870855_2018_泰尔视控_2018年年度报告_2019-04-24.pdf

1 2018 年度报告 泰尔视控 NEEQ:870855 深圳泰尔智能视控股份有限公司 2 公司年度大事记公司年度大事记 2018 年 5 月，取得欧洲认证（香港）有限公司 OHSAS18001：2007 职业健康管理体系认证。（如有）2018 年 5 月，取得深圳市住房和建设局 建筑装修装饰工程专业承包贰级资质 2018 年 5 月，取得中国质量认证中心触摸广告一体机(计算机功能）中国节能产品认证证书，证书号：CQC18701195816；2018 年 5 月，取得中国质量认证中心液晶监视器拼接单元中国节能产品认证证书，证书号：CQC18701195615；2018 年 3 月，取得北京军友诚信质量认证公司武器装备质量管理体系认证。2018 年 3 月，取得软著登字第 2466262 号中央控制系统 V1.0 软件著作权；2018 年 3 月，取得软著登字第 2465558 号3D 裸眼 L 幕数字沙盘系统 V1.0 软件著作权；2018 年 3 月，取得软著登字第 2466474 号AR 增强现实系统 V1.0 软件著作权；2018 年 3 月，取得软著登字第 2465568 号沉浸式穹幕影院系统 V1.0 软件著作权；2018 年 3 月，取得软著登字第 2469238 号互动洽谈桌系统 V1.0 软件著作权；2018 年 3 月，取得软著登字第 2466471 号虚拟讲解系统 V1.0 软件著作权；2018 年 3 月，取得软著登字第 2465466 号虚拟漫游系统 V1.0 软件著作权。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.5 第二节第二节 公司概况公司概况.7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.11 第五节第五节 重要事项重要事项.23 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.24 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.26 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.27 第九节第九节 行业信息行业信息.30 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.31 第十一节第十一节 财务报告财务报告.36 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 泰尔视控、公司、本公司、股份公司 指 深圳泰尔智能视控股份有限公司 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 中投证券 指 中国中投证券有限责任公司 元（万元）指 人民币元（人民币万元）股东大会 指 深圳泰尔智能视控股份有限公司股东大会 董事会 指 深圳泰尔智能视控股份有限公司董事会 监事会 指 深圳泰尔智能视控股份有限公司监事会 公司章程 指 深圳泰尔智能视控股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）报告期内 指 2018 年度 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 国务院 指 中华人民共和国国务院 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人王志鸿、主管会计工作负责人王银霞及会计机构负责人（会计主管人员）王银霞保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 市场竞争风险 在国家政策与信息技术发展的带动下，数字标牌行业正以前所未有的速度发展，并逐步趋向于民用化，由此引发上下游产业链上的企业逐步参与市场，行业内企业数量不断增长，产品品质量良莠不齐，导致竞争加剧，引发价格及利润空间整体下滑，业内企业正经历新的洗牌过程，若公司未来不能准确把握市场动向，不断丰富产品功能，稳中求新，以技术创新带动产品升级从而推动公司发展，则无法在产品换代日新月异的市场竞争中突出重围，从而陷入因无序竞争而导致的以压低价格为主要手段的恶意竞争环境中。新产品开发风险 公司产品涉及到诸多电子信息类技术，如基础显示技术、数字投影技术、处理器技术、软件控制技术、拼接技术等，产品技术的多样性使得技术更新换代时相互间的兼容性、交互性等问题愈加明显。此外，随着市场不断发展，下游客户对产品要求越来越高，特殊定制产品订单在公司销售中的比例越来越大。特殊定制产品通常伴随产品技术的研发，直接涉及企业资金的投入。