839135_2018_南帆科技_2018年年度报告_2019-04-25.pdf

1 2018 南帆科技 NEEQ:839135 广东南帆科技股份有限公司 年度报告 2 公司年度大事记公司年度大事记 1、2018 年 1 月，控股子公司广东南帆智能家居有限公司在广东省佛山市成立。2、报告期内，公司获得实用新型专利 10 项，外观设计专利 11 项。3、报告期内，公司高新企业资格复审通过。4、获得 2018 年度挂广东省汕头市龙湖区节能专项奖利 注：本页内容原则上应当在一页之内完成。3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.5 第二节第二节 公司概况公司概况.7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.12 第五节第五节 重要事项重要事项.21 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.24 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.26 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员董事、监事、高级管理人员及员工情况工情况.29 第九节第九节 行业信息行业信息.32 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.33 第十一节第十一节 财务报告财务报告.38 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 股份公司、南帆科技、本公司或公司 指 广东南帆科技股份有限公司 有限公司、汕头南帆、南帆电工 指 汕头市南帆电器有限公司（本公司前身）控股股东 指 陈旭东 实际控制人 指 陈旭东、林伟英夫妇 力晟投资 指 汕头市力晟投资管理合伙企业（有限合伙）南帆智能 指 广东南帆智能家居有限公司（本公司子公司）章程、公司章程 指 广东南帆科技股份有限公司章程 证监会、中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 主办券商、东兴证券 指 东兴证券股份有限公司 会计师事务所 指 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）股东大会 指 广东南帆科技股份有限公司股东大会 董事会 指 广东南帆科技股份有限公司董事会 监事会 指 广东南帆科技股份有限公司监事会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书“三会”议事规则 指 广东南帆科技股份有限公司股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 三会 指 广东南帆科技股份有限公司股东大会、董事会、监事会 挂牌、公开转让 指 公司在全国中小企业股份转让系统挂牌进行股份公开转让 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人陈旭东、主管会计工作负责人陈少川及会计机构负责人（会计主管人员）陈少川保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是否 是否存在豁免披露事项 是否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 （一）市场竞争日益激烈的风险 公司属于照明器具制造和电线、电缆、光缆及电工器材制造业，主要业务为设计开发、生产和销售照明设备、电工器材等电力设备的配件、智能电器。由于我国电工器材配件制造行业集中度相对较低，企业规模、技术水平良莠不齐，大部分制造商规模小且分散。国家产业政策的支持在推动行业发展的同时也加剧了行业竞争。目前，我国电工器材配件制造业的企业大部分都在生产基础性、低端类的产品，由于缺乏核心科技竞争力，各企业多依靠价格进行商业竞争，使得行业竞争激烈且混乱；智能电器行业品牌众多，同质化严重，加上不断有相近及传统家电行业的大企业逐渐加入进来，竞争日渐升级，因此，公司面临市场竞争日益激烈的风险。（二）实际控制人不当控制的风险 公司实际控制人陈旭东、林伟英持有公司 81.96%的股份，在公司经营决策、人事、财务管理上均可施予重大影响。若公司实际控制人利用其对公司的实际控制权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能损害公司和中小股东的利益。（三）资产抵押风险 2017 年 12 月，本公司与中国民生银行股份有限公司汕头龙湖分行（以下简称中国民生银行）签订的（编号：公授信字第17022017NF0001 号）借款合同到期，双方于 2018 年 12 月 5 日续签（编号：公授信字第 17022018NF0001 号）借款合同，合同约定综合授信人民币 3000 万元，本合同授信期间为 2018 年 12月 5 日至 2019 年 12 月 5 日。