832252_2017_荣进睿达_2017年年度报告[2018-006]_2018-04-17.pdf

1 2017 年度报告 荣进睿达 NEEQ:832252 天津荣进睿达物流股份有限公司 Trans-Union International Logistics Co.,Ltd.2 公司年度大事记公司年度大事记 1、2017 年 5 月 18 日，公司荣获十三届中国货运业大奖（金轮奖）“货运代理公司电子商务服务银奖”。2、2017 年 7 月 18 日，公司设立全资子公司天津荣易达信息技术有限公司，注册资本 2,000 万元人民币。3、2017 年 11 月，公司获得天津市服务贸易公共平台资格认定。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.5 第二节第二节 公司概况公司概况.7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.11 第五节第五节 重要事项重要事项.19 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.21 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.23 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.25 第九节第九节 行业信息行业信息.28 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.28 第十一节第十一节 财务报告财务报告.33 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 荣进睿达、本公司或公司 指 天津荣进睿达物流股份有限公司 有限公司 指 天津荣进睿达物流有限公司 控股股东 指 马震 实际控制人 指 马震、何瑞霞 公司章程 指 天津荣进睿达物流股份有限公司章程 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 公司法 指 中华人名共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 主办券商、首创券商 指 首创证券有限责任公司 元 指 人民币 报告期、本年度 指 2017 年度 审计机构 指 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）三会 指 股东大会、董事会、监事会 报关 指 进出口货物收发货人、进出境运输工具负责人、进出境物品所有人或者他们的代理人向海关办理货物、物品或运输工具进出境手续及相关海关事务的过程 报检 指 有关当事人根据法律，行政法规的规定，对外贸易合同的约定或证明履约的需要，向检验机构申请检，以及、检疫、鉴定或准出入境或取得销售使用的合法凭证及某种公证证明所必须履行的法定程序和手续 海运费 指 指公司提供海运代理订舱服务取得的收入 港杂费 指 指公司提供物流配送、报关报检、码头操作等港口增值服务取得的收入 荣易达 指 由天津荣进睿达股份有限公司开发并运营的网络客服平台 FMS 指 由天津荣进睿达股份有限公司开发的业务管理系统 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人马震、主管会计工作负责人陈洁及会计机构负责人（会计主管人员）陈洁保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见（审计意见类型）审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、宏观经济波动风险 随着国民经济总量的增长、经济结构的优化和人民生活水平的提高，将在推动现代物流业规模扩张和结构调整的同时，对物流服务质量提出更高的要求。作为生产服务业，装卸搬运和运输代理业有着很强的经济敏感性，宏观经济的波动将会直接对物流行业造成影响。宏观经济因素始终存在不可预估的变动风险，这意味着公司宏观经济波动风险客观存在。2、市场竞争加剧风险 随着中国的经济结构调整，人工成本的上升，促使传统依靠人工的物流业向机械化、自动化方向发展；智慧物流信息系统等快速发展，使得现代物流业已经快速进入自动化与信息化阶段。虽然公司利用自身所具备的灵活应变和小领域专一性以及发展信息化物流的优势，逐步化解行业竞争风险，但面对物流产业快速发展的趋势，公司仍存在市场竞争风险。3、专业人才短缺风险 物流业是个科学化与系统化的领域，涉及国际贸易知识、市场营销知识、财务管理知识、安全管理知识、法律知识等多学科、多领域的综合管理知识以及物流人才严谨周密的思维能力和团队精神及基本个人素质能力等。现代物流企业的核心竞争力集中在反映以市场开发能力为标志的物流能力上，其打造核心竞争力的关键因素之一是人力资源。为了加快物流企业的发展，人力资源的开发和管理是公司长期需要改善的问题。因6 此，公司在人力资源供给方面存在风险。