837191_2018_京广传媒_2018年年度报告_2019-04-24.pdf

1 2018 年度报告 京广传媒 NEEQ:837191 山东京广传媒股份有限公司 Shandong Jingguang Media Co.Ltd.2 公司年度大事记公司年度大事记 2018 年 4 月 22日全民阅读活动启动仪式暨“京广读运会 书香润德 文化鸢都”潍坊千人诵读活动在潍州大讲堂盛大开幕。2018 年 5 月 25 日，京广尚悦图书生活馆 在烟台永旺梦乐城华丽启幕。2018 年 6 月 22 日，京广尚悦图书生活馆德州启幕，京广尚悦图书生活馆成为德州城市文化新地标和新型阅读空间。2018 年 8 月 8 日，京广传媒邀请著名作家刘小川举办专题讲座暨苏东坡文化交流会。2018 年 11 月 17 日，京广尚悦绘本馆（济宁店）华丽绽放，为您打造身边的“城市半小时文化圈”。2018 年 10 月 30 日，由中国出版传媒商报社等主办的“献礼新时代 发行四十年”系列推展暨社店营销与年度人物授牌礼在宁波举行。京广传媒董事长刘晓阳先生荣获改革开放 40 年“改革先锋人物”奖，“京广读运会 名家校园行”被评为年度“营销金案”（书店）。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2121 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2424 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2626 第八节第八节 董事、监事、高级管理董事、监事、高级管理人员及员工情况人员及员工情况 .2828 第九节第九节 行业信息行业信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3131 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3535 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 京广传媒、公司、本公司、股份公司 指 山东京广传媒股份有限公司 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 中投证券、主办券商 指 中国中投证券有限责任公司 尚悦书房 指 济宁尚悦书房有限公司 威海书城 指 威海京广书城有限公司 三河建设 指 潍坊市三河项目建设发展有限公司 西安尚悦 指 京广文化产业管理有限公司 烟台尚悦 指 烟台京广尚悦文化传媒有限公司 潍坊尚悦 指 潍坊京广尚悦图书有限公司 德州尚悦 指 德州京广尚悦图书有限公司 北京中创 指 北京中创万达国际股权投资管理有限公司 国富国银 指 国富国银（北京）创业投资管理有限公司 大德润金 指 北京大德润金投资有限公司 中投做市 指 中国中投证券有限责任公司做市专用证券账户 大通文化 指 北京大通文化发展有限责任公司 元（万元）指 人民币元（人民币万元）报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 股东大会 指 山东京广传媒股份有限公司股东大会 董事会 指 山东京广传媒股份有限公司董事会 监事会 指 山东京广传媒股份有限公司监事会 公司章程 指 最近一次被公司股东大会批准的山东京广传媒股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人刘晓阳、主管会计工作负责人陈丽娜 及会计机构负责人（会计主管人员）陈丽娜保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中兴华会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 技术创新风险 近年来，基于互联网技术的电子商务行业发展迅猛。在电子商务模式的带动下，网上书店由于不受地域等条件的限制，受到越来越多的购书者青睐。线上购书的兴起对实体书店形成了一定的冲击。另外，移动阅读终端产品因其具有储存量大、方便携带等优势也被越来越多的社会大众所接受。虽然数字阅读受制于阅读习惯等因素，短期内对传统出版物的替代作用并不十分明显。但是从长远来看，以数字化内容、数字化生产和网络化传播为主要特征的新媒体形式在未来的市场竞争中将会对公司业务产生一定的影响。税收政策变动风险 根据财政部 国家税务总局关于延续宣传文化增值税优惠政策的通知（财税201853 号 第二条），自 2018 年 1 月 1 日起至 2020 年 12 月 31 日，对图书批发、零售环节免征增值税。若国家未来相关税收优惠政策发生变化，致使公司主要从事的图书批发、零售业务不能享受有关政府税收优惠政策，将对未来公司的经营业绩产生较大不利影响。内部控制风险 由于公司零售店较多，且随着业务的发展将继续增加并扩展至省外。