837770_2018_紫科环保_2018年年度报告_2021-01-28.pdf

1 2018 紫科环保 NEEQ:837770 广州紫科环保科技股份有限公司 年度报告 2 公司年度大事记公司年度大事记 大事记一 公司于 2018 年 3月 5日 收 到，深 圳证券交易所 2018 年 2 月 28 日印发的 关于对广州紫科环保科技股份有限公司非公开发行创新创业可转换公司债券挂牌转让无异议的函（深证函2018110 号）大事记二 全国中小企业股份转让系统于 2018 年 5 月 25 日发布公告，公司满足 创新层企业标准，继 2017 年之后，再次 入选 2018 年新三板创新层。证券代码：837770 证券简称：紫科环保 大事记三 公司非公开发行创新创业可转换公司债券为分期发行，第一期发行规模为 4,500 万元，已 于 2018 年 6 月 4 日完成第一期发行工作，债券按规定在深圳证券交易所挂牌。大事记四 公司控股子公司辽宁紫科环保科技有限公司向铁岭市国土资源局竞购，并成功拍得辽宁省铁岭县新台子镇新台堡村（综地编号 G-01-01-106）地块的土地使用权，面积：27970 平方米，出让年限：50 年，用于公司生产基地建设。3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1313 第五节第五节 重要事项重要事项 .2828 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3232 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3535 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3838 第九节第九节 行业信息行业信息 .4141 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .4444 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4747 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、紫科、紫科环保 指 广州紫科环保科技股份有限公司 紫科设备、广东紫科 指 广东紫科环保设备有限公司 山东紫科 指 山东紫科环保科技有限公司 辽宁紫科 指 辽宁紫科环保科技有限公司 北京粤华、粤华紫科 指 北京粤华紫科环保科技有限公司 安徽绿华、绿华紫科 指 安徽绿华紫科环保科技有限公司 紫创投资 指 广州紫创投资中心（有限合伙）紫科有限 指 广州紫科生物环保技术有限公司，系广州紫科环保科 技股份有限公司的前身 三会 指 董事会、监事会、股东大会 正中珠江、正中珠江会计师事务所 指 广东正中珠江会计师事务所（特殊普通合伙）天健、天健会计师事务所 指 天健会计师事务所（特殊普通合伙）华兴、华兴会计师事务所 指 华兴会计师事务所（特殊普通合伙）审计报告 指 广东正中珠江会计师事务所（特殊普通合伙）出具的编号为：广会审字2019G18031770019 号 审计报告 华兴会计师事务所（特殊普通合伙）出具的编号为：华兴专字202120000270019 号前期会计差错更正专项说明的审核报告 报告期 指 2018 年 01 月 01 日-2018 年 12 月 31 日 中港国际 指 香港中港投资国际有限公司 紫科除虫 指 广州市紫科除虫清洁有限公司 登记机构 指 中国证券登记结算有限责任公司北京分公司 主办券商/申万宏源证券 指 申万宏源证券有限公司 挂牌公司律师、大成律所 指 北京大成（广州）律师事务所 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程、章程 指 广州紫科环保科技股份有限公司章程 元、万元 指 人民币元、万元 VOCs 指 Volatile Organic Compounds 的缩写，即挥发性有机物，指常温下饱和蒸汽压大于 70Pa、常压下沸点在260以下的有机化合物，或在 20条件下蒸汽压大于或者等于 10Pa 具有相应挥发性的全部有机化合物 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人李云飞、主管会计工作负责人杨波及会计机构负责人（会计主管人员）杨波保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。广东正中珠江会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见审计报告。华兴会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具的前期会计差错更正专项说明的审核报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是否 是否存在豁免披露事项 是否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、股权集中的风险 公司控股股东及实际控制人为李云飞先生和李木子女士，二人直接或间接共同控制公司 55.95%的股份，李云飞先生在公司担任董事长、总经理兼法定代表人，李木子女士在公司担任董事、副总经理兼董事会秘书。