430312_2017_伟力盛世_2017年年度报告_2018-06-28.pdf

1 2017 年度报告 伟力盛世 NEEQ:430312 天津伟力盛世节能科技股份有限公司 TIANJINWINSPIRIT ENERGY TECHNOLOGY Co.,Ltd.2 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年 5 月 25 日，公司三级子公司韩城伟力远大建筑工业有限公司生产基地成功投产。2017 年 6 月，韩城伟力远大建筑工业有限公司与中国建筑西北设计院有限公司华夏所，成功签订了战略合作协议。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2626 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3232 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3434 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3636 第九节第九节 行业信息行业信息 .4242 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .4242 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4949 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 伟力盛世、公司、本公司、股份公司 指 天津伟力盛世节能科技股份有限公司 三会 指 股东大会、董事会和监事会 管理层 指 公司董事、监事及高级管理人员 全国股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 主办券商、招商证券 指 招商证券股份有限公司 会计师事务所、审计机构 指 立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）公司法 指 中华人民共和国公司法（2013 修订）证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 天津伟力盛世节能科技股份有限公司公司章程 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则和监事会议事规则 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 本期、本年 指 2017 年度 上期、上年 指 2016 年度 上期末 指 2016 年 12 月 31 日 控股股东、实际控制人 指 路海涛 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务负责人 贵州微源 指 贵州微源科技有限公司 深圳微源 指 深圳市微源投资管理有限公司 商洛伟力 指 商洛伟力盛世新能源技术有限公司 伟力远大 指 韩城伟力远大建筑工业股份有限公司 中美快屋 指 韩城中美快屋技术研究院有限公司 上海小管家 指 上海小管家电器实业有限公司 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人路海涛、主管会计工作负责人姚健及会计机构负责人（会计主管人员）姚健保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应 对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所对公司出具了带强调事项段落无保留意见（审计意见类型）审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 公司运营资金不足风险 公司所开展的合同能源管理业务资金投入较大，并且项目运行周期较长，公司经营性活动产生的现金流量净额为-26,051,502.00 元，较 2016 年经营性活动产生的现金流量净额 3,269,494.24 元减少-29,320,996.24 元,降幅 896.81%，主要是因为公司当年为布局装配式建筑工厂增加人员支出及其他付现费用，如公司未来的经营业绩不能持续改善，不能增加营业收入及回款，同时适当降低费用支出，将存在因流动资金不足，影响正常生产运营的风险。客户财务状况波动风险 合同能源管理周期较长，一般为 4 至 6 年，如果客户方的财务状况出现恶化，不能按时分享节能服务效益，将导致公司的经营性现金流减少，从而对公司的持续经营活动产生不利影响。宏观政策风险 公司主要客户是钢铁、水泥等高耗能行业的企业和地方政府，受国家宏观经济变动和产业政策调控影响较大。由于上述企业具有较强的周期性，在宏观经济下滑、产业紧缩时，企业的经营状况和生产能力都会受到不同程度的影响，因此会对公司业务拓展造成影响。技术进步和升级风险 公司需要不断提高自身技术水平、研发新技术和新产品，才能更好的提供服务。