870166_2018_宏观世纪_2018年年度报告_2019-04-21.pdf

1 宏 观 世 纪 NEEQ:870166 宏观世纪（天津）科技股份有限公司 Hongguanshiji（Tianjin）TechnologiesCO.,LTD.年度报告 2018 2 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 2018 年 5 月 10 日我公司与瀚朗 2018 年 8 月 10 日由长城（天津）质量（上海）投资有限公司共同建立 保证中心审核环境管理体系认证通过。产业并购基金。2018 年 12 月 23 日由我司主办，2018 年 12 月被天津市科学技术委员会 天津职业大学承办，全国 6 所专 认定为“杀手锏”产品。业院校参加的第一届“宏观杯”包装创新设计大赛圆满结束。公告编号：2019-013 3 目录目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2020 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2121 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2424 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2525 第九节第九节 行业信息行业信息 .2828 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .2929 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3737 公告编号：2019-013 4 释义释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、本公司 指 宏观世纪(天津)科技股份有限公司 东森世纪 指 东森世纪(天津)企业管理咨询有限公司 宏观经纬 指 天津宏观经纬软件开发中心(普通合伙)宏观物流 指 天津宏观物流有限公司 股东大会 指 宏观世纪(天津)科技股份有限公司股东大会 董事会 指 宏观世纪(天津)科技股份有限公司董事会 监事会 指 宏观世纪(天津)科技股份有限公司监事会 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 主办券商、开源证券 指 开源证券股份有限公司 兴华、会计师事务所 指 北京兴华会计师事务所(特殊普通合伙)公司章程 指 宏观世纪(天津)科技股份有限公司公司章程 高级管理人员 指 公司总经理、董事会秘书、财务负责人 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 注：本文中凡未特殊说明，尾数合计差异系四舍五入造成。公告编号：2019-013 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示 【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人张学亮、主管会计工作负责人张冬华及会计机构负责人（会计主管人员）张冬华保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。北京兴华会计师事务所(特殊普通合伙)会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是否 是否存在豁免披露事项 是否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述(一)包装企业的规模较小,行业集中度低 从整体来看,我国包装企业数量多而规模小,行业集中度不高,重复建设的现象较严重,行业核心竞争力不强。对比成熟市场,我国纸包装行业产业集中度差距非常明显,前十大企业的总份额不超过 5%,而根据世界包装组织的统计,美国前四大企业市场份额达 70%以上。上述状况对包装产业的长足发展不利,未来随着加快产业整合、支持优质企业发展等一系列措施的深入推进,包装行业产业集中度将得以提升,从而获得良性发展。(二)原材料价格波动风险 公司产品生产过程中使用的原材料主要是瓦楞原纸、箱板公告编号：2019-013 6 纸等材料，原材料成本占产品总成本的比重较高，营业成本受原材料价格波动的影响较大。如果未来原材料价格出现大幅波动，公司不能够通过原材料库存管理、与客户的签订价格联动协议等方式降低原材料价格波动对采购成本的影响，将对产品成本、销售价格及利润空间产生较大影响，存在原材料价格波动影响获利能力的风险。(三)下游行业需求波动风险 目前公司的销售市场主要是分布在京津冀地区，主要的客户行业类型主要是轻工制造企业及外购加工纸箱厂。由于瓦楞纸箱的销售受限于运输成品，因此主要的市场范围局限在厂址周边 200 公里左右，随着公司周边的整体的交通环境的改善，市场范围有了一定程度的扩大。目前在公司覆盖的市场区域，由于公司的经营能力和历史客户积累，已经形成了一个相对稳定的竞争环境。在目前的市场环境下，公司已经形成了相对分散的客户结构，这在一定程度上避免了单一客户集中度高的风险，但是也为公司的发展带来了一定的市场瓶颈。