870957_2018_侨森医疗_2018年年度报告_2019-04-23.pdf

淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 1 2018 年度报告 侨森医疗 NEEQ:870957 淄博侨森医疗用品股份有限公司（Zibo Qiaosend Medical Articles Co.,Ltd.）淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 2 公司年度大事记公司年度大事记 2018 年 1 月 18 日，公司取得“一次性使用配药用注射器”医疗器械注册证。2018 年 1 月 18 日，公司取得“一次性使用无菌药液转移器”医疗器械注册证。2018 年 12 月 12 日，取得“一次性使用精密过滤输液器 带针”医疗器械注册证。2018 年 12 月 12 日，公司取得“一次性使用延长管”医疗器械注册证。淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.5 第二节第二节 公司概况公司概况.7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.12 第五节第五节 重要事项重要事项.24 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.28 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.30 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.31 第九节第九节 行业信息行业信息.34 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.35 第十一节第十一节 财务报告财务报告.40 淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 上年同期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 报告期末 指 2018 年 12 月 31 日 公司、本公司、股份公司、侨森医疗 指 淄博侨森医疗用品股份有限公司 有限公司、侨森有限 指 淄博侨森医疗用品有限公司 股东大会 指 淄博侨森医疗用品股份有限公司股东大会 董事会 指 淄博侨森医疗用品股份有限公司董事会 监事会 指 淄博侨森医疗用品股份有限公司监事会 锦久投资 指 淄博锦久投资有限公司，系公司股东，持有公司 75%股份 西班牙森德尔、森德尔 指 西班牙森德尔医疗器械有限公司（SENDAL,S.L.U.），系公司股东，持有公司 25%股份 BD 公司 指 Becton,Dickinson and Company 类医疗器械 指 具有较高风险，需要采取特别措施严格控制管理以保证其安全、有效的医疗器械，由国务院食品药品监督管理部门实行注册管理 十万级净化区域 指 符合十万级空气洁净等级标准，并对温度、湿度和含菌浓度严格控制的生产区域。根据我国医药工业洁净厂房设计规范，所谓十万级空气洁净等级，要求每立方米的空间内粒径0.5m 的尘粒数应3,500,000 个，粒径5m 的尘粒数应20,000 个，并且要求所含沉降菌浓度10 个（10cm碟 h0.5cm），浮游菌含菌浓度500 个/m3 OEM 指 Original Equipment Manufacture 的缩写，原厂设备生产，即生产商完全根据客户的设计和质量要求进行产品生产，产品以客户的品牌进行销售 元、万元 指 人民币元、人民币万元 淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人窦雪锋、主管会计工作负责人王晴晴及会计机构负责人（会计主管人员）王晴晴保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。北京兴华会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 （一）质量控制风险 报告期内公司产品主要针对国外市场。国外对医疗器械市场准入有严格的标准。公司已经制定了与质量管理和质量控制有关的控制制度和措施，但如果公司不能持续有效的执行相关控制制度和措施，产品出现质量问题，将对公司信誉造成损害，从而影响公司的经营。（二）客户流失风险 目前公司产品主要采用 OEM 生产模式，即根据海外客户订单进行生产，直接销售给国外客户。如果公司未来在产品的质量控制、交货时间等方面不能满足客户需求，将导致客户流失，可能对公司的经营产生不利影响。（三）市场竞争加剧风险 我国常规一次性医疗器械的生产技术已比较成熟，由于生产企业众多，市场处于充分竞争状态，随着行业的发展，未来市场竞争将进一步扩大；同时，国外大型一次性医疗器械企业凭借技术和品牌优势，可以通过在我国新建、收购企业或国内企业 OEM 的方式降低生产成本，对本公司也可能构成一定的威胁，公司可能面临着市场竞争不断增加的风险。