因此，公司面临因技术和产品不能快速适应6 行业技术进步、升级所带来的风险。实际控制人不当的风险 截止报告期末，公司实际控制人路海涛持有公司 1,191.3 万股普通股，占公司总股本的 35.33%，较期初 34.52%的持股比例略有提高。虽然公司已建立现代公司治理制度，引进多名外部股东，但实际控制人仍然能够对公司发展战略、生产经营、利润分配等决策施加重大影响。报告期内，实际控制人已加强风险管理意识，进一步完善公司治理。业务转型风险 合同能源管理系公司的传统业务。近年来，钢铁行业受国家宏观政策影响，公司一部分主要客户所在项目的节能收益受到较大影响，因客户产量减少导致公司的合同能源管理产生的节能收益相应减少。为了紧跟行业发展，防范业务模式单一的风险，公司在努力稳定传统业务的基础上，投入大量人力、物力、财力向装配式建筑行业进行转型与尝试。公司处于业务探索及转型期，虽然装配式建筑行业得到了国家政策的大力扶持，市场前景广阔,但若转型失败，公司的经营发展将受到一定影响。扣除非经常性损益后的净利润下滑的风险 公司 2017 年扣除非经常性损益后的净利润-41,875,248.80元，较 2016 年扣除非经常性损益后的净利润-2,979,203.41 元下降-38,896,045.39，降幅 1,305.59%，主要系公司原有合同能源管理项目的主要客户为钢铁行业，因受国家宏观调控政策影响，部分项目不能验收或取得收益，部分应收款长期挂帐不能收回，本期冲销，同时公司投资装配式建筑未取得收益，前期投资成本及经营费用较大。如公司未来的经营业绩不能持续改善，则可能使公司面临扣除非经常性损益后的净利润继续下滑的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 减少了因受到证监局监管措施带来的信用风险 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 天津伟力盛世节能科技股份有限公司 英文名称及缩写 TIANJIN WINSPIRIT ENERGY TECHNOLOGY Co.,Ltd.证券简称 伟力盛世 证券代码 430312 法定代表人 路海涛 办公地址 滨海高新区华苑产业区物华道 8 号增 1 号 4 号楼 501-502 室 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 顾雅楠 职务 公司董事兼董事会秘书 电话 022-23707791 传真 022-23707792 电子邮箱 公司网址 http:/ 滨海高新区华苑产业园区物华道 8 号增 1 号 4 号楼 501-502 室/300384 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 天津伟力盛世节能科技股份有限公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2009-07-17 挂牌时间 2013-08-08 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）专业技术服务业-其他专业技术服务业-其他未列明专业技术服务业（M74-749-7499）主要产品与服务项目 合同能源管理、建筑工业化 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）54,320,295 优先股总股本（股）-做市商数量-控股股东 路海涛 实际控制人 路海涛 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 911200006906759281 否 注册地址 滨海高新区华苑产业园区物华道8 号增 1 号 4 号楼 501-502 室 否 注册资本 54,320,295 元 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 招商证券 主办券商办公地址 深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38-45 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 何晓云、东松 会计师事务所办公地址 天津市南开区宾水西道 333 号万豪大厦 C 座十层 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 2018 年 1 月 15 日起，公司股票转让方式统一由协议转让转变为集合竞价转让.9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 11,448,680.39 