839715_2018_美硕科技_2018年年度报告_2019-04-21.pdf

1 2018 年度报告 美硕科技 NEEQ:839715 浙江美硕电气科技股份有限公司 ZHEJIANG MEISHUO ELECTRIC TECHNOLOGY CO.,LTD 2 公司年度大事记公司年度大事记 2018 年 6 月初，公司获批设立“浙江省博士后工作站”。博士后工作站的获批设立，是国家相关部门对我们公司现有技术能力、科研实力的肯定。同时，也将促使公司在科技创新层面站在一个新的起点，大力推动企业技术创新和科研队伍建设以及高层次创新人才的培养，同时也为公司引进博士人才，进一步强化科研合作创造了国家政策条件。2018 年 10 月 25 日，由本公司负责主要起草的“浙江制造”团体标准小型电磁继电器 评审会圆满结束。与会人员对浙江美硕电气科技股份有限公司主要起草的“浙江制造”团体标准小型电磁继电器进行了详细的研讨，针对标准应用范围、基本要求、技术指标等各项内容逐一进行了讨论，提出了很多建设性意见和建议，优化了标准结构，提升了标准的技术水平，更加充分的体现了“国内领先、国际先进”的宗旨。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2222 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2525 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2828 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3030 第九节第九节 行业信息行业信息 .3333 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3434 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3838 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 本公司、公司、股份公司、美硕科技 指 浙江美硕电气科技股份有限公司 子公司、美硕进出口 指 乐清美硕进出口有限公司 股东大会 指 浙江美硕电气科技股份有限公司股东大会 董事会 指 浙江美硕电气科技股份有限公司董事会 监事会 指 浙江美硕电气科技股份有限公司监事会 公司章程 指 浙江美硕电气科技股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 上海证券、主办券商 指 上海证券有限责任公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 挂牌 指 浙江美硕电气科技股份有限公司股票在全国中小企业股份转让系统挂牌进行公开转让之行为 PLM 系统 指 产品生命周期管理系统 ERP 系统 指 建立在信息技术基础上,集信息技术与先进管理思想于一身,以系统化的管理思想,为企业员工及决策层提供决策手段的管理平台 电动水阀 指 一种由电磁起动器连接至阀体组件而构成的装置,通过关闭或部分关闭管口以关断或调节水流。UL 指 一个独立的、营利的、为公共安全做试验的专业机构,美国最有权威的、也是世界上从事安全试验和鉴定的较大的民间机构。TUV 指 德国TUV专为元器件产品定制的一个安全认证标准,在德国和欧洲得到广泛的接受。CNAS 指 由中国实验室国家认可委员会组织进行的对检测/校准实验室进行的一种评审。CQC 指 经中央机构编制委员会批准,由国家质量监督检验检疫总局设立,委托国家认证认可监督管理委员会管理的国家级认证机构。报告期、本年度 指 2018-1-1 至 2018-12-31 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人黄晓湖、主管会计工作负责人蔡玉珠及会计机构负责人（会计主管人员）蔡玉珠保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 1、豁免披露事项及理由 已获得股转公司同意，豁免披露公司前五大供应商和客户名称。【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 一、市场竞争加剧的风险 目前,我国仍存在较多规模较小的继电器生产厂商,行业集中度不高。此外,一些国际知名继电器企业已开始通过资源整合、技术融合、跨国并购巩固其竞争力和市场占有率,而且产业竞争的关键已从量的竞争,逐渐发展成新型继电器以及关键材料、专用设备等核心基础元件的研发制造竞争。二、原材料价格波动的风险 金属件、塑料件、触点与漆包线是公司的重要原材料,其价格波动往往与铜、银和石油等大宗商品价格的波动成正比,而上述大宗商品除受国际经济形势的影响外,国内经济发展及进出口政策也会引起供求关系的改变,从而导致价格的波动。若其价格出现大幅波动,而公司不能及时通过调整产品销售价格或采取其他措施来减轻原材料成本波动的压力,将对公司的经营业绩产生较大影响。