833831_2017_鲁华泓锦_2017年公司年度报告_2019-08-28.pdf

1 2017 年度报告 鲁华泓锦 NEEQ:833831 淄博鲁华泓锦新材料股份有限公司（Zibo Luhua Hongjin New Material Co.,Ltd.）2 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年，天津鲁华加氢石油树脂优化研发项目获得天津市科技计划项目技术创新引导专项基金 100 万元，该项目相关技术获得发明专利 1 项，实用新型专利 5 项。2017 年底，天津鲁华 2 万吨/年加氢树脂项目 B 线建成投产，产品质量、产量达到设计要求。2017 年，公司被张店区人民政府评为“二0 一七年度全区工业企业二十强”荣誉称号。2017 年，广东省总工会授予茂名分公司碳五分离车间广东省五一劳动奖状。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2323 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2727 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3030 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3434 第九节第九节 行业信息行业信息 .3737 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3838 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4444 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、鲁华泓锦 指 淄博鲁华泓锦新材料股份有限公司 富丰泓锦 指 山东富丰泓锦投资股份有限公司，公司第一大股东，持有公司 24.2137%的股份 长城时代 指 北京长城时代信息技术有限公司，公司股东之一，持有公司 2.5862%的股份 中信投资 指 北京中信投资中心（有限合伙），公司股东之一，持有公司 11.4230%的股份 中信香港 指 中信产业投资基金（香港）投资有限公司，公司股东之一，持有公司 7.0318%的股份 鲁华有限 指 淄博齐鲁乙烯鲁华化工有限公司，公司之前身 鲁华同方 指 淄博鲁华同方化工有限公司，公司的全资子公司 茂名鲁华 指 茂名鲁华化工有限公司，公司的全资子公司 天津鲁华 指 天津鲁华化工有限公司，公司的全资子公司 上海鲁华 指 上海鲁华化工科技有限公司，公司的全资子公司 武汉鲁华 指 武汉鲁华粤达化工有限公司，公司的控股子公司 茂名分公司 指 淄博鲁华泓锦新材料股份有限公司茂名分公司 同晖分公司 指 淄博鲁华泓锦新材料股份有限公司同晖分公司 北化鲁华 指 辽宁北化鲁华化工有限公司，公司参股公司，持有其50%股权 公司章程 指 淄博鲁华泓锦新材料股份有限公司章程 三会规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 股东大会 指 淄博鲁华泓锦新材料股份有限公司股东大会 董事会 指 淄博鲁华泓锦新材料股份有限公司董事会 监事会 指 淄博鲁华泓锦新材料股份有限公司监事会 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期、本期、本年 指 2017 年 1 月 1 日2017 年 12 月 31 日 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人郭强、主管会计工作负责人郭峰及会计机构负责人（会计主管人员）谭树利保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。立信会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、在建项目的生产风险 截至2017年12月31日，公司在建工程余额为5,540,032.06 元，在建项目与公司主营业务密切相关，为公司发展战略的组成部分。尽管公司对投资项目进行了充分的可行性论证，但仍可能存在由于市场原因，导致在建项目不能按计划建成投产，以致不能或延期达到预期收益的风险。2、增值税出口退税政策变化风险 公司有一部分产品用于出口，国家对公司产品出口业务实行出口退税政策，出口退税率的变化对公司的经营业绩产生一定的影响。3、关联方往来与交易对财务及生产经营影响 公司所属行业为化工行业，主要从事碳五分离、碳九分离、叔丁胺、异戊橡胶、碳五石油树脂、加氢石油树脂生产与销售等业务，上下游企业联系紧密，公司为争取产业链利益最大化，根据整体布局，部分关联交易无法避免，未来部分关联交易可能仍将持续发生。4、环境保护风险 公司属于化工生产企业，生产过程中会产生少量的废水、尾气和废渣。公司现有生产装置符合国家法律法规要求，但随着国家对环境保护的日益重视，未来可能出台更为严格的环保标准，对化工生产企业提出更高的环保要求，可能对公司的生产经营和财务状况产生影响。