就上述事项陈旭东、林伟英与中6 国民生银行签订最高额担保合同（编号：个高保字第17022018NF0001 号），承担最高额连带保证责任，担保的最高债权为人民币 3000 万元；保证合同期限为 2018 年 12 月 5 日至2019 年 12 月 5 日；同时本公司与中国民生银行签订编号为公高抵字第 17022017NF0001 号最高额抵押担保合同，约定以本公司汕头市龙湖区兴安路东侧 8 号评估价人民币 4,194.60 万元的房屋（产权证号码：粤房地权证汕字第 1000027403）作为抵押物为本公司上述授信协议项下债务提供担保。如果公司不能按期归还银行借款，上述资产可能面临被银行处置风险，影响公司生产经营活动的正常进行。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 广东南帆科技股份有限公司 英文名称及缩写 GUANG DONG NAN HA TECHNOLOGY CO.,LTD.证券简称 南帆科技 证券代码 839135 法定代表人 陈旭东 办公地址 汕头市龙湖区兴安路东侧 8 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 陈少川 是否具备全国股转系统董事会秘书任职资格 是 电话 0754-88356002 传真 0754-88802579 电子邮箱 公司网址 http:/ 汕头市龙湖区兴安路东侧 8 号 515065 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2004-12-02 挂牌时间 2016-09-08 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）电气机械和器材制造业 主要产品与服务项目 灯用电器附件及其他照明器具制造、家用智能电器 普通股股票转让方式 竞价转让 普通股总股本（股）43,975,000 优先股总股本（股）0 控股股东 陈旭东 实际控制人及其一致行动人 陈旭东、林伟英夫妇、力晟投资 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 914405007693402667 否 注册地址 汕头市龙湖区兴安路东侧 8 号 否 注册资本（元）43,975,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 东兴证券 主办券商办公地址 北京市西城区金融大街 5 号（新盛大厦）12、15 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 王新文、陈海龙 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 2 号 22 层 A24 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 81,379,774.82 87,301,702.61-6.78%毛利率%25.30%23.74%-归属于挂牌公司股东的净利润 4,053,497.63 8,800,902.23-53.94%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 2,635,528.56 7,881,524.52-66.56%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）5.51%13.65%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）3.58%12.23%-基本每股收益 0.09 0.21-57.14%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 124,018,293.05 104,222,612.78 18.99%负债总计 45,342,717.77 32,705,472.50 38.64%归属于挂牌公司股东的净资产 75,570,637.91 71,517,140.28 5.67%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.72 1.63 5.52%资产负债率%（母公司）38.33%31.38%-资产负债率%（合并）36.65%31.38%-流动比率 1.81 2.14-利息保障倍数 3.04 7.05-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-30,731,851.23 9,555,482.09-421.61%应收账款周转率 2.85 4.16-存货周转率 1.97 3.09-10 四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%18.99%41.65%-营业收入增长率%-6.78%20.38%-净利润增长率%-51.84%16.55%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 43,975,000.00 43,975,000.00 计入权益的优先股数量 计入负债的优先股数量 六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额 1,666,340.