871341_2018_慧联电子_2018年年度报告_2019-05-20.pdf

1 2018 年度报告 慧联电子 NEEQ:871341 新乡市慧联电子科技股份有限公司 Xinxiang Good Team Electronics Technology Co.,Ltd.2 公司年度大事记公司年度大事记 2018 年 2 月，慧联电子获得河南省工商行政管理局 2016 年度“守合同重信用”企业公示资格。2018 年 2 月，慧联电子荣获新乡市人民政府颁发的“二 0 一七年度三星级工业企业”。2018 年 4 月，慧联电子荣获新乡市总工会颁发的“新乡市五一劳动奖状”。2018 年元月，慧联电子荣获新乡市总工会暨新乡市安全生产监督管理局联合颁发的“2017 年新乡市“安康杯”竞赛优胜单位”2018 年 4 月，慧联电子荣获延津县总工会颁发的“延津县大工匠”。2018 年 8 月，公司成功在中原股权交易中心完成 2018 年可转换公司债券的非公开发行，发行债券总金额 8,000 万元。2018 年 10 月，慧联电子荣获“新乡市优秀非公有制企业”。3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.5 第二节第二节 公司概况公司概况.7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.12 第五节第五节 重要事项重要事项.21 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.24 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.26 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.28 第九节第九节 行业信息行业信息.32 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.33 第十一节第十一节 财务报告财务报告.40 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司/股份公司 指 新乡市慧联电子科技股份有限公司 九日旭 指 深圳九日旭投资管理有限公司 华名亚洲 指 华名亚洲有限公司 报告期 指 2018 年 01 月 01 日至 2018 年 12 月 31 日 子公司 指 联创（新乡）精密电子科技有限公司与厦门鸿鹭联创工具有限公司 新乡联创 指 联创（新乡）精密电子科技有限公司 鸿鹭联创 指 厦门鸿鹭联创工具有限公司 广州仁益嘉 指 广州仁益嘉置业有限公司 厦门钨业 指 厦门钨业股份有限公司 主办券商 指 中原证券 中原证券 指 中原证券股份有限公司 中勤万信 指 中勤万信会计师事务所（特殊普通合伙）国务院 指 中华人民共和国国务院 公司章程 指 过往及现行有效的新乡市慧联电子科技股份有限公司章程 2018 年慧联电子可转债 指 新乡市慧联电子科技股份有限公司2018年非公开发行可转换公司债券 工信部 指 中华人民共和国工业和信息化部 国家发改委 指 中华人民共和国发展和改革委员会 环保部 指 中华人民共和国环境保护部 三会 指 股东大会、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 管理层 指 董事、监事、高级管理人员的统称 高级管理人员 指 总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书的统称 关联关系 指 公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员与其直接或间接控制的企业之间的关系，以及可能导致公司利益转移的其他关系 PCB 指 PrintedCircuitBoard 的简称，中文名称为印制电路板，也叫印刷电路板或印刷线路板，是重要的电子部件，是电子元器件的支撑体，是电子元器件电气连接的提供者 Prismark 指 PrismarkPartnersLLC，一家电子产业咨询机构 富士康 指 富士康科技集团 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人徐梅花、主管会计工作负责人王炜琴及会计机构负责人（会计主管人员）王炜琴保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中勤万信会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 应收账款余额较大的风险 截止到 2018 年 12 月 31 日，公司应收账款账面价值48,405,590.42 元，占当期营业收入的比例为 53.14%，公司主要客户在行业内具有较高地位，资产规模较大，经营稳定，商业信誉良好，但是，如果未来市场环境、客户经营情况等发生重大不利变化，公司存在货款无法收回的风险，并对公司经营活动现金流产生不利影响。