零售店的增加将在采购供应、物流配送、人力资源管理、财务管理等方面对公司提出更高要求，加大公司的运营难度。如果公司由于管理不当，在业务经营等方面出现决策失误，将给公司未来发展带来影响。政策风险 公司主要从事图书、期刊的批发业务以及图书、期刊、办公用 6 品、音像制品等的零售业务。近年来，政府部门颁发了文化产业振兴规划、国家“十三五”时期文化发展改革规划纲要”、关于深入推进文化金融合作的意见、关于支持实体书店发展的指导意见、山东省人民政府关于加快发展文化产业的意见等一系列政策文件，为行业发展提供了良好的政策环境。但如果未来国家相关政策发生变化，可能会给公司业务带来一定的风险。债务偿还风险 2016 年 12 月 31 日、2017 年 12 月 31 日、2018 年 12 月 31 日，公司资产负债率分别为 77.61%、72.98%、73.91%，资产负债率总体变化不大。同时，2016 年 12 月 31 日、2017 年 12 月 31 日、2018 年 12 月 31 日，公司流动比率分别为 0.78、0.89、0.88。虽然公司银行征信水平较高，目前通过自有房地产抵押取得银行借款的方式满足融资需要，但是如果上游供应商对公司采取降低授信额度、缩短信用周期等措施，或者出现下游客户要求公司延长付款期限或者无法支付货款等情形，公司将面临较大的债务偿还风险，同时公司自有房产将面临被处置的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 山东京广传媒股份有限公司 英文名称及缩写 Shandong Jingguang Media Co.Ltd 证券简称 京广传媒 证券代码 837191 法定代表人 刘晓阳 办公地址 潍坊市奎文区潍州路 616 号甲号内 1 号楼 103、156 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 高波 职务 董事会秘书 电话 05368263767 传真 05368263767 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 潍坊市奎文区潍州路 616 号甲号内 1 号楼 103.156 号；261041 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2002 年 1 月 24 日 挂牌时间 2016 年 5 月 13 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）批发业（F51）和零售业（F52）主要产品与服务项目 图书、期刊的批发业务以及图书、期刊、音像制品、办公用品等的零售 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）20,000,000 优先股总股本（股）0 控股股东 刘晓阳 实际控制人及其一致行动人 刘晓阳 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91370700734726812Q 否 8 注册地址 潍坊市奎文区潍州路 616 号甲号内 1 号楼 103.156 号 否 注册资本（元）20,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 中投证券 主办券商办公地址 深圳福田区益田路 6003 号荣超商务中心 A 座 18-21 楼及第 04层 01、02、03、05、11、12、13、15、16、18、19、20、21、22、23 单元 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中兴华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 赵怡超、万骏 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜外大街 1 号四川大厦东座 15 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 2019 年 4 月 16 日，因提供做市报价服务的做市商不足 2 家，根据全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）、全国中小企业股份转让系统股票转让细则、全国中小企业股份转让系统股票转让方式确定及变更指引等相关规定，公司股票转让方式变更为集合竞价转让方式。?9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 148,045,963.55 135,609,134.51 9.17%毛利率%17.72%29.04%-归属于挂牌公司股东的净利润 1,953,279.67 