870829_2018_得仕股份_2018年年度报告_2019-04-29.pdf

公告编号：2019-005 1 2018 得仕股份 NEEQ:870829 得仕股份有限公司 Days Enterprise Company Limited 年度报告 公告编号：2019-005 2 公司年度大事记公司年度大事记 公司在2018年度纳税超过人民币伍佰万元，荣获上海市徐汇区颁发的精诚贡献奖。注：本页内容原则上应当在一页之内完成。公司荣获 2018 年中国支付清算协会“移动支付安全便民宣传周”优秀组织奖。公告编号：2019-005 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1111 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1414 第五节第五节 重要事项重要事项 .3333 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3535 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3838 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3939 第九节第九节 行业信息行业信息 .4141 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .4242 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4848 公告编号：2019-005 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 得仕股份、得仕、股份公司、公司、本公司 指 得仕股份有限公司 得仕有限、有限公司 指 上海得仕企业服务有限公司，公司前身 控股股东、得仕控股 指 上海得仕控股有限公司 上海励腾 指 上海励腾投资管理合伙企业（有限合伙）上海懋宏 指 上海懋宏信息科技有限公司 得仕网络 指 上海得仕网络科技有限公司 利是信息 指 利是（上海）信息科技有限公司 上海安臣 指 上海安臣投资管理有限公司 第三方支付 指 在商户和消费者（买方和卖方）之间提供信用增强、支付结算服务的非银行机构 预付卡 指 发卡机构以特定载体和形式发行的、可在发卡机构之外购买商品或服务的预付价值 备付金 指 支付机构为办理客户委托的支付业务而实际收到的预收待付货币资金 得仕卡 指 公司的多用途预付费卡产品 得仕通 指 公司的线上支付平台产品，提供网络支付功能 得仕宝 指 公司的互联网金融平台，提供购买理财产品功能 股东大会 指 得仕股份有限公司股东大会 董事会 指 得仕股份有限公司董事会 监事会 指 得仕股份有限公司监事会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 上年同期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 本期、报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公告编号：2019-005 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人陈亮、主管会计工作负责人周箭及会计机构负责人（会计主管人员）朱爱琴保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。天健会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 备付金管理不当的风险 公司作为第三方支付服务机构，在日常业务开展过程中，持续发生较多的客户备付金存款，监管部门针对客户备付金制定了有效的监管机制，如公司未能严格按照规定存放和使用备付金，将可能对客户备付金的安全和公司经营许可带来不利影响。支付许可证到期风险 公司所处的行业受到政府的严格监管。目前公司已就业务合法经营取得了所有应取得的批准、许可及相关备案登记手续，若公司未能维持目前已取得的相关批准和许可或未能持续满足监管要求，则可能使公司的相关业务经营受到限制，对公司运营产生不利影响。交易的真实性风险 公司作为第三方支付平台，并不能完全控制交易的真实性。