831875_2017_岳塑股份_2017年年度报告_2018-04-25.pdf

1 2017 年度报告 岳塑股份 NEEQ:831875 安徽岳塑汽车工业股份有限公司 Anhui Yuesu Automotive Industrial Co.,Ltd 2 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年年 6 月月 12 日，日，公司控股子公司安徽全通线束科技有限公司公司控股子公司安徽全通线束科技有限公司完成完成了工商注册登记手续，取得了安徽省岳西县市场监督管理局颁发的了工商注册登记手续，取得了安徽省岳西县市场监督管理局颁发的营业执照（统一社会信用代码：营业执照（统一社会信用代码：91340828MA2NP6M128）。2017 年年 6 月月 22 日，公司第一届董事会、监事会完成换届选举。第二日，公司第一届董事会、监事会完成换届选举。第二届董事会董事为：储晓彭、储诚刚、储岳清、储志鹏、王焰炉，储晓届董事会董事为：储晓彭、储诚刚、储岳清、储志鹏、王焰炉，储晓彭为董事长。第二届监事会监事为王鹏、储汉国、储晓节，王鹏为监彭为董事长。第二届监事会监事为王鹏、储汉国、储晓节，王鹏为监事会主席。事会主席。聘任聘任储岳清为总经理。储岳清为总经理。7 月月 3 日，公司完成了工商变更登日，公司完成了工商变更登记，储岳清成为公司法定代表人。记，储岳清成为公司法定代表人。2017 年年 8 月月 30 日，芜湖长鹏汽车零部件有限公司完成工商过户，芜日，芜湖长鹏汽车零部件有限公司完成工商过户，芜湖市鸠江区市场监督管理局颁发了新的湖市鸠江区市场监督管理局颁发了新的营业执照（统一社会信用营业执照（统一社会信用代码：代码：91340207664226109J），宣告公司重大资产重组项目顺利完成，宣告公司重大资产重组项目顺利完成，芜湖长鹏汽车零部件有限公司芜湖长鹏汽车零部件有限公司正式成为公司下属控股子公司。正式成为公司下属控股子公司。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2525 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2727 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2929 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3131 第九节第九节 行业信息行业信息 .3434 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3434 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3737 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 手动变速操纵机构总成 指 一种手动控制变速器使其实现变速指令，用来协调发动机转速和车轮实际行驶速度的变速装置 自动变速操纵机构总成 指 一种自动控制变速器使其实现变速指令，用来协调发动机转速和车轮实际行驶速度的变速装置 汽车仪表台（板）总成 指 一种安装于汽车驾驶室内，用于安装仪表及中控设备等机构的总成装置 汽车行李架总成 指 一种安装于 SUV 及商务越野型汽车车顶，用于放置较大体积物品，同时起到装饰、美观作用的车身总成部件 元、万元 指 人民币元、人民币万元 新三板 指 全国中小企业股份转让系统 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 证监会、中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 公司章程 指 安徽岳塑汽车工业股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 三会 指 股东（大）会、董事会、监事会 主办券商、国元证券 指 国元证券股份有限公司 有限公司、岳塑有限 指 安徽岳塑汽车工业有限公司 公司、本公司、股份公司、岳塑股份 指 安徽岳塑汽车工业股份有限公司 芜湖长鹏 指 芜湖长鹏汽车零部件有限公司 安徽全通 指 安徽全通线束科技有限公司 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人储岳清、主管会计工作负责人彭先启及会计机构负责人（会计主管人员）彭先启保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 经济增长周期性波动风险 公司作为汽车零部件产品供应商，主要为相关国内汽车整车厂提供产品解决方案及配套服务，产品主要应用于轻卡、重卡、微卡等商用车和轿车、SUV 等乘用车领域。该行业的发展与宏观经济景气程度具有较强的关联性，若宏观经济发生不利的周期性波动，影响到公司下游客户的生产经营，可能会造成公司订单下降、存货积压、货款回收困难等情况的发生，进而给本公司的经营业绩和盈利能力带来不利的影响。行业竞争的风险 当前，国内汽车零部件生产企业之间竞争非常激烈，变速操纵机构总成、仪表台总成、汽车内饰件等产品领域也不例外：一方面国内零部件企业规模以中小型居多，且受制于技术等因素的限制，大多只能在传统的市场领域展开竞争；另一方面，外资企业近年大举进军国内市场，利用其资本、技术、管理等方面的优势，加剧了原本就很激烈的汽车零部件行业领域的竞争。