目前，公司产品结构单一，若公司不能准确把握市场动向与客户需求，开发的新产品则不能最大程度贴合客户需求或顺应市场走向，这将直接影响产品销量从而影响公司盈利。原材料价格波动风险 公司所处行业的上游企业包括提供液晶显示屏、硬盘、主板、芯片、驱动板、电流板等产品的电子器件企业，以及供应五金、电缆类配件的各类企业。现阶段进口显示屏、芯片等产品的稳6 定性、耐受性等方面明显优于国产产品。公司为了提高产品质量，采用进口显示屏与芯片。这些零部件的国际价格波动及汇率波动会直接导致公司采购成本的变化，将对公司的日常经营产生不利影响。国家产业政策变动风险 公司主要从事液晶监视器、拼接显示单元设备、多媒体信息显示终端等产品的研发、生产、销售以及为客户提供定制化整体解决方案。公司所处行业作为国民经济的战略性新兴行业正处于高速发展时期，受到国家政策的大力支持，在经济建设中发挥着越来越重要的作用。近年来，我国出台了一系列支持政策，例如，国务院于 2006 年 2 月颁布的“国家中长期科学和技术发展规划纲要（2006-2020 年）”、2006 年 8 月国家信息产业部发布的信息产业科技发展“十一五”规划和 2020 年中长期规划纲要等文件中，明确提出要大力发展投影显示技术，积极发展新型显示器。这些政策的实施为我国视频监控行业与数字标牌行业的发展提供了良好的政策环境。如果未来国家的产业政策发生了变更，可能会对公司发展产生不利影响。实际控制人不当控制的风险 公司的实际控制人为王志鸿、王鸿杰、王志和、王银霞以及张宏范。王志鸿、王鸿杰、王志和、王银霞以及张宏范五人合计持有公司股份 10,825,600 股，占公司总股本的 57.94%。王志鸿、张宏范、王银霞、王鸿杰、王志和在五位董事会席位中占据三席，同时王志鸿担任公司的董事长，张宏范担任公司董事、副总经理，王银霞担任公司的董事、财务总监、董事会秘书，王鸿杰担任公司监事会主席，王志鸿、王鸿杰、王志和系兄弟关系；王银霞与上述三人系叔侄关系，上述五人签署一致行动协议约定：就有关公司经营发展的重大事项向股东大会、董事会行使提案权及在相关股东大会、董事会上行使表决权时，五方均应保持一致，出现意见不一致时，以一致行动人中所持公司股份较多的一方意见作为一致行动的决定。王志鸿、王鸿杰、王志和、王银霞、张宏范通过一致行动人协议对公司重大经营决策行使表决权，对公司的日常生产、经营、发展战略等重大决策事项具有决定性影响力。若上述五人利用公司的实际控制权对公司的经营决策、管理、财务等进行不当控制，可能给公司经营和未来发展带来风险。优秀员工流失风险 公司产品的销售，对业务人员的综合素质要求较高，优秀的业务人员除具备销售经验外，还需具备专业的技术综合实力，能够根据客户的需求协助客户进行方案配置、初步技术指导、现场预判，而这些都离不开公司的持续培训和工作磨炼，好的业务人员经常会成为其他竞争对手争取的对象，一旦损失，对公司销售业绩也会造成一定的影响。应收账款余额较大的风险 截止 2018 年年末，公司应收账款余额较大，占资产总额比例为18.34%，公司应收账款若长时间不能收回或发生大额坏账，将影响公司的营运资金，对公司的生产经营活动和经营业绩产生不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 深圳泰尔智能视控股份有限公司 英文名称及缩写 Shenzhen Foretell Intelligent Equipment Co.Ltd 证券简称 泰尔视控 证券代码 870855 法定代表人 王志鸿 办公地址 深圳市龙华新区大浪办事处浪口社区华荣路煌辉华工业区 B 栋 201 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 王银霞 职务 董事会秘书 电话 0755-28119204 传真 0755-28119204 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 深圳市龙华新区大浪办事处浪口社区华荣路煌辉华工业区 B 栋201；518109 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006 年 7 月 14 日 挂牌时间 2017 年 2 月 24 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C39 主要产品与服务项目 液晶监视器产品、拼接显示单元产品、多媒体信息显示终端产品、矩阵切换器、音视频录播广播系统 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）18,680,000 优先股总股本（股）0 做市商数量-控股股东-实际控制人及其一致行动人 王志鸿、张宏范、王银霞、王鸿杰、王志和 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91440300791704628J 