针对上述风险，公司将加强应收账款管理，定期分析应收账款构成情况，加大催款力度以提高应收账款回款速度。市场竞争风险 随着我国工业制造水平的提高以及“十三五”规划的实施，切削工具行业将迎来较好的发展时期。尤其是随着智能手机、平板电脑等电子产品的不断普及，PCB 专用的高端硬质合金刀具将得到进一步的发展，在整个切削工具中的地位也将进一步提升。但是市场的发展总会伴随着竞争的加剧，随着更多中小企业进入该细分市场，公司将面临市场竞争加剧的风险。针对上述风险，公司通过积极引进及培养人才，稳定核心员工，丰富融资方式，增强资金实力，寻求适合企业并购等方式进一步增强公司的核心竞争力，弱化市场竞争风险。原材料价格波动风险 目前，公司产品主要原材料为碳化钨、不锈钢等硬质核心材料。报告期内，原材料占公司主营业务成本比重较高，虽然目前其采购价格较为稳定，但如果将来原材料价格上涨，将对公司经营带来不利影响。针对上述风险，公司采购部门通过密切跟踪6 原材料价格、利用价格波动低点灵活采购、建立材料备货库等方式，降低原材料价格波动的影响。实际控制人不当控制风险 张喆、徐梅花作为公司的实际控制人，间接持有公司股份49,065,000 股，占公司总股本的 68.3357%，报告期内，徐梅花一直担任公司董事长、总经理，张喆一直担任公司董事，张喆、徐梅花能对公司决策产生重大影响并能够实际支配公司的经营决策。虽然公司已建立了完善的法人治理结构，健全了各项规章制度，但是公司存在实际控制人利用其控制地位损害其他中小股东利益的风险。针对上述风险，公司将逐步改善法人治理结构，通过公司章程、股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则、关联交易管理制度、对外投资管理制度、对外担保管理办法等制度安排，规范实际控制人行为，完善公司经营管理与重大事项的决策机制。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 新乡市慧联电子科技股份有限公司 英文名称及缩写 Xinxiang Good Team Electronics Technology Co,Ltd.Good Team 证券简称 慧联电子 证券代码 871341 法定代表人 徐梅花 办公地址 新乡市延津县纺织工业园纬四路 13 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 沙铁根 职务 董事会秘书 电话 0373-7106611 传真 0373-7106990 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 新乡市延津县纺织工业园纬四路 13 号；453200 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006 年 11 月 23 日 挂牌时间 2017 年 4 月 18 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业-金属制造业-金属工具制造-切削工具制造（C3321）主要产品与服务项目 PCB 专用钻针、铣刀、槽刀、白柄及微型马达轴的设计、研发、生产、销售。普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）71,800,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 九日旭 实际控制人及其一致行动人 张喆、徐梅花 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91410700795726621U 否 注册地址 延津县新乡市纺织工业园纬四路13 号 否 注册资本（元）71,800,000 否 注册资本与总股本一致。五、五、中介机构中介机构 主办券商 中原证券 主办券商办公地址 郑州市郑东新区商务外环路 10 号中原广发金融大厦 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中勤万信会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 张宏敏、史志刚 会计师事务所办公地址 北京市西城区西直门外大街 110 号 11 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 91,091,295.45 85,451,842.75 6.60%毛利率%34.38%40.11%-归属于挂牌公司股东的净利润 8,858,021.64 17,229,069.85-48.59%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 6,789,152.81 