原材料供应与价格波动的风险 公司生产所需要的原材料主要为塑料、钢材、铝锭、橡胶及外购件等，若上述原材料出现供应短缺或价格大幅波动，将给公司带来一定的经营风险。客户集中度过高的风险 多年来，公司致力于与国内众多汽车整车厂建立稳固的供应链关系，为其提供优质的产品与服务。目前，受制于地域限制等因素，导致公司客户相对集中，安徽江淮汽车集团股份有限公司、奇瑞汽车股份有限公司是公司最重要的战略合作伙伴。若公司与上述主要客户合作出现问题，或是主要客户生产经营发生较大的波动，从而降低对公司主要产品的采购，将会对公司6 的营收产生较大的影响；另外，客户集中度过高也会对公司产品议价能力产生一定的影响，并进而影响公司的盈利能力。技术人员流失的风险 本公司的技术优势是由公司技术人员通过长期生产实践和反复实验、消化吸收国内外先进技术、与同行和客户进行广泛的技术交流后获得的。技术人员在工艺改进、设备改造等方面积累的宝贵经验是公司产品品质稳定的重要保障。公司总部地处大别山腹地，远离中心城市，若技术人员出现流失，将会对公司的生产经营造成影响。偿债风险 截止2017年12月31日，公司有息负债余额合计为 4,938万元，占负债总额比例为 41.92%，公司偿债压力较大，若不能及时归还银行贷款，将对公司生产经营产生不利影响。控股股东不当控制的风险 公司控股股东储晓彭、储诚刚夫妇持有公司 47.25%的股份，分别任公司的董事长、董事，对公司生产经营、人事、财务管理均具有控制权。若控制不当，可能会使公司法人治理结构不能有效的发挥作用，进而可能损害公司及中小股东的利益。业绩下滑的风险 市场竞争加剧、营业成本增加、三项费用较高等因素均增加了企业业绩下滑的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 安徽岳塑汽车工业股份有限公司 英文名称及缩写 Anhui Yuesu Automotive Industrial Co.,Ltd 证券简称 岳塑股份 证券代码 831875 法定代表人 储岳清 办公地址 安徽省安庆市岳西县莲云乡腾云村（县经济开发区）二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 王进 职务 董事会秘书 电话 0556-5775666 传真 0556-5775777 电子邮箱 公司网址 www.ahys.cc 联系地址及邮政编码 安徽省安庆市岳西县经济开发区 246600 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董秘办 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1996-12-23 挂牌时间 2015-01-29 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业-汽车制造业-汽车零部件及配件制造-汽车零部件及配件 制造 主要产品与服务项目 汽车、家电橡胶塑料配件、汽车变速操纵杆及座总成、汽车内饰件的生产、销售。普通股股票转让方式 竞价转让 普通股总股本（股）10,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量-控股股东 储晓彭、储诚刚 实际控制人 储晓彭、储诚刚 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91340800154178928G 否 注册地址 安徽省安庆市岳西县莲云乡腾云村（县经济开发区）否 注册资本 10,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 国元证券 主办券商办公地址 安徽省合肥市梅山路 18 号安徽国际金融中心 A 座 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 何晖、张亚楠 会计师事务所办公地址 北京市东城区永定门西滨河路 8 号院 7 号楼中海地产广场西塔5-11 层 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 2018 年 1 月 15 日公司普通股股票转让方式变更为集合竞价转让。9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 53,510,546.17 34,233,065.29 56.31%毛利率%23.00%30.56%-归属于挂牌公司股东的净利润 1,172,855.96 1,159,951.10 1.11%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-4,660,687.44-1,383,527.33-236.87%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）7.17%7.63%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-28.49%-9.11%-基本每股收益 0.12 0.12-二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 146,907,191.93 