三、实际控制人控制不当的风险 公司董事长兼总经理黄晓湖通过与股东黄正芳、刘小龙、虞彭鑫、陈海多共同签订一致行动协议,合计能够控制公司 100%的股份,为公司的实际控制人。虽然公司已建立较为完善的现代公司治理制度,且有效执行股东大会、董事会、监事会的各项制度,但实际控制人仍然能够对公司发展战略、生产经营、利润分配等决策施加重大影响。公司存在实际控制人利用其控制权损6 害公司利益、侵害未来新股东利益的风险。四、管理风险 随着公司业务的快速扩张,公司的经营规模将得到更大幅度的扩大,员工人数、组织机构也将日益扩大,在生产流程控制、技术研发水平提升、市场开拓、员工管理、上下游管理等诸多方面均面临着新的管理挑战。如果公司管理制度及组织模式不能得到改进、管理层业务素质及管理能力不能随着公司规模扩张得到有效提升,公司将面临着经营规模快速扩张导致的管理风险,从而影响公司业务。五、人才流失风险 公司拥有一批在实践中积累了丰富实践经验和专业技能、务实、开拓的研发人员、营销人才和擅长企业经营管理的高级管理人才,为公司新产品的设计研发、试制生产、质量保证、市场开拓、高效管理奠定了可靠的人力资源基础。如果公司不能保持和维护吸引人才、培养人才的管理机制,造成人才流失,将对公司的科研开发和经营管理造成较大的风险,也将给公司的技术领先优势带来潜在风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 公司原存在对外担保风险，具体情况为：截至 2017 年 12 月 31 日,本公司为乐清市精密电子电器有限公司提供最高额 550 万元,实际贷款金额 500 万元，已担保金额占公司 2017 年末净资产比例约为 5.97%。截至 2018 年 12 月 31 日，公司为乐清市精密电子有限公司提供 550 万元的最高额担保项下的贷款本金已全部结清，现该风险已解决。7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 浙江美硕电气科技股份有限公司 英文名称及缩写 ZHEJIANG MEISHUO ELECTRIC TECHNOLOGY CO.,LTD 证券简称 美硕科技 证券代码 839715 法定代表人 黄晓湖 办公地址 乐清市北白象镇重石工业区 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 虞彭鑫 职务 董事、副总经理、董事会秘书 电话 0577-62836158 传真 0577-62836261 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 乐清市北白象镇重石工业区 325603 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2007 年 2 月 6 日 挂牌时间 2016 年 11 月 13 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业-38 电气机械和器材制造业-382 输配电及控制设备制造-3823 配电开关控制设备制造 主要产品与服务项目 功率继电器、汽车继电器的研发、生产及销售 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）51,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 黄晓湖 实际控制人及其一致行动人 黄晓湖、虞彭鑫、黄正芳、刘小龙、陈海多 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91330382798578417A 否 注册地址 乐清市北白象镇重石工业区 否 注册资本（元）51,000,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 上海证券 主办券商办公地址 上海市黄浦区四川中路 213 号 7 楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 宋守东、穆维宝 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 2 号 22 层 A24 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 285,751,026.11 262,033,866.29 9.05%毛利率%27.71%29.09%-归属于挂牌公司股东的净利润 30,780,660.00 26,310,360.85 16.99%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 28,895,325.09 24,778,264.43 