虽然公司已建立起一整套公司治理制度，但公司实际控制人仍有可能利用其控制地位，通过行使表决权对公司的经营、人事、财务等实施不当控制，可能影响公司的正常经营。股权的相对集中削弱了中小股东对公司管理决策的影响力，有可能会影响公司中小股东的利益。2、公司治理风险 有限公司阶段，公司规范治理意识不强，法人治理结构不完善，治理机制不够健全，公司治理机制运行中存在部分不规范的情形。有限公司整体变更为股份公司后，公司制定了较为完备的公司章程、“三会”议事规则、关联交易决策制度、重大投资决策管理制度等内控管理制度，建立了较为严格的内控制度体系，逐步完善了法人治理结构，公司管理层的规范意识也大为提高。但由于股份公司成立时间较短，实践运作经验仍缺乏，公司管理层对相关制度的理解仍需一个过程。因此，公司未来经营中存在因内部管理不适应发展需要，而影响公司持 续、稳定、健康发展的风险。3、应收账款回收风险 公司 2018 年期末应收账款账面价值账龄在 1 年以内的6 占比分别为 57.50%、1-2 年的占比分别为 25.08%、2 年以上的占比分别为 17.43%，公司单项金额重大并单独计提坏账准备的应收账款账面余额占比 2.38%，金额 3,617,002.00 元。公司 2018 年末账龄在 1 年以上的应收账款占比较 2017 年末减少 3.25%，1 年以上的应收账款占比呈下降趋势。由于部分工程类项目需前期垫资，如果无法及时收回全部应收账款，将对公司的经营情况产生重大影响。4、应收账款增长较快风险 公司 2018 年末比 2017 年末增加了应收账款账面价值38,926,188.22 元，增长 29.37%，2018 年末应收账款账面价值占总资产比例为 59.16%，占净资产的比例为 96.14%，公司应收账款增长较快，如果出现应收账款无法全部回收的情况，将会对公司的经营情况产生重大影响。5、核心技术人员流失的风险 公司作为高新技术企业，拥有稳定、高素质的人才队伍对公司的发展壮大至关重要。随着行业竞争格局的不断演化，对人才的争夺必将日趋激烈，如果本公司未来不能在发展前景、薪酬、福利、工作环境等方面持续提供具有竞争力的待遇和激励机制，可能会造成人才队伍的不稳定，从而对本公司的经营 业绩及长远发展造成不利影响。6、经营活动现金流量金额为负数的风险 公司 2017 年度、2018 年度经营活动现金流量净额分别为-40,820,947.42 元、-48,309,021.33 元，减少 7,488,073.91元,下降比例 18.34%。如果经营活动现金流量净额持续为负，将对公司持续经营能力构成重大不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 广州紫科环保科技股份有限公司 英文名称及缩写 GUANGZHOU ZIKE ENVIRONMENTAL TECHNOLOGY INC 证券简称 紫科环保 证券代码 837770 法定代表人 李云飞 办公地址 广州市黄埔区开创大道 2707 号 706 房 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 李木子 是否具备全国股转系统董事会秘书任职资格 是 电话 020-82341391 传真 020-82341562 电子邮箱 公司网址 http:/ 广州市黄埔区开创大道 2707 号 706 房 邮编：510663 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2002 年 8 月 15 日 挂牌时间 2016 年 6 月 13 日 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）N 水利、环境和公共设施管理业-77 生态保护和环境治理业-772环境治理业-7722 大气污染治理 主要产品与服务项目 有机废气、VOCs 及恶臭治理设备销售及工程技术服务等 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）59,520,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 李云飞 实际控制人及其一致行动人 李云飞和李木子 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 914401017418937661 否 注册地址 广州市黄埔区开创大道 2707 号 706 房 否 注册资本（元）59,520,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 申万宏源承销保荐 主办券商办公地址 上海市常熟路 239 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 广东正中珠江会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 何国铨、郑镇涛 会计师事务所办公地址 广州市越秀区东风东路 555 号粤海集团大厦 10 楼 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 公司拥有发明专利 1 项，实用新型 44 项，外观设计 6 项，软件著作权 9 项，另有处于实质性 审查阶段中的发明专利 9 项、受理中的实用新型专利 3 项。