尽管公司已建立了有效的客户身份识别机制、反洗钱、反恐怖融资机制，但如在日常交易过程中未能严格按照规定做到对客户身份的有效识别，或者交易监控措施不够完善，则可能无法完全识别出虚假交易，甚至可能为洗钱等违法活动提供便利。国家产业政策变化的风险 公司从事的第三方支付业务作为新兴行业，受国家政策的影响较为明显。第三方支付已成为我国现代支付体系的有益补充，但也存在资金安全、隐私保护、系统风险、洗钱套现、税收等一系列问题。行业竞争加剧的风险 公司的主营业务为在收付款人之间作为中介机构提供第三方支付服务。目前，我国的第三方支付行业、互联网金融行业正处于不断演变的快速发展期，未来若公司在经营中无法建立、保公告编号：2019-005 6 持和扩大自己的竞争优势，则可能会对公司业务的发展空间和经营业绩产生不利影响。实际控制人控制的风险 公司的实际控制人为陈亮先生。陈亮先生持有上海懋宏 83.97%的股权，通过上海懋宏和得仕控股间接持有公司 56.82%的股份。陈亮先生目前担任公司的董事长、总经理，对公司经营决策可施予重大影响。未来不能排除陈亮先生利用其控制地位对公司的经营决策施加影响或实施其他控制。安全技术和运营的风险 公司所从事的预付卡发行与受理业务涉及货币交易数据管理和客户资金管理，存在一定的运营风险，主要包括技术缺陷、差错、操作失误、效率低下等。上述问题贯穿在交易数据的产生、传输、清分、统计、对账和资金的归集、转移、支付、托管、对账等各个业务环节中。如公司在运营过程中，发生上述问题，将对其业务发展造成一定影响。公司所从事的第三方网上支付业务及其风险控制工作均是由电脑程序和软件系统完成，虽然目前网上银行和第三方网上支付平台都设计有多层安全系统，并不断开发和应用具有更高安全性的技术及方案，但仍存在来自计算机内部或网络外部等风险因素破坏的可能，这些风险的发生均可能给公司业务带来不利影响。业务规模扩大导致的管理风险 得仕股份设立后，逐步建立健全了法人治理结构，制定了适应公司现阶段发展的内部控制体系，公司的管理团队汇集了技术研发、市场营销、财务管理等各方面的人才，综合管理水平较高。但是随着公司的快速发展，经营规模不断扩大，业务范围不断拓展，人员不断增加，对公司治理将会提出更高的要求。因此，公司未来经营中存在因内部管理不适应发展需要而影响公司持续、稳定、健康发展的风险。预付费卡需求降低的风险 随着近几年宏观经济由高速增长转变为中高速增长，各行业公司可能因业绩下滑影响到其员工福利支出，再加上国家八项规定、抑制三公消费等因素，多用途预付费卡的市场需求已有所下滑且该势头短期内未看到扭转迹象。公司面临着预付费卡市场需求降低导致经营业绩下滑的风险。业务拓展效果低于预期的风险 公司在深耕预付卡业务的基础上，现正努力开展与实体预付卡业务无缝结合的互联网支付业务，力争建设线上线下互通的专属支付生态圈，并基于该生态圈为客户提供更好的服务、寻求新的稳定盈利模式。但在这一过程中也面临着与各方合作伙伴磨合、新模式能否得到认同、业务拓展效果达不到预期的风险。行业新支付技术普及带来的风险 由于技术的发展，网络支付和移动支付相关的新支付技术不断涌现，如近场通信技术（NFC）、基于主机的卡仿真技术（HCE）、指纹、声波纹、眼纹识别技术等，公司若不能跟上新技术的发展、不能及时将新技术集成应用到公司产品中去，将失去客户的青睐，在竞争中处于落后地位。公司采用预估逾期率确认逾期收入的提示 由于公司所发售不记名卡的有效期为 3 年，根据公司预付费卡使用规定，如果不记名预付卡有效期届满后不进行展期，公司将在不记名预付卡有效期届满后的第三个月起，每月末自动划公告编号：2019-005 7 扣卡内余额的 10%作为账户管理费，分十个月将卡内余额扣除完毕，因此不记名卡有效期满后未被消费的预付费金额相应形成逾期收入。公司结合预付卡的消费模式及不记名卡持卡人的消费习惯，并根据历史上各年发行的不记名预付卡在有效期满后未被消费的金额占总发行金额的比例，分析得出预计的逾期率，据此确认逾期收入的金额，并根据当期实际消费金额进行分摊，具体计算方法如下：当期逾期收入=某一会计期间发卡额预计逾期率当期消费额/（某一会计期间发卡额（1-预计逾期率）公司发行预付卡收到的款项属于公司代收代付款项，待持卡人在签约商户处消费后需转付给签约商户，因此该等款项形成公司的负债。由于公司所发行不记名预付卡逾期未消费的情况具有普遍性，该部分被估计为很有可能不会导致经济利益流出，故公司可以根据历史数据可靠估计逾期金额的情况下预先终止确认负债，按权责发生制原则在不记名预付卡的有效期内按实际消费额在发卡总额中的占比计算确认逾期收入。