872499_2018_新诚志卓_2018年年度报告_2019-04-24.pdf

公告编号：2019-001 1 证券代码：872499 证券简称：新诚志卓 主办券商：安信证券 2018 年度报告 新诚志卓 NEEQ:872499 青岛新诚志卓轨道交通装备股份有限公司 公告编号：2019-001 2 公司年度大事记公司年度大事记 公司荣获中车南京浦镇车辆有限公司 2018 年度优秀供应商资质。2018 年 11 月，公司取得国家级高新技术企业荣誉称号，有效期 3 年。公告编号：2019-001 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2222 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2525 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2727 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2929 第九节第九节 行业信息行业信息 .3232 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3333 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3939 公告编号：2019-001 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、新诚志卓 指 青岛新诚志卓轨道交通装备股份有限公司 新诚同创 指 青岛新诚同创轨道交通产业投资管理企业（有限合伙）中车/中国中车 指 中国中车股份有限公司 中车四方车辆、南车四方车辆，四方股份 指 中车青岛四方机车车辆股份有限公司（曾用名：南车青岛四方机车车辆股份有限公司）长客 指 中车长春轨道客车股份有限公司 三会 指 股东大会、董事会、监事会的统称 主办券商、安信证券 指 安信证券股份有限公司 中审众环、会计师事务所 指 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）公司法 指 中华人民共和国公司法 公司章程 指 青岛新诚志卓轨道交通装备股份有限公司章程 报告期 指 2018 年度 股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公告编号：2019-001 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人杨庆凯、主管会计工作负责人曲云艳及会计机构负责人（会计主管人员）杨霄保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 客户集中的风险 公司主营业务为高铁、动车、地铁等轨道车辆内装装备的设计研发、生产及销售，属于高铁、动车、地铁等轨道车辆生产行业的上游企业。目前国内高铁、动车、地铁等轨道车辆生产企业主要为中国中车下属子公司，下游客户较为集中，使得公司所处行业对客户的议价能力相对较弱。在我国高铁、动车、地铁等轨道车辆生产行业格局不变的情况下，预计客户集中属于常态，若主要客户发生流失，将对公司业绩产生不利影响。产业政策受宏观经济政策影响的风险 公司下游客户主要为高铁、动车、地铁等轨道车辆制造企业，高铁、动车、地铁等轨道车辆制造行业对国家宏观经济政策依赖度较高，国家宏观经济政策的波动将会给公司的发展带来较大影响；政府机构改革形成的新机制与新政策将给公司的市场开拓和产品营销带来一定的不确定性；高铁、动车、地铁等轨道车辆的布局对企业的管理方式、运作模式及资源利用、协调能力等形成新的挑战。行业竞争加剧的风险 行业内企业间竞争日趋严重，竞争对手逐渐增多，企业如何通过高品质、低成本的产品突出市场重围带来挑战，这些因素将对行业内企业造成一定的影响。随着行业内竞争对手的增多以及技术的不断更新，可以预见未来行业的竞争将会愈加多元化、更趋激烈，可能对公司经营业绩产生较大的挑战。资产负债率较高风险 公司 2018 年末的资产负债率为 75.13%，资产负债率较高。公司所处行业具有资金密集型的特征，公司主要客户为中车下属子公告编号：2019-001 6 公司，主要产品为轨道车辆内装产品，轨道交通装备制造行业投资规模相对较大、生产周期长，导致公司销售业务的执行时间相对较长，生产经营中对资金的要求较高。由于客户信用较好、履约能力强，一般情况下，合同签订后公司均可通过银行贷款及供应商给予的信用期等解决流动资金问题，如果银行贷款收缩或者国家采取从紧的货币政策，公司不能及时取得银行贷款，可能给公司资金周转带来一定影响，公司存在资产负债率较高引至的相关风险。存货余额较大的风险 报告期末，公司存货账面价值为 3,875.90 万元，较去年同期2,246.20 万元增加 1,629.70 万元，占总资产的比例为 20.18%，存货主要由原材料、在产品和库存商品构成。