839792_2018_东和新材_2018年年度报告_2020-09-17.pdf

公告编号:2019-016 1 证券代码：证券代码：839792839792 证券简称：东和新材证券简称：东和新材 主办券商：东莞证主办券商：东莞证券券 2018 年度报告 东和新材 NEEQ:839792 辽宁东和新材料股份有限公司 LIAONING DONGHE NEW MATERIALS 公告编号:2019-016 2 公司年度大事记公司年度大事记 一、报告期内，公司完成第一次定向增发，共发行股票 16,830,000 股，发行价格为 3.00元/股，共募集资金 50,490,000.00 元，公司股本由 116,700,000.00 元增至 133,530,000.00元。二、报告期内，公司完成了对上一年度利润分配，以现有总股本 133,530,000 股为基数，向全体股东每 10 股派 1.00 元人民币现金红利。公司已于 2018 年 6 月 1 日委托中国结算北京分公司将本次代派的现金红利通过各股东托管证券公司（或其他托管机构）直接划入股东资金账户。三、新建旋流动态闪速煅烧 10 万吨轻烧氧化镁生产线于 2018 年 1 月 18 日正式点火进入生产模式。四、因公司经营发展的需要，报告期内公司设立控股子公司东和新材料（欧洲）有限公司（Donghe New Materials Europe GmbH）。地点为德国法兰克福或巴德洪堡（法兰克福附近），注册资本 100,000 欧元，其中公司出资 65,000 欧元，占注册资本的 65%。主要业务为负责公司电熔镁产品在欧洲（含俄罗斯）的所有销售，公司不再通过其它渠道向欧洲市场销售公司电熔镁。五、报告期内，公司以支付现金的方式收购海城市荣富耐火材料有限公司 51%的股权，收购价格为人民币 7,140 万元。六、2018 年 2 月 27 日，公司获得两项实用新型专利：分别为一种利用菱镁尾矿生产高活性氧化镁的装置和一种尾矿生产高品位电熔镁的生产装置。七、2018 年 8 月，经辽宁省质量技术监督局及辽宁省名牌战略推进委员会共同认定，公司生产的“东和泰迪牌电熔镁砂”被授予辽宁名牌产品称号；2018 年公司被鞍山市科技局授予鞍山市科技小巨人企业。公告编号:2019-016 3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2323 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2929 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3131 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3333 第九节第九节 行业信息行业信息 .3737 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .4040 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4646 公告编号:2019-016 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、东和新材 指 辽宁东和新材料股份有限公司。泰迪炉材 指 海城市东和泰迪冶金炉材有限公司，系公司全资子公司。惠昌工贸 指 海城惠昌工贸有限公司，系公司全资子公司，成立于 2013 年7 月 10 日。明德园艺 指 海城市明德园艺有限公司，公司关联方。耐火材料 指 凡物理化学性质允许其在高温环境下使用的材料称为耐火材料，一般指在没有荷重的情况下，抵抗 1580高温作用而不软化熔倒的无机非金属材料。电熔镁 指 以菱镁矿等为原料经电弧炉熔炼达到熔融状态冷却后形成的称为电熔镁，具有纯度高，结晶粒大，结构致密，抗渣性强材料，热震稳定性好，是一种优良的高温电气绝缘材料，也是制作高档镁砖、镁碳砖及不定形耐火材料的重要原料。轻烧镁 指 也称轻烧氧化镁、苛性氧化镁，系将菱镁矿、水镁石中提取的氢氧化镁经过 8001000左右煅烧而成的制成品。轻烧镁被广泛用于建材、化工、冶金、医药等多个领域，是生产防火板、轻质隔墙板、硫酸镁、造纸、除硫工艺、钢厂护炉溅渣等的理想材料。不定形耐火材料 指 由具有一定粒度级配的耐火骨料和粉料、结合剂、外加剂混合而成的耐火材料，又称散状耐火材料。同耐火砖比较，具有工艺简单、节约能源、成本低廉、便于机械化施工等特点，在某些热工设备上使用效果比耐火砖好。不烧耐火砖 指 使用优质电熔镁砂、高纯镁砂经过破碎后，添加鳞片石墨、添加剂、酚醛树脂结合剂，经过高速混练，高压成型后，200烘干而成的定型耐火制品。耐火原料 指 制作耐火制品的原料，在本年报中指东和新材母公司产品电熔镁、轻烧镁。耐火制品 指 耐火材料的制成品，在本年报中指泰迪炉材产品不定形耐火材料、不烧耐火砖。