871144_2018_中工美_2018年年度报告_2019-04-18.pdf

中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 1 2018 年度报告 中工美 NEEQ:871144 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 CAC Security Co.,Ltd.中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 2 公 司 年 度 大 事 记 2018 年度，公司上海白银仓库获得上海黄金交易所度优质服务仓库的表彰；上海及广州白银仓库获得操作无差错仓库的表彰。2018 年 8 月，公司与山东招金金银 精炼有限公司达成全面战略合作。2018 年 9 月，公司获得国家高新技术 企业证书。证书编号：GR201811003014，有效期 3 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 3 目 录 第一节 声明与提示.5 第二节 公司概况.9 第三节 会计数据和财务指标摘要.11 第四节 管理层讨论与分析.13 第五节 重要事项.29 第六节 股本变动及股东情况.32 第七节 融资及利润分配情况.35 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.37 第九节 行业信息.41 第十节 公司治理及内部控制.42 第十一节 财务报告.51 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 4 释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、中工美 指 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 中工美国际 指 中工美（北京）国际货运代理股份有限公司 上海暖光 指 上海暖光企业管理合伙企业（有限合伙）安博投资 指 北京安博投资管理有限公司 公司章程 指 中工美(北京)供应链物流管理股份有限公司章程 股东大会 指 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司股东大会 董事会 指 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司董事会 监事会 指 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司监事会 公司高级管理人员 指 总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 公司法 指 中华人民共和国公司法 全国股转系统 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 主办券商 指 太平洋证券股份有限公司 会计师事务所 指 致同会计师事务所（特殊普通合伙）挂牌 指 公司股票在全国中小企业股份转让系统挂牌进行公开转让之行为 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期、本年度 指 2018 年度，即从 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 5 第一节 声明与提示 【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人陈自建、主管会计工作负责人崔雅新会计机构负责人（会计主管人员）崔雅新证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。致同会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 6 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1.公司治理的风险 公司自 2017 年 3 月挂牌以来，持续健全公司治理机制，至今已初见成效，但对股转公司相关制度的完全理解和执行尚需时间，短期内公司治理存在不规范的风险。2.安全风险 公司所处行业的服务对象主要为各类金融机构，所运输和仓储的标的物为贵重物品，价值较高，公司所购买的保险金额基本能够覆盖所运输和仓储的货物的价值。由于客户提取货物的需要，公司仓库所存储的货物价值呈现不断流动、变化的动态过程，因而公司综合考虑存储货物的历史数量及价值变化情况，以及和保险公司的实践经验，同保险公司签署覆盖特定期间的保险合同，以符合成本效益原则。报告期内，公司未发生任何货物损毁灭失的情况。但是不排除在发生极端情况下存储的货物发生损毁灭失的可能，由此可能导致公司失去某一客户，且面临行业评价受损的风险，从而导致公司丧失一定的市场份额。3.人力成本上涨的风险 随着近年来中国劳动力工资水平上涨，中国的“人口红利”优势逐渐减弱。公司所属服务型行业，对人力资源的要求较高，公司通过自身努力提高效率，并加大力量对人工智能等现代科技手段的应用研发，取得了先发优势，并后继强劲，但如果人力成本增长过快，仍然会提高企业经营成本，在一定程度上对利润空间造成挤压。