18,317,689.87-37.50%毛利率%27.56%66.70%-归属于挂牌公司股东的净利润-44,124,236.72-1,432,252.47-2,980.76%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-40,075,003.14-2,979,203.41-1,245.16%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-126.76%-2.64%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-115.13%-5.40%-基本每股收益-0.81-0.03-二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 128,660,119.00 124,648,779.84 3.22%负债总计 104,542,445.49 48,479,737.76 115.64%归属于挂牌公司股东的净资产 12,746,228.00 56,870,464.72-77.59%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.23 1.05-77.59%资产负债率%（母公司）44.53 32.40-资产负债率%（合并）81.25%38.89-流动比率 0.46 1.71-利息保障倍数-6.75-2.75-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-26,051,502.00 3,269,494.24-896.81%应收账款周转率 0.62 0.79-存货周转率 1.07 10.25-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%3.22%23.12%-营业收入增长率%-37.50%-23.14%-净利润增长率%-2339.52%-674.16%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 54,320,295.00 54,320,295.00-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-5,447,201.45 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 743,423.36 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-232,399.95 非经常性损益合计非经常性损益合计-4,936,178.04 所得税影响数-740,426.71 少数股东权益影响额（税后）-146,517.75 非经常性非经常性损益净额损益净额 -4,049,233.58 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 11 资产处置收益 0.00-280,139.90 其他收益 0.00 99,350.84 营业外收入 1,844,640.84 1,745,290.00 营业外支出 280,139.90 0.00 a.2017 年 4 月 28 日，财政部发布了企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营（财会 2017 13 号），自 2017 年 5 月 28 日起施行，对于施行日存在的持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，要求采用未来适用法处理。b.2017 年 5 月 10 日，财政部发布了企业会计准则第 16 号政府补助（2017 年修订）（财会201715 号），自 2017 年 6 月 12 日起施行，对 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助采用未来适用法处理，对 2017 年 1 月 1 日至本准则施行日之间新增的政府补助根据本准则进行调整。c.2017 年 12 月 25 日，财政部发布了关于修订印发一般企业财务报表格式的通知（财会201730号），适用于 2017 年度及以后期间的财务报表的编制。12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 报告期内，公司把装配式绿色建筑产业作为公司未来一段时期的主要利润增长点和突破点。公司一边继续应用合同能源管理方式，采用能效分享的模式完成企业利润的积累，同时公司通过大量的前期调研工作，初步实现向装配式建筑行业的转型，完成了新商业模式的拟定和新老商业模式的兼容和过渡。增加主营业务范围后，从公司发展的长远角度考虑，为落实公司发展战略，公司董事会决定在巩固原有合同能源管理模式下节能服务的基础上，突出绿色建筑业务的主业地位，打造装配式建筑部品部件的绿色建筑产业链，实现产业链条的上下延伸，在保持原有业务模式的基础上，主营业务的变更已于2017 年 7 月 18 日召开的第二届董事会第十五次会议和 2017 年 8 月 7 日召开的 2017 年第四次临时股东大会审议通过，详细公告已在全国中小企业股份转让系统披露，公告编号：2017-047、2017-041、2017-037。增加了装配式绿色建筑产业更有利优化公司战略布局，突出公司装配式建筑领域的业务增长点，提高公司盈利能力和水平，对公司未来财务状况带来积极影响，有助于公司发展。