56,690,660.54 159.14%负债总计 117,802,622.84 40,918,015.75 187.90%归属于挂牌公司股东的净资产 16,945,500.75 15,772,644.79 7.44%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.69 1.58 6.96%资产负债率%（母公司）78.00%72.18%-资产负债率%（合并）80.19%-流动比率 71.52%0.62%-利息保障倍数 1.07 1.77-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 7,331,538.07 4,371,006.06 67.73%应收账款周转率 2.09 3.63-存货周转率 5.10 5.35-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%159.14%16.45%-营业收入增长率%56.31%25.91%-净利润增长率%-82.38%33.00%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 10,000,000 10,000,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益 54,118.63 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 2,805,405.73 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-78,058.99 其他符合非经常性损益定义的损益项目 3,558,710.55 非经常性损益合计非经常性损益合计 6,340,175.92 所得税影响数 442,768.12 少数股东权益影响额（税后）63,864.40 非经常性非经常性损益净额损益净额 5,833,543.40 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 本公司专业从事汽车变速操纵总成、橡塑件、内饰件等产品的研发、生产与销售，属于汽车零部件及配件制造行业，属于国家高新技术企业。公司多年来坚持以市场为导向，持续致力于技术创新，不断提升产品质量水平和企业研发能力，以满足市场需求。公司运用轻量化底座及支撑操纵杆技术、手动换档操纵机构效率检测、宽窄体仪表台结构、汽车内饰件用耐热聚丙烯材料及其制备方法、汽车顶棚用改性聚丙烯塑料及其制备方法、BGP 板材内饰件及其制作方法等核心专利技术，形成了先进的生产工艺、材料、检测技术以及较强的产品创新能力，拥有各项专利 70 多项。公司研发制造的轻量化节能汽车变速操纵机构总成系列产品获得了安徽省高新技术产品、安徽省重点新产品、安徽科学技术研究成果的认定，研发制造的 N721 仪表台总成产品、新型商用车变速操纵机构总成产品获得了安徽省高新技术产品称号。公司通过江淮汽车、奇瑞汽车等国内知名汽车厂一系列的细致、严格的考核和评审后，取得其合格供应商的配套资格，为其提供产品配套。公司营销模式为以整车生产企业为主轴建立营销网络，安排专职销售经理负责对客户的销售、售后服务、信息收集、客户关系进行跟踪与维护，通过上述产品的销售实现收入、利润和现金流，扩大市场占有率，提升公司品牌影响力。在生产与采购模式方面，公司采用“以销定产”的生产模式，根据销售订单，结合成品库存情况，生产部制定生产计划，采购部根据生产计划、原材料及零部件库存情况制定月采购计划，采用持续分批量的形式向供应商进行采购，公司现已建立稳定的原材料及零部件采购渠道。公司紧跟行业市场需求，立足于变速操纵机构总成、仪表台总成、行李架总成、顶棚与地毯、各类内饰件等新产品研发，持续创新，增强产品技术含量，不断提高自身生产工艺及管理水平，实现公司盈利最大化。报告期内，公司的商业模式较上年度未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 具体变化情况说明具体变化情况说明:报告期内，公司完成了对芜湖长鹏汽车零部件有限公司的 66.67%股权的收购，实现了对其控股，芜湖长鹏主营汽车内饰件的生产与销售，此举增加了公司收入来源的范围与额度。12 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 1、财务业绩情况 报告期内，公司实现营业收入 5,351.05 万元，同比增长 56.31%，利润总额为 13.95 万元，同比下降 85.57%，实现净利润 20.43 万元，同比下降 82.38%。截至 2017 年 12 月 31 日，公司总资产为 14,690.72万元，比年初增长 159.14%，净资产为 2,910.46 万元，比年初增长 84.53%。公司在报告期内各项主要数据及关键指标变动原因分析如下：（1）货币资金年末比年初增加 7,767,281.28 元，增幅达 5,933.97%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（2）应收票据年末比年初增加 11,505,474.27 元，增幅达 200.10%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（3）应收账款年末比年初增加 32,847,038.15 元，增幅达 355.69%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（4）预付账款年末比年初增加 2,159,542.20 元，增幅达 158.91%，主要系预付的材料款、模具款未结算所致。