（四）对外担保的风险 公司以房屋建筑物和土地使用权，为山东侨牌集团有限公司提供抵押担保，对外担保最高额余额为 1,800 万元。公司已经履行决策程序对上述担保进行了审议，如果被担保公司财务状况发生不利变化，不能及时归还银行借款，公司将会产生承担担保责任的风险，进而使公司的利益遭受损失，对公司生产经营产生不利影响。（五）税收政策的风险 根据财政部国家税务总局关于进一步推进出口货物实行免抵淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 6 退税办法的通知财税20027 号、关于出口货物劳务增值税和消费税政策的通知财税2012第 39 号文件的规定，本公司出口货物实行免抵退税办法。报告期内，公司的增值税出口退税率为 17%，如果未来国家调整本公司产品的出口退税率，可能对公司的业务、经营成果、财务状况与流动性产生不利影响。（六）汇率波动的风险 公司国外销售主要以美元结算，汇率波动对会对公司的经营活动产生一定程度的影响。汇率波动对公司的不利影响主要表现在两个方面：第一，若人民币持续大幅升值，公司产品在国际市场的价格优势将被削弱，从而影响公司的经营业绩；第二，公司销售以海外销售为主，出口业务主要以美元结算，汇兑损益对公司业绩影响较大。若未来人民币汇率不稳定，将可能会因汇率波动而使公司产生较大的汇兑损失。（七）关联交易占比较高以及对关联方客户依赖的风险 公司对关联方 BD Switzerland Sarl 存在较为依赖的风险。如果关联方的生产经营情况发生重大不利变化，或者关联方终止与公司的合作关系，将对公司的营业收入带来不利影响。为了降低可能存在的不利影响，公司一方面积极开拓其他境外客户，另一方面也积极开始国内产品注册申请工作，其中国内产品注册目前已取得 4 个，其他的处于受理审核阶段，目前进展正常。（八）新产品取得注册证不确定风险 公司专注的产品领域为一次性使用无菌医疗器械，目前公司准备拓展国内医疗器械市场，并申请医疗器械注册证，由于医疗器械注册证需取得国家药监局或相关部门的批准，期间需经过产品设计、工业化制作、产品检测、临床试验、申报注册等主要环节，整个周期较长。如果公司不能获得医疗器械注册证或逾期获得医疗器械注册证，将会影响公司新产品的推出，对公司未来经营业绩产生一定的影响。（九）毛利率较低的风险 2018 年度，公司毛利率仅为 12.25%，较上年度下降 8.89 个百分点，公司产品毛利率主要受客户的采购模式和原材料的价格波动的影响。未来如果公司不能提高对客户以及供应商的议价能力，不能提高产品销售价格，公司的毛利率将维持在较低水平，从而对公司的盈利能力产生不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 淄博侨森医疗用品股份有限公司 英文名称及缩写 Zibo Qiaosend Medical Articles Co.,Ltd.证券简称 侨森医疗 证券代码 870957 法定代表人 窦雪锋 办公地址 山东省淄博市高青县高苑东路 2 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 郭文龙 职务 董事会秘书 电话 0533-6985918 传真 0533-6985932 电子邮箱 公司网址 http:/www.qs- 山东省淄博市高青县高苑东路 2 号：256300 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 山东省淄博市高青县高苑东路 2 号董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2007 年 3 月 13 日 挂牌时间 2017 年 8 月 24 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业(C)专用设备制造业(C35)医疗仪器设备及器械制造(C358)其他医疗设备及器械制造(C3589)主要产品与服务项目 公司主营一次性使用无菌注输类医疗器械及其配件的研发、生产和销售，主要产品分为输液器类、输血器类、延长管、其他配件等四大系列。