媒关注单元”。3、报告期内，由海润影业担任执行制片的亲情电影 相爱相亲 于 2017 年 11 月 3 日上映。该片由张艾嘉执导，张艾嘉、田壮壮、吴彦姝、朗月婷领衔主演，并入围第 54 届金马奖包括最佳剧情片、最佳导演、最佳男主角、最佳女主角、最佳女配角、最佳原创剧本、最佳原创电影歌曲在内的 7 项奖项；入围第 37 届香港金像奖包括最佳电影、最佳导演、最佳编剧、最佳男主角、最佳女主角、最佳女配角、最佳摄影等 9 项大奖提名；入围第 12 届亚洲电影大奖包括最佳导演、最佳编剧等 5 项大奖；入围香港电影评论学会大奖年度推荐电影；获选为第 22 届釜山国际电影节闭幕影片。4、报告期内，由海润影业联合摄制的魔幻爱情喜剧大片降魔传于 2017 年 11 月 17 日上映。该片由王晶、钟少雄联合执导，陈宁、徐行担任制片人，郑恺、张雨绮领衔主演。5、报告期内，由海润影业担任执行制片的悬疑电影幕后玩家（原名：操控者）进入后期制作环节。该片由任鹏远执导，徐峥监制，徐峥、王丽坤等领衔主演。该片为第八届北京国际电影节开幕影片，计划于 2018 年 4 月 28 日在全国各大院线上映。6、报告期内，由海润影业联合出品的科幻悬疑电影欲念游戏进入后期制作环节。该片由郭涛执导，束焕担任编剧，郭涛、张子枫领衔主演。该片计划于 2018 年上映。7、报告期内，由海润影业联合出品的喜剧电影鼠胆英雄于 2017 年 9 月开机。该片由束焕、邵丹执导，郭德纲监制，岳云鹏、佟丽娅领衔主演。该片计划于 2018 年上映。8、报告期内，全国中小企业股份转让系统有限责任公司正式发布创新层挂牌公司名单，自2017 年 5 月 31 日起，对挂牌公司所属层级进行调整，海润影业满足全国中小企业股份转让系统挂牌公司分层管理办法（试行）的规定，成为全国股转系统创新层挂牌公司。3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1313 第五节第五节 重要事项重要事项 .2828 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3131 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3333 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3535 第九节第九节 行业行业信息信息 .3838 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3838 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4848 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 本公司、公司、海润影业、股份公司 指 北京海润影业股份有限公司 海润影视 指 海润影视制作有限公司 云深资本 指 北京云深资本管理有限公司 上海力加 指 上海力加文化传播有限公司 天津金星 指 天津金星投资有限公司 苏州启明 指 苏州启明融合创业投资合伙企业（有限合伙）云静资本 指 云静资本管理（鄂尔多斯）有限公司 安信证券、主办券商 指 安信证券股份有限公司 中审众环 指 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙），曾用名“众环海华会计师事务所（特殊普通合伙）”股东大会 指 北京海润影业股份有限公司股东大会 董事会 指 北京海润影业股份有限公司董事会 监事会 指 北京海润影业股份有限公司监事会 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 股转公司 指 全国中小企业股份主让系统有限责任公司 国家广电总局 指 中华人民共和国国家新闻出版广电总局 省级广电总局 指 国家广播电影电视总局所在省、自治区、直辖市设置的地方管理局 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 北京海润影业股份有限公司公司章程 报告期、本年度 指 2017 年度 上年度 指 2016 年度 高管、公司高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务总监及董事会秘书 三会 指 董事会、监事会、股东大会 注：除特别说明外，本公司 2017 年年报所有数值保留 2 位小数；若出现各分项数值之间和合计数尾数不符的情况，均为四舍五入造成。5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人刘燕铭、主管会计工作负责人王娟及会计机构负责人（会计主管人员）杨超保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是否 是否存在豁免披露事项 是否 1、豁免披露事项及理由 海润影业是一家主要从事电影投资、制作、发行业务及广告植入等影视衍生业务的企业。