否 注册地址 深圳市龙华新区大浪办事处浪口社区华荣路煌辉华工业区B 栋 201 否 注册资本（元）18,680,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 中投证券 主办券商办公地址 深圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中心A栋第18-21层及第 04 层 01.02.03.05.11.12.13.15.16.18.19.20.21.22.23 单元 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 何晓云、翟连香 会计师事务所办公地址 天津市南开区宾水西道 333 号万豪大厦 C 区 10 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 16,797,061.14 26,723,772.57-37.15%毛利率%21.33%23.78%-归属于挂牌公司股东的净利润-3,991,721.61-3,711,563.88-7.55%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-5,620,476.63-4,144,581.51-35.61%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-30.51%-21.92%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-42.96%-24.47%-基本每股收益-0.21-0.20-5.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 13,087,796.85 17,577,342.02-25.54%负债总计 2,000,112.78 2,497,936.34-19.93%归属于挂牌公司股东的净资产 11,087,684.07 15,079,405.68-26.47%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.59 0.81-26.47%资产负债率%（母公司）-资产负债率%（合并）15.28%14.21%-流动比率 6.06 6.59-利息保障倍数-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-1,382,007.36-2,130,230.37 35.12%10 应收账款周转率 5.42 5.78-存货周转率 3.04 5.36-四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-25.54%-16.60%-营业收入增长率%-37.15%13.75%-净利润增长率%-7.13%1,901.94%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 18,680,000 18,680,000 计入权益的优先股数量 0 0 计入负债的优先股数量 0 0 六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,628,755.02 所得税影响数 -少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 1,628,755.02 七、补充财务补充财务指标指标 适用不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司所属行业为计算机、通信和其他电子设备制造业（C39），经营范围包括显示设备、视频控制设备、图像处理设备、智能化产品软硬件研发、生产、销售。国内贸易（不含专营、专卖、专控商品）；经营进出口业务（法律、行政法规、国务院决定禁止的项目除外，限制的项目须取得许可后方可经营）；投资兴办实业（具体项目另行申报）；计算机软件、信息系统软件的开发、销售；信息系统设计、集成、运行维护；信息技术咨询；集成电路设计、研发；企业形象策划；文化活动策划；市场营销策划；展览展示策划；多媒体设计、动漫及衍生产品设计、动漫产品设计、饰物装饰设计、展台设计、规划模型设计、沙盘模型设计；建筑工程设计、施工、装饰、装修；电子设备工程安装；智能化系统安装；摄影扩印服务（以上项目法律、行政法规、国务院决定禁止的项目除外，限制的项目须取得许可后方可经营）。公司主要产品包括液晶监视器、拼接显示单元、矩阵切换器、多媒体信息显示终端以及音视频录播广播系统等，广泛运用于各城市网络监控、企业监控系统与多媒体视频会议显示系统、交通管理指挥中心、商场酒店信息显示系统、教育培训、医疗等领域。公司客户主要为各种企、事业单位、政府机关、商场、医院、酒店等。