4.运营风险 运营风险是指由于管理不当或业务人员的不当行为，导致金融机构信息泄露或者财产遭受损失，从而导致企业遭受信誉和财产方面的重大损失的风险，是金 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 7 融外包服务行业面临的最主要风险之一。运营风险将影响企业的可持续经营，对公司造成不利影响。5.备用金管控风险 公司货运业务覆盖全国范围，要求员工长期出差，因此公司员 工借用的备用金额较大、借款人员较多，2017 年 12 月 31 日、2018 年 12 月 31 日公司员工备用金余额分别为 259.50 万元、274.95 万元。股份公司成立后，公司进一步从审批、放款、出差管理、费用报销、离职程序等流程全面规范了备用金管理，虽然备用金金额有所下降，但是不排除未来可能存在员工备用金发生坏账的风险的可能。6.长期待摊费用余额较大的风险 公司为拓展各地业务，在各地租赁仓库、房屋进行装修，以达到公司安全存储客户货物的条件。由于装修金额较大，公司财务上通常按照租赁期限进行分期摊销。虽然公司选择租赁的仓库以合同约定了租用期限，但不排除未来如果出租方由于不可控原因提前收回租赁用房，可能导致公司未摊销的长期待摊费用余额一次性计入费用，且鉴于公司仓储客户都是长期客户，为持续经营，公司需要重新寻找租赁场地，可能对公司经营和财务造成不利影响。7.客户集中度较高的风险 2017 年度、2018 年度，公司对前五大客户销售额占当期营业收入的比例分别为 58.82%、57.10%，其中，对第一大客户的销售额占当期营业收入的比例分别为 24.82%、21.64%。公司努力扩大业务范围、拓展大宗商品供应链管理服务，通过增加服务内容吸引新客户，但是目前公司来自主要客户的销售额占营业收入的比重相对较高，存在客户集中度较高的风险。如果未来在业务范围和客户销售上没有大的变化，那么一旦出现来自主要客户的收入大幅下降，会对公司的收入水平造成一定的影响。中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 8 本期重大风险是否发生重大变化：否 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 9 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 英文名称及缩写 CAC Security Co.,Ltd./CAC 证券简称 中工美 证券代码 871144 法定代表人 陈自建 办公地址 北京市朝阳区亮马桥路 32 号高斓大厦 701-706 室 二、联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 强薇 职务 董事会秘书 电话 010-64686072 传真 010-84541197 电子邮箱 qiangweicac- 公司网址 http:/www.cac- 联系地址及邮政编码 北京市朝阳区亮马桥路 32 号高斓大厦 701-706 室100016 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 北京市朝阳区亮马桥路 32 号高斓大厦 705 室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1996 年 10 月 28 日 挂牌时间 2017 年 3 月 10 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）G 交通运输、仓储和邮政业-58 多式联运和运输代理业-582 运输代理业-5821 货物运输代理 主要产品与服务项目 为金融机构和金融相关企业提供运输、仓储等物流解决方案 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）46,312,500 优先股总股本（股）-做市商数量-控股股东 无 实际控制人及其一致行动人 陈自建、崔雅新 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 10 四、注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变是否变更更 统一社会信用代码 911101136337800866 否 注册地址 北京市顺义区高丽营镇文化营村北(临空二路 1号科技创新功能区)否 注册资本（元）46,312,500 否 五、中介机构 主办券商 太平洋证券 主办券商办公地址 云南省昆明市盘龙区北京路 926 号同德广场写字楼 31楼 主办券商联系电话 010-88321929 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 致同会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 曹阳、付玉 会计师事务所办公地址 北京市朝阳区建国门外大街 22 号赛特广场十层 六、自愿披露 适用 不适用 七、报告期后更新情况 适用 不适用 