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 1,858.91 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,668,198.91 所得税影响数 250,229.84 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 1,417,969.07 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用 不适用 八、八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 应收账款-23,800,344.66 应收票据及应收账款 23,800,344.66 应付票据 应付账款-13,149,364.12 11 应付票据及应付账款 13,149,364.12 管理费用-4,607,508.62 研发费用 4,607,508.62 九、九、业绩预告、业绩快报的差异说明业绩预告、业绩快报的差异说明 适用 不适用 项目 本报告期-审定数据 本报告期-快报数据 差异幅度 营业总收入 81,379,774.82 81,379,774.82 0.00%营业利润 2,699,697.81 3,073,763.32 -12.17%利润总额 4,367,896.72 4,741,962.23 -7.89%归属于挂牌公司股东的净利润 4,238,435.00 4,411,898.50 -3.93%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益的净利润 2,635,528.56 2,743,699.59 -3.94%基本每股收益 0.09 0.15 -40.00%加权平均净资产收益率 0.06 0.09 -36.67%本报告期末 变动比例 总资产 124,018,293.05 124,174,613.84 -0.13%归属于挂牌公司股东的所有者权益 75,570,637.91 75,929,038.78 -0.47%股本 43,975,000.00 43,975,000.00 0.00%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.72 1.73 -0.58%差异原因说明：营业利润审定数少于业绩快报数 12.17%，差异原因为快报数据未考虑资产减值损失，以至快报的营业利润大于审计后的营业利润。12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：公司是一家集研发、生产、销售为一体的国家高新技术认定企业。主要生产产品有灯头、灯座、插头、插座、手电筒、LED 灯等电器电工附件及家居智能电器。广泛应用于学校、工厂、住宅楼房、农业场所等。公司的产品终端客户基本为批发市场，主要集中在国内二三线城市，公司采用代理经销商、网络直营店铺等方式进行销售。围绕“节能、环保、健康、安全、和谐”的社会发展趋势与主题，不断“超越”自我、“超越”过去，“无限延伸”产品结构和服务范围，完成“改善人们生活品质”的时代使命，“帮助南帆人实现投资收益和人生价值”。公司专业研发、生产、销售灯头/灯座、插头/插座、手电筒、开关、电线电缆等电工附件；同时也根据时代发展，增设了智能晾衣机、空气净化器、智能垃圾桶、净水机等智能+家电产品，还有五金卫浴挂件、五金厨房挂件等；致力于为改善人们生活品质而努力。公司通过直营、加盟、联营、代理等方式进行产品实物感知和品牌认知度传播，授权电商平台、合约公众场所或户外广告媒介、政府公众信息平台等方式扩大品牌影响力和社会价值。报告期内，公司的商业模式未发生较大的变化。核心竞争力分析：核心竞争力分析：1、业界影响力：在传统产品行业，特别是灯头产品，在业界处于领先地位。目前市场已经非常明晰：南帆的优势在灯头，其它的开关、插座则以品类取胜，适合开展电商业务。在智能产品行业，目前为重点市场开拓期，占领行业主导地位的高速发展阶段。2、经营理念符合时代发展趋势，公司业务定位非常精准，可以集中所有资源突击发展。3、科技实力：首先一支素质优良、特别能战斗的科研团队；其次就是有高校和高新技术企业合作伙伴；第三，南帆本身就是获得国家认证的高新技术企业；第四，已经产出了一系列符合时代发展主题和趋势的产品，并且正在“改善人们生活品质”；第五，生产设备的不断改造和实现自动化，不仅改善员工劳动条件，更可以提升生产效率。