公司根据历史数据以及不记名预付卡在有效期过后进行展期消费的实际情况、预估逾期率等综合因素来确认逾期收入，该确认方法较为合理、谨慎，按照预估逾期率的方法确认的逾期收入与实际逾期收入之间的差异不会对报告期内的利润表产生重大影响。股权质押的风险 截至报告期末，得仕控股持有得仕股份 85,227,046 股股份，持股比例为 56.82%，为得仕股份控股股东。公司股东得仕控股质押 25,000,000 股，占公司总股本 16.67%。在本次质押的股份中，25,000,000 股为有限售条件股份，0 股为无限售条件股份。质押期限为 2017 年 6 月 28 日起至 2020 年6 月 28 日止。质押股份用于为上海懋宏信息科技有限公司向厦门国际银行股份有限公司上海分行贷款 5,000.00 万元人民币用于补充公司流动资金提供担保，质押权人为厦门国际银行股份有限公司上海分行，质押权人与质押股东不存在关联关系。质押股份已在中国结算办理质押登记。该贷款由李孝如、陈亮、俞卫星、得仕控股提供连带保证责任，陈亮、俞卫星以其部分房产及房产相应使用权提供抵押担保。除此之外不存在结合其他资产抵押或质押的情况。如果上海懋宏信息科技有限公司无力偿还借款，公司质押的股份可能存在被拍卖的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2019-005 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 得仕股份有限公司 英文名称及缩写 Days Enterprise Company Limited 证券简称 得仕股份 证券代码 870829 法定代表人 陈亮 办公地址 上海市徐汇区中山西路 1800 号 10 楼 H 座 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 储晓旭 职务 董事会秘书 电话 021-64400222 传真 021-64400958 电子邮箱 公司网址 http:/ 上海市徐汇区中山西路 1800 号 10 楼 H 座 200235 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006 年 10 月 25 日 挂牌时间 2017 年 2 月 21 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）J 金融业 69 其他金融业 693 非金融机构支付服务 6930 非金融机构支付服务 主要产品与服务项目 在收付款人之间作为中介机构提供第三方支付服务 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）150,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 上海得仕控股有限公司 实际控制人及其一致行动人 陈亮 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 公告编号：2019-005 9 统一社会信用代码 91310000794517211D 否 注册地址 上海市徐汇区中山西路 1800 号1F0、1F1、1F2 否 注册资本（元）150,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 兴业证券 主办券商办公地址 上海市浦东新区长柳路 36 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 天健会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 俞佳南、贝柳辉 会计师事务所办公地址 杭州市江干区钱江路 1366 号华润大厦 B 座 六、六、自愿披露自愿披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 1、公司股东上海得仕控股有限公司补充质押 5,000,000 股（详见公告 2019-001），占公司总股本3.33%。质押期限为 2019 年 2 月 26 日起至 2020 年 6 月 28 日止。质押股份用于为上海懋宏信息科技有限公司向厦门国际银行股份有限公司上海分行贷款 5,000.00 万元人民币用于补充上海懋宏信息科技有限公司流动资金提供担保，质押权人为厦门国际银行股份有限公司上海分行，质押权人与质押股东不存在关联关系。