16.62%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）33.01%37.30%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）30.98%35.12%-基本每股收益 0.60 0.52 15.38%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 371,982,453.17 268,977,690.18 38.29%负债总计 282,801,059.52 185,276,958.13 52.64%归属于挂牌公司股东的净资产 89,181,393.65 83,700,732.05 6.55%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.75 1.64 6.71%资产负债率%（母公司）75.87%68.70%-资产负债率%（合并）76.03%68.88%-流动比率 100.19%107.31%-利息保障倍数 8.65 8.29-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 33,543,347.06 27,668,928.59 21.23%应收账款周转率 374.61%479.87%-存货周转率 419.83%585.88%-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%38.29%35.46%-营业收入增长率%9.05%31.56%-净利润增长率%16.99%148.79%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 51,000,000 51,000,000 0.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助,但与企业正常经营业务密切相关,符合国家政策规定,按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 2,217,304.49 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 6,030.70 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,223,335.19 所得税影响数 338,000.28 少数股东权益影响额（税后）0.00 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,885,334.91 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 11 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 63,333,651.22 应收账款 59,586,128.38 应收票据及应收账款 122,919,779.60 应付票据 55,798,540.05 应付账款 59,672,353.36 应付票据及应付账款 115,470,893.41 应付利息 70,483.33 其他应付款 15,683,748.88 15,754,232.21 管理费用 26,761,517.04 17,109,257.52 研发费用 9,652,259.52 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 1、公司按照中国证监会公布的上市公司行业分类指引（2012 年修订），公司所处行业可归为C38-电气机械和器材制造业；按照国民经济行业分类（GB/T4754-2011），公司所处行业可归为C3823-配电开关控制设备制造；按照 挂牌公司管理型行业分类指引，公司所处行业可归为 C3823-配电开关控制设备制造；按照挂牌公司投资型行业分类指引，公司所处行业可归为 12101310-电气部件与设备。公司致力于继电器制造领域，目前的主营业务为功率继电器、汽车继电器的研发、生产和销售。目前，公司先后通过了 ISO/TS16949 及 ISO9001 质量管理体系认证、ISO14001 环境管理体系认证和OHSAS18001 职业健康安全管理体系认证；公司组建了继电器行业内设备先进、功能齐全、检测水平过硬的标准化实验室，且该实验室已通过 UL、TUV 目击实验室资质认证以及 CNAS 实验室资质；公司形成了较强的品牌优势和技术实力，报告期内，新增实用新型专利 15 个、外观专利 1 个、发明专利 2 个和高新技术产品 5 项。截止目前，公司拥有 28 项实用新型专利，3 项发明专利，2 项外观专利以及 19 项高新技术产品。