目前整体经济震荡发展，如果京津冀周边地区的经济受到一定的影响，下游客户的发展放缓，可能会对公司的主营业务有一定的影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2019-013 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 宏观世纪（天津）科技股份有限公司 证券简称 宏观世纪 证券代码 870166 法定代表人 张学亮 办公地址 天津市武清区豆张庄镇世纪东路 2 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 张伟华 职务 董事会秘书 电话 022-22167868 传真 022-22167838 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 天津市武清区豆张庄镇世纪东路 2 号 301707 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1998 年 12 月 2 日 挂牌时间 2016 年 12 月 14 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业-C22 造纸和纸制品业-C2231 纸和纸板容器制造 主要产品与服务项目 瓦楞纸箱、瓦楞纸板和纸管的研发、设计、生产和销售 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）21,270,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 东森世纪(天津)企业管理咨询有限公司 实际控制人及其一致行动人 张学亮 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内是否变更报告期内是否变更 统一社会信用代码 911202227128052614 否 注册地址 天津市武清区豆张庄镇世纪东路 2 号 否 注册资本 21,270,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 开源证券 公告编号：2019-013 8 主办券商办公地址 西安市高新区锦业路 1 号都市之门 B 座 5 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 北京兴华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 贾俊伟、徐佃刚 会计师事务所办公地址 北京市西城区裕民路 18 号北环中心 1710 房间 六、六、自愿披露自愿披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用不适用 公告编号：2019-013 9 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 152,941,280.45 114,036,652.63 34.12%毛利率%15.88%19.46%-归属于挂牌公司股东的净利润 3,530,420.59 7,055,284.22-49.96%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 2,163,418.01 5,892,818.86-63.29%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）11.54%26.77%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）7.07%22.36%-基本每股收益 0.17 0.33-48.48%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 83,357,931.08 70,389,331.51 18.42%负债总计 52,074,337.18 40,509,158.20 28.55%归属于挂牌公司股东的净资产 31,283,593.90 29,880,173.31 4.70%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.47 1.40 5.00%资产负债率%（母公司）-资产负债率%（合并）62.47%57.55%-流动比率 115.07%129.08%-利息保障倍数 3.34 5.30-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 4,289,050.20 581,389.87 637.72%应收账款周转率 5.05 5.59-存货周转率 11.60 9.16-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%18.42%12.13%-营业收入增长率%34.12%66.07%-净利润增长率%-49.96%2,317.00%-五、五、股本情况股本情况 公告编号：2019-013 10 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 21,270,000 21,270,000 0.