七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 156,406,538.83 111,159,991.07 40.70%毛利率%44.63%52.07%-归属于挂牌公司股东的净利润 14,397,640.83 12,321,173.41 16.85%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 11,512,916.54 8,823,592.86 30.48%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）8.69%10.47%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）6.95%7.50%-基本每股收益 0.24 0.23 4.35%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 289,852,773.40 237,244,477.97 22.17%负债总计 111,496,338.82 74,757,310.70 49.14%归属于挂牌公司股东的净资产 173,870,685.16 158,706,327.88 9.55%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.92 2.67 9.36%资产负债率%（母公司）41.36%34.26%-资产负债率%（合并）38.47%31.51%-流动比率 4.18 2.93-利息保障倍数 8.40 14.39-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-48,309,021.33-40,820,947.42 18.34%应收账款周转率 1.03 0.96-存货周转率 1.81 1.70-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%22.17%51.25%-10 营业收入增长率%40.70%9.78%-净利润增长率%12.82%13.51%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 59,520,000 59,520,000-计入权益的优先股数量 0 0-计入负债的优先股数量 0 0-六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续 享受的政府补助除外）3,280,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 125,777.01 非经常性损益合计非经常性损益合计 3,405,777.01 所得税影响数 521,052.72 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 2,884,724.29 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用 不适用 八、八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据及应收账 款 120,695,050.00 应收票据 1,454,402.82 应收账款 119,240,647.18 应付票据及应付账 款 42,068,911.04 应付票据 20,307,773.09 应付账款 21,761,137.95 管理费用 21,591,792.32 12,751,332.78 研发费用 8,840,459.54 11 会计差错更正 存货 27,725,730.62 43,794,695.27 其他流动资产 528,142.50 1,363,119.25 递延所得税资产 2,970,629.17 2,661,157.08 资产总计 240,037,711.26 237,244,477.97 预收款项 2,437,994.47 8,721,990.77 应交税费 4,442,592.69 3,575,510.30 其他应付款 1,535,953.90 1,760,953.90 预计负债 2,825,690.27 2,281,869.75 负债合计 69,659,217.31 