但是由于 2017 年装配式建筑基地五月份才投产，公司处于试运行和设备磨合阶段，合同项目正处于前期筹备阶段，未正式实施，所以公司收入主要来源仍然为能源分享收入。一、合同能源管理 公司仍保留工业节能服务和路灯照明节能服务业务。继续发挥在合同能源管理项目全流程的服务特点，以合同能源管理模式从事节能、新能源项目的研发设计、投资、实施和运营管理，并延伸服务链条，采用自身研发的技术和国内外成熟的能效管理技术，针对高耗能企业以及市政设施、大型建筑企业，制定全面、专业的能效解决方案，并以合同能源管理方式为上述单位提供能效服务。公司主要的业务模式有：节能效益分享、可再生能源和能源服务外包等。公司主要目标市场为高耗能企业和市政道路照明，主要技术方向为变频调速、冷却塔、水泵和高低压供氧等。其中路灯节能主要是利用自身研发的路灯智能管理系统和 COSMO、LED 等高效节能灯具等，为市政照明提供节能服务。二、装配式建筑 公司敏锐地抓住国家政策对建筑工业化的强力推动和落实，2016 年起公司积极推进战略转型，承袭绿色节能的发展理念，以工业化制造的方式全面革新建筑生产方式，以陕西韩城为原点建设一家装配式建筑材料部件生产工厂，将大量现场作业工作转移到工厂进行，在工厂加工制作好建筑用构件和配件（如楼板、墙板、楼梯、阳台等）后运输到建筑施工现场，通过可靠的连接方式在现场装配安装，提升建筑品质和效率。未来，公司将主要生产各类民用建筑工业化产品；工业化建筑部品与结构配件、城市综合管廊和交通设施等公共设施的工业化新产品；超低能耗建筑、新型建筑暨智能化建筑等绿色建筑产品。公司主要针对商品房、保障房工程、移民搬迁工程、扶贫安置工程、旅游开发工程、城市地标性建筑及商业办公建筑、海绵城市、城市综合管廊等项目。报告期及报告期后至本报告披露日，公司按照战略规划进行绿色建筑产业布局，但绿色建筑产业未能产生经营效益。公司商业模式较上年度未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 13 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 具体变化情况说明具体变化情况说明:报告期内，公司主营业务、主要产品或服务、客户类型发生变化。为落实公司发展战略，实现公司持续向好的发展，公司于 2017 年 7 月 18 日召开第二届董事会第十五次会议、2017 年 8 月 7 日召开的 2017 年第四次临时股东大会审议通过了关于变更主营业务的公告（公告编号：2017-016），突出绿色建筑业务的主业地位，打造绿色建筑产业链，实现产业链条的上下延伸，在保持原有业务模式的基础上，把绿色建筑产业作为公司未来一段时期的主要利润增长点和突破点。具体变化如下：1、公司所处行业在原来的合同能源管理专业技术服务的基础上，逐步向装配式建筑行业转型，故报告期内新增了装配式建筑部分。x 2、报告期内，公司主营业务发生变化，在原有主营业务的基础上增加了绿色装配式建筑的板块，更有利优化公司战略布局，突出公司装配式建筑领域的业务增长点。3、报告期内，主要产品或服务及客户类型亦随主营业务的变化而变化。公司正在拓展装配式建筑市场，从事预制混凝土及工业化生产，进行装配化建筑的研发、生产、施工等一系列工作，主要产品为装配式建筑部品构件。客户群体则是新增了建筑类公司客户。4、报告期内，公司的收入来源绝大部分仍为合同能源管理收入，由于公司正处于转型和过渡的时期，且 2017 年 5 月刚刚投产，而装配式建中行业产能和业绩的释放也需要较长周期，故报告期内装配式建筑收入较少，不足以影响公司的收入来源。5、报告期内，由于装配式建筑板块未形成收入，销售尚未有效开展，故销售渠道、收入来源没有发生变化。二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 公司近年来在节能服务领域的市场影响力持续发挥作用，公司前几年实施的合同能源管理项目仍有部分项目在服务期内，仍然在为公司贡献业绩，今后或者更长的时期内，也将为公司提供基本的业绩支撑，也有很大机会开发新的市场机会和优质客户，为了更加有效地管理和运营，巩固和发展公司在节能服务领域的行业地位和市场影响力。报告期内，公司实现销售收入 1,144.87 万元，比上年同期减少了 37.5%；实现净利润为-5205.14万元，比上年同期下降了 2,339.51%；公司总资产期末余额为 12,866.01 万元，比上年同期增 3.22%；经营活动产生的现金流量净额为-2605.15 万元，比上年同期降低了 896.8%万元。报告期内公司原合同能源管理项目收入普遍降低，而成本在收益期内平均摊销并未相应降低，装配式建筑实现收入较少，而成本发生较大。为配合装配式建筑工厂的建设与生产，相应的经营管理费用较上年增加，本年融资额度较大，发生的利息及融资费用也较上年有较大幅度增加。同时报告期内确认大量资产减值损失并核销应收款，综上因素当年公司的收入、利润及经营活动产生的现金流量净额均有大幅降低，总资产的增长幅度也较往年下降。