在研发环节，公司积极关注国内外行业最新技术进展和应用案例，根据行业和市场需求进行前瞻性应用技术的研发工作，积累了多项核心技术及相关专利，为公司后续产品的设计、研发以及市场的拓展打下了坚实的基础；在采购环节，公司采购部会同品质部严格按照公司供应商认可流程、供应商质量管理体系要求，依据质量、价格和交货周期，对供应商进行评估及筛选，并每年对关键性物料的主要供应商进行年度审核，力求从源头保证公司产品的质量，同时确保生产的正常周转；在生产环节，公司产品的生产主要依据客户订单、市场预测、公司备货计划等，由生产部在 ERP 系统进行交期评审和按计划生产；在销售环节，公司产品的销售主要采取直销的模式，公司销售部负责公司产品的对外销售，随时掌握市场动态，发掘潜在客户群，并根据目标客户信息进行针对性的跟踪开发。公司多年来一直以优质的产品和良好的服务取得了客户的广泛信赖，在行业内积累了良好的口碑，为公司每年的销售业绩奠定了良好的基础。在具体的收益上，公司通过为客户提供满足其需求的继电器产品来实现盈利。公司的主要客户为美的、奥克斯、TCL、九阳等国内知名的家电企业。2、报告期内公司商业模式未发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 13 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2018 年度，公司实现营业收入 28,575.10 万元，同比增长 9.05%；实现归属于挂牌公司股东的净利润 3,078.07 万元，同比增长 16.99%，其中实现归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润2,889.53 万元，同比增长 16.62%。报告期内，公司本期营业收入增长主要是公司注重产品质量及服务的提升，客户供货份额增加所致。2018 年度，公司毛利率 27.71%，同比下降 1.38%，主要为产品市场价格下降所致。报告期末，公司总资产 37,198.25 万元，同比增长 38.29%，净资产 8,918.14 万元，同比增长 6.55%。报告期末，公司总资产增长主要是本期应收票据及应收账款、存货、固定资产和在建工程增加所致；其中：应收票据及应收账款增长主要是质押的未到期应收票据较上年增加以及四季度公司营业收入大幅增加，导致未到期应收账款、应收票据增加所致；存货增长主要是公司订单增加，产品备货增加所致；固定资产增长主要是技改设备增加所致；在建工程增加主要是新厂房建设投入所致。报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额为 3,354.33 万元，较上年同期增加 587.44 万元，主要有以下几点因素综合影响所致：一是银行承兑保证金收回以及公司加强费用控制，经营费用减少，导致收到其他经营活动产生的现金抵减支付其他经营活动产生的现金净额较上年同期增加 3,003.87 万元；二是随着订单的增加，公司存货储备、员工人数及缴纳税费均有所增加，使得购买商品、接受劳务支付的现金、支付给职工以及为职工支付的现金和支付的各项税费增加额远大于因销售收款的增加引起销售商品、提供劳务收到的现金和本年收到的税费返还的增加净额，导致经营活动现金流量净额减少2,416.43 万元。投资活动产生的现金流量净额为-5,323.61 万元，较上年同期减少-1,987.03 万元，主要是本期购置固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金较上年增加所致。筹资活动产生的现金流量净额为 2,036.97 万元，较上年同期增加 941.81 万元，主要是借款增加所致。二、科研创新 2018 年度，公司持续加大科技创新投入，自主研发能力进一步增强，报告期内，新增实用新型专利15 个、外观专利 1 个、发明专利 2 个和高新技术产品 5 项。截止目前，公司拥有 28 项实用新型专利，3项发明专利，2 项外观专利以及 19 项高新技术产品。三、战略发展 公司坚持以市场为导向、客户为中心，基于客户需求持续增长，凭过硬的品质和稳健的市场推广策略赢得了大客户的尊重和信赖，继续扩大公司在家电市场的产业布局。公司一方面坚持以市场需求为导向，加大市场开发力度，另一方面积极加快技术人才建设与技术投入，进一步增强公司产品和服务的竞争力，取得了良好的经营成果。报告期内，公司管理层积极贯彻战略目标和年度经营计划，全面实现了年初公司管理层制定的经营计划。在公司的内部管理方面，进一步完善了公司的法人治理结构，强化流程控制体系，严格控制成本、优化公司管理结构，构建了公司稳定、健康的发展轨道，保证公司持续稳定发展。公司致力于 2019 年在继电器业务部分扩展 10%以上，同时大力推动电动水阀产业的增长，加大汽车继电器的研发，为公司未来后续发展的提供潜在动力。(二二)行业情况行业情况 1、宏观环境分析：近年国际经济形势相对低迷，但是已经走出低谷进入了恢复期。我国进行了一系列的产业升级和调 整，宏观经济由高速增长步入了中高速增长阶段。国际市场上，全球智能电网建设的快速推进、信息技术的飞速发展、新能源汽车的推广应用，将推动相关继电器技术的不断创新。