5、原料价格波动的风险 公司主要原材料碳五、碳九及甲基叔丁基醚（MTBE）均为石油6 化工产物，其采购价格随原油价格产生波动，将对公司的产品毛利率及经营业绩稳定性产生不确定影响。6、项目投资风险 精细化工行业的新产品和新工艺从研究开发到产品试验及中试阶段、到最终的产业化生产并实现市场销售，需要较长周期。生产装置投产后，通常还需要一段时间调试以达到正常生产状态，生产调试阶段的产量和产品质量可能不稳定。此外，新产品要大规模销售，还需要通过主要客户的检测和试用合格，在短时间内可能面临市场需求不足、生产负荷较低和效益低于预期的风险。7、政府补助减少风险 2016 年度、2017 年度，公司非经常性损益净额分别为9 9,140140,453.84453.84 元元、4,181,619.824,181,619.82 元，占各年度净利润比重分别为 38.67%38.67%、4.98%4.98%,公司非经常性损益主要来自于政府补助，若今后政府补助减少，可能会对公司净利润产生一定影响。8、流动性不足风险 随着公司生产经营规模的扩大，固定资产投资和流动资金需求大幅提高，公司通过银行贷款融资，目前经营性流动负债金额较大。如公司不能加快存货周转及应收账款回收，不能成功进行债权或股权融资，可能面临流动性不足风险，影响公司的持续经营能力。9、宏观经济风险 公司下游行业受宏观经济的影响。国家宏观政策的调整、宏观经济运行呈现的周期性波动均会对公司产品的销售产生重大影响。公司所处行业为精细化工，主要产品与轮胎、医疗、橡胶、食品等行业息息相关，宏观经济的波动将对公司产生较大影响。10、安全生产风险 公司属于化工生产企业，生产过程所使用的主要原料和部分产品具有易燃、易爆、腐蚀性、有毒性的特点。公司采用先进工艺，设置了安全生产装置，并已通过了相关部门的验收核查。已建立了完善的、有效的安全生产管理办法，定期进行公司生产员工的培训，建立了应急机制和处理方案。公司的生产装置和生产管理符合国家有关安全生产的法律法规。但生产过程中仍可能存在安全生产风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 淄博鲁华泓锦新材料股份有限公司 英文名称及缩写 Zibo Luhua Hongjin New Material Co.,Ltd.证券简称 鲁华泓锦 证券代码 833831 法定代表人 郭强 办公地址 淄博市高新区鲁泰大道 51 号高分子材料产业创新园 A 座 16 层 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 郭峰 职务 董事会秘书 电话 0533-5201899 传真 0533-5201877 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 淄博市高新区鲁泰大道 51 号高分子材料产业创新园 A 座 16 层 255000 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司证券部 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1989 年 4 月 3 日 挂牌时间 2015 年 12 月 15 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C26 化学原料和化学制品制造业-C261 基础化学原料制造-C2614有机化学原料制造 主要产品与服务项目（1）以碳五为原料分离得到的碳五组分产品，包括异戊二烯、间戊二烯、双环戊二烯等产品；（2）以间戊二烯、双环戊二烯、异戊二烯为原料深加工生产的碳五树脂、加氢树脂和异戊橡胶；（3）以碳九、乙烯焦油为原料加工生产的加氢碳九、碳九树脂和工业萘；（4）叔丁胺。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）445,400,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 公司控股股东为富丰泓锦、郭强、长城时代，三者合计持有公司31.5596%的股份 8 实际控制人 郭强、郭鑫龙 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91370000164102839J 否 注册地址 淄博市张店区冯北路 3 号 否 注册资本 445,400,000 是 2017 年 3 月 16 日公司第三届董事会第五次会议及 2017 年 4 月 6 日公司 2017 年第一次临时股东大会审议通过关于的议案，根据该方案，公司成功发行股票数量 1,060.00 万股，发行价格为人民币 4.79 元/股，募集资金额不超过人民币 5,077.40 万元。根据 2017 年 4 月 25 日召开的第三届董事会第七次会议、第三届监事会第三次会议，2017 年 5 月 25 日召开的2016 年度股东大会，公司以权益分派股权登记日总股本为基数，以股本溢价形成的资本公积向权益分派股权登记日在册的全体股东每10 股转增10 股。