普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）39,999,999.00 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 淄博锦久投资有限公司 实际控制人及其一致行动人 赵纪文、赵泽函 淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91370300793905933K 否 注册地址 山东省淄博市高青县高苑东路 2 号 否 注册资本（元）39,999,999 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 国融证券 主办券商办公地址 北京市西城区宣武门西大街甲 129 号金隅大厦 11 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 北京兴华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 司文召、刘霞 会计师事务所办公地址 北京市西城区裕民路 18 号 2206 房间 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 81,955,304.60 86,005,917.01-4.71%毛利率%12.25%21.14%-归属于挂牌公司股东的净利润 2,706,828.17 6,226,192.63-56.53%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 2,176,145.04 5,579,370.15-61.00%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）5.67%14.40%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）4.56%12.91%-基本每股收益 0.07 0.20-65.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 56,644,072.43 61,759,203.67-8.28%负债总计 7,592,062.18 15,414,021.59-50.75%归属于挂牌公司股东的净资产 49,052,010.25 46,345,182.08 5.84%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.23 1.16 6.03%资产负债率%（母公司）13.40%24.96%-资产负债率%（合并）-流动比率 4.52 2.58-利息保障倍数 -三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 5,628,504.59-969,074.74-应收账款周转率 4.39 5.27-存货周转率 6.50 5.98-淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-8.28%18.65%-营业收入增长率%-4.71%15.91%-净利润增长率%-56.53%-24.80%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 39,999,999.00 39,999,999.00 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）654,090.74 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 56,733.86 非经常性损益合计非经常性损益合计 710,824.60 所得税影响数 178,923.81 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 531,900.79 七、补充财务补充财务指标指标 适用不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收账款 20,853,649.83 应收票据及应收账款 20,853,649.83 淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 11 应收账款 9,705,950.52 应收票据及应收账款 9,705,950.52 淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 自成立以来，公司一直立足于一次性医疗器械行业，专注于为社会提供安全、有效的一次性使用无菌医疗器械。公司占地 15,406 平方米，员工 329 余人，已获得山东省食品药品监督管理局颁发的医疗器械生产许可证，淄博市食品药品监督管理局颁发的医疗器械经营许可证，并通过了欧盟 CE 体系及产品认证。公司拥有先进的注塑机、导管双层共挤成型机、超声波焊接机、清洗机、环氧乙烷灭菌器等生产设备以及十万级净化间。同时公司在自身研发和生产活动中，通过集成创新及引进消化吸收再创新，积累了一系列核心技术，包括 12 项核心生产工艺（注塑模具优化技术、管类产品零部件机械化生产和流水线装配技术、导管粘合剂控制技术、导管双层共挤成型技术、注、挤塑工艺参数验证平台、超声波熔焊技术、医用配件清洗技术、灭菌预处理技术、环氧乙烷灭菌技术、灭菌解析技术、工艺用水制取技术、工艺用气制取技术），2 项核心检测技术（产品漏堵检验工艺平台、软管直径壁厚检测平台），4 项新开发产品技术(一次性使用自排气自止液精密过滤输液器、一次性使用 TPE 精密过滤输液器、一次性使用无菌药液转移器、一次性使用配药用注射器)，1 项专利技术（正压持续给液装置以及静脉留置针、中心静脉导管）。