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 11 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 99,975,717.61 87,396,527.01 14.39%毛利率%45.28%49.78%-归属于挂牌公司股东的净利润 22,256,656.21 19,692,255.17 13.02%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 20,192,057.48 17,844,238.20 13.16%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）23.04%32.01%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）20.90%29.54%-基本每股收益 0.48 0.43 11.63%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 125,517,812.97 99,887,290.65 25.66%负债总计 20,293,011.62 11,919,248.02 70.25%归属于挂牌公司股东的净资产 105,224,801.35 87,968,042.63 19.62%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.27 1.90 19.47%资产负债率%（母公司）16.17%11.93%-资产负债率%（合并）16.17%11.93%-流动比率 5.23 7.61-利息保障倍数 97.02-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-6,783,021.03-4,000,585.87-69.55%应收账款周转率 2.84 3.03-存货周转率 500.18-中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 12 四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%25.66%129.31%-营业收入增长率%14.39%3.40%-净利润增长率%13.02%30.23%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 46,312,500 46,312,500-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助 413,452.00 委托他人投资或管理资产的损益 578,062.22 对外委托贷款取得的损益 1,528,368.57 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-90,943.11 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,428,939.68 所得税影响数 364,340.95 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 2,064,598.73 七、补充财务指标 适用 不适用 八、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 13 第四节 管理层讨论与分析 一、一、业务概要 商业模式商业模式 公司立足于货运代理行业和金融服务外包行业的交叉行业，以金融机构和金融相关企业、生产制造企业、销售型企业等为目标客户服务群体，以系统化、新技术在具体经营过程中应用，为客户提供定制化商品运输及延伸服务、仓储服务。公司认识到，随着贵重物品仓储运输、金融外包、货运代理等行业边界日趋模糊，以及供应链管理理念在实践中的应用，行业之间的融合将进一步加强。在过去的 2018 年，公司管理团队加强在各个方面的学习，提升整体素质，以求提供综合金融、物流、风控多维度解决方案，为新老客户增加服务内容；同时，在公司运营过程中，引入更多系统化管理，提升自身效率。公司踏踏实实在贵重物品物流行业深耕，管理模式的独特性和安全性越来越多地得到客户的认同，公司的高信用度核心价值的商业价值日趋明显，品牌效益逐步显现；借助于此，公司着力加强与金融机构、类金融机构的沟通与交流，将全新的安全管理理念、全流程风险控制深入到供应链管理的各个环节中，融合运输、仓储、监管等多种模式，定制化地嵌入产业链，而不仅局限于贵重物品运输、仓储单一行业，实现与客户共同成长，达到与客户双赢甚至与客户和金融机构三赢的目的。科技的快速发展和迅速普及，提升了整体物流行业和供应链管理的效率，公司管理团队通过与专业团队学习，在运输线路优化、与客户系统对接、仓储智能化上，着大力度，提升自动化水平、信息化水平，充分利用现有数据分析，引领公司成为智慧物流运行体，大大提升工作效率、降低出错率和人员使用。公司从一个一站式综合物流服务商，逐步向供应链管理服务商转型，“安全管理+金融服务智慧物流产品增值服务”的全方位覆盖全国服务模式已经确立，并得到客户认同，为今后逐步扩大供应链全程管理奠定了坚实的基础。