公司所属行业为“广播、电视、电影和影视录音制作业”。由于年报披露的有关客户与供应商信息涉及客户与艺人薪酬等商业机密，属于客户定价敏感信息以及艺人个人隐私敏感信息。因此申请豁免披露客户及供应商名称。?【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 监管政策风险 电影产业作为具有意识形态特殊属性的重要产业,面临着较为严格的监督和管理。国家实行严格的行业准入和监管政策,涉及电影制作资格准入、备案公示、摄制行政许可、内容审查和发行管理等方面。根据 电影管理条例，国家电影制作、进口、发行等环节实行许可制度。违反该等政策将受到国家广播电影电视行政部门通报批评、限期整顿、没收所得、罚款等处罚，情节严重的还将被吊销相关许可证甚至市场禁入。国家实行严格的行业准入和监管政策，一方面给新进入广播电影电视行业的国内企业和外资企业设立了较高的政策壁垒，保护了公司的现有业务和行业地位；另一方面，随着国家产业政策将来的进一步放宽，在获得新的发展机遇的同时，公司目前在广播电影电视行业的竞争优势和行业地位可能将面临新的挑战。因此,公司坚持依法经营的经营理念,及时跟踪监管政策动态,严格遵守相关监管规定,防范影视剧业务所面临的监管政策风险。电影作品的适销性风险 电影作品的出现和电影行业的繁荣主要为了满足人们对精神6 文化日益增加的需求,观众对于特定作品的喜好主要取决于自身的主观偏好和生活体验,缺乏外在的客观评判标准。观众对于电影作品的喜好程度直接决定了电影的票房收入。电影票房收入的高低,除受电影作品本身拍摄制作水平、题材定位影响外,还受到电影排片档期、观众主观偏好变化等因素综合影响。由于观众的主观偏好随着社会环境发展和生活经验积累,处于不断变化中,而且电影排片档期也无法保证电影能够在最为理想的档期上映,因此电影制作企业很难预测作品的适销性,无法确保所摄制或者投资拍摄的电影作品取得市场的认可,因此公司主要产品电影作品存在适销性风险。公司通过更严谨的剧本质量把控措施(如与更广泛的发行渠道做提前沟通或采用保底发行方式)降低电影作品适销性的风险。联合摄制的风险 联合摄制作目前已经成为电影投资制作的主要形式之一,有助于公司拓宽收入来源、分散经营风险。报告期内,公司电影业务基本上采用了联合摄制方式。在联合摄制业务模式下,一般由执行制片方负责剧组组建、具体拍摄制作和资金管理,非执行制片方将资金投入到执行制片方后不参与具体的拍摄工作，仅在电影上映后取得票房分账收入以实现投资款的收回。在联合摄制过程中,若投资各方未达成一致而导致项目被终止,各方前期投入将成为损失。目前,公司存在少量作为非执行制片方参与联合摄制的业务,该业务模式下，执行制片方的工作能力和影片的制作质量以及后续的发行情况直接影响影片的最终收入,公司对联合摄制业务中合作方的控制力较弱,带来联合摄制非执行制片方的风险。公司因此对联合摄制非执行制片方项目单一项目投资金额作出控制,以及委派公司财务人员对非执行制片方项目进行核查,降低相关的风险。采用“计划收入比例法”结转成本风险 由于电影摄制、发行过程较长,电影产品的成本结转往往存在跨期的情形,电影公司一般采用“计划收入比例法”对电影产品结转销售成本。公司采用该种核算方法不会影响各期销售收入的确认,但是会影响各期销售成本的结转,且公司在销售成本结转时往往需要预估电影的整体销售收入，销售收入预测的准确程度直接影响销售成本结转的准确性和当期利润的准确性。公司因社会经济环境、观众需求等发生重大变化或公司发生判断失误等因素导致预测销售收入与实际销售收入存在较大差异时，将直接影响各期结转销售成本的准确性，从而导致公司净利润存在一定的波动性。在报告期内，公司在与发行渠道进行充分沟通后采取与市场类似作品对比的计算方法对计划收入进行估算。电影作品的侵权盗版风险 电影行业是典型的创意行业,具有制作周期长,初始成本高,但是复制和模仿成本低的特点。一旦被盗版,公司将面临着巨大的损失。虽然我国政府已经制定了一系列知识产权保护法规,加大了对侵权行为的打击,但是在未来一段时间内,公司将不可避免的面临着盗版风险。公司通过严谨的法律条款安排对于潜在侵权方进行相应的制约。7 知识产权纠纷的风险 电影制作企业的主要收入来源为电影版权收入,中华人民共和国著作权法 第十五条规定:“电影作品和以类似摄制电影的方法创作的作品的著作权由制片者享有。”在联合投资摄制电影的模式下,电影版权的归属依赖于合作各方的合同约定,如约定不清楚或者执行过程中存在与合同约定不一致的情形,则存在发生电影著作权纠纷的风险。另一方面,电影生产过程中通常会使用他人知识产权,比如公司将他人小说改编为剧本、拍摄过程中使用他人肖像作为道具等,这需要取得他人的许可,如果未取得他人的许可或许可人自身的权利存在瑕疵,则公司作品存在侵犯他人知识产权的风险。公司无法完全避免发生知识产权纠纷。如果公司因知识产权纠纷存在诉讼、仲裁,一方面可能会直接损害公司的经济利益；另一方面也会损害公司的品牌和形象,对公司的生产经营产生不利影响。