4、应收账款余额较大的风险 公司截至 2017 年 12 月 31 日的应收账款净额为 3,276.56 万元，占资产总额的 61.80%。公司报告期内的应收账款余额较大。虽然公司十分重视应收账款的管理，对前期客户信用审查、后期及时对账催款，均分工明确、责任到人，制定了一套行之有效的应收账款管理办法。但随着公司规模的扩大，应收账款规模也将扩大，势必加大了风险。5、公司转型的经营风险 近年来物流业网络化、平台化的发展趋势日益明显，对公司传统经营模式冲击较大。为适应新的发展需要，公司积极谋求业务转型，着重从传统服务调整到发展高科技、电子信息技术、紧密围绕信息化领域，全面提高公司整体竞争力。在此背景下，一方面公司着重提升公司市场占有率，增强议价能力、生存空间，另一方面加强专业技术人员的储备适应新业务模式的发展。尽管如此，公司仍面临因业务转型所带来的人才、技术、管理等方面的经营风险。6、股权结构相对集中及大股东控制风险 公司实际控制人马震、何瑞霞合计持有公司 73.08%的股份。虽然公司已经建立了“三会制度”，高级管理人员团队主要由实际控制人以外的专业人员担任，但是实际控制人仍然可能利用其控制力在公司的发展战略、生产经营、利润分配决策、重要人事任免等方面施加重大影响，做出损害公司和其他股东权益的决策，从而对公司的长期发展造成不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 天津荣进睿达物流股份有限公司 英文名称及缩写 Trans-Union International Logistics Co.,Ltd.证券简称 荣进睿达 证券代码 832252 法定代表人 马震 办公地址 天津市河西区合肥道 11 号富力中心一号楼 701-702 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 陈洁 职务 副总经理、财务总监、董事会秘书 电话 022-58393077 传真 022-59393076 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 天津市河西区合肥道 11 号富力中心一号楼 701-702，300202 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 天津市河西区合肥道 11 号富力中心一号楼 701-702 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2007-03-23 挂牌时间 2015-04-07 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）G交通运输、仓储和邮政业-G58 装卸搬运和运输代理业-G582运输代理业-G5829 其他运输代理业 主要产品与服务项目 货机货物运输代理服务 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）6,500,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 马震 实际控制人 马震、何瑞霞 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91120116660300623K 否 注册地址 天津港保税区通达广场 1 号 A353 室 否 注册资本 6,500,000.00 元 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 首创证券 主办券商办公地址 北京市西城区德胜门外大街 115 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 马大泉、徐树江 会计师事务所办公地址 北京市东城区永定门西滨河路 8 号院 7 号楼中海地产广场西塔 5-11 层 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 根据全国中小企业股份转让系统发布的关于实施全国中小企业股份转让系统股票转让方式确定及变更指引及其过渡期有关事项的问答，公司普通股股票转让方式于 2018 年 1 月 15 日由协议转让方式自动变更为集合竞价转让方式。9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 351,112,008.51 265,073,200.48 32.46%毛利率%5.17%4.14%-归属于挂牌公司股东的净利润 1,683,946.15-1,532,215.58 归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 1,574,160.10-1,528,024.67 加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）8.08%-7.38%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）7.55%-7.36%-基本每股收益 