15,599,270.91-56.48%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）7.75%20.38%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）5.94%18.45%-基本每股收益 0.12 0.24-48.59%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 287,062,056.13 161,632,154.7 77.60%负债总计 168,381,656.34 51,809,776.55 225.00%归属于挂牌公司股东的净资产 118,680,399.79 109,822,378.15 8.07%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.65 1.53 8.07%资产负债率%（母公司）61.02%32.35%-资产负债率%（合并）58.66%32.05%-流动比率 1.42 1.70-利息保障倍数 3.06 8.97-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 1,535,126.33 2,345,096.72-34.54%应收账款周转率 1.82 1.90-存货周转率 1.79 1.92-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%77.60%31.67%-营业收入增长率%6.60%53.98%-净利润增长率%-48.59%202.56%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 71,800,000 71,800,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 （一）计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 2,901,071.05（二）除上述各项之外的其他营业外收入和支出-467,107.72 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,433,963.33 所得税影响数 365,094.50 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 2,068,868.83 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）11 调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 389,113.60 0 2,812,495.79 0 应收账款 47,547,744.43 0 35,734,310.82 0 应收票据及应收账款 0 47,936,858.03 0 38,546,806.61 应付票据 400,000.00 0 7,048,800.00 0 应付账款 12,591,837.37 0 7,980,141.78 0 应付票据及应付账款 0 12,991,837.37 0 15,028,941.78 管理费用 8,468,218.84 4,289,448.09 7,208,880.85 4,551,954.99 研发费用 0 4,178,770.75 0 2,656,925.86 在建工程 102,501.03 266,153.43 18,474.00 18,474.00 工程物资 163,652.40 0 0 0 本公司根据财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知(财会201815 号)和企业会计准则的要求编制 2018 年度财务报表。12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 根据中国证监会上市公司行业分类指引（2012 年修订），公司所属行业为金属制品业，代码为C33；根据国民经济行业分类，公司所属行业为切削工具制造，代码为 C3321。根据全国中小企业股份转让系统公司制定的挂牌公司管理型行业分类指引，公司属于 C3321-切削工具制造。公司自 2006年成立以来一直专注于此领域，加上控股股东的持续投入，积累了一定的技术实力，具有 PCB 专用加工刀具的完整制造与销售能力。公司通过关键资源要素进行 PCB 钻针、槽刀、铣刀等专用加工刀具的研发、设计、生产、销售，主要客户包括富士康、川亿电脑等。2018 年和 2017 年公司的综合毛利率分别为 34.38%、40.11%，行业内不同公司毛利率差别较大，主要原因为各公司产品应用领域、材料成本、加工工艺及生产规模均存在较大区别。1.研发模式：公司近年来十分重视研发工作，并持续进行研发投入，设有专门的研发部负责研发工作。