74,757,310.70 盈余公积 2,189,522.94 1,400,390.27 未分配利润 24,011,507.92 16,909,313.91 归属于母公司所有者权益合计 166,597,654.56 158,706,327.88 所有者权益合计 170,378,493.95 162,487,167.27 负债和股东权益总计 240,037,711.26 237,244,477.97 营业收入 126,599,671.39 111,159,991.07 营业成本 63,345,503.02 53,279,183.52 销售费用 17,618,759.90 17,309,966.29 资产减值损失（损失以“”号填列）-7,416,026.93-6,420,592.43 所得税费用 3,176,875.28 2,566,505.38 净利润（净亏损以“”号填列）15,138,950.61 11,680,187.80 归属于母公司所有者的净利润 15,779,936.22 12,321,173.41 综合收益总额 15,138,950.61 11,680,187.80 归属于母公司股东的综合收益总额 15,779,936.22 12,321,173.41 公司以前年度存在部分项目按完工时间确认收入，未严格按照客户最终签单时间确认收入造成的会计差错。为满足企业会计信息质量准确核算的要求，公司对上述差错事项进行调整。公司 2018 年度跨期需延后确认的收入、成本、利润，将在 2019 年度财务报表予以体现。九、九、业绩预告、业绩快报的差异说明业绩预告、业绩快报的差异说明 适用 不适用 公司于 2019 年 2 月 28 日在全国中小企业股份转让系统指定披露平台上披露了2018 年年度业绩快报（公告编号：2019-015），年度报告披露财务数据中的营业利润（差异幅度 12.23%）、利润总额（差异幅度 14.46%）、归属于挂牌公司股东的扣除非经常损益的净利润（差异幅度 11.59%），与业绩快报中披露的财务数据差异超过 10%，主要原因为：公司于 2018 年 11 月向山东省广饶县人民法院诉山东宏宇橡胶有限公司欠应收账款 1,351,500 元一案，于 2018 年 12 月获终审胜诉，并于 2019 年 4 月 11 日由广饶县人民法院对山东宏宇橡胶有限公司名下银行账户、不动产证（证号为广国用2013第 275、12 276、403 号；广国用2016第 152 号土地）、机器设备进行了轮候查封。公司于业绩快报日后获知山东宏宇橡胶有限公司已被列为失信被执行人，故公司对该笔应收账款 1,351,500 元进行单项全额计提 100%坏账准备。13 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：公司是一家生态保护与环境治理行业的系统运营商，主要从事废气、VOCs 治理及恶臭控制、处理及 PM2.5 减排。公司围绕工业废气与恶臭治理两大板块开展业务，以工业与市政项目事业部为核心管理部门，依托行业十多年的技术和管理经验，为工业企业和市政工程等项目提供工业废气、VOCs 及恶臭治理的一体化解决方案，从“工程设计”、“工程承包”、“设备制造”、“安装调试”、“耗材销售”、“运营管理”等环节提供专业的差异化服务。公司作为高新技术企业，以自主创新为源动力，提高核心竞争力为己任，形成了以公司为研发主体、并结合高校科研力量的研发体系，与广东工业大学环境健康与污染控制研究院共同投资筹建了“光催化技术集成与装备研发实验室”，并牵头成立“广州环境催化与污染控制技术创新联盟”、获评了“广州市研究开发机构”、“广东省工业废气和异味处理工程技术研究中心”，报告期末，公司已拥有 60 项自主知识产权。公司具有完整的技术研发、产品开发、采购、生产及销售业务流程。目前下设 5 家子公司，以广州为中心覆盖北方、南方、中部及东部大部分省市。同时，第三方运营的开展也为工程项目提供后续的运营维护工作。除了在优势业务领域继续深耕细作，公司也立足于长远发展，筹备设立了新的设备加工基地，力争在降低设备加工及运输成本的同时提升产品质量。核心竞争力分析：核心竞争力分析：报告期内，公司核心竞争力进一步增强，主要体现在：一、完整的产业链优势 公司专注、专精、专业于工业有机废气、VOCs 及恶臭治理领域，拥有完整的产业链，从工程设计、工程施工、设备制造、设施运营维护及后期的耗材销售均可由公司独立完成，是一家为工业企业和市政工程提供有机废气、VOCs 治理及恶臭处理一体化解决方案的综合服务商。二、技术研发优势 公司系国家高新技术企业、广东省工业废气和异味处理工程技术研究中心、广东省环保骨干企业；拥有污染治理废气资质、建筑机电安装工程和环保工程承包资质；通过了 ISO9001 质量管理体系、ISO14001 环境管理体系、OHSAS18001 职业健康安全管理体系认证及欧盟 CE 认证等；拥有环保自主知识产权六十多项；与中科院广州地化所和广东工业大学成立环保技术与装备产学研基地；与广东工业大学合作共建了“光催化技术集成与装备研发实验室”；牵头成立了“环境催化污染控制技术创新联盟”等。