公司主要收入来源沿用前一年度服务类型分类，以贵重物品运输及延伸服务、仓储服务为主。报告期内，公司的商业模式各要素未发生重大变化，对公司经营无重大影响。报告期后至报告披露日，公司的商业模式没有发生较大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 14 事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾(一一)经营经营情况情况回顾回顾 2018 年，我国坚持稳中求进工作总基调，以供给侧结构性改革为主线，着力打好“防范化解重大风险、精准脱贫、污染防治”三大攻坚战，稳妥应对中美经贸摩擦，国民经济运行总体平稳，稳中有进，全年经济增速预计为 6.6%。我国正处于由高速增长阶段转向高质量发展阶段，经济结构调整转型势在必行。在过去一年间，贵金属、珠宝行业初步克服了经济下行趋稳所带来的转型升级阵痛，也拥抱了智能生产、新零售、区块链等全新科技。与此同时，行业也遭受了金融市场动荡、消费者需求变化、产业链供需结构调整，这些全新的考验。面对我国复杂的经济形势、行业客户的调整期，公司没有被动应对，而是积极研究行业发展趋势，客户需求关键点，结合公司多年来形成的业务优势，确立发展方向，积极设计新服务，在 2018 年取得了业务的增长；同时，公司抓住整个经济调整期，积极储备人才、加紧在新技术上的投入、增加基础服务设施建设，为今后发展奠定了坚实的基础。报告期内，公司总资产为 12,568 万元，净资产为 10,538 万元，较 2017 年分别增长26%、20%。实现净利润 2,241 万元，较 2017 年增长 14%，完成预算 80%。2018 年，公司积极应对市场变化，确立发展目标，实现了较快增长。（一）明确市场定位，创新服务模式 企业的发展，除了依靠良好的管理，更是依靠优质的产品，在过去的一年，公司管理团队积极贴近客户、贴近行业发展趋势，以黄金回购和仓配一体服务等新模式，为客户提供更多的增值服务。同时，依托公司多年来与金融机构和类金融公司的合作，积极实施和推行公司安全管理模式，以闭合供应链管理为客户引入资金，解决客户融资难等问题。多 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 15 种服务能力的提升，销售力度的加大，使得营业收入有所增加，同时，公司服务优势的确立、服务新内容的增加，为今后市场拓展，打下了基础。（二）进行组织变革，建设人才高地 公司积极为仓配一体业务、大宗商品等业务的发展，储备了相关业务人才；同时，公司的发展对人才也提出了更高的要求，人员结构调整也是公司面临新问题；随着公司发展，人力资源管理的重要性开始凸显，在 2018 年，公司加大了在人力资源上的投入，以期构建新型人力资源管理体系，更大发挥员工的积极性。（三）提升公司科技力量，加快信息化建设，引领公司发展 当前，物联网、云计算、移动互联网等新一代信息技术的蓬勃发展，正推动着我国智慧物流的变革。我们主动拥抱新技术，通过与高校建立产学研项目、让新技术在公司具体运营中发挥真正提升效率的作用，加之政府对中小型科技企业推出诸多政策红利，公司加大了技术投入，以走在行业的前面，引领整个贵重物品风险安全管理水平的提升。2018 年，对于整个公司是非常重要的一年，公司正在经历从小企业发展成为一个中型企业的、化蛹成蝶的过程，借力经济结构调整、产业升级，公司以发展的视角，确立自身的发展方向，并积极、扎实的落地技术投入、人才投入、基础设施投入，为公司可持续性长期发展，保持行业优势，夯实基础。(二二)行业情况行业情况 作为一家主要为金融机构和金融相关企业提供运输、仓储等物流解决方案的公司，属于物流行业与金融服务外包行业的交叉行业。（一）物流行业 2018 年，我国处于消费结构升级、产业结构升级以及新动能形成的关键时期，同时面临着异常复杂严峻的外部环境。在国际国内环境复杂多变大背景下，我国物流运行呈现总体平稳、稳中有进的基本态势。物流需求规模保持适度增长，需求结构继续优化。从中国物流与采购联合会公告的情况看，2018 年，全国社会物流总额为 283.10 万亿元，同比增长 6.4%，增速比上年同期回落 0.2 个百分点。分析认为，物流需求总体保持平稳增长，但受宏观经济下行压力影响，增速略有回落。为促进作为经济血脉的物流产业的发展，2018 年国家及各地都出台了多项扶持政策，以推动物流行业的升级发展，为物流产业的发展营造了良好的发展环境，稳步增长。中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 16 商务部、工业和信息化部、生态环境部、农业农村部、人民银行、国家市场监督管理总局、中国银行保险监督管理委员会中国物流与采购联合会 2018 年 4 月联合下发关于开展供应链创新与应用试点的通知，鼓励物流企业从最初只承担简单的第三方物流，逐步拓展到全面介入企业的生产、销售阶段，并通过整合供应链上下游信息，优化企业各阶段的产销决策，物流企业专业化服务水平和效益显著提高。在国家政策的鼓励和引导下，更多物流企业向提供供应链服务方向延伸发展。