国内市场上，随着我国十大产业振兴政策的逐渐落实和国家对城镇化、信息化的大力推进，与继电器有关的高速铁路、信息产业、电力能源、新能源汽车、装备制造业、家电行业等行业都在进行技术革新，这为高端、新型继电器的发14 展营造了广阔的空间；此外，国务院鼓励和引导民营企业大力发展战略性新兴产业，为继电器行业带来了难得的发展机遇。2、行业发展分析：继电器是一种当输入量（电、磁、声、光、热）达到一定值时，输出量将发生跳跃式变化的自动控制器件，其主要功能包括自动调节、安全保护、转换电路等。按照产品应用领域及工作原理分类，继电器产品主要分为功率继电器（一般又称为“通用继电器”）、汽车继电器、磁保持继电器、通讯继电器、太阳能继电器等。在国民经济中，继电器广泛应用于家用电器、汽车、通讯、工业控制、军事装备等的电控系统中，是整机电路控制系统必不可少的基础元件之一，已发展成为我国电子信息产品的支撑产业之一。3、周期波动分析：继电器行业发展形势与国内外宏观经济发展、电子元器件及电力等行业政策、居民消费观念等因素有较大关系。但作为工业基础元器件，继电器产品需求表现为刚性需求，具有弱周期性的行业特征；季节性方面，本行业下游客户涵盖家用电器、智能电表、新能源汽车等制造企业等，产品用途较为广泛。总体来看，下游领域对继电器的需求受季节性变动的影响较小，因此继电器行业并无明显的季节性特征；区域性方面，国内继电器生产商主要集中在经济较发达、工业基础配套完善的东部沿海及中部等地区，但随着产业转移的加快，部分厂商向中西部地区迁移亦逐年增加。4、市场竞争分析：目前继电器制造行业生产企业数量众多，集中程度较低，市场份额较为分散，竞争比较激烈，公司要想在激烈的竞争中进一步扩大份额，需要不断的提升自身的技术水平，进一步降低产品成本，提高自身产品的价格竞争实力。5、已知趋势分析：继电器是国民生产与生活中必不可少的电气元器件，市场份额巨大，随着高速铁路、信息产业、电力能源、新能源汽车、装备制造业等行业的高速推进，为继电器的发展奠定了市场基础；随着继电器生产过程中的自动化程度的提高，为继电器品质的稳定以及产量的提升奠定了技术基础。6、重大事项分析：目前尚未发现有重大事项对公司的影响。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 13,749,459.89 3.70%27,418,834.02 10.19%-49.85%应收票据与应收账款 172,051,324.69 46.25%122,919,779.60 45.70%39.97%存货 60,986,521.35 16.39%37,422,899.81 13.91%62.97%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 67,574,926.92 18.17%50,685,533.79 18.84%33.32%在建工程 24,207,866.24 6.51%259,436.79 0.10%9,230.93%短期借款 36,300,000.00 9.76%39,000,000.00 14.50%-6.92%长期借款 23,950,000.00 6.44%-100%15 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、本期末应收票据及应收账款增加，主要是质押的未到期应收票据较上年增加，以及四季度公司营业收入大幅增加，导致未到期应收账款和应收票据增加所致；2、本期末存货增长主要是公司订单增加，产品备货增加所致；3、本期末固定资产增长主要是技改设备增加所致；4、本期末在建工程增加主要是新厂房建设投入所致；本期末资产负债率 76.03%，较上年同期上升 7.15%，公司流动资产略高于流动负债，且公司主要客户为美的等国内知名家电企业，市场需求稳定且资金回笼较好，因此流动资产变现能力较强，公司不存在现金流短缺的风险，现有资产与负债水平基本匹配。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 285,751,026.11-262,033,866.29-9.05%营业成本 206,578,226.50 72.29%185,815,569.57 70.91%11.17%毛利率%27.71%-29.09%-管理费用 14,330,656.52 5.02%17,109,257.52 6.53%-16.24%研发费用 11,304,920.47 3.96%9,652,259.52 3.68%17.12%销售费用 13,483,305.94 4.72%14,490,268.34 5.53%-6.95%财务费用 4,439,272.55 1.55%4,273,485.21 1.63%3.88%资产减值损失 1,503,253.07 0.53%816,998.85 0.31%84.00%其他收益 679,686.66 0.24%1,170,859.60 0.45%-41.95%投资收益 49,675.04 0.02%21,674.10 0.01%129.19%公允价值变动收益-资产处置收益-89,943.22-0.03%-100.00%汇兑收益-营业利润 33,325,642.79 