公司曾获亚太国际环保技术成果创新奖、企业信用评价 AAA 级信用企业、广东省守合同重信用企业、广东省新三板十佳、第五届国家创新创业大赛“新能源及节能环保行业”广东赛区一等奖及全国赛区优秀企业奖；“北极星杯”最具影响力十大 VOCs 治理企业、中国战略性新兴环保产业标杆企业、中国有机废气（VOCs）治理十佳环保企业、中国工业废气治理设备优秀供应商、中国环保技术创新标杆企业、中国印刷行业 VOCs 治理环保企业前五强等殊荣。公司拥有研发人才优势，自成立以来，公司所招聘的技术人员与科技人员均为废气治理相关的环境工程专业毕业人员，经过多年的市场磨练与经验的积累，公司已经拥有了一个技术力量强大的研发团队。公司 2018 年研发成功了拥有自主研发的大气污染综合治理智慧管理平台，利用物联网技术实现对公司智能环保设备的远程控制和运营维护。三、环保设施运营管理优势 公司多年以来提供一体化的专业服务，在后续设备运营维护、耗材销售方面已越来越凸显其优势，14 公司会进一步扩大此优势，将环保设施第三方运营作为环保行业可持续发展的利润增长点，从而实现业务利润新的突破，2018 年公司在山东东营成立了运营中心，主要为山东区域的新老客户提供环保设施运营、维护以及技术服务等。四、营销服务优势 公司总部在广州，在全国设有多家子公司、分公司及办事处，覆盖了全国大部分省市，为售后服务、技术支持提供了有力保障。五、品牌优势 公司在橡胶轮胎、化工制药、食品油脂、石油石化、印刷喷涂、餐厨垃圾、焚烧发电、污泥干化、污水厂等领域已经有 15 年多的成功案例，服务的企业超过上千家。公司每年在环保行业的展会投入较大的宣传，目前公司已在大气污染治理行业的细分领域有一定的知名度，特别是有机废气、VOCs 治理和恶臭处理等领域有较大影响力。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是否 主营业务是否发生变化 是否 主要产品或服务是否发生变化 是否 客户类型是否发生变化 是否 关键资源是否发生变化 是否 销售渠道是否发生变化 是否 收入来源是否发生变化 是否 商业模式是否发生变化 是否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内公司整体经营情况良好，业务发展迅速，主要原因是借国家政策利好，加大完善区域布局。公司近几年大力发展完善营销网络，现已覆盖华北、华东、华中、华南等全国绝大部分区域，人员也已配置到位；公司同时加大研发投入力度，改进并完善专利设备及生产工艺，生产能力得到大幅提高，近年来，公司业务量增长迅速。公司营业收入由主营业务收入和其他业务收入构成，主营业务收入是指工业有机废气、VOCs、恶臭治理等领域的相关设备的销售收入和相关工程服务收入、耗材销售及技术维保服务收入，其他业务收入是销售材料收入。公司目前主要营业收入来源于工业有机废气、VOCs 及恶臭治理等领域相关设备的销售（含出口销售）。2018 年，公司在工业有机废气、VOCs 及恶臭治理等领域实现相关设备的销售收入占报告期营业收入总额的 86.67%；工程服务、技术维保运营服务等收入占报告期总收入的 13.33%,报告期内公司主营业务突出，第三方运营服务中的耗材销售及维保服务收入持续稳步增长，为公司后续的业务发展打下坚实的基础。(二二)行业情况行业情况 2013 年国务院发布大气污染防治行动计划(大气十条)，首次提出重点行业和重点地区,实施挥发15 性有机物总量控制。制定有针对性的重点源 VOCs 减排技术方案，建立重点行业和企业 VOCs 减排核算和监管体系。并提出在石化、有机化工、表面涂装、包装印刷等行业实施挥发性有机物综合治理。2015 年修订的大气污染防治将挥发性有机污染物控制列入法律条文。“十三五”规划纲要进一步强调了要在重点区域、重点行业推进挥发性有机物排放总量控制，全国排放总量下降 10%以上。2016 年 6 月，工信部与财政部印发重点行业挥发性有机物削减行动计划，首次提出 VOCs 总量目标，指导意义深远。计划中提出，到 2018 年，工业行业 VOCs 排放量比 2015 年削减 30 万吨以上。并针对不同行业的特点，提出原材料替代，工艺技术改造，回收和末端治理等各种减排方式。2018 年 6 月，党和国家发布中共中央 国务院关于全面加强生态环境保护 坚决打好污染防治攻坚战的意见，该意见是党和国家在全面加强生态环境保护，打好污染防治攻坚战，提升生态文明，建设美丽中国方面的总部署。2018 年 7 月国务院印发 打赢蓝天保卫战三年行动计划,该计划进一步明确了削减 VOCs 排放在打赢蓝天保卫战三年行动计划中的重要性，并要求生态环境部牵头制定石化、化工等 VOCs 排放重点行业和油品储运销综合整治方案，至 2020 年 VOCs 排放总量较 2015 年下降 10%以上。在党和国家政策引导下各级地方政府陆续出台大气污染治理三年行动计划，其中均明确了对 VOCs 污染控制的治理时间表和治理目标。以上政策的颁布，有力促进了公司所在大气治理行业的发展。