因此,就上述风险公司已通过相应的法律条款安排对版权归属、知识产权以及肖像权使用等进行严格规定。本期重大风险是否发生重大变化：否 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 北京海润影业股份有限公司 英文名称及缩写 Hairun Pictures Co.,Ltd.(Hairun Pictures)证券简称 海润影业 证券代码 836583 法定代表人 刘燕铭 办公地址 北京市朝阳区安慧北里安园 5 号海润大厦五层 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 张毓珊 是否通过董秘资格考试 是 电话 010-56180235 传真-电子邮箱 公司网址 http:/ 北京市朝阳区安慧北里安园 5 号海润大厦五层；100101 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2010-02-11 挂牌时间 2016-04-07 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）R 文化、体育和娱乐业-R86 广播、电视、电影和影视录音制作业-R8630 电影和影视节目制 主要产品与服务项目 主要从事电影的投资、制作、发行及广告植入等影视衍生业务 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）81,000,000 优先股总股本（股）-做市商数量-控股股东 北京云深资本管理有限公司 实际控制人 刘燕铭 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 9 统一社会信用代码 91110116551424344B 否 注册地址 北京市怀柔区杨宋镇风翔东大街9号 9343 室 否 注册资本 8100 万元 是 五、五、中介机构中介机构 主办券商 安信证券 主办券商办公地址 深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中审众环会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 闫丙旗 李玉平 会计师事务所办公地址 武汉市武昌区东湖路 169 号 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用不适用 根据全国中小企业股份转让系统股票转让细则规定，公司普通股股票转让方式从协议转让变更为集合竞价转让方式。10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 153,511,111.25 45,564,976.48 236.91%毛利率%11.57%-68.30%-归属于挂牌公司股东的净利润 527,895.06-62,443,727.65 100.85%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 1,667,310.81-62,635,466.76 102.66%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）2.43%-140.24%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）7.68%-140.97%-基本每股收益 0.01-0.78 101.28%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 252,090,892.88 288,466,695.80 -12.61%负债总计 227,874,442.58 274,526,529.63 -16.99%归属于挂牌公司股东的净资产 23,586,434.85 13,305,709.60 77.27%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.29 0.17 70.59%资产负债率%（母公司）90.00%95.00%-资产负债率%（合并）90.39%95.17%-流动比率 1.07 1.02-利息保障倍数 5.11-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-22,605,082.17-1,788,239.98-1,164.10%应收账款周转率 2.51 2.29-存货周转率 0.89 0.49-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-12.61%78.50%-11 营业收入增长率%236.91%3.84%-净利润增长率%100.84%-2,021.88%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 81,000,000 