公司主要采用以销定产的模式，根据客户的订单组织采购和生产，随着公司规模和存货规模的增长，如果不能加强生产计划管理和存货管理，或者客户无法履约，则存在资金占用影响现金流及存货计提减值准备或滞销的风险，给公司生产经营带来负面影响。应收账款余额较大的风险 公司 2018 年末应收账款账面价值为 8,405.78 万元，较去年同期9,045.41 万元减少 639.63 万元，占总资产的比例为 43.77%，应收账款规模较大。公司主要客户为中国中车的下属子公司，公司与主要客户保持了长期合作关系，其资金实力较强，历史还款记录良好。随着公司规模的增长，应收账款余额有所增加，若主要客户发生资信情况突然恶化等因素，可能导致应收账款坏账损失增加的风险。公司业绩下滑的风险 公司主营业务为高铁、动车、地铁等轨道车辆内装装备的设计研发、生产及销售，属于高铁、动车、地铁等轨道车辆生产行业的上游企业。公司主要客户为中车各大主机厂，受中车持续降价影响，报告期内公司因不得不舍弃低于成本价订单导致销售较同期下降幅度较大。实际控制人不当控制的风险 杨庆凯直接持有公司 43.15%的股份，通过新诚同创间接持有公司 19.96%的股份，合计持有公司 63.11%的股份，同时任新诚同创执行事务合伙人，自公司成立至今一直担任公司的董事 长，能够对公司的经营决策及人员任命产生重大影响，为公司 的实际控制人。公司已建立了较为完善的法人治理结构和规章制度体系，在组织结构和制度体系上对控股股东、实际控制人的行为进行了规范，最大程度地保护了公司及中小股东的利益，未因控股股东和实际控制人而给公司经营管理造成负面作用。但是未来不排除控股股东和实际控制人对公司的经营决策、人事、财务、利润分配等进行不当控制，可能会给公司和其他股东的利益产生不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2019-001 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 青岛新诚志卓轨道交通装备股份有限公司 英文名称及缩写-证券简称 新诚志卓 证券代码 872499 法定代表人 杨庆凯 办公地址 青岛高新技术产业开发区高列配套 2 号线以东 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 郝小梅 职务 董事会秘书 电话 0532-87900919 传真 0532-87900955 电子邮箱 haoxmqd- 公司网址 http:/www.qd- 联系地址及邮政编码 青岛高新技术产业开发区高列配套 2 号线以东利源路 1 号青岛新诚志卓轨道交通装备股份有限公司 266111 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2011 年 1 月 14 日 挂牌时间 2017 年 12 月 18 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业-C37 铁路、船舶、航空航天和其他运输设备制造业-C371铁路运输设备制造-C3713铁路机车车辆配件制造行业及C3720城市轨道交通设备制造 主要产品与服务项目 高铁、动车、地铁等轨道车辆内装装备的设计研发、生产及销售 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）45,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 杨庆凯 实际控制人及其一致行动人 杨庆凯 公告编号：2019-001 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91370222568551980P 否 注册地址 青岛高新产业开发区高列配套 2号线以东 否 注册资本（元）45,000,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 安信证券 主办券商办公地址 深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02 单元 主办券商联系电话 010-83321371 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 卢剑、张梦娟 会计师事务所办公地址 武汉市武昌区东湖路 169 号 2-9 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公告编号：2019-001 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 94,976,924.28 