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是否 主营业务是否发生变化 是否 主要产品或服务是否发生变化 是否 客户类型是否发生变化 是否 关键资源是否发生变化 是否 销售渠道是否发生变化 是否 收入来源是否发生变化 是否 商业模式是否发生变化 是否 13 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2018 年度公司实现营业收入 8137.98 万元，同比增长-6.78%；公司所有者的净利润 405.35 万元，同比减少 53.94%。2017 年末公司总资产 12,401.83 万元，同比增长 18.99%；净资产 7,557.06 万元，同比增长 5.67%。2018 年由于电工市场疲软，未能完成了本年度经营计划。2019 年公司将继续优化企业内部管理，增大销售推广力度，提高公司品牌知名度，加强大新产品研发，推出有创新性的产品，提高市场占有率及销售额。(二二)行业情况行业情况 当前国内经济稳中有变，预计下行压力较大，消费增长趋缓。尽管有个税改革等政策托底，但居民收入增长呈现放缓趋势，预计消费将小幅降低。处在这样的大背景下，既面临国际市场需求萎缩，成本快速上涨，以及来自发达国家堵截与发展中国家追赶“双向挤压”等诸多挑战，但同时也面临信息技术与制造技术深度融合带来的发展机遇。电工行业迎难而上，实现逆势增长。其总体表现为：经济运行实现平稳增长；利润增速逐步回升；产品产量有增有减；产品价格低位运行；资产投资趋于理性。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 1,367,222.49 1.10%17,562,948.83 16.85%-92.22%应收票据及应收账款 32,592,043.27 26.28%23,800,344.66 22.84%36.94%存货 36,349,871.15 29.31%25,449,252.92 24.42%42.83%投资性房地产 -0.00%长期股权投资 -0.00%固定资产 41,513,285.52 33.47%33,833,811.22 32.46%22.70%在建工程 -0.00%短期借款 41,000,000.00 33.06%16,900,000.00 16.22%142.60%长期借款 -0.00%预付款项 10,674,856.62 8.61%1,083,922.06 1.04%884.84%资产总计 124,018,293.05 104,222,612.78-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金期末余额比期初减少 92.22%，减少 1,619.57 万元，主要原因系公司本期购买商品、接受劳务支付的现金增加所致。2、应收票据及应收账款期末余额比期初增加了 36.94%，增加了 879.17 万元，主要原因是部份客户账期14 延长所致。3、存货期末余额比期初增加了 42.83%，增加了 1,090.06 万元，主要原因是生产智能电器材料增加存货储备所致。4、固定资产期末余额比期初增加了 22.70%，增加了 767.95 万元，主要原因是购进设备及模具所致。5、短期借款期末余额比期初增加了 142.60%，增加了 2,410.00 万元，主要原因是本期银行借款增加所致。6、预付款项期末余额比期初增加了 884.84%，增加了 959.09 万元，主要原因是为了取得价格优惠的材料，支付了供应商材料款所致。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金额本期与上年同期金额变动比例变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 营业收入 81,379,774.82-87,301,702.61-6.78%营业成本 60,792,947.21 74.70%66,574,783.43 76.26%-8.68%毛利率%25.30%-23.74%-管理费用 4,872,798.35 5.99%2,980,891.38 3.41%63.47%研发费用 4,803,745.73 5.90%4,607,508.62 5.28%4.26%销售费用 5,252,733.06 6.45%2,721,425.86 3.12%93.01%财务费用 2,129,900.27 2.62%1,530,725.43 1.75%39.14%资产减值损失 426,768.78 0.52%105,848.18 0.12%303.19%其他收益 0.00%投资收益 -0.00%71,752.96 0.08%-100.00%公允价值变动收益 0.00%资产处置收益 0.00%汇兑收益 营业利润 2,699,697.81 3.32%8,510,790.34 9.75%-68.28%营业外收入 1,668,371.83 2.05%1,016,900.00 1.16%64.06%营业外支出 172.92 0.00%7,032.13 0.01%-97.54%净利润 4,238,435.00 5.21%8,800,902.23 10.08%-51.84%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入：营业收入较去年减少了 6.78%,主要原因是 2018 年电工产品市场疲软，销售收入下降。