公司处于上升行业周期，市场前景较为广阔，在持续的政策推动下，未来 VOCs 污染控制行业将进入快车道。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 18,127,149.36 6.25%31,889,385.95 13.44%-43.16%应 收 票 据 及应收账款 159,678,966.19 55.09%120,695,050.00 50.87%32.30%存货 51,745,668.58 17.85%43,794,695.27 18.46%18.16%投 资 性 房 地产-长 期 股 权 投资-固定资产 22,505,043.41 7.76%18,208,549.91 7.68%23.60%在建工程 7,679,825.63 2.65%-短期借款 6,400,000.00 2.21%14,000,000.00 5.90%-54.29%长期借款 5,740,000.00 1.98%-应付债券 44,315,227.64 15.29%-资产总计 289,852,773.40 237,244,477.97-22.17%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金 公司在报告期末的货币资金为 18,127,149.36 元，比上年度末减少 13,762,236.59 元，变动比例16 为-43.16%。主要原因为筹资活动产生的现金流量净额流入 46,081,503.89 元，经营活动现金流量净额流出 48,309,021.33 元，投资活动产生的现金流量净额流出 10,248,567.11 元,令到期末货币资金余额上年度末降幅较大。2、应收票据及应收账款（1）公司在报告期末的应收票据及应收账款净额为 159,678,966.19 元，比上年度末增加38,983,916.19 元，变动比例为 32.30%。主要原因为公司在报告期内的销售收入增加 40.70%，应收票据及应收账款随之同比例增加；本年度前 10 大客户中部分客户不能在年底及时支付，导致应收票据及应收账款增加 38,983,916.19 元。（2）报告期期内，公司大客户的应收账款政策未发生重大发生变化，但部分信誉较好的优质大客户，未收取预付定金，公司代垫前期项目款，导致应收票据及应收账款期末余额上升。3、在建工程 公司在报告期末的在建工程余额 7,679,825.63 元，较上年度末增加 100%，主要原因为公司在 2018 年投资的辽宁生产基地在年末仍处于施工建设状态。4、短期借款/长期借款 公司在报告期末的短期借款余额 6,400,000 元，较上年度末 1400 万元减少 760 万，变动比例为-54.29%，主要原因为公司在 2018 年偿还浦发银行贷款后，短期借款余额 640 万为工商银行贷款；2018年新增广州银行借款为 2 年期借款，报告期末长期借款余额 574 万，均为广州银行贷款。5、应付债券 公司在报告期末的应付债券净额为 44,315,227.64 元。主要原因为公司获得深交所批准 2018 年非公开发行创新创业可转换公司债券，本次发行可转换公司债券面值总额 45,000,000.00 元，至报告期末应付债券摊余价值为 44,315,227.64 元。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 156,406,538.83-111,159,991.07-40.70%营业成本 86,599,826.36 55.37%53,279,183.52 47.93%62.54%毛利率%44.63%-52.07%-管理费用 15,246,896.01 9.75%12,751,332.78 11.47%19.57%研发费用 11,299,671.17 7.22%8,840,459.54 7.95%27.82%销售费用 22,515,483.97 14.40%17,309,966.29 15.57%30.07%财务费用 2,128,914.66 1.36%1,238,945.70 1.11%71.83%资产减值 损失 6,089,730.54 3.89%6,420,592.43 5.78%-5.15%其他收益 500,000.00 0.32%819,300.00 0.74%-38.97%投资收益-公允价值 变动收益-资产处置 收益-94,128.21 0.08%-汇兑收益-17 营业利润 11,387,939.72 7.28%11,027,243.84 9.92%3.27%营业外收入 2,598,699.62 1.66%3,489,035.95 3.14%-25.52%营业外支出 192,922.61 0.12%269,586.61 0.24%-28.44%净利润 13,177,544.78 8.43%11,680,187.80 10.51%12.82%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入 公司 2018 年度的营业收入为 156,406,538.83 元，比上年度增加了 45,246,547.76 元，变动比例为 40.70%，主要原因是：公司所在的环保行业获得国家政策支持，市场需求不断提高；公司产品有技术优势在竞标中胜出，获得了大型国企和上市公司等几个大额订单；公司在全国设立的 5 家子公司，广州作为研发和管理中心，在山东、北京、辽宁、安徽等区域市场获得突破。