15,072,733.23-87.04%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 1,585,258.31 14,889,740.72-89.35%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）3.08%27.49%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）2.50%27.16%-基本每股收益 0.10 0.75-86.67%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 246,545,385.27 230,823,258.12 6.81%负债总计 182,229,624.55 168,460,777.07 8.17%归属于挂牌公司股东的净资产 64,315,760.72 62,362,481.05 3.13%归属于挂牌公司股东的每股净资产 3.22 3.12 3.21%资产负债率%（母公司）-资产负债率%（合并）73.91%72.98%-流动比率 88.24%89.49%-利息保障倍数 1.53 4.21-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-10,907,330.57 2,112,030.89-616.44%应收账款周转率 2.43 2.31-存货周转率 1.75 1.83-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%6.81%9.29%-营业收入增长率%9.17%7.76%-净利润增长率%-87.04%35.2%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 20,000,000 20,000,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照 国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）496,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-3,638.19 非经常性损益合计非经常性损益合计 492,361.81 所得税影响数 124,340.45 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 368,021.36 七、补充财务补充财务指标指标 适用不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应付票据及应付账款 0 56,906,792.31 应付票据 2,862,028.05 0 应付账款 54,044,764.26 0 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司立足于图书、期刊的批发与零售行业，当前主要在山东、山西地区开展相关业务。批发方面，公司根据市场需求与库存状况向上游出版社采购出版物，批发给下游批发商及其他书店等客户；零售方面，公司根据各零售门店的销售情况与市场调研结果向上游供应商采购，并通过与超市、商场合作开设零售店向社会大众零售图书、期刊及办公用品等。公司通过批发与零售两种方式获得销售收入并赚取利润。经过多年发展，公司与全国各大出版社已建立稳定合作关系，主要供应商包括商务印书馆有限公司、新经典发行有限公司、北京磨铁图书有限公司、中南博集天卷文化传媒股份有限公司及北京崇贤馆世纪文化传媒有限公司等。公司是连接出版社与其他批发商、零售商、以及大众消费者的纽带。目前公司资质齐全，在潍坊、威海、烟台、青岛、日照、德州、济宁、西安等二十多个地区共设有 49 家零售书店，是山东省内最具规模的民营图书运营商之一。公司的商业模式具体可分为采购模式、销售模式与盈利模式。（一）采购模式 公司图书、期刊等出版物的采购可分为新品采购与日常补货两种形式。对于新品采购，公司采购部通常在根据出版社的购书清单做出市场预测后决定采购事宜；对于日常补货，公司采购部则根据子公司、分公司、各零售店、下游批发商、其他书店的销售情况以及结合库存状况做出补货决定并与出版社沟通具体采购事宜。根据采购对象（图书、期刊、音像制品等出版物）的重要性不同，公司的采购又可分为普通类采购与重点类采购两种类型。对于普通类出版物，公司采购部与供应商确定采购需求并约定采购明细后，由出版社安排物流配送至公司仓库，再由公司按照所属零售店、下游批发商及其他书店的需求对入库货品进行分派。公司一般在货品入库后的 3 至 6 个月内按照约定向出版社支付货款。对于销售情况欠佳的货品，公司可视情况与供应商进行退、换货事宜的协商。对于重点类出版物，公司一般采取包销（即区域买断）的方式进行采购。重点类出版物的运送、入库及分派的流程与普通类的类似。