五、五、中介机构中介机构 主办券商 招商证券 主办券商办公地址 广东省深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38-45 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 立信会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 崔岩、何岚 会计师事务所办公地址 上海市黄浦区南京东路 61 号四楼 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 2,073,569,943.31 1,729,264,321.43 19.91%毛利率%19.32%19.80%-归属于挂牌公司股东的净利润 90,878,284.5590,878,284.55 58,507,870.5558,507,870.55 55.3355.33%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 86,696,664.73 49,367,416.71 75.62%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）8.8.3434%5.985.98%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）7.97.95 5%5.05.05 5%-基本每股收益 0.210.21 0.130.13 61.5461.54%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 1,959,823,511.721,959,823,511.72 1,872,013,650.851,872,013,650.85 4.694.69%负债总计 766,662,468.47766,662,468.47 777,241,418.32777,241,418.32 -1.1.3636%归属于挂牌公司股东的净资产 1,153,339,875.861,153,339,875.86 1,006,650,198.801,006,650,198.80 14.14.5757%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.59 4.754.75 -45.45.4747%资产负债率%（母公司）31.31.9 92%2%27.27.5959%-资产负债率%（合并）39.39.1212%41.41.5252%-流动比率 0.72%0.66%-利息保障倍数 3.73.72 2 2.62.60 0 -三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 114,062,967.57 263,000,438.03263,000,438.03 -56.6356.63%应收账款周转率 16.30%18.80%-存货周转率 10.46%9.23%-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%4.69%4.69%-6.59%-营业收入增长率%19.91%-8.74%-净利润增长率%255.21%255.21%-67.23%67.23%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 445,400,000.00 212,100,000.00 110.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-887,381.60 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）4,653,962.044,653,962.04 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 25,768.96 其他符合非经常性损益定义的损益项目 1,090,664.90 非经常性损益合计非经常性损益合计 4,883,014.30 所得税影响数 534,662.73534,662.73 少数股东权益影响额（税后）166,731.75 非经常性非经常性损益净额损益净额 4,181,619.824,181,619.82 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 11 第四节第四节 管理管理层讨论与分析层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司属于化学原料和化学制品制造业，主营业务为石化乙烯装置副产品碳五、碳九的深加工及其高附加值产品的研发、生产和销售。公司通过对乙烯工业副产碳五、碳九的深度加工和综合利用，实现了石油资源的深度利用，落实“循环经济”的发展理念；充分发挥公司在碳五分离及深加工的技术和规模优势，在合成树脂、合成橡胶等高分子材料领域不断延伸产业链，优化产品结构，提升产品性能，成为下游胶粘剂领域的领先供应商，推动我国精细化工产业和高分子材料的持续发展。