144,354,720.32-34.21%毛利率%25.44%20.64%-归属于挂牌公司股东的净利润-2,185,173.00 834,669.23-361.80%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-5,081,029.16-2,396,191.51-112.05%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-4.47%1.69%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-10.40%-4.84%-基本每股收益-0.0486 0.0185-370.27%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 192,045,633.19 198,618,613.71-3.31%负债总计 144,284,039.80 148,671,847.32-2.95%归属于挂牌公司股东的净资产 47,761,593.39 49,946,766.39-4.38%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.06 1.11-4.50%资产负债率%（母公司）75.13%74.85%-资产负债率%（合并）75.13%74.85%-流动比率 1.03 0.98-利息保障倍数 0.08 1.37-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 4,790,620.92-7,538,634.11 163.55%应收账款周转率 1.05 1.92-存货周转率 2.14 4.94-公告编号：2019-001 10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-3.31%28.22%-营业收入增长率%-34.21%24.21%-净利润增长率%-361.80%-27.84%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 45,000,000 45,000,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 3,406,889.60 非经常性损益合计非经常性损益合计 3,406,889.60 所得税影响数 511,033.44 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 2,895,856.16 七、补充财务补充财务指标指标 适用不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 3,050,000.00 -应收账款 90,454,087.35 -应收票据及应收账 93,504,087.35 公告编号：2019-001 11 款 应付票据 3,050,000.00 应付账款 87,451,612.47 应付票据及应付账款 90,501,612.47 管理费用 22,629,639.06 15,899,955.76 研发费用 6,729,683.30 公告编号：2019-001 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 报告期内，公司的商业模式较上年同期未发生较大变化。公司是向中国中车配套轨道交通内装装备的生产制造型企业，专业从事内装装备的研发设计、生产制造及内装新材料、新技术的应用研发及推广。公司的商业模式为“以销定产”，根据销售订单的具体技术要求向主要原材料公司进行采购，因公司产品具有定制化的特征，各材料的规格、数量、种类等存在一定的差异，因此对部分材料的采购较为频繁，对于产品技术要求和价格变动较小的产品，公司主要通过与对方签订年度合同的方式进行采购，具体采购时直接下订单。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，轨道交通行业在全球迎来新的发展高峰，我国在轨道交通建设中的优势及国家“一带一路”战略推进、实施，带来了庞大的海外市场需求。同时，国内市场受“十三五”现代综合交通运输体系发展规划及中长期铁路网规划等政策文件的影响，行业发展强劲，受各地大力发展地铁的影响，地铁新造需求呈倍增态势，公司面临着高市场空间带来的机遇及主要客户持续降价导致低利润空间带来的挑战，公司坚持在资源、政策上向技术研发倾向，推进在新材料、新工艺应用开发与主机厂的联合研发设计；同时持续优化内部改革，通过全流程 ERP，规范公司成本管理、过程控制，挖掘内部潜力，推动公司继续前进。