（5）其他应收款年末比年初增加 167,759.46 元，增幅达 289.29%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（6）存货年末比年初增加 7,421,247.59 元，增幅达 169.81%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（7)其他流动资产年末比年初增加 1,165,608.41 元，增幅达 530.55%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（8)固定资产年末比年初增加 23,559,829.55 元，增幅达 103.83%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（9)无形资产年末比年初增加 7,321,611.74 元，增幅达 384.44%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（10)长期待摊费用年末比年初增加 1,498,239.14 元，增幅达 197.84%，主要系本期模具费用增加所致。（11)递延所得税资产年末比年初增加 1,900,299.60 元，增幅达 1081.47%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（12)其他非流动资产年末比年初减少 7,097,400.00 元，降幅达 70.69%，主要系本期对外投资款项较上年相比下降所致。（13）短期借款年末比年初增加 21,380,000.00 元，增幅达 101.81%，主要系本期新增股权投资以及流动资金借款所致。（14）应付票据年末比年初新增 22,935,735.57 元，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（15）应付账款年末比年初增加 28,815,483.66 元，增幅达 458.93%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（16）预收账款年末比年初增加 29,957.25 元，增幅达 70,075.44%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（17）应付职工薪酬年末比年初增加 1,416,838.91 元，增幅达 414.93%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（18）应交税费年末比年初增加 95,405.74 元，增幅达 44.87%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（19）其他应付款年末比年初增加 8,070,369.29 元，增幅达 9498.27%，主要系本期收购子公司，合13 并范围发生变化以及本期新增往来借款所致。（20)一年内到期的非流动负债年末比年初增加 1,000,000.00 元，增幅达 16.67%，系一年内到期的长期借款重分类增加所致。（21）长期借款年末比年初减少 7,000,000.00 元，降幅达 100.00%，系一年内到期的长期借款重分类所致。（22）递延收益年末比年初新增 140,816.67 元，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致，递延收益系芜湖长鹏本期收到与资产相关的政府补助。（23）未分配利润年末比年初增加 1,172,855.96 元，增幅达 95.44%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（24）营业收入比上年增加 19,277,480.88 元,增幅达 56.31%,主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（25）营业成本比上年增加 17,431,854.29 元,增幅达 73.33%,主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（26）税金及附加比上年增加 484,950.81 元，增幅达 100.35%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（27）销售费用比上年增加 729,772.49 元,增幅达 22.37%,主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（28）管理费用比上年增加 4,560,289.04 元，增幅达 67.81%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（29）财务费用比上年增加 515,756.46 元，增幅达 32.53%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化以及借款利息增加所致。