公司采取先进的工艺对碳五进行精细化分离，制取异戊二烯、双环戊二烯、间戊二烯等组分产品及抽余碳五等副产品，并利用单体组分生产碳五树脂、加氢树脂及异戊橡胶等高分子聚合物产品；公司以碳九、乙烯焦油为原料，深加工生产加氢碳九、碳九树脂、石油萘等产品。另外，公司也从事叔丁胺的研发、生产和销售。公司主要客户涵盖了胶粘剂、路标漆、橡胶制造、医疗器械等行业。公司是国内最早从事碳五碳九加工企业之一，拥有稳定的原料供应渠道。公司与中石化之间的原料供应合作已超过十年，双方合作关系稳定，期间未发生合作中断或重大违约的情况，原料供应稳定。公司的产品主要采用直接销售的方式，以最终用户为主要销售对象，部分产品销售给贸易商。产品以内销为主，部分出口。目前出口的产品主要为碳五、碳九分离组分产品、碳五石油树脂及加氢石油树脂等，主要出口欧洲、北美洲、南美洲、东南亚和我国台湾地区。公司主营业务收入包括销售碳五石油树脂、叔丁胺、异戊橡胶、双环戊二烯、异戊二烯、加氢石油树脂等产品。报告期内，公司的商业模式未发生重大变化，报告期末至本报告披露日，公司商业模式未发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 12 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司坚持以市场为导向，密切关注市场动态，科学安排生产，深化企业内部管理，不断提升核心竞争力，促进企业持续稳定发展。截至 2017 年 12 月 31 日，公司资产总额 1,959,823,511.721,959,823,511.72 元，较 2016 年 12 月 31 日增长 4.4.69%69%，总负债为 766,662,468.47766,662,468.47 元，较 2016 年 12 月 31 日下降 1.1.3636%，报告期公司资产负债结构未发生重大变化；归属于母公司所有者权益 1,153,339,875.861,153,339,875.86 元，较 2016 年 12 月 31 日增长 14.514.57%7%，主要原因为报告期内公司实现归属于挂牌公司股东净利润增加及公司进行股票发行。报告期内，公司实现营业收入 2,073,569,943.31 元，较去年同期增长了 19.91%；实现利润总额98,453,683.6798,453,683.67 元，较去年同期增长了 8 84.064.06%；实现归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 86,696,664.73 元，较去年同期增长了 75.62%，主要是由于公司碳五石油树脂、加氢树脂及碳五碳九综合利用单元毛利大幅增加。报告期内，公司推行精细化管理，从源头把关，优化原料供应、物品采购、货物运输等方面管理体系，加大监督力度，培育优质合作客户，降低各项生产成本，并通过加强各分（子）公司之间的横向合作，各产品之间的纵向联动，提升客户的依赖性。报告期内，公司继续加大对研发创新的投入力度，进行碳五石油树脂、双环树脂聚合、双环改性树脂聚合及加氢树脂加氢的研究工作，努力开发新牌号树脂产品，提高市场竞争力。随着安全环保要求越来越严格，公司积极组织安全生产教育和培训工作，强化安全环保意识，做到高标准严要求，杜绝安全环保事故。报告期内，公司业务、产品或服务未发生重大变化。截至 2017 年 12 月末，公司资产结构合理，盈利能力稳步增长，经营发展状况符合公司的预期。(二二)行业情况行业情况 2017 年在国内乙烯产能未有进一步扩能的大背景下，国内裂解 C5C9 资源并未出现大幅的数量波动。2017年裂解C5产量较2016年增长了10.5万吨，增幅为6.31%；裂解C9产量增加2.4万吨，涨幅为1.41%。裂解 C5 下游深加工产业在 2017 年继续深入发展，国内裂解 C5 供应总体上延续了 2015 年以来的紧张局面。2017 年裂解 C9 下游深加工产业发展得到进一步完善，下游深加工产能超过裂解 C9 总供应量。13 2017 年异戊二烯行业内部消化占比仍然较大，SIS 成为国内吸引异戊二烯资源流向的主要消费领域。异戊橡胶市场自 2014 年以来的低位运行，导致我国异戊橡胶装置长期处于超低开工率状态运行。双环戊二烯（中等纯度）整体产能继续呈现微幅增长。伴随着 2017 年 C5 树脂产量继续增长以及国内 DCPD加氢树脂的产能不断增加，国内双环戊二烯在内部需求不断增长的基础上，消费渠道也不断拓宽。2017年间戊二烯受 C5 树脂及固化剂市场的综合影响，在消费量上有进一步增长。特别是在下半年，树脂市场对间戊二烯消费需求大幅回升，加上固化剂市场的产销回暖，间戊二烯迎来了货紧价高的局面。2017年国内 C5 石油树脂市场产能产量继续保持增长势头，国内 C5 石油树脂产能达到 49.5 万吨/年，较 2016年增长 7.14%。在上述行业环境影响下，报告期内，公司碳五、碳九综合加工业务较 2016 年有相应的增长。