在退货方面，公司仍可视情况及时与供应商协商退、换货事宜，由供应商根据各地市场销售情况进行区域调货。公司办公用品的采购模式与普通类出版物的一致。公司两大销售模式（批发与零售）在采购流程方面基本相同。（二）销售模式 零售方面，目前公司的零售书店主要采取与大型商场、超市联营或租赁的模式开设。这两种模式下，零售货款均由其所在商场或超市代收、记录。商场、超市定期与公司统一对账。根据目前大部分零售店的运营模式，商场、超市定期以合同约定比例收取公司销售额代替传统固定租金，零售店所在商场、超市将扣除租金或抽成后的销售收入于次月向公司进行支付。这种灵活、变通的方式更适合公司目前迅速成长的阶段，是公司与商场、超市利益共享、风险共担的经营模式。批发方面，配送中心根据客户的订货需求进行统一调度。批发业务的出货流程与零售业务的基本一致。下游客户一般在 1 至 2 个月内向公司支付货款或根据实际销售情况与公司沟通退货事宜。（三）盈利模式 公司的运营流程主要包括采购、批发、零售等。公司向上游供应商采购产生成本，并通过图书、期刊的批发以及图书、期刊、办公用品、音像制品等的零售获得收入。目前公司的零售店主要采取与大型商场、超市联营的模式或租赁模式开设。公司的零售收入主要由扣除商场、超市租金或抽成后的销售收入构成。公司利润主要来自批发、零售业务所得收入与采购成本之间的差额。报告期内变化情况：报告期内变化情况：12 事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 1.2018 年公司积极研究市场发展趋势，准确把握市场需求，积极开拓新市场，促进了批销业绩的平稳持续增长；在稳定现有店面的基础上，逐渐形成了以服务为主导特色化的营销模式，加强对现有店面的管理，努力增强店面盈利能力，实现零售业务的稳步增长。2.报告期内，公司在规范管理、店面布局、货品调整及员工团队建设等方面采取一系列措施，加之国家对实体书店的扶持政策的落实，公司顺利完成年初制定的各项计划指标。同时不断完善各部门的工作流程和职能，促进公司业务的规范运营。在员工团队建设及结构调整方面，公司实行有效的人力资源管理，实现绩效考核制度，梳理公司人员结构，加强公司人才梯队建设，体现了较好的市场运营能力和企业管理能力。3.报告期内，公司实现营业收入 148,045,963.55 元，同比增长 9.17%；实现利润总额 3,386,284.64 元，同比下降 83.45%；实现净利润 1,953,279.67 元，同比下降 87.04%；公司合并报表资产总额 246,545,385.27元，合并报表净资产 64,315,760.72 元，具备持续经营的能力。本期公司经营活动产生的现金流量净额为-10,907,330.57 元。(二二)行业情况行业情况 公司的行业定位为图书流通产业链中的批发、零售两大细分领域。图书批发、零售行业目前属于垄断竞争行业，即行业内企业数量众多，但只有少数大型企业能够从上游各大出版社直接采购或调度货物。经过多年发展，我国图书行业已基本形成区域内大型图书企业与出版社对接、中小型图书企业与区域内寡头企业对接的市场格局。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 7,202,401.02 2.92%5,384,415.91 2.33%33.76%应收票据与应收账款 60,301,375.74 24.46%61,657,180.02 26.71%-2.20%13 存货 78,342,275.70 31.78%60,711,089.38 26.30%29.04%投资性房地产 60,686,589.07 24.61%62,860,778.47 27.23%-3.46%长期股权投资 固定资产 14,063,059.18 5.70%14,157,365.74 6.13%-0.67%在建工程 短期借款 90,700,000.00 36.79%74,700,000.00 32.36%21.42%长期借款 8,000,000.00 3.24%10,600,000.00 4.59%-24.53%资产总计 246,545,385.27 230,823,258.12 6.81%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：货币资金期末较期初增加 1,817,985.11 元，同比提升 33.76%。主要系银行存款的增加。