870300_2018_紫竹星_2018年年度报告_2019-04-23.pdf

公告编号：2019-015 1 2018 年度报告 紫竹星 NEEQ:870300 海南紫竹星药业股份有限公司 Hainan Purple Bamboo Star Pharmaceutical Co.,Ltd.公告编号：2019-015 2 公司年度大事记公司年度大事记 公司2017年年度权益分派方案经2018年4月25日召开的公司第一届董事会第十五次会议、第一届监事会第六次会议分别审议通过，向全体股东每10股派现金1.2元（含税）,总计派发现金 7,350,000.00 元。公司 2018 年半年度权益分派方案经 2018 年 8 月 27 日召开的公司第一届董事会第十六次会议、第一届监事会第七次会议分别审议通过，向全体股东每 10 股派现金 1.38 元（含税）,总计派发现金 8,452,500 元。公告编号：2019-015 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .6 6 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2323 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2525 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2727 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员董事、监事、高级管理人员及员工情况工情况 .2828 第九节第九节 行业信息行业信息 .3131 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3232 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3838 公告编号：2019-015 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 股份公司、本公司、紫竹星 指 海南紫竹星药业股份有限公司 公司章程 指 海南紫竹星药业股份有限公司章程 高级管理人员 指 总经理、副总经理、财务负责人、质量负责人 新库方 指 海南新库方投资有限公司 合美药业 指 海南合美药业有限公司 江苏万高 指 江苏万高药业股份有限公司 海南通用三洋 指 海南通用三洋药业有限公司 中盛合美 指 海南中盛合美生物制药有限公司 三叶美好 指 海南三叶美好制药有限公司 股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 主办券商 指 长江证券、长江证券股份有限公司 报告期、本期 指 2018 年度 元、万元 指 人民币元、人民币万元 注：本年度报告中所列出的汇总数据可能因四舍五入原因与相关单项数据计算得出的结果略有差异，这 些差异是由四舍五入造成的，而非数据错误。公告编号：2019-015 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人赵辉群主管会计工作负责人李朝葵及会计机构负责人（会计主管人员）吴丽花保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 政策性风险 国家政策对医药企业具有强制性约束力，随着医药改革的持续深入，带量采购、两票制、公立医院改革、新基药目录、仿制药一致性评价等各项政策对医药行业及药品市场格局产生了巨大影响，从而对公司产生不可避免的政策性风险。招标风险 部分药品面临新一轮各省市政策性降价、招标降价、失标、二次议价和带量采购的风险，药品价格可能会进一步下调，使得公司毛利空间受到挤压。投资风险 2019 年，资本市场恐将持续低迷，或成为低成本投资并购医药企业的机遇期和窗口期，但投资并购过程面临外部环境复杂多变、与交易对手信息不对称以及目标企业经营质量与发展潜力具有较大的不确定性等投资风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2019-015 6 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 海南紫竹星药业股份有限公司 英文名称及缩写 Hainan Purple Bamboo Star Pharmaceutical Co.,Ltd.