公司是国家高新技术企业，具有较强的研发能力，拥有 4 项发明专利、5 项商标、11 项域名、16 项软件著作权，取得的中国国家强制性产品认证证书能够涵盖公司所有产品。公司采取以销定产的业务模式，即通过网络推广与线下开发相结合的方式获得订单，并以订单为导向开展研发、组织采购、安排生产，待生产完毕、质检合格后再对客户进行销售，从而获得收入、利润。报告期内，公司业务收入主要来自液晶监视器、拼接显示单元、矩阵切换器、多媒体信息显示终端以及音视频录播广播系统的销售收入。报告期内，商业模式未发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2018 年，公司营业收入 16,797,061.14 元，较上年减少了 9,926,711.43，下降了 37.15%，一方面因市场竞争加剧，公司为摆脱市场恶性竞争，经营范围从原来的生产、销售产品，新增加了数字化展厅等经营项目，新的经营范围创造业绩需要一定的沉淀期，是收入变动的主要原因，另外人民币汇率变动,对公司出口业务也造成了一定影响。12 2018 年公司研发投入 2,292,332.98 元，较上年上升了 0.15%，主要用于数字化展厅相关产品的开发、研制，取得国家版权局软著登字第 2466262 号中央控制系统 V1.0 软件著作权、软著登字第 2465558号 3D 裸眼 L 幕数字沙盘系统 V1.0 软件著作权、软著登字第 2466474 号 AR 增强现实系统 V1.0 软件著作权、软著登字第 2465568 号沉浸式穹幕影院系统 V1.0 软件著作权、软著登字第 2469238 号互动洽谈桌系统 V1.0 软件著作权、软著登字第 2466471 号虚拟讲解系统 V1.0 软件著作权、软著登字第 2465466 号虚拟漫游系统 V1.0 软件著作权；另有三项专利正在申办中。这些成果将对公司未来拓展业务类型等后续经营产生重大积极影响，使企业有足够的能力应对未来发展。本期公司继续采取网上推广与线下宣传相结合的销售模式，由业务人员开发、确定、维护客户，并在销售过程中挖掘客户潜在需求，更加侧重为客户提供整体解决方案，突破单个产品运用范围和功能的局限性，再结合公司研发优势，通过为客户量身定做产品组合的方式丰富产品功能，增加公司产品的多样性、适应能力；另外公司凭借周到的销售服务与客户建立了良好的合作关系，并通过不断加强营销力度扩大客户群体，实现公司的可持续发展。公司为后期持续发展，有计划地储备优秀的技术、设计、业务人才，突出自身系统集成及研发、设计优势，持续不断增加企业各种经营资质，提升公司核心竞争力。(二二)行业情况行业情况 1、宏观环境及行业发展：根据挂牌公司管理型行业分类指引，公司所属行业为计算机、通信和其他电子设备制造业（C39）其他电子设备制造（C3990），主要从事液晶监视器、拼接显示单元设备、多媒体信息显示终端等产品的研发、生产、销售以及为客户提供定制化整体解决方案。公司产品中，液晶监视器与拼接显示单元产品多用于各企业、事业单位的安防监视系统，可归类为安防行业中的视频监控行业；广告机、触摸一体机多用于各公共场所的展示、宣传、互动的多媒体信息显示终端，可归类为数字标牌行业。在我国，随着国民经济的快速发展，各重点行业基础设施的持续建设带动了越来越多的安防需求。近年来，由政府主导的铁路、高速、水域航道、机场以及城市轨道交通等各类大规模基础设施正陆续由建设阶段转向运营阶段，安防视频监控系统的市场需求也因此激增。此外，随着国民生活水平的提升，社会整体的安防意识正逐步上升，安防视频监控用户正由特殊部门转向社会大众，金融、教育、交通、医疗、通讯、能源等众多细分社会行业领域的企事业单位对安防视频监控的投入带动了视频监控消费。数字标牌通过对流媒体服务器和各种机顶盒的组合来提供各种应用系统和解决方案，其所有系统完全可以基于企业网或以互联网作为网络平台来运行各种多媒体信息系统，并且支持所有主流的媒体信息，它可以让企业、大型机构、运营商或者连锁式机构基于网络构建多媒体信息系统，为用户提供高质量的多媒体信息服务。数字展厅与传统展厅相比，具备更大的吸引力和信息内涵，能给观众带来更多的视听效果，还能够大大的提升品牌价值，其逐渐取代传统展厅，是目前的一个发展趋势。目前国内的数字展厅正处于一个发展热潮，各种新型展现形式逐渐被大家认同，目前数字展厅主要用于金融行业、能源通信、汽车行业、房地产行业、军用等。2、周期波动：在国民经济发展的带动下，我国视频监控行业与数字标牌行业近年来呈现迅猛发展势头，很多产品都开始国产化，但产品中的某些主要部件还依赖于国外进口，国产配件与进口的配件相比品质还有一定的差异，市场价格及周期也会一定程度受到进口部件的影响。另外行业内产品质量参差不齐，行业内监管体系尚待完善。3、市场竞争现状及竞争趋势：随着互联网业的发展，全球范围内新一轮科技革命和产业变革蓬勃13 兴起，这对传统的设备制造企业是机遇也是挑战。