公司拥有独立的生产车间和检验场所，生产检验仪器设备齐全。公司设置专职质量管理机构，配备专职检验人员，定期组织内部审核，构建严格的产品质量控制体系，质量管理和控制贯穿于研发、采购、生产、销售全过程。综合上述关键资源要素，公司研发、生产及销售一次性使用无菌注输类医疗器械及其配件，主要产品分为输液器类、输血器类、延长管、其他配件等四大系列，产品远销欧洲和中南美，与 BD Switzerland Sarl、CHIRANA T.INJECTA A.S.、美国 BD 公司等大型医疗器械生产及销售公司建立了战略合作关系，成为其在中国的重要合作伙伴。公司与客户合作主要采用 OEM 出口模式，即根据客户下达的订单进行生产，产品直接销售给客户，由客户进行最终海外销售。详细销售流程如下：1、客户与公司签订合作协议，并注明所需产品的规格型号。客户对自身下年度所需产品型号及对应数量信息进行评估后，根据产品需求缓急情况，制定采购计划，下达 OEM 订单至公司。2、公司根据 OEM 订单进行生产。根据 OEM 模式下的行业规则，公司产品不使用公司商标，产品由客户进行最终海外销售。但公司作为生产厂家，公司信息须印制在产品包装上。公司计划以现有生产布局为基础，逐步扩大产能，持续提升产品技术水平和产品附加值，在坚持外销为主的同时加大力度拓展内销市场，不断加强和完善内部管理，形成完整统一、协调发展的一次性使用医疗器械研发、生产和销售体系，向同行业领军企业看齐，以优质的产品、高效周到的服务为人类的健康事业做出更大贡献。报告期初至披露日，公司的商业模式未发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 13 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司根据 2018 年度经营计划，积极推进各项工作的开展和落实。公司一方面坚持以市场需求为导向，继续专注于主营业务的持续稳健发展；另一方面加大市场开拓力度、落实成本管控、加强内控管理，在市场竞争日趋激烈的情况下，进一步增强产品和服务的竞争力，取得了良好的经营成果。1、公司财务状况 2018 年 12 月 31 日，公司资产总额为 56,644,072.43 元，较上年年末减少 5,115,131.24 元，同比降低8.28%，主要是由于货款回收及时，应收账款减少 6,288,248.13 元。公司负债总额 7,592,062.18 元，比去年年末减少 7,821,959.41 元，降低 50.75%，负债减少的主要原因是公司应付账款减少 4,903,622.54 元及其他应付款减少 2,763,852.00 元。2、公司经营成果 2018 年公司实现营业收入 81,955,304.60 元，较上年同期减少 4,050,612.41 元，同比降低 4.71%，主要原因是由于公司主要客户为了提高资金利用率、减少库存，采购量有所减少所致；公司的营业成本为71,917,725.51 元，较上年同期增加 4,089,863.56 元，增幅 6.03%，营业成本增幅较高主要是原材料 PVC粒料价格和 ABS 树脂价格的大幅增长所致；实现净利润 2,706,828.17 元，较上年同期减少 3,519,364.46元，一方面由于国际医疗器材行业竞争日趋激烈，公司为提高市场占有率降低了产品销售价格和主要客户为控制库存减少采购量导致营业收入减少，另一方面，由于原材料价格的增长和职工工资支出的增加导致公司营业成本增加，进而导致公司产品毛利率下降较多。3、公司现金流量情况 报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额为 5,628,504.59 元，较上年同期增加了 6,597,579.33元。主要原因是销售商品、提供劳务收到的现金增加，2018 年公司加强应收账款管理，缩短账期，货款回收较为及时。4、公司业务情况 目前，随着国家“飞检”、“两票制”等政策的出台，我国医疗行业质量水平参差不齐的现状正发生着深度地变化，一些不符合国家法规要求的医疗行业企业也会随之减少。同时，随着国家一系列医疗政策红利及人民健康意识的提高,整个行业和我公司都面临着明显的机遇和挑战。面对这些机遇和挑战，我公司建立了完善的、高于国家规范要求的质量管理体系，在生产过程中严格执行质量管理体系，并不断完善和提高；同时公司生产、质量、技术等部门逐步开展精细化管理、极简化高效运营等模式，以提高内部效率，提供更完美、稳定的产品质量。公司生产精细化管理的推行和确定，高精尖的技术研发团队、极具专业的营销团队、与公司企业文化理念高度契合的核心管理团队等都为经营目标的实现及企业未来发展奠定了基础，产生了积极影响。报告期内，公司积极拓展新的业务市场和合作客户，提升公司销售业绩和市场占有率。