证券简称 紫竹星 证券代码 870300 法定代表人 赵辉群 办公地址 海南省洋浦经济开发区浦馨苑 9 栋 903 房 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 王胜 职务 信息披露负责人 电话 0898-66523291 传真 0898-66566680 电子邮箱 PBSP 公司网址 http:/ 海南省海口市国贸大道 1 号景瑞大厦 A 座 24 楼 571216 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 信息披露负责人办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2008 年 4 月 7 日 挂牌时间 2017 年 1 月 4 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）M 科学研究和技术服务业-M75 科技推广和应用服务业-M751 技术推广服务-M7519 其他技术推广服务 主要产品与服务项目 医药产品推广服务、药品销售等 公告编号：2019-015 7 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）61,250,000 优先股总股本（股）-做市商数量-控股股东 海南新库方投资有限公司 实际控制人及其一致行动人 张宏民、郑少华、海南新库方投资有限公司 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 914603006710789254 否 注册地址 海南省洋浦经济开发区浦馨苑 9栋 903 房 否 注册资本（元）61,250,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 长江证券 主办券商办公地址 武汉市新华路特 8 号长江证券大厦 报告期内主办券商是否发生变化 是 会计师事务所 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 李慧、崔秀荣 会计师事务所办公地址 武汉市武昌区东湖路 169 号 2-9 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公司变更持续督导主办券商的议案经2018年12月7日召开的第一次董事会第十七次会议审议通过，并经 2018 年 12 年 24 日召开的 2018 年第三次临时股东大会审议通过，于 2019 年 02 月 26 日完成履行审批程序，具体内容详见全国中小企业股份转让系统 http:/ 披露的海南紫竹星药公告编号：2019-015 8 业股份有限公司变更持续督导主办券商公告(公告编号:2019-007)。公告编号：2019-015 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 240,661,269.61 145,155,933.13 65.79%毛利率%18.08%32.57%-归属于挂牌公司股东的净利润 18,181,868.71 19,069,496.67-4.65%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 13,320,585.79 15,144,622.53-12.04%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）22.73%27.55%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）16.65%21.88%-基本每股收益 0.2968 0.3113-4.66%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 154,058,136.98 113,927,920.17 35.22%负债总计 77,004,060.41 39,253,212.32 96.17%归属于挂牌公司股东的净资产 77,054,076.57 74,674,707.85 3.19%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.26 1.22 3.19%资产负债率%（母公司）49.98%32.50%-资产负债率%（合并）49.98%34.45%-流动比率 1.98 2.87-利息保障倍数 0 1,575.49-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 30,809,638.34 16,995,249.38 81.28%应收账款周转率 6.79 11.56-存货周转率 53.04 9.87-公告编号：2019-015 10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%35.22%19.96%-营业收入增长率%65.79%-0.94%-净利润增长率%-4.65%-3.76%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 61,250,000 61,250,000 0 计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 