0.26-0.24 二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 53,015,819.22 54,731,888.85-3.14%负债总计 31,324,344.42 34,724,360.20-9.79%归属于挂牌公司股东的净资产 21,691,474.80 20,007,528.65 8.42%归属于挂牌公司股东的每股净资产 3.34 3.08 8.44%资产负债率%（母公司）58.06%63.44%-资产负债率%（合并）59.08%63.44%-流动比率 1.67 1.56-利息保障倍数 15.48 -三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 8,010,697.30-1,084,943.41 应收账款周转率 9.83 7.65-存货周转率-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-3.14%19.71%-营业收入增长率%32.46%15.30%-净利润增长率%-120.16%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 6,500,000 6,500,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助 78,388.00 单独进行减值测试的应收账款减值准备转回 72,678.79 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-3,514.04 非经常性损益合计非经常性损益合计 147,552.75 所得税影响数 37,766.70 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 109,786.05 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 11 第四节第四节 管理管理层讨论与分析层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司是一家主要为客户提供国际货物运输代理订舱业务的服务商。公司与上游供应商-船东公司签订一级代理协议，并根据市场整体情况、船东公司运行策略、公司的销售政策等定价后将代理舱位销售给客户。根据销售对象的不同，公司客户分为直接客户与代理商，其中直接客户是指货物运输的最终对象，代理商是指与本公司同行业的服务商。公司目前收入来源于国际货运代理订舱服务费和港杂费，订舱服务的利润主要来自于公司提供订舱服务收取的差价；港杂服务的利润来源主要为公司提供第三方物流配送、码头操作、报关报检等增值服务收取的服务费差价。1、在销售上，公司采取方案营销的模式，即在确立目标客户和项目机会后，由项目团队制定方案并参与项目的招投标。公司设立的业务部专门负责公司战略客户的开发和管理公司推行国内外大型企业客户开发战略；市场部负责开发并维护与船公司的关系，协调公司各业务部门关系；操作服务部负责物流配送，码头操作、报关报检等增值业务等。2、在采购上，公司根据客户的货源、客户或者行业协会的推荐来确定供应商。在具体执行中，公司通过前期沟通初步了解供应商专业水准、规模，评估其是否具有相应的资质及能力，是否具备能满足客户货源的承载能力。3、在运营中，由于货源性质各异，情况较为复杂，故公司的各个部门协调资源，与客户直接对接沟通，建立全套客户服务系统。针对不同需求提供个性化全套解决方案。公司通过设备成本、管理成本管控措施将运输过程中的各个环节，包括整合出口通关、发运港口、海运、进口清关、卸货港、境外陆运资源，在物流管理上实现资源最大优化，在提高运输效率的同时，降低运输成本。报告期内，公司的商业模式较上年度未发生重大变化。报告期后至报告披露日，公司的商业模式未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2017 年，公司紧紧围绕年初制定的年度预算和经营计划，根据整体市场的发展趋势、现有客户的市场动态及国家相关政策的调整变化，及时进行合理应对，通过采取科学调配运力资源、积极开发新的业12 务资源、合理调整商务管理政策等手段，保持了经营状况的总体平稳，业务发展前景良好。报告期内，公司顺应市场需求，不断优化治理结构，依托现有经营、管理等优势，积极开拓市场和持续推进创新服务；2017 年国家开展了国家级的环保整治行动，对整个出口物流业产生了重大的影响。在此项政策的影响下，公司实现订舱量 7.9 万 TUE，实现营业收入 35,111.20 万元，较去年增长 32.46%，净利润 168.39 万元。2017 年公司以市场为中心，年度实现扭亏为盈。上半年我们根据客户的持续性、贡献度、利润度、信用度等对客户进行分级，在保证服务同时优先对优质客户资源提供更加稳定优质的服务，并提供额外的增值延伸服务，使得业务量大幅度提升；同时完善操作流程每个步骤的规范管理，加强风险防控，严格控制单票亏损。