公司主营业务收入构成基本稳定，未发生重大变动。(二二)行业情况行业情况 1、全球行业状况 医疗器械产业是事关人类生命健康的多学科交叉、知识密集型、资金密集型的高技术产业，其发展淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 14 水平代表了一个国家的综合实力与科学技术发展水平。（1）市场规模 随着全球居民生活水平的提高和医疗保健意识的增强，医疗器械产品需求持续增长。近年来全球经济发展增长乏力，但是全球医疗器械市场整体呈稳步增长态势。就全球医疗器械市场的分布情况来看，欧美等发达国家和地区的医疗器械产业起步早，居民的收入水平及生活水平相对较高，对医疗器械产品的质量及服务要求较高，市场规模庞大、需求增长稳定。据 Evaluate MedTech 发布的WorldPreview2018,Outlook to2024显示，2017 年全球医疗器械市场规模已经突破 4000 亿美元大关，初步测算 2018 年全球医疗器械市场规模为 4278 亿美元，到 2019 年预计这一规模将进一步超过 4500 亿美元。（2）需求格局 全球医药和医疗器械消费比例约为 1:0.7，欧美日等发达国家已达到 1:1.02，且全球医疗器械市场规模已占据国际医药市场总规模的 42%，并有扩大之势。2014 年我国医疗器械市场总规模约为 2,556 亿元，医药市场总规模约为 13,326 亿元，医药和医疗器械消费比例为 1：0.19，预计未来医疗器械市场拥有较广阔的成长空间。在全球医疗器械市场中，美国、欧盟占据绝对领先优势。美国是全球最大的医疗器械消费市场，约占全球 40%市场份额。欧盟为全球第二大医疗器械市场，约占全球 33%市场份额。日本医疗技术先进且医疗器械行业发展快速，其约占全球 11%市场份额，我国约占 3%市场份额。中国、日本、印度三国医疗器械市场销售额合计约占亚洲地区医疗器械市场销售总额的 70%。墨西哥、巴西、阿根廷、智利等拉丁美洲国家逐步向工业化国家发展，医疗器械需求增长较快；中东、阿拉伯国家基本无本土医疗器械产业，需要从其他国家进口医疗器械产品。近年海湾产油国进口各类医疗器械产品每年总值超过 100 亿美元，是重要的医疗器械新兴市场。美欧日等发达国家及地区的医疗器械产业发展时间早，且国内居民生活水平高，对医疗器械产品的技术水平和质量要求较高，市场需求以产品升级换代为主，市场规模庞大、需求相对稳定。中国、印度以及其他发展中国家由于人口众多、医疗保健系统改善空间较大等原因，医疗器械市场具有较大的发展空间。2、国内行业状况 （1）市场规模 我国医疗器械行业增长迅速，市场销售规模由 2006 年的 434 亿元增长到 2015 年的 3，080 亿元。中国医疗器械行业正处于快速发展期，年均增速 15%-20%，市场总容量仅为同期药品市场的 14.8%。2016 年中国医疗器械市场销售规模约为 3700 亿元，比 2015 年度的 3080 亿元增长了 620 亿元，增长率约为 20.1%。其中医用医疗器械市场约为 2690 亿元，约占 72.70%；家用医疗器械市场首次突破千亿元大关，约为 1010 亿元，约占 27.30%。据中国医药工业信息中心预测：2019 年国内医疗器械市场规模将超过 6000 亿元，仍将保持快速增长态势。2015 年，医疗器械出口额已经达到 384.89 亿美元，近 5 年复合增长率达到 11.18%。国内医疗器械四大板块：医疗设备市场空间 994 亿元、高值耗材市场空间 359 亿元、低值耗材市场空间 331 亿元、IVD 产品市场空间 442 亿元。目前我国医疗器械市场的基本构成为：高端产品占比 25%，中低端产品占比 75%；而国际医疗器械市场中的平均水平为：高端产品所占份额一般为 55%，中低端产品 45%。（2）需求格局 近几年来，国务院等相关部门先后颁布多项产业政策，大力扶持医疗器械产业。且随着人民生活水平不断提高，医疗器械选用越趋先进，其产品结构将不断调整，功能更加多样化，市场容量将不断扩大。根据2016-2022 年中国医疗器械市场研究及发展趋势研究报告显示：2004-2014 年我国医疗器械行业收入复合增速达 25%，远高于全球 7%-8%的增速；2014 年行业销售规模突破 2 千亿元，约占全球医疗器械销售规模的 7%，但仅占我国医药市场总规模的 9.16%，显著低于全球平均水平（42%）；我国人均淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 15 医疗器械费用仅为 6 美元，相比发达国家 100 美元/人的水平，仍有很大提升空间。据中国医药物资协会医疗器械分会抽样调查统计，2015 年全国医疗器械类销售额为 568.58 亿元，较去年增长 4.93%，2011-2015 年全国医疗器械类销售额年复合增长率为 17.53%。