具体研发流程为研发部根据客户需求及生产实践的需要制定初步研发计划，然后结合市场情况和客户反馈对工艺流程的改进和生产磨具的制造提出具体的研发计划，并提交管理层讨论。管理层讨论通过后开始执行研发计划，并逐步形成研发成果。后期对研发成果再进一步完善形成最终的工艺流程或新发明，并进行专利申报。2.销售模式：公司销售由销售部负责，以直销方式为主。公司客户主要是富士康、川亿电脑等大型电子设备制造企业，其对供应商选择较为严格，一旦确定不会轻易更换。因此，公司客户较为稳定。公司非常重视对新客户的开拓，在维护好现有客户关系的同时，通过参加 PCB 行业协会会议、客户口碑介绍等方式获得商业机会。公司还通过建设公司网站、参加展会、媒体宣传等方式进行公司形象宣传，增强公司影响力。3.采购模式：公司采购由采购部和质检部负责。公司建立了严格的供应商准入制度，对不同供货商提供的原材料进行严格的检测，合格后才将其纳入供应商体系，在综合考虑产品质量、品牌、产品价格、付款方式等因素的前提下择优选择。公司逐年对供应商供应情况进行跟踪评比，并对供应商进行分类管理，与其中综合实力较强、信誉度较高的供应商建立长期合作关系，加强合作。4.售后服务模式：公司售后服务工作统一由销售部负责。公司产品属于易耗品，经客户检验合格后投入使用，并且无质保期要求。销售部除了负责销售外，同时负责解答客户疑问、满足客户对产品的特殊定制需求，根据客户反馈一件会同生产部、质检部对产品方案进行修改，不断提升产品质量，满足不同客户需求。报告期内公司商业模式未发生重大变化。报告期末至报告披露日，公司商业模式未发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 13 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，管理层坚决贯彻公司发展战略、执行公司年度经营计划，各项工作计划有序进行，公司治理和基础管理得以提高。1.公司经营情况。报告期内，公司实现营业收入 91,091,295.45 元，较上年同期增长 6.60%；归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润为 6,789,152.81 元，较上年同期下降 56.48%，主要是报告期我公司原材料上涨，毛利润下降 5.73%，2018 年发行可转债公司债券 8000 万，可转债利息费用增加 2,654,418.45，所以报告期净利润下降；公司总资产 287,062,056.13 元，较上年同期增长 77.60%；经营活动生产的现金流量净额 1,535,126.33 元，较上年同期减少 34.54%。2.研发投入情况。报告期内，公司不断加大研发投入，引进高端科技人才和管理人才，2018 年研发投入 4,726,130.38 元，较上年同期增长 13.10%，占公司营业收入的 5.19%。截止 2018 年 12 月 31 日慧联电子拥有实用新型专利 19 个；子公司新乡联创拥有专利 19 个，其中实用新型专利 17 个，自主发明 1个，外观设计 1 个。(二二)行业情况行业情况 报告期内，随着我国工业制造水平的提高以及“十三五”规划的实施，切削工具行业迎来较好的发展时期。尤其是随着智能手机、平板电脑等电子产品的不断普及，PCB 专用的高端硬质合金刀具得到进一步发展，在整个切削工具中的地位也进一步提升。公司抢抓市场发展机遇，实现业务规模快速增长，市场占用率得到有效提高，行业地位进一步提升。随着行业快速发展，技术不断更新，同行业企业对专业技术人才的需求日益增强，导致行业内人才竞争不断加剧。公司积累引进及培养人才，稳定核心员工，科技创新能力在行业内处于领先水平。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 4,477,966.28 1.56%7,555,287.29 4.67%-40.73%应收票据与应收账款 48,405,590.42 16.86%47,936,858.03 29.66%0.98%预付款项 6,271,449.01 2.18%2,282,239.51 1.41%174.79%其他应收款 7,341,379.12 2.56%618,766.28 0.38%1,086.45%存货 37,111,365.47 12.93%29,548,905.64 18.28%25.59%其他流动资产 15,510,946.55 5.40%89,233.17 0.06%17,282.49%投资性房地产 0 0%0 0%0%长期股权投资 0 0 0 0%0%固定资产 149,294,815.92 52.01%48,929,535.86 30.27%205.12%在建工程 2,040,190.34 0.71%266,153.43 0.16%666.55%短期借款 44,890,000.00 15.64%32,000,000.00 19.80%40.28%应付票据及应29,183,769.78 10.17%12,991,837.37 8.04%124.63%14 付账款 应付债券 79,748,621.79 27.78%0 0%0%长期借款 0 0%0 0 资产总计 287,062,056.13 0%161,632,154.70 0%0%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1.1.