2017 年下半年重新修订了业务量指标，在保证基本业务量的前提下，调整提升单箱利润率，增强市场开发能力，合理布局各个航线的箱量，严格控制单箱毛利率；并通过市场销售管理手段，及时调整营销策略，稳定提高毛利率。2017 年公司本着降本增效的理念，严格把控各项管理费用支出，有效的控制整体运营成本。2017 年 7 月 18 日成立全资子公司天津荣易达信息技术有限公司，旨在塑造国际物流行业标准化流程，提高行业效率，降低物流成本，成为一站式国际物流综合平台。公司通过荣易达电商平台，陆续和几家船东直营合作，这种新型电商化合作模式的探索也为今后荣易达的线上订舱打下良好基础。(二二)行业情况行业情况 从外部环境来看，发达国家经济复苏态势仍在持续，新兴经济体保持增长，全球制造业和国际贸易回暖。10 月份，国际货币基金组织预测全球经济增长 3.6%，比 4 月份预测值上调 0.2 个百分点，比 2016年加快 0.4 个百分点。在外部需求的带动下，我国出口形势有所好转。预期随着一带一路战略的逐步推进，外贸形势具备继续回稳向好的基础，进而带动相关物流需求的增长。国内经济稳中向好，基础逐渐巩固，主要体现在以下几点：1、先行指数创出新高，积极因素持续累积。2017 年 9 月，制造业 PMI 指数在连续 12 个月保持在51%以上的基础，又上一个新台阶，达到 52.4%，指数水平创下近年来新常态经济形势下最高记录；非制造业商务活动指数结束连续回调走势，环比上升 2 个百分点，达到 55.4%，创出年内新高。数据变化显示 8 月份经济相关数据的波动，在较大概率上是受短期性因素影响，经济保持稳中向好的内在基础基本巩固，“保稳助升”的积极力量在持续累积过程中，逐渐显示引领和主导作用。2、市场需求明显改善，产需衔接合理。从生产指数和新订单指数对比来看，持续以来的生产指数高于新订单指数的局面改变，新订单指数反超生产指数 0.1 个百分点，显示产需衔接较为理想。3、企业经营活动整体趋升。从市场主体来看，企业经营活动整体趋升，综合来看，9 月，PMI 订单类指数均有提高，表明国内外市场需求继续恢复，进出口增长可能回升；产成品库存指数降低，采购量、原材料库存指数提高，反映企业生产比较活跃。在此背景下，物流需求整体稳中趋升，物流业景气指数仍保持在 50%以上，物流业处在景气区间。社会物流运行总体平稳，稳中有升的基本态势仍未改变。“互联网+”成为 2017 年航运市场关键词 传统国际物流行业经营模式发展至今，面临严峻的市场形势，呈现供需总体不平衡、运价低水平徘徊、衰退期延长、盈利空间收缩、信息化程度低、缺少行业规范及标准、品牌意识淡薄、运营成本高、服务同质化严重等的新常态。并且，当前市场经济环境下各行各业的信息化、数据化、互联网化趋势增强，且国家在物流降本增效、无船无车多式承运、互联网科技应用等政策上都有很大力度支持，整体环境是非常适合“互联网”创新突破的。且随着大众的思维惯性，大家会用同样的 B2C，C2C 模式来思考物流行业的信息化电商化创新转型，因此诞生了很多创新的尝试。让传统国际物流企业互联网化探索呈现出非常多元的“百花齐放”面貌。大型货代企业纷纷进行转型，结合互联网思维和大数据意识，利用互联网信息化技术，不断优化国际物流行业各环节业务流程，创新物流信息化商务平台模式，提升国13 际物流企业效益。(三三)财务分析财务分析 1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 货币资金 18,637,460.57 35.15%13,480,302.09 24.63%38.26%应收账款 32,765,621.24 61.80%37,980,533.30 69.39%-13.73%存货-长期股权投资-固定资产 419,108.61 0.79%523,932.30 0.96%-20.01%在建工程-短期借款 1,000,000.00 1.89%3,000,000.00 5.48%-66.67%长期借款-预付账款 79,335.97 0.15%1,280,086.78 2.34%-93.80%其他应收款 940,178.64 1.77%1,180,532.54 2.16%-20.36%其他流动资产 107,968.06 0.20%-100.00%无形资产 18,000.00 0.03%27,000.00 0.05%-33.33%递延所得税资产 156,114.19 0.29%151,533.78 0.28%3.02%应付账款 28,687,668.49 54.11%30,187,926.36 55.16%-4.97%预收账款 358,373.45 0.68%1,106,881.19 2.02%-67.62%应交税费 617,947.17 1.17%24,170.98 0.04%2,456.57%其他应付款 660,355.31 1.25%400,000.00 0.73%65.09%资产总计 53,015,819.22-54,731,888.85-3.14%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：货币资金较上年期末增幅 