股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 主办券商、东莞证券 指 东莞证券股份有限公司 兴华、会计师事务所、兴华会计师事务所 指 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）公司法 指 中华人民共和国公司法 公司章程 指 辽宁东和新材料股份有限公司章程 三会 指 辽宁东和新材料股份有限公司股东大会、董事会和监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公告编号:2019-016 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人毕胜民、主管会计工作负责人朴欣 及会计机构负责人（会计主管人员）朴欣保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 重要客户依赖风险 2017 年度、2018 年度公司前五大客户合计销售额占当期营业收入总额的比例分别为 55.55.6464%、54.10%，公司存在重要客户依赖风险，虽不存在对单一客户依赖情形，但若公司某一重要客户经营发生恶化或公司重要客户与公司合作关系发生不利变化，将对公司经营业绩造成不利影响。应收账款回收的风险 截至 2017 年末、2018 年末，公司应收账款账面价值分别为6,483.61 万元、8,335.99 万元，占资产总额的比例为 1 11 1.6464%、1 12 2.9191%，应收账款账面价值仍然较大。公司未来若不能对应收账款进行有效的管理，则存在较高发生坏账的风险。原材料价格波动风险 公司生产所需的主要原材料为菱镁矿石、菱镁矿粉、电极、棕刚玉、石墨等，原材料的价格波动对公司盈利能力有一定影响。近年来随着经济形势变化，各行业市场竞争日趋激烈，原材料成本的波动直接影响公司产品成本，对公司的经营业绩具有一定影响，公司存在原材料价格波动的风险。存货余额较大及存货管理风险 截至 2018 年末，公司存货账面价值为 12,545.99 万元，占资产总额的比例为 1919.4242%，公司存在存货余额较大及存货管理的风险。由于存货规模较大，公司若不能对存货进行有效的管理，存货发生减值则会对公司经营成果造成不利影响。开发支出资本化对财务报表的影响 公司主营业务为生产和销售各种系列电熔镁、轻烧镁、不定形耐火材料和不烧耐火砖。为提升产品质量、降低产品成本、提高公公告编号:2019-016 6 司核心竞争力，公司进行了多项研发项目。公司按照企业会计准则规定，将研究开发项目阶段的支出，对满足资本化条件的开发支出予以资本化，确认为无形资产并在未来受益期间内摊销（公司2019 年度摊销的无形资产专利权均为以前年度形成的研发支出，本年度发生的研发支出全部计入当期损益）。公司 2018 年进行了会计估计变更，将专利权摊销年限由原来的 10 年变更为 3-10 年，2018年度资本化无形资产累计摊销 13,676,912.74 元，账面剩余无形资产专利权账面价值为 0 元。经营场所抵押风险 截至 2018 年 12 月 31 日，公司不动产权证全部用于向银行流动资金借款抵押。土地与房产均为公司生产经营所必须的经营场所，现公司大部分经营场所处于抵押状态，若公司将来不能按时履行借款的还款义务，公司将会可能失去对经营场所的控制，影响公司正常的生产经营。偿债能力较弱风险 截至 2018 年末，公司流动比率为 1.321.32，短期借款余额为9 9,184184.00.00 万元，应付票据余额为 31.92 万元。报告期内，虽然公司通过定向增发拓宽了融资渠道，总体来看公司流动比率较高，公司偿债能力较强，但随着公司未来经营的进一步扩大，资金需求的增强，而使短期借款、应付票据余额加大，公司仍存在一定的偿债风险。对外担保的风险 2018 年 7 月 10 日，泰迪炉材与中信银行股份有限公司鞍山分行签署担保合同，为海城市国田矿业有限公司与中信银行 2018年 7 月 12 日签署的借款合同提供担保，担保金额为人民币2,2,52520.000.00 万元，担保期限为 1 年，保证方式为最高额保证。将来若借款合同到期，而海城市国田矿业有限公司没有能力或意愿偿还债务，将对公司的财务状况造成一定的影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号:2019-016 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 辽宁东和新材料股份有限公司 英文名称及缩写 LIAONING DONGHE NEW MATERIALS CO.,LTD 证券简称 东和新材 证券代码 839792 法定代表人 毕胜民 办公地址 辽宁省海城市牌楼镇南沟村 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 朴欣 职务 董事会秘书、财务负责人 电话 