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上本期期末与上年期末金额变年期末金额变动比例动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 7,548,472.65 13.33%4,449,531.51 7.20%69.65%应收票据与应收账款 14,565,401.70 25.71%20,853,649.83 33.77%-30.15%存货 10,266,256.80 18.12%11,853,085.93 19.19%-13.39%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 20,304,543.50 35.85%19,769,349.14 30.01%2.71%在建工程 短期借款 长期借款 预付款项 1,206,581.55 2.13%952,743.02 1.54%26.64%其他流动资产 759,657.81 1.34%1,332,309.66 2.16%-42.98%无形资产 1,190,560.72 2.10%1,269,467.20 2.06%-6.22%应付票据与应付账款 4,802,327.98 8.48%9,705,950.52 15.72%-50.52%应付职工薪酬 2,563,130.48 4.52%2,382,044.14 3.86%7.60%资产总计 56,644,072.43 61,759,203.67 -8.28%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金期末余额较上年期末增长 69.65%，主要原因是本期公司加强应收账款管理，货款回收较为及时。2、应收账款期末余额较上年期末减少 30.15%，主要是因为公司最大客户 BD 医疗公司回款及时，在账期内不存在欠款情况。3、存货期末余额较上年期末减少 13.39%，主要原因是公司加强成本管控，严格控制库存数量，减少原材料积压，降低产品成本。4、其他流动资产期末余额较上年期末减少 42.98%，主要原因是待抵扣的进项税额减少。5、应付账款期末余额较上年期末减少 50.52%，主要原因是货款回收及时，有充足的现金用于支付原材料、设备款。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年本期与上年同期金额变同期金额变金额金额 占营业收入占营业收入金额金额 占营业收入占营业收入淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 16 的的比重比重 的的比重比重 动比例动比例 营业收入 81,955,304.60-86,005,917.01-4.71%营业成本 71,917,725.51 87.75%67,827,861.95 78.86%6.03%毛利率%12.25%-21.14%-管理费用 5,654,787.02 6.90%5,689,178.67 6.61%-0.60%研发费用 0 0 销售费用 1,570,693.71 1.92%2,374,425.23 2.76%-33.85%财务费用-786,760.05-0.96%1,369,935.23 1.59%资产减值损失-333,737.79-0.41%492,330.13 0.57%-其他收益 654,090.74 0.80%820,268.25 0.95%-20.26%投资收益 0 0 公允价值变动收益 0 0 资产处置收益 0 0 汇兑收益 0 0 营业利润 3,594,961.52 4.39%8,275,002.27 9.62%-56.56%营业外收入 61,604.50 0.08%42,161.72 0.05%46.11%营业外支出 4,870.64 0.01%0-净利润 2,706,828.17 3.30%6,226,192.63 7.24%-56.53%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入较上年同期减少 4.71%，主要原因是对美国 BD 医疗公司的贸易方式由 FOB 改为 EXW（工厂提货），相应的产品销售价格降低。2、营业成本较上年同期增长 6.03%，主要原因是生产工人工资较上年同期增加，2018 年以来原材料价格持续增长导致直接材料较上年增加。3、毛利率较上年度下降 8.89%，主要原因是：（1）公司最大客户美国 BD 医疗公司，占公司销售额的 90%以上，其贸易方式由 FOB 改为 EXW（工厂提货），运费由国外客户承担，相应的产品销售价格降低；（2）产品原材料采购价格持续上升及人工成本增加，提高了单位生产成本。4、销售费用较上年同期减少 33.85%，主要原因是贸易方式改变后，一部分运费由国外客户承担。5、财务费用较上年同期减少 215.67 万元，主要原因是公司 95%以上为出口业务，受汇率影响较大，财务费用-汇兑损益较上年同期减少 220.14 万元，降低 163.13%。