38.26%，主要系期末收到应收款项的回款增加所致；短期借款较上年期末降幅 66.67%，主要系银行借款到期还款所致；预付账款较上年期末降幅 93.80%，主要系垫付港杂费、关税减少所致；其他流动资产较上年期末减少 107,968.06 元，主要系预缴所得税减少所致；无形资产较上年期末降幅 33.33%，主要系本期无形资产摊销 9,000.00 元所致；预收账款较上年期末降幅 67.62%，主要系预收运费、代垫税款的押金减少所致；应交税费较上年期末增幅较大，主要系企业本年实现扭亏为盈，应交所得税增加所致；其他应付款较上年期末增幅 65.09%，主要系保证金、备用金增加所致。14 2.营业情况营业情况分析分析(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 营业收入 351,112,008.51-265,073,200.48-32.46%营业成本 332,971,895.11 94.83%254,088,521.29 95.86%31.05%毛利率%5.17%-4.14%-管理费用 6,729,419.44 1.92%5,631,869.26 2.12%19.49%销售费用 7,531,934.08 2.15%7,570,972.30 2.86%-0.52%财务费用 1,191,145.45 0.34%-1,368,518.90-0.52%营业利润 2,684,260.34 0.76%-1,245,634.27-0.47%营业外收入 -营业外支出 3,514.04 0.001%3,352.73 0.001%4.81%净利润 1,683,946.15 0.48%-1,532,215.58-0.58%项目重大变动原因项目重大变动原因：营业收入较上年度增幅 32.46%，营业成本较上年度增幅 31.05%，主要系由于订舱量的增加，港杂费、海运费的收入增幅较大，使得整体收入和成本较上年度均有所提高所致；财务费用较上年度增幅较大，主要系本年受美元汇率下跌的影响，汇兑损失的增加所致；营业利润较上年度增幅较大，主要系营业收入较上年度增幅 32.46%，毛利率同时上升所致；净利润较上年度增幅较大，实现扭亏为盈，主要系公司在报告期内营业收入大幅增长，毛利率较上年度增长 1.03 个百分点，同时对成本费用进行管控，使得本年度净利润有了较好增长；其他收益本年增加 78,338.00 元，主要系报告期内公司根据财政部 2017 年 5 月 10 日修订的企业会计准则第 16 号政府补助文件的规定将政府补助重分类至其他收益科目所致。(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 351,112,008.51 265,073,200.48 32.46%其他业务收入-主营业务成本 332,971,895.11 254,088,521.29 31.05%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%港杂费 115,138,938.05 32.79%88,779,130.94 33.49%海运费 235,973,070.46 67.21%176,294,069.54 66.51%15 按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，港杂费、海运费占营业收入的比重与上年度基本持平。(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 天津达祥精密工业有限公司 26,964,538.05 7.68%否 2 内蒙古朗润牧禾农业有限责任公司 19,196,494.45 5.47%否 3 川崎振华物流（天津）有限公司 13,937,231.98 3.97%否 4 泰雄国际货运代理(上海)有限公司青岛分公司 13,051,944.89 3.72%否 5 内蒙古盛德和泰商贸有限责任公司 7,690,926.15 2.19%否 合计合计 80,841,135.52 23.03%-(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 赫伯罗特船务(中国)有限公司天津分公司 53,876,699.15 16.18%否 2 中国天津外轮代理有限公司 43,667,169.81 13.11%否 3 美国总统轮船（中国）有限公司天津分公司 43,425,942.51 13.04%否 4 中国外运天津有限公司集装箱分公司 25,955,903.41 7.80%否 5 天津外代货运有限公司 21,023,000.93 6.31%否 合计合计 187,948,715.81 56.44%-3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 8,010,697.30-1,084,943.41 投资活动产生的现金流量净额-65,199.00-103,673.00 筹资活动产生的现金流量净额-3,189,973.56 884,005.41-460.85%现金流量分析现金流量分析：经营活动产生的现金流量净额较上年度增幅较大，净利润实现扭亏为盈，主要系主营业务收入大幅增加，毛利率同时上升，帮助公司本年实现扭亏为盈；另外本年应收账款期末余额较去年减少，回款明显加快综合所致。