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、六、非经常性损益非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-2,591.90 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）1,630,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-19,169.77 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,608,238.33 所得税影响数 241,235.75 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额非经常性损益净额 1,367,002.58 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用不适用 八、八、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更会计差错更正不适用 单位：元 科目科目 上年期末（上年同期）上年期末（上年同期）上上年期末（上上年同期）上上年期末（上上年同期）调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据及应收账款 0.00 25,739,557.36 应收票据 0.00 0.00 应收账款 25,739,557.36 0.00 应付票据及应付账款 0.00 8,341,084.46 应付票据 0.00 0.00 应付账款 8,341,084.46 0.00 管理费用 8,660,139.65 3,701,449.57 研发费用 0.00 4,958,690.08 利息费用 1,841,132.72 1,857,923.21 利息收入 0.00 16,790.49 公告编号：2019-013 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务概要业务概要 商业模式商业模式:公司主要生产与销售瓦楞纸箱、瓦楞纸板和纸管。公司提供“一站式”服务：通过客户沟通、了解客户个性化需求、进而设计研发、制作样品、采购材料、批量生产、最后物流配送。公司不断改进设备和研发技术来持续提高产品质量和技术含量，体现了公司由自动化生产型企业向智能化生产型企业的转型思路。1、采购模式 公司采购的主要原辅材料为原纸、玉米淀粉、印刷油墨、胶等。其中原纸的采购尤为重要。对于原纸供应商，采购部需到供应商实地考查。根据供应商的生产能力、供货情况、产品质量及稳定性、企业信誉、售后服务等情况，确定合格供应商，并填写合格供方名单。在采购原纸时，生产部下达采购计划单，采购部在合格供方名单中实施采购，并保留采购计划单。对于其他材料的供应商，由采购部，生产部和质检部协商决定是否需要实地考查。公司与主要原材料供应商建立了长期稳定的合作关系，确保了原材料供货正常稳定。2、生产模式 公司根据客户订单制定生产计划并组织生产。顾客在订单中提出产品材质，规格，性能参数和采购数量的要求。业务助理根据顾客的要求制订生产通知单后，由生产助理安排生产。生产部按产品工艺要求提示设备部配置相应的生产设备。质检部负责提供生产过程中的监视和测量设备，并对成品进行检验。3、销售模式 公司主要服务生产制造企业。对于合作长时间的客户一般采用接受订单的模式，客户根据自身需求下达订单采购相应的产品。对于新客户，销售部确定客户提出的要求：包括产品规格、数量、工艺技术要求、用料、价格、质量要求、交货时间及地点、货款回收方式、交付后的服务及其他要求。由于销售半径限制，公司客户主要分布在天津、北京、河北等区域，为其提供快速方便的服务。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 是否 主营业务是否发生变化 是否 主要产品或服务是否发生变化 是否 客户类型是否发生变化 是否 关键资源是否发生变化 是否 销售渠道是否发生变化 是否 收入来源是否发生变化 是否 商业模式是否发生变化 是否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾 （一）（一）经营计划经营计划 报告期内，公司实现营业收入 152,941,280.45 元，较上年同期增加 34.12%；营业成本128,661,418.94 元，较上年同期增加 40.08%；实现净利润 3,530,420.59 元，较上年同期下降 49.96%。2018 年，面对严峻的市场形势，公司坚持以经营业绩为中心，以创新需求为导向，通过公司经营团队和公司全体员工的共同努力，确保了公司的稳定发展，基本实现了公司制定的各项经营目标。首公告编号：2019-013 12 先，公司以专业的态度继续专注于包装行业，切实围绕客户需求这一导向提供有针对性个性化的产品和服务；通过建立标准化、流程化的的管理流程，提升管理效率，管理费用等进一步降低；其次，公司通过不断的探索与实践，逐步建立起“标准化工厂”的模式。报告期内，公司产品或服务未发生重大调整，核心团队、主要客户和供应商、销售渠道、成本结构、收入模式均未发生重大变化。