在国家政策与信息技术发展的带动下，数字标牌行业正以前所未有的速度发展，由此引发上下游产业链上的企业逐步参与市场，行业内企业数量不断增长，产品品质量良莠不齐，导致竞争加剧，单个产品的市场份额逐步缩小，利润空间呈下滑趋势。终端客户更加喜欢全面的解决方案，而不是单个产品。提供诸如内容创作或策展，互动设计，咨询等多种选择的数字标牌提供商，比提供小范围产品的公司更有竞争优势，业内企业正经历新的洗牌过程。若公司未来不能准确把握市场动向，不断丰富产品功能，稳中求新，以技术创新带动产品升级从而推动公司发展，则无法在产品换代日新月异的市场竞争中突出重围，从而陷入因无序竞争而导致的以压低价格为主要手段的恶意竞争环境中。行业内竞争趋势主要体现为（1）核心技术竞争成为关键；（2）由产品竞争向方案竞争转变；（3）由封闭式竞争向开放式竞争转变。（4）由企业单独作战，转变为相关企业的协同作战，利益共享。4、自 2000 年以来，国家出台了一系列法规和政策，从投融资体制、税收、产业技术、软件出口、收入分配、人才吸引与培养、知识产权保护、行业组织与管理等多方面为视频监控行业与数字标牌行业发展提供了政策保障和扶持，营造了良好的发展环境。国务院于 2006 年 2 月颁布的“国家中长期科学和技术发展规划纲要（2006-2020 年）”、2006 年8 月国家信息产业部发布的信息产业科技发展“十一五”规划和 2020 年中长期规划纲要等文件中，明确提出要大力发展投影显示技术，积极发展新型显示器件，也为公司的可持续发展提供了明确的思路与方向。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 货币资金 1,364,915.08 10.43%3,037,878.26 17.28%-55.07%应收票据与应收账款 2,400,409.15 18.34%3,801,541.15 21.63%-36.86%存货 4,396,662.52 33.59%4,287,953.39 24.39%2.54%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 560,439.49 4.28%622,597.01 3.54%-9.98%在建工程 短期借款 长期借款 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金：2018 年年末公司货币资金 1,364,915.08 元，本期比上期减少 1,672,963.18 元,降低 55.07%,主要原因是：公司将资金用于经营。2、应收帐款：14 2018 年年末公司应收帐款 2,400,409.15 元，本期比上期减少 1,401,132,降低 36.86%，主要原因是：公司调整销售方式，控制应收帐款的比例，并在年末加大了应收帐款的催收力度,应收帐占总资产的比例比上年下降了 3.29%；另外公司整体销售业绩下降，也导致了应收账款的减少。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 16,797,061.14-26,723,772.57-37.15%营业成本 13,213,597.36 78.67%20,369,754.23 76.22%-35.13%毛利率%21.33%-23.78%-管理费用 3,335,140.36 19.86%4,050,350.74 15.16%-17.66%研发费用 2,292,332.98 13.65%2,288,826.61 8.56%0.15%销售费用 3,570,239.32 21.26%4,034,196.57 15.10%-11.50%财务费用 43,361.42 0.26%7,536.75 0.03%475.33%资产减值损失-104,452.14-0.62%53,600.63 0.20%-294.87%其他收益 1,640,182.15 9.76%523,177.46 1.96%213.50%投资收益-公允价值变动收益-资产处置收益-汇兑收益-营业利润-3,975,762.01-23.67%-3,708,565.96-13.88%7.20%营业外收入 52.60 0.00%4,602.35 0.02%-98.86%营业外支出 344.39 0.00%15,595.21 0.06%-97.79%净利润-3,991,721.61-23.76%-3,711,563.88-13.89%-7.55%项目重大变动原因项目重大变动原因：（一）主营业务分析 1、营业收入：2018 年公司营业收入 16,797,061.14 元，比上年减少了 9,926,711.43，下降了 37.15%。本期内销收入 15,699,968.15,较上年下降 35.43%，主要原因是上下游产业链上的企业逐步参与市场，产品品质良莠不齐，导致市场环境恶化、竞争加剧，引发价格及利润空间整体下滑；本期实现外贸收入 1,097,092.99 元，较上年下降 54.47%。