4,201,521.36 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-495,802.79 其他符合非经常性损益定义的损益项目 2,775,991.99 非经常性损益合计非经常性损益合计 6,481,710.56 所得税影响数 1,620,427.64 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 4,861,282.92 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 200,000.00 公告编号：2019-015 11 应收账款 23,861,867.53 应收票据及应收账款 24,061,867.53 固定资产 固定资产清理 应付票据 应付账款 20,648,919.69 应付票据及应付账款 20,648,919.69 应付利息 应付股利 其他应付款 其他收益 营业外收入 公告编号：2019-015 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司是一家以药品增值服务业务、药品销售为主要业务的企业，主要收入来源于学术推广服务、药 品批发销售业务。公司学术推广服务，主要通过学术推广部门和分布在全国各地的营销办事机构组织学术推广会议、学术研讨会、市场调研等咨询服务，为医疗机构专业人士、代理商团队等成员介绍产品的特点、基础理 论、最新临床疗效研究成果、产品不良反应、产品市场状况等，为需求方提供加强对终端市场资源的信 息沟通、产品使用建议、销售战略、医学专业服务建议。药品产品线主要聚焦于慢性病、老年病、多发病领域，主要品种有瑞舒伐他汀钙胶囊、厄贝沙坦氢 氯噻嗪分散片、苯扎贝特分散片、裸花紫珠胶囊等，公司具有 2 个大区、30 个省区办事处构成的、能够辐射全国的营销网络，与全国 200 余家代理、经销企业建立了良好稳定的合作关系，构建了以省级为中心辐射各地市的驻地精细化招商的管控型商业模式，并积极开发非招标终端市场的内生式增长方式，在各区域通过深耕渠道，将分销网络拓展至包含乡镇卫生院、社区医院在内的各类医疗机构，不断增强自身分销业务能力。本报告内，由于“两票制”政策实施迫使末端分销企业短期内直接向药品生产企业采购，造成公司 对中小分销企业销售下降；医保控费、药占比限制等政策实施推动药品招标价格和用量持续下降，造成 公司对医疗终端销售下降；公司销售渠道整合及业态结构调整尚未完成，最终导致销售增速放缓，药品 销售收入不如预期，销售收入 7,677.69 万元，占比达到 31.90%；而经过一年的商业模式调整，公司学术推广服务、咨询服务得到了沉淀与发展，学术推广服务、咨询服务收入占比达到 68.10%。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 具体变化情况说明具体变化情况说明:公告编号：2019-015 13 新医改的全面推行，药品流通行业竞争压力进一步加大，创新经营模式将是企业持续发展的原动力。在这样一个结构调整期，公司勇于开拓创新经营模式，固本培元，除了药品营销渠道重心下移，积极加 强非中标终端市场及单体药店的开发力度，还与生产企业共同探索药品增值服务的新模式，输出公司在 医疗市场积累的学术推广经验及品牌声誉等资源，促进合作共赢，创新营收结构，努力探索适应当前医 改政策的内生式增长方式。学术推广服务等增值性业务服务已成为公司新的收入来源。二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2018 年，在“健康中国”战略和“十三五”深化医药卫生体制改革规划的指导推动下，医改工作持续推进，国家医保局成立标志着医改工作进入新时期。国家药品谈判试点、“4+7 带量采购”等政策推动药价的理性回归和集中规模化采购；“两票制”的推行使行业集中度进一步提升。大数据、互联网新技术的跨界融合，传统销售模式受到挑战，医药流通行业进入深度调整期和行业重塑期。但从长远来看，二胎放开、社会老龄化和人民消费能力提升的强力驱动，政策红利逐步释放，医药产品和服务的刚性需求依然强劲，药品流通市场规模稳步增长，行业集中趋势不变，创新服务模式不断涌现，运营效率提升，批零一体化和多业态发展明显，行业呈现销售平稳、结构优化、质量升级的发展态势。2018 年，公司面对行业形势的变化和新医改政策实施，积极调整创新经营策略，一方面把握“两票制”政策下行业集中度提升的趋势，不断深化与生产企业的合作，以输出公司学术推广经验及品牌声誉等资源增加营收。一方面公司进一步完善营销网络扩张，加强单体药房、县乡基层市场覆盖，保持对终端渠道的控制力度，形成品种和市场良性互动的态势，逐步提升公司的市场份额。此外，公司积极延伸产业链，向上游发展药品生产研发业务，实现企业多元化发展，保持公司持续盈利能力。