11.66%29,103,418.42 11.11%14.51%营业外收入 1,590,930.70 0.56%721,550.00 0.28%120.49%营业外支出 30,000.00 0.01%0.00%-净利润 30,780,660.00 10.77%26,310,360.85 10.04%16.99%项目重大变动原因项目重大变动原因：无重大变动 16 (2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 285,386,719.60 261,604,179.37 9.09%其他业务收入 364,306.51 429,686.92-15.22%主营业务成本 206,384,913.86 185,682,961.71 11.15%其他业务成本 193,312.64 132,607.86 45.78%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%功率继电器 253,197,354.97 88.61%230,466,673.23 87.95%汽车继电器 18,299,579.71 6.40%18,054,977.29 6.89%其他配件 13,889,784.92 4.86%13,082,528.85 4.99%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：无重大变动 (3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 第一名 42,309,469.45 14.81%否 2 第二名 30,231,543.86 10.58%否 3 第三名 18,814,519.35 6.58%否 4 第四名 15,191,617.51 5.32%否 5 第五名 13,106,190.95 4.59%否 合计合计 119,653,341.12 41.88%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 第一名 28,656,553.55 14.31%否 2 第二名 21,046,776.36 10.51%否 3 第三名 18,730,256.71 9.36%否 4 第四名 13,228,805.24 6.61%否 5 第五名 10,388,234.66 5.19%否 合计合计 92,050,626.52 45.98%-17 3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 33,543,347.06 27,668,928.59 21.23%投资活动产生的现金流量净额-53,236,119.32-33,365,799.47-59.55%筹资活动产生的现金流量净额 20,369,729.89 10,951,662.96 86.00%现金流量分析现金流量分析：报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额为 3,354.33 万元，较上年同期增加 587.44 万元，主要有以下几点因素综合影响所致：一是银行承兑保证金收回以及公司加强费用控制，经营费用减少，导致收到其他经营活动产生的现金抵减支付其他经营活动产生的现金净额较上年同期增加 3,003.87 万元；二是随着订单的增加，公司存货储备、员工人数及缴纳税费均有所增加，使得购买商品、接受劳务支付的现金、支付给职工以及为职工支付的现金和支付的各项税费增加额远大于因销售收款的增加引起的销售商品、提供劳务收到的现金以及本年收到的税费返还的增加净额，导致经营活动现金流量净额减少2,416.43 万元。投资活动产生的现金流量净额为-5,323.61 万元，较上年同期减少-1,987.03 万元，主要是本期购置固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金较上年增加所致。筹资活动产生的现金流量净额为 2,036.97 万元，较上年同期增加 941.81 万元，主要是借款增加所致。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 报告期内，纳入合并报表的公司为乐清市美硕进出口有限公司(公司持有 100%股份)。全资子公司名称：乐清市美硕进出口有限公司 注册号：330382090955512L 注册资本：500,000.00 元 主要业务：货物进出口、技术进出口；配电开关控制设备、电子元器件、电器配件、健身器配件、电机、汽车配件、电机、汽车配件、机电设备、通讯器材、电线电缆、五金交电、金属材料、服装、鞋帽销售。营业收入：16,862,555.54 元 净利润：740,671.12 元 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 报告期内，全年累计理财金额 52,600,000.00 元，收益 49,675.04 元。