80,000,000 1.25%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-1,519,221.00 其他符合非经常性损益定义的损益项目-非经常性损益合计非经常性损益合计-1,519,221.00 所得税影响数-379,805.25 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 -1,139,415.75 七、七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用不适用 八、八、业绩预告、业绩快报的差异说明业绩预告、业绩快报的差异说明 适用不适用 本次年度报告中披露的数据与近一次业绩快报中披露的数据存在的差异及原因如下：1、修正前后的主要财务数据和指标 单位：元 项目 本报告期 上年同期 修正后数据与上年同期数据的变动比例%修正前 修正后 营业总收入 153,511,111.25 153,511,111.25 45,564,976.48 236.91%营业利润 2,011,138.49 2,037,353.18-60,499,883.62-利润总额 491,917.49 518,132.18-60,244,231.47-归属于挂牌公司股东的净利润 339,537.39 527,895.06-62,443,727.65-12 归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益的净利润 1,858,758.39 1,667,310.81-62,635,466.76-基本每股收益 0.004 0.01-0.78-加权平均净资产收益率 1.57%2.43%-140.24%-本报告期末 本报告期初 修正后数据与期初数据的变动比例%修正前 修正后 总 资 产 254,862,065.89 252,090,892.88 288,466,695.80-12.61%归属于挂牌公司股东的所有者权益 23,398,077.18 23,586,434.85 13,305,709.60 77.27%股 本 81,000,000.00 81,000,000.00 80,000,000.00 1.25%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.29 0.29 0.17 73.68%注：1本报告期初数同法定披露的上年年末数。2编制合并报表的公司应当以合并报表数据填制；上年同期财务数据经过重述的，应同时披露重述后的相关数据。2、业绩快报修正原因（1）归属挂牌公司股东的净利润变动的原因 公司归属挂牌公司股东净利润前后修正差异为 188,357.67 元，变动比例为 55.47%，主要原因为：一方面，根据 2017 年 4 月北京汇德源税务师事务所有限责任公司出具的公司 2017 年度税审报告【京汇税鉴字 2018-S-178】，按税法及相关规定计算的当期所得税调整为 1,174,193.28 元，比前次业绩快报确认的该项金额增加了 1,014,002.41 元；另一方面，根据企业会计政策“资产、负债的账面价值与其计税基础存在可抵扣暂时性差异，以未来期间很可能取得的用以抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率，计算确认由可抵扣暂时性差异产生的递延所得税资产”，公司对资产减值准备金额确认了递延所得税资产，导致所得税费用减少 1,179,515.04 元。上述两个原因导致所得税费用科目由前次业绩快报确认的 160,190.87 元减少至-5,321.76 元，从而导致归属挂牌公司股东净利润增加。（2）其他项目变动原因 基本每股收益前后修正差异为 0.006,变动比例为 138.07%；加权平均净资产收益率前后修正差异为0.86%变动比例为 54.61%；归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润前后修正差异为-191,447.58 元，变动比例为-10.3%；以上差异调整主要系上述（1）原因导致。以上信息详见公司于 2018 年 4 月 20 日披露的公告2017 年度业绩快报修正公告及致歉说明（公告编号：2018-009）。）13 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：公司属于广播、电视、电影和影视录音制作业，目前主要从事电影的投资、制作、发行业务及广告植入等影视衍生业务，具备独立的电影创作、拍摄、宣传及发行能力，在国内电影行业具有较高的品牌知名度和市场地位。主要产品及服务包括联合摄制电影、电影的版权转让、广告植入等，公司立足于电影文化行业的传播与发展，拥有具备丰富制片管理经验及发行经验的管理层和专业人才梯队，具有良好的外部人才资源集聚和整合能力，具备较强的电影投资制作风险控制能力和充足的业务资源。