主要原因是：人民币汇率变动对公司出口业务造成了很大影响，另外公司推广所使用的网络平台强制性要求，所有平台推广的产品除取得国家强制性 3C 认证外，还必须取得国家节能认证，否则不允许推广。公司 2017 年已向相关部门提交了相关资料及设备，用于节能认证手续的办理，并于 2018 年 5 月 31 日，最终取得了产品节能认证，这对公司内销及外贸销售都造成了影响。针对市场上产品品质良莠不齐、价格混乱的情况，公司一方面加强对销售货品的品质管控，提升品牌形象，加强对自身知识产权的认证及保护，另一方面逐步调整经营范围，健全各种经营资质，突出自15 身系统集成、研发及设计优势，逐步开拓终端大项目客户，以避开现有市场的价格竞争，凭借稳定的技术服务与售后服务开拓市场，稳定客户群体，新的经营范围创造业绩尚需一定的时间沉淀。2、营业成本：2018 年公司营业成本 13,213,597.36 元，本期比上年减少了 7,156,156.87 元，下降了 35.13%,主要与营业收入的减少有关。另外营业收入中系统集成、设计、技术服务等其他收入比例由 2017 年底的6.61%上升至 22.79%，这部分收入的直接材料成本较低，也导致了营业成本的下降。3、毛利率：2018 年公司毛利率为 21.33%，比上年下降 2.44%，主要原因是：传统产品市场竞争加剧，利润空间降低，营业收入中系统集成、设计、技术服务等其他收入比例由原来的 6.61%上升至 22.79%，这部分收入的利润率高于原来的单一产品销售利润，但产生的业绩还不足以弥补传统单一产品销售降低的利润，需要一定的时间沉淀、继续增长，收入构成需进一步调整，向利润率高的系统集成、设计及技术服务等侧重。4、管理费用：2018 年公司管理费用 3,335,140.36 元，本期比上年降低 715,210.38 元,下降 17.66%，主要原因是：挂牌成功后，当期支付的律师、会计师、券商等第三方中介机构服务费有所下降。5、销售费用：2018 年公司销售费用 3,570,239.32 元，本期比上年减少 463,957.25 元,下降 11.5%，主要变动项是业务费减少了 39,036.34 元，下降 89.92%，运费减少了 533,651.78 元，下降 66.2%，这一方面是因为公司营业收入减少，另一方面收入结构的变动也导致了运费的减少。6、财务费用：2018 年公司财务费用 43,361.42 元，主要是汇率变动造成的汇兑损益。7、其他收益：2018 年其他收益 1,640,182.15 元，主要是收到的新三板挂牌补贴、软件退税和研发补助。8、营业利润：2018 年公司营业利润-3,975,762.01 元,本期比上年同期减少了 267,196.05 元，降低了 7.20%，主要原因是市场竞争加剧，营业收入降低，公司需进一步调整收入结构，将产业链从低利润项目向高利润项目转移。6、研发费用 2018 年公司研发投入 2,292,332.98 元，较上年上升了 0.15%，主要用于数字化展厅相关产品的开发、研制，取得国家版权局中央控制系统 V1.0、3D 裸眼 L 幕数字沙盘系统 V1.0、AR 增强现实系统 V1.0 沉浸式穹幕影院系统 V1.0、互动洽谈桌系统 V1.0、虚拟讲解系统 V1.0、虚拟漫游系统 V1.07 项与数字化展厅业务开展相关的软件著作权；另有三项专利正在申办中。这些成果将对公司未来拓展业务类型等后续经营产生重大积极影响，使企业有足够的能力应对未来发展。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 16,797,061.14 26,723,772.57-37.15%其他业务收入 1,640,182.15 523,177.46 213.50%主营业务成本 13,213,597.36 20,369,754.23-35.13%其他业务成本-16 按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%液晶监视器 1,589,520.75 9.46%2,651,434.62 9.92%拼接显示单元 7,871,711.71 46.86%17,346,864.82 64.91%矩阵切换器 874,986.82 5.21%1,731,243.58 6.48%多媒体信息显示终端 2,233,723.32 13.30%3,212,708.15 12.02%音视频录播广播系统 399,440.08 2.38%13,940.70 0.05%其他 3,827,678.47 22.79%1,767,580.7 6.61%合计 16,797,061.15 100%26,723,772.57 100%按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，拼接显示单元占的比重降低了 18.05%，系统集成、设计、技术服务等其他收入比例上升了 16.17%。