（30）资产处置收益本期为 44,359.31 元,系固定资产处置收益。（31）其他收益本期为 2,805,405.73 元,主要系政府补助资金。（32）营业外收入比上年增加 563,872.19 元,增幅达 18.50%,主要系本期收购子公司，合并范围发生变化以及本期政府补助执行企业会计准则第 16 号政府补助（2017 年修订）将 2017 年 1 月 1 日之后发生的与本公司日常活动相关的政府补助，计入了其他收益所致。（33）营业外支出比上年增加 65,788.88 元,增幅达 118.90%,主要系本期扶贫捐赠增加所致。（34）所得税费用比上年减少 125,293.25 元,降幅达 207.10%,主要系本期收购子公司，合并范围发生变化以及资产减值准备确认的递延所得税资产增加所致。（35）经营活动产生的现金流量净额本期为 7,331,538.07 元，同比增长 67.73%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（36）投资活动产生的现金流量净额本期为-11,403,327.12 元，同比下降 0.97%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。（37）筹资活动产生的现金流量净额本期为 8,364,991.93 元，同比增长 54.54%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化以及短期借款增加所致。2、业务拓展情况 报告期内，公司立足本行业，根据市场发展趋势及需求加快新产品研发，产品线持续延伸，销售渠道进一步拓展。公司保持了原有安徽江淮汽车集团股份有限公司、奇瑞汽车股份有限公司原有操纵机构总成、汽车顶棚地毯等内饰件产品业务的稳步发展，并取得了汽车行李架总成及部分汽车内饰件新产品项目的研发及配套资格，还为陕西汽车集团有限责任公司开发了变速操纵机构总成产品，为未来几年企业业绩增长提供了支撑。3、质量管理与技术研发情况 报告期内，公司继续深入贯彻执行 TS16949 质量管理体系，严格产品质量管控程序，不断优化产品加工工艺流程，加大了设备改造力度，使产品的合格率得以稳步的提升。在技术研发方面，公司依托省级认14 定岳塑企业技术中心、省级汽车变速操纵机构工程技术研究中心两个核心研发机构，紧紧围绕公司主导产品汽车变速操纵机构总成、汽车行李架总成、汽车顶棚与地毯等内饰件等产品为中心，加强软硬件配置，开发更多轻量化、自动化、优质化、紧凑化的总成产品，为企业核心竞争力的提升打下坚实的基础。(二二)行业情况行业情况 1、行业发展总体情况 近年来，在经济全球化的大潮中，世界范围内的汽车零部件行业也在发生着变化。首先，零部件区 域向全球化转变，零部件企业总数大幅减少，逐渐形成多个全球化专业性集团公司；其次，劳动密集型 零部件产品向低成本国家和地区转移，与大型跨国公司形成层级供应关系。零部件工业价值链的重新分 工和全球资源的重新配置使得全球采购范围进一步扩大，极大地提高了零部件工业的规模经济效益，降 低了生产成本，促使零部件企业技术水平和新产品研发能力的不断提升，缩短了新产品的研发周期。汽车零部件供应商并非整车厂的附属。在整个汽车产业链上，虽然品牌、渠道等掌握在整车厂手中，但汽车的关键生产技术和工艺却往往掌握在零部件生产商手中。零部件生产商在达到整车厂技术要求的基础上，其自身的技术进步又反向引领整车厂的发展。技术先进的零部件生产企业越来越多地开始参与整车的设计过程，而每一次零部件生产技术的突破都有可能带来整个汽车行业的变革。汽车零部件行业对整个汽车行业的发展具有越来越重要的影响。2、行业发展的有利因素（1）政策鼓励扶持 国家先后出台了汽车产业发展政策、汽车产业调整和振兴规划、国家重点支持的高新技术领 域、关于加快新能源汽车推广应用的指导意见、关于加快推进新能源汽车在交通运输行业推广应用 的实施意见等多项与汽车产业发展相关的政策，大力支持汽车及零部件产业发展，重点强调实现汽车 关键零部件自主化、大力推广发展节能减排技术，支持我国自主品牌汽车产业的持续发展，对我国汽车 发动机零部件行业发展将起到重要推动作用。（2）新能源汽车助力汽车零部件增长 目前，我国新能源汽车的产销规模不断增加，且保持较高增速，但仍处萌芽期。国家补贴占整车售 价的比重比较高，是推动行业发展的最大动力。整车方面，江淮大众联姻生产新能源汽车力帆股份发布新能源战略规划；零部件方面，以比亚迪为代表，先后有曙光股份、杉杉股份、万马股份等多家上市公司公布新能源汽车产业链相关定增方案。种种迹象表明，汽车零部件行业未来发展空间巨大。（3）全球汽车产业推动本土零部件企业融入全球汽车供应链体系 在国家产业政策的支持下，我国汽车零部件行业经过几十年的发展和积累，目前已经出现一批高技 术含量、高品质水平且具有一定生产规模的专业零部件企业。在规模、质量、研发以及响应速度等方面 的支持之下，我国汽车零部件行业逐渐融入全球汽车零部件供应体系之中。这意味着在全球汽车零部件 供应链体系之下，我国本土汽车零部件企业迎来承接全球汽车零部件产业转移的机会，这必将推动我国 本土汽车零部件行业向着更高技术、更高品质以及更大规模发展。3、行业发展的不利因素（1）交通拥堵负面影响日益显现 我国汽车工业经过多年发展，汽车保有量出现大幅增加，也带来了诸多问题，比如能源短缺、环境污染以及交通拥堵等，进而使得部分城市增加了限牌、限号、限时通行等控制。