0412-3350021 传真 0412-3358388 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 辽宁省海城市牌楼镇南沟村 114207 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2001 年 10 月 19 日 挂牌时间 2016 年 11 月 18 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C-制造业 30-非金属矿物制品业 308-耐火材料制品制造 3089-耐火陶瓷制品及其他耐火材料制造 主要产品与服务项目 从事耐火材料的研发、生产和销售，生产和销售各种系列电熔镁、轻烧镁、不定形耐火材料和不烧耐火砖。普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）133,530,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 无 实际控制人及其一致行动人 实际控制人：毕胜民、毕一明、毕一明；一致行动人：毕胜民、董宝华、孙希忠、毕一明、赵权 公告编号:2019-016 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91210300732307497N 否 注册地址 辽宁省海城市牌楼镇南沟村 否 注册资本（元）133,530,000.00 是 五、五、中介机构中介机构 主办券商 东莞证券 主办券商办公地址 广东省东莞市莞城区可园南路一号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 贾俊伟、张磊 会计师事务所办公地址 北京市西城区裕民路 18 号 2206 房间 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 1.公司于 2019 年 1 月 2 日取得了全国中小企业股份转让系统下发的关于辽宁东和新材料股份有限公司股票发行股份登记的函（股转系统函20184364 号），确认本次股票发行 12,010,000 股，其中限售 12,010,000 股，无限售 0 股。注册资本增加 12,010,000.00 元，增加后的注册资本为 145,540,000.00元。公告编号:2019-016 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 674,675,284.72 371,197,538.08 81.76%毛利率%3 36 6.9292%30.30.5757%-归属于挂牌公司股东的净利润 72,541,077.08 55,812,033.2555,812,033.25 29.97%29.97%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 154,415,208.49154,415,208.49 54,936,432.5254,936,432.52 181.181.0 08%8%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）25.325.30 0%31.31.4242%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）5 53 3.8585%3 30 0.9393%-基本每股收益 0.55 0.48 14.58%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 645,920,757.51645,920,757.51 556,977,842.67556,977,842.67 1 15 5.9797%负债总计 237,334,780.62237,334,780.62 350,537,394.56350,537,394.56 -3232.29%.29%归属于挂牌公司股东的净资产 408,585,976.89408,585,976.89 206,440,448.11206,440,448.11 9 97.92%7.92%归属于挂牌公司股东的每股净资产 3.06 1.77 72.89%资产负债率%（母公司）3131.1111%5 57 7.3.35 5%-资产负债率%（合并）3 36 6.7474%6 62 2.9494%-流动比率 1.31.32 2 0.94-利息保障倍数 12.47 7.67.64 4 -三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 99,678,331.5799,678,331.57 83,093,117.85 1919.9696%应收账款周转率 8.21 4.81-存货周转率 3.38 2.32.32 2 -公告编号:2019-016 10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%1 15 5.9797%4545.2121%-营业收入增长率%81.76%55.06%-净利润增长率%29.29.9797%42422 2.56%.56%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 133,530,000 116,700,000 14.42%计入权益的优先股数量 计入负债的优先股数量 六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-5,788,192.38 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）236,000236,000.00.00 其他营业外收入和支出净额-556,167.75 其他符合非经常性损益定义的损益项目-90,257,997.98 非经常性损益合计非经常性损益合计-96,366,358.1196,366,358.11 所得税影响数-14,492,226.714,492,226.70 0 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 -81,874,131.4181,874,131.41 七、补充财务补充财务指标指标 适用不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）公告编号:2019-016 11 调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 7,730,374.25 32,458,596.61 应收账款 64,836,127.26 78,139,683.31 应收票据及应收账款 98,409,794.298,409,794.20 0 110,598,279.92 其他应收款 4,421,977.85 4,421,977.85 3,566,936.36 3,566,936.36 应付票据 8,332,246.00 9,221,631.31 应付账款 68,617,820.86 42,221,616.65 应付票据及应付账款 97,580,744.1797,580,744.17 51,443,247.96 应付利息 165,950.78 264,271.19 其他应付款 62,574,734.84 62,954,305.6262,954,305.62 28,584,340.10 28,848,611.29 管理费用 25,205,621.35 18,255,080.22 18,657,837.22 12,216,286.62 研发费用 8,804,144.95 6,441,550.60 存货 131,467,817.95 125,680,373.21 96,687,184.55 96,687,184.55 递延所得税资产 2,471,783.04 2,825,783.04 1,700,982.73 1,700,982.73 应交税费 8,585,149.67 8,498,925.27 2,959,971.54 2,959,971.54 专项储备 1,853,603.82 盈余公积 5,223,808.14 5,003,625.265,003,625.26 279,239.10 279,239.10 未分配利润 61,998,823.20 60,017,177.360,017,177.3 8,929,530.21 8,929,530.21 营业收入 371,486,974.51 371,197,538.08 239,388,621.53 239,388,621.53 营业成本 251,613,710.89 257,706,959.03257,706,959.03 184,001,979.64 189,537,540.68 销售费用 22,707,972.12 16,900,116.9116,900,116.91 19,666,517.96 14,130,956.92 营业外支出营业外支出 357,854.21357,854.21 571571,474.21474.21 119119,732.52732.52 119119,732.52732.52 所得税 9,803,897.67 9,363,673.27 2,085,958.09 2,085,958.09 公告编号:2019-016 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 1.1.采购模式采购模式 东和新材的采购主要为电力、低品位菱镁矿、电极等原材料，采购部负责对供应商的管理和原材料的采购，采购部会根据销售中心的订单情况以及浮选车间、电熔镁车间的生产计划制定相应的采购计划，采购员根据采购计划采用比价采购的方式筛选供应商，部分电力采用网上竞标的方式。