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年本期期末与上年期末金额变动比期末金额变动比例例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 135,975,122.04 6.94%118,353,298.36 6.32%14.89%应收账款 144,207,768.59 7.36%97,478,902.75 5.21%47.94%存货 186,343,327.08 9.51%124,143,938.56 6.63%50.10%长 期 股 权 投资 163,760,870.11 8.36%155,057,196.23 8.28%5.61%固定资产 1,022,818,232.13 52.19%52.19%1,022,847,646.36 54.64%54.64%0.00%在建工程 5,540,032.06 0.28%8,389,752.89 0.45%-33.97%短期借款 485,000,000.00 24.75%364,752,565.57 19.48%19.48%32.97%长期借款 0 0.00%83,000,000.00 4.43%-100.00%资产总计 1,959,823,511.721,959,823,511.72-1,872,013,650.851,872,013,650.85-4.4.6969%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、应收账款期末较期初增加 4,672.89 万元，增长 47.94%，主要原因为公司销售收入增加影响所致，销售收入同比增加 34,430.56 万元，较去年同期增长 19.91%。2、存货期末较期初增加 6,219.94 万元，增长 50.10%，主要原因为：公司根据市场变化，及时调整产销量，增加备货量，其中期末异戊橡胶增加 2,209.18 万元，碳五碳九共聚石油树脂增加 2,180.86万元，加氢石油树脂增加 904.67 万元。3、在建工程期末较期初减少 284.97 万元，降低 33.97%，主要原因为：天津鲁华加氢树脂项目 B线期初金额为 296.89 万元，报告期内达到可使用状态转为固定资产。14 4、长期借款期末较期初减少 8,300.00 万元，降低 100%，主要原因为：报告期内公司长期借款到期进行了偿还。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 2,073,569,943.31-1,729,264,321.43-19.91%营业成本 1,672,997,478.35 80.68%1,386,783,831.60 80.20%20.64%毛利率%19.32%-19.80%-管理费用 213,906,947.97 10.32%196,031,104.44 11.34%9.12%销售费用 44,060,847.94 2.12%43,871,769.31 2.54%0.43%财务费用 39,674,662.53 1.91%31,543,311.79 1.82%25.78%营业利润 98,427,914.7198,427,914.71 4.75%4.75%40,790,500.40 2.36%141.30%141.30%营业外收入 599,048.65 0.03%13,203,119.0113,203,119.01 0.76%0.76%-95.46%95.46%营业外支出 573,279.69 0.03%503,585.20 0.03%13.84%净利润 83,955,910.7783,955,910.77 4.04.05 5%23,635,644.8123,635,644.81 1.1.3737%255.21%255.21%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、报告期内，公司营业收入同比增加 19.91%，主要原因为：受市场影响，公司碳五石油树脂单元、加氢树脂单元、碳五碳九综合利用单元及异戊橡胶销量和收入增加。其中碳五碳九综合利用单元产品收入增加 26,642.17 万元，碳五石油树脂单元中碳五石油树脂销量增加 2,616.98 吨，收入增加 1,292.56万元；加氢树脂单元中加氢树脂销量增加 2,211.94 吨，收入增加 4,102.61 万元；异戊橡胶单元中异戊橡胶销量增加 3,415.09 吨，收入增加 5,166.72 万元。2、报告期内，公司营业成本同比增加 20.64%，主要原因为：随着公司营业收入增加，营业成本基本同比例增长。3、报告期内，公司财务费用较上期增加 813.14 万元，同比上升 25.78%，主要原因为：一方面受汇率波动影响，公司汇兑损失增加 460.09 万元，另一方面利息支出增加 272.94 万元。4、报告期内，公司营业利润较上期增加 5,763.745,763.74 万元，同比增加 1 141.30%41.30%，主要原因为：公司产品销量及收入增加，使得营业利润较上期增加 5,763.745,763.74 万元。