这一系列问题制约着我国汽车产业的发展，同时影响着汽车零部件行业格局。（2）下游整车市场竞争激烈对上游零部件行业造成较大的降价压力 目前，我国已经成为全世界最大的汽车生产市场与消费市场，但是随着市场向多样化、个性化转变，市场竞争日趋激烈。从长期来看，整车价格不断下降将是不可逆转的大趋势，单款车型售价总体亦呈下 降趋势。受整车厂降价转嫁成本压力的影响，单一型号的零部件产品必将面临持续的降价压力，因此汽 15 车零部件行业面临着上游整车厂带来的降价压力。（3）生产要素价格上涨带来的成本压力 目前，国内制造业的人工、设备、原材料、能源和经营场地等主要生产要素价格普遍呈上涨趋势。不可避免的给汽车零部件行业带来一定的成本压力。（4）汽车零部件产业集中度相对较低 我国汽车零部件行业整体产值规模虽然较大，但是由于地方、部门、以及企业自成体系，重复性投资较大，没有形成具有较强竞争力的大型骨干零部件企业。同时，专业化分工不明显，没有形成合理配套的产业结构，难以充分体现出行业的规模效益，难以充分利用产业集群的溢出效应。与此形成鲜明对比的是，我国整车行业集中程度十分明显。上述市场竞争格局导致整车厂商处于谈判的相对优势地位，零部件行业整体的议价能力相对较弱。4、公司应对策略（1）加强企业研发组织建设，加速培育企业创新体系。一是与现有整车厂客户保持紧密联系，与之做到产品“同步开发”；二是进行新产品、新客户开发。三是采用新技术、新工艺、新设备，千方百计提高公司产品质量、制造效率、降低成本。（2）积极拓展市场，强化销售实绩的增长。第一、继续稳固现有的销售市场的同时，积极开拓，力争销售量的进一步提升，重点是继续扎实推进江淮、奇瑞等公司产品的开发与量产工作。第二、加速江淮、奇瑞公司更多型号的行李架、汽车内饰件、仪表台总成产品的研发，实现产业化，培育更多的主导产品。第三、加快其他整车厂相关产品市场拓展步伐，努力新增固定配套客户。（3）提升企业装备自动化水平，增强企业核心竞争力。公司将在智能化装配检测、自动化焊接、自动化切割、自动化注塑生产线等方面投入更大的精力，全面提升企业装备自动化水平，提升劳动生产率，增强企业核心竞争力，为我公司在汽车零部件研发领域持续领先、推动企业快速发展的提供一个很好的契机，为企业下一步更好的发展奠定坚实的基础。（4）开展兼并重组，助力企业做大做强。公司将积极利用“新三板”有利平台进行融资工作来弥补公司在资金方面的不足。根据公司今后阶段性项目发展的实际需求，公司可以通过定向增发、转板、与银行合作等方式来为企业项目实施募集资金。并借鉴芜湖长鹏并购经验实现多次兼并或收购，以达到产品线的延伸、扩展客户群的目标，从而不断提升公司产品市场占有率。（5）实施人才强企战略，加大人才引进力度。企业发展得如何，人才是关键，特别是技术人才与管理人才。一方面我们要引入外面优秀的有经验的管理人才进入公司参与经营管理，另一方面要加强内部职工的培训工作，重点培养一批优秀人才来充实企业管理层力量，切实将人力资源作为公司稳步发展的助推剂。（6）积极推动信息化战略，提高企业管理绩效。公司将适时根据企业发展需要加强企业信息化建设，夯实企业管理基础，新上企业 ERP 管理相关软件，积极运用当前先进的管理手段及工具提升企业管理绩效。（7）企业组织、管理水平的提高和安全环保等生产条件的改造。加强安全生产管理，提高安全生产管理水平，认真落实各种职业安全健康规章制度，使员工的工作环境更加舒适。（8）员工生活福利设施的改造和提高。未来几年，是公司抢抓机遇，加速发展的关键时期，公司全员必须齐心协力，全力以赴，与时俱进，开拓创新。这一切，离不开全体员工的付出与坚守，公司亦将持续加强员工生活福利及待遇水平的改善，促进员工、社会、公司的共同发展。16 (三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 7,898,176.44 5.38%130,895.16 0.23%5,933.97%应收账款 42,081,900.53 28.65%9,234,862.38 16.29%355.69%存货 11,791,671.39 8.03%4,370,423.80 7.71%169.81%长期股权投资 固定资产 46,250,125.33 31.48%22,690,295.78 40.02%103.83%在建工程 0.00 0.00 短期借款 42,380,000.00 28.85%21,000,000.00 37.04%101.81%长期借款 0.00 0.00%7,000,000.00 12.35%-100.00%应收票据 17,255,474.27 11.75%5,750,000.00 10.14%200.10%预付款项 3,518,552.01 2.40%1,359,009.81 2.40%158.91%其他应收款 225,748.98 0.15%57,989.52 0.10%289.29%其他流动资产 1,385,304.68 0.94%219,696.27 0.39%530.55%无形资产 9,226,084.34 6.28%1,904,472.60 3.36%384.44%长期待摊费用 2,255,539.38 1.54%757,300.24 1.34%197.84%递延所得税资产 2,076,014.58 1.41%175,714.98 0.31%1,081.47%其他非流动资产 2,942,600.00 2.00%10,040,000.00 17.71%-70.69%应付票据 22,935,735.57 