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 148,045,963.55-135,609,134.51-9.17%营业成本 121,806,466.90 82.28%96,223,431.68 70.96%26.59%毛利率%17.72%-29.04%-管理费用 4,118,557.12 2.78%4,337,982.59 3.20%-5.06%研发费用-销售费用 12,243,875.10 8.27%7,911,847.80 5.83%54.75%财务费用 6,412,122.72 4.33%6,373,189.87 4.70%0.61%资产减值损失 149,034.16 0.10%234,698.06 0.17%-36.50%其他收益-投资收益-公允价值变动收益-资产处置收益-汇兑收益-营业利润 2,893,922.83 1.95%20,215,454.81 14.91%-85.68%营业外收入 497,361.81 0.34%243,990.01 0.18%103.85%营业外支出 5,000.00 净利润 1,953,279.67 1.32%15,072,733.23 11.11%-87.04%项目重大变动原因项目重大变动原因：1.报告期营业收入较上期提高 12,436,829.04 元，同比提升 9.17%；主要增加收入系主营业务收入中图书的销售增长。2 报告期营业成本同期提高 25,583,035.22 元，同比提升 26.59%；主要增加成本系主营业务成本中 14 图书销售成本的增加。3.报告期营业利润较上期减少 17,321,531.98 元,同比下降 85.68%；报告期净利润较上期减少13,119,453.56 元，同比降低 87.04%；主要原因系本年销售图书的时候进行了打折，售价降低，毛利下降；新设子公司初期销售费用较高也导致了营业利润和净利润降低。4.报告期销售费用较上期增加 4,332,027.30 元，同比上升 54.75%；主要原因系 2018 年新设子公司，费用增加。5.报告期营业外收入较上期增加 253,371.80 元，同比提升 103.85%；主要营业外收入系获得的鸢都产业奖励金。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 143,888,791.98 130,653,302.62 10.13%其他业务收入 4,157,171.57 4,955,831.89-16.12%主营业务成本 117,394,596.71 92,061,220.92 27.52%其他业务成本 4,411,870.19 4,162,210.76 6.00%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%图书 143,114,490.36 99.46%130,281,613.36 99.72%音像 69,014.76 0.05%35,788.08 0.03%办公用品 483,440.02 0.34%266,936.36 0.20%期刊 38,025.47 0.03%63,888.12 0.05%玩具 183,821.37 0.13%5,076.70 0.00%合计 143,888,791.98 100.00%130,653,302.62 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期各类别收入占比变化不大。从金额来看，图书销售保持增长态势，带动整体销售收入增长。期刊类有所下降，主要原因为调整了货品结构，期刊从采购量方面做了相应减少，销售也随之减少。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 山东潍坊百货集团股份有限公司 7,037,635.14 4.89%否 2 银座集团股份有限公司潍坊银座商城 5,606,629.63 3.89%否 3 山东东方润知文化传媒有限公司 4,487,254.30 3.12%否 4 青岛爱知图书有限公司 4,282,699.56 2.98%否 5 山东京华贸易股份有限公司 3,610,943.50 2.51%否 合计合计 25,025,162.13 17.39%-15 (4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 商务印书馆有限公司 6,227,091.52 4.61%否 2 南京蓝鲸文化传播有限公司 2,842,805.55 2.11%否 3 北京磨铁图书有限公司 2,599,211.77 1.92%否 4 新经典发行有限公司 2,571,491.57 1.90%否 5 四川少年儿童出版社有限公司 2,551,626.52 1.89%否 合计合计 16,792,226.93 12.43%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-10,907,330.57 2,112,030.89-616.44%投资活动产生的现金流量净额-9,384,258.69-6,352,894.67-47.71%筹资活动产生的现金流量净额 24,965,861.84 310,659.69 现金流量分析现金流量分析：1.本期经营活动产生的现金流量净额较上期减少 13,019,361.46 元，主要原因系公司在稳步发展的基础上，实现销售收入持续增长，定制图书以及包销买断货品采购量的增加所致；另外新开店面也相应增加了备货量。