报告期内实现营业收入 9,497.69 万元，同比下降 34.21%，一方面是受主要客户降价影响；另一方面，对于客户招标价格过低甚至低于公司成本价的订单，公司主动放弃接收毛利较低甚至接收订单后会出现亏损的订单，而导致收入较去年同期有较大幅度的下降，通过全年调整，公司利润率由17年期末的20.64%提高至 25.44%，净利润为-218.52 万，主要是因为销售收入下降但费用较同期未发生重大变化所致。报告期末，公司总资产 19,204.56 万元，同比下降 3.31%，负债总额 14,428.40 万元，同比下降 2.95%，公司总资产及负债总额未发生重大变化。公告编号：2019-001 13 (二二)行业情况行业情况 城市轨道交通是城镇公共交通的骨干，具有节能、省地、运量大、全天候、无污染、安全性高的特点，属于可持续发展的绿色环保交通方式，特别适合于人口密集的大中型城市。城市轨道交通装备的市场需求主要来自三个方面：一、新线通车对车辆的需求；二、随着路网建设的逐步完善，客流量的逐渐增多，既有线路加密对车辆的需求；三、动车组保有量的提高推动维修市场的需求；报告期内行业发展强劲，特别是地铁新造呈现复合增长态势。综合考虑铁路快速网络的形成，货运量的快速增长以及电气化的广泛应用，整个“十三五”期间，国内铁路机车车辆市场需求仍将保持上升趋势，预计 2018-2020 年铁路机车需求量超过 6000 台。国内铁路在过去几年虽然取得了高速发展，但加大铁路建设力度仍是改善运输条件的必然选择。根据铁路“十三五”发展规划，到 2020 年，我国铁路营运里程达到 18 万公里左右，到 2020 年底，基本建成安全、高效、便捷、绿色的现代综合交通运输体系，部分地区和领域率先基本实现交通运输现代化。预计“十三五”期间竣工运营的里程约 0.88 万公里，根据发改委及各省市规划，我国快速城际铁路规划里程约 1.9 万公里，预计“十三五”期间竣工运营的里程约 1 万公里。2016-2030 年高铁走出去-海外高速铁路中远期规划竣工里程高达 6.2 万公里。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 10,599,767.52 5.52%22,962,803.35 11.56%-53.84%应收票据与应收账款 85,196,112.03 44.36%93,504,087.35 47.08%-8.89%预付款项 1,796,520.10 0.94%3,291,335.67 1.66%-45.42%其他应收款 774,114.79 0.40%207,774.27 0.10%272.57%存货 38,759,024.49 20.18%22,461,986.65 11.31%72.55%投资性房地产-长期股权投资-固定资产 42,275,048.90 22.01%44,534,060.44 22.42%-5.07%在建工程-无形资产 9,768,480.23 5.09%10,216,713.82 5.14%-4.39%递延所得税资产 2,400,645.13 1.25%1,439,852.16 0.72%66.73%其他非流动资产 475,920.00 0.25%-短期借款 18,000,000.00 9.37%37,500,000.00 18.88%-52.00%应付票据及应付账款 102,613,177.01 53.43%90,501,612.47 45.57%13.38%预收款项 37,429.09 0.02%14,430.00 0.01%159.38%应付职工薪酬 2,813,775.73 1.47%2,813,775.73 1.42%0.00%应交税费 769,900.21 0.40%345,360.14 0.17%122.93%公告编号：2019-001 14 其他应付款 1,473,571.76 0.77%6,154,668.98 3.10%-76.06%一年内到期的非流动负债 7,726,220.00 4.02%7,500,000.00 3.78%3.02%长期借款 7,557,466.00 3.94%-递延收益 3,292,500.00 1.71%3,842,000.00 1.93%-14.30%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金变动分析：2018 年末货币资金余额较 2017 年末减少 12,363,035.83 元，变动比例为-53.84%，主要为 2018 年偿还长短期借款导致资金量减少所致。2017 年末长期借款、短期借款共45,000,000.00 元，2018 年末长期借款、短期借款共计 33,282,686.00 元，减少金额为 11,716,314.00元。2、存货余额变动分析：2018 年末存货余额为 38,759,024.49 元，较 2017 年末增加 16,297,037.84元，增长比例为 72.55%，增长金额及幅度较大，主要为产成品和在产品期末金额增加所致，其中产成品增加 9,653,624.16 元、在产品增加 5,260,342.88 元。