2、营业成本：营业成本较去年减少了 8.68%，主要原因是 2018 年销量减少，营业成本随着减少。3、管理费用：管理费用较去年增加了 63.47%，主要原因是本期控股子公司广东南帆智能家居有限公司成立，南帆科技加强内部管理，各部门的人员较去年同期增加，原来分散于各车间仓库在本期合并为统一仓库进行管理，职工工资归集由原来的制造费用转为管理费用。4、销售费用：销售费用较去年增长了 93.01%，主要原因是 2018 年公司为了应对电子工品市场疲软及开15 拓智能产品，大力增加销售力量，销售人员工资和促销推广费都有大幅度增长。5、财务费用：财务费用较去年增长了 39.14%，主要原因是：2018 年累计较 2018 年新增贷款的利息。6、营业外收入：营业外收入较去年增长了 64.06%，主要原因是：收到 2017 年省级工业与信息化专项资金补助 80 万元、2017 年省科技发展专项资金补助 39.77 万元、2018 年度龙湖区节能专项扶持资金16 万元。7、财务费用：资产减值损失较去年增长了 303.19%，主要原因是：期未应收账款账期在 7-12 个月和 1-2年较 2017 年大幅增长。8、投资收益：投资收益较去年减少了 100%，主要原因 2017 年处置了广东南帆电器有限公司（本公司合营企业）所产生的投资收益。9、营业外支出：营业外支出较去年减少了 97.54%，主要原因 2017 年一辆轻型货车报废的清理损失。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 81,186,619.02 87,301,702.61-7.00%其他业务收入 193,155.80 主营业务成本 60,776,623.00 66,574,783.43-8.71%其他业务成本 16,324.21 按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%插座 7,522,714.66 9.27%13,303,261.59 15.24%灯头 24,300,086.34 29.93%23,562,080.95 26.99%手电筒 2,682,887.87 3.30%4,682,103.89 5.36%面板 2,274,137.67 2.80%3,710,902.17 4.25%配电箱 3,662,088.68 4.51%4,126,200.09 4.73%灯 961,429.93 1.18%4,054,475.67 4.64%断路器 252,529.03 0.31%866,155.64 0.99%智能电器 16,417,815.29 20.22%4,014,157.74 4.60%测电笔 1,956,763.7 2.41%3,724,288.10 4.27%插头 9,016,602.54 11.11%10,339,114.27 11.84%电线 893,768.95 1.10%-开关 3,237,699.99 3.99%4,554,569.29 5.22%电源线 7,342,544.25 9.04%8,908,558.09 10.20%其他 665,550.12 0.82%1,455,835.12 1.67%合 计 81,186,619.02 100.00%87,301,702.61 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 单位：元 16 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%华南区 38,816,409.94 47.81%45,232,655.75 51.81%华东区 35,456,153.13 43.67%38,711,978.29 44.34%华北区 3,898,242.09 4.80%2,951,207.01 3.38%中西区 3,015,813.86 3.71%405,861.56 0.46%合 计 81,186,619.02 100.00%87,301,702.61 100.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：中西区 2018 年占营业收入比例 3.71%，较 2017 的 0.46%，有大幅度增长，主要原因，公司加大对中西区的销售较空白市场开拓力度，销售量大幅增加。