质押股份已在中国结算办理质押登记。2、2019 年 3 月 2 日，卖方 Mao Hong Holding Limited（由陈亮先生、陈子钧女士于 BVI 设立的公司；陈亮先生持股 83.97%、陈子钧女士持股 16.03%；陈亮先生为该公司的实际控制人）与买方 Pan Asia Data(BVI)Inc.（香港主板上市公司万辉化工控股有限公司之全资子公司，万辉化工控股有限公司股票简称：万辉化工，股票代码：01561）及相关主体已签署股份买卖协议。根据股份买卖协议以及万辉化工披露的相关公告，该等交易相关各方后续将根据公司法、合同法等相关法律法规，通过订立结构合约的方式进行；而推进该等交易的先决条件之一为得仕股份应当在全国股份转让系统完成主动申请终止挂牌的全部手续。有鉴于此，得仕股份已于 2019 年 4 月 26 日召开第二届董事会第二次会议，审议通过关于拟申请公司股票在全国中小企业股份转让系统终止挂牌的议案、关于授权公司董事会全权办理申请公司股票在全国中小企业股份转让系统终止挂牌相关事宜的议案和关于拟申请公司股票在全国中小企业股份转让系统终止挂牌的异议股东权益保护措施的议公告编号：2019-005 10 案；上述议案将提交得仕股份 2018 年年度股东大会另行审议。陈亮先生作为得仕股份的实际控制人，已书面确认：在得仕股份根据全国中小企业股份转让系统挂牌公司申请股票终止挂牌及撤回终止挂牌业务指南等相关规定，递交申请并取得全国股份转让系统关于同意得仕股份股票终止挂牌之前，得仕股份的控股股东、实际控制人不发生任何变化。陈亮先生将会采取有效措施使全体股东的合法权益得到充分、有效的保护，保证现有得仕股份的股东利益不受侵害。3.公司于 2019 年 4 月 15 日收到中国人民银行上海分行出具的中国人民银行上海分行行政处罚决定书（上海银罚字20198 号），公司被认定在经营过程中存在违反非金融机构支付服务管理办法（中国人民银行令2010第 2 号令发布）第二十一条第二款规定的情况。根据非金融机构支付服务管理办法（中国人民银行令2010第 2 号令发布）第四十二条第（三）项，中国人民银行上海分行对公司处以 3 万元人民币的罚款。公司已经接受中国人民银行上海分行的行政处罚决定，对所涉及违规事项已经完成整改，并将于规定期限内执行处罚决定和办理罚款缴款手续，同时采取相应措施以降低本次行政处罚对业务经营产生的不良影响。公司将在后续业务经营中加强相关法律法规的执行和管控力度，加强相关业务流程负责人员的培训，加大合规投入，避免处罚事项的发生，不断提高经营管理水平。公告编号：2019-005 11 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 203,551,829.09 40,370,453.45 404.21%毛利率%47.96%84.04%-归属于挂牌公司股东的净利润 22,615,096.90-55,929,545.39 140.43%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 22,594,561.46-56,341,756.07 140.10%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）13.25%-29.85%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）13.23%-30.07%-基本每股收益 0.15-0.37 140.54%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 726,259,591.42 563,482,447.42 28.89%负债总计 544,227,287.06 404,065,239.96 34.69%归属于挂牌公司股东的净资产 182,032,304.36 159,417,207.46 14.19%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.21 1.06 14.15%资产负债率%（母公司）75.67%71.46%-资产负债率%（合并）74.94%71.71%-流动比率 1.29 1.37-利息保障倍数-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 