截至本报告期末，公司实现营业收入 24,066.13 万元，较上年增长 65.79%，归属于上市公司股东的净利润 1,818.19 万元、归属于上市公司股东扣除非经常性损益后的净利润 1,332.06 万元，分别比去年同期下降 4.65%、12.04%。报告期内，公司重点推进了以下工作：1、持续经营 公司现有主导产品厄贝沙坦氢氯噻嗪分散片、瑞舒伐他汀钙胶囊、苯扎贝特分散片、头孢泊肟酯干 混悬剂、裸花紫珠胶囊等均处于成长期，有较大的市场空间；仿制药质量一致性评价进行中的产品若取 得预期进展，将大幅提升产品竞争力，成为公司新的利润增长点。报告期内，除继续巩固现有客户资源 外，公司持续加强非中标终端市场及单体药店的开发力度以及销售团队的队伍建设，同时，公司密切关 公告编号：2019-015 14 注国家政策走势，及时掌握政策变化趋势，积极应对各省级医保目录的增补工作以及招投标工作。目前。公司全部品种均在医保目录内。截止 2018 年 12 月 30 日，药品销售 7,677.69 万元，占比 31.90%。另，2018 年 1-12 月，公司与万高药业等客户厂商共同探索药品增值服务的新模式，输出公司在医疗市场积累的学术推广经验及品牌声誉等资源，促进合作共赢，学术推广服务收入 16,388.44 万元，占比 68.10%。2、加快向上游医药工业延伸，形成新的利润支撑点 公司将继续加快在生产领域的布局，以提高研发能力、提高产能和质量，提升盈利能力为目标，加快产业链资源整合，使生产板块成为公司新的利润支撑点。针对上述情况，公司将加强财务风险、投资风险及其他经营风险的控制，进一步规范投资项目管理和投后效益跟踪、风险管控，加快整合收购后企业，持续提高收购企业的盈利能力，同时对拟投资项目审慎评估，必要时聘请第三方机构参与，把投资风险和投资成本降到最低。3、内控管理 公司适应国家监管形式的需求，积极创新思维，着力在强化内部管理上下功夫。以风险管控为目标，加强制度管控等工作，确保管理闭环。4、加强人才培养，完善梯队建设 专业人才将是药品流通企业应对当前医改政策落地、行业结构调整、模式衍变更新的重要资源。公 司将进一步加强人才的培养和引进，打造专业化和规范化的营销团队、学术推广团队，增强企业软实力 且继续做好管理、研发、生产等各方面人才的储备和补充工作。注重培训、培养和发掘潜力人才，加强 与优秀企业的合作，汲取新鲜血液和经验。(二二)行业情况行业情况 2018 年 3 月 13 日，国务院机构改革方案公布，原国家食品药品监督管理总局整合进入市场监督管理总局，组建国家药监局（由市场总局管理），单独组建国家医保局。2018 年 3 月 20 日，国家六部委（局、办）联合发布关于巩固破除以药补医成果持续深化公立医院综合改革的通知，明确 2018 年继续控制医疗费用不合理增长，不搞“一刀切”。2018 年 4 月 3 日，国务院办公厅发布关于改革完善仿制药供应保障及使用政策的意见，提出了加快推进仿制药质量和疗效一致性评价工作，细化落实鼓励企业开展一致性评价的政策措施；药品集中采购机构要按药品通用名编制采购目录。2018 年 7 月 11 日，国家药监局发布了接受药品境外临床试验数据的技术指导原则，对接受境外公告编号：2019-015 15 临床试验数据的适用范围、基本原则、完整性要求、数据提交的技术要求以及接受程度均给予明确。2018 年 8 月 31 日，国家药监局印发中药饮片质量集中整治工作方案，提出严厉查处中药饮片违法违规行为；加快完善符合中药饮片特点的技术管理体系。2018 年 10 月 10 日，国家医保局印发关于将 17 种药品纳入国家基本医疗保险、工伤保险和生育保险药品目录乙类范围的通知。2018 年 10 月 25 日，国家卫健委、国家中医药管理局关于印发国家基本药物目录（2018 年版）的通知，新目录由原来的 520 种增加到 685 种，其中西药 417 种、中成药 268 种(含民族药)，新增品种包括了肿瘤用药 12 种、临床急需儿童用药 22 种等。2018 年 11 月 16 日，国家卫健委医政医管局关于做好 17 种国家医保谈判抗癌药配备使用工作的通知。2018 年 12 月，国家医保局启动“4+7”城市带量采购试点工作，在北上广深等“4+7”城市对通过一致性评价的 31 种仿制药进行带量采购，药价平均降幅达到 52%，最高降幅达 96%。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 1,708,574.37 1.11%8,046,520.00 7.06%-78.77%应收票据与应收账款 43,471,246.35 28.22%24,061,867.53 21.12%80.66%存货 3,584,682.58 2.33%3,830,750.82 3.36%-6.42%投资性房地产-长期股权投资-固定资产 611,133.26 0.40%786,337.68 0.69%-22.28%在建工程-短期借款-长期借款-预付账款 2,999,382.90 1.95%4,223,452.79 3.71%-28.98%其他应收款 