（二）（二）行业情况行业情况 中国纸制品包装行业经过将近 30 年发展，如今已经走到工业化的中期阶段，规模化、集约化发展的雏形已形成。近年来，随着金融危机的逐渐消退，国外纸制品包装市场回暖；同时，中国部分纸制品包装出口企业由外销向内销转型，国内政策对纸制品包装行业大力扶持，中国纸制品包装行业出现欣欣向荣的发展局面。虽然经过 30 余年发展，行业内已经出现一批大规模、技术先进的生产企业，但从整体看，纸制品包装行业集中度仍很低，属于原子型市场结构，行业竞争非常激烈。同时，在中国纸制品包装市场庞大需求总量和快速增长趋势下，全球主要纸制品包装生产企业均已进入中国市场，行业市场竞争日趋激烈。纸制品包装行业产品众多，主要有瓦楞纸、蜂窝纸和凹凸纸三大类，由这三大门类派生出来的纸包装又包括纸箱、纸盒、纸袋、纸罐、纸浆模型等，其中纸箱、纸盒及纸杯是行业产品市场中销售规模较大的产品。纸制品包装使用范围十分广泛，各类制品包装的使用遍及人类生活及生产的方方面面。随着纸制品包装在消费领域应用的深入，消费者行为也对以下游行业为销售对象、原本不重视产品市场营销的纸制品行业提出了新的要求，纸制品包装产品的性能设计和装潢设计均已成为行业产品发展的方向，各种新设备、新工艺、新技术被研发出来用以设计出抗折耐压性强、印刷效果好、包装花色品种较多的纸包装，以满足消费者需求。中国纸制品包装生产企业正处于规模化发展阶段，企业的规模化也促进了行业的进一步升级。但不容忽视的是，造纸行业环保问题成为国家尤为重视的方面，纸制品包装生产企业在排污减耗方面的成本必将增加；另一方面，国际纸制品包装企业在中国不断加大投资，采取同盟、兼并等策略，使得国内纸制品包装企业进一步面临发展压力。同时，纸包装容器具有成本低，节省资源、机械加工性能好、能适应机械化大生产、易于印刷、使用时无毒无害、便于回收等优点。因此，商品领域里的瓦楞纸箱、纸盒、纸袋，深受消费者欢迎。因其是绿色、符合环保的包装，更居包装材料使用之首。在当今世界节约能源与防止环境污染的形势下，无污染、无公害的“绿色包装”，正在全球悄然兴起，既能满足透气、防潮、抗震、抗压等多种要求，又便于回收利用且不造成环境污染的纸包装材料与塑料、玻璃、金属三大包装相比，无疑将有更广阔的发展前景。（三）（三）财务分析财务分析 1、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与本期期末与上年期末金上年期末金额变动比例额变动比例 金额金额 占总资产的比占总资产的比重重 金额金额 占总资产的比占总资产的比重重 货币资金 3,623,278.64 4.35%4,254,778.54 6.04%-14.84%应收票据与应收账款 35,278,265.62 42.32%25,739,557.36 36.57%37.06%存货 10,439,768.50 12.52%11,743,540.50 16.68%-11.10%投资性房地产 1,386,553.96 1.66%1,673,668.12 2.38%-17.15%公告编号：2019-013 13 长期股权投资-固定资产 18,922,828.15 22.70%20,582,099.61 29.24%-8.06%在建工程 899,716.92 1.08%-短期借款 30,950,000.00 37.13%24,500,000.00 34.81%26.33%长期借款-资产总计 83,357,931.08 70,389,331.51-18.42%资产负债项目重大变动原因：资产负债项目重大变动原因：1、货币资金 货币资金本期期末3,623,278.64元，上年期末4,254,778.54元，较上年期末减少了631,499.90元，变动比例为-14.84%，主要原因为公司本年客户账期与上年相比变长导致本年营业收入的增长并没有导致货币资金的增加，并且本年公司提前支付了招标保证金以及设备购买定金。2、应收票据与应收账款 应收票据与应收账款本期期末35,278,265.62元，上年期末25,739,557.36元，较上年期末增加了9,538,708.26元，变动比例为37.06%，主要原因为本年营业收入增长的同时客户账期变长与上年相比变长。3、存货 存货本期期末10,439,768.50元，上年期末11,743,540.50元，较上年期末较少了1,303,772.00元，变动比例为-11.10%，主要原因为公司本年为了更好利用流动资金，加强采购管理，根据具体订单进行采购，减少库存呆滞，盘活自有资金。4、投资性房地产 投资性房地产本期期末1,386,533.96元，上年期末1,673,668.12元，较上年期末减少了287,114.16元，变动比例为-17.15%，主要原因为投资房地产折旧。5、短期借款 短期借款本期期末30,950,000.00元，上年期末24,500,000.00元，较上年期末增加了6,450,000.00元，变动比例为26.33%，主要原因为公司通过增加银行贷款来应对货币资金紧张和应收账款增加。6、应付票据及应付账款 应付票据及应付账款本期期末15,661,968.63元，上年期末8,341,084.46元，较上年期末增加了7,320,884.17元，变动比例为87.77%，主要原因为本年营业收入增长的同时采购也增加。