按照公司相关制度，董事长审批即可，已全部履行相应的程序，不需要进行相应公告。(五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 18 2018 年 6 月 15 日，财政部发布了关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号）。本公司执行此项会计政策对列报前期财务报表项目及金额的影响如下：序号序号 受影响的报表项目名称受影响的报表项目名称 影响影响 20172017 年年 1212 月月 3131 日日/2017/2017 年度金额年度金额 增加增加+/+/减少减少-1 应收票据-63,333,651.22 应收账款-59,586,128.38 应收票据及应收账款+122,919,779.60 2 应付票据-55,798,540.05 应付账款-59,672,353.36 应付票据及应付账款+115,470,893.41 3 应付利息-70,483.33 其他应付款+70,483.33 4 管理费用-9,652,259.52 研发费用+9,652,259.52 本公司对可比期间的比较数据按照财会201815 号文进行调整。财务报表格式的修订对本公司的资产总额、负债总额、净利润、其他综合收益等无影响。(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司每年积极响应工业全区内组织的公益活动,并通过捐款等措施向社会奉献爱心，履行社会责任。三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持了良好的公司独立自主经 营能力，公司业绩稳步增长。公司持续加大科技创新投入，自主研发能力进一步增强，报告期内，新增实用新型专利 15 个、外观专利 1 个、发明专利 2 个和高新技术产品 5 项。截止目前，公司拥有 28 项实用新型专利，3 项发明专利，2 项外观专利以及 19 项高新技术产品。公司内部控制体系运行良好，经营管理团队和核心业务人员稳定，公司资产负债结构合理，具备持续经营能力，不存在影响持续经营能力的重大不利风险。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否 (一一)行业发展趋势行业发展趋势 继电器作为最主要的基础元件之一，是整机电路控制系统中必要的、核心的电控基础元件，广泛应19 用于家电、工控、汽车、通讯、电力、能源、安防、航空航天等领域，主要作用是实现“自动、远程”控制。这些领域当中，家电、汽车、工控作为传统产业，始终是继电器用量最大的领域，随着全球经济的复苏，未来增速平稳。中国仍然是继电器的主要生产基地，约占到全球总产出的 50%，生产企业众多，但具有一定规模的生产企业较少，行业集中度不高，市场竞争较为激烈。公司在家电继电器领域成为行业知名的继电器供应商。公司扩大在家电继电器领域的市场份额，提高继电器生产能力，推进新型继电器产品产业化，进一步巩固公司原有继电器产品的市场占有率，实现继电器的升级换代，公司大力继续开发继电器；完善公司的产品结构，同时为公司带来新的利润增长点，实现公司在继电器行业的新一轮发展。公司继续加大技改投入，打造企业实力，提升生产效率。一方面用于自动化生产线的研制，进一步拉开与同行的差距；一方面，随着新产品的研发成功，同步加大对新产品的投入，在新产品上形成竞争优势。(二二)公司发展战略公司发展战略 公司将以“中国制造 2025”为前瞻，继续聚焦功率继电器领域，丰富功率继电器产品种类，进一步提高其市场占有率，并通过自身自动化、精益化、信息化管理水平的提升，促使功率继电器做精、做强。此外，公司将积极培育新的业务增长点，大力开拓汽车继电器市场领域，有计划、有步骤、积极稳妥地介入电力继电器、新能源继电器、通讯继电器等领域，拓宽产业链，以实现公司跨越式发展。同时，公司致力于电磁水阀产品领域的扩展，依靠原有的销售渠道，扩宽公司产业领域。(三三)经营计划经营计划或目标或目标 1、总体经营目标 2019 年，公司将力争实现主营业务业绩的快速增长，逐步丰富公司的产品线，并强化自身的品牌优势；加大核心技术的研发力度，不断优化产品结构，提高自主知识产权的创新速度，不断推动创新产品的产业化进程；不断深化参与市场竞争的层次与水平，拓展营销网络，扩大市场份额。在具体业务目标上，公司争取在电磁继电器保持 10%增长的情况下，继续扩大美硕进出口公司的业务，扩大电磁水阀继电器的业务。同时，公司还将在立足现有业务的基础上，争取在新产品的研发、生产、销售上取得突破，提高可持续发展的能力。2、业务板块的中长期发展规划 2.1、完善研发平台，使技术创新符合客户需求 公司将依托现有继电器产品开发、设备开发的技术优势和人才优势，加强与国内外科研机构院所、国际知名继电器企业的广泛合作，通过 PLM 产品生产周期管理系统的导入，运用功能先进、设备齐全的标准化继电器产品开发实验室，打造更高效、可靠的继电器研发平台。2.2、推进现有核心产品的更新换代及新产品的开发 公司将依托已有的产品生产专业技术优势和技术人才优势