18,176,748.80 11.80%5,809,271.74 5.10%212.89%其他流动资产 82,900,000.00 53.81%61,846,348.68 54.29%34.04%应付票据及应付账款 51,149,916.85 33.20%20,648,919.69 18.12%147.71%预收账款 5,740,204.22 3.73%5,208,371.92 4.57%10.21%资产总计 154,058,136.98-113,927,920.17 -35.22%公告编号：2019-015 16 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、报告期末货币资金与去年同期相比减少 6,337,945.63 元，主要系报告期内非保本和保本浮动收益型理财产品增加，银行存款减少。2、报告期末应收票据及应收账款 43,471,246.35 与去年同期相比增加 19,409,378.82 元，受“两票制”的影响，公司经营模式发生改变应收推广服务收入增加。3、报告期末其他应收款 18,176,748.80 元，较上年年末增加 12,367,477.06 元，同比增幅 212.89%，主要是由于公司报告期支付的保证金增加。4、报告期末其他流动资产 82,900,000.00元，较上年年末增加21,053,651.32 元，同比增幅34.04%，主要是公司当期期末理财产品增加。5、报告期末应付票据及应付账款 51,149,916.85 元，较上年末增加 30,500,997.16 元,应付票据及应付账款出现较大增幅的原因是应付推广费增加。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 240,661,269.61-145,155,933.13-65.79%营业成本 197,146,535.40 81.92%97,882,315.08 67.43%101.41%毛利率%18.08%-32.57%-管理费用 6,404,535.88 2.66%7,591,771.82 5.23%-15.64%研发费用-销售费用 16,019,249.90 6.66%18,207,266.29 12.54%-12.02%财务费用-151,287.29-0.06%-1,391,875.51-0.96%89.13%资产减值损失 1,033,132.29 0.43%1,117,503.23 0.77%-7.55%其他收益 4,201,521.36 1.75%2,913,725.77 2.01%44.20%投资收益 2,775,991.99 1.15%1,306,332.75 0.90%112.50%公允价值变动收益-2,411.93 0%-100%资产处置收益-11.50 0%100%汇兑收益-营业利润 25,313,170.30 10.52%24,706,364.16 17.02%2.46%营业外收入 4,661.05 0.00%1,010,706.57 0.70%-99.54%营业外支出 500,463.84 0.21%-0.00%-净利润 18,181,868.71 7.55%19,069,496.67 13.14%-4.65%项目重大变动原因项目重大变动原因：公告编号：2019-015 17 1、报告期营业收入 240661269.61 元，同比增加 65.79%，主要是公司业务模式转变后发展的推广服务收入增加。2、报告期营业成本 197,146,535.40 元，同比增长 101.41%，主要是公司业务模式转变后发展的推广服务成本增加。3、报告期财务费用-151,287.29 元，同比增长 89.13%，主要是本期财务利息收入增加。4、报告期其他收益 4,201,521.36 元，同比增长 44.20%，主要是本期税收返款增加。5、报告期投资收益 2,775,991.99 元，同比增长 112.50%，主要是本期理财收益增加。6、报告期营业外收入 4661.05 元，较上年同期大幅下降 99.54%，主要是上期增加新三板挂牌奖励款 1000,000.00 元所致。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 240,661,269.61 145,155,933.13 65.79%其他业务收入-主营业务成本 197,146,535.40 97,882,315.08 101.41%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%慢性病、老年病用药 68,864,352.50 28.61%91,799,688.06 63.24%抗生素类用药 4,478,947.82 1.86%10,719,110.56 7.38%其他药品 3,433,618.50 1.43%15,736,367.58 10.84%推广服务 163,884,350.79 68.10%26,900,766.93 18.53%合计 