鉴于公司产品采用接受订单后按单生产模式，公司产成品及在产品均有对应订单，不存在存货积压等重大风险。3、短期借款变动分析：2018 年末短期借款较上期末降低 52%，主要为公司在年末归还了到期的短期借款所致。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 94,976,924.28-144,354,720.32-34.21%营业成本 70,815,872.51 74.56%114,560,167.16 79.36%-38.18%毛利率%25.44%-20.64%-管理费用 15,405,976.55 16.22%15,899,955.76 11.01%-3.11%研发费用 5,809,440.44 6.12%6,729,683.30 4.66%-13.67%销售费用 4,194,516.22 4.42%4,808,268.79 3.33%-12.76%财务费用 3,557,599.64 3.75%2,396,651.23 1.66%48.44%资产减值损失 455,051.75 0.48%1,133,324.75 0.79%-59.85%其他收益 3,406,889.60 3.59%3,881,500.00 2.69%-12.23%投资收益-公允价值变动收益-资产处置收益-汇兑收益-营业利润-3,145,965.97-3.31%1,020,089.16 0.71%-408.40%营业外收入-营业外支出-80,487.36 0.06%-净利润-2,185,173.00-2.30%834,669.23 0.58%-361.80%公告编号：2019-001 15 项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入变动分析：2018 年度营业收入较 2017 年度营业收入减少 49,377,796.04 元，变动比例为-34.21%，营业收入金额下降较多，主要原因为中国中车在 2018 年度压缩了部分产品的采购价格，公司放弃接收毛利较低甚至接收订单后会出现亏损的订单，导致本期收入下降。2、营业成本变动分析：2018 年度公司营业成本较 2017 年度变动比例为-38.18%，变动原因及趋势与营业收入变动一致。另外，受公司选择性承接高毛利项目原因，公司营业成本下降幅度高于营业收入下降幅度，本年度毛利率高于去年。3、财务费用变动分析：2018 年度财务费用较 2017 年度财务费用增加 1,160,948.41 元，增长 48.44%，主要为利息支出增加。2017 年 11 月及 12 月，公司借入的一年期的短期借款共 2,450.00 万元，此部分借款利息费用主要在 2018 年度发生，导致 2018 年度财务费用较高。4、资产减值损失变动分析：2018 年度资产减值损失较 2017 年度变动比例为-59.85%，主要为应收账款计提坏账准备影响。2017 年度公司营业收入较 2016 年度营业收入大幅增长，导致期末应收账款余额增长较快，2017 年度计提的应收账款坏账准备较多，而 2018 年未出现营业收入及应收账款较前期大幅增加情况。5、营业利润、净利润变动分析：2018 年度营业利润、净利润较 2017 年分别变动-408.40%、-361.80%。主要原因为公司 2018 年度营业收入大幅降低，同时期间费用较多为固定费用，未出现同比例降低情况导致。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 93,724,885.36 141,298,422.21-33.67%其他业务收入 1,252,038.92 3,056,298.11-59.03%主营业务成本 70,179,321.31 114,042,649.02-38.46%其他业务成本 636,551.20 517,518.14 23.00%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%高铁、动车内饰配件 29,703,353.71 31.27%48,051,522.27 33.29%地铁内饰配件 56,719,761.46 59.72%81,580,492.17 56.51%检修配件 3,682,933.38 3.88%4,588,443.88 3.18%大铁路 2,039,595.52 2.15%5,077,943.41 3.52%其他业务 2,831,280.21 2.98%5,056,318.59 3.50%按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，高铁、动车内饰配件收入以及地铁内饰配件收入为公司营业收入的主要构成部分，减少的主要原因是，受客户降低采购价格影响，公司接受的订单份额减少。