货币资金货币资金 报告期期末货币资金较上年期末减少 3,077,321.01 元，减少 40.73%，主要原因系期初募集资金专户余额 6,679,450.45 元，本期基本使用完毕，期末募集资金的余额仅为 47.43 元。2.2.预付款项预付款项 报告期期末预付账款较上年期末增加 3,989,209.5,增加 174.79%，主要原因系报告期预付材料款。3.3.其他应收款其他应收款 报告期期末其他应收款较上年期末增加 6,722,612.84,增加 1,086.45%,主要原因报告期内租赁设备保证金、租赁预付款较多。4.4.其他流动资产其他流动资产 报告期期末其他流动资产较上年期末增加 15,421,713.38,增加 17,282.49%,主要原因报告期内购进固定资产，应交税费待抵扣进项税额较多所致。5.5.固定资产固定资产 报告期期末固定资产较上年末增加 100,365,280.06 元，增加 205.12%，主要原因报告期内慧联电子成立厦门鸿鹭子公司，子公司购买机器设备等 8,920.16 万元，母公司新房厂房建设完工转固以及购买机器设备等固定资产原因所致。6.6.在建工程在建工程 报告期期末在建工程较上年增加 1,774,036.91 元,增加 666.55%，主要原因报告期内慧联电子在建工程宿舍楼、消防水池、消防工程等。7.7.短期借款短期借款 报告期期末短期借款较上年增加了 1289 万元，增加 40.28%,主要原因报告期内新增银行短期借款 1289万元。8.8.应付票据及应付账款应付票据及应付账款 报告期期末应付票据及应付账款增加了 16,191,932.41 元，增加 124.63%，主要原因报告期内购买固定资产、材料等使期末余额增加。9.9.应付债券应付债券 报告期内，公司在中原股权交易中心发行可转换债券 8,000 万元，其中利息调整 251,378.21 元。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 91,091,295.45-85,451,842.75-6.6%营业成本 59,772,552.62 65.62%51,173,588.11 59.89%16.80%毛利率%34.38%-40.11%-管理费用 6,153,467.25 6.76%4,289,448.09 5.02%43.46%15 研发费用 4,726,130.38 5.19%4,178,770.75 4.89%13.10%销售费用 4,701,866.06 5.16%3,447,546.98 4.03%36.38%财务费用 5,450,541.67 5.98%2,757,952.95 3.23%97.63%资产减值损失 785,112.64 0.86%-59,211.38-0.07%1,425.95%其他收益 5,165.07 0.01%0 0%0%投资收益 0 0%0 0%0%公允价值变动收益 0 0%0 0%0%资产处置收益 0 0%0 0%0%汇兑收益 0 0%0 0%0%营业利润 8,252,304.93 9.06%18,397,935.43 21.53%-55.15%营业外收入 2,972,264.27 3.26%2,803,589.89 3.28%6.02%营业外支出 538,300.94 0.59%886,173.65 1.04%-39.26%净利润 8,858,021.64 9.72%17,229,069.85 20.16%-48.59%项目重大变动原因项目重大变动原因：1.管理费用 报告期管理费用期末较上年增加 1,864,019.16 元，上涨 43.46%，主要原因是我公司顾问咨询费增加了63 万元，上涨了 140%。2.销售费用 报告期销售费用期末较上年增加了 1,254,319.08 元，上涨了 36.38%，主要是因为随着业务的发展，销售人员增加，差旅费和业务招待费用的增加，以及运输费用增加。3.财务费用 报告期财务费用期末较上年增加了 2,692,588.72 元，上涨了 97.63%，主要原因是我公司 2018 年 8 月发行可转换债券 8000 万元，可转换债券利息支出 2,654,418.45 元。4.资产减值损失 报告期资产减值损失期末余额较上年增加了 844,324.02 元，主要原因是应收账款以及其他应收款账龄的影响。5.营业利润 报告期营业利润期末余额较上年降低了 10,145,630.50 元，主要原因是报告期毛利率 34.38%，主要原因是原材料上涨。6.营业外支出 报告期营业外支出期末余额较上年下降了 39.26%,本年度营业外支出有捐赠支出 527,600.00 元。