报告期内，公司毛利率为 27.56%，比上年同期毛利率 66.7%降低了 39.14个百分点，主要是因为报告期内公司合同能源管理项目收入减少，而合同能源管理项目成本为在收益期内平均摊销，故合同能源管理项目毛利率下降，同时公司当年的节能技术服务收入较上年减少84.79%，节能技术服务收入的毛利率亦下降，综合导致当年毛利率下降。14 报告期内，根据公司的人才和技术特点，在 2017 年将业务板块分为三个部分：工业节能服务、照明节能服务和绿色装配式建筑三个领域，在财务和人事统一管理的原则下，自主经营、独立核算和绩效考核，为公司持续贡献业绩，激发团队为客户提供更好地技术服务，开发新的节能服务项目，实现在存量市场的增量突破。报告期内，公司将原工业节能服务项目全部由公司全资子公司天津微源盛世科技有限公司（该公司曾用名：天津伟力盛世汽车租赁有限公司。2018 年公司名称变更为天津微源环能科技有限公司）继续运营服务，母公司负责财务和人力资源管理，子公司负责为原有客户提供服务，也可继续开拓工业节能服务市场，进一步巩固和发展伟力盛世在工业节能领域多年的业绩和市场。报告期内，公司将原照明节能服务项目全部由全资子公司贵州微源科技有限公司继续运营维护，通过在路灯管理系统和智慧城管等软件系统的研发，提高路灯系统管理水平，为客户提供优质服务。报告期内，公司将子公司深圳微源盛世作为绿色装配式建筑以及相关产业领域对外投资的主体，实收资本 1600 万元，已建成位于陕西省韩城市的韩城伟力远大建筑工业有限公司，是陕西省最早的装配式建筑生产基地之一，韩城基地采用轻资产模式，工业厂房由韩城市经济技术开发区建设，合资公司通过租赁方式使用，大大降低了公司的投资风险。位于陕西省渭南市的渭南伟力远大建筑工业有限公司，尚未实际出资。渭南工厂为降低投资风险，同样采用轻资产模式，厂房由渭南市政府出资建设，由于渭南工厂选址距离西安不足 30 公里，未来将更好地服务于西安市场，再加上西安市政府铁腕治霾，出于环保等原因强制性推广应用装配式建筑，该工厂的建成将助力公司布局陕西核心市场，提高市场占有率和竞争力。(二二)行业情况行业情况 1、合同能源管理行业 2016 年 12 月颁布的“十三五”节能环保产业发展规划中阐明，节能环保产业将成为国民经济的支柱产业。中国环境科学研究院编写的十九大报告解读中预测，我国节能环保产业将保持年均 15%左右的增长率，到 2020 年产值将超过 8 万亿元。随着国家强化产业扶持，宏观战略导向和环境保护力度的不断加大，节能环保产业具有广阔的发展空间和巨大的市场增量。主要服务于传统制造业的合同能源管理行业，作为节能服务行业的一个分类增速迅猛，发展速度高于节能环保产业的其他领域。全国运用合同能源管理机制实施节能项目的节能服务公司数量在 2016 年底已达 4200 家左右，同时，EMC 行业产值规模也在不断上升。2016 年中国合同能源管理行业产值规模达到 1607 亿元，5 年平均复合增长率达 27.39%，2017 年更是突破 2000 亿元。路灯照明节能项目和分布式光伏发电项目将是公司传统业务发展的一个重要方向。在十三五期间，光伏发电将继续发挥着重要作用，2020 年光伏发电规模目标已明确从之前的 1 亿千瓦上调 50%到1.5 亿千瓦。在应对气候变化的道路上，光伏发电继续扮演重要角色，成为气候变化问题的应对先锋。但是随着市场的逐步扩大，门槛低，行业竞争逐步加剧，并且随着国家供给侧改革的逐步实施，环保政策的逐步严格，伟力盛世传统客户的生产经营情况收到影响，由于行业竞争和信誉风险，伟力盛世合同能源管理的收益受到影响，企业存在了转型或升级的压力。转型成为其他行业进行行业的转变。或者升级行业，向综合型技能服务企业的方向转变，由单纯的合同能源管理升级为综合的节能服务企业。2、装配式建筑行业 2016 年以来，我国加大了对装配式建筑的推广力度，国家部委与各地地方政府积极出台了相关政策，幵对绿色建筑和装配式建筑予以补贴，促迚装配式建筑的快速发展。2017 年 3 月住建部颁布了“十三五”装配式建筑行动方案，指出到 2020 年，全国装配式建筑占新建建筑的比例达到 15%以上，其中重点推迚地区达到 20%以上。据前瞻产业研究院发布的装配式建筑行业战略规划和企业战略咨询报告数据显示，2017 年装15 配式建筑行业规模达 2573 亿。经测算，2020 年装配式建筑市场规模将达 6982 亿元，2025 年将达到14389 亿元。2017 年 4 月 1 日，中共中央、国务院宣布设立河北雄安新区。雄安新区将围绕建设绿色智慧新城、装配式建筑很好地契合了雄安新区绿色城市的定位。伟力盛世与国外发达国家的知名机构合作，联合多名国内外资深建筑设计师，引入先进水平的生产流水线，大力发展绿色建筑和建筑工业化，装配式建筑成为伟力盛世的重大战略布局。2017 年伟力盛世成为第一家陕西境内的装配式建筑投产企业，并计划在 2018 年，完成韩城、铜川、渭南 3 家生产基地的产业布局。伟力盛世积极响应国务院办公厅（2013）文件绿色建筑行动方案，建筑产业化发展纲要、关于大力发展装配式建筑的指导意见等国家政策导向，由合同能源管理服务商向绿色节能方案服务商转化。通过自身发展战略调整，力争成为一家具有完全自主知识产权、技术集成优势明显、装备制造能力国内领先的绿色建筑和建筑工业区域骨干企业，成为陕西省绿色建筑的一张名片。