2.本期投资活动产生的现金流量净额较上期减少 3,031,364.02 元，主要投资额系公司为积极开拓新市场，促进业绩的平稳持续增长，为新店开业筹备资金的投入。3.筹资活动产生的现金流量净额较上期增加 24,655,202.15 元，主要增加筹资为中国银行贷款较上年底增加 16,000,000.00 元。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 1、公司全资子公司济宁尚悦书房有限公司，注册资本 500,000.00 元，法定代表人为刘晓阳，地址为济宁市琵琶山北路 1 号永旺购物中心，经营范围为图书报刊零售、出租；文化艺术交流策划（不含营业性演出）；企业形象策划；展览服务；办公用品、工艺品、文化用品、玩具、服装鞋帽皮具、箱包、小饰品的销售（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。2018 年末资产总额931,250.40元，净资产564,443.92元，营业收入1,171,807.49元，利润总额-372,068.02元，净利润-372,916.12元。2、公司全资子公司威海京广书城有限公司，注册资本 1,000,000.00 元，法定代表人刘晓阳，地址为威海市经济区华夏路 18 号（佳世客购物中心）一层，经营范围为图书期刊的零售（有效期限以许可证为准），办公用品、工艺品（不含古董）的销售。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。2018 年末资产总额 1,330,623.92 元，净资产 1,149,907.85 元。16 3、公司全资子公司京广文化产业管理有限公司，注册资本 50,000,000.00 元，法定代表人为刘晓阳，地址为陕西省西安市碑林区南关正街 16 号中贸广场 A 区 4 层 A-4-50，经营围为音像制品零售；图书、报刊、电子出版物零售；货物进出口、技术进出口；文化艺术交流策划（不含营业性演出）；企业形象策划；展览展示服务；摄影服务；图文设计；设计、制作、代理、发布广告；商务咨询服务；法律咨询服务；人力资源咨询服务；会务会议服务；文化艺术交流推广服务；企业管理服务；市场管理服务；餐饮服务；茶馆、咖啡馆服务；体育赛事的策划及经纪代理；健身服务；房屋租赁；办公用品、工艺礼品（不含文物）、文体用品、玩具、服装鞋帽、皮具、箱包、饰品、办公器材、电子产品、字画、茶叶、预包装食品、体育用品、健身器材、乐器、音响设备的销售。2018 年末资产总额 8,802,220.42 元，净资产 8,675,603.81 元，营业收入 5,370,459.59 元，利润总额-1,152,774.17 元，净利润-1,144,278.14 元。4、公司控股子公司潍坊京广尚悦图书有限公司，注册资本 4,950,000.00 元。法定代表人为朱万辉，地址为山东省潍坊高新区新城街道新邻里社区福寿东街 4369 号新生活购物广场（接建）401 四层 L416号，经营范围为图书、报刊、音像制品、电子出版物的批发零售；大型活动组织服务；摄影服务；会议及展览服务；教育咨询服务；饮品店：自制饮品制售（不含使用压力容器制作饮品）；销售：预包装食品（含冷藏冷冻食品）（食品经营许可有效期限至 2023 年 2 月 5 日）、办公用品、工艺品（文物、犀角、象牙及其制品除外）、文化用品、鲜花、眼镜、玩具（不含仿真玩具枪以及其他可能致人严重伤害的器械和物品）、服装鞋帽、箱包、家具、字画、乐器、电子产品。2018 年末资产总额 3,903,600.03 元，净资产 2,855,646.18 元，营业收入 2,071,741.93 元。5、公司全资子公司烟台京广尚悦文化传媒有限公司，注册资本 5,000,000.00 元，法定代表人刘晓阳，地址为山东省烟台市经济技术开发区长江路 120 号永旺梦乐城烟台金沙滩购物中心 3 层 NO.337，经营范围为文化艺术交流活动组织、策划，图书、期刊、报纸、音像制品、电子出版物零售，影视制作、手工制作，企业形象策划，体育赛事策划，展览展示服务、摄影服务，影音服务，会议服务，餐饮服务，健身服务，图文设计，设计、制作、代理、发布广告（不含固定形式广告发布），企业管理信息咨询，人力资源信息咨询，房屋租赁，销售：办公用品、工艺礼品（象牙及其制品除外）、玩具、服装鞋帽、皮具、箱包、饰品、健身器材、乐器、音响设备、电子产品、母婴用品、鲜花，货物、技术进出口。2018年末资产总额 2,660,778.45 元，净资产 2,651,974.50 元，营业收入 532,389.59 元，利润总额-348,025.50元，净利润-348,025.50 元。