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 山东卓泰电气设备有限公司 13,713,689.77 16.89%否 2 广东乐华智能卫浴有限公司 12,855,079.01 15.83%否 3 烟台开发区唯全经贸有限公司 6,496,927.37 8.00%否 4 广州联力电子科技有限公司 3,802,698.12 4.68%否 5 青岛永源发电器有限公司 3,678,884.32 4.53%否 合计合计 40,547,278.59 49.93%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 清远楚江铜业有限公司揭阳分公司 16,330,088.45 26.76%否 2 广东榕泰实业股份有限公司化工溶剂厂 4,770,810.62 7.82%否 3 汕头市雄达贸易有限公司 4,494,403.94 7.37%否 4 广东南帆电器有限公司 3,472,155.38 5.69%否 5 揭西棉湖东舟电器厂 2,399,403.27 3.93%否 合计合计 31,466,861.66 51.57%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-30,731,851.23 9,555,482.09-421.61%投资活动产生的现金流量净额-10,026,264.96-10,443,990.06 4.00%筹资活动产生的现金流量净额 24,881,930.93 9,137,261.47 172.31%现金流量分析现金流量分析：17 1、经营活动产生的现金流量净额较去年减少 421.61%，主要原因是 2018 年“购买商品、接受劳务支付的现金”较 2017 年增加 15,536,235.38 元 和“支付给职工以及为职工支付的现金”较去年增加4,611,572.86 所致。2、投资活动产生的现金流量净额较去年增加 4.00%，与 2018 年相比波动不大。3、筹资活动产生的现金流量净额较年增加 172.31%，主要是本期银行借款增加所致。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 本公司与欧艳君共同出资设立控股子公司广东南帆智能家居有限公司，注册地广东省佛山市南海县狮山镇官窑新海东工业园 6 号厂房 B 座，注册资本为人民币 10,800,000.00 元，其中本公司出资人民币7,344,000.00 元，占注册资本的 68.00%，欧艳君出资 3,456,000.00 元，占注册资本的 32%。于 2017 年 12 月 26 日广东南帆智能家居有限公司取得营业执照。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)研发情况研发情况 研发研发支出情况：支出情况：项目项目 本期金额本期金额/比例比例 上期金额上期金额/比例比例 研发支出金额 4,803,745.73 4,607,508.62 研发支出占营业收入的比例 5.92%5.28%研发支出中资本化的比例 0%0%研发研发人员情况：人员情况：教育程度教育程度 期初人数期初人数 期末人数期末人数 博士 0 0 硕士 2 0 本科以下 25 28 研发人员总计 27 28 研发人员占员工总量的比例 10.00%10.00%专利情况专利情况：项目项目 本期数量本期数量 上期上期数量数量 公司拥有的专利数量 48 26 公司拥有的发明专利数量 2 2 研发项目情况：研发项目情况：18 2018 年公司加大研发投入力度，本报告期内公司共计投入研发费用为 480.37 万元元，占营业收入的比例为 5.92%，研发人员共 28 人，研发项目共有 9 项。(六六)审计情况审计情况 1.1.非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用不适用 2.2.关键审计事项说明关键审计事项说明：不适应 (七七)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用不适用 会计政策变更：财政部于 2018 年 6 月发布了关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知(财会201815 号)，本公司根据相关要求按照一般企业财务报表格式（适用于尚未执行新金融准则和新收入准则的企 业）编制财务报表：（1）原“应收票据”和“应收账款”项目，合并为“应收票据及应收账款”项目；（2）原“应收利息”、“应收股利”项目并入“其他应收款”项目列报；（3）原“固定资产清理”项目 并入“固定资产”项目中列报；（4）原“工程物资”项目并入“在建工程”项目中列报；（5）原“应付 票据”和“应付账款”项目，合并为“应付票据及应付账款”项目；（6）原“应付利息”、“应付股利”项目并入“其他应付款”项目列报；（7）原“专项应付款”项目并入“长期应付款”项目中列报；（8）进行研究与开发过程中发生的费用化支出，列示于“研发费用”项目，不再列示于“管理费用”项目。本公司根据上述列报要求相应追溯重述了比较报表。由于上述要求，本期和比较期间财务报表的部分项目列报内容不同，但对本期和比较期间的本公司 净利润和股东权益无影响。会计估计变更：本报告期无重大会计估计变更。(八八)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用不适用 本公司与欧艳君共同出资设立控股子公司广东南帆智能家居有限公司，注册资本为人民币10,800,000.00 元，其中本公司出资人民币 7,344,000.00 元，占注册资本的 68.00%，欧艳君出资3,456,000.00 元，占注册资本的 32%。