5、报告期内，公司营业外收入下降 95.95.4 46 6%，主要原因为：一方面公司获得政府补助减少，另一方面财政部于 2017 年度修订了企业会计准则第 16 号政府补助，修订后的准则自 2017 年 6 月 12日起施行，对于 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助，要求采用未来适用法处理；对于 2017 年 1 月 1 日至15 施行日新增的政府补助，也要求按照修订后的准则进行调整，报告期内计入其他收益 4 46565.40.40 万元。6、报告期内，公司净利润同比增加 255.21%255.21%，主要原因为：公司公司产品销量及收入增加，毛利增加。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 2,033,918,576.55 1,634,273,979.02 24.45%其他业务收入 39,651,366.76 94,990,342.41-58.26%主营业务成本 1,635,415,066.07 1,293,388,332.04 26.44%其他业务成本 37,582,412.28 93,395,499.56-59.76%主营业务收入主营业务收入按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%碳五分离类 306,861,577.26 15.09%300,187,943.96 18.37%碳五树脂类 698,565,557.95 34.35%570,778,954.00 34.93%加氢树脂类 184,867,120.88 9.09%140,512,959.72 8.60%碳九综合利用类 520,998,545.31 25.62%330,424,891.25 20.22%叔丁胺类 204,552,247.44 10.06%225,962,884.06 13.83%异戊橡胶类 118,073,527.71 5.81%66,406,346.04 4.06%合计合计 2,033,918,576.55 100.00%1,634,273,979.02 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：1、报告期内，公司营业收入同比增加 19.91%，主要原因为：受市场影响，公司碳五树脂类、加氢树脂类、碳九综合利用类及异戊橡胶类产品销量和收入增加。2、武汉鲁华优化装置，加大原料采购力度，碳九综合利用类产品产销量大幅提升，使得该类产品主营收入增加 19,057.37 万元。3、公司加大原料采购力度，碳五树脂类产品产销量大幅提升，使得该类产品主营收入增加 12,778.66万元。4、异戊橡胶类产品主营收入较去年增加 5,166.72 万元，增幅为 77.80%，主要为公司管理层根据市场变动情况，适时调整异戊橡胶生产量，使得 2017 年度异戊橡胶类产品主营收入提升 5,166.72 万元。5、公司通过对加氢树脂装置进一步优化，提高了产品质量，拓展了市场领域，该类主营销售收入同比增加 4,435.42 万元。16 6、公司其他业务收入较去年下降 5,533.90 万元，主要原因为公司 2017 年度销售原材料及辅料等大幅下降。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 中石化 270,405,882.56 13.04%否 2 富乐 108,177,569.88 5.22%否 3 阳谷华泰 106,015,367.54 5.11%否 4 汉高 78,421,150.76 3.78%否 5 波士胶 65,484,025.33 3.16%否 合计合计 628,503,996.07628,503,996.07 30.3130.31%-注：报告期内，上述前五大客户中，受同一实际控制人控制的客户按合并销售额计算。（1）中石化包括：中国石化化工销售有限公司华北分公司、中国石化化工销售有限公司华南分公司、中国石化化工销售有限公司华中分公司、中国石化集团资产经营管理有限公司巴陵石化分公司、中国石化燃料油销售有限公司江苏分公司、中国石化销售有限公司湖北石油分公司、中国石化有限公司湖北水上油站管理分公司、中国石油化工股份有限公司巴陵分公司、中国石油化工股份有限公司北京燕山分公司、中国石油化工股份有限公司武汉分公司、中韩（武汉）石油化工有限公司；（2）富乐包括：富乐（中国）粘合剂有限公司、富乐（南京）化学有限公司、Sekisui Fuller Co.,Ltd、Pt.Hb Fuller Adhesives Indonesia、H.B.Fuller Taiwan Co.,Ltd.、H.B.Fuller France、H.B.Fuller Europe Gmbh、H.B.Fuller Company Australia Pty.Ltd.、H.B.Fuller Colombia S.A.S、H.B.Fuller Argentina S.A.I.C、H.B.Fuller Adhesives Malaysia Sdn.Bhd.