58,054,964.72-134,771,699.50 143.08%应收账款周转率 32.09 185.19-存货周转率 48.78 3.11-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%28.89%-20.73%-公告编号：2019-005 12 营业收入增长率%404.21%10.89%-净利润增长率%140.43%-54.51%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 150,000,000.00 150,000,000.00 0.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 101,722.55 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）72,310.71 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-115,267.73 非经常性损益合计非经常性损益合计 58,765.53 所得税影响数 38,230.09 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 20,535.44 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用 不适用 八、八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收账款 152,600.00-应收票据及应收账款-152,600.00 应收利息 2,161,341.16-其他应收款 41,885,859.97 44,047,201.13 应付账款 996,895.92-应付票据及应付账款-996,895.92 公告编号：2019-005 13 1.根据财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知(财会201815 号)，将原列报于“应收票据”和“应收账款”合并列报于“应收票据及应收账款”；将原列报于“应收利息”、“应收股利”和“其他应收款”合并列报于“其他应收款”；将原列报于“固定资产”和“固定资产清理”合并列报于“固定资产”；将原列报于“应付票据”和“应付账款”合并列报于“应付票据及应付账款”；将原列报于“应付利息”、“应付股利”和“其他应付款”合并列报于“其他应付款”；将原列报于“管理费用”分别列报于“管理费用”和“研发费用”；此项会计政策变更采用追溯调整法。2.财政部于 2017 年度颁布了企业会计准则解释第 9 号关于权益法下投资净损失的会计处理、企业会计准则解释第 10 号关于以使用固定资产产生的收入为基础的折旧方法、企业会计准则解释第 11 号关于以使用无形资产产生的收入为基础的摊销方法及企业会计准则解释第 12号关于关键管理人员服务的提供方与接受方是否为关联方。公司自 2018 年 1 月 1 日起执行上述企业会计准则解释，执行上述解释对公司期初财务数据无影响。公告编号：2019-005 14 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司属于 J.69 其他金融业，主营业务为在收付款人之间作为中介机构提供第三方支付服务。公司进入预付卡市场时间较长，积累了大量购卡的单位和个人客户，同时与众多特约商户建立了长期合作关系，建立了颇具规模的商户网络以及稳定的销售网络，并基于此开展与实体预付卡业务无缝结合的互联网支付业务，力争建设线上线下互通的专属支付生态圈。另外，利用得仕多年来在预付费卡系统开发和运营中的经验，得仕股份的子公司得仕网络为商家客户提供单用途预付费卡的发卡系统和销售管理系统等软件的开发和实施服务。报告期内，公司基于以下产品向客户提供第三方支付服务及其衍生服务：1）“得仕卡”：是一款多用途预付费卡产品，分为记名卡和不记名卡，以磁条卡为介质，向企事业单位和个人用户发行。持卡人可在得仕特约商户刷卡消费以购买商品或服务，使用范围包括百货、餐饮、商业、娱乐、健身、医疗、培训、会务、汽车 4S 店等多项消费类别。持卡人除直接持卡消费外也可将卡内资金向得仕通账户充值实现互联网支付。