投资活动产生的现金流量净额本年度为-65,199.00 元，主要系本年购建固定资产减少导致投资活动产生的现金流出减少所致；16 筹资活动产生的现金流量净额较上年度降幅较大，主要系本年度偿还银行贷款支付的现金较去年增加 300.00 万元，且为取得贷款质押了保证金 100.48 万元，导致筹资活动产生的现金流出大幅增加。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 截止报告期末，公司拥有 1 家控股子公司。天津荣易达信息技术有限公司于2017年7月18日成立，注册资本2,000.00万元，荣进睿达控股100%，认缴注册资本 2,000.00 万元人民币。经营范围：电子信息技术开发、咨询、服务、转让；计算机图文设计；计算机网络工程；计算机、办公设备租赁；计算机系统集成；通讯工程；市场营销策划；商务信息咨询；企业管理咨询；从事广告业务；会议服务；展览展示；市场调查；批发和零售业；（海上、陆路、航空）国际货物运输代理；影视节目发行（取得经营许可后方可经营）。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。截止报告披露日，公司注册资本尚未实缴，未开展业务。2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 1、会计政策变更 因执行新企业会计准则导致的会计政策变更 2017 年 4 月 28 日，财政部以财会201713 号发布了企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，自 2017 年 5 月 28 日起实施。2017 年 5 月 10 日，财政部以财会201715 号发布了企业会计准则第 16 号政府补助（2017 年修订），自 2017 年 6 月 12 日起实施。本公司按照财政部的要求时间开始执行前述两项会计准则。企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营准则规范了持有待售的非流动资产或处置组的分类、计量和列报，以及终止经营的列报。执行企业会计准则第 16 号政府补助（2017 年修订）之前，本公司将取得的政府补助计入营业外收入；与资产相关的政府补助确认为递延收益，在资产使用寿命内平均摊销计入当期损益。执行 企业会计准则第 16 号政府补助（2017 年修订）之后，对 2017 年 1 月 1 日之后发生的与日常活动相关的政府补助，计入其他收益；与日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。2、会计估计变更 本公司 2017 年度无应披露的会计估计变更。17(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 全资子公司天津荣易达信息技术有限公司于 2017 年 7 月 18 日注册成立，纳入合并报表范围。(八八)企业社会责任企业社会责任 荣进睿达旨在塑造国际物流行业标准化流程，提高行业效率，降低物流成本，成为一站式国际物流综合平台。荣进人以社会的责任为己任，积极吸纳应届大学毕业生，解决四零五零再就业，特别为残疾人提供方便的岗位，为社会尽微薄之力。2017 年公司扭亏为盈，在增加收入同时，一方面为员工提高福利待遇，一方面为国家交税，做诚信守法的纳税人。三、三、持续持续经营经营评价评价 公司主要从事国际货运代理服务，其国际货运代理服务收入占主营业收入的 100%，主营业务突出，具有很强的持续经营能力。除此之外，公司还将把握国家经济政策、产业结构有关调整等促进经济发展的机遇，着重从传统服务调整到发展高科技、电子信息技术，并更加有效紧密地围绕信息技术领域，与互联网相结合，全面提高公司整体竞争力。公司采取以技术领先、以客户为中心，根据顾客需求制定物流服务方案，合理配置资源，保持公司在电子信息化方面的领先地位，努力打造一个将外贸业务、货代业务、运输业务和仓储业务完全融合的一体化供应链执行体系的服务商、运营商。为此，公司正在采取自己培养和外部引进相结合的方式，培养和引进大量适合公司发展需要的人才，不断充实战略管理、市场开发、运营管理、财务内控管理等方面的优秀人才。报告期内，公司的经营管理层和核心业务团队保持稳定。国内物流市场表现稳健，未来的发展趋势继续向好。现有主要客户的市场表现良好，公司所占的业务份额基本稳定。在企业管理方面，公司的内部治理更加完善，作业流程更加合理，内部控制体系运行良好，经营现金流正常稳定，财务状况持续保持健康状态。未发生对公司持续经营能力有重大不利影响的事项，也不存在影响公司持续经营的潜在风险。因此，公司拥有良好持续经营能力。