公司所在细分行业竞争者规模都不大，公司在行业中的属于较领先地位。2、营业成本 公司 2018 年度营业成本 86,599,826.36 元，比上年度增加 33,320,642.84 元，变动比例为 62.54%，主要原因为 2018 年度收入增长 40.70%，成本也对应增长，且由于 2018 年市场不锈钢、电子元器件价格呈上升态势，令到公司产品毛利率由 2017 年度的 52.07%降至 2018 年度的 44.63%，故 2018 年度营业成本增长的幅度高于营业收入增长幅度。3、销售费用 公司 2018 年度销售费用 22,515,483.97 元，比上年度增加 5,205,517.68 元，变动比例为 30.07%，主要原因为公司 2018 年扩大销售团队，销售人员薪酬及差旅费增长、公司参加国内各大专业环保展展览费增长、以及由于业务增长引致运费增长等多因素所致。4、财务费用 公司 2018 年度的财务费用为 2,128,914.66 元，比上年度增加 889,968.96 元，变动比例为 71.83%，主要原因是由于公司在 2018 年发行可转换公司债券，为此计提了债券利息 1,426,411.28 元，以及公司在 2018 年收到广州市开发区财政局补贴的 500,000 元贷款利息补贴，抵减了部分贷款利息，剔除这 2 项因素影响，2018 年度财务费用与 2017 年度财务费用基本持平。利息支出增加 993,886.51 元、票据贴现支出增加 57,177.54 元及银行手续费增加 125,277.54。利息支出增加主要是由于短期借款由 2016 年末的 8,000,000.00 元增加到 2017 年末的 14,000,000.00 元。5、其他收益 公司 2018 年度的其它收益为 500,000 元，较 2017 年度下降 319,300 元，减少 38.97%，主要是由于公司 2018 年收到广州市开发区财政局蹬羚企业研发费补助 500,000 元，而 2017 年收到的是省、市、区研发费后补贴 819,300 元，公司收到政府补贴会因实际到账时间不同，而导致公司各年度其它收益不均衡。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 155,989,351.02 110,847,438.72 40.72%其他业务收入 417,187.81 312,552.35 33.48%主营业务成本 86,571,319.58 53,188,860.11 62.76%其他业务成本 28,506.78 90,323.41-68.44%按产品分类分析按产品分类分析：18 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%环保设备销售 135,560,926.08 86.67%96,609,444.06 86.91%运维销售服务 20,724,663.65 13.25%14,550,547.01 13.09%产品出口 120,949.10 0.08%0.00 0.00%合计 156,406,538.83 100.00%111,159,991.07 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，公司环保设备销售收入占营业收入的比重为 86.67%，运维销售服务收入占 13.25%,产品出口占 0.08%。2018 年公司环保设备销售收入较上年度增加 38,951,482.02 元，同比增长 40.32%，运维销售服务收入较上年增长 6,174,116.64 元，同比增长 42.43%，2018 年度另有产品出口收入 120,949.10 元。主要是由于公司 2018 年度营业收入较上年整体增长 40.70%，主营业务高速增长。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 浦林成山（山东）轮胎有限公司 12,051,282.06 7.71%否 2 曲阳天聚源环保科技有限公司 11,316,239.32 7.24%否 3 重庆三峰科技有限公司 10,888,888.53 6.96%否 4 深圳市深能环保上洋有限公司 9,855,721.56 6.30%否 5 八亿橡胶有限责任公司 6,896,551.76 4.41%否 合计合计 51,008,683.23 32.62%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 台湾脱臭股份有限公司 3,672,994.05 4.98%否 2 深圳市康旭金属材料有限公司 2,670,421.48 3.62%否 3 佛山市钿汇不锈钢有限公司 2,091