2、营业情况分析营业情况分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的比重的比重 营业收入 152,941,280.45-114,036,652.63-34.12%营业成本 128,661,418.94 84.12%91,845,499.81 80.54%40.08%毛利率 15.88%-19.46%-管理费用 3,281,335.15 2.15%3,701,449.57 3.25%-11.35%研发费用 8,347,527.16 5.46%4,958,690.08 4.35%68.34%销售费用 5,845,203.35 3.82%3,955,195.90 3.47%47.79%财务费用 2,052,050.42 1.34%1,892,828.64 1.66%8.41%公告编号：2019-013 14 资产减值损失 1,617,165.43 1.06%569,555.51 0.50%183.93%其他收益 1,630,000.00 1.07%-投资收益 38,698.44 0.03%3,228.24 0.00%1,098.75%公允价值变动收益 -资产处置收益-2,591.90 0.00%-1,450.00 0.00%-78.75%汇兑收益 -营业利润 4,003,834.52 2.62%6,626,901.98 5.81%-39.58%营业外收入 5,986.87 0.00%1,374,064.01 1.20%-99.56%营业外支出 25,156.64 0.02%5,007.70 0.00%402.36%净利润 3,530,420.59 2.31%7,055,284.22 6.19%-49.96%项目重大变动原因：项目重大变动原因：1、营业收入 营业收入本期152,941,280.45元，上年同期11,4036,652.63元，较上年同期增加了38,904,627.80元，变动比例为34.12%，主要原因是：随着国家去产能、环保力度加大，市场行情较好，本期销量增加。2、营业成本 营业成本本期128,661,418.94元，上年同期91,845,499.81元，较上年同期增加了36,815,919,13元，变动比例为40.08%，主要原因是：销量增加，销售成本随之增加,而且招标客户的比例增加从而导致利润率降低，成本增加。3、管理费用 管理费用本期3,281,335.15元，上年同期3,701,449.57元，较上年同期减少了420,114.42元，变动比例为-11.35%。主要原因为：增强管理制度，减少一切没有必要开支。4、研发费用 研发费用本期8,347,527.16元，上年同期4,958,690.08元，较上年同期增加了3,388,837.08元，变动比例为68.34%。主要原因为2018年度公司不断开发新产品，开发过程中增加了试制费用，产品检测费用以及研发人员的差旅费用等，导致研发费用上升。5、销售费用 销售费用本期5,845,203.35元，上年同期3,955,195.90元，较上年同期增加了1,890,007.45元，变动比例为47.79%，主要原因是：加大推销力度、同时运输费也增加。6、资产减值损失 资产减值损失本期1,617,165.43元，上年同期569,555.51元，较上年同期增加了1,047,609.92元，变动比例为183.93%。主要原因为：权健自然医学被政府停业检查，所有与之相关应收账款全部计提坏账。7、投资收益 投资收益本期38,698.44元，上年同期3,228.24元，较上年同期增加了35,470.20元，主要原因为：利用闲置资金进行理财。8、资产处置收益 资产处置收益本期-2,591.90元，上年同期-1,450.00元，较上年同期减少了1,141.9元，主要原因为处理报废设备。9、营业利润 营业利润本期4,003,834.52元，上年同期6,626,901.98元，较上年同期减少了2,623,067.46元，变动比例为-39.58%，主要原因为市场竞争激烈导致招标价格较低，利润率相对较低。公告编号：2019-013 15 10、营业外收入 营业外收入本期5,986.87元，上年同期1,374,064.01元，较上年同期减少了1,368,077.14元，变动比例为-99.56%，主要原因是政府补助与上年相比减少。11、净利润 净利润本期3,530,420.59元，上年同期7,055,284.22元，较上年同期减少了3,524,863.63元，变动比例为-49.96%，主要原因是销售客户调整，增加招标客户较多，利润比较低。（2 2）收入构成收入构成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 主营业务收入 139,710,068.33 109,847,951.43 27.18%其他业务收入 13,231,212.12 4,188,701.20 215.88%主营业务成本 120,065,669.29 90,721,956.74 32.34%其他业务成本 8,595,749.65 1,123,543.07 665.06%按产品分类分析：按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%纸制品 139,710,068.33 91.35%109,847,951.43 96.33%其他 13,231,212.12 8.65%4,188,701.20 3.67%合计 152,941,280.45 100.00%114,036,652.63 100.00%按区域分类分析：按区域分类分析：适用不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%华北地区 152,941,280.45 100.00%114,036,652.63 100.00%收入构成收入构成变动的原因：变动的原因：1、主营业务收入 公司主营业务收入本期金额139,710,068.33元，较上期增加27.18%，主要原因为随着国家去产能，环保力度加大，市场行情较好。