2018 年 10 月，国务院办公厅印发推进运输结构调整三年行动计划（20182020年），信息技术升级带动行业新技术、新业态不断涌现。随着信息技术和供应链管理不断发展并在物流业得到广泛运用，通过物联网、云计算等现代信息技术，实现货物运输过程的自动化运作和高效化管理，提高物流行业的服务水平，降低成本、减少自然资源和市场资源的消耗，实现智能物流。对于国内的物流行业，2018 年具有不一样的意义。这是降本增效、技术创新、蜕变的一年，是传统物流行业向物流金融、供应链金融等领域不断扩展的一年，同时也是物联网、人工智能、信息化等科技与物流不断融合的一年。（二）金融外包行业 2018 年是全面贯彻落实党的十九大各项部署的开局之年，是实施“十三五”规划承上启下的关键之年，也是“国务院金融稳定发展委员会”和“一行两会”金融监管体制改革落地之年。从政策要求和制度环境看，2018 年将成为金融高质量发展的元年。这种变化既是对前期金融业过于看重规模扩张，忽视质量提升和风险防范的校正，也是对新时代中国特色社会主义建设目标的适应性调整。随着大数据、云计算、区块链、移动互联网等信息技术快速发展和应用，为产业分工提供了技术基础。金融服务已经由依靠传统经验提供服务逐渐转向利用数字化、智能化、网络化提供服务。越来越多的金融机构尝试将一些业务委托给更加专业的外部供应商。金融外包一方面有利于金融企业补齐短板，将非核心业务交由专业供应商完成，降低成本，提高附加值，另一方面也有利于金融企业集中精力开拓主业市场、扩大销售，合理配置金融资产、降低业务风险。金融外包服务可以细化为知识流程外包（KPO）、信息技术外包（ITO）和业务流程外包（BPO），公司所提供的金融物流服务则是 BPO 重要组成部分。中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 17 为金融行业提供的外包服务市场规模已经呈现高速扩张。国际服务外包产业发展“十三五”规划提出了“十三五”时期服务外包产业的发展目标，到 2020 年，我国企业承接离岸服务外包合同执行金额超过 1000 亿美元，年均增长 10%以上。产业结构更加优化，数字化、智能化的高技术含量、高附加值服务外包比重明显提升。我国的金融外包服务行业将引来一个高速发展时期。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上本期期末与上年期末金额变年期末金额变动比例动比例 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 24,643,636.38 19.63%33,392,262.34 33.43%-26.20%应收票据与应收账款 39,519,041.03 31.48%28,800,326.53 28.83%37.22%存货 218,749.39 0.17%100.00%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 2,768,037.50 2.21%907,583.05 0.91%204.99%在建工程 短期借款 7,000,000.00-100.00%长期借款 资产总计 125,517,812.97-99,887,290.65-25.66%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：（1）应收票据与应收账款 报告期末应收账款较上期期末增加 10,718,714.50 元，同比增加 37.22%，主要原因是：首先，大宗商品运输业务在第四季度增长较快，而客户回款在运输发生后 60 天，导致应收账款增加；其次，基于贵重物品供应链管理增加的运输及延伸服务收入，主要来源于大型国企和大型国企的客户，受 2018 年国企管理趋严影响，支付流程增加，付款周期变长，使得公司应收账款周期延长；最后，2017 年依据邮币卡类交易场所清理整顿工作专题会议纪要精神，文化产权经营停滞，虽然库存量没有降低，但是付款周期延长，为支持该类客户的经营，公司放宽了对该类客户收款的时间周期。中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 18 （2）存货 报告期末存货 218,749.39 元，同比增加 100.00%，主要原因是 2018 年之前，公司对于仓库使用周转材料采用直接计入费用方式，而 2018 年公司规范了相关周转材料的财务处理方式，将日常业务运营过程中使用的周转材料按照实际耗用结转成本费用，因此期末存货余额随之增加。（3）固定资产 报告期末固定资产较上期期末增加 1,860,454.45 元，同比增加 204.99%，主要原因是：首先，公司因经营发展购置使用车辆；其次，公司贵重物品仓库安全管理升级、自动化升级，新增仓库专用设备。（4）短期借款 公司在报告期内，为优化银企关系，为建立企业银行信用，新增短期借款700 万元。