、H.B.Fuller(Philippines),Inc.；（3）汉高包括：汉高粘合剂有限公司、汉高胶粘剂技术（广东）有限公司、汉高化学技术（上海）有限公司、Pt.Henkel Adhesive Technologies、National Adhesives Ltd.、Henkel Thailand Ltd.、Henkel South Africa(Pty)Ltd.、Henkel Ltda.、Henkel Korea Ltd.、Henkel Capital S.A.De C.V.、Henkel Adhesives Technologies India Pvt.Ltd.、Henkel(Malaysia)Sdn.Bhd.；（4）嘉好包括：如皋市嘉好热熔胶有限公司、上海嘉好胶粘制品有限公司；（5）阳谷华泰包括：山东阳谷华泰化工股份有限公司、山东戴瑞克新材料有限公司。应收账款联动分析：报告期内，公司严格按照企业会计准则确认收入，公司前五大客户中汉高、富乐、波士胶及中石化同为应收账款前五名客户，主要客户应收账款具有联动可比性，比较稳定。(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序序号号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 17 1 中石化 1,280,511,132.14 77.61%否 2 淄博市临淄区石化燃料有限公司 54,871,551.88 3.33%否 3 辽宁北化鲁华化工有限公司 38,787,389.92 2.35%是 4 国家电网公司 29,558,603.57 1.79%否 5 Union Prosperity Corporation（合信昌）25,266,135.65 1.53%否 合计合计 1,428,994,813.161,428,994,813.16 8 86.616.61%-注：报告期内，上述前五大供应商中，受同一实际控制人控制的供应商按合并采购额计算。（1）中石化包括：中国石化化工销售有限公司华南分公司、中国石化化工销售有限公司华中分公司、中国石化化工销售有限公司齐鲁经营部、中国石化化工销售有限公司天津经营部、中国石化集团资产经营管理有限公司茂名石化分公司、中国石化集团资产经营管理有限公司齐鲁石化分公司、中国石化江汉油田分公司盐化工总厂、中国石油化工股份有限公司北京燕山分公司、中国石油化工股份有限公司茂名分公司、中国石油化工股份有限公司齐鲁分公司、中韩（武汉）石油化工有限公司、海峡石化产品交易中心有限公司；（2）国家电网公司包括：国网湖北省电力有限公司武汉供电公司、国网山东省电力公司淄博供电公司、国网天津市电力公司。3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 114,062,967.57 263,000,438.03263,000,438.03-56.6356.63%投资活动产生的现金流量净额-66,585,542.64-41,452,872.69-60.63%筹资活动产生的现金流量净额-49,039,883.28-206,878,592.85 70.11%现金流量分析现金流量分析：1、报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额同比下降 48.20%，主要原因为：报告期内，公司销售商品、提供劳务收到的现金增加 39,374.63 万元，收到其他与经营活动有关的现金减少 2,652.16 万元，但公司购买商品、接受劳务支付的现金增加了 44,856.66 万元，同时支付其他与经营活动有关的现金增加 3,037.19 万元，从而引起经营活动现金净额较去年同期下降。2、报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额同比下降 60.63%，主要原因为：公司购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金增加 2,528.58 万元。3、报告期内，公司筹资活动产生的现金流量净额同比增加 70.11%，主要原因为：公司对资金进行合理统筹安排，偿还银行借款支付的现金较上期减少 7,324.74 万元，取得借款收到的现金较上期增加2,524.74 万元。另外公司 2017 年发生以下投资支出：公司分别于 2017 年 5 月 8 日和 2017 年 5 月 25 日召开公司第三届董事会第八次会议和 2016 年年度股东大会，审议通过了关于公司购买资产暨关联交易的议案，并于2017年5月10日，披露了 关于公司购买资产暨关联交易的公告（公告编号：2017-030）。18 公司拟以人民币 4,608 万元的总价款受让新华粤持有武汉鲁华 32%的股权，本次交易不构成重大资产重组。本次收购完成后，公司对武汉鲁华的持股比例由原来的 56%增加至 88%。截至 2017 年 9 月，上述款项全部支付完毕。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 报告期内，公司全资子公司为淄博鲁华同方化