2）“得仕红利卡”：是得仕为提升持卡人的增值消费体验，将得仕记名卡和货币基金相结合，推出的一款全新的具有即时消费和余额理财功能的预付卡。得仕红利卡与货币基金相对接，在用户为得仕红利卡充值的同时，资金自动申购为货币基金份额，享受货币基金收益，每日产生的收益自动充值入得仕红利卡中。得仕红利卡消费后，卡内金额扣减，基金份额同时自动赎回，使持卡人既拥有实时消费的便利，也享有余额理财的收益。3）“得仕通”：是得仕自主研发的通过互联网实现得仕卡、银行卡与商业银行、基金公司、社交平台和电子商务平台等无缝对接的线上支付平台，注册用户可在此平台支付公共事业费（包含水费、电费、煤气费等）、向手机充值、进行网上消费，支付金额可由得仕卡、得仕红利卡及银行借记卡向得仕通账户充值，也可由用户绑定的快捷银行卡或银行网银直接支付。得仕通为用户提供了安全、便捷、专业的在线支付服务，是得仕实现互联网金融战略发展的基础。4）“得仕宝”：是为企业及个人用户提供第三方理财产品的互联网金融平台。目前已上线货币基金、短期债券基金等产品，注册用户未来可在此平台高效便捷地购买基金、银行理财等类型的第三方理财产品。5）“得仕钱包”：是一款手机 App，分安卓和 iOS 版，是得仕将互联网与传统行业进行深度融合，推出的支付工具。得仕钱包融合了得仕线上（互联网支付）和线下（预付卡）业务，不仅完全覆盖得仕通公告编号：2019-005 15 互联网支付平台的所有功能、内置了得仕宝理财功能，并增加得仕卡购卡申请、商户搜索、得仕红利卡快捷绑卡、卡片查余、挂失等自助功能，特别是推出了线下实体商户扫码支付，实现了 O2O 的商业模式。得仕钱包致力于为用户打造丰富的互联网应用场景，创造新型支付生态模式。公司力争以支付业务为核心，以得仕卡、得仕通、得仕宝三大产品为基础，以得仕通为载体，通过得仕通将现有广大的预付卡客户群体由预付卡支付转化至互联网支付。公司因业务发展需要，于 2019年第一季度停止提供“得仕红利卡”余额理财服务及停售“得仕红利卡”。余额理财服务终止后，客户可以继续使用“得仕红利卡”，在得仕公司特约商户进行消费，但不再享受账户余额增值服务。公司积极发展互联网支付业务，持续拓展受理网络，增强商户端增值服务能力，深度开拓行业企业市场，持续打造以得仕支付为核心的支付服务生态圈，不断完善支付通道建设，大力发展互联网支付业务。互联网支付业务流程：1.互联网支付业务的参与者包括：用户（持卡人）、商户、第三方支付机构、清算机构（银联或网联）、备付金银行、发卡行、商户收款行。2.互联网支付及清算流程：（1）持卡人在商户网站或 APP 发起互联网支付；（2）商户向第三方支付机构发送支付请求；（3）支付机构处理支付请求并将加密的支付信息推送给清算机构；（4）清算机构将支付信息发送给发卡行进行授权；（5）发卡行向持卡人发送支付信息以供确认；（6）持卡人填写相关信息，并确认支付；（7）发卡行对持卡人填写的信息进行验证，并向清算机构发送交易成功（或拒绝交易，在此情况下支付过程结束）通知；（8）清算机构向第三方支付机构推送交易结果反馈；（9）第三方支付机构向商户推送交易结果；（10）发卡行通知持卡人支付成功；（11）商户向持卡人确认已完成支付；（12）清算机构在与发卡行完成清算流程后，向第三方支付机构的备付金银行账户划拨资金；（13）第三方支付机构将扣除支付手续费后的资金结算给商户指定的收款行账户。公司支付业务的盈利来源主要有：公告编号：2019-005 16 （1）预付卡购卡沉淀资金所产生的利息收入；（2）账户逾期收入：公司结合预付卡的消费模式及不记名卡持卡人的消费习惯，按持卡人在有效期过后预计不会消费的比例来确认逾期收入的金额，并根据当期实际消费金额进行分摊；（3）商户结算手续费：得仕依照和特约商户事先约定的比例从消费额中提取，作为得仕为特约商户提供服务的手续费收入。（4）技术服务费：子公司上海得仕网络科技有限公司凭借在支付及相关技术上的专业知识，为商户提供基于支付接入、接口开发、数据综合管理等功能的技术开发及相关服务，按商户在管理平台上的支付金额收取相应比例的技术服务费。公司基于互联网支付业务打造的支付生态圈，其核心竞争力可以视为生态圈内所有合作伙伴的竞争力的综合，生态圈的多元化和开放性特征使其具备超越价值链系统的吸纳能力，可以容纳更多的企业加入这一合作系统，而随着系统的不断扩大，其竞争力也会相应增强。这种超越依赖企业自身能力和资源的模式，使生态圈的优势会随着合作伙伴的不断增加而增长，而参与的各方也可以通过利用平台的优势，借助其他成员的能力和资源获取业绩的成长。