240,661,269.61 100.00%145,155,933.13 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%华东 88,773,594.15 36.89%48,589,683.17 33.47%华中 22,365,896.78 9.29%19,398,702.44 13.36%华北 57,091,577.91 23.72%12,350,526.92 8.51%东北 34,563,516.05 14.36%24,504,221.82 16.88%华南 22,856,089.04 9.50%23,676,559.76 16.31%西南 14,166,795.39 5.89%15,405,568.97 10.61%西北 843,800.29 0.35%1,230,670.05 0.85%公告编号：2019-015 18 合计 240,661,269.61 100.00%145,155,933.13 100.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：本报告期,主营业务收入 240,661,269.61 元，同比增幅 65.79%，营业收入总额大幅增长，收入构成变化较大：受“限抗令”的影响，抗生素类用药的销售占比由 7.38%下降到 1.86%，慢性病、老年病用药销售占比由 63.24%下降到 28.61%，其他药品销售占比由 10.84%下降到 1.43%，药品销售总体规模下降，公司业务模式转变后发展的推广服务收入占比达到 68.10%。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 江苏万高药业股份有限公司 116,248,839.91 48.30%否 2 海南通用三洋药业有限公司 36,607,452.81 15.21%否 3 西藏中健药业有限公司 5,264,326.83 2.19%否 4 辽宁一鼎医药有限公司 3,598,540.00 1.50%否 5 海南三叶美好制药有限公司 2,470,335.10 1.03%是 合计合计 164,189,494.65 68.23%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 江苏万高药业股份有限公司 39,385,385.34 19.63%否 2 海南通用三洋药业有限公司 7,857,364.43 3.92%否 3 万安县晓英医药科技咨询服务部 4,806,438.00 2.40%否 4 万安县高超医药科技咨询服务部 4,321,082.00 2.15%否 5 上海营大医药科技中心 3,846,403.00 1.92%否 合计合计 60,216,672.77 30.02%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 30,809,638.34 16,995,249.38 81.28%投资活动产生的现金流量净额-21,345,083.98-1,591,213.84-1,241.43%筹资活动产生的现金流量净额-15,802,499.99-10,816,333.60-46.10%现金流量分析现金流量分析：1、报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额 30,809,638.34 元，较上年同期增加 13,814,388.96元，增长 81.28%。主要原因为公司上期主要是采用款到发货的销售模式，本期业务模式转变后，应收药品生产企业的推广服务收入增加，税收返还款扶持比率增长，发生以及由于药品销售规模的下降导致存公告编号：2019-015 19 货、预收账款相应减少。2、本期投资活动产生的现金流量净额-21,345,083.98 元，比上期减少 1,241.43%，主要是由于本期购买的理财产品较多。3、筹资活动产生的现金流量净额-15,802,499.99 元，比上年度减少 46.10%，主要是由于本期支付股东股利。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公司全资子公司海南合美药业有限公司成立于 2004 年 5 月 12 日，注册资本 600 万元，经营范围：中成药、化学原料药及其制剂、抗生素原料药及其制剂、生化药品、消毒产品、医药中间体、医药包装制品的销售及技术研发；药品销售外包服务、医药产品推广与咨询、会议会展服务、医药市场调研与分析、营销管理、企业管理咨询、医药技术咨询与技术转让、药品研发、药品项目投资。截止报告期末，合美药业总资产 1,784.52 万元、净资产 1,702.76 万元；报告期内，实现营业收入329.33 万元，净利润-23.60 万元。