采购计划和采购合同均采用自上而下的审批制度。在供应商方面，公司综合考虑成本、运费、原材料质量、距离等因素，目前已与多家菱镁矿、电极生产商建立了良好的稳定合作关系，同时不断开发新的供应商以保证原材料的供应。泰迪炉材的采购主要为镁质料、棕刚玉、石墨等原材料，由公司采购部负责供应商的管理和原材料的采购，采购部根据销售中心的订单情况以及泰迪炉材生产部门的生产计划制定相应的采购计划，采购采用比价、比质量的方式筛选性价比较高的供应商。采购计划和采购合同均采用自上而下的审批制度。在供应商方面，泰迪炉材对供应商经营资质、生产及运输能力、质量控制、经营规模、诚信履约等方面进行考察与审核，目前，泰迪炉材与多家供应商建立长期稳定的合作关系，同时不断开发新的供应商。2.2.生产模式生产模式 东和新材负责电熔镁、轻烧镁的生产。负责销售的副总经理根据国内外客户的需求、常年累计的经验以及电熔镁、轻烧镁市场行情，制定一定时期内耐火原料各个系列的产量；负责生产的副总经理依据各种产品的产量目标制定合理的生产计划，下达生产指令到各个生产车间。生产车间组织安排生产，生产进度控制与监控，进行生产异常的处理，产品质量检测合格后，验收入库。不定形耐火材料和不烧耐火砖通过以销定产的方式进行生产，由泰迪炉材负责生产。泰迪炉材生产部依据订单情况，负责生产方案和指导文件制定、配方设计、模具设计、包装设计及排产计划，如有需要还将制定外围加工计划。生产车间组织生产，产品质量检测合格后，验收入库。3.3.销售模式销售模式 公司的产品可分为两大类，一是耐火原料，包括电熔镁和轻烧镁；二是耐火制品，包括不定形耐火材料和不烧耐火砖。两类产品均为耐火材料，根据下游客户的特点采取不同的销售模式。公司的电熔镁、轻烧镁、部分不定形耐火材料和部分不烧耐火砖根据客户的订单采取直接销售的模式，即下游客户根据其需要向公司下订单并详细约定采购产品的数量、规格、型号等，公司根据客户订单需求直接向客户销售。多年来，公司与南方矿产国际贸易有限公司、营口鲅鱼圈耐火材料有限公司（维苏威的子公司）、鞍钢联众（广州）不锈钢有限公司等国内公司建立了稳定合作关系，此外还与吉林建龙钢铁有限责任公司等公司积极合作，产品远销海外。为开拓市场公司销售人员通过网站搜索、上门宣传等方式来寻找新的潜在客户，积极拓展公司业务，同时通过提高公司售后服务质量来维护客户、稳定客户。经过多年地发展，公司与德国诺玛（NORMAG GMBH）、阿赛洛米塔尔（ARCELORMITTAL SOUTH AFRICA LIMITED）、印度赛奥德（Sai Wallwides marketing pvt.Ltd.）建立了长期稳定的合作关系，得到了客户的普遍认可。公司的部分不定形耐火材料和部分不烧耐火砖采用承包模式销售。公司依照客户的现场使用要求，提供耐火材料的设计、施工、技术维护的一站式服务。具体业务流程为业务员同客户签订购销合同后，由公司安排技术人员现场考察施工条件，并依此设计施工方案并配置相关耐火材料产品，依据合同要求期限组织现场施工，并安排技术人员驻扎现场负责后期技术维护，按照钢厂吨钢产量或产品的使用绩效作为结算依据。4.报告期内，公司的商业模式较上年未发生变化。公告编号:2019-016 13 报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 一、公司 2018 年经营计划：12018 年销售收入目标：80,000.00 万元人民币。净利润目标：12,000.00 万元人民币。2计划生产电熔镁砂 100,000.00 吨，高活性轻烧氧化镁 90,000.00 吨，耐火砖制品 25,000.00 吨，生产不定形耐火材料 10,000.00 吨。3计划新上年产 100,000.00 吨高纯镁砂生产线。二、公司 2018 年的经营计划完成情况：12018 年实际完成销售收入 674,675,284.72 元人民币，净利润 72,541,077.08 元人民币，扣除非经常性损益影响净利润为 154,415154,415,208.208.4949 元。（非经常性损益主要为股权激励确认的股份支付金额）。22018 年实际生产电熔镁砂 84,600 吨、高活性轻烧氧化镁 50,000 吨，耐火砖制品 21,720 吨，生产不定形耐火材料 8,360 吨。2018 年产量指标未实现年初计划，主要因公司电熔镁生产线的新建与改建以及悬浮炉生产线的新建 在建设过程中涉及技术改进，需反复调试一定程度上影响了产能的发挥从而影响了产量；砖制品产量未实现计划主要是因上半年订单不饱和的影响。但在全体员工的努力下，公司扣非后的净利润指标超过了期初的 12,000.00 万元，实现了历史性的突破。另公司未进行高纯镁砂生产线的投入，主要因公司依据市场环境的变化，在公司悬浮炉生产线及电熔镁生产线大量基建投入以及周边同行业企业加大生产线投入的情况下，及时进行了战略调整，为避免未来市场供大于求，不再盲目增加相应资本投资，保证公司现金流充足即保证了公司的竞争实力。