2、主营业务成本 公司主营业务成本本期金额120,065,669.29元，较上期增加32.34%，主要原因为营业收入增长的同时公司产品招标价格降低，毛利率降低。（3）主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 绫致时装(天津)有限公司 20,799,242.36 13.60%否 2 天津市栖霞纸制品有限公司 14,841,031.96 9.70%否 3 江苏苏宁贸易有限公司 9,201,884.50 6.02%否 公告编号：2019-013 16 4 顺丰速运(天津)有限公司 7,343,038.92 4.80%否 5 廊坊市兴兴包装制品有限公司 5,172,413.95 3.38%否 合计合计 57,357,611.69 37.50%-（4）主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 玖龙环球（中国）投资集团有限公司 47,774,363.81 32.73%否 2 天津德美纸制品销售有限公司 32,980,349.00 22.59%否 3 辽宁兴东科技有限公司 7,061,199.24 4.84%否 4 北京中盛纸业有限公司 4,666,711.75 3.20%否 5 廊坊市鑫煜包装装潢有限公司 4,643,678.05 3.18%否 合计合计 97,126,301.85 66.54%-3、现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 4,289,050.20 581,389.87 637.72%投资活动产生的现金流量净额-4,845,218.05 1,694,911.79-385.87%筹资活动产生的现金流量净额-75,332.05-4,319,143.21 98.26%现金流量分析：现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额 经营活动产生的现金流量净额本期 4,289,050.20 元，较上年增加 3,707,660.33 元，变动比例为 637.72%。主要原因是本期公司收入增加，回款比例比上年增加，导致公司经营活动产生的现金流量增加。2、投资活动产生的现金流量净额 投资活动产生的现金流量净额本期-4,845,218.05 元，较上期减少了 6,540,129.84 元，变动比例为-385.87%，主要原因：本期公司购建固定资产房产所致。3、筹资活动产生的现金流量净额 筹资活动产生的现金流量净额本期-75,332.05 元，较上期增加了 4,243,811.16 元，变动比例为98.26%，主要是本期增加项目贷款所致。（四）四）投资状况分析投资状况分析 1 1、主要控股子公司、参股公司情况主要控股子公司、参股公司情况 无 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 公司用闲余资金购买中国银行的中银日积月累-日计划理财产品 1,829,000.00 元，具体情况如下表所示：币种：人民币元 产品代码 产品起息日 产品购买价格/产品购买净值 预计年收益率（%）公告编号：2019-013 17 产品名称 产品到期日/持有到期日 赎回价格/单位净值 分红方式 AMRJYL01 中银日积月累-日计划 2009/04/08 2024/04/08 1.00 1.00 3.2%现金分红 （五）（五）非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用不适用（六）（六）会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正 适用不适用 公司按照财政部于 2018 年度颁布的财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号）的规定修订公司的财务报表格式。因公司尚未执行新金融准则和新收入准则，应采用通知附件 1 的要求编制财务报表，并对比较报表的列报进行相应调整。本次会计政策变更，仅对财务报表项目列示产生影响，对公司财务状况、经营成果和现金流量无重大影响。会计政策变更的内容和原因 受重要影响的报表项目名称 影响金额 根据 财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会 2018 15号），在资产负债表中删除原“应收票据”及“应收账款”项目，将其整合为新增的“应收票据及应收账款”项目，反映资产负债表日以摊余成本计量的、企业因销售商品、提供服务等经营活动应收取的款项，以及收到的商业汇票，包括银行承兑汇票和商业承兑汇票。