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例 金额金额 占营业收占营业收入的入的比重比重 金额金额 占营业收占营业收入的入的比重比重 营业收入 99,975,717.61-87,396,527.01-14.39%营业成本 54,707,422.88 54.72%43,892,876.95 50.22%24.64%毛利率%45.28%-49.78%-管理费用 13,446,413.65 13.45%10,484,264.68 12.00%28.25%研发费用 4,295,946.78 4.30%6,936,493.64 7.94%-38.07%销售费用 2,529,754.95 2.53%2,410,916.61 2.76%4.93%财务费用 298,785.09 0.30%-159,606.09-0.18%287.20%资产减值损失 841,458.07 0.84%304,552.18 0.35%176.29%其他收益 413,452.00 0.41%1,300,000.00 1.49%-68.20%投资收益 578,062.22 0.58%169,609.48 0.19%240.82%公允价值变动收益-资产处置收益-18,343.75 0.19%-100.00%汇兑收益-营业利润 24,642,732.04 24.65%24,773,382.23 28.35%-0.53%营业外收入 60,930.33 0.06%256,764.56 0.29%-76.27%营业外支出 151,873.44 0.15%135,834.06 0.16%11.81%净利润 22,256,656.21 22.26%19,692,255.17 22.53%13.02%项目重大变动原因项目重大变动原因：中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 19 （1）营业收入 报告期内营业收入同比增加 12,579,190.60 元，增长 14.39%，主要原因是：首先，公司 2018 年扩大业务范围，开拓了大宗商品供应链管理服务，当期新增收入510 万元；其次，公司运输及延伸业务、仓储业务等原有业务量稳定增长，收入随之增加。（2）营业成本 报告期内营业成本同比增加 10,814,545.93 元，增长 24.64%，主要原因第一是公司对现有贵重物品仓库管理升级，新建深圳仓库、扩容上海、广州仓库导致仓储租金增加、待摊费用增加；第二，由于仓配一体业务新业务开展，仓库人员配备增加，人力资本亦有增加。（3）管理费用 报告期内管理费用同比增加 2,962,148.97 元，增长 28.25%，主要原因是：首先，公司在报告期内公司人事结构调整、储备高素质人才，提升整体公司水平，导致职工薪酬相应增加；其次，公司 2018 年加大业务扩展力度，扩大现有业务规模，导致交通差旅费用随之增加。（4）研发费用 报告期内研发费用同比减少 2,640,546.86 元，下降 38.07%，主要原因是报告期内公司将符合资本化条件的研发项目投入予以资本化，计入开发支出。（5）财务费用 报告期内财务费用同比增加 458,391.18 元，增长 287.20%，主要原因是公司在报告期内，为优化银企关系，为建立企业银行信用，新增短期借款，导致利息费用随之增加。（6）投资收益 报告期内投资收益同比增加 408,452.74 元，增长 240.82%，主要原因是公司财务部加强资金管理，利用闲置资金安排理财，带来投资收益增加。（7）营业外收入 报告期内营业外收入同比减少 195,834.23 元，下降 76.27%，主要原因是公司加强管理、规范经营，营业外收入同比减少，当期营业外收入主营为收到稳岗补贴补贴以及处理报废资产收入。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 98,447,349.04 86,974,721.44 13.19%其他业务收入 1,528,368.57 421,805.57 262.34%主营业务成本 54,677,853.44 43,862,876.95 24.66%其他业务成本 29,569.44 30,000.00-1.44%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比收入比例例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%运输及延伸业务 72,454,640.95 72.47%64,765,374.69 74.11%中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 20 仓储业务 25,992,708.09 26.00%22,209,346.75 25.41%其他业务 1,528,368.57 1.53%421,805.57 0.48%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内收入构成变动幅度不大，整体结构维持稳定。