15.61%0.00 0.00%-应付账款 35,094,376.68 23.89%6,278,893.02 11.08%458.93%预收款项 30,000.00 0.02%42.75 0.00%70075.44%应付职工薪酬 1,758,306.63 1.20%341,467.72 0.60%414.93%应交税费 308,051.30 0.21%212,645.56 0.38%44.87%其他应付款 8,155,335.99 5.55%84,966.70 0.15%9,498.27%一年内到期的非流动负债 7,000,000.00 4.76%6,000,000.00 10.58%16.67%递延收益 140,816.67 0.10%0.00 0.00%-股本 10,000,000.00 6.81%10,000,000.00 17.64%0.00%资本公积 4,407,274.36 3.00%4,407,274.36 7.77%0.00%盈余公积 136,537.04 0.09%136,537.04 0.24%0.00%未分配利润 2,401,689.35 1.63%1,228,833.39 2.17%95.44%资产总计 146,907,191.93-56,690,660.54-159.14%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：货币资金年末比年初增加 7,767,281.28 元，增幅达 5,933.97%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。应收账款年末比年初增加 32,847,038.15 元，增幅达 355.69%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。存货年末比年初增加 7,421,247.59 元，增幅达 169.81%，主要系本期收购子公司，合并范围发生17 变化所致。固定资产年末比年初增加 23,559,829.55 元，增幅达 103.83%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。短期借款年末比年初增加 21,380,000.00 元，增幅达 101.81%，主要系本期新增股权投资以及流动资金借款所致。长期借款年末比年初减少 7,000,000.00 元，降幅达 100.00%，系一年内到期的长期借款重分类所致。应收票据年末比年初增加 11,505,474.27 元，增幅达 200.10%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。预付账款年末比年初增加 2,159,542.20 元，增幅达 158.91%，主要系预付的材料款、模具款未结算所致。其他应收款年末比年初增加 167,759.46 元，增幅达 289.29%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。其他流动资产年末比年初增加 1,165,608.41 元，增幅达 530.55%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。无形资产年末比年初增加 7,321,611.74 元，增幅达 384.44%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。长期待摊费用年末比年初增加 1,498,239.14 元，增幅达 197.84%，主要系本期模具费用增加所致。递延所得税资产年末比年初增加 1,900,299.60 元，增幅达 1081.47%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。其他非流动资产年末比年初减少 7,097,400.00 元，降幅达 70.69%，主要系本期对外投资款项较上年相比下降所致。应付票据年末比年初新增 22,935,735.57 元，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。应付账款年末比年初增加 28,815,483.66 元，增幅达 458.93%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。预收账款年末比年初增加 29,957.25 元，增幅达 70,075.44%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。应付职工薪酬年末比年初增加 1,416,838.91 元，增幅达 414.93%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。应交税费年末比年初增加 95,405.74 元，增幅达 44.87%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致。其他应付款年末比年初增加 8,070,369.29 元，增幅达 9498.27%，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化以及本期新增往来借款所致。递延收益年末比年初新增 140,816.67 元，主要系本期收购子公司，合并范围发生变化所致，递延收益系芜湖长鹏