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年本期期末与上年期末金额变动比期末金额变动比例例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 203,089.54 0.16%5,130,376.86 4.12%-96.04%应收账款 13,952,858.01 10.84%20,616,933.55 16.54%-32.32%其他应收款 8,322,988.73 6.47%12,896,361.44 10.35%-35.46%其他流动资产 8,221,273.04 6.39%302,244.44 0.24%2,620.07%存货 15,066,382.47 11.71%405,362.20 0.33%3,616.77%长期股权投资-固定资产 64,453,810.01 50.10%31,457,333.65 25.24%104.89%在建工程 10,964,004.53 8.52%13,901,737.08 11.15%-21.13%短期借款 37,000,000.00 28.76%2,400,000.00 1.93%1,441.67%其他应付款 48,495,183.72 37.69%26,863,039.14 21.55%80.53%长期借款 0.00-2,424,225.00 1.94%-100.00%资产总计 128,660,119.00-124,648,779.84-3.22%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、2017 年末货币资金余额较 2016 年末减少 492.73 万元，降幅 96.04%，主要因为报告期内经营活动取得的现金流量净额较 2016 年减少 3,143.89 万元，其中因控股子公司员工增加较上年增加人工支出718.47 万元。2、2017 年末应收账款余额较 2016 年末减少 666.41 万元，降幅 32.32%,主要因为报告期内未有新增合同能源管理项目及装配式建筑业务订单，同时冲销长期挂帐不能收回的应收帐款 610.80 万元。3、2017 年末其他应收款余额较 2016 年减少 457.35 万元，降幅 35.46%，主要因为报告期内查满兰未在期末按时支付股权转让款，针对其单项计提坏帐准备 467.80 万元。4、2017 年末其他流动资产余额较 2016 年增加 791.90 万元，增幅 2,620.07%，主要因为报告期内控股子公司伟力远大未抵扣进项税期末余额 811.07 万元。5、2017 年末存货余额 1,506.64 万元较 2016 年末增加 1,466.10 万元，增幅 3,616.77%,主要因报告16 期内公司控股子公司伟力远大于当年投产，购入原材料及生产工具等，同时截止期末产成品及在产品共 1,222.98 万元。6、2017 年末固定资产余额较 2016 年末增加 3,299.65 万元，增幅 104.89%，主要因报告期内公司控股子公司伟力远大于当年投产购入生产设备及其他机器设备 4,247.41 万元。7、2017 年末在建工程较 2016 年末减少 293.77 万元，降幅 21.13%，主要因河北新武安项目在验收前与客户及供应商协议终止，使在建工程减少。8、2017 年末短期借款余额较 2016 年增加 3,460.00 万元，增幅 1441.67%，主要因公司全资公司深圳微源向渤海国际信托借入 1,500.00 万元，贵州微源向贵阳银行借入一年期借款 200.00 万元，控股子公司伟力远大向重庆银行借入一年期借款 2,000.00 万元。9、2017 年末其他应付款余额较 2016 年增加 2,163.21 万元，增幅 80.53%，主要因报告期内控股子公司伟力远大向韩城市产业投资集团有限公司借款 3,000.00 万元。10、2017 年末长期借款余额为零，主要是归还全部长期借款所致 2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 11,448,680.39-18,317,689.87-37.50%营业成本 8,293,800.04 72.44%6,099,226.44 33.33%35.98%毛利率%27.56%-66.70%-管理费用 21,467,098.46 187.51%8,418,305.80 45.96%155.00%销售费用 7,109,429.93 62.1%5,623,819.56 30.70%26.42%财务费用 8,069,939.70 70.49%530,933.87 2.90%1,419.95%营业利润-53,983,952.62-471.53%-3,734,971.26-20.39%-1,345.36%营业外收入 622,924.68 5.44%1,745,290.00 9.53%-64.31%营业外支出 309,324.63 2.7%-净利润-52,051,368.57-454.65%-2,133,675.11-11.65%-2,339.52%资产减值损失 15,226,474.71 133.00%1,188,480.76 6.49%1181.17%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、2017 年营业收入较 2016 年减少 686.90 万元，降幅 37.50%，主要是因为报告期内合同能源管理收入较上年减少 560.22 万元，同时节能技术服务收入也较上年减少 294.36 万元，当年新增装配式建筑产品销售收 137.58 万元，及展会收入 61.32 万元。