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、宏观经济波动风险 随着国民经济总量的增长、经济结构的优化和人民生活水平的提高，将在推动现代物流业规模扩张和结构调整的同时，对物流服务质量提出更高的要求。作为生产服务业，装卸搬运和运输代理业有着很强的经济敏感性，宏观经济的波动将会直接对物流行业造成影响。宏观经济因素始终存在不可预估的变18 动风险，这意味着公司宏观经济波动风险客观存在。2、市场竞争加剧风险 随着中国的经济结构调整，人工成本的上升，促使传统依靠人工的物流业向机械化、自动化方向发展；智慧物流信息系统等快速发展，使得现代物流业已经快速进入自动化与信息化阶段。虽然公司利用自身所具备的灵活应变和小领域专一性以及发展信息化物流的优势，逐步化解行业竞争风险，但面对物流产业快速发展的趋势，公司仍存在市场竞争风险。3、专业人才短缺风险 物流业是个科学化与系统化的领域，涉及国际贸易知识、市场营销知识、财务管理知识、安全管理知识、法律知识等多学科、多领域的综合管理知识以及物流人才严谨周密的思维能力和团队精神及基本个人素质能力等。现代物流企业的核心竞争力集中在反映以市场开发能力为标志的物流能力上，其打造核心竞争力的关键因素之一是人力资源。为了加快物流企业的发展，人力资源的开发和管理是公司长期需要改善的问题。因此，公司在人力资源供给方面存在风险。4、应收账款余额较大的风险 公司截至 2017 年 12 月 31 日的应收账款净额为 3,276.56 万元，占资产总额的 61.80%。公司报告期内的应收账款余额较大。虽然公司十分重视应收账款的管理，对前期客户信用审查、后期及时对账催款，均分工明确、责任到人，制定了一套行之有效的应收账款管理办法。但随着公司规模的扩大，应收账款规模也将扩大，势必加大了风险。5、公司转型的经营风险 近年来物流业网络化、平台化的发展趋势日益明显，对公司传统经营模式冲击较大。为适应新的发展需要，公司积极谋求业务转型，着重从传统服务调整到发展高科技、电子信息技术、紧密围绕信息化领域，全面提高公司整体竞争力。在此背景下，一方面公司着重提升公司市场占有率，增强议价能力、生存空间，另一方面加强专业技术人员的储备适应新业务模式的发展。尽管如此，公司仍面临因业务转型所带来的人才、技术、管理等方面的经营风险。6、股权结构相对集中及大股东控制风险 公司实际控制人马震、何瑞霞合计持有公司 73.08%的股份。虽然公司已经建立了“三会制度”，高级管理人员团队主要由实际控制人以外的专业人员担任，但是实际控制人仍然可能利用其控制力在公司的发展战略、生产经营、利润分配决策、重要人事任免等方面施加重大影响，做出损害公司和其他股东权益的决策，从而对公司的长期发展造成不利影响。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 无 19 第五节第五节 重要事项重要事项 一、一、重重要要事事项项索引索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 是否存在对外担保事项 是 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性关联交易事项 是 否 是否存在偶发性关联交易事项 是 否 五.二.(一)是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 否 是否存在股权激励事项 是 否 是否存在已披露的承诺事项 是 否 五.二.(二)是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 否 五.二.(三)是否存在被调查处罚的事项 是 否 是否存在失信情况 是 否 是否存在自愿披露的其他重要事项 是 否 二、二、重要事项重要事项详情（如事项存在选择以下表格填列）详情（如事项存在选择以下表格填列）(一一)报告期内报告期内公司发生的公司发生的偶发性偶发性关联交易关联交易情况情况 单位：元 关联方关联方 交易内容交易内容 交易金额交易金额 是否履行是否履行必必要要决策程序决策程序 临时临时报告披报告披露时间露时间 临时临时报报告告编号编号 马震、吕秀云、何瑞霞以及马震先生的配偶李宁女士 2016 年 10 月，公司向招商银行股份有限公司天津分行申请200 万元授信额度，由公司股东马震、吕秀云、何瑞霞以及马震先生的配偶李宁女士提供连带责任保证担保 2,000,000.00 是 2016年10月26 日 2016-015 马震、吕秀云、何瑞霞以及马震先生的配偶李宁女士 2016 年 12 月，公司向天津农村商业银行股份有限公司申请100 万元的贷款，由公司股东马震、吕秀云、何瑞霞以及马震先生的配偶李宁女士提供保证担保 1,000,000.00 是 2016年12月9 日 2016-020 总计总计 -3,000,000.00-偶发性关联交易的必要性偶发性关联交易的必要性、持续性以及对公司生产经营的影响持续性以及对公司生产经营的影响：20 上述关联交易的发生有助于公司从银行取得贷款，贷款