应收票据及应收账款 35,278,265.62 应收票据-500,000.00 应收账款-34,778,265.62 根据 财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815号），在资产负债表中删除原“应付票据”及“应付账款”项目，将其整合为新增的“应付票据及应付账款”项目，反映资产负债表日因购买材料、商品和接受服务等经营活动应支付的款项，以及开出、承兑的商业汇票，包括银行承兑汇票和商业承兑汇票。应付票据及应付账款 15,357,216.04 应付票据 应付账款-15,357,216.04 根据 财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815号），在利润表中新增“研发费用”项目，反映进行研究与开发过程中发生的费用化支出。管理费用-8,347,527.16 研发费用 8,347,527.16 根据 财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815号），在利润表“财务费用”下新增“利息费用”与“利息收入”项目，分别反映为筹集生产经营所需资金等而发生的应予费用化的利息支出和确认的利息收入。利息费用 1,857,923.21 利息收入 16,790.49 公告编号：2019-013 18 （七）（七）合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用不适用（八）（八）企业社会责任企业社会责任 公司良好的发展增加了就业机会，促进了当地经济的繁荣。公司工会每年派专人探望和慰问困难职工。公司遵循以健康、人本、进取的核心价值观，大力实践管理创新和科技创新，用高质的产品和优异的服务，努力履行着作为企业的社会责任。公司始终把社会责任放在公司发展的重要位置，将社会责任意识融入到发展实践中，积极承担社会责任，支持地区经济发展和社会共享企业发展成果，公司未来将持续履行社会责任，对股东负责，对社会负责。三、三、持续经营评价持续经营评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持有良好的公司独立自主经营的能力；财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；主要财务、业务等经营指标健康；经营管理层、核心业务人员队伍稳定；公司和全体员工没有发生违法、违规行为，也未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。报告期内，公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是否 五、五、风险因素风险因素 （一）（一）持续到本年度的风险因素持续到本年度的风险因素 1、包装企业的规模较小，行业集中度低 从整体来看，我国包装企业数量多而规模小，行业集中度不高，重复建设的现象较严重，行业核心竞争力不强。对比成熟市场，我国纸包装行业产业集中度差距非常明显，前十大企业的总份额不超过 5%，而根据世界包装组织的统计，美国前四大企业市场份额达 70%以上。上述状况对包装产业的长足发展不利，未来随着加快产业整合、支持优质企业发展等一系列措施的深入推进，包装行业产业集中度将得以提升，从而获得良性发展。应对措施：公司计划通过加大自身研发投入，提高企业的技术研发能力，增加产品的核心技术含量；严格贯彻产品质量标准，以优质的产品质量赢得客户的认可；在保证现有客户合作的基础上，扩展与优质客户的合作深度和广度，积极开拓新的客户，进一步扩大公司产品在国内外包装市场中的市场份额。2、原材料价格波动风险 公司生产经营的主要原材料为各类箱板纸、瓦楞原纸，原材料成本为公司最主要的经营成本。目前公司生产所需的各类原纸在国内外市场供应充足，且国内大型造纸厂商均在大规模扩大产能，但随着木浆价格变动及废纸回收成本逐渐加大，工业用纸价格仍存在上涨可能。若未来原纸价格出现大幅波动，将对公司原纸成本的控制造成一定压力，进而可能对公司生产经营及现金流量造成一定不利影响。应对措施：（1）不断加强自身内部控制，增强成本管控能力。公告编号：2019-013 19 （2）与供应商建立长期稳定的合作关系，以增强与供应商的议价能力取得优惠价格；（3）对主要原材料价格走势进行动态跟踪，在价格处于低点时适度增加储备，在价格呈上升趋势时，通过提前预付款等方式提前锁定价格，降低原材料价格上涨的风险。3、下游行业需求波动风险 公司的下游行业主要为食品饮料、家用电器、消费电子、医药卫生、机电设备等行业，公司的生产规模和产品规格主要依赖于下游行业客户的市场需求，因此下游行业的发展状况对公司所处行业的兴衰起着关键性作用。如果下游行业受到宏观经济、行业政策等因素影响出现波动，将会对公司的盈利能力和利润水平产生较大影响。应对措施：公司将加大对下游行业的跟踪分析，实时掌握信息动态，在稳定现有行业客户的基础上，随时调整下游客户的行业分配比例，同时，公司将与下游实力雄厚、信用较高的客户建立战略合作关系，稳定客户群体。（二）（二）报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 报告期内未出现新增风险。公告编号：