2、2017 年营业成本较 2016 年增加 219.46 万元，增幅 35.98%，主要是因为报告期内公司控股子公司装配式建筑产品成本增加。3、2017 年公司毛利率 27.56%，较上年 66.70%有较大幅度下降，主要因为报告期内公司合同能源管理项目收入减少，而合同能源管理项目成本为在收益期内平均摊销，故合同能源管理项目毛利率下降，同时公司当年的节能技术服务收入较上年减少 84.79%，节能技术服务收入的毛利率亦下降，综合导致当年毛利率下降。4、2017 年公司管理费用较 2016 年增加 1,304.88 万元，增幅 155.00%，主要是因为公司全资子公司深圳微源新增办公场所当年增加房租及装修费 152.91 万元，控股子公司韩城伟力远大员工人工支出较上年增加 718.47 万元。17 5、2017 年公司销售费用较 2016 年增加 148.56 万元，增幅 26.42%，主要是因为公司老项目维修费用较上年增加 30.18 万元，控股子公司韩城伟力远大当年新增宣传广告费用 71.77 万元，以及子公司贵州微源办理企业资质中介费用新增 20.80 万元等。6、2017 年公司财务费用较 2016 年增加 753.90 万元，增幅 1,419.95%，主要是因为公司向非银行机构借款金额较大，利息及融资费用较高造成当年财务费用大幅增加。7、2017 年公司资产减值损失较 2016 年增加 1,403.80 万元，增幅 1,181.71%，主要是因为在建工程兴宝水处理项目计提减值准备 187.13 万元，固定资产兴宝节电项目计提减值准备 87.76 万元，固定资产森泉项目计提减值准备 27.96 万元，上海小管家股权转让款计提坏帐准备 467.80 万元，多家客户应收款因无法收回核销 610.84 万元等。8、2017 年营业利润较 2016 年亏损增加 1,345.36%，主要是因为当年收入减少，成本费用均大幅增加，并发生大量资产减值所致。8、2017 年营业外收入较 2016 年减少 112.31 万元，降幅 64.31%，主要是报告期内取得财政补贴较上年减少。9、2017 年营业外支出较 2016 年增加 30.93 万元，主要是因为韩城伟力远大通过韩城市工商联会对外捐赠一套 LOFT 别墅所致。10、2017 年公司净利润亏损 5,205.14 万元，较 2016 年亏损增加 4,991.77 万元，主要是因为当年营业收入较 2016 年减少 37.50%，成本费用均大幅增加，并发生大量资产减值所致。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 10,835,472.86 18,317,689.87-40.85%其他业务收入 613,207.53-100%主营业务成本 7,937,879.65 6,099,226.44 30.15%其他业务成本 355,920.39-100%说明说明 1、2017 年主营业务收入较 2016 年减少 40.85%，主要是因为报告期内未有新的合同能源管理项目产生收入，且原项目收入减少，同时控股子公司伟力远大当年装配式建筑未按预期实现收入所致。2、2017 年主营业务成本较 2016 年增加 30.15%，主要是因为报告期内公司控股子公司装配式建筑项目成本增加。按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比收入比例例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%合同能源管理收入 8,931,557.69 78.01%14,533,736.05 79.34%装配式建筑产品销售收入 1,375,760.18 12.02%-节能技术服务收入 528,134.99 4.61%3,471,698.17 18.95%节能建筑设计收入 312,255.65 1.71%其他业务收入 613,207.53 5.36%-说明：1、2017 年合同能源管理收入金额 893.16 万元，较 2016 年减少 560.22 万元，占营业收入比例为78.01%，与 2016 年占比基本持平。18 2、2017 年装配式建筑产品销售收入 137.58 万元，占营业收入比例 12.02%，因公司控股子公司伟力远大于当年投产，当年产生收入，而 2016 年公司无此类收入。3、2017 年节能技术服务收入 52.81 万元，占营业收入比例 4.61%，较上年减少 294.36 万元。4、2017 年未产生节能建筑设计收入。5、20