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序序号号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比 是否存在关联关是否存在关联关系系 1 上海金时捷货运代理有限公司 21,630,647.50 21.64%否 2 山东招金金银精炼有限公司 11,234,542.74 11.24%否 3 上海黄金交易所 9,664,987.99 9.67%否 4 中国黄金集团黄金珠宝（北京）有限公司 7,949,765.13 7.95%否 5 中国工商银行股份有限公司 6,600,751.44 6.60%否 合计合计 57,080,694.80 57.10%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序序号号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比 是否存在关联关是否存在关联关系系 1 东方航空物流有限公司 3,269,626.93 5.98%否 2 广东炬申物流股份有限公司 3,212,001.65 5.87%否 3 中国邮政集团公司广东省广州邮区中心局 2,654,628.50 4.85%否 4 深圳市久泰银安金融科技服务公司 1,866,889.20 3.41%否 5 中国平安财产保险股份有限公司北京分公司 1,782,388.21 3.26%否 合计合计 12,785,534.49 23.37%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-6,783,021.03-4,000,585.87-69.55%投资活动产生的现金流量净额-3,700,304.30-17,763,795.37 79.17%筹资活动产生的现金流量净额 1,737,240.43 39,860,377.36-95.64%现金流量分析现金流量分析：中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 21 （1）经营活动产生的现金流量净额 报告期内经营活动产生的现金流量净额同比减少2,782,435.16 元，下降 69.55%，主要原因：公司为拓展仓配一体、黄金回购等新业务，2018 年支付业务保证金净额 1200 万，相比 2017 年保证金支付金额增加了 700 万元。（2）投资活动产生的现金流量净额 报告期内投资活动产生的现金流量净额同比增加14,063,491.07 元，增加 79.17%，主要原因是：首先，公司自 2017 年开始，为推广质押监管服务，为金融机构提供实操的风控模型，以自有资金通过委托贷款 1700 万元，2018年在原有模式下新增现金流量净额 200 万元；其次，公司 2018 年支付了中信梧桐港供应链管理有限公司首次出资款 400 万元；最后，公司在 2018 年购置固定资产、无形资产等支出 228 万元。（3）筹资活动产生的现金流量净额 报告期内筹资活动产生的现金流量净额同比减少38,123,136.93 元，下降 95.64%，主要原因是：首先，2017 年收到股东嘉兴工美投资管理合伙企业（有限合伙）对公司定向增发 4000 万元人民币；其次，2018 年公司取得银行借款 700 万元；最后，公司 2018 年 6 月支付分红款 500 万元。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公司于 2018 年 5 月 17 日召开第一届董事会第十四次会议审议并通过关于设立参股公司中信梧桐港供应链管理有限公司的议案。中信梧桐港供应链管理有限公司成立于2018 年 6 月 1 日，注册地址在天津自贸试验区（东疆保税港区）贺兰道 442 号恒盛广场4 号楼-12-3，注册资本金为 3 亿元人民币，经营范围：供应链管理；仓储；认证服务；商务信息咨询；网上贸易代理；仓储、运输设备与设施的租赁；企业管理服务；自营或代理货物及技术的进出口业务；计算机软件的技术开发、技术服务；数据处理。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 公司于 2018 年 8 月 20 日召开第一届董事会第十六次会议、第一届监事会第八次会议，审议并通过关于使用闲置募集资金购买理财产品（追认）的议案，在保证募集资金符合使用计划和募集资金安全的前提下，使用闲置募集资金投资安全性高、流动性好的理财产品。公司于 2018 年 10 月 15 日召开第一届董事会第十七次会议，审议并通过关于公司拟使用闲置自有资金购买理财产品的议案，在不影响公司主营业务正常发展、不影响 中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司 2018 年年度报告 公告编号：2019-006 22 公司资金使用，保障资金流动性、安全性的前提下，使用闲置自有资金购买银行短期理财产品。使用闲置资金购买理财产品是在确保公司日常运营和资金安全的前提下实施的，不影响公司主营业务的正常发展。公司通过适度理财投资，提高资金使用效率，以获取良好的投资回报，进一步提升公司整体业绩水平，促进公司业务发展，充分保障股东利益。(五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司诚信经营，照章纳税，遵守中华人民共和国社会保险法，为职工缴纳基本养老保险、基本医疗保险、工伤保险、失业保险、生育保险，保障职工在年老、疾病、工伤、失业、生育等情况下依法从国家、社会、企业等组织获得物质帮助的权利。公司成立中工美（北京）供应链物流管理股份有限公司工会委员会和