于 2018 年 01 月广东南帆智能家居有限公司开始营运，报告期内，纳入合并报表范围。(九九)企业社会责任企业社会责任 南帆科技始终围绕“节能、环保、健康、安全、和谐”这个经营与发展主题，肩负“改善人们生活品质”的社会责任和使命，产品不断更新换代，不断改善公司员工的劳动和生活条件,维护和保障职工的合法权益,为社会创造财富，解决了当地农民的就业问题，带动和促进当地经济的发展,诚信经营,照章纳税,环保生产，尽全力做到对社会负责、对公司全体股东和每一位员工负责。19 三、三、持续持续经营经营评价评价 公司所在行业电工器材配件、灯具、智能电器，今年总体经济持续走软，传统电工产品销量有所下滑，智能电器销售额 2018 年为 1574.16 万元，有望成为公司销售及利润的增长点，保证公司销售收入能稳中有涨，同时，从以下几点来提升公司的软实力，实现公司的可持续发展。1、观念更新：公司决策层，从单纯“挣钱”，到主动研究社会发展主题和趋势，把握住“节能、环保、健康、安全、和谐”的主旋律；再沿着这个主要趋势，发掘出公司应承担的社会责任和历史使命“改善人们生活品质”；从而完成了经营理念的突破与跨越，南帆从此进入一个新纪元。2、科技创新：南帆在新的经营理念的指引下，除了赋予传统产品更多的时代科技元素外，更是运用高科技，采用新材料，进行组合式产品创新，一跃进入智能家居行业，并在极短的时间内输出了“改善人们生活品质”的智能家居产品：智能晾衣机、智能垃圾桶、空气净化器等。3、完善管理：公司通过聘请高级管理顾问，对公司组织架构，部门职能、运作流程、管理制度等进行了系统的梳理，从理论上完善了管理体系，还须进一步的实践验证其实效性。4、人员配置：一方面，培训现有管理人员熟知新理念、掌握新规范，并传递到各阶层；另一方面，计划引进营销精英、人力资源管理、品控骨干、科研专家、制造工艺技术人才等。四、四、未来展望未来展望 (一一)行业发展趋势行业发展趋势 进入 2019 年，电工行业面临新的良好机遇，同时，也面临新的问题和全新挑战。一是产能过剩。二是环保要求日益提高。一方面，要求电工产品更加节能高效，使其在使用过程中更加节约能源和减少排放。另一方面，电工行业要向数字化、网络化、智能化方向发展，实现智能制造。(二二)公司发展战略公司发展战略 1、加大对线上电商平台的投入与推广。企业在天猫、淘宝、京东等网站上均设立有专卖店。实现产品网络销售平台和科技创新，解决线上线下资源联动互助发展的问题，培育企业新的利润增长点。2、加大对全自动生产设备的投入与研发，争取做到下料、成型、打磨、组装和包装全程自动化进行。有效解决劳动力短缺问题，提高生产效率，最终实现无人工厂概念。3、建立一体式连锁店，增加直营店面，拓宽销售市场，争取实现在全国范围内加盟专卖店、店中店、专柜的覆盖。4、进军家居智能电器市场，围绕“节能、环保、健康、安全、和谐”的主题，加大智能门锁、智能晾衣机的投入，发展核心品类，打造“南帆科技”品牌。(三三)经营计划经营计划或目标或目标 1、市场目标 （1）巩固开关、插座、灯头等“南帆电工”产品市场，实现销售额比 2018 年增长 30%。（2）开拓智能晾衣机、智能门锁、空气净化器、智能垃圾桶、净水器等“南帆科技”产品市场，实现全国中心城市覆盖，福建联营，其它各地在中心区域城市设立代理+加盟等格局。（3）市场影响力方面，通过立体媒体和自媒体的传播方式，让“南帆”家喻户晓。2、管理目标 公司将强化各项管理制度，包括财务与内控制度、生产质量管理制度、技术研发管理制度、人力资源及绩效考核制度等，完善工作流程，持续规范运行，按照上市公众公司监管要求规范新三板挂牌公司，披20 露要求等相关业务。3、经营计划或目标仅为公司对 2019 年市场预测，由于市场竞争激烈，存在诸多不确定性因素，以上计划或目标，仅供投资者参考。(四四)不确定性因素不确定性因素 公司为拓展产品结构，从于 2016 年成功研发了智能产品；2018 年销售额为 1574.16 万元。尽管公司对该产品进行了充分的市场评估，且智能产品的销售收入情况基本符合公司规划，但由于智能产品属于公司新市场的拓展，市场的销售量为公司所带来的利润增长仍存在一定的不确定性。五、五、风险风险因素因素(一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、市场竞争日益激烈的风险 公司属于照明器具制造和电线、电缆、光缆及电工器材制造业，主要业务为设计开发、生产和销售照明设备、电工器材等电力设备的配件。根据时代发展需求，公司增设了智能晾衣机、空气净化器、智能垃圾桶、净水机、智能门锁等智能+家电产品。目前，我国电工器材配件制造业的企业大部分都在生产基础性、低端类的产品，由于缺乏核心科技竞争力，各企业多依靠价格进行商业竞争，使得行业竞争激烈且混乱。智能晾衣机、智能门锁市场风头强劲，发展迅速；但行业相关标准不完善、售后服务不完善、产品质量参差不齐导致了消费者信心不足；因此，公司面临市场竞争日益激烈的风险。应对措施：公