公司的电影业务通过联合摄制（担任执行制片方/非执行制片方）的方式，联合电影投资方投资拍摄电影。拍摄完成后，电影业务收入来自电影版权的销售，以影片票房分账收入为主，同时包括电视台电影频道播映权、新媒体收入、音像版权及电影衍生产品收入等。公司的客户类型主要包括：院线、电影联合摄制中执行制片方、新媒体平台、电视台、广告植入的品牌客户等。公司的主营业务收入包括：电影票房分账业务收入、电影版权业务收入、广告植入业务收入等。报告期内，院线电影业务通过获取电影票房分账实现收入及现金流；电影版权业务通过与新媒体平台合作实现收入及现金流；广告植入业务通过提供策划方案及植入平台服务实现收入及现金流。报告期内以及报告期后至本报告披露日，公司商业模式未发生重大变化。核心竞争力分析：核心竞争力分析：1、“内容为王”的发展战略 公司坚持以“内容制作”为导向，通过多种形式拓展内容资源，为未来储备大量优秀项目。报告期内，公司出品了以我是马布里、相爱相亲为代表的高口碑电影作品。公司专注于“内容为王”的发展战略，通过内部创作及外部购买等方式不断储备丰富的优质 IP 资源，为公司业务持续发展夯实基础。公司秉承专注与开放的态度，在内容制作、版权、广告植入等领域建立了优质的合作伙伴阵容，并在传统电影摄制和网络剧等领域进行投资布局，已具备一定规模的内容联盟。2、注重人才培养与管理团队建设 公司自成立以来汇集了大批影视文化优秀人才，并通过内部人才培养以及外部人才引进的方式，形成了丰富的专业人才储备。公司经营管理团队在影视文化领域从业多年，业务能力得到业内认可。公司董事长、总经理刘燕铭先生是中国影视剧行业具有较高影响力的人物之一，自 1995 年入中国影视界，先后制作拍摄了众多脍炙人口的经典作品，如永不瞑目、重案六组、玉观音、亮剑、血色浪漫、木府风云、北上广不相信眼泪等，拥有极为丰富的从业经验及对公司核心业务有宏观的掌控能力。同时，公司培养及吸纳了一批优秀的影视企业管理者，能够有效对接专业人才和团队并达成长期合作，为制作精品影片打下的坚实基础。公司拥有专业的制作团队，不断吸纳新生代制片人及项目策划人员，注重梯队建设及技术传承。同时，公司通过多种形式扶持青年导演，为电影产业储备新生代人才。上述人员构成了公司强大的创作资源。此外，公司在宣传及发行、广告植入、国际合作等方面都有经验丰富的专业管理团队。对于电影产业的其他管理人才和专业人才，公司不断创新激励机制和合作模式，制定职业培训和发展规划，扩充和优化人才储备。这构成公司突出的人才优势，也是公司的核心竞争力之一。3、品牌影响力 海润品牌创立至今已有 17 年，出品了大量优秀影视作品，并为中国影视产业培养了大量优秀影视演员。公司于 2016 年在股转公司挂牌成功，2017 年顺利成为“创新层”企业，持续打造良好的品牌影响力。近年来，公司加快国际化步伐，让品牌影响力扩大至海外。4、产业链布局 14 公司以“内容制作”为驱动，通过整合上下游产业资源，加强业务产业链的布局，有利于实现业务的协同发展。公司对外投资加强 IP 项目端及摄影基地端的业务实力，成立脸谱传媒有限公司加大公司内容生产力度，成立江苏小宇宙映像文化有限公司打造拍摄场地端的业务优势。此外，公司业务覆盖了多种内容形式，以“内容制作”为驱动，强化宣传发行、摄影基地建设等电影产业链环节，通过多维度、多层次的投资布局，夯实主营业务，孵化新的模式和产品，抢占先发优势。5、合作伙伴优势 公司作为一家从事电影及衍生业务的的综合性传媒公司，其核心竞争力主要来自于核心创作资源。公司通过合作共赢，引入了行业内外重要的战略合作伙伴。公司与香港著名导演杜琪峰建立长久的战略合作关系，与著名编剧束焕（代表作港囧、泰囧等）签订了长期合作协议。同时，公司拥有孙丽、刘诗施、郭涛、赵丽颖、高云翔、侣海岩等明星股东，并紧密合作，运用艺人资源进行全链条孵化，创新艺人激励机制和合作模式。此外，天津金星、上海力加、苏州启明入股公司，进一步夯实内容、资本端的合作，强大的股东资源成为公司向产业链上下游发展、突破行业边界限制的强大后盾。6、全球化布局，深入国际合作 公司非常重视国际交流与合作，进行全球化布局，构建全球化电影战略，并一直致力于国际间的交流、整合与升级。公司正在积极推进与国内外知名电影公司构建战略合作，旨在对影片的开发、投资、制作、宣发等业务进行合作。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是否 主营业务是否发生变化 是否 主要产品或服务是否发生变化 是否 客户类型是否发生变化 是否 关键资源是否发生变化 是否 销售渠道是否发生变化 是否 收入来源是否发生变化 是否 商业模式是否发生变化 是否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 1、公司经营情况 报告期内，由公司担任非执行制片影片 大闹天竺 以及由公司担任执行制片的影片 我是马布里、降魔传、相爱相亲陆续上映。其中，大闹天竺取得了 7.56 亿的票房佳绩。报告期内，公司营业收入实现较大幅度增长，利润实现扭亏为盈。