6、资产减值损失较上年同期减少 82.61 万元，主要是由于应收账款减少，相应计提的坏账准备减少。7、营业利润较上年同期减少 56.56%，主要原因是营业收入较上年减少，但是营业成本较上年增加，从而导致本年度毛利率下降较多，由上年度的 21.14%降至 12.25%。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 81,764,619.75 85,798,403.21-4.71%其他业务收入 190,684.85 207,513.80-8.11%主营业务成本 71,917,725.51 67,812,809.16 6.05%其他业务成本 0 15,052.79 100.00%按产品分类分析按产品分类分析：淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 17 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%输液器 73,480,323.97 89.87%73,060,405.76 85.15%延长管 673,425.17 0.82%5,167,972.44 6.02%输血器 4,211,503.36 5.15%4,309,627.42 5.02%配件 3,399,367.25 4.16%3,260,397.59 3.81%合计 81,764,619.75 100.00%85,798,403.21 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用适用不适用不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%国外 80,481,063.87 98.20%84,606,385.05 98.37%国内 1,474,240.73 1.80%1,399,531.96 1.63%合计 81,955,304.60 100.00%86,005,917.01 100.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内公司实现主营业务收入 81,764,619.75 元，较 2017 年度减少 4,033,783.46 元，降低 4.71%。报告期内，公司各类产品结构变动情况如下：1、目前公司的主要收入来源是输液器，2018 年实现营业收入 73,480,323.97 元，占营业收入比例 89.87%。4、延长管的营业收入以及营收比例较上年均有所下降，较 2017 年度减少 4,494,547.27 元，主要是由于公司产能有限，公司集中生产能力生产输液器所致。3、输血器营业收入与去年基本持平。4、其他配件营业收入与去年基本持平。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 BD Switzerland SARL 76,335,070.31 93.14%是 2 ARIES SRL 2,206,932.91 2.69%否 3 NUBENCO ENTERPRIES INC 1,567,751.31 1.91%否 4 山东侨牌集团有限公司 1,026,140.61 1.25%否 5 西班牙森德尔医疗器械有限公司 404,039.12 0.49%是 合计合计 81,539,934.26 99.48%-报告期内公司存在对下游单一客户依赖的情况，但客户与公司开展合作时间较长，且公司产品依靠质量可靠、供应稳定、售后服务及时等优势，得到下游客户的普遍认可，为相互依赖关系。BD Switzerland SARL 为西班牙森德尔医疗器械有限公司唯一股东，既为公司客户同时又是公司股东，合作关系紧密。此外，公司于 2016 年 2 月成为美国 BD 公司的合格供应商，已于 2016 年 8 月正式开展合作，而且公司目前已取得部分国内一次性医疗器械产品注册证，努力开拓国内市场，公司未来将大幅度降低下游单一客户依赖程度。(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 淄博侨森医疗用品股份有限公 2018 年年报报告 公告编号：2019-010 18 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 淄博本特化工有限公司 15,596,368.59 39.38%否 2 山东尚维包装有限公司 8,173,109.82 20.63%否 3 道恩化学有限公司 5,579,767.53 14.09%否 4 国网山东省电力公司高青县供电公司 4,510,593.18 11.39%否 5 INDUSTEIE BORLA S.P.S 2,441,814.74 6.16%否 合计合计 36,301,653.86 91.65%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 5,628,504.59-96