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 为提高自有闲置资金的使用效率，降低财务成本，公司于 2017 年 12 月 29 日召开第一届董事会第十四次会议，审议通过关于 2018 年使用闲置资金购买理财产品或实施资管计划的议案，并于 2018年 01 月 19 日经公司 2018 年第一次临时股东大会审议通过。在确保公司正常经营活动资金需求的前提下，公司使用闲置资金投资理财产品或实施资管计划，投资余额不超过人民币 7000 万元人民币，在额度内资金可以滚动使用。报告期初理财产品余额 60,500,000.00 元，本期购买理财产品 517,870,000.00 元，本期赎回理财产品 495,470,000.00 元，期末理财产品余额 82,900,000.00 元,本报告期末的理财产品主要为结构性存款、非保本浮动收益型和保本浮动收益型理财，投资周期分别为 7 天、28 天和 365 天，其中 365 天的在每个开放日均可以支取,取得理财产品投资收益 2,775,991.99 元。(五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 公告编号：2019-015 20 （1）会计政策变更 财务报表格式变更 财政部于2018年6月发布了 关于修订印发2018年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815号），本集团根据相关要求按照一般企业财务报表格式（适用于尚未执行新金融准则和新收入准则的企业）编制财务报表：（1）原“应收票据”和“应收账款”项目，合并为“应收票据及应收账款”项目；（2）原“应收利息”、“应收股利”项目并入“其他应收款”项目列报；（3）原“固定资产清理”项目并入“固定资产”项目中列报；（4）原“工程物资”项目并入“在建工程”项目中列报；（5）原“应付票据”和“应付账款”项目，合并为“应付票据及应付账款”项目；（6）原“应付利息”、“应付股利”项目并入“其他应付款”项目列报；（7）原“专项应付款”项目并入“长期应付款”项目中列报；（8）进行研究与开发过程中发生的费用化支出，列示于“研发费用”项目，不再列示于“管理费用”项目；（9）在财务费用项目下分拆“利息费用”和“利息收入”明细项目；（10）股东权益变动表中新增“设定受益计划变动额结转留存收益”项目.本集团根据上述列报要求相应追溯重述了比较报表。由于上述要求，本期和比较期间财务报表的部分项目列报内容不同，但对本期和比较期间的本集团合并及公司净利润和合并及公司股东权益无影响。（2）会计估计变更 本公司在报告期内无重大会计估计变更事项。(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 社会责任是企业自身可持续发展的内需，是企业成长的基础，是企业基业长青的根本。公司始终把 社会责任放在公司发展的重要位置，将社会责任意识融入到公司发展实践中，公司在追求效益、快速发 展的同时，切实履行着社会责任：（1）公司依法纳税，切实履行了企业作为社会人、纳税人的社会责任。（2）公司始终坚持以人为本，依法规范员工与公司的关系，坚持“公开、公平、公正”的原则，不 断完善选人用人机制，着力为员工提供公平的工作环境、浓郁的文化氛围、丰厚的薪酬福利以及完善的 员工发展空间，实现企业与员工的共同发展，构建和谐的劳资关系。三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司主营业务明确，战略清晰。公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持有良好的公司独立自主经营的能力；会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；公告编号：2019-015 21 主要财务、业务等经营指标健康；经营管理层、核心业务人员队伍稳定；内部治理规范。公司不存在影响持续经营能力的重大不利风险。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、行业集中度进一步提高，批零一体化趋势加强 我国医药流通行业集中度相比美国 95%的行业集中度尚有较大的差距，行业集中度不高造成物流成本高，管理难度大以及资源的浪费。随着医改的深入，“两票制”的推行，药品监管可追溯要求，使药品采购渠道进一步统一，对流通企业的配送服务效率和成本控制要求更高。通过兼并重组、行业资源整合实现规模化效益，是未来医药流通行业的发展趋势。根据商务部全国药品流通行业发展规划纲要（2016-2020 年）规划提出具体目标：即培育形成一批网络覆盖全国、集约化和信息化程度较高的大型药品流通企业；药品批发百强企业年销售额占药品批发市场总额 90%以上；药品零售百强企业年销售额占药品零售市场总额 40%以上；药品零售连锁率达 50%以上。同时鼓励药品流通企业通过兼并重组、上市融资、发行债券等多种方式做强、做大，加快实现规模化、集约化和现代化经营，鼓励实行批零一体化、连锁化经营，发展多业态混合经营。2、经营模式