实现营业总收入 153,511,111.25元，同比上年增长 236.91%，毛利率为 11.57%；实现归属于挂牌公司股东的净利润 527,859.06 元；公司总资产 252,090,892.88 元，较上年末减少 12.61%。报告期内，由公司联合摄制的欲念游戏进入后期制作；由公司联合摄制的网络大电影诡案组之骷髅碟仙前期计划于 2017 年 5 月上映，因审批政策出现变化（凡涉警、涉军、涉谍报类型网络影视作品内容审查趋严，需要获得公安部的批文），目前尚未上映；由公司联合摄制的逗比恋人因题材及内容的原因尚未取得公映许可证。以上情况均未对公司的经营及利润产生较大的影响。15 2、公司出品作品及获奖情况 报告期内，公司担任执行制片及联合摄制的电影共计 4 部，公司坚定贯彻落实“内容为王”的发展战略，成果显著，其中我是马布里、相爱相亲均收获了良好的市场口碑。报告期内，公司作品新增荣誉如下：我是马布里入围第 20 届上海国际电影节围“GALA 首映盛典”和“传媒关注单元”；相爱相亲入围第 54 届金马奖最佳剧情片、最佳导演、最佳男主角、最佳女主角、最佳女配角、最佳原创剧本、最佳原创电影歌曲 7 项大奖提名；相爱相亲入围第 37 届香港金像奖最佳电影、最佳导演、最佳编剧、最佳男主角、最佳女主角、最佳女配角、最佳摄影等 9 项大奖提名；相爱相亲入围第 12 届亚洲电影大奖包括最佳导演、最佳女主角、最佳男配角、最佳女配角、最佳编剧 5 项大奖；相爱相亲入围香港电影评论学会大奖年度推荐电影；相爱相亲获选为第 22 届釜山国际电影节闭幕影片。(二二)行业情况行业情况 报告期内，根据新闻出版广电总局电影局的数据，2017 年中国电影总票房突破 500 亿元，达到 559.11亿元；国产电影票房 301.04 亿元，占票房总额的 53.84%；票房过亿元影片 92 部，其中国产电影 51 部；城市院线观影人次 16.2 亿人，同比增长 18%。电影市场进入新常态。以国产电影为代表的电影内容质量显著提升，类型片创作更加多样化。2017 年 3 月 1 日，中华人民共和国电影产业促进法施行，这是我国文化产业领域的第一部法律 电影产业促进法共六章 60 条，对电影创作、摄制，电影发行、放映，电影产业支持、保障，法律责任等分别作了详细规定。电影产业促进法的正式实施为中国电影产业规范、健康发展提供有力的法律保障，促使电影市场竞争逐渐步入有序和理性阶段。2017 年 4 月 19 日，文化部印发文化部“十三五”时期文化产业发展规划。规划明确了“十三五”时期文化产业发展的主要目标：到 2020 年，文化产业整体实力和竞争力明显增强，培育形成一批新的增长点、增长极和增长带，全面提升文化产业发展的质量和效益，文化产业成为国民经济支柱性产业。随着国家产业政策进一步放宽，影视文化行业将迎来快速发展的黄金时期，相关法规、政策密集出台，一方面进一步扩大了文化消费范围，公司结合电影产业发展的现实需要和未来趋势，在获得新的发展机遇的同时，在电影行业的竞争优势和行业地位可能面临新的挑战；另一方面给新进入电影行业的企业设立了较高的政策壁垒，保护了公司的现有行业地位。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 2,921,416.38 1.16%5,883,928.30 2.04%-50.35%应收账款 88,706,452.33 35.19%30,287,737.46 10.50%192.88%存货 111,300,019.30 44.15%191,601,397.49 66.42%-41.91%长期股权投资 7,962,431.07 3.16%7,981,214.27 2.77%-0.24%固定资产 114,534.87 0.05%233,860.45 0.08%-51.02%16 在建工程-短期借款 10,000,000.00 3.97%-长期借款-资产总计 252,090,892.88-288,466,695.80-12.61%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金变动超过 30%的主要原因：部分货币资金用于支付电影项目投资款，导致货币资金减少。2、应收账款变动超过 30%的主要原因：本年度公司营业收入大幅上升，导致应收账款相应增加；上述应收账款主要来自影片神魔道、我是马布里的电影版权业务收入，电影版权业务收入结算周期较长，上述两部影片均为 2017 年下半年上映，因此形成应收款项。3、存货变动超过 30%的主要原因：2016 年度构成存货的三部影片神魔道、相亲相爱、我是马布里已于报告期内公映，报告期内公司新增存货主要为影片幕后玩家，故本期存货金额相应减少。4、固定资产变动超过 30%的主要原因：公司固定资产主要为办公设备，报告期内，公司办公设备正常折旧所产生的折旧费用导致固定资产变动较大。5、短期借款变动超过 30%的主要原因：报告期内公司取得了银行借款 10,000,000.00 元。