公告编号：2019-001 16 (3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 中车青岛四方机车车辆股份有限公司 60,722,214.24 63.93%否 2 中车物流有限公司 7,527,245.27 7.93%否 3 长春嘉林玻璃纤维增强材料有限公司 6,369,737.44 6.71%否 4 青岛中车四方销售服务有限公司 5,806,747.06 6.11%否 5 南京中车铺镇城轨车辆有限责任公司 5,224,753.45 5.5%否 合计合计 85,650,697.46 90.18%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 青岛四方新诚志卓客车配件有限公司 6,286,373.97 8.14%是 2 青岛名佳进出口有限公司 4,911,368.00 6.36%否 3 青岛鸿裕吉轨道交通装备有限公司 4,722,226.81 6.11%否 4 山东铂克新材料有限公司 4,669,908.24 6.05%否 5 青岛天成源交通设备有限公司 4,519,010.47 5.85%否 合计合计 25,108,887.49 32.51%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 4,790,620.92-7,538,634.11 163.55%投资活动产生的现金流量净额-3,309,019.28-1,642,329.58-101.48%筹资活动产生的现金流量净额-18,838,996.79 29,840,414.03-163.13%现金流量分析现金流量分析：1、本期经营活动产生的现金流量净额较上期大幅增加，变动比例为 163.55%，主要原因为本期订单量减少、营业收入下降，公司人员由去年末 374 人变为本年末的 289 人，公司支付给职工及为职工支付的现金流和支付的税金减少所致。2、本期投资活动产生的现金流量净额较上期减少-1,666,689.70 元，变动比例为-101.48%，为本期新增固定资产及无形资产投入。3、本期筹资活动产生现金流量净额较上期减少 48,679,410.82 元，变动金额较大，主要为 2017 年度取得借款金额高于本期且本期偿还贷款金额高于上期所致。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 公告编号：2019-001 17 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 （1）会计政策变更 财务报表格式变更 财政部于2018年6月发布了关于修订印发2018年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815号），本公司根据相关要求按照一般企业财务报表格式（适用于尚未执行新金融准则和新收入准则的企业）编制财务报表：（1）原“应收票据”和“应收账款”项目，合并为“应收票据及应收账款”项目；（2）原“应收利息”、“应收股利”项目并入“其他应收款”项目列报；（3）原“固定资产清理”项目并入“固定资产”项目中列报；（4）原“工程物资”项目并入“在建工程”项目中列报；（5）原“应付票据”和“应付账款”项目，合并为“应付票据及应付账款”项目；（6）原“应付利息”、“应付股利”项目并入“其他应付款”项目列报；（7）原“专项应付款”项目并入“长期应付款”项目中列报；（8）进行研究与开发过程中发生的费用化支出，列示于“研发费用”项目，不再列示于“管理费用”项目；（9）在财务费用项目下分拆“利息费用”和“利息收入”明细项目；（10）股东权益变动表中新增“设定受益计划变动额结转留存收益”项目。本公司根据上述列报要求相应追溯重述了比较报表。由于上述要求，本期和比较期间财务报表的部分项目列报内容不同，但对本期和比较期间的公司净利润和公司股东权益无影响。（2）会计估计变更 会计估计变更的内容和原因 受影响的报表项目名称及金额 随着商业承兑汇票的广泛应用，公司下游客户使用商业承兑汇票（包括纸质和电子商业承兑汇票）支付货款的情况越来越普遍，虽然公司主要接受国内大型企业的商业承兑汇票，但公司本着谨慎性原则，同时考虑商业承兑汇票的信用风险特征，不再终止确认已背书未到期的商业承兑汇票，对于单独测试未发生减值的应收商业承兑汇票，包含在对应的应收账款风险组合内计提坏账。此项会计估计变更采用未来适用法调整，报告期内公司调增应收票据及应收账款217,280.00元，调增递延所得税资产1,008.00元，调减应付票据及应付账款224,000.00元，调增未分配利润5,712.00元，调增资产减值损失6,720.00元，调减所得税费用1,008.00元。公告编号：2019-001 18 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 近年来，公司积极探索可持续发展道路，坚持从战略高度认识、部署和推进企业与社会、环境的和谐发展。