拼接显示单元下降的主要原因是上下游产业链上的企业逐步参与市场，市场鱼龙混杂、环境恶化、竞争加剧，引发价格及利润空间整体下滑；2018 公司通过有计划地储备优秀的技术、设计、业务人才，突出了自身系统集成及研发、设计的优势。公司逐步调整收入构成，将收入项目从利润空间呈下降趋势的单一产品销售向包含产品、系统集成、设计、技术服务的整体化解决方案过渡，持续不断增加企业各种经营资质，提升公司核心竞争力，以实现企业的创新及持续经营。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 河南约克动漫影视股份有限公司 2,656,603.84 15.82%否 2 深圳城市建筑装饰工程有限公司 706,994.51 4.21%否 3 杭州凡闻科技有限公司 635,086.19 3.78%否 4 广西泽梵科技有限公司 549,655.18 3.27%否 5 Empowered Vision Digital Displays Josh Power 398,530.99 2.37%否 合计合计 4,946,870.71 29.45%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 深圳市晶维显示科技有限公司 2,979,155.17 18.21%否 2 河北乐聪网络科技股份有限公司 2,024,137.93 12.37%否 17 3 深圳市触影科技有限公司 818,965.52 5.01%否 4 深圳市唯时信电子有限公司 630,637.93 3.85%否 5 深圳市诚誉金设备有限公司 423,275.21 2.59%否 合计合计 6,876,171.76 42.03%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-1,382,007.36-2,130,230.37 35.12%投资活动产生的现金流量净额-291,082.68-463,558.44 37.21%筹资活动产生的现金流量净额 0 0 0 现金流量分析现金流量分析：1、报告期内经营活动产生的现金流量净额为-1,382,007.36 元,主要原因是 2018 年公司研发投入2,292,332.98 元，较上年上升了 0.15%，主要用于数字化展厅相关产品的开发、研制，取得国家版权局中央控制系统 V1.0、3D 裸眼 L 幕数字沙盘系统 V1.0、AR 增强现实系统 V1.0 沉浸式穹幕影院系统 V1.0、互动洽谈桌系统 V1.0、虚拟讲解系统 V1.0、虚拟漫游系统 V1.07 项与数字化展厅业务开展相关的软件著作权；另有三项专利正在申办中。这些成果将对公司未来拓展业务类型等后续经营产生重大积极影响。2、报告期内投资活动产生的现金流量-291,082.68，主要是公司为申办北京军友诚信质量认证公司武器装备质量管理体系认证及保密资质，购入的计算机、保密设备、软件等。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 财政部于2018 年6 月15 日发布了财政部关于修订印发2018 年度一般企业财务报表格式的通 知（财会201815 号），对企业财务报表格式进和相应调整：资产负债表中“应收票据”和“应收账款”合并列示为“应收票据及应收账款”；“应付票据”和“应付账款”合并列示为“应付票据及应付账款”；“应收利息”和“应收股利”并入“其他应收款”列示；“应付利息”和“应付股利”并入“其他应付款”列示；“固定资产清理”并入“固定资产”列示；“工程物资”并入“在建工程”列示；“专18 项应付款”并入“长期应付款”列示。在利润表中新增“研发费用”项目，将原“管理费用”中的研发费用重分类至“研发费用”单独列示；在利润表中财务费用项下新增“其中：利息费用”和“利息收入”项目。(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司在经营过程中，遵守法政法规，遵守社会公德、商业道德，诚实守信，爱护环境，接受政府和社会公众的监督，承担社会责任，着重树立良好的声誉和形象，从而提升公司的品牌形象，通过改善公司环境，提升工资待遇，提高福利待遇吸引企业所需要的优秀人才，并且留住人才。三、三、持续持续经营经营评价评价 公司所属行业属于国家政策鼓励扶持的行业，根据国家发展与改革委员会发布的战略性新兴产业重点产品和服务指导目录，公司属于科技创新类企业。公司具有稳定的持续经营能力和较强的抗风险能力，具体体现在：1、公司所属行业的市场前景 从行业发展来看，公司所处的视频监控行业与数字标牌行业在我国已处于成熟阶段，逐步趋向于民用化。近年来，随着计算机、网络、图像处理、传输技术的飞速发展，加上公共安全的重要性被日益提升，视频监控系统作为安防系统中的重要组成部分，应用范围不断扩大。自 2000 年以来，