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 营业收入 153,511,111.25-45,564,976.48-236.91%营业成本 135,755,679.29 88.43%76,685,996.06 168.30%77.03%毛利率%11.57%-68.30%-管理费用 8,159,441.49 5.32%11,734,982.95 25.75%-30.47%销售费用 3,357,030.91 2.19%16,924,136.10 37.14%-80.16%财务费用 102,369.99 0.07%-17,838.10-0.04%673.88%营业利润 2,037,353.18 1.33%-60,499,883.62-132.78%103.37%营业外收入-255,652.15 0.56%-100.00%营业外支出 1,519,221.00 0.99%-0.00%-净利润 523,453.94 0.34%-62,470,353.17-137.10%100.84%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入变动超过 30%的主要原因：公司担任执行制片方拍摄的影片我是马布里、相爱相亲、降魔传,担任非执行制片方拍摄的影片大闹天竺于全国上映，并取得了良好的市场反响，其中大闹天竺取得了 7.56 亿的票房佳绩。报告期内，公司确认了影片大闹天竺、我是马布里的票房收入和版权收入，确认了影片相爱相亲、降魔传的票房收入及其部分版权收入。2、营业成本变动超过 30%的主要原因：公司营业成本主要为电影摄制成本，包括作为执行制片方发生的电影制作的人工成本、拍摄成本等，以及作为非执行制片方发生的投资成本。报告期内，公司确认了影片大闹天竺、相亲相爱、我是马布里及神魔道的营业成本，导致变动幅度较大。17 3、管理费用变动超过 30%的主要原因：上年同期公司确认了 2,503,253.75 万元的剧本损失费，导致管理费用较高，报告期内无此类费用发生。4、销售费用变动超过 30%的主要原因：上年同期公司广告宣发费用支出额较高，主要为公司重点影片华丽上班族的广告宣发费用，本年度公司调整了影片广告宣发费用支出，广告宣发费较上年同期减少了 12,954,022.82 元。5、财务费用变动超过 30%的主要原因：本年度公司新取得银行贷款 10,000,000.00 元，支付贷款利息 125,982.16 元。上年同期无银行贷款。6、营业利润变动超过 30%的主要原因：报告期内公司确认了影片大闹天竺的电影票房分账收入及电影版权收入，确认了影片相亲相爱、我是马布里及神魔道的电影版权收入，营业收入大幅增加，使得本年度的营业利润相应增加。7、营业外收入变动超过 30%的主要原因：上年同期公司的营业外收入为取得政府补助 255,652.00元，今年无此类收入。8、营业外支出变动超过 30%的主要原因：根据与投资方签订的协议，报告期内公司返还投资方投资款，并支付了逾期违约金 1,519,221.00 元。报告期内，该协议已执行完毕。9、净利润变动超过 30%的主要原因：主营业务收入大幅提升实现了净利润扭亏为盈。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 153,511,111.25 45,564,976.48 236.91%其他业务收入-主营业务成本 135,755,679.29 76,685,996.06 77.03%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%电影票房分账收入 49,050,725.16 31.95%11,865,123.66 26.04%广告植入收入 15,193,430.19 9.90%20,132,075.48 44.18%电影版权收入 84,986,850.43 55.36%12,752,172.00 27.99%其他 4,280,105.47 2.79%815,605.34 1.79%合计 153,511,111.25 100.00%45,564,976.48 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：1、电影票房分账收入变动较大，较上期增加 37,185,601.50 元，主要原因系影片大闹天竺取得了较好的票房成绩。2、广告植入收入占比变动超过 30%的主要原因：本年度公司上映影片的广告植入有所减少；同时，其他三项收入大幅增长，导致该项收入占比较上年同期大幅下降。2、电影版权收入变动较大，较上期增加 72,234,678.43 元，主要原因系报告期内确认了影片大闹天竺、相亲相爱、我是马布里及神魔道的电影版权收入。3、其他收入变动较大，较上期增加 3,464,500.13 元，主要原因系公司对外提供场景策划服务带来了18 该项业务收入。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 客户 1 84,000,000.00