(二二)行业情况行业情况 2018 年，我国耐火材料工业努力适应经济运行从高速增长向高质量发展转换时段的新理念、新环境、新要求，积极应对耐火材料工业进入新时代面临的新形势，克服各种困难和不利因素的影响，抓住钢铁、建材、有色等主要下游产业经营态势趋好、盈利能力显著提升的有利时机，保障了全行业的健康稳定运行，取得了产量、产值、利润全面增长，整体经营质量和效益明显好转的优良业绩。2018 年，全国耐火原材料产量 2345.22 万吨，同比增长 2.30%；全国耐火原材料进出口贸易总额 44.44 亿美元，比上年同期增长 34.26%；全国耐火原材料出口总量 635.49 万吨，同比降低 0.54%。2019 年虽然对市场趋势判断各不相同，但我国经济仍将持续保持中高速增长，基础设施建设力度也不会快速减弱。特别是近期国家对民营企业的支持力度不断加大，主要下游行业的经济运行将相对稳定，公告编号:2019-016 14 不会出现大起大落，全国宏观经济环境仍将保持稳中向好的发展态势，耐材生产企业在顺应大势的前提下，应在提高产业集中度、加强环境治理、提升质量、避免盲目扩张等方面入手，提高企业自身的竞争力，寻求更好的发展。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与本期期末与上年期末金上年期末金额变动比例额变动比例 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 29,377,371.64 4.4.5555%76,654,163.47 1 13 3.7676%-61.68%应收票据与应收账款 138,888,193.52138,888,193.52 2121.5050%98,40998,409,794.20794.20 1 17 7.6.67 7%4141.1 13%3%预付账款 12,333,785.97 1 1.9191%10,946,714.56 1 1.9797%12.67%其他应收款 4,994,571.19 0.0.7777%4,421,977.85 0.0.7979%12.95%存货 125,459,936.88 1919.4242%125,680,373.21 2 22 2.5 56%6%-0.18%固定资产 233,529,409.96 3 36 6.1515%113,815,703.00 2 20 0.43%.43%105.18%在建工程 547,809.39 0 0.08%.08%72,107,304.45 1 12.95%2.95%-99.24%99.24%其他非流动资产 72,993,237.80 1 11 1.3030%13,466,817.31 2.2.4242%442.02%短期借款 91,840,000.0091,840,000.00 1 14 4.2222%105,700,000.00 1 18 8.9.98 8%-1313.1111%应付票据及应付账款 81,244,348.8881,244,348.88 1212.5858%97,580,744.1797,580,744.17 1 17 7.5.52 2%-1616.7474%预收款项 22,638,862.87 3.3.5050%52,053,916.75 9.9.3535%-56.51%资产总额 645645,920920,757.51757.51 100.00%556,977,842.67556,977,842.67 100.00%1 15 5.9797%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：报告期内公司资产总额相比上年度增加 14.25%，主要原因为应收票据及应收账款、固定资产及其他非流动资产的增加：1.1.货币资金：报告期末货币资金余额货币资金：报告期末货币资金余额 29,377,371.6429,377,371.64 元，比上年末降低元，比上年末降低 61.68%61.68%，系上年末募集资金，系上年末募集资金余额余额 5,049.005,049.00 万元尚未使用，本年支付工程款及股权收购价款等导致投资活动现金净流出所致；万元尚未使用，本年支付工程款及股权收购价款等导致投资活动现金净流出所致；2 2.应收票据及应收账款：报告期内应收票据及应收账款余额为 138,888,193.52138,888,193.52 元，比上年增加4 41 1.1 13%3%。原因为本期营业收入较上期增加 81.76%，相应应收票据及应收账款余额有所增加；3 3.固定资产：报告期固定资产余额为 233,529,409.96 元，比上年增加 105.18%。原因为本期旋流动态煅烧炉等项目的继续投入，并在当年内达到预定可使用状态，连同期初的在建工程余额一并转固；4.4.在建工程：报告期末在建工程余额比上期降低在建工程：报告期末在建工程余额比上期降低 99.24%99.24%，主要系本期大部分在建工程达到预定可使，主要系本期大部分在建工程达到预定可使用状态转固，导致在建工程余额下降；用状态转固，导致在建工程余额下降；5.