6、公司全资子公司德州京广尚悦图书有限公司，注册资本 5,000,000.00 元，法定代表人刘晓阳，地址为山东省德州市德城区天衢街道办事处大学西路 1566 号德州市银座财富中心银座商城一层 SO19、SO20、SO21 号，经营范围为图书、报刊零售；组织文化艺术交流活动；网络咨询服务；企业形象策划；17 体育赛事经纪服务；摄影服务；会议及展览服务；餐饮服务；健身服务；图文设计；设计、制作、代理、发布国内各类广告；企业管理咨询服务；商务信息咨询服务（不得经营金融、证券、期货、理财、集资、融资等相关业务；未经金融监管部门批准，不得从事吸收存款、融资担保、代客理财等金融业务）；用人单位人力资源管理咨询服务；房屋租赁；办公用品、工艺品（不含文物、象牙、犀角及其制品）、花卉、字画（不含文物）、电子产品、文化用品、玩具、服装鞋帽、皮具、箱包、饰品、健身器材、乐器、音响设备销售；货物及技术进出口业务；教育咨询服务（不含教育培训、招生、出国留学及中介服务）；室内手工制作娱乐服务。2018 年末资产总额 2,691,226.14 元，净资产 2,655,679.96 元，营业收入 854,274.29元，利润总额-344,320.04 元，净利润-344,320.04 元。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 财政部于 2018 年 6 月 15 日发布了财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会（2018）15 号），对一般企业财务报表格式进行了修订。资产负债表中“应收票据”和“应收账款”合并列示为“应收票据及应收账款”；“应付票据”和“应付账款”合并列示为“应付票据及应付账款”；“应收利息”和“应收股利”并入“其他应收款”列示；“应付利息”和“应付股利”并入“其他应付款”列示；“固定资产清理”并入“固定资产”列示；“工程物资”并入“在建工程”列示；“专项应付款”并入“长期应付款”列示。比较数据相应调整。在利润表中新增“研发费用”项目，将原“管理费用”中的研发费用重分类至“研发费用”单独列示；在利润表中财务费用项下新增“其中：利息费用”和“利息收入”项目。比较数据相应调整。本次会计政策变更不涉及对以前年度的追溯调整，仅涉及会计科目列报的变化，不影响公司当期及前期列报损益，本公司按新规定调整了可比会计期间的比较数据。(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 公司 2018 年度纳入合并范围的子公司共 6 户，公司本期合并范围比上期增加 3 户。本年度新设子公司潍坊京广尚悦图书有限公司，由山东京广传媒股份有限公司占注册资本 81.41%；新设全资子公司烟台京广尚悦文化传媒有限公司、德州京广尚悦图书有限公司。(八八)企业社会责任企业社会责任 公司在实现主营业务快速稳定增长的同时，不断完善公司社会责任管理体系建设，不断探索有效履行社会责任的着力点，加强与合作伙伴等利益相关方的沟通与交流，重视权益方保护，实现可持续发展，18 维护职工利益最大化，积极投身公共关系和公益事业，从而促进公司更好地履行社会责任和支持社会公益事业，实现自身与全社会的和谐发展，并做出了可喜的成绩。三、三、持续持续经营经营评价评价 公司自成立起一直专注于图书、期刊的批发与零售业务，目前已在全国二十多个地区设有 49 家零售书店，与国内各类大型出版社长期保持稳定的合作关系，是各大出版社在山东省内的直接经销商。公司仍将继续以图书、期刊的批发与零售作为主要业务，通过完善体验式书店、丰富图书种类、以及建立电子商务平台等形式完善业务结构、拓展公司规模。此外，公司还将充分利用当前国家扶持文化产业发展的大形势，在坚持主营业务的同时，致力于打造集“文化创意研发、文化产业孵化、文化创意投资、教育培训、艺术展览、文化推广、公益文化服务”等功能于一体的城市文化综合体，以创新、灵活、多样的经营形式进一步巩固公司的竞争地位。公司具备良好的持续经营能力。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是否 (一一)行业发展趋势行业发展趋势 1、近年来，政府部门颁布了文化产业振兴规划、国家“十三五”时期文化发展改革规划纲要、关于深入推进文化金融合作的意见、山东省人民政府关于加快发展文化产业的意见、关于支持实体书店发展的指导意见、财政部、国家税务总局关于延续宣传文化增值税和营业税优惠政策的通知等一系列政策文件，为行业发展提供了良好的政策环境。2、公司的行业定位为图书流通产业链中的批发、零售两大细分领域。图书批发、零售行业目前属于垄断竞争行业，即行业内企业数量众多，但只有少数大型企业能够从上游各大出版社直接采购或调度货物。经过多年发展，我国图书行业已基本形成区域内大型图书企业与出版社对接、中小型图书企业与区域内寡头企业对接的市场格局。此外，近年来互联网和电子书籍等新媒体的兴起对传统图书行业的影响愈加明显，同时也在逐步改变着传统图书的经营模式和盈利模式。随着网上书店、电子书籍的兴起，传统图书发行渠道和阅读方式都受到了挑战。公司顺应发展潮流，已成功入驻天猫商城，开通线上购书渠道，竞争实力得到明显提升