公司从事经营活动，遵守法律法规，遵守社会公德、商业道德，诚实守信，接受政府和社会公众的监督，承担社会责任。公司在发展过程中，十分注重企业文化的塑造和品牌的提升，从细节入手增强企业凝聚力，并以此作为开展各项业务活动的重要原则，形成了“诚信、高效”的企业精神，并深深扎根于每一个新诚志卓人的心里。在未来的发展过程中，公司将一如既往的秉承“用心做事、诚信做人、严谨高效、品质卓越”的经营理念，通过进一步强化规范管理、建设精英团队、培育先进文化、打造优质品牌等措施，以保证企业的健康持续发展。在公司不断发展壮大过程中，我们要做到，对外以打造“轨道交通行业最值得信赖的供应商”为目标，提供多方位优质服务；对内以为员工创造良好的成长平台为己任，不断为社会创造价值，不断推动公司自身发展！三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，根据公司法、证券法、全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）以及全国中小企股份转让系统有关规范性文件的要求及其他相关法律、法规的要求，公司不断完善法人治理结构，建立、健全了行之有效的内控管理体系，确保公司规范运作。报告期内，公司未受到监管部门和行政主管部门的处罚。报告期内，公司继续坚持技术创新，积极推进研发工作，注重技术中心的长期建设，从制度和保障方面为技术人员提供优良的工作环境，同时加大培训力度，加大产品研发投入，提高产品技术含量，提高了公司在研发方面的竞争优势。报告期内，未发生对持续经营能力产生重大不利影响的事项。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 公告编号：2019-001 19 是否 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、客户集中的风险 公司主营业务为高铁、动车、地铁等轨道车辆内装装备的设计研发、生产及销售，属于高铁、动车、地铁等轨道车辆生产行业的上游企业。目前国内高铁、动车、地铁等轨道车辆生产企业主要为中国中车下属子公司，报告期第一大客户为中国中车下属子公司中车青岛四方机车车辆股份有限公司，下游客户较为集中，使得公司所处行业对客户的议价能力相对较弱；在我国高铁、动车、地铁等轨道车辆生产行业格局不变的情况下，预计客户集中属于常态，若主要客户发生流失，将对公司业绩产生不利影响。应对措施：报告期内，公司时刻关注国家产业政策，积极发展高技术含量的产品及服务，并积极拓展第一大客户以外主机厂的销售占比，降低客户集中带来的风险。2、产业政策受宏观经济政策影响的风险 公司下游客户主要为高铁、动车、地铁等轨道车辆制造企业，高铁、动车、地铁等轨道车辆制造行业对国家宏观经济政策依赖度较高，国家宏观经济政策的波动将会给公司的发展带来较大影响；政府机构改革形成的新机制与新政策将给公司的市场开拓和产品营销带来一定的不确定性；高铁、动车、地铁等轨道车辆的布局对企业的管理方式、运作模式及资源利用、协调能力等形成新的挑战。应对措施：受十三五中长期规划及轨道交通相关政策及环保、解决交通拥堵等强需求影响，未来较长时间内我国轨道交通仍将处于持续发展期，短期内行业发展不会受到宏观经济政策的影响，在这种情况下，公司仍积极通过提高内控管理水平来提高公司的抗风险能力。3、行业竞争加剧的风险 行业内企业间竞争日趋严重，竞争对手逐渐增多，企业如何通过高品质、低成本的产品突出市场重围带来挑战，这些因素将对行业内企业造成一定的影响。随着行业内竞争对手的增多以及技术的不断更新，可以预见未来行业的竞争将会愈加多元化、更趋激烈，可能对公司经营业绩产生较大的挑战。应对措施：报告期内，公司通过积极发展与主机厂联合研发设计，提高公司在技术招标环节的门槛。其次，公司通过实施预算管理、项目管理、精益生产及借助 ERP 工具等，不断提高公司内控管理水平。4、资产负债率较高风险 报告期末公司资产负债率为 75.13%，资产负债率水平较高。公司主要客户为轨道交通车辆制造商，主要产品为轨道车辆内装产品，轨道车辆投资规模相对较大、生产周期长，导致公司销售业务的执行时间相对较长，生产经营中对资金的要求较高，公司所处行业具有资金密集型的特征。由于客户信用较好、履约能力强，一般情况下，合同签订后公司均可通过银行贷款及供应商给予的信用期等解决流动资金问题，如果银行贷款收缩或者国家采取从紧的货币政策，公司不能及时取得银行贷款，可能给公司资金周转带来一定影响，公告编号：2019-001 20 公司存在资产负债率较高引至的相关风险。应对措施：一方面拓宽公司融资渠道，通过直接融资等方式降低资产负债率；另一方面，公司将致力于提高公司业绩，提高公司净资产水平，从而降低公司资产负债率。5、存货余额较大的风险 报告期末，公司存货账面价值为 3,875.90 万元，占总资产的比例为 20.18%，存货主要由原材料、在产品和库存商品构成。公司主要采用以销定产的模式，根据客户的订单组织采购和生产，随着公司规模