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 85,581,600.68 78,093,585.38 9.59%其他业务收入 5,509,694.77 7,358,257.37-25.12%主营业务成本 57,421,103.56 50,328,591.62 14.09%其他业务成本 2,351,449.06 844,996.49 178.28%按产品分类分析按产品分类分析：16 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%钻针 20,640,574.66 22.66%19,746,468.34 23.11%槽刀 9,863,088.59 10.83%5,005,573.00 5.86%铣刀 35,189,237.14 38.63%35,520,644.04 41.57%白柄、马达轴 19,608,477.22 21.53%16,011,824.69 18.74%机器模具 280,223.07 0.31%1,809,075.30 2.12%其他 5,509,694.77 6.05%7,358,257.37 8.61%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，公司营业收入主要由铣刀、钻针以及白柄、马达轴构成。其中，铣刀为公司收入的主要来源，为公司的主打产品，占到总收入的 38.63%；钻针为公司重点发展产品，占到总收入的 22.66%；槽刀占收入的比由 5,86%上升为 10.83%，主要是原因是市场定位，客户需求槽刀量增加；白柄、马达轴是慧联全资子公司联创（新乡）精密电子科技有限公司开发的产品。总体来看，公司的产品结构较为稳定，钻针、铣刀产品分布及业务收入保持稳定，槽刀的销售量增加。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 宏华胜精密电子（烟台）有限公司 8,348,962.95 9.17%否 2 定颖电子（昆山）有限公司 7,005,954.45 7.69%否 3 健鼎（无锡）电子有限公司 4,862,919.16 5.34%否 4 健鼎（湖北)电子有限公司 4,662,614.17 5.12%否 5 江门建滔高科技有限公司 3,465,561.20 3.80%否 合计合计 28,346,011.93 31.12%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 增城市稳贸贸易有限公司 17,949,601.21 20.98%否 2 厦门金鹭特种合金有限公司 12,883,094.8 15.06%否 3 创亿精工（广州)制造有限公司 7,789,150.00 9.11%否 4 常州卓安特钢科技有限公司 5,997,251.31 7.01%否 5 株洲硬质合金集团有限公司 4,017,873.98 4.7%否 合计合计 48,636,971.30 56.86%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 17 经营活动产生的现金流量净额 1,535,126.33 2,345,096.72-34.54%投资活动产生的现金流量净额-109,386,937.12-18,422,705.50 493.76%筹资活动产生的现金流量净额 102,612,323.49 22,081,209.16 364.70%现金流量分析现金流量分析：报告期内：1.销售商品、提供劳务收到的现金比上年同期增加 46,217,365.47 元,收到其他与经营活动有关的现金比上年增加 8,821,446.48 元，经营活动现金流入小计比上年增加 55,176,602.47 元,经营活动现金流出小计比上年增加 55,986,572.86 元,经营活动产生的现金流量净额比上年同期减少 809,970.39 元，主要因为销售商品收到的现金较上年同期大幅增加，和经营活动支出现金流动增加幅度增加，同比影响使经营活动产生的现金流量减少 34.54%，销售商品收到的现金大幅增加的原因是公司销售收入的增加以及信用政策的改变，信用政策的改变主要是应收账款保理、现金折扣政策以及加大应收账款的催收力度。2.报告期内购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 109,386,937.12 元,上年同期18,422,705.5 元，比上年增加 90,964,231.62 元，主要是本年我公司新增固定资产厂房、购置机器设备、构建宿舍楼。3.报告期筹资活动产生的现金流量净额比上年同期增加 80,531,114.33 元，主要原因是我公司 2018年 8 月发行可转换债券 80,000,000.00 元。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 联创（新乡）精密电子科技有限公司成立于 2014 年 04 月 10 日，法定代表人张有高，注册资本 2,000万元。