报告期内公司主营业务和商业模式均未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 业务资质是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 继 2017 年人民银行和支付清算协会等监管部门持续出台各项政策和监管制度加强对第三方支付行业的规范和管理，2018 年整体市场仍处于行业监管趋严的状况。公司积极按照监管要求和行业规范，进一步加强内部管理和规范化运作，以合规经营、可持续发展为中心，以安全生产为保障，立足主营业务，细化经营管理，确保公司业务健康稳定地发展。在报告期内，公司经营资质情况无变化。公告编号：2019-005 17 （1）财务状况 报告期末，公司资产总额为 726,259,591.42 元，比上年末上升 28.89%；负债总额为 544,227,287.06元，比上年末上升 34.69%；报告期末公司资产负债率为 74.94%，上年度的资产负债率为 71.71%，基本保持稳定。公司总体财务状况良好。（2）经营成果 报告期内，公司营业收入为 203,551,829.09 元，相对于去年同期上升 404.21%；营业成本为105,919,697.21 元，较上年度上升 1543.93%；净利润为 22,615,096.90 元，较上年度上升 140.43%。报告期内，监管部门对预付卡行业的监管政策持续趋严，同时中国人民银行逐步提高备付金集中交存比例，对公司预付卡业务的规模和净利润产生了不小的影响。公司积极发展互联网支付业务，不断完善支付生态圈建设，与去年同期相比，在交易金额和手续费收入方面均比去年同期有较大幅度提升。（3）现金流量 报告期内公司经营活动产生的现金流量净额为58,054,964.72 元，比上年同期增加 192,826,664.22 元，主要是由于公司代收商户消费结算款增加额较公司代付商户消费结算款增加额要多 101,929,015.47 元；销售商品、提供劳务收到的现金的增加额比购买商品、接受劳务支付的现金的增加额多 67,410,398.50 元。报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额为-14,543,249.65 元，较上年同期减少 7,629,883.63 元，主要系购建固定资产、无形资产和其他长期资产较上期多支付了 9,687,343.63 元所致。报告期内，公司没有发生筹资活动，筹资活动产生的现金流量净额为 0 元，与去年同期相同。2.年度经营计划执行情况 报告期内，公司加大力度提高效率、控制成本，在合规经营、健康发展的前提下努力求新求变，积极完善支付生态圈建设，培养、发展忠诚客户，努力提高市场竞争能力和市场占有率，实现合理利润率。同时建立、健全公司文化，提高全员安全意识，提升团队领导力与整体管理水平，制定员工发展计划，提高员工工作效率。报告期内，公司代收商户消费结算款 19,925,692,671.07 元，较上年度增长 923.15%；营业收入较上年度增 404.21%。报告期内，得仕股份有限公司的支付业务持续拓展受理网络，增强商户端增值服务能力，深度开拓行业企业市场，积极拓展客户移动端应用场景，持续打造及不断丰富完善得仕的支付服务生态圈。同时，公司加大力度建立、健全公司文化，提升团队领导力与整体管理水平，增强员工的安全和风险防范意识，建立高效的风险联防处理机制。提高员工效率、控制成本，培养、发展忠诚客户，努力提高市场竞争能力和市场占有率，实现合理利润率。公告编号：2019-005 18 报告期内，子公司得仕网络科技由于业务规划调整，于 2018 年第四季度停止游戏和彩票业务运营。报告期内，公司营业收入达到稳定增长，实现了预期的利润。(二二)行业情况行业情况 2018 年，支付行业发展势头依然强劲。全国支付体系运行平稳，社会资金交易规模不断扩大，支付业务量保持稳步增长。支付行业发展的每一步背后，都能看到监管政策的印迹。1、根据中国人民银行发布的2018 年支付体系运行总体情况统计，2018 年全国银行卡发卡量和交易量均持续稳步增长。非银行支付机构网络支付业务，笔数和金额都在高速增长。2、监管机构持续通过牌照延展和注销等方式对支付行业进行良性调控。2018 年度有 8 家机构未成功续展。截至 2018 年底，央行已经注销逾 33 张支付牌照，现存支付牌照数量为 238 张。根据央行官网的公示，支付牌照注销原因包括：支付业务违规强制注销，支付牌照续展不合格注销，支付公司业务合并注销，停止支付业务主动注销等。