其他非流动资产：报告期内其他非流动资产余额为 72,993,237.80 元，比上年增加 442.02%。原因为本期公司收购海城市荣富耐火材料有限公司股权，支付的预付款 71,400,000.00 元。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年本期与上年同期金额变同期金额变动比例动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 公告编号:2019-016 15 营业收入 674,675,284.72-371,197,538.08-81.76%营业成本 425,595,199.32425,595,199.32 6 63 3.0808%257,706,959.03257,706,959.03 69.69.4343%65.65.1515%毛利率%3 36 6.9292%-30.30.5757%-管理费用 121,980,188.03 18.08%18,255,080.22 4.92%568.20%研发费用 17,234,983.89 2.55%8,804,144.95 2.37%95.76%销售费用 14,253,882.3814,253,882.38 2.2.1111%16,900,116.9116,900,116.91 4.4.5555%-1 15 5.6666%财务费用 7,136,895.76 1.06%9,207,668.07 2.48%-22.49%资产减值损失 5,489,158.86 0.81%630,145.42 0.17%771.09%其他收益 12,982,000.00 1.92%7,461,902.46 2.01%73.98%投资收益 0 0%0 0%0%公允价值变动收益 0 0%0 0%0%资产处置收益-5,788,192.38-0.86%-262,770.25-0.07%2,102.76%汇兑收益 0 0%0 0%0%营业利润 86,835,595.18 12.87%63,885,599.93 17.21%35.92%营业外收入 177,908.22 0.03%1,861,580.80 0.50%-90.44%营业外支出 734,075.97 0.11%571,474.21571,474.21 0.10.15 5%2828.4545%净利润 72,541,077.08 10.75%55,812,033.2555,812,033.25 15.015.04 4%29.29.9797%项目重大变动原因项目重大变动原因：1.本年度营业收入额为 674,675,284.72 元，比上年增加 81.76%，主要原因为受整个耐火材料市场行情上涨因素影响，产品销售价格上扬，同时经过近两年的技术创新及工艺改进，产能随之提升，销量与价格同时增长使销售额大幅上升；2.本年度营业成本额为 425,595,199.32425,595,199.32 元，比上年增加 65.65.1515%，主要原因为本年度营业收入大幅增长，营业成本相应增长，另经过技术创新及工艺改进，降低了成本单耗，毛利率较上年有所上升；3.本年度管理费用为 121,980,188.02 元，比上年增加 568.20%，主要原因为本年度公司进行了股权激励，按相关规定需确认股份支付 90,257,997.98 元；4.本年度营业利润、净利润分别为 86,835,595.18 元、72,541,077.08 元，较上增长分别为 35.92%和29.29.9797%，主要原因为本年度营业收入的大幅增长及公司经过技术创新及工艺改进，降低了单位成本，提升了毛利率，同时销售费用、财务费用较上年均有所下降，从而使公司利润有所增长。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 673,171,441.90 371,027,587.65 81.43%其他业务收入 1,503,842.82 169,950.43 784.87%主营业务成本 425,595,199.32425,595,199.32 257,642,540.5257,642,540.5 65.65.1919%其他业务成本-64,418.53-100.00%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%耐火原料 470,618,701.09 69.75%211,482,324.03 56.97%耐火制品 202,552,740.81 30.02%159,545,263.62 42.98%公告编号:2019-016 16 按区域分类分析按区域分类分析：适用适用不适用不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%国内 420420,81781