经营范围：线路板（电路板）、线路板插件等相关产品的生产、组装和销售；机电等相关产品的生产和销售；塑胶产品及模具等相关产品的生产与销售；马达轴、光轴、异性轴、汽车轴及轴类相关产品及设备的研发、生产与销售；对外贸易经营。系慧联电子的全资子公司。报告期内，联创（新乡）精密电子科技有限公司实现营业收入21,121,548.73元，净利润3,688,175.09元。厦门鸿鹭联创工具有限公司成立于 2018 年 06 月 20 日，法定代表人徐梅花，注册资本 10,000 万元。经营范围为其他金属工具制造；切削工具制造；手工具制造；其他未列明金属制品制造（不含需经前置审批许可的项目）；其他未列明电力电子元器件制造；电子工业专用设备制造；电工机械专用设备制造；其他未列明制造业（不含需经许可审批的项目）；其他金属加工机械制造；五金产品批发；经营本企业自产产品的出口业务和本企业所需的机械设备、零配件、原辅材料的进口业务（不另附进出口商品目录），但国家限定公司经营或禁止进出口的商品及技术除外。系慧联电子的全资子公司。报告期内，厦门鸿鹭联创工具有限公司实现营业收入 0 元，净利润-266,999.3 元。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 18 财政部于 2018 年 6 月 15 日发布了财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号），公司按照企业会计准则和该通知要求编制 2018 年度及以后期间的财务报表。科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 389,113.6 0 2,812,495.79 0 应收账款 47,547,744.43 0 35,734,310.82 0 应收票据及应收账款 0 47,936,858.03 0 38,546,806.61 应付票据 400,000.00 0 7,048,800.00 0 应付账款 12,591,837.37 0 7,980,141.78 0 应付票据及应付账款 0 12,991,837.37 0 15,028,941.78 管理费用 8,468,218.84 4,289,448.09 7,208,880.85 4,551,954.99 研发费用 0 4,178,770.75 0 2,656,925.86 在建工程 102,501.03 266,153.43 18,474.00 18,474.00 工程物资 163,652.40 0 0 0 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 公司本期新设全资子公司厦门鸿鹭联创工具有限公司纳入本期合并报表。(八八)企业社会责任企业社会责任 一、公司于 2018 年 5 月 22 日与延津县脱贫攻坚指挥部办公室、延津县榆林乡西娄庄村村民委员会签订了“百企帮百村五个一”活动协议书自愿承担以下责任：1、帮建一批公共服务和基础设施。发挥企业的资金、技术资源优势，帮助所在村建设一批标准化卫生室、综合性文化服务中心、公共厕所等公共服务设施，在道路村村通的基础上帮助硬化背街小巷的道路，有条件的地方做到户户通。2、安置一批贫困人口就业。采取多种形式，听过帮扶企业或其他企业为帮扶村贫困家庭劳动力提供一定数量的就业岗位。3、带动一批贫困户创业。依托帮扶企业自身优势，积极为贫困户开展创业培训，提供创业信息服务和创业渠道，帮助一批有条件的贫困户通过自主创业实现脱贫致富。4、扶持一批村集体经济项目。发挥企业自身的优势，因地制宜，通过投入资金、技术、项目、市场等方式，为帮扶村提供发展集体经济的项目，如为贫困村建门面房、厂房等。5、资助一批无劳动力的贫困户。通过乡村、企业和扶贫部门三方评估，按 A、B、C 三类，对无劳动能力的贫困人口，由帮扶企业按月发放资助资金。二、公司于 2018 年 6 月 20 日与延津县魏邱乡后大柳村村委会及后大柳村四位贫困户签订了新乡市慧联电子科技股份有限公司帮扶贫困村公益性岗位协议，协议约定：为了进一步做好东后大柳村脱贫攻坚工作，公司出资提供后大柳村内公益性岗位。三、三、持续持续经营经营评价评价 公司自成立以来，坚持依法合规、规范管理，公司经营持续正常。公司按照公司法、证券法等法律法规及公司章程的规定，严格建立规范的公司法人治理结构和“三会”议事规则，明确决策、19 执行、监督等方面的职责权限，形成有效的职责分工和制衡机制，不断完善公司治理，保障了公司的合规稳定经营和持续健康发展。公司在业务、人员、资产、财务上保持独立，公司董事会、监事会、和内部机构独立运作。公司严格按照相关固定，加强信息披露事务管理，真实、准确、完整、及时、公平地披露信息，以确保所有投资者能够及时、公平获取公司信息。目前 PCB 刀具钻针的全球用量在 35 亿-40 亿支/年，铣刀约在 4.8 亿支/年，且呈逐年 10%增长的趋势。公司全资子公司厦门鸿鹭联创工具有限公司在 2018 年底