3、备付金集中存管工作继续稳步推进。中国人民银行先后下发了支付机构客户备付金集中存管账户试点开办资金结算业务的通知、中国人民银行办公厅关于支付机构客户备付金全部集中交存有关事宜的通知、关于支付机构撤销人民币客户备付金账户有关工作的通知，对备付金集中交存提出层层推进的要求，直至达到备付金 100%集中交存。4、网联平台运行平稳，接入机构持续增长。2018 年初，中国人民银行支付结算司发布关于对非银行支付机构发起涉及银行账户的支付业务需求进行调研相关文件的通知，要求支付机构和银行应积极接入网联平台。2018 年 2 月，网联清算有限公司官网（）正式上线。截至 2018 年末，共有 424 家商业银行和 115 家支付机构接入网联平台。5、支付基础设施建设稳步推进。经过多方持续发力，2018 年度支付基础设施建设稳步推进，特别是在认证和标准建设方面取得了突出进展。支付技术产品认证自律管理规则、支付技术产品认证目录、聚合支付安全技术规范（征求意见稿）、云计算技术金融应用规范技术架构、移动金融基于声纹识别的安全应用技术规范等多个规范标准的发布与实施，将为我国支付业务发展提供新助力。同时，央行也正在制定人脸识别、分布式账本、机器学习等多种标准。6、防范风险与严格执法。2018 年度，对于支付机构，无论是事前风险防控还是事后行政处罚，无论是行政监管还是自律监管，监管机构都体现出了积极主动的姿态。风险防范方面，中国人民银行办公厅发布通知，内容包括排查客户端应用软件敏感信息保护、安全漏洞防护、信息传输安全等方面存在的隐患等，切实防范支付业务安全风险。中国支付清算协会发布风险提示，要求各会员单位要严格按照相公告编号：2019-005 19 关法规制度和自律规范要求，切实加强对外包服务机构和受理终端管理，杜绝网上违规宣传和售卖受理终端行为。在处罚方面，2018 年的严厉程度可谓空前。据统计，仅上半年，央行系统针对第三方支付公司违规行为总罚没金额就达 3000 多万元，超过去年水平。?(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与本期期末与上年期末金上年期末金额变动比例额变动比例 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 533,886,360.34 73.51%498,620,054.54 88.49%7.07%应收票据及应收账款 11,846,458.23 1.63%152,600.00 0.03%7,663.08%存货 212,707.23 0.03%404,354.19 0.07%-47.40%投资性房地产-长期股权投资-固定资产 7,053,320.80 0.97%6,874,185.23 1.22%2.61%在建工程-短期借款-长期借款-其他应收款 149,145,201.48 20.54%44,047,201.13 7.82%238.60%其他应付款 528,395,435.69 72.76%393,007,182.71 69.75%34.45%资产总计 726,259,591.42 100.00%563,482,447.42 100.00%28.89%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1.应收票据及应收账款同比上升 7663.08%，主要是因为本年度公司互联网支付业务带来了营业收入的大幅增长，相应地应收账款大幅增长；2.存货同比下降 47.40%，主要是因为红利卡业务终止，计提了减值准备；3.其他应收款同比上升 238.60%，主要是因为本年度互联网支付业务大幅提升导致待收商户交易款大幅增加；4.其他应付款同比上升 34.45%，主要是因为本年度互联网支付业务大幅提升导致待付商户交易款大幅增加。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年本